#알테오젠 #삼성증권IR후기

1. 테르가제 3-4월 허가 올 중순부터 판매될 듯 원제 생산은 국내 cmo 완제는 동아에스티

2. 치루 품목허가 중

3. B4 3번째 공장 2분기 정도 400억 용역계약

4.adc sc 동물실험서 안정성 확보 해외사와 논의 중(특허만료에 따른 Li 이야기 잠수함, 실수인지 아닌지 모르겠음)

5. 이제는 신약 개발중인 바이오텍에도 lo하겠다

6.사노피 품목 선정 중

7.할로자임 특허 만료돼도 미국은 30년까지 타사 못 들어옴

8.암젠 제리스 sc 기술은 대용량은 어려울 듯

삼성증권 Ir 내용 입니다
전달받았습니다.

#알테오젠 #스마트앤그로스

중요부분 요약

1 테르가제 3~4 월 품목 허가 예정
2 제2 CMO 400억 규모 기술용역 진행중(~24.1Q), 제3 CMO 동일 규모 이상 기술용역 상반기 진행 예정, 글로벌 규격 추후 자체공장 운영 역량 확보
3 ADC - Hybrozyme 플랫폼과 결합시 많은 시장 기회- ADC 분야에서 가장 큰 Hurdle 로 생각되는 부작용 문제는 감소시키고, 환자의 편의성을 증대 시킬 수 있음. 특허 만료 앞둔 Blockbuster ADC 제품 exclusivity 기간 연장.
4 기술 수출 다변화- 새로운 기출 수출 과정 2way로 진행
- 현재 기술 수출 과정 : 시판중인 블록버스터 품목, L/O 논의, 큰 규모의 계약금 및 임상 마일스톤,
로열티 혹은 판매 마일스톤
- 신규 기술 수출 과정(안) : 바이오텍에서 개발 중인 신규 품목, 글로벌 CMO사 통한 바이오텍 대상 L/O,
작은 규모의 계약금 및 임상 마일스톤, 확대된 규모의 로열티 베이스 계약
- 기대 효과 : 글로벌 주요 거점 확보한 CMO의 다양한 고객사 대상 하이브로자임 기술 수출 가능,
다양한 치료제에 플랫폼 적용, 바이오텍의 신속한 의사 결정 통해 조기 기술 수출 가능,
다양한 파트너사 확보, 신규 분야 진출 가능

Q & A
Q : 허가 기다리는 테르가제 생산 계획?
A : 원제는 국내 CMO, 완제는 동아에스티 통해 포장까지 해서 나올 듯
Q : 머크나 UBS 리포트 상의 5% 로얄티 ?
A : 우리는 파트너사 아직 공개 단계 아님. 회사 큰 이득 될 수 있는 부분으로 진행 , 리포트 내용은 통상 로얄티 5% 를 의미 한 듯
Q : 2019 년 ALT-B4 진행 사항
A : 계획하고 있는 것들에 맞추어 진행 하고 있는 것으로 알고 있음.
Q : 할로자임 특허
A : 특허 때문에 한동안 저희와 할로자임만 시장에 남아 있을것으로 예상
Q : 암젠과 세레스바이오파마의 SC?
A : 진행을 해 봐야 알겠지만 통상적인 방법으로 진행하는 듯 하여 양의 한계, 대용량에는 ALT-B4 가 더 적합하다고 판단.
Q : 회사 전하고 싶은 말?
A : 2025년 2개 품목 시판, 자체 품목 테르가제, 후속 제품 플랫폼 개발 통해 지속 가능한 회사 만들것.


https://m.blog.naver.com/smartngrowth/223348140782

📌 솔트룩스(시가총액: 3,193억)
📁 기타주요경영사항(종속회사의주요경영사항) (합병 철회)
2024.02.08 14:49:24 (현재가 : 26,400원, +6.24%)

종속회사 : 다이퀘스트
제목 : 종속회사간 합병 철회

* 주요 내용
(주)다이퀘스트
(주)솔트룩스이노베이션
상기 두 회사는 당사의 종속회사이며
23.12.27 결정된 양사간 합병이 철회되었습니다.

