УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7.32% (🔻3 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.9% (🔻4 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.89% (➖0 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.9%
📅 Календарь событий
1. Сбор заявок
🧪ЕвроХим, БО-001P-06 (13 млрд)
🏦Газпромбанк, 001P-05P (1 млрд)
2. Оферты
🚆Калугапутьмаш, 01 (1.4 млрд)
Размещения не запланированы.
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7.32% (🔻3 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.9% (🔻4 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.89% (➖0 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.9%
📅 Календарь событий
1. Сбор заявок
🧪ЕвроХим, БО-001P-06 (13 млрд)
🏦Газпромбанк, 001P-05P (1 млрд)
2. Оферты
🚆Калугапутьмаш, 01 (1.4 млрд)
Размещения не запланированы.
@Cbonds
Книга по облигациям ЕвроХим открыта до 15:00 (мск)
Объем: 13 млрд рублей
Срок обращения: 4 года
Ориентир ставки купона: 7.9-8% годовых
Ориентир эффективной доходности: 8.14-8.24% годовых
Размещение: 23 августа
Организаторы: БК РЕГИОН, Московский Кредитный Банк
Объем: 13 млрд рублей
Срок обращения: 4 года
Ориентир ставки купона: 7.9-8% годовых
Ориентир эффективной доходности: 8.14-8.24% годовых
Размещение: 23 августа
Организаторы: БК РЕГИОН, Московский Кредитный Банк
Cbonds
Книга по облигациям ЕвроХим открыта до 15:00 (мск) Объем: 13 млрд рублей Срок обращения: 4 года Ориентир ставки купона: 7.9-8% годовых Ориентир эффективной доходности: 8.14-8.24% годовых Размещение: 23 августа Организаторы: БК РЕГИОН, Московский Кредитный…
⚡️Обновлены ориентиры: ставка купона — 7.85-7.9% годовых, эффективная доходность к погашению — 8.08-8.14% годовых
Cbonds
Книга по облигациям ЕвроХим открыта до 15:00 (мск) Объем: 13 млрд рублей Срок обращения: 4 года Ориентир ставки купона: 7.9-8% годовых Ориентир эффективной доходности: 8.14-8.24% годовых Размещение: 23 августа Организаторы: БК РЕГИОН, Московский Кредитный…
⚡️Финальный ориентир: ставка купона — 7.85% годовых, эффективная доходность к погашению — 8.08% годовых
Cbonds
Как изменится стоимость CDS Аргентины к понедельнику, 19 августа?
Подводим итоги опроса про CDS Аргентины:
📈39% читателей канала ожидали, что в промежутке между 15 и 19 августа стоимость CDS вырастет;
📉35% проголосовавших – что цена, напротив, начнёт снижаться;
➖26% придерживались нейтральной позиции и считали, что цена останется приблизительно на том же уровне.
В действительности 14 августа стал днём максимального пессимизма в отношении Аргентины: уже на следующий день цены CDS начали падать так же стремительно, как до этого росли.
В сравнении с ценами на момент начала опроса свопы уже потеряли 45%, 35% и 25% стоимости (для 6M, 1Y и 2Y CDS соответственно) и сейчас торгуются приблизительно на уровне прошлого понедельника.
❗️В пятницу, 16 августа, S&P понизил рейтинг Аргентины с «B» до «B-», Fitch понизил рейтинг Аргентины с «B» до «ССС».
📈39% читателей канала ожидали, что в промежутке между 15 и 19 августа стоимость CDS вырастет;
📉35% проголосовавших – что цена, напротив, начнёт снижаться;
➖26% придерживались нейтральной позиции и считали, что цена останется приблизительно на том же уровне.
В действительности 14 августа стал днём максимального пессимизма в отношении Аргентины: уже на следующий день цены CDS начали падать так же стремительно, как до этого росли.
В сравнении с ценами на момент начала опроса свопы уже потеряли 45%, 35% и 25% стоимости (для 6M, 1Y и 2Y CDS соответственно) и сейчас торгуются приблизительно на уровне прошлого понедельника.
❗️В пятницу, 16 августа, S&P понизил рейтинг Аргентины с «B» до «B-», Fitch понизил рейтинг Аргентины с «B» до «ССС».
