#철강
이제 스틸플레이션이라는 신조어까지 나오고 있네요. 현재 상태에서 철강은 철강 제조사가 압도적인 "갑"입니다.
철강은 증설에 필요한 시간이 최소 년단위이기 때문에 이러한 공급 부족 사태가 쉽게 해결되기 어렵습니다.
https://news.naver.com/main/read.naver?mode=LSD&mid=sec&sid1=101&oid=003&aid=0011137633
이제 스틸플레이션이라는 신조어까지 나오고 있네요. 현재 상태에서 철강은 철강 제조사가 압도적인 "갑"입니다.
철강은 증설에 필요한 시간이 최소 년단위이기 때문에 이러한 공급 부족 사태가 쉽게 해결되기 어렵습니다.
https://news.naver.com/main/read.naver?mode=LSD&mid=sec&sid1=101&oid=003&aid=0011137633
Naver
스틸플레이션 온다…車·조선·건설 '비상'
기사내용 요약 車강판 가격 t당 15~20만원 인상 전망 조선용 후판값도 t당 10만원 수준 오를 듯 철근가격 t당 70만원 돌파…사상 최고치 [서울=뉴시스] 옥승욱 기자 = 국내 철강사들이 철강재 가격을 잇따라 인
👍2
2022.04.21 17:05:39
기업명: 대덕전자(시가총액: 1조 5,171억)
보고서명: 신규시설투자등
투자구분: 신규시설투자
투자금액: 2,700억원
자기자본: 6,818억원
자기자본 대비: 39.6%
시가총액 대비: 17.8%
투자시작일: 2022-04-21
투자종료일: 2024-12-31
공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20220421800521
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=353200
기업명: 대덕전자(시가총액: 1조 5,171억)
보고서명: 신규시설투자등
투자구분: 신규시설투자
투자금액: 2,700억원
자기자본: 6,818억원
자기자본 대비: 39.6%
시가총액 대비: 17.8%
투자시작일: 2022-04-21
투자종료일: 2024-12-31
공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20220421800521
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=353200
Naver
대덕전자 - Npay 증권 : Npay 증권
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2022년 4월 21일 상승률 TOP30 (관리종목, 우선주 제외, BY 몽당연필)
1. 하인크코리아 (29.93%) : 핸드셋관련주, 시총900억대, 악세사리&플랫폼사업, 스팩합병주, QR과 NFC 기능을 접목한 모바일 오더 서비스 “바로다”사업 부각
2. 한일사료 (29.75%) : 사료주, 시총4000억대, 사료사업, 애그플레이션 로직 확산(원가 상승 ⇨ 판가 상승) ⇨ 사료관련주 순환매
3. 한신기계 (25.87%) : 기계주, 시총4100억대, 공기압축기사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
4. NPC (25.13%) : 화학주, 시총4300억대, 플라스틱사출사업, 정부가 전기차용 폐배터리를 활용한 신사업 육성을 위해 관련 법제 마련에 나선다는 소식 ⇨ 현대글로비스와 전기차 배터리 전용 용기 공동개발 ⇨ 폐배터리관련주 부각
5. 케이씨피드 (23.15%) : 사료주, 시총700억대, 사료사업, 애그플레이션 로직 확산(원가 상승 ⇨ 판가 상승) ⇨ 사료관련주 순환매
6. 아이에스이커머스 (21.20%) : 전자상거래주, 시총3000억대, 미국 전자상거래기업 MXN홀딩스&관계사 스페이시스원 인천국제공항에 글로벌 배송센터 착공, 개별 등락
