[피부미용섹터 CFD 잔고 추이(231116기준)]

by BRILLER(t.me/BRILLER_Research)

피부미용 CFD 잔고 추이는 평일 저녁시간에 지속적으로 업데이트합니다.

많관부🙏🏻

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한 주간 다들 고생 많으셨습니다.

오늘 첫 눈❄️도 오고 본격적인 겨울에 진입한 것 같습니다.

다들 감기 조심하세요~!
(근데 뭐... 사실 아무리 감기 조심해도 계좌가 추우면 투자자들은 면역력 저하로 감기걸릴 확률이 올라간다는... 계좌야 얼른 따뜻해져라🔥)

[피터케이님 엔터산업 이슈 코멘트]

엔터주 보유중이시거나 관심있으신 분들은 정독 추천드립니다.

https://m.blog.naver.com/luy1978/223267646086

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엔터 + 콘텐츠 + 피부미용 + 화장품은 어떻게 보면 서로 긴밀하게 연결된 한 몸 같은 섹터라서 저도 늘 예의주시해서 보고 있습니다.

피터케이님 글을 읽고 드는 개인적인 생각은

1. 중국발 앨범 판매 감소가 지금 다들 뭐 때문에 그러는지 모르고 추측만 하는 상황
-> 정확히 뭐 때문에 감소했고 해당 이슈가 지속성이 있는지 판단해야 할 듯

2. 중국향 비중이 적은 엔터사는 이번 중국 이슈로 같이 빠진게 좀 억울 한거같다.
-> 중국이슈가 실제로 지속성이 있어 섹터 멀티플이 낮아지더라도 중국 비중이 적고 일본이나 미국비중이 높거나 앞으로 늘어날 엔터사가 과하게 빠진다면 관심을 가져야 하지 않을까?

[슈카월드 박진영 초대석]

아직까지 댓글 고정상태 그대로

현재 7시 1분!

대기중

[슈카월드] 박진영(JYP) 초대석 후 슈카월드

https://www.youtube.com/watch?v=ptAE3Qg48Zc

제왑삐!

[슈카월드 - 박진영 코멘트]

박진영 : 마음속으로 부터 감사한게 소속아티스트분들 못지않게 감사한 분들이 저희회사 주주분들이에요.
진심이에요.

슈카형 : 예전에 저... 저도 있었습니다.
어허허 많이 올라서 감사하게 팔았던

박진영 : 지금 다시한번 진짜 좋은 타이밍입니다. 지금 타이밍입니다. 지금이 타이밍이다. 지금이 타임이다.
정말 저에게 여윳돈만 있었으면 전 정말 무조건 저희회사 주식 삽니다.

-> 취금이니?!

[슈카월드 - 박진영 트와이스 관련 코멘트]

박진영 : 제가 트와이스 얘기하면 30분 걸리는데요... 하..
얘네는 정말이렇게 착하고 스윗한애들은 전 진짜 처음 봤어요.
정말 얘네들은요. 와~
방송에서 그렇게 하자나요 막~ 스윗 하게 스윗하게~
"여러분 진짜 감사해요~" 진짜에요 얘네는!
아니 봐봐요.
얘네는 9명에서 지금까지 안싸우고 지금까지 서로를 위해요.
이런 경우가 어디있어요?

박진영 : 싸우지마 화해하고 이게 아니라
얘네는 진짜에요.
이런 애들 저는 진짜 와...
또 만날 수 있을까 싶어요
이렇게 예쁜애들이 있을까?

슈카형 : 근데 JYP하면 사실은 아티스트들 인성보고 뽑는다 이런말 많잖아요
트와이스트는 데뷔도 한지도 오래되서 그때는 어떻게 보면 램덤이였을수도있을거같은데?

박진영 : 아니요 근데 연습생 때 대부분 티가나요
치밀하게 가까이서 보니깐!

-> 트둥이들 인성 좋고 한결같은건 이미 팬들 사이에서도 유명하죠😍

[슈카월드 - 박진영 K-POP 3단계]

전세계에 굉장히 하드한 코어 팬덤을 갖게됬음
그걸 어떻게 해야 확장을 시키는지 그 문제죠.
그 전략은 모둔 K-POP 회사들이 다 세워놓고 있고 일일히

처음에 저는 시작할 떄 어차피 3단계를 본거였거든요.
아주 옛날부터~

한구가수가 한국말로 노래하는게 1단계

여기에 외국계 가수를 섞는거 2PM의 니쿤, miss A의 지아나 이렇게 언어도 살짝살짝 섞어 이게 2단계

그리고 3단계가 현지아티스트들 현지어로 이게 마지막 단계

[슈카월드 - 박진영 중국이슈 관련 코멘트]

박진영 : 지금 수치적으로 보면 앨범 판매량이 조금 줄었다 이런 분석들이 나오고 K-pop의 한계에 다다랏다.