Вечерний дайджест
🇷🇺Fitch вслед за повышением суверенного рейтинга РФ повысило кредитные рейтинги ряда российских банков — Сбербанка, ВЭБа, Россельхозбанка и Газпромбанка, в частности. Долгосрочные рейтинги дефолта эмитента (РДЭ) Сбербанка улучшены с "ВВВ-" до "ВВВ" , РСХБ — с "ВВ+" до "ВВВ-", Газпромбанка с "ВВ+" до "ВВВ-", ВЭБа — с "ВВВ-" до "ВВВ". В релизе агентство отмечает, что повышение РДЭ отражает улучшение финансовой гибкости России, а также ее способности оказывать поддержку организациям.
💸«Северная Диагональ» зарегистрировала дебютный выпуск коммерческих облигаций серии КО-01 на 40 млн рублей. Срок обращения – 5 лет. Купонный период – 1 год. Согласно СПАРК, компания оказывает финансовые услуги.
🏦«Открытие Холдинг» 3 сентября проведет очередное собрание владельцев облигаций серии БО-04. Инвесторы рассмотрят вопрос о внесении изменений в решение о выпуске, связанные с объемом прав по облигациям: о согласии на заключение соглашения о прекращении обязательств по приобретению облигаций и сопутствующих обязательств путем предоставления новации; о согласие на внесение эмитентом изменений в решения о дополнительных выпусках №1-5 серии БО-04; об отказе от права на предъявление требования о досрочном погашении.
@Cbonds
🇷🇺Fitch вслед за повышением суверенного рейтинга РФ повысило кредитные рейтинги ряда российских банков — Сбербанка, ВЭБа, Россельхозбанка и Газпромбанка, в частности. Долгосрочные рейтинги дефолта эмитента (РДЭ) Сбербанка улучшены с "ВВВ-" до "ВВВ" , РСХБ — с "ВВ+" до "ВВВ-", Газпромбанка с "ВВ+" до "ВВВ-", ВЭБа — с "ВВВ-" до "ВВВ". В релизе агентство отмечает, что повышение РДЭ отражает улучшение финансовой гибкости России, а также ее способности оказывать поддержку организациям.
💸«Северная Диагональ» зарегистрировала дебютный выпуск коммерческих облигаций серии КО-01 на 40 млн рублей. Срок обращения – 5 лет. Купонный период – 1 год. Согласно СПАРК, компания оказывает финансовые услуги.
🏦«Открытие Холдинг» 3 сентября проведет очередное собрание владельцев облигаций серии БО-04. Инвесторы рассмотрят вопрос о внесении изменений в решение о выпуске, связанные с объемом прав по облигациям: о согласии на заключение соглашения о прекращении обязательств по приобретению облигаций и сопутствующих обязательств путем предоставления новации; о согласие на внесение эмитентом изменений в решения о дополнительных выпусках №1-5 серии БО-04; об отказе от права на предъявление требования о досрочном погашении.
@Cbonds
УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7.33% (🔺1 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.92% (🔺2 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.92% (🔺3 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.79%
📅 Календарь событий
1. Размещения
⚙️Электрощит-Стройсистема, БО-П01 (150 млн)
Сбор заявок и оферты не запланированы.
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7.33% (🔺1 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.92% (🔺2 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.92% (🔺3 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.79%
📅 Календарь событий
1. Размещения
⚙️Электрощит-Стройсистема, БО-П01 (150 млн)
Сбор заявок и оферты не запланированы.
@Cbonds
📈Рост доходностей UST негативно отразился на динамике бенчмарков EM
Аналитический обзор Промсвязьбанка
Доходность UST’10 в понедельник скорректировалась после резкого снижения на прошлой неделе, прибавив 5 б.п. (1,61% годовых). США и Китай в начале текущей недели несколько разрядили накопившейся негатив на рынке – Д.Трамп заявил о сохранении устойчивости экономики страны, в то время как ЦБ Китая снизил ставку LPR (loan prime rate), ставшую новым бенчмарком для стоимости кредитов, выдаваемых коммерческими банками.
Большинство евробондов ЕМ продолжают двигаться вслед за базовой кривой Treasuries – рост доходностей UST негативно отразился на динамике бенчмарков развивающихся стран, доходность которых выросла на 2-7 б.п. (на 10-летнем сроке). В частности, доходности российских 10-летних евробондов прибавила 2 б.п. (3,56% годовых) при сужении кредитной премии до 196 б.п.
До конца недели рынки будут находиться в ожидании пятничного выступления главы ФРС в Джексон-Хоуле.