* 기타 사항
-

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240208900692
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=304100

2024.02.08 14:54:18
기업명: 동운아나텍(시가총액: 4,350억)
보고서명: 매출액또는손익구조30%(대규모법인은15%)이상변동

재무제표 종류 : 개별

매출액 : 322억(예상치 : 282억)
영업익 : 49억(예상치 : 23억)
순이익 : 47억(예상치 : 17억)

**최근 실적 추이**
2023.4Q 322억/ 49억/ 47억
2023.3Q 378억/ 105억/ 116억
2023.2Q 155억/ -1억/ 20억
2023.1Q 259억/ 89억/ 96억
2022.4Q 158억/ -1억/ -13억

* 변동요인
OIS 제품 등 매출 증가에 따른 수익성 개선

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240208900746
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=094170

2024.02.08 15:02:23
기업명: 신세계I&C(시가총액: 2,389억)
보고서명: 매출액또는손익구조30%(대규모법인은15%)이상변경

재무제표 종류 : 연결

매출액 : 1,605억(예상치 : -)
영업익 : 118억(예상치 : -)
순이익 : 64억(예상치 : -)

**최근 실적 추이**
2023.4Q 1,605억/ 118억/ 64억
2023.3Q 1,480억/ 86억/ 72억
2023.2Q 1,583억/ 111억/ 91억
2023.1Q 1,521억/ 84억/ 77억
2022.4Q 1,708억/ 112억/ 106억

* 변동요인
직전사업연도(2022년) 신세계라이브쇼핑 지분 매각으로 인하여 당해사업연도의 법인세비용차감전계속사업이익 및 당기순이익 상대적 감소

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240208800781
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=035510

📌 레인보우로보틱스(시가총액: 3조 2,999억)
📁 풍문또는보도에대한해명 (삼성, 레인보우로보틱스 인수 앞당길 듯…'삼성로보틱스' 사명 검토)
2024.02.08 15:09:08 (현재가 : 170,100원, +12.35%)

보도내용 : [채널A] 삼성, 레인보우로보틱스 인수 앞당길 듯…'삼성로보틱스' 사명 검토
발생일자 : 2024-02-07
해명내용 :

- 2024년 2월 7일 17시경 채널A에 보도된 "삼성, 레인보우로보틱스 인수 앞당길 듯…'삼성로보틱스'사명 검토"기사 관련 해명 공시입니다.

- 기사에 언급된 삼성전자㈜의 콜옵션 조기 행사 관련, 당사에 별도로 전달된 바 없음을 알려드립니다.

- 공시의무사항 발생하는 경우, 규정에 따라 공시 할 예정입니다.

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240208900794
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=277810

국산 반도체 IP가 뜬다… 올해 AI·CXL 등 차세대 기술 수혜 본격화

챗GPT, 온디바이스 AI 등 인공지능(AI) 열풍과 함께 글로벌 반도체 기술 트렌드가 중요한 변곡점을 맞이하고 있다. 팹리스(반도체설계 기업), 종합반도체기업(IDM) 등에 반도체 IP(설계자산)를 판매하는 국내 기업들이 주목받고 있다. 지난해 4분기 불황 속에서도 상장 이후 첫 흑자를 기록한 오픈엣지테크놀로지와 퀄리타스반도체 등이 올해 본격적인 성장가도에 올라설 것이라는 전망이다.

반도체 IP란 사전에 설계 및 검증된 높은 수준의 기능블록으로 재사용이 가능한 반도체 설계회로를 말한다. 반도체 IP 기업은 시스템반도체 생태계 제일 앞단에 위치하며 반도체 칩 설계에 필요한 핵심 기능블록을 선행 개발해 팹리스, 디자인하우스 등에 공급한다. 반도체 IP 수요자는 검증된 IP 도입을 통해 시행착오를 최소화하고 개발 비용과 시간을 절감하면서 양산 신뢰성을 확보할 수 있다. 반도체 IP 산업은 개발에 다소 긴 시간이 소요되지만 반도체 공정 수명이 길어 양산 제품을 출시하면 적게는 5년에서 10년 이상 매출이 발생한다는 특징을 가지고 있다.

