[신한금융투자 혁신성장 황성환]
이녹스첨단소재(272290.KQ): 과도한 우려가 만든 매수 기회

▶ 2Q22 Pre: 견조한 실적 성장세
-매출액/영업이익 각각 1,327억원(+22.5% YoY), 312억원(+56.4%, OPM 23.5%) 추정
-폴더블 스마트폰, OLED TV 출하 증가로 SMARTFLEX,  INNOLED TV 부문이 견인

▶ 전방 악조건에도 하반기 실적 선방 전망
-주요 사업부 전방은 반도체, 스마트폰, OLED 패널 등 전자 제품 중간재
-인플레이션에 따른 세트 출하량 전망치 하향으로 단기간 주가 하락 과도
-3분기 성수기 효과 + 기존 제품內 M/S 확대 + 신규 폴더블 스마트폰으로 호실적 유지 예상

▶ 2023년 꾸준한 성장세 기대
-니치 마켓 공략한 신규 소재 출시 + INNOSEM 부문 고객사 확대 예상
-중화권 고객사 확대 가능성도 열어둘 필요 있음
-INNOLED TV 부문은 OLED TV 판매 호조로 지속적인 주요 캐시카우 역할

▶ 투자의견 ‘매수’, 목표주가 68,000원 하향
-2022년 매출액 5,251억원(+7.8% YoY), 영업이익 1,228억원(+26.9%  YoY) 추정
-목표주가: 시장 하락에 따른 Target P/E(기존 15.0배→13.0배) 하향 조정
-제품 포트폴리오 다각화를 통한 높은 영업이익률 유지 예상
-현재 밸류에이션 동종 업계 대비 크게 저평가,  조정 국면을 과도한 우려보단 저가 매수 기회로 활용해야 함
 
이녹스첨단소재 원문 보고서: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=305630
위 내용은 2022년 07월12일 7시 40분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.

[상신이디피] IR 통화(2022.07.12.)
by DragonRider

Q. 상신이디피 화재가 발생했다는 소문이 도는데?
A. 6월 중순에 말레이시아 공장에서 화재가 있었다.

Q. 피해상황은?
A. 프레스 4대 정도 수리를 맡겨야 한다. 보험을 받고 수리를 할지 새로 살지는 아직 파악이 안됐다. CID쪽은 전소가 됐다. 손실금은 2분기에 영업외 비용으로 빠질 것 같다. 영업이익과는 상관없다. 보험금이 3, 4분기에 올해 안에 영업외수익으로 들어올 것이다. 그래서 실제 손실은 미미할 것으로 보인다.

Q. 생산 일정에 문제가 발생한 것은 아닌지?
A. 일단 프레스 4대 물량을 한국과 중국에서 보내주고 있다. CID 매출액을 제외하고는 다 대응을 하고 있다. CID도 이제 한국에서 계속 만들어서 보내주고 있다. 매출액이 줄거나 그러지는 않을 것 같다. 물류를 배를 못 태우고 항공을 몇 건 태웠기 때문에 항공비는 조금 나올 것이다.

Q. 헝가리 쪽은 원활하게 돌아가는지?
A. 이상없이 돌아간다.

Q. 헝가리 공장 9, 10호 라인을 준비중인 것으로 안다. 삼성SDI 헝가리 제2공장 증설과 관련이 있는지?
A. 오딧은 끝났다. 삼성SDI 헝가리 1, 2공장 어디로 들어가는지는 큰 의미는 없다. 고객사와 협의를 통해 물량을 늘려가고 있다. 고객사와 어떤 제품을 걸을지를 얘기를 하고 있다.

Q. 테슬라향 4680 배터리 이야기가 계속 나온다. 이것도 잘 준비중인지?
A. 실제 작년부터 시제품이 나가고 있다.

Q. K-배터리에 대한 우려의 뉴스들이 계속 나온다. 한국 배터리 경쟁력이 중국에 밀릴 것이라는 이야기가 들리는데 업계에서는 어떻게 보시는지?
A. 전체 글로벌 점유율에서는 한국 배터리사들의 점유율이 내려가고 있는 것으로 알고 있다. 하지만 실제로는 성장기조가 유지중이다. 파이가 100에서 200, 300으로 늘어나는데 점유율이 소폭 내려가더라도 물량 자체가 현격하게 증가하고 있기 때문이다. 따라서 물량이 줄어들 우려는 현재는 하지 않는다.