Дмитрий Грицкевич,
Промсвязьбанк.
📚Полная версия обзора и другие материалы доступны в разделе Комментарии.
Аналитический обзор Промсвязьбанка
Доходность UST’10 в понедельник скорректировалась после резкого снижения на прошлой неделе, прибавив 5 б.п. (1,61% годовых). США и Китай в начале текущей недели несколько разрядили накопившейся негатив на рынке – Д.Трамп заявил о сохранении устойчивости экономики страны, в то время как ЦБ Китая снизил ставку LPR (loan prime rate), ставшую новым бенчмарком для стоимости кредитов, выдаваемых коммерческими банками.
Большинство евробондов ЕМ продолжают двигаться вслед за базовой кривой Treasuries – рост доходностей UST негативно отразился на динамике бенчмарков развивающихся стран, доходность которых выросла на 2-7 б.п. (на 10-летнем сроке). В частности, доходности российских 10-летних евробондов прибавила 2 б.п. (3,56% годовых) при сужении кредитной премии до 196 б.п.
До конца недели рынки будут находиться в ожидании пятничного выступления главы ФРС в Джексон-Хоуле.
Дмитрий Грицкевич,
Промсвязьбанк.
📚Полная версия обзора и другие материалы доступны в разделе Комментарии.
Вечерний дайджест
🇷🇺Минфин проведет аукционы по размещению ОФЗ-ПД выпуска 26228 с погашением в апреле 2030 года в объеме 20 млрд рублей и ОФЗ-ИН выпуска 52002 с погашением в феврале 2028 года в объеме 5.34 млрд рублей по номинальной стоимости.
🚙«ЭкономЛизинг» 28 августа начнет размещение дебютного выпуска облигаций серии 001P-01 на 100 млн рублей. Срок обращения – 10 лет. Ставка ежеквартальных купонов – 13.5% годовых. Компания занимается финансовой арендой (лизинг/сублизинг), зарегистрирована в Саратове.
🔬«Левенгук» разместит облигации серии БО-02 в объеме 200 млн рублей. Срок обращения – 10 лет. Компания производит оптические приборы – бинокли, телескопы, микроскопы и др.
🛣«АВТОБАН-Финанс» завтра рассмотрит вопрос о размещении коммерческих облигаций серии КО-01 в объеме 5 млрд рублей. Срок обращения – 3 года.
@Cbonds
🇷🇺Минфин проведет аукционы по размещению ОФЗ-ПД выпуска 26228 с погашением в апреле 2030 года в объеме 20 млрд рублей и ОФЗ-ИН выпуска 52002 с погашением в феврале 2028 года в объеме 5.34 млрд рублей по номинальной стоимости.
🚙«ЭкономЛизинг» 28 августа начнет размещение дебютного выпуска облигаций серии 001P-01 на 100 млн рублей. Срок обращения – 10 лет. Ставка ежеквартальных купонов – 13.5% годовых. Компания занимается финансовой арендой (лизинг/сублизинг), зарегистрирована в Саратове.
🔬«Левенгук» разместит облигации серии БО-02 в объеме 200 млн рублей. Срок обращения – 10 лет. Компания производит оптические приборы – бинокли, телескопы, микроскопы и др.
🛣«АВТОБАН-Финанс» завтра рассмотрит вопрос о размещении коммерческих облигаций серии КО-01 в объеме 5 млрд рублей. Срок обращения – 3 года.
@Cbonds
УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7.3% (🔻3 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.91% (🔻1 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.89% (🔻3 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.78%
📅 Календарь событий
1. Аукционы Минфина
🇷🇺Россия, 26228 (объем предложения – 20 млрд)
🇷🇺Россия, 52002 (объем предложения по номиналу – 5.34 млрд)
Сбор заявок и оферты не запланированы.
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7.3% (🔻3 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.91% (🔻1 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.89% (🔻3 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.78%
📅 Календарь событий
1. Аукционы Минфина
🇷🇺Россия, 26228 (объем предложения – 20 млрд)
🇷🇺Россия, 52002 (объем предложения по номиналу – 5.34 млрд)
Сбор заявок и оферты не запланированы.