7. 티엘아이 (20.79%) : 반도체관련주, 시총800억대, 주주연대 최대주주 등극, 개별 등락
8. 서전기전 (18.18%) : 전력관련주, 시총900억대, 수배전반사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
9. 보성파워텍 (17.19%) : 전력관련주, 시총3600억대, 전력기자재사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
10. 나노스 (15.34%) : 전자부품주, 시총7900억대, 광학필터사업, 쌍방울그룹주, 에스비더블유생명과학으로 사명변경 진행 중, 개별 등락
11. 코스모신소재 (14.12%) : 화학주, 시총1조7천억대, 필름&양극재사업, 양극재사업 매출 2배 증가로 분기 최대 매출 달성(미래에셋투자증권 리포트 발행)
12. 코스모화학 (14.03%) : 화학주, 시총5300억대, 이산화티타늄&황산코발트사업, 코스모신소재 호실적 ⇨ 양극재 원료 코발트사업&폐배터리사업 추진 등 부각
13. GS글로벌 (13.98%) : 상사주, 시총3000억대, 무역사업, EU 러시아 석탄 수입 금지 제재안 채택 ⇨ 인도네시아 BSSR 석탄광 지분 14.74% 인수 ⇨ 자원개발사업 ⇨ 석탄관련주 부각
14. 금강철강 (13.84%) : 철강주, 시총2300억대, 판재&강관사업, 중국 철강 생산 감축 기조 속, 중국 전체 철강 생산의 13%를 차지하는 탕산시 일부 셧다운 소식 ⇨ 철강주 부각
15. 신라에스지 (12.50%) : 수산물관련주, 시총600억대, 통조림&소시지사업, 러시아&우크라이나 전쟁&중국코로나 봉쇄 등으로 수산물 수급 차질 ⇨ 수산물관련주 부각
16. SG&G (12.36%) : 자동차부품주, 시총900억대, 부품&운송&원전부품사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
17. 룽투코리아 (11.90%) : 게임주, 시총2200억대, 게임개발사업, 신작 “테라 클래식” 중국 사전예약 500만명 돌파에 흥행 기대감 부각
18. 이지트로닉스 (11.63%) : 전자부품주, 시총1500억대, 전력변환장치사업, 정부가 전기차용 폐배터리를 활용한 신사업 육성을 위해 관련 법제 마련에 나선다는 소식 ⇨ 현대자동차와 폐배터리 재사용 기술을 개발&양산 진행 중 ⇨ 폐배터리관련주 부각
19. 황금에스티 (11.52%) : 금속주, 시총1800억대, 스테인리스사업, 주요 원자재인 니켈 가격 상승에 따른 호실적 기대감 부각
20. 우리기술 (10.61%) : 기계주, 시총3400억대, 분산제어시스템사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
21. 에이비프로바이오 (10.50%) : 기계주, 시총2600억대, 절삭기계&바이오사업, 모더나관련주, 감사의견 “적정” 후 반등세, 개별 등락
22. 오파스넷 (10.12%) : IT서비스주, 시총600억대, 네트워크사업, 신규 선임 사외이사 ⇨ 한동훈 법무장관 후보자와 사법시험&연수원 동기설 부각 추정
23. 동신건설 (9.54%) : 건설주, 시총2600억대, 건설사업, 이재명 전 경기도지사의 조기 등판론 등, 개별 등락
24. 비케이홀딩스 (9.04%) : 반도체주, 시총600억대, 솔더볼사업, 구)휘닉스소재, 휘닉스커뮤니케이션즈 흡수합병 진행, 개별 등락
25. 공구우먼 (8.88%) : 섬유주, 시총1300억대, 여성의류사업, 공모가 20000원, 리오프닝&의류섹터 부각 환경 속, 신규상장주, 개별 등락
26. 휴림로봇 (8.73%) : 기계주, 시총3100억대, 산업용로봇사업, 월드 IT쇼 2022에서 자체 개발한 인공지능(AI) 자율주행로봇 '테트라(TETRA)-DSV' 공개&장관상 수상 등 부각
