DEX - жизненная сила DeFi

DEX сейчас лидируют в DeFi по MC (за исключением LSD и активов, обеспеченных криптовалютой). Почему? Они просты, удобны в использовании и подпитывают основной инстинкт криптовалют - спекуляцию.

Среди них выделяются $HYPE (perps), $UNI (multi-chain swaps) и $RAY (SOL meme trading).

Будучи основой DeFi, их рост очевиден: ежедневный объем DEX почти удвоился с $5,2B до $9,3B с начала года.

С начала года внимание DeFi выросло на 114%, но TVL почти не изменился (+16%). Шумиха реальна, но капитал - нет.

В чем преимущество? Выявление тех немногих токенов, где сходятся внимание и ликвидность - вот где кроется огромная выгода.

Кладбище токенов пополняется

За 5 лет 3,7 млн из 7 млн токенов стали неактивными — большинство в 2024–2025 годах.

Почему? Такие платформы для запуска токенов, как pumpfun, наводнили рынок, превратив создание токенов в товар. Результат:

• BTC вырос на +48,6% в годовом исчислении
• OTHERS упали на -16,8% — капитал не может сконцентрироваться

Кто выжил? Liquidity hubs, такие как SOL, и инфраструктурные проекты, такие как HYPE и RAY. На размытом рынке выживают только токены, привязанные к доминирующим потокам.

Выдержка с подкаста с Luca Netz, фаундер Abstract и Pudgy

$PENGU сделал х3+, Abstract расцветает, разбираемся в инсайдах от Луки:

Корея

Корея является международным приоритетом.

• Партнерство с Lotte + LINE Friends
• 10% корейцев торгуют криптовалютами
• Культурное соответствие для поколений Gen Z/Alpha

Ожидайте больше активизаций сообщества и запусков продуктов, предназначенных для этого рынка.

Игры

3 игры уже на подходе:

• PudgyWorld - браузерная игра, медленно набираем бета-тестеров.
• Мобильная игра (совместно с Mythical) - запуск этим летом, цель - №1 во всех категориях приложений.
• Pengu Clash (Telegram) - простая, соревновательная, основанная на ставках мини-игра с брендингом Pengu.

Telegram

Telegram - это крупный стратегический шаг.

• 1 млрд пользователей, многие из которых подключились к Telegram через tap-to-earn.
• Новая аудитория в Нигерии и Восточной Европе
• Вскоре появится бот для Telegram (созданный совместно с командой Web3)

Цель: доход + более глубокая интеграция Pengu с Solana/Telegram.

Гифки по-прежнему остаются чит-кодом.

• Pudgy GIF органично появился в сериале HBO "Poker Face".
• Новая водяная маркировка с символом Pengu не мешает популярности. Лука говорит: «Когда люди начнут сразу узнавать этот силуэт как символ PENGU, тогда начнётся настоящая мания»

Pudgy нацеливается на крипто-нативные вертикали и глобальные IP одновременно.

Telegram, боты Solana и каналы мемов помогают охватить новую аудиторию, которая еще не слышала о Pudgy.

"PENGU - это токен для каждого".

Серия Building in Public возвращается.

Первые выпуски будут посвящены разбору airdrop’а $PENGU и стратегии его запуска: как принимались решения, что сработало, а что нет.

Reddit - следующий.

Лука посетил конференцию Medici вместо Token2049, чтобы пообщаться с институциональным капиталом.

Если вы продержались в этом хаосе, то вы рано. Abstract расцветает, $PENGU распространяется. Экосистема становится теснее, глобальнее и устойчивее.
Оригинал

Best Idea Longs Weekly Update

Мы удалили $FLUID и $EUL и вернули $AAVE, $ENA и $PENDLE. После недельного ралли мем‑монет, когда $MOODENG вырос примерно на 300% за три дня, а $PEPE вырос примерно на 60% за неделю, прибыль обычно возвращается в фундаментально надежные протоколы, и мы хотим занять позицию впереди этого потока.