@Cbonds
🏛Ожидания снижения ключевой ставки ЦБ РФ и смягчение монетарной политики мировыми Центробанками поддерживают спрос на ОФЗ
Аналитический обзор Промсвязьбанка
Кривая доходности ОФЗ вчера сместилась вниз на 2-5 б.п. Восстановление спроса на рублевые облигации проходило на фоне усиления аппетита к риску на глобальных площадках после смягчения ДКП Китая и комментариев Д.Трампа о необходимости снижения ставки ФРС на 100 б.п. Китай снизил базовую ставку кредитования банков во вторник на 10 б.п. до 4,25% для стимулирования экономики.
Минфин РФ решил воспользоваться улучшением рыночной конъюнктуры и объявил о размещении на аукционе в среду длинных ОФЗ-ПД 26228 (погашение в апреле 2030 г.) на 20 млрд руб. и "инфляционных" ОФЗ-ИН 52002 на 5,34 млрд руб. Объем предложения и дюрация бумаг являются максимальными за август. ОФЗ сохраняют устойчивость к ослаблению рубля в августе. Спрос на последних аукционах Минфина превышал предложение в 2-3 раза, а размещение проходило без премии к вторичному рынку. Локальные игроки покупают ОФЗ на ожиданиях снижения ключевой ставки. Нерезиденты сохраняют интерес к ОФЗ на ожиданиях смягчения монетарной политики ФРС и ЕЦБ.
Дмитрий Монастыршин,
Промсвязьбанк.
📚Полная версия обзора и другие материалы доступны в разделе Комментарии.
Аналитический обзор Промсвязьбанка
Кривая доходности ОФЗ вчера сместилась вниз на 2-5 б.п. Восстановление спроса на рублевые облигации проходило на фоне усиления аппетита к риску на глобальных площадках после смягчения ДКП Китая и комментариев Д.Трампа о необходимости снижения ставки ФРС на 100 б.п. Китай снизил базовую ставку кредитования банков во вторник на 10 б.п. до 4,25% для стимулирования экономики.
Минфин РФ решил воспользоваться улучшением рыночной конъюнктуры и объявил о размещении на аукционе в среду длинных ОФЗ-ПД 26228 (погашение в апреле 2030 г.) на 20 млрд руб. и "инфляционных" ОФЗ-ИН 52002 на 5,34 млрд руб. Объем предложения и дюрация бумаг являются максимальными за август. ОФЗ сохраняют устойчивость к ослаблению рубля в августе. Спрос на последних аукционах Минфина превышал предложение в 2-3 раза, а размещение проходило без премии к вторичному рынку. Локальные игроки покупают ОФЗ на ожиданиях снижения ключевой ставки. Нерезиденты сохраняют интерес к ОФЗ на ожиданиях смягчения монетарной политики ФРС и ЕЦБ.
Дмитрий Монастыршин,
Промсвязьбанк.
📚Полная версия обзора и другие материалы доступны в разделе Комментарии.
⚡️Минфин РФ разместил ОФЗ выпуска 26228 (погашение в апреле 2030 года) на 20 млрд (весь запланированный лимит) при спросе 46.45 млрд рублей
Цена отсечения составила 103.4915% от номинала, доходность по цене отсечения — 7.3% годовых. Средневзвешенная цена — 103.5178% от номинала, доходность по средневзвешенной цене — 7.3% годовых.
Цена отсечения составила 103.4915% от номинала, доходность по цене отсечения — 7.3% годовых. Средневзвешенная цена — 103.5178% от номинала, доходность по средневзвешенной цене — 7.3% годовых.
⚡️Минфин РФ разместил ОФЗ-ИН серии 52002 (погашение в 2028 году) на 5.34 млрд (весь запланированный объем)
Спрос на бумаги составил 19.85 млрд рублей. Цена отсечения — 92.67% от номинала, доходность по цене отсечения — 3.54% годовых. Средневзвешенная цена — 92.6805% от номинала, доходность по средневзвешенной цене — 3.54% годовых.
Спрос на бумаги составил 19.85 млрд рублей. Цена отсечения — 92.67% от номинала, доходность по цене отсечения — 3.54% годовых. Средневзвешенная цена — 92.6805% от номинала, доходность по средневзвешенной цене — 3.54% годовых.
Вечерний дайджест
⛏«Норильский никель» рассматривает возможность размещения рублевых облигаций, сообщил журналистам финансовый директор компании. «Наш короткий долг сегодня практически нулевой, и срочной потребности привлекать средства для рефинансирования пока нет. В настоящий момент задачи стоят на увеличение дюрации и снижение стоимости долга», – добавил он.