최근 반도체 공정 미세화와 AI 기능 탑재 확대로 칩 설계의 복잡성이 가중되면서 반도체 기업들의 연구개발(R&D) 투자비가 급증하고 있다. 과거 28나노 공정 기반의 칩 개발 비용은 평균 5000만달러(한화 663억원) 수준이었지만, 5나노에 접어들며 5억달러(6632억원) 수준으로 10배 이상 비싸졌다. 여기에 AI가 처리하는 데이터 처리량도 폭증하면서 메모리 반도체의 대역폭과 속도, 인터페이스 등 요구되는 기능이 점점 많아지고 있다.


어제 오후 오픈엣지테크놀로지 실적이 발표되고 오늘 주가가 좋았는데요. 관련 내용 정리가 잘 된 기사입니다.

https://n.news.naver.com/mnews/article/366/0000969436?sid=105

삼성전자가 오는 7월께 미국 내 파운드리(반도체 위탁생산) 생산거점인 테일러시 공장에 제조 관련 인력을 투입해 본격적인 가동 준비에 나선다. 현재 상황이라면 당초 예정대로 올해 안에 테일러 공장의 양산 돌입에 문제가 없을 전망이다. 다만, 삼성전자가 연내 4나노미터(1nm=10억분의1m) 양산 계획에 속도를 내는 가운데 미국 정부의 보조금 지급 지연 이슈가 공장 가동의 변수로 꼽힌다.

8일 관련 업계에 따르면 미국 텍사스주 윌리엄슨 카운티장을 맡고 있는 빌 그래밸 판사는 지난 6일(현지시간) 열린 법원 정기 회의에서 삼성전자가 테일러시에 짓고 있는 파운드리 공장의 가동 시점 등에 대해 밝혔다. 그래밸 판사는 "늦어도 7월1일까지 삼성전자 테일러 공장에 제조 관련 인력들이 투입돼 근무할 것"이라고 언급했다.

해당 인력들은 장비 반입에 맞춰 공장의 안정적인 온도·습도 관리, 시험 가동 등 양산을 준비하는 업무를 맡을 것으로 예상된다. 통상 이 같은 업무는 6개월 가량이 소요되는 것으로 알려졌다. 이에 따라 삼성전자가 세운 목표대로 테일러시 파운드리 공장은 연내 가동 후 양산을 개시할 가능성이 한층 높아졌다.

그래밸 판사는 최근 서울 코엑스에서 열린 국내 최대 반도체 전시회 '세미콘코리아' 참석 차 한국을 찾아 삼성전자 고위급 인사들과도 만났다. 그래밸 판사는 지난 2021년 삼성전자 미국 반도체 공장 건설 시 세금 혜택을 주는 안건에 찬성표를 던져 테일러 공장 유치에 기여한 인사다. 삼성전자는 2021년 미국 투자 중 최대 규모인 170억달러(약 22조원) 쏟아 테일러시에 파운드리 반도체 생산거점을 짓고 있다. 테일러 공장에서는 인공지능(AI), 고성능 컴퓨팅(HPC), 5세대(G) 통신 등에 쓰이는 4나노 칩이 생산될 예정이다.

삼성전자는 파운드리 1호 공장 가동 후 신규 투자도 이어갈 것으로 전망된다. 실제 그래밸 판사는 삼성전자의 테일러시 내 파운드리 2호 공장이 기초공사를 시작했다고 전했다. 삼성전자는 향후 20년간 텍사스주 오스틴과 테일러에 각각 245억달러, 1676억달러를 각각 투자해 반도체 생산공장 11곳을 짓는 투자 계획을 지난해 미국 시의회에 제출했다.