슈카형 : K-pop한계 얘기도 많이 나오더라구요.

박진영 : 지금 너무 계획대로 잘 가고 있는거고
중국시장에 대한 중국시장의소 소비가 갑자기 변화가 있었기때문에 일어났던 일일 뿐이지

실제적으로 퍼져나고 침투해가고 있는거는 정말 K-POP회사들이 계획한 그대로가고있는거에요.

아무런 문제가 없어요.

-> 현재 중국상황에 대해서 좀 더 정확하고 상세한 얘기를 해주셨으면 감사할 것 같지만 아직 회사에서도 중국쪽 이번 이슈가 정확하게 파악이 안되어있거나 아니면 공개적인 유튜브에서 얘기하기가 조금 껄끄러운게 아닌가 싶습니다.

[슈카월드 - 박진영 JYP 주식 코멘트]

슈카형 : 최근에 이렇게 많이 빠진거는 어떻게 보십니까?

박진영 : 이럴 때죠!
정말~ 빠질 때 막 '아~ 사고싶다!' 그 생각밖에 안들어요

슈카형 : 싸다하고 그런 생각이 드시는 겁니까?

박진영 : 그럼요. 예~

슈카형 : 쓰으읍~(슈카형 위기감지모드 작동)

박진영 : 아 여기서~ 여러분 죄송합니다.
분명히 말씀드릴게요.
여러분 지금부터 1년동안 계속 떨어질 수 있습니다.
그래서 제가 지금 사고싶다고 하는건 1년 뒤를 보는게 절대 아니고요.
3년 뒤 5년뒤를 보고 사고 싶다는 말씀을 드리는거니까
박진영 말 듣고 샀다가 10%더 빠졌네~ 20%더 빠졌네~
여러분 절대 그렇게 생각하시지 말고
3년뒤 5년뒤를 보고 사시려면 사시라는 말씀입니다.

슈카형 : 그쵸~

-> 실시간 라이브 방송보고 자기전에 다시 한번 더 방송을 더 봤습니다.

금일 방송에서 자신감 있게 그리고 담백하게 말씀 하시는 박진영님 보니 좋은 기운도 많이 받았고 앞으로도 꾸준히 한국의 위상을 세계에 널리 알려주셨으면 좋겠습니다.

K-POP 화이또🙏🏻

[피부미용섹터 CFD 잔고 추이(231117기준)]

by BRILLER(t.me/BRILLER_Research)

피부미용 CFD 잔고 추이는 평일 저녁시간에 지속적으로 업데이트합니다.

많관부🙏🏻

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오전에 비올로 하룻밤의 꿈을 꾸었다가 장마감하니 현실로 돌아와있네요...🥺

샘 알트만 선생님 영전하셨네.

https://n.news.naver.com/article/011/0004263904?sid=104

[제이시스메디칼 - 덴서티 F/U]

by BRILLER(t.me/BRILLER_Research)

230701 기준 16군데 병원에 깔림
230818 기준 30군데 병원에 깔림
230903 기준 46군데 병원에 깔림
231010 기준 56군데 병원에 깔림
231102 기준 63군데 병원에 깔림
231121 기준 74군데 병원에 깔림

원텍 최근 내부자 매도와 하락을 부추킨 몇몇 소문(?)관련해서 어제 오늘 글을 열심히 쓰고 있었는데...
오늘 뜬금포로 급등하고 있어서...
장중에 글을 올리기가 조심스럽네요.
(물론 그 동안의 하락에 비하면 새발의 피 상승🥺)

장마치고 올리던지 아니면 한번 더 내용 살펴보고 오타확인 후에 내일 올리던가 하겠습니다.

[피부미용섹터 CFD 잔고 추이(231120기준)]

by BRILLER(t.me/BRILLER_Research)

피부미용 CFD 잔고 추이는 평일 저녁시간에 지속적으로 업데이트합니다.

많관부🙏🏻

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특이사항

신용비중 항상 1%수준으로 낮고 CFD물량이 8월 31일 기준 딱 50주만 있다가 11월14일 이후 잔고가 0이 됬던 제이시스메디칼의 CFD 잔고가 신규로 증가하였습니다.