$HYPE

Hyperliquid по-прежнему доминирует по всем показателям, возглавляя 24-часовой рейтинг fees с 3M$, зарабатывая больше, чем Ethereum и Solana. Hyperliquid продолжает отнимать поток у CEX; каждый доллар дохода протокола идет в фонд байбеков, что напрямую переводит торговую активность в давление покупок на $HYPE.

$STX

Stacks подтвердили, что третье окно депозитов $sBTC откроется 15 мая, подняв потолок с 3000 $BTC до $5000 BTC (~$325 млн). После запуска $sBTC станет крупнейшим активом, обеспеченным BTC, на любом уровне Bitcoin.

Stacks — это наша ставка на Bitcoin DeFi, которая использует безопасность Bitcoin, одновременно обеспечивая поддержку смарт-контрактов и приложений DeFi, которые ранее были невозможны на базовом уровне Bitcoin.

$SYRUP

• $SYRUP резко вырос после листинга на Binance.
• Maple контролирует ~85% институционального кредитования в crypto.
• Половина комиссий идёт на выкуп и сжигание $SYRUP, что компенсирует инфляцию.
• В проект заходят крупные инвесторы, TVL на рекордных уровнях.
• Maple расширяет экосистему и усиливает спрос на токен.

$AAVE

Aave достиг нового исторического максимума в TVL в размере 23,7B$, при этом большая часть TVL поступила от Ethereum.

Листинг PT Pendle на прошлой неделе принес Aave V3 более 455M$ за несколько дней.

Депозиты на Sonic превысили 500M$ на этой неделе, поскольку Aave продолжает расширять свое присутствие в разных сетях. На этой неделе также прошел ARFC для развертывания Aave V3 на Aptos.

$ENA

Синтетический доллар USDe от Ethena и его стейкинг-вариант sUSDe запущены на HyperCore и HyperEVM от Hyperliquid, что позволяет трейдерам размещать USDe в качестве маржи, брать его в заем или фармить стейблы.

$PENDLE

Aave DAO недавно одобрила включение PT‑sUSDe‑31Jul2025 в качестве залога на Aave V3, что позволит заемщикам с кредитным плечом использовать токены Pendle, сохраняя фиксированную доходность. Это стало еще одним шагом на пути к превращению активов PT в базовый инструмент DeFi. Благодаря интеграции своих примитивов доходности в крупные лендинги, Pendle продолжает укреплять свою позицию в качестве слоя фиксированного дохода DeFi.

$TAO

• Bittensor быстро растёт: почти 100 сабнетов, по одному новому в день.
• TAOHash интегрирует биткоин-майнинг, за 10 дней вошёл в топ-20 пулов.
• В ноябре 2025 - халвинг, награда за блок снизится вдвое.
• Сеть усиливает спрос на $TAO и уже приносит реальные доходы.

$VITRUAL

• 93% токенов $VIRTUAL сосредоточены у топ-100 кошельков - это создаёт риски волатильности и манипуляций.
• Проект внедрил бонусы для долгосрочных держателей и новые механики, чтобы снизить спекуляции и поощрить удержание токена.
• Экосистема развивается: уже более 17 000 агентов, новые продукты и доля комиссии для участников.
• Несмотря на прогресс и приток smart money, высокая концентрация токенов у крупных игроков требует осторожности на следующем этапе развития.

Чат

Последние разработки в области DeFi

• Circle запустили нативный USDC на Sonic L1

• Chainlink, J.P. Morgan и Ondo Finance объединились для обеспечения cross-chain расчетов по токенизированным казначейским облигациям США

• Superstate представила Opening Bell - платформу, которая позволяет компаниям запускать токенизированные акции на Ethereum и Solana

• Uniswap представил one-click swaps

• mETH Protocol объявил о кампании Restaking Alchemist, которая случайным образом наградит 50 новых рестейкеров cmETH через розыгрыш. Чтобы участвовать, нужно рестейкать не менее 0,02 mETH для cmETH

• Virtuals Protocol выпустил механизм стейкинга для $VIRTUAL

• Arbitrum DAO одобрил выделение 35 млн ARB для токенизированных казначейских облигаций США