27. 에이티세미콘 (8.67%) : 반도체주, 시총800억대, 테스트&패키징사업, 이엔플러스 등락에 이엔플러스의 CB 보유, 자금조달 등, 개별 등락
28. 에이엔피 (8.61%) : 전자부품주, 시총500억대, PCB사업, 감자&무상증자&유상증자&신사업 등, 개별 등락
29. 에너토크 (8.15%) : 기계주, 시총1400억대, 액추에이터&감속기사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
30. 일진파워 (8.15%) : 건설주, 시총3700억대, 발전소정비&설비시공사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
상승률TOP30 정리
원전관련주
한신기계, 서전기전, 보성파워텍, 우리기술, 에너토크, 일진파워 등 (6)
2차전지&폐배터리관련주
NPC, 코스모신소재, 코스모화학, 이지트로닉스 등 (4)
사료주
한일사료, 케이씨피드 등 (2)
1. 하인크코리아 (29.93%) : 핸드셋관련주, 시총900억대, 악세사리&플랫폼사업, 스팩합병주, QR과 NFC 기능을 접목한 모바일 오더 서비스 “바로다”사업 부각
2. 한일사료 (29.75%) : 사료주, 시총4000억대, 사료사업, 애그플레이션 로직 확산(원가 상승 ⇨ 판가 상승) ⇨ 사료관련주 순환매
3. 한신기계 (25.87%) : 기계주, 시총4100억대, 공기압축기사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
4. NPC (25.13%) : 화학주, 시총4300억대, 플라스틱사출사업, 정부가 전기차용 폐배터리를 활용한 신사업 육성을 위해 관련 법제 마련에 나선다는 소식 ⇨ 현대글로비스와 전기차 배터리 전용 용기 공동개발 ⇨ 폐배터리관련주 부각
5. 케이씨피드 (23.15%) : 사료주, 시총700억대, 사료사업, 애그플레이션 로직 확산(원가 상승 ⇨ 판가 상승) ⇨ 사료관련주 순환매
6. 아이에스이커머스 (21.20%) : 전자상거래주, 시총3000억대, 미국 전자상거래기업 MXN홀딩스&관계사 스페이시스원 인천국제공항에 글로벌 배송센터 착공, 개별 등락
7. 티엘아이 (20.79%) : 반도체관련주, 시총800억대, 주주연대 최대주주 등극, 개별 등락
8. 서전기전 (18.18%) : 전력관련주, 시총900억대, 수배전반사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
9. 보성파워텍 (17.19%) : 전력관련주, 시총3600억대, 전력기자재사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
10. 나노스 (15.34%) : 전자부품주, 시총7900억대, 광학필터사업, 쌍방울그룹주, 에스비더블유생명과학으로 사명변경 진행 중, 개별 등락
11. 코스모신소재 (14.12%) : 화학주, 시총1조7천억대, 필름&양극재사업, 양극재사업 매출 2배 증가로 분기 최대 매출 달성(미래에셋투자증권 리포트 발행)
12. 코스모화학 (14.03%) : 화학주, 시총5300억대, 이산화티타늄&황산코발트사업, 코스모신소재 호실적 ⇨ 양극재 원료 코발트사업&폐배터리사업 추진 등 부각
13. GS글로벌 (13.98%) : 상사주, 시총3000억대, 무역사업, EU 러시아 석탄 수입 금지 제재안 채택 ⇨ 인도네시아 BSSR 석탄광 지분 14.74% 인수 ⇨ 자원개발사업 ⇨ 석탄관련주 부각
14. 금강철강 (13.84%) : 철강주, 시총2300억대, 판재&강관사업, 중국 철강 생산 감축 기조 속, 중국 전체 철강 생산의 13%를 차지하는 탕산시 일부 셧다운 소식 ⇨ 철강주 부각