다만, 미국 정부의 보조금 지급이 지연되고 있는 점은 공장 가동에 걸림돌이 되고 있다. 실제 미국 기업인 인텔조차 보조금 지급 지연 이슈에 발목이 잡혔다. 인텔이 오하이오주에 건립을 추진 중인 200억달러 규모의 반도체 생산공장 완공 시기는 당초 예상보다 2년 가량 늦춰질 것으로 전망된다. 세계 1위 파운드리 업체 TSMC도 최근 애리조나주 내 400억달러 규모의 반도체 공장 건설을 연기하기로 했다.

업계 관계자는 "삼성전자가 미국 텍사스주·테일러시 관계자들과 긴밀히 소통을 이어가며 연내 4나노 양산에 총력을 쏟고 있다"고 말했다.

https://n.news.naver.com/mnews/article/014/0005140404

2024.02.08 16:23:47
기업명: 인텔리안테크(시가총액: 5,742억)
보고서명: 매출액또는손익구조30%(대규모법인은15%)이상변동

재무제표 종류 : 연결

매출액 : 862억(예상치 : 906억)
영업익 : 39억(예상치 : 73억)
순이익 : -15억(예상치 : 52억)

**최근 실적 추이**
2023.4Q 862억/ 39억/ -15억
2023.3Q 668억/ -16억/ 5억
2023.2Q 876억/ 78억/ 57억
2023.1Q 644억/ 8억/ 10억
2022.4Q 824억/ 86억/ -2억

* 변동요인
[매출성장] - 해상용 VSAT 시장의 안정적 매출 발생 - 저궤도 파라볼릭 위성통신 및 지상국 안테나 매출 실현 [영업이익, 순이익] - 중/저궤도 신제품군 경상연구개발비 증가 - 직전 사업연도 환율 상승으로 인한 환 관련 이익이 당기 환율 안정으로 감소

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240208901094
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=189300

📌 글로벌텍스프리(시가총액: 2,348억)
📁 주식등의대량보유상황보고서(약식)
2024.02.08 16:00:36 (현재가 : 4,135원, -1.66%)

대표보고 : 브이아이피자산운용/대한민국
보유목적 : 단순투자

보고전 : 7.11%
보고후 : 8.80%
보고사유 : 1% 이상 변동

* (주)브이아이피자산운용 : 7.34%→8.8%
-보고자의 본인/금융투자업(집합투자업 외)
2024-02-01/장내매수(+)/보통주/ 252,517주/-
2024-02-02/장내매수(+)/보통주/ 41,638주/-
2024-02-05/장내매수(+)/보통주/ 52,073주/-
2024-02-06/장내매수(+)/보통주/ 9,259주/-
2024-02-07/장내매수(+)/보통주/ 1,466주/-

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240208001094
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=204620

#테크윙 #지뉴 님
(시총 4,370억) 컨콜 요약(240115)
- 테스터 관련 모든 공정에 장비 납품중
- 주력으로는 메모리(30%)/비메모리 핸들러(~'25E 10%+) 등 검사장비 + 웨이퍼/큐브(=HBM) 프로버(검사) 장비 신규 라인업 추가
- 큐브/웨이퍼 프로버 장비 데모 준비중으로 2H24 출시E

신규장비 관련 코멘트
웨이퍼 프로버
- 국내 고객사에 1Q24 데모/2Q24 결과/2H24 납품 기대

큐브 프로버
- 그간은 고용량 HBM 프로버가 없어 고객사들 모두 HBM칩 적층 시 샘플링 테스트만 시행해왔음
- 테크윙 신규 장비는 적층 개별 다이 전수검사가 가능한 고용량(256para), 기존에 없던 장비로 신규 공정
- SXxxxx에 2Q24 데모/3Q24 결과/3Q24 출시E
- 본래 데모(퀄)에 6개월정도 소요되나 고객사 니즈로 최대한 짧게 진행한다고 언급

비전 검사장비
- 3D SPI&AOI(범프/패키지 비전검사) 시장 진출(=고영/펨트론/인텍플러스와 유사)
- 3Q24 출시 예정이나 현재 큐브장비에 리소스 투입하여 슬로우할 것

