🤖탐방봇 리서치노트 : HBM검사장비는 숏티지를 타고

✅ 이번 반도체 싸이클 = HBM!
- TSMC의 가이던스 하향, Nvidia의 -10% 하락 조정 등 악재로 볼 수 있는 이슈가 상존하지만,
- CoWoS 고급 패키징 생산 능력을 지속적으로 확장한다는 점을 미뤄볼 때 AI 수요는 지속적으로 견조하리라 생각됨
- 결국 우려는 레거시에서 발생하고 있는 것일 뿐, AI를 필두로 한 HBM 수요는 매우 우수한 셈
- HBM 수요가 쉽사리 꺾이지 않는 한, 앞으로의 숏티지는 HBM 검사장비에서 발생할 가능성이 매우 높다 판단
- 현재 반도체 투심이 매우 악화됐지만, 이런 때일수록 가장 트렌디한 종목을 봐두는 것도 방법이라 생각

✅ Advantest社의 검사장비 숏티지와 국산화 니즈
- 현재 IDM들의 HBM 수율은 80%에 못미치는 상황이지만, 샘플 테스트만 진행하고 있어 불량품 납품으로 수익성이 저해되는 상황
- IDM 3사 간 HBM 경쟁이 치열해질수록 수익성과 수율을 향상시키기 위해 HBM 테스트를 진행해야 할 니즈 폭발적으로 증가
- HBM 검사장비의 선두업체는 일본의 Advantest社로, IDM들의 검사장비 수요 대비 공급이 현저히 부족한 상태
- 해당 문제점으로 인해 IDM 3사들은 Advantest社의 대체제를 찾기 위해 국산화를 꾀하고 있음
- 이전까지는 테크윙이 가장 주목받는 모습이었다면, 후발주자로 디아이와 와이아이케이가 올라서면서 섹터로 묶을 수 있을 정도로 발돋움함

✅ HBM 검사장비 국산화 3형제에 주목 : 테크윙, 디아이, 와이아이케이
- 테크윙 : 큐브프로버를 IDM 3사 모두에게 납품 추진중으로, 이론적으로 큐브프로버 사용시 정상품 비율은 100%가 된다고 함
- 이에 IDM 3사가 올해 말까지 필요로 하는 큐브 프로버 댓수는 총 660대로, 25년 CAPA 부족을 완화하기 위해 올 6월까지 월 40대 수준으로 큐브 프로버 CAPA 증설
- IDM 3사에 모두 납품이 기대되는 명실상부 HBM 테스트 장비 대장주

- 디아이 : HBM 번인 테스터를 SK하이닉스에게 납품 추진중
- HBM 웨이퍼 테스트는 크게 번인 테스트와 파이널 테스트로 나눌 수 있는데,
- 난이도가 높은 파이널 테스트는 기존에 사용해왔던 Advantest社의 장비를 사용하고,
- 국산화가 가능한 번인 테스트는 디아이의 자회사 디지털프런티어의 장비를 사용. SK하이닉스에게서 국산화 요청을 받은 뒤 24년 중 개발 후 고객사 퀄 통과 예상

- 와이아이케이 : HBM 웨이퍼 테스터를 삼성전자에게 납품 추진중
- 증권가에 따르면 1Q24에 HBM웨이퍼 테스트 장비 개발 완료, 4Q24에 매출액 인식 예상 전망
- 최근 새롭게 리포트에서 삼성전자향 HBM 웨이퍼 테스터 관련주로 편입된 데에 의의가 있음

리스크 : 세 기업 모두 단기간 내 급등한만큼 주의 필요

안녕하세요 키움 반도체 박유악입니다

☀️채널: https://news.1rj.ru/str/kiwoom_semibat

♠ 티씨케이 [TP 15만원]

  : NAND 업황 회복 수혜

♠ 투자 포인트

 1) 1Q24 영업이익 174억원으로, 당사 기대치 상회

  SiC ring의 재고 조정 영향을 TaC 공급량 확대로 상쇄시킨 것이 주된 요인

 2) 2Q24 영업이익은 205억원으로, 전 분기 대비 개선될 전망

  삼성전자의 시안(NAND) 가동률이 최근 들어 반등하기 시작했고, 분기 후반에는 국내 공장의 가동률도 반등할 것으로 예상하기 때문

 3) NAND 업황 회복과 함께할 티씨케이의 분기 실적 턴어라운드에 주목

  반도체 부품 업종 top pick을 유지함

♠ 리포트: https://bit.ly/3UuuFYI

[박유악, 키움 반도체]
*컴플라이언스 검필

“탄소나노튜브+그래핀 결합” 이차전지 음극재 성능 확 높인다

https://biz.heraldcorp.com/view.php?ud=20240422050806&mod=skb

안녕하십니까 HK이노엔 IR팀입니다.

금일 당사 소화성궤양용제 신약 케이캡의 추가 해외진출 소식을 전달드립니다.

계약지역은 MENA(Middle East North Africa)의 다개국이며, 계약사는 사우디아라비아 현지 1위 제약사 타부크(Tabuk Pharmaceuticals, https://www.tabukpharmaceuticals.com/)입니다. 금번 계약을 통해 타부크사는 중동/북아프리카지역에 케이캡을 독점 유통 및 판매하게 되며, HK이노엔은 케이캡을 완제품 형태로 수출하게 됩니다.

케이캡은 금번 계약까지 글로벌 45개국에 진출하였으며, 2028년 100개국 진출을 목표로 하고 있습니다. 현재까지 출시국가는 한국포함 8개국이며, 최근 허가 후 출시를 준비하는 국가는 4개국(칠레, 도미니카공화국, 니카라콰, 온두라스)으로 총 12개국에서 출시완료 및 출시준비가 진행되고 있습니다.

케이캡은 이번 계약을 통해 글로벌 전세계 시장에서의 커버리지가 확대되었으며,

향후 유럽 진출 시 글로벌 주요국가 전체를 커버하게 될 예정입니다.

관련 보도자료 : https://www.inno-n.com/pr/news/view/1/945?sch_text=

솔브레인홀딩스 시총 9769억원, 순현금 및 상장 지분가치(60% 할인)만 4천억원, 100% 미국 자회사 ARK 작년 순이익 388억원

https://www.rockwellautomation.com/en-us/company/news/press-releases/rockwell-automation-and-microsoft-at-hannover-messe-2024.html

로크웰 오토메이션과 Microsoft, 하노버 산업박람회 2024에서 물리적 산업계와 디지털 산업계를 연결하는 중요한 기술 통합 발표

제목보소 ㅋ

https://www.asiae.co.kr/article/2024042309335048113

대만은 뭔가 일어나는 중