15. 신라에스지 (12.50%) : 수산물관련주, 시총600억대, 통조림&소시지사업, 러시아&우크라이나 전쟁&중국코로나 봉쇄 등으로 수산물 수급 차질 ⇨ 수산물관련주 부각
16. SG&G (12.36%) : 자동차부품주, 시총900억대, 부품&운송&원전부품사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
17. 룽투코리아 (11.90%) : 게임주, 시총2200억대, 게임개발사업, 신작 “테라 클래식” 중국 사전예약 500만명 돌파에 흥행 기대감 부각
18. 이지트로닉스 (11.63%) : 전자부품주, 시총1500억대, 전력변환장치사업, 정부가 전기차용 폐배터리를 활용한 신사업 육성을 위해 관련 법제 마련에 나선다는 소식 ⇨ 현대자동차와 폐배터리 재사용 기술을 개발&양산 진행 중 ⇨ 폐배터리관련주 부각
19. 황금에스티 (11.52%) : 금속주, 시총1800억대, 스테인리스사업, 주요 원자재인 니켈 가격 상승에 따른 호실적 기대감 부각
20. 우리기술 (10.61%) : 기계주, 시총3400억대, 분산제어시스템사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
21. 에이비프로바이오 (10.50%) : 기계주, 시총2600억대, 절삭기계&바이오사업, 모더나관련주, 감사의견 “적정” 후 반등세, 개별 등락
22. 오파스넷 (10.12%) : IT서비스주, 시총600억대, 네트워크사업, 신규 선임 사외이사 ⇨ 한동훈 법무장관 후보자와 사법시험&연수원 동기설 부각 추정
23. 동신건설 (9.54%) : 건설주, 시총2600억대, 건설사업, 이재명 전 경기도지사의 조기 등판론 등, 개별 등락
24. 비케이홀딩스 (9.04%) : 반도체주, 시총600억대, 솔더볼사업, 구)휘닉스소재, 휘닉스커뮤니케이션즈 흡수합병 진행, 개별 등락
25. 공구우먼 (8.88%) : 섬유주, 시총1300억대, 여성의류사업, 공모가 20000원, 리오프닝&의류섹터 부각 환경 속, 신규상장주, 개별 등락
26. 휴림로봇 (8.73%) : 기계주, 시총3100억대, 산업용로봇사업, 월드 IT쇼 2022에서 자체 개발한 인공지능(AI) 자율주행로봇 '테트라(TETRA)-DSV' 공개&장관상 수상 등 부각
27. 에이티세미콘 (8.67%) : 반도체주, 시총800억대, 테스트&패키징사업, 이엔플러스 등락에 이엔플러스의 CB 보유, 자금조달 등, 개별 등락
28. 에이엔피 (8.61%) : 전자부품주, 시총500억대, PCB사업, 감자&무상증자&유상증자&신사업 등, 개별 등락
29. 에너토크 (8.15%) : 기계주, 시총1400억대, 액추에이터&감속기사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
30. 일진파워 (8.15%) : 건설주, 시총3700억대, 발전소정비&설비시공사업, 원전 18기의 수명 연장 방안 추진&폴란드 원전 건설사업 제안서 제출 소식 ⇨ 원전관련주 부각
상승률TOP30 정리
원전관련주
한신기계, 서전기전, 보성파워텍, 우리기술, 에너토크, 일진파워 등 (6)
2차전지&폐배터리관련주
NPC, 코스모신소재, 코스모화학, 이지트로닉스 등 (4)
사료주
한일사료, 케이씨피드 등 (2)
Forwarded from [한투증권 정호윤] 인터넷/게임
[한투증권 정호윤/안도영] 네이버 1Q22 컨콜요약
- 커머스
. 스마트스토어 거래액 6.6조원(+22.4%yoy)
. 브랜드스토어 거래액 6,700억원(+81%yoy)
. 크림 거래액 3,700억원(+194%yoy)
. 멤버쉽 누적 가입자 700만명
- 네이버페이
. 거래액 11.2조원
. 외부결제액 4조원(+64%yoy)
- 일본
. 사업의 속도 가속화 예정