칠러
- 기존엔 칠러사들에서 구매하여 같이 납품했는데 자체 칠러 개발해 패키지로 공급할 계획(시점제시X)

기타
- 장비 이외에 COK(DDR5 변경 수요)/파츠 등 장비가 나갈수록 증가함

가이던스
- '24년 매출이 '22년 대비 +10~20%정도 성장

주요 QNA
- OPM이 '22년보다 +알파라고 언급
- 큐브 프로브 장비 시장은 대략 '25년 기준 1천~2천억 정도 추정
- 기존 장비가격이 X억대이며 큐브 프로버는 X배 이상 높으며 마진도 더 높을걸로 예상
- SXxxxx와 먼저 진행중이며 SXXX에도 소개했고 관심있어함
- 유사한 큐브 프로버 개발사는 어드반(저용량) 이외에는 없음. 기술적 진입 장벽이 상당히 높다 생각한다고 함
- 올해는 1분기 포함해 상저하고 분위기 예상

(의견)
→ 신선하다. 그간의 여러 컨콜에서도 HBM 장비 언급은 했는데 좀 안일하게 생각한 느낌
→ 오늘 장 무너지는 와중에도 컨콜 이후 주가 상승. 금일 기관이 엄청 담음
→ 가이던스대로라면 '24년 매출 대략 3천억*OPM 22%(='22년)=OP 660억 & NP 500억+ 예상(PER 10 언더)
→ 얼마 전 현대차증권에서 TP 1.5만으로 제시한 리폿에서도 숫자가 이렇게 쎄진 않았음. 컨콜만 보면 생각보다 좋음


https://m.blog.naver.com/iseethefuture/223336558265

부스트 도와주세요...^^;;;

https://news.1rj.ru/str/Tenlevellab?boost

ARM 어닝콜

1. 우리는 회사 내부에서 뛰어난 3분기를 보냈습니다. 기록적인 수익을 기록하면서 우리는 지침 범위의 최고치를 초과했으며 전반적인 결과에 대해 매우 만족했습니다. 4분기에는 또 다른 기록적인 분기가 예상

2. Arm은 디지털 디자인 역사상 가장 기본적이고 근본적인 퍼베이시브 컴퓨팅 플랫폼을 보유. Arm이 설립된 30여년 동안 2,800억 개가 넘는 유닛이 건설. Arm에 존재하는 하드웨어가 많을수록, Arm용으로 작성된 소프트웨어가 많아지고, Arm용으로 작성된 소프트웨어가 많아질수록 하드웨어의 인기도 높아집니다

3. 이번 분기에 출시된 일부 제품에 대한 로열티의 경우 v8 제품에서 v9 제품으로 계속해서 상당한 전환이 이루어지고 있습니다. 우리 v9 제품은 동급 v8 제품에 비해 약 2배의 로열티 비율을 얻었으며, 이전 분기에는 로열티 수익이 약 10%였습니다. 이제 15%로 변경되었습니다.

4. 스마트폰 부문뿐만 아니라 인프라 및 기타 시장에서도 성장을 보여 성장을 주도했습니다. 우리는 또한 AI와 관련된 모든 것에서 강력한 모멘텀과 순풍을 목격하고 있습니다. 훈련 및 추론을 위한 지구상에서 가장 복잡한 장치인 NVIDIA Grace Hopper 200부터 Google의 Gemini Nano Pixel 6 또는 Samsung Galaxy S24와 같은 엣지 장치에 이르기까지 점점 더 많은 AI가 더 많은 최종 장치에서 실행되고 있으며 그게 전부입니다. Arm에서 실행 중입니다.

5. 그 결과 우리의 라이선스 성장에 매우 강력한 순풍이 불어닥쳤습니다. 라이센싱 관점에서 신제품에 대한 수요를 살펴보면 최종 시장에서 우리가 발견한 것은 기술 역량에 비해 충분히 좋은 수준에 도달하지 못했고 새로운 디자인을 원하는 최종 고객은 점점 더 많은 것을 필요로 한다는 것입니다. Arm 기술은 특히 AI 요구 사항을 충족합니다. 그래서 우리의 라이센스 성장은 매우 강력했습니다.