🚚«ПЛК Архангельск» зарегистрировал дебютную программу облигаций серии 001Р на 20 млрд рублей. Максимальный срок обращения выпусков в рамках программы – 15 лет. Производственно-логистический комплекс «Архангельск» — проект, инициированный Минобороны России. Объект должен стать перевалочным пунктом для снабжения военных объектов и организации инфраструктурных проектов. ПЛК реализуется по схеме концессионного соглашения.
🐠«Диомидовский рыбный порт» 28 августа начнет размещение облигаций серии БО-001-02 на 50 млн рублей. Срок обращения – 10 лет. Ставка 1-го купона составит 7.25% годовых.
@Cbonds
⛏«Норильский никель» рассматривает возможность размещения рублевых облигаций, сообщил журналистам финансовый директор компании. «Наш короткий долг сегодня практически нулевой, и срочной потребности привлекать средства для рефинансирования пока нет. В настоящий момент задачи стоят на увеличение дюрации и снижение стоимости долга», – добавил он.
🚚«ПЛК Архангельск» зарегистрировал дебютную программу облигаций серии 001Р на 20 млрд рублей. Максимальный срок обращения выпусков в рамках программы – 15 лет. Производственно-логистический комплекс «Архангельск» — проект, инициированный Минобороны России. Объект должен стать перевалочным пунктом для снабжения военных объектов и организации инфраструктурных проектов. ПЛК реализуется по схеме концессионного соглашения.
🐠«Диомидовский рыбный порт» 28 августа начнет размещение облигаций серии БО-001-02 на 50 млн рублей. Срок обращения – 10 лет. Ставка 1-го купона составит 7.25% годовых.
@Cbonds
УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7.22% (🔻8 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.89% (🔻2 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.9% (🔺1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.71%
📅 Календарь событий
😴На сегодня никаких событий на рынке облигаций России не запланировано.
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7.22% (🔻8 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.89% (🔻2 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.9% (🔺1 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.71%
📅 Календарь событий
😴На сегодня никаких событий на рынке облигаций России не запланировано.
@Cbonds
📈Рост спроса позволил разместить ОФЗ с доходностью ниже рынка
Комментарий БК РЕГИОН
К размещению на аукционе 21 августа инвесторам были предложены два выпуска ОФЗ: одиннадцатилетний выпуск ОФЗ-ПД 26228 в объеме 20 млрд руб. по номинальной стоимости и традиционно для третьего аукционного дня в месяце выпуск ОФЗ-ИН в объеме 5 340.65 млрд руб. по номинальной стоимости (5 млн облигаций).
Начавшийся вчера и продолжившийся сегодня рост цен и объемов сделок с ОФЗ на вторичном рынке, оказал благоприятное влияние на результаты прошедших вчера размещений ОФЗ. Изменение конъюнктуры рынка госбумаг произошло на фоне укрепления рубля, курс которого, очевидно, реагировал на рост цены на нефть (которая на середину среды превысила 61 доллар за баррель), а также на возможное снижение геополитических рисков (на новостях о прошедшей встрече руководства России и Франции, а также о возможном участии России в заседании G-7 в следующем году, поддержанное президентом США). Кроме того, рост оптимизма происходит на долговых рынках всех развивающихся стран в ожидании подтверждения в пятницу руководителем ФРС возможности снижения ставки на сентябрьском заседании Комитета по открытым рынкам.
Предложенный Минфином относительно новый долгосрочный выпуск вызвал большой интерес со стороны инвесторов: спрос в 2.3 раза превысил объем предложения. Эмитент удовлетворил около 43% объема спроса, разместив предложенный выпуск облигаций в полном объеме с доходностью на 12 б.п. ниже уровня вторичного рынка. Результаты второго аукциона по размещению ОФЗ-ИН также были позитивны для Минфина, который разместил практически весь предложенный объем (без одной облигации) по ценам на 0.11 п.п. выше уровня вторичного рынка. Похожее размещение данного выпуска, наблюдалось в середине июля.
Александр Ермак,
Главный аналитик долговых рынков,
БК РЕГИОН
📚Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Комментарии.
Комментарий БК РЕГИОН
К размещению на аукционе 21 августа инвесторам были предложены два выпуска ОФЗ: одиннадцатилетний выпуск ОФЗ-ПД 26228 в объеме 20 млрд руб. по номинальной стоимости и традиционно для третьего аукционного дня в месяце выпуск ОФЗ-ИН в объеме 5 340.65 млрд руб. по номинальной стоимости (5 млн облигаций).