제이시스메디칼 CFD 잔고 +13,000주 증가
제이시스메디칼 CFD 잔고금액 +1.55억 증가

[금일 원텍 수급]

개인적으로 수급분석은 크게 중요하다고 보진 않지만(=수급 분석을 할 줄 모른다!라는 뜻) 요 몇일 연기금의 저가 매수가 지속해서 들어오고 있습니다.

금일 그렇다 할 이유 없이 상승하니 15일 날 매수했다 물린 개인 물량이 bep근처에서 나온거 같습니다.

[보톨리눔 톡신 유래와 어원]

보톨리눔 톡신은 원래 소시지에서 발견된 균입니다.
라틴어로 소시지를 보톨루스(botulus)라고 하며
보톨리눔 톡신의 어원역시 이 보톨루스에서 가져왔습니다.

상기 인스타의 부패한 통조림에서 발견 했다는 스토리는 휴젤입니다.
대웅은 마굿간에서 발견 했다는 스토리입니다.
(사실 유무는 저도 모름)

대웅 인스타 담당자분이 MZ세대로 추정되는데... 잘 모르고 올리셨나봅니다.
지금은 대웅 인스타 들어가서 확인해보니 삭제되었습니다.

감사하게도 그라찌에님께서 제 텔레채널을 과대포장(?)하여 블로그에 소개해주셨습니다.

https://m.blog.naver.com/jjanjie3/223270186344

저는 블로그도, SNS도 일절 하지 않고 있고 유일하게 텔레채널만 올 8월 중순에 만든 후 활동을 하고 있습니다.

텔레채널의 특성상 운영진이 직접 밝히지 않는 이상 누군지 절대 알 수가 없고, 저 또한 댓글이나 제보방 시스템을 사용하지 않기 때문에 새로운 인연을 만나는건 불가능에 가까운 구조인데 이번에 신기한 경험을 하게되어 기록으로 남겨 봅니다.

전말은 지난 주말 피터케이님께 그라찌에님이 미용의료기기 관련해서 궁금한것이 있어 제 이메일을 알려 줄 수 있는지 요청을 전달 받았습니다.

피터케이님이 기존에 알고 계시던 분이라고도 하셨고 저도 부족하지만 제가 알고 있는 내용이 도움이 된다면 이메일은 실시간 소통이 어렵고 하니 그냥 제 연락처를 공유해주시면 감사하겠다고 하였습니다.

그렇게 연락처를 전달드렸고 월요일날 늦은 오후에 서로 통화가 편한시간대에 연락을 하였습니다.

얘기를 나누다 보니 그라찌에님은 저처럼 정말 모든것에 궁금증이 많은 타입이셨고(참고로 저는 뼛속까지 이과 출신) 그러다 보니 궁금한것이 꼬리에 꼬리를 물면서 통화시간이 길어지게 되었습니다.

이야기를 나누면서 단번에 느꼈던 점은 이 분은 유연하면서도 매사에 긍정적인 분이구나를 느낄 수 있었습니다.
(저는 매사에 비관적이거나 부정적인 사람을 아주 싫어합니다.)

정확한 문장은 기억이 나지 않습니다만 통화중간에 그라찌에님께서 "제가 아는 정보를 주변 사람들에게 베풀어서 도움을 주는데서 보람을 느낍니다."라는 얘기를 하셨습니다.

저도 아직은 인생경험이 짧지만 댓가없이 남을 위해 하는 일은 결국 돌고돌아 나를 위한 일이 되기도 한다는걸 어렴풋이 경험으로 깨닫는 중이라 해당 문장에서 제법 큰 울림이 있었습니다.

그래서 저도 부족하지만 제가 알고있던 지식을 기쁜마음으로 단시간에 속사포초럼 전달 하였던거 같습니다.

이렇게 좋은 인연을 정말 예상치 못하게 알게 되어 개인적으로 기쁩니다.

그리고 이번 일을 통해서 제 생각과는 달리 저와 직접적으로 소통을 하거나 궁금한것이 있으신 분이 계실수도 있겠다는 생각을 하게되었습니다.

그래서 아직은 고민이 많이 되는 부분이지만...
마음의 결정이 내려지면 블로그를 만들거나 오픈톡을 통해서 소통을 하거나 피부미용 관련 제보를 받아 볼까 합니다.

추후에 결정이 내려지면 채널에 글을 올리도록 하겠습니다.

늦은 저녁시간 긴 글 읽어주셔서 감사하며 구독자 모든분들이 오늘밤만이라도 아무런 걱정없이 편하게 잘 수 있는 밤이 되셨으면 좋겠습니다🙏🏻

비올과 원텍에 대한 제 생각은 기존글과 동일하게 변동이 없습니다.