Q. 작년 노스볼트 협력 관련 뉴스가 나왔는데 실제 어떻게 되가는지?
A. 주고객사인 삼성SDI 외는 거래 계획이 없다.

한미글로벌, 英 PM기업 '워커 사임' 인수 https://v.daum.net/v/20220712110303813

현대차 노사, 임금협상 잠정합의 성공..4년 연속 무분규(상보) https://v.daum.net/v/20220712200336036

7월 12일 시간외특징주
https://cafe.naver.com/stockhunters/88914
7월 12일 52주 신고가 및 급등락주
https://cafe.naver.com/stockhunters/88913

뉴욕 증시, 6월 CPI 발표 앞두고 하락세 https://v.daum.net/v/20220713061200199

[클릭 e종목]"엔씨소프트, 리니지W 매출 감소폭 예상보다 커"..목표주가 ↓ https://v.daum.net/v/20220713072421108

[신한금융투자 반도체 최도연, 남궁현]

* SK하이닉스, 1H23 업황 반등 전망

▶ 2Q22 영업이익 3.80조원 추정
- 컨센서스(3.97조원) 하회 예상
- 분기말 주문 감소로 출하량 부진

▶ 3Q22/4Q22 추정치 하향
- DRAM ASP -8%/-9%
- NAND ASP -9%/-10%
- 영업이익 3.37조원/3.18조원

▶ 재고가 모두 소진될 1H23 반등 예상
- 3Q22 재고 대폭 증가 예상
- 전방 및 생산 재고 모두 빠르게 증가 중
- 수요 훼손 일단락 + 공급제약이 반등 논리
- 23년 공급제약은 역사상 가장 극심할 것

* 원문 링크: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=305669
위 내용은 2022년 7월 13일 현재 컴플라이언스 승인이  이뤄진 내용입니다.

(위) 공매도 금지 논란

얼마 전 김주현 금융위원장께서 취임 기자회견에서 "시장 안정화 기제로 공매도 금지 등도 고려할 수 있다"고 이야기했다가 논란이 커지고 있습니다.

원론적인 발언이었을 뿐인데, 화난 개인 투자자들에겐 도화선이 된거죠. 위 그림의 차트를 보시면 2020년 4월부터 2021년 4월까지 공매도가 금지됐던 기간에만 주가가 쑥 올랐습니다.

여러가지 원인이 복합적으로 작용하긴 했지만, 올해 KOSPI가 22%나 하락했기 때문에 논란이 커지고 있는 것으로 보입니다.

공매도 금지기간, 지수와 공매도 잔고가 데칼코마니 같은건 우연이고 착시일 뿐입니까

키움 반도체 박유악입니다.

♠ 한솔케미칼 [TP 28만원]

: 2Q22 실적, 기대치 상회 예상

♠ 투자 포인트

1) 2Q22 영업이익 564억원으로, 기대치 상회 예상. 반도체용 과산화수소와 솔머티리얼즈, 테이팩스 부문의 실적 호조 때문

2) 3Q22 영업이익도 617억원의 사상 최대치 기록할 전망

과산화수소와 프리커서 등의 꾸준한 성장 속, 솔머티리얼즈(특수가스 가격 급등)와 테이팩스(이차전지 고객사 수요 확대)의 실적이 크게 증가

3) 한솔케미칼의 주가는 당사의 예상과 같이 지난 4Q21초 고점을 형성한 후 기간 조정을 보이며, 투자자들의 눈 높이가 낮아지는 중

반도체 소재 업종 내에서 상대적인 밸류에이션이 아직 높기는 하지만, 실적 호조가 한솔케미칼의 주가 하방을 받쳐주기 시작할 것으로 판단함.

♠ 리포트: http://bit.ly/3yDa1tp

[박유악, 키움 반도체]
*컴플라이언스 검필

https://news.v.daum.net/v/20220713082608300 이미 알고 있는 악재는 선반영

시장 거래대금은 지속적으로 감소하는 반면, 공매도 규모는 계속 유지되고 있습니다. 공매도의 영향력이 점점 커지고 있다는 것

[특징주] 미코바이오메드, 신속항체진단키트 정확도 98% 기록에 강세 https://v.daum.net/v/20220713091759003