Начавшийся вчера и продолжившийся сегодня рост цен и объемов сделок с ОФЗ на вторичном рынке, оказал благоприятное влияние на результаты прошедших вчера размещений ОФЗ. Изменение конъюнктуры рынка госбумаг произошло на фоне укрепления рубля, курс которого, очевидно, реагировал на рост цены на нефть (которая на середину среды превысила 61 доллар за баррель), а также на возможное снижение геополитических рисков (на новостях о прошедшей встрече руководства России и Франции, а также о возможном участии России в заседании G-7 в следующем году, поддержанное президентом США). Кроме того, рост оптимизма происходит на долговых рынках всех развивающихся стран в ожидании подтверждения в пятницу руководителем ФРС возможности снижения ставки на сентябрьском заседании Комитета по открытым рынкам.
Предложенный Минфином относительно новый долгосрочный выпуск вызвал большой интерес со стороны инвесторов: спрос в 2.3 раза превысил объем предложения. Эмитент удовлетворил около 43% объема спроса, разместив предложенный выпуск облигаций в полном объеме с доходностью на 12 б.п. ниже уровня вторичного рынка. Результаты второго аукциона по размещению ОФЗ-ИН также были позитивны для Минфина, который разместил практически весь предложенный объем (без одной облигации) по ценам на 0.11 п.п. выше уровня вторичного рынка. Похожее размещение данного выпуска, наблюдалось в середине июля.
Александр Ермак,
Главный аналитик долговых рынков,
БК РЕГИОН
📚Инвестидеи, аналитика и другие материалы доступны в разделе Комментарии.
🇺🇿II международная конференция Cbonds «Рынок капитала Республики Узбекистан»
🗓12 сентября, Ташкент
На конференции обсудим произошедшие изменения в законодательстве, первый в истории Узбекистана выпуск евробондов, возобновившиеся выпуски внутренних облигаций, а также планы по будущим сделкам, возможности локального рынка, перспективы международного сотрудничества, и много другое.
📝Программа
Свое участие в конференции подтвердили спикеры из Министерства финансов РУз, РФБ «Тошкент», Газпромбанка, Fitch Ratings, InfinBANK, Silk Capital, Portfolio Investments, Kapital Depozit, АКРА, AIX, IFC, IsDB, S&P Global Ratings, Ак Барс Банка, Эксперт РА, и др.
👉🏻Присоединяйтесь: http://cbonds-congress.com/events/471/registration/?l=1
🗓12 сентября, Ташкент
На конференции обсудим произошедшие изменения в законодательстве, первый в истории Узбекистана выпуск евробондов, возобновившиеся выпуски внутренних облигаций, а также планы по будущим сделкам, возможности локального рынка, перспективы международного сотрудничества, и много другое.
📝Программа
Свое участие в конференции подтвердили спикеры из Министерства финансов РУз, РФБ «Тошкент», Газпромбанка, Fitch Ratings, InfinBANK, Silk Capital, Portfolio Investments, Kapital Depozit, АКРА, AIX, IFC, IsDB, S&P Global Ratings, Ак Барс Банка, Эксперт РА, и др.
👉🏻Присоединяйтесь: http://cbonds-congress.com/events/471/registration/?l=1
🇷🇺Рынок ОФЗ: снижение доходности ускорилось вчера
Комментарий БК РЕГИОН
На вторичном рынке ОФЗ после почти двухмесячного периода бокового тренда (ставки колебались в узком диапазоне +/- 5 б.п.) во вторник наметился рост цен, который продолжился и вчера. По итогам двух торговых сессий доходность ОФЗ снизилась в среднем на 10 б.п., при этом в среднесрочном сегменте снижение составило в пределах 7-9 б.п., а по долгосрочным выпускам ОФЗ – в пределах 10-14 б.п.
Александр Ермак,
Главный аналитик долговых рынков,
БК РЕГИОН
Комментарий БК РЕГИОН
На вторичном рынке ОФЗ после почти двухмесячного периода бокового тренда (ставки колебались в узком диапазоне +/- 5 б.п.) во вторник наметился рост цен, который продолжился и вчера. По итогам двух торговых сессий доходность ОФЗ снизилась в среднем на 10 б.п., при этом в среднесрочном сегменте снижение составило в пределах 7-9 б.п., а по долгосрочным выпускам ОФЗ – в пределах 10-14 б.п.