[원텍 - 최근 하락과 올리지오X 분석]

by BRILLER(t.me/BRILLER_Research)

우선 최근 원텍이 고점대비 -47.5%하락하여 거의 반토막 난 이유를 시간순으로 먼저 살펴보겠습니다.

1. 인모드 하락으로 인한 국내피부미용 섹터하락
2. 3Q실적 부진, 장비, 팁 매출 감소(11월8일 장중 실적발표)
3. 올리지오X 불량이슈(11월9일 장중)
4. 내부자 매도(11월15일 장중)
5. 올리지오X 판매부진(11월 15일 저녁)

[인모드 하락으로 인한 국내피부미용 섹터하락]
https://news.1rj.ru/str/BRILLER_Research/465
"인모드와 국내피부미용 기업들의 큰 차이점 두 가지"라는 기존글로 대체 하겠습니다.

[3Q실적 부진, 장비, 팁 매출 감소]
https://news.1rj.ru/str/BRILLER_Research/440
상기글에서 "피부미용 기업은 크게 1차 상승과 2차상승이 있다"라고 표현하였습니다.
1차 상승은 장비가 많이 깔리는 시점
2차 상승은 장비가 깔린 후 소모품 비율이 올라가는 시점(소모품이 opm이 훨씬 높기 때문)
그리고 이 2차 상승은 장비 소모품 비율이 대충 5:5정도가 되면 마무리 국면에 접어들게 됩니다.
원텍의 경우 이미 1Q, 2Q에 팁 매출 saturation이 나타났고 2Q 기준 올리지오 장비 70.7억(24%), 올리지오 팁 74.4억(25%)로 장비 소모품 비율이 5:5로 2차상승이 다 일어난 시점이였습니다.
아니나 다를까 이번 3Q 기준으론 올리지오 장비 68.7억(26%) 올리지오 팁 66.8억(26%)으로 장비 소모품 비율이 5:5 인상황에서 장비와 팁 둘 다 매출 감소가 바로 나타났고 주가도 8월 말 고점을 찍고 2.5개월 넘게 흘러내렸습니다.

그럼에도 제가 원텍을 관심을 가지고 계속 지켜봤던건 결국 신제품 올리지오X의 흥행을 예상했기 때문입니다.

[올리지오X 불량이슈]
3Q 실적이 나왔고 피부미용 특성상 3Q 비수기 + 기존에 회사가 3Q에 비용이 발생할 것이라고 소통을 했기에 기대치에 못미치는 실적이였지만, 시장은 bad is good으로 받아들이고 오히려 당일 6%상승으로 마감을 하였습니다.
그런데 다음날 장중에 출처를 알 수 없는 올리지오X 불량이슈가 돌면서 -4.5%하락으로 마감을 했습니다.
다음날 10일 기존 CFD대량 매도와 함께 맞물려 신제품 불량이 진짜더라라는 분위기가 극에 달하면서 장중에 -10%하락을 하게됩니다.
이와 관련해서 당일 회사에 바로확인을 하였고 불량이슈가 없음을 확인하고 채널에도 공유하였습니다.
(해당 소문을 누가 돌렸는지... 어느 경쟁사인지 대충 짐작은 가지만 확실한게 아니라서 말을 아끼겠습니다.)

리턴 패드 불량 이슈 또한 장비자체의 불량이 아닙니다.
모노폴라RF 특성상 장비 팁이 플러스 전극이고 피부에 접지된 음극(보통 금속판이나 금속 리턴 패드를 붙입니다) 전극을 통해서 에너지가 흘러나가는 방식입니다.
만약 시술을 할 때 이 금속판이나 금속 리턴패드를 시술받는 사람의 등쪽에 제대로 붙이지 않거나 시술시 움직여서 사이에 공간이 뜨게되면 인체에 전류가 흐르지 않아 모노폴라 RF시술이 불가능 하게 됩니다.
올리지오X뿐만 아니라 오리지날인 써마지, 기존 구 올리지오, 덴서티, 텐써마, 볼뉴머 모두 공통 사항입니다.

[내부자 매도]
https://news.1rj.ru/str/BRILLER_Research/683
"피부미용 기업 투자를 하면서 경험상 창업주나 대표이사 임원이 매도하는건 저점 기회"였습니다.
이게 느낌만으로 체감한게 아니라 클래시스의 창업주와 가족의 베인케피탈에 지분매각, 비올의 창업주 라종주대표의 지분 엑싯, 비올의 대표이사와 상무의 매도를 통해 몸에 새긴 경험입니다.