• Ethereum объявил инициативу Trillion Dollar Security, направленную на повышение безопасности Ethereum для привлечения следующего миллиарда пользователей в сеть

• Kamino Finance выпустил чекер для аирдропа Kamino Season 3

• LayerZero представил Hyperbridge, который позволяет отправлять активы в Hyperliquid

• Fluid объявил планы сделать $FLUID multi-chain активом с помощью протокола Chainlink Cross-Chain Interoperability

• Ripple согласился на урегулирование с SEC на сумму 50 миллионов долларов

• Coinbase войдет в индекс S&P 500, став первой крипто-компанией в этом индексе

Лайкните, если нужны такие сводки на канале.

Сводка по Abstract

На ABS идёт движуха в мем-коинах, если вы тренчер, абстракт ждёт вас.

За проверенные мем-коины дают XP, мой выбор:

$ABSTER - главный талисман ABS
$NOOT - второй крупный мем-коин сети
$POLLY - жена pengu
$RETSBA - злодей, меня забавляет)
$CHENGU - пингвин-гигачад, старый мем но не умирает, выглядит дешевым

Рекомендую держать каждый от 100$ долгосрочно, на этой неделе например не дали XP за холд, отсекая краткосрочных фермеров XP, но долгосрочно уверен будут давать.


Новые проекты ищем через Moni Discover.


Sugartown 🧙‍♂️Moni Score 3682

Минт их коллекции на игровую платформу Cores на Abstract по 0.069 ETH сминтился, цена на вторичке 0.055. Хотя бы одну штучку надо иметь, ибо платформа должна быть интересной + фарм на опенси начался.

Gacha

Никому не рекомендую играть в гачу. Ртп 35%, хотя они говорят, что 87%, что не правда. 35% это прям скам. Даже в web 2 аналогах гаче ртп от 60%. На выпадение джекпота шанс 1 к 666к, ETH холдить выгоднее)

deathfun 🧙‍♂️Moni Score 116

Лучшее новое гембл приложение на ABS сейчас. РТП 95%, если я правильно понял, а так же можно выиграть вплоть до х7000, чего нету в других приложениях. Если и лудить, то в него. Рефка

Red Bull

ABS анонсировал партнёрство с ред буллом. В дискорде ред булла можно получить лимитированную роль.

Arctic 🧙‍♂️Moni Score 66

Карточная игра.

Dojo3 🧙‍♂️Moni Score 243

Я участвую в 5ти гонках в день для выполнения дейлика, дают 1 билет на лотерею (транзакция) + бейджи фармятся. Недавно подтвердили XP за игры. Рефка

Amigo 🧙‍♂️Moni Score 661

Социальная платформа.

abstractburner 🧙‍♂️Moni Score 96

Непонятно что.

Pengu Clash 🧙‍♂️Moni Score 686

Игра от Pengu на TON имеет 1M + человек в вайтлисте. Рефка

AstroVerse 🧙‍♂️Moni Score 391

Будет коллекция.

Blast'Em 🧙‍♂️Moni Score 366

Игра вдохновлённая классическим Bomberman.


Чат

Почему Abstract привлечёт миллионы людей в Crypto? Выдержка с подкаста

• Лука, Cygaar и Майкл Ли размышляли, что большинство сетей строят одно и тоже. Они также делали сомнительные вещи, чтобы получить TVL, и пытались навязать что-то насильно. Аналогично тому, почему Лука купил Pudgy Penguins, он хотел построить сеть органично и честно.

• Они увидели в сетях то же самое, что и в NFT: планки были низкими, а оценки высокими. Это дает отличную возможность выделиться и при этом получить сумасшедшие оценки.

• Никто еще не задал тон потребителям. Институты уже здесь, мы увидели это на примере ETF. Следующее, что нужно сделать, это привлечь розничную торговлю и обычных людей.

• Весь опыт Луки в криптовалюте - это общение с обычными людьми, поэтому он занял идеальную позицию. Последний рубеж - принятие криптовалют потребителями, но чтобы выиграть гонку, нужно построить ее по-другому.