. 연내 야후/네이버가 공동개발중인 쇼핑검색 시스템 출시 예정
. 장기적으로는 국내를 능가하는 수익 창출 기대
- 웹툰
. 웹툰 매출 79.5%증가
. 이용자 증가 + ARPU 상승+ 크로스보더 컨텐츠 소비 확장 때문
. 한국웹툰만의 OPM은 20% 수준
- 주요 Q&A
1. 영업마진 관련, 매출상승 vs 수익성 사이에서 우선하는 부분
. 매출성장이 기본적으로는 가장 중요
. 핵심사업부의 수익성 유지 + 신사업의 수익성 개선 고민 중
. 올해 OPM은 1Q보다 개선될 것
2. 해외 웹툰 사업의 수익성 개선 및 공략을 위한 전략
. 아직 공격적 마케팅 집행 중 BEP 달성 시기는 좀 더 논의해야 할 것
. 현재 주요 지역에서 1위 사업자로 자리를 굳혀가는 중
. 충성도 및 체류시간 등을 3~4년 내에 한국과 유사한 수준으로 키울 것
3. 주주환원 정책 관련한 가이던스
. 단순 현금배당 증가보다는 사업에 재투자하는게 주주가치 창출로 이어질 것으로 생각
텔레그램 채널 링크★: https://news.1rj.ru/str/joinchat/AAAAAFN4NQ1nC-vHiYDfiw
- 커머스
. 스마트스토어 거래액 6.6조원(+22.4%yoy)
. 브랜드스토어 거래액 6,700억원(+81%yoy)
. 크림 거래액 3,700억원(+194%yoy)
. 멤버쉽 누적 가입자 700만명
- 네이버페이
. 거래액 11.2조원
. 외부결제액 4조원(+64%yoy)
- 일본
. 사업의 속도 가속화 예정
. 연내 야후/네이버가 공동개발중인 쇼핑검색 시스템 출시 예정
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- 웹툰
. 웹툰 매출 79.5%증가
. 이용자 증가 + ARPU 상승+ 크로스보더 컨텐츠 소비 확장 때문
. 한국웹툰만의 OPM은 20% 수준
- 주요 Q&A
1. 영업마진 관련, 매출상승 vs 수익성 사이에서 우선하는 부분
. 매출성장이 기본적으로는 가장 중요
. 핵심사업부의 수익성 유지 + 신사업의 수익성 개선 고민 중
. 올해 OPM은 1Q보다 개선될 것
2. 해외 웹툰 사업의 수익성 개선 및 공략을 위한 전략
. 아직 공격적 마케팅 집행 중 BEP 달성 시기는 좀 더 논의해야 할 것
. 현재 주요 지역에서 1위 사업자로 자리를 굳혀가는 중
. 충성도 및 체류시간 등을 3~4년 내에 한국과 유사한 수준으로 키울 것
3. 주주환원 정책 관련한 가이던스
. 단순 현금배당 증가보다는 사업에 재투자하는게 주주가치 창출로 이어질 것으로 생각
텔레그램 채널 링크★: https://news.1rj.ru/str/joinchat/AAAAAFN4NQ1nC-vHiYDfiw
👍1
펀더멘탈형투자:데이타,숫자,방향성,안정성
-주가보다는 밸류중심
-숫자 개선의 가능성이 높은 투자
-중장기적 투자 가능, 조정시 모아가는 안정성 추구
센티멘털형투자:이슈&테마,분위기,수급,변동성
-밸류보다는 주가중심
-가능성보다는 분위기에 의한 수급 쏠림
-단기적 대응을 잘 해야, 상승초기에 잘 따라붙어야 하나 대부분 설거지 대상조심
-주가보다는 밸류중심
-숫자 개선의 가능성이 높은 투자
-중장기적 투자 가능, 조정시 모아가는 안정성 추구
센티멘털형투자:이슈&테마,분위기,수급,변동성
-밸류보다는 주가중심
-가능성보다는 분위기에 의한 수급 쏠림
-단기적 대응을 잘 해야, 상승초기에 잘 따라붙어야 하나 대부분 설거지 대상조심
Forwarded from Chee's 잡동사니!! (Chee's 잡동사니)
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(코스모신소재) 내맘대로 적정시총 계산
금일 가격 기준 전고점을 벗겨버린 코스모신소재 1. Q가정 <양극재> '22년 2만톤 '23년 4...