6. 우리는 Compute Subsystems라고 부르는 전략 중 하나에 대한 증거를 확인했습니다. 이는 최종 고객을 위해 함께 구성한 완전한 완성된 설계 블록으로, 엔지니어링 작업 검증 및 제품을 팹으로 순환시키는 것과 관련된 출시 기간에 상당한 시간을 절약할 수 있습니다. 이를 사용하여 공개된 최초의 디자인 중 하나는 구체적으로 128개의 CPU로 구성된 Neoverse 코어를 사용하는 Microsoft Cobalt입니다.

7. 우리는 Compute Subsystems를 사용하는 이러한 설계와 관련하여 Microsoft와 매우 긴밀하게 협력했으며 이러한 추세는 앞으로도 계속될 것으로 예상합니다. 따라서 v8에서 v9 사이에 발생하는 로열티의 급격한 증가, 에너지 효율적인 컴퓨팅 및 컴퓨팅 하위 시스템이 필요한 모든 AI 사이에서 우리는 성장을 위한 매우 강력한 위치에 있다고 느낍니다. 그리고 이는 설치 기반에 있는 장치 생태계와 Arm에서 개발되는 매우 대규모의 소프트웨어 커뮤니티에 의해 완전히 뒷받침됩니다

8. 4분기 총 수익 내에서 로열티 수익은 순차적으로 한 자릿수 중반 증가할 것으로 예상되며 전년도 4분기에 발생한 업계 전반의 재고 조정이 바닥을 찍은 것과 비교할 때 전년 동기 대비 30% 이상 증가할 것으로 예상됩니다. 로열티 수익 연속 성장은 주로 Armv9의 보급률 증가에서 비롯됩니다. 로열티 요율은 평균적으로 동등한 Armv8 제품 요율의 두 배 이상입니다. 또한, 배포되는 칩에 Arm 기술의 양이 증가하고 있으며 칩에 Arm 기술의 양이 증가함에 따라 로열티 비율도 증가하고 있습니다.

9. Arm의 로열티 수익은 스마트폰에서 나오므로 우리는 스마트폰 시장 회복의 혜택을 누렸습니다. 65%가 모바일 이외의 시장에서 발생하고 있기 때문에 모바일 이외의 시장 점유율 증가와 점유율 증가로 인해 더 많은 수익 성장이 이루어지고 있습니다. 또한, 우리는 매출이 거의 기록적인 수준까지 순차적으로 증가하는 라이센싱 부문의 또 다른 강력한 분기를 기대하고 있습니다. 최근 분기와 마찬가지로 우리는 4분기에도 여러 개의 새로운 ATA 계약을 체결할 것으로 예상하고 있으며, 고객이 AI 지원 CPU 및 컴퓨팅 하위 시스템과 같은 관련 기술에 대한 액세스를 필요로 하기 때문에 최신 기술에 대한 수요가 여전히 높습니다.

10. 우리는 AI로 인해 확실히 긍정적인 면이 있었고 계획에도 없었고 예상하지도 못했던 추가 라이센스 판매가 있었습니다. 이러한 추세는 내년에도 이어질 것입니다. 왜냐하면 우리는 이러한 수요가 다가오고 있음을 보았기 때문입니다. 제 생각에는 판매가 조금 더 짧아질 것입니다. 우리가 이전에 일반적으로 보았던 것보다 주기가 ​​더 빨라졌습니다. 그러니 계속 지켜봐 주시기 바랍니다. 90일 후에는 더 나은 모습을 보여드리겠습니다.

11. ARM 중국 관련: 자동차와 인프라/데이터 센터를 중심으로 우리 제품 전반에 걸쳐 시장 점유율이 증가하고 있습니다. 중국 내에서는 매우 좋은 성장 시장입니다. 중국 시장과 관련하여 우리가 계속해서 언급하고 있는 것 중 하나는 중국 생태계가 글로벌 생태계를 따르는 경향이 있다는 것입니다. 우리는 약 30%의 성장을 하고 있다고 생각합니다. Arm China가 가장 큰 비중을 차지합니다. Arm China는 총 매출의 약 25%를 차지했는데, 이는 분기 전의 20%에서 약간 증가한 수치입니다.