• Abstract - это, пожалуй, лучший 0-1, когда речь заходит об освоении криптовалют. Они действительно упростили процесс для новых пользователей. Сеть растет органично, в отличие от многих сетей, которые стимулируют фермерство к фиктивной активности.

• Потребители не заботятся о технологиях. Они хотят получить удовольствие (очевидно). Посмотрите на app store. Люди приходят, находят приложение и подсаживаются на него.

• Abstract помогает строителям получить пользователей. Каждому строителю нужны пользователи, поэтому наличие этой функции 0-1 очень полезно. Приложения, находящиеся в центре внимания, зарабатывают 500 000 долларов в месяц. Если вы создаете привлекательное приложение, Abstract для вас!

• Если вы создаете продукт для обычного человека, вы должны создавать его для него. Это значит, что вы не можете сказать людям, что нужно создать кошелек. Создайте что-то, что будет понятно как пользователям Web3, так и Web2.

• У Abstract уже есть молодая аудитория (Gen A и Gen Z), которая интересует глобальные бренды. Поэтому бренды сами будут приходить к Abstract, а не наоборот.

• Каждый из этих брендов будет привлекать небольшой % своей аудитории, которая со временем будет накапливаться и продолжать делать платформу более ценной, что будет способствовать раскручиванию маховика.

• Лука сосредоточен на общении с учреждениями, чтобы убедиться, что токен абстракта будет пользоваться спросом. Все учреждения понимают, что центр приложений в новом поколении технологий будет стоить триллионы. Abstract станет таким центром, как app store в Web2.

• Pudgy - отличный пример, который дает Abstract массу рычагов влияния. У нас были разговоры с Disney.

• В ближайшие 12-18 месяцев, по мнению Луки, они должны привлечь 5 крупных брендов, которые пришли из Web2 на Abstract. Портал действительно должен стать app store для криптовалют. Если есть 10 прорывных приложений для криптовалют, Лука считает, что 5 должны быть из Abstract.

Сектор в фокусе: SOL/ETH

A. SOL VS ETH — Сдвиг среди L1

В прошлых циклах ETH лидировал среди альтов. Но только не в этот раз - с начала цикла рост SOL/ETH составляет +725%.

Почему? Высокие комиссии ETH и низкая скорость работы раздробили ландшафт L1.

SOL воспользовался моментом: быстрая, дешевая, дружественная к мемам сеть розничной торговли.

ETH по-прежнему доминирует в DeFi и стейблкоинах, но без роста новых пользователей его рефлекторный маховик затормозился.

B. On-Chain Dominance:

На прошлой неделе SOL получила $40,3 млн дохода от сети - больше, чем все остальные L1 и L2 вместе взятые.

Кроме того, на нее приходится 58 % общего дохода от приложений, что позволяет ей доминировать как на базовом, так и на прикладном уровнях.

Вывод очевиден: спрос есть, ликвидность есть, а "ров" SOL цел и невредим.

C. Структурный встречный ветер для ETH:

Предложение ETH только что достигло исторического максимума - дефляция исчезает.

Dencun снизил плату за сжигание газа, что привело к росту эмиссии, но не компенсировало спрос.

Без всплеска активности в сети ETH не сможет поглотить избыток, что приведет к низкой эффективности.

В отличие от этого, активное использование SOL и отсутствие серьезных анлоков делают его прочным и проворным.

Чат

Набор в орден Gem Hunters

Полтора года я являюсь членом Gem Hunters. Неоднократно рекомендовал ребят неформально, а теперь с радостью делаю это официально!

Открыт новый набор на 7 дней.

Вот, что ты найдешь в ордене:

• Еженедельные альфа звонки. Слушаю всё с удовольствием, есть записи и даже выжимки!

• Новые проекты. Команда Moni особенно хороша в поиске новых проектов, так как являются создателями аналитического сервиса Moni Discover.

• Нарративы. Не хочешь пропускать нарративы? Можешь быть уверен, что команда Moni в числе первых будет исследовать новые нарративы, а у тебя появится возможность наблюдать и участвовать в чате.