[펄어비스(263750)/BUY(유지)/13만원(유지) - 다올투자증권 게임 김하정]
★ 출시 직후 5위만 기록해도 현재주가 매력적
▶️ 목표주가와 투자의견 유지
목표주가 13만원(12MF EPS 28.1x)과 투자의견 매수 유지. Valuation은 글로벌 게임 업종 2022E PER을 40% 할증한 값. Dokev 출시로 2023E EPS Growth 74.4%가 전망되므로 프리미엄 부여 타당. 중국 검사모 출시 이후 성과 반영과 붉은사막 출시 불확실성 제거 위해 밸류에이션 기준 시점 변경
▶️ 1Q22E 프리뷰와 중국 검사모 추정치 변경
- 1Q22E 매출액 914억원(YoY -9.4%), 영업이익 35억원(YoY -73.1%) 추정. 기존 IP 매출 감소로 인한 실적 부진 전망. 그러나 단기 주가는 실적보다는 26일 출시될 중국 검사모(검은사막 모바일) 초기 성과에 좌우된다고 판단
- 중국 검사모 추정치 변경. 2022E 추정치에는 큰 변동 없으나(일 매출 기준 기존 27억원, 변경 26억원) 초기 성과와 하향안정화 기울기 조정
▶️ 중국 검사모의 초기 성과가 당사 추정치에 부합할 경우 초기 매출순위 iOS 기준 5위 기록 전망
매출순위 경쟁작 몽환서유 일 매출을 6~80억원 수준으로 판단하며, 원신의 대형 업데이트 효과 지속됨에 따라 4월 27일 원신이 4위 이상 기록한다고 판단하기 때문(4p. 참조). 초기 매출순위가 이와 다를 경우 당사 추정치 상회/하회한다고 판단 가능
♣️ 보고서 및 컴플라이언 노티스☞ https://bit.ly/3vAND2f
★ 출시 직후 5위만 기록해도 현재주가 매력적
▶️ 목표주가와 투자의견 유지
목표주가 13만원(12MF EPS 28.1x)과 투자의견 매수 유지. Valuation은 글로벌 게임 업종 2022E PER을 40% 할증한 값. Dokev 출시로 2023E EPS Growth 74.4%가 전망되므로 프리미엄 부여 타당. 중국 검사모 출시 이후 성과 반영과 붉은사막 출시 불확실성 제거 위해 밸류에이션 기준 시점 변경
▶️ 1Q22E 프리뷰와 중국 검사모 추정치 변경
- 1Q22E 매출액 914억원(YoY -9.4%), 영업이익 35억원(YoY -73.1%) 추정. 기존 IP 매출 감소로 인한 실적 부진 전망. 그러나 단기 주가는 실적보다는 26일 출시될 중국 검사모(검은사막 모바일) 초기 성과에 좌우된다고 판단
- 중국 검사모 추정치 변경. 2022E 추정치에는 큰 변동 없으나(일 매출 기준 기존 27억원, 변경 26억원) 초기 성과와 하향안정화 기울기 조정
▶️ 중국 검사모의 초기 성과가 당사 추정치에 부합할 경우 초기 매출순위 iOS 기준 5위 기록 전망
매출순위 경쟁작 몽환서유 일 매출을 6~80억원 수준으로 판단하며, 원신의 대형 업데이트 효과 지속됨에 따라 4월 27일 원신이 4위 이상 기록한다고 판단하기 때문(4p. 참조). 초기 매출순위가 이와 다를 경우 당사 추정치 상회/하회한다고 판단 가능
♣️ 보고서 및 컴플라이언 노티스☞ https://bit.ly/3vAND2f
[유안타증권 디스플레이/이차전지 김광진(02-3770-5594)]