12. 데이터 센터 측면에서 확실히 성장이 이루어지고 있습니다. 따라서 NVIDIA의 Grace Hopper, Microsoft Cobalt 디자인, AWS가 Graviton에서 수행한 작업과 같은 증거가 있습니다. 우리가 보고 있는 것은 훈련이든 추론이든 관계없이 데이터 센터에서 AI 수요가 점점 더 많아지고 있다는 것입니다. 특히 데이터 센터의 Arm 솔루션은 와트당 성능 측면에서 매우 우수하고 오늘날의 데이터 센터에 있는 제약은 이러한 AI 워크로드 실행과 관련이 있기 때문에 엄청난 전력 수요를 초래하므로 이는 큰 순풍입니다.

13. 스마트폰: 최근 Gemini Nano와 Galaxy S24가 출시되면서 AI 작업 부하가 휴대폰으로 밀려나는 것을 보았습니다. 그리고 디자인 관점에서 볼 때, 이 분야가 매우 빠르게 움직이고 있기 때문에 AI가 가능하고 AI에 대비할 수 있도록 점점 더 많은 컴퓨팅 기술이 휴대폰에 적용되고 있습니다. v9가 현재 모든 프리미엄 스마트폰에서 거의 독점적으로 광범위하게 사용되고 있다

14. IPO에서 다시 말했듯이, 우리는 내년 계약이 거의 100% 완료되었습니다. 그래서 정말로, 우리는 지난 2년 동안 이루어졌던 일이 나타나는 것을 보고 있습니다. 우리가 가장 확신했던 점은 v8에서 v9로의 전환이었습니다. 우리는 요금이 인상되었고 로열티 그림이 과거보다 더 좋아질 것이라는 것을 알았습니다. . 우리가 얻고 있는 이점 중 하나는 AI를 이 모든 것을 위한 동인으로 사용하는 것입니다. 사람들이 더 많은 CPU를 사용하기 때문에 v9 코어의 양이나 v9 코어의 혼합이 예상보다 강력하다는 것입니다.

15. AFA에서 ATA로의 전환은 우리에게 큰 추세입니다. AFA 고객 중 일부는 초기 단계의 회사입니다. 조기 종료되거나 인수될 수 있습니다. 그러나 기업이 규모가 커지고 성숙해짐에 따라 Arm 기술을 더 폭넓은 방식으로 수용할 것으로 기대됩니다.

16. 우리는 Q3에 대해 매우 기쁘게 생각하며 Q4에 대해 매우 기대하고 있습니다. 여러분이 실제로 보고 있는 것은 우리가 지난 몇 년 동안 열심히 노력해 온 모든 전략, v9 기술에 대한 투자, 데이터 센터, 자동차, IoT 등 사업 다각화라고 생각합니다. 그리고 지금은 아마도 AI와 관련된 우리 생애에서 가장 심오한 기회라고 생각합니다

17. 저는 AI에 관해, 특히 일반 인공지능(AI)에 대해 생각할 때 이전에 본 적이 없는 방식으로 더 많은 컴퓨팅이 필요하게 될 것이라고 생각합니다. 지난 몇 분기가 좋았던 것처럼 우리는 이제 막 시작 단계에 있습니다. 앞으로의 성장이 무척 기대됩니다.

ARM 목표주가 변경

미즈호증권 : 85달러에서 100달러로 상향

씨티그룹: 86달러에서 115달러로 인상

키뱅크: 75달러에서 120달러로 인상

시티: 115달러 유지

바클레이즈: 105달러 유지

JP모건: 70달러에서 100달러로 인상

제프리스: 98달러에서 115달러로 인상

TD 코웬: 80달러에서 95달러로 인상

웰스파고: 85달러에서 100달러로 인상

BofA증권 : 110달러 유지