Александр Ермак,
Главный аналитик долговых рынков,
БК РЕГИОН
Вечерний дайджест
🚚ЛК «Каркаде» зарегистрировала бессрочную программу облигаций серии 001Р на 6 млрд рублей. Максимальный срок обращения выпусков в рамках программы – 10 лет.
🏦Московский Кредитный Банк утвердил условия выпуска облигаций серии БСО-П04 на 350 млн рублей. Срок обращения – 3 года.
🏢«Астон. Екатеринбург» разместил выпуск коммерческих облигаций серии КО-П04 на 55.5 млн рублей. Срок обращения – 2.5 года. Ставка 1-5 купонов установлена на уровне 14% годовых. Дата начала размещения – 16 августа.
@Cbonds
🚚ЛК «Каркаде» зарегистрировала бессрочную программу облигаций серии 001Р на 6 млрд рублей. Максимальный срок обращения выпусков в рамках программы – 10 лет.
🏦Московский Кредитный Банк утвердил условия выпуска облигаций серии БСО-П04 на 350 млн рублей. Срок обращения – 3 года.
🏢«Астон. Екатеринбург» разместил выпуск коммерческих облигаций серии КО-П04 на 55.5 млн рублей. Срок обращения – 2.5 года. Ставка 1-5 купонов установлена на уровне 14% годовых. Дата начала размещения – 16 августа.
@Cbonds
УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7.2% (🔻2 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.82% (🔻7 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.9% (➖0 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.77%
📅 Календарь событий
1. Размещения
🧪ЕвроХим, БО-001P-06 (13 млрд)
🏦Глобал Факторинг Нетворк Рус, КО-П03 (30 млн)
2. Оферты
🔌МРСК Урала, БО-05 (5 млрд)
💡МРСК Центра, БО-05 (5 млрд)
💵ТрансФин-М, БО-42 (1 млрд)
Сбор заявок не запланирован.
@Cbonds
📈Индексы
Cbonds-GBI RU YTM eff:
7.2% (🔻2 б.п.)
IFX-Cbonds YTM eff:
7.82% (🔻7 б.п.)
Euro-Cbonds Sovereign Russia YTM eff:
3.9% (➖0 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM eff:
13.77%
📅 Календарь событий
1. Размещения
🧪ЕвроХим, БО-001P-06 (13 млрд)
🏦Глобал Факторинг Нетворк Рус, КО-П03 (30 млн)
2. Оферты
🔌МРСК Урала, БО-05 (5 млрд)
💡МРСК Центра, БО-05 (5 млрд)
💵ТрансФин-М, БО-42 (1 млрд)
Сбор заявок не запланирован.
@Cbonds
🇷🇺🇨🇳Минфин вновь рассматривает возможность выпуска ОФЗ в юанях
Вчера в рамках 8-го заседания Российско-Китайского финансового диалога было заявлено, что Китай и Россия согласны укреплять сотрудничество на финансовых рынках, в частности, поддерживать надежные связи по вопросам выпуска облигаций в целях обеспечения взаимной выгоды и укрепления доверия, и будут активно способствовать доступу инвесторов с обеих сторон на национальные рынки облигаций.
Российская Федерация будет активно рассматривать вопрос о выпуске на Московской бирже облигаций, номинированных в юанях, в соответствии с российским законодательством.
Китай приветствует такое развитие событий и призывает инвесторов в Китае инвестировать в облигации, выпущенные российской стороной в соответствии с существующей нормативно-правовой базой.
Вчера в рамках 8-го заседания Российско-Китайского финансового диалога было заявлено, что Китай и Россия согласны укреплять сотрудничество на финансовых рынках, в частности, поддерживать надежные связи по вопросам выпуска облигаций в целях обеспечения взаимной выгоды и укрепления доверия, и будут активно способствовать доступу инвесторов с обеих сторон на национальные рынки облигаций.
Российская Федерация будет активно рассматривать вопрос о выпуске на Московской бирже облигаций, номинированных в юанях, в соответствии с российским законодательством.
Китай приветствует такое развитие событий и призывает инвесторов в Китае инвестировать в облигации, выпущенные российской стороной в соответствии с существующей нормативно-правовой базой.