★ 솔루스첨단소재 : 점진적 실적 개선
- 자료링크 : https://bit.ly/3Mmvfkw
▶️ 1Q22 Review : 전분기 대비 적자폭 축소
- 매출액 1,236억원(+29.2% QoQ), 영업적자 -24억원(적자지속 QoQ) 기록
- 글로벌 전기차 업체향 공급 본격화됨에 따라 전지박 매출 301억원(+157% QoQ)으로 유의미한 성장
- 그러나 전력비 상승 등에 기인한 전지박 부문 원가 부담 지속으로 전사 영업적자 지속
▶️ 2Q 흑자 전환 및 신규 수주 모멘텀 기대
- 2Q22 예상 실적은 매출액 1,249억원(+1% QoQ), 영업이익 28억원(흑자전환 QoQ) 전망
- 지정학적 리스크 지속으로 전지박(동박 포함)부문 매출은 855억원(+4% QoQ)으로 전분기 대비 소폭 성장 예상
- 다만, 비용 효율화(수율 개선 및 전력비 감소)로 전지박 부문 적자폭 추가 축소에 따른 수익성 개선 전망
- 또한 헝가리 2단계(1.8만톤/연) 양산 개시(9월 예정)를 앞두고 신규 수주에 대한 부분들이 2Q 중 구체화될 것으로 판단
▶️ 목표주가 소폭 하향하나 매수 의견 유지
- 목표주가 산정 기준이 되는 ‘23년 예상 실적 하향 조정에 따라 목표주가를 기존 11만원에서 10만원으로 10% 하향
- 그러나 1) 전지박 부문 수익성 개선 확인되고 있으며, 2) 신규 수주 및 증설 차질없이 진행 중인 점 감안 매수 의견 유지
상기 내용은 컴플라이언스 승인을 필함. 본 내용은 투자 판단의 참고사항이며, 투자판단의 최종 책임은 본 게시물을 열람하시는 이용자에게 있습니다
★ 솔루스첨단소재 : 점진적 실적 개선
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▶️ 1Q22 Review : 전분기 대비 적자폭 축소
- 매출액 1,236억원(+29.2% QoQ), 영업적자 -24억원(적자지속 QoQ) 기록
- 글로벌 전기차 업체향 공급 본격화됨에 따라 전지박 매출 301억원(+157% QoQ)으로 유의미한 성장
- 그러나 전력비 상승 등에 기인한 전지박 부문 원가 부담 지속으로 전사 영업적자 지속
▶️ 2Q 흑자 전환 및 신규 수주 모멘텀 기대
- 2Q22 예상 실적은 매출액 1,249억원(+1% QoQ), 영업이익 28억원(흑자전환 QoQ) 전망
- 지정학적 리스크 지속으로 전지박(동박 포함)부문 매출은 855억원(+4% QoQ)으로 전분기 대비 소폭 성장 예상
- 다만, 비용 효율화(수율 개선 및 전력비 감소)로 전지박 부문 적자폭 추가 축소에 따른 수익성 개선 전망
- 또한 헝가리 2단계(1.8만톤/연) 양산 개시(9월 예정)를 앞두고 신규 수주에 대한 부분들이 2Q 중 구체화될 것으로 판단
▶️ 목표주가 소폭 하향하나 매수 의견 유지
- 목표주가 산정 기준이 되는 ‘23년 예상 실적 하향 조정에 따라 목표주가를 기존 11만원에서 10만원으로 10% 하향
- 그러나 1) 전지박 부문 수익성 개선 확인되고 있으며, 2) 신규 수주 및 증설 차질없이 진행 중인 점 감안 매수 의견 유지
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