시장에선 내부자 매도를 대부분 안 좋게만 보는 경우가 많습니다.
창업주나 대표가 파는건 결국 회사가 레드오션 상황이고 잘 되는 상황에서 혹은 신제품 나와서 잘 되는데 지분을 저렇게 팔았겠냐?라는 생각을 하게됩니다.
저역시 클래시스를 신제품 슈링크유니버스를 보고 투자하였다가 창업주의 지분매각으로 '아... HIFU 시장이 포화상태고 신제품이 생각보다 잘 안팔리는구나?' 라는 생각에 지분매각 공시 이후 당시에 손절을 하였습니다.
그 이후 클래시는 저점을 찍고 2.5배이상 올라 시총 2.5조를 달성하게 됩니다.
비올역시 라대표의 지분매각 이후 몇배가 갔고 최근 있엇던 대표이사와 상무의 지분매도 후에도 결국 3Q 호실적으로 올라왔습니다.

이런 몸에 새긴 뼈저린 경험으로 인해 내부자 매도를 색안경을 끼고 안 좋게만 볼게 아니라 회사의 상황을 좀 더 면밀히 추적을 하고 긍정적인 요소가 보인다면 홀딩하거나 더 공격적으로는 추매를 해야함을 깨닫게 되었습니다.
(물론 기업이 특정테마를 타서 바닥에서 몇배가 오른 상황에서의 내부자 매도는 거의 정확한 고점판독기입니다.)

[올리지오X 판매부진]
내부자매도가 나온 뒤 정말 신기하게 당일 저녁부터 올리지오X가 잘 안 팔린다더라~ 라는 얘기가 돌기 시작합니다.
당장에 저한테도 해당건으로 당일 저녁에 물어보시는분이 몇분 계셨습니다.
올리지오X 판매추이는 제가 계속 F/U을 하고 있었고 현재 상황이랑 반대되는 얘기라서 사실이 아니다라고 지인분들에게 얘기를 하였습니다.
올리지오X의 경우 원래 12월말에 출시를 할려고 하였으나 기존 50대 계약한 곳에 신제품을 빨리 달라고 하던 상황이였습니다.
회사에서는 생산일정을 2개월정도 당겨서 10월 말부터 올리지오X를 공급하기 시작했습니다.
현재 계약 장비수는 15대 더 늘어나서 확정 수량이 총 65대이며 현재 한달도 안되서 50대 납품완료 하였습니다.
기존 올리지오가 2020년 출시 했을 때 장비가 깔리는 속도보다 더 빠른 속도입니다.
추가로 어제 올려드렸던 제이시스메디칼의 덴서티가 흥행하고 있는데 덴서티가 50대가 깔린 시점이 3개월이 조금 넘게 걸렸습니다.

기존 올리지오보다 속도도 빠르게 깔리고 있고 현재 흥행하고있는 덴서티보다도 더 빠른 속도로 장비가 깔리고 있는데, 도대체 어느 부분을 보고 판매부진이라고 해석할 부분이 있는지 저로써는 이해가 안되는 부분입니다.
(주가가 계속 흐르고 내부자 매도가 나오니 거기에 사후편향적 해석으로 판매부진얘기가 나오는것이 아닌가 싶습니다.)

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추가로 재미없는 벨류얘기 잠깐하면
올해 원텍 op 컨센이 450~500억입니다.
(연초부터 회사가 올해 목표치라고 소통해왔던 컨센수치입니다.)
피부미용 평균 p/e가 20배입니다.
그럼 대충 올해실적만으로 0.9~1조가 됩니다.
원텍의 현재 시총은 0.8조 초반입니다.
10월 말부터 신제품인 올리지오X가 깔리면서 장비매출이 플러스 되고 팁가격이 30%가량 상승 할 수 있는 시점에서 지금의 시총은 매도관점이 아닌 매수관점으로 봐야할 시기로 보입니다.

물론 올리지오X가 초기 몇달만 흥행하고 실패 할 수도 있고 4Q실적이 생각보다 안 나와서 올해 컨센을 하회 할수도 있습니다.
흥행을 할지 실패하지 유무는 현재 상황에서는 어느 누구도 예측 할 수 없는 부분이라고 생각합니다.

흥행성공을 다 확인후에 베팅하면 주가가 어느정도 선 반영 되어 룸이 얼마 남지않고 피크아웃 논리를 벗어나기 어렵습니다.
3개월 가까이 줄곧 하락하다 요몇일 반등한 조금은 불확실한 지금 시점이 베팅하기에는 좋은 시점이라 판단됩니다.