Forwarded from 야자반 - Y.Z. stock
소부장 수요일까지 달리면, 금요일 야자반 긴급 자축 벙개 개최하겠습니다 feat.샴페인파티
Forwarded from 재간둥이 송선생의 링크수집 창고
시장에서 오래 살아 남아서 복리를 쌓는 사람들은 '가즈아!!!!!!'를 외친 사람들 보다는, '조심해서 나쁠 건 없다'는 사람들 쪽.
Forwarded from 재간둥이 송선생의 링크수집 창고
매출은 엄청 빨리 크는 데 돈 버는 족족 CAPEX로 다 나가고 영업현금흐름은 계속 적자인 비지니스가 좋은 비지니스인지는 아직 의문....
Forwarded from 재간둥이 송선생의 링크수집 창고
사람들의 관심을 못 받더라도 꾸준히 현금흐름 만들면서, 합리적으로 현금흐름규모를 성장 시키는 회사가 좋습니다.. 만고 제 개인취향..
Forwarded from Nihil's view of data & information
4대 소재의 한중일 점유율을 보면, 전해액과 음극재의 한국 점유율이 매우 낮은 것을 알 수 있습니다.
전해액은 중국 기업들이 규모의 경제와 수직계열화를 통해 글로벌 전해액 시장을 장악해 왔었고, 음극재는 국내 기업들이 원소재가 되는 코크스 제조에 대한 원천기술이 없어 음극재를 중국과 일본에 의존했기 때문으로 보여집니다.
4대 소재 중 양극재는 3원계 양극활물질 기술 경쟁력을 바탕으로 시장 점유율을 유지하면서 글로벌 배터리 시장의 성장률에 비례하여 빠르게 성장해 왔었으나, 전해액, 음극재, 분리막 등은 중국 기업과의 경쟁력 열세로 인해 제대로 된 성장을 해오지 못했습니다.
그 결과 양극재 업체들의 주가가 상대적으로 강하였습니다.
그러나 IRA 이후 양극재 외 소재들도 향후 빠른 성장을 보여줄 것으로 기대되고 있는데, 최근 양극재 체인에서 중국 의존도가 심했던 전구체 관련 업체(코스모신소재, 에코프로 등)의 주가가 특히 좋은 모습을 보여주고 있는 것도 중국 의존도가 심했던 전구체의 성장이 향후 양극재를 넘어설 것이라는 기대감이 반영된 것으로 보여집니다.
같은 관점에서 중국에 대한 의존도가 높았던 전해액, 음극재, 분리막 등의 소재들에 대한 시장 관심도 더 높아질 것으로 생각됩니다.
전해액은 중국 기업들이 규모의 경제와 수직계열화를 통해 글로벌 전해액 시장을 장악해 왔었고, 음극재는 국내 기업들이 원소재가 되는 코크스 제조에 대한 원천기술이 없어 음극재를 중국과 일본에 의존했기 때문으로 보여집니다.
4대 소재 중 양극재는 3원계 양극활물질 기술 경쟁력을 바탕으로 시장 점유율을 유지하면서 글로벌 배터리 시장의 성장률에 비례하여 빠르게 성장해 왔었으나, 전해액, 음극재, 분리막 등은 중국 기업과의 경쟁력 열세로 인해 제대로 된 성장을 해오지 못했습니다.
그 결과 양극재 업체들의 주가가 상대적으로 강하였습니다.
그러나 IRA 이후 양극재 외 소재들도 향후 빠른 성장을 보여줄 것으로 기대되고 있는데, 최근 양극재 체인에서 중국 의존도가 심했던 전구체 관련 업체(코스모신소재, 에코프로 등)의 주가가 특히 좋은 모습을 보여주고 있는 것도 중국 의존도가 심했던 전구체의 성장이 향후 양극재를 넘어설 것이라는 기대감이 반영된 것으로 보여집니다.
같은 관점에서 중국에 대한 의존도가 높았던 전해액, 음극재, 분리막 등의 소재들에 대한 시장 관심도 더 높아질 것으로 생각됩니다.