• Коллы/Дегенки.

• Ретро. Активность в новых проектах, подробные гайды, еженедельные альфа звонки на тему ретро.

• Новичок? Для тебя подготовлены гайды и саппорт от команды Moni.

• DeFi. Крёстный отец ру DeFi дядя Ламер ведёт свою ветку по DeFi + еженедельный звонок.

Вступить в Gem Hunters (скидка 15% на 1й месяц)

Abstract & Red Bull

896 205 NFT от Oracle Red Bull Racing было продано во время Гран-при Монако.

240 304 новых пользователя перешли в crypto через Abstract всего за 7 дней - большинство впервые. Благодаря 3-секундному, удобному для пользователей web2 онбордингу они даже не осознают, что находятся on-chain.

Почему это важно:

Криптотехнологии начинают приносить реальные бизнес-результаты: Red Bull Racing использует NFT, чтобы идентифицировать фанатов F1 на таких платформах, как Netflix, Instagram и других, одновременно привлекая поколения A и Z в крипто-родное фанатское сообщество.

Стратегическое партнерство с Gate: переосмысливает роль биржи, выходя за рамки листинга токенов и вступая в долгосрочные стратегические партнерства с быстрорастущими сообществами, такими как Abstract.

Тезис потребительской криптовалюты подтвержден: Abstract делает для криптовалют то, что AWS сделала для облачных сервисов, Apple - для мобильных устройств, а Google Kubernetes - для стриминговой инфраструктуры - это привлечение масс!

Abstract только начинает.

Чат

Distilled Watchlist. Tron (TRX)

• Факторы спроса: комиссии за газ, стейкинг, управление
• Факторы предложения: выпуск новых токенов
• Ключевой катализатор: прокси на рост стейблкоинов
• Ключевые риски: депег стейблкоинов, падение ликвидности

A. Тёмная лошадка рынка стейблкоинов:

Пока рынок гонялся за мемами, TRX тихо захватил доминирующее положение в сфере стейблкоинов.

Сейчас он лидирует по объему переводов в стейблах благодаря низким комиссиям, скорости и надежности.

Результат? TRX растет на +105% по сравнению с прошлым годом, опережая BTC и majors в качестве скрытой “stable” altcoin play.

B. TRX: The Real Stablecoin Rail:

TRX владеет 30,8% всех стейблкоинов, уступая лишь ETH, и почти сравнялся с ETH по объему USDT ($71,7B против $74,5B).

Рост объема стейблкоинов +$13,3B опережает ETH и SOL, в то время как у конкурентов, таких как TON, OP и ARB, наблюдается отток.

Имея 28 % активных адресов со стейблами, TRX демонстрирует реальное использование, а не только TVL. Это не просто хост - это магистраль. TRX использует эффект рефлексивности в свою пользу.

C. Будущее стейблкоинов:

Объем операций со стейблкоинами только что превысил объем операций с Visa, что является доказательством того, что цифровые финансы уже наступили.

По прогнозам Citi, к 2030 году объем операций со стейблкоинами составит от $500B до $3,7T, что означает рост от 2,3x до 17x.

(i) Ключевые катализаторы:

• Прогнозируемые объемы хранения UST эмитентами в размере 1,2T$

• Закон GENIUS может способствовать принятию корпоративными клиентами

• Платежи в реальном времени и трансграничные приложения быстро масштабируются

По мере того как стейблкоины становятся мейнстримом, бета-активы вроде TRX могут оседлать волну рефлексивного принятия.

D. TRX Tokenomics:

TRX обеспечивает работу сети - используется для газа, управления и стейкинга.

Пользователи делают stake на TRX, чтобы сделать перевод стейблкоинов бесплатными, что приводит к рефлекторному циклу: больше стейблкоинов → больше staking → больше использования.

TRX генерирует реальные денежные потоки: ежедневный объем DEX составляет более $100 млн, а доход от протокола - более $1 млн.

43% предложения TRX ззастейкано, что обеспечивает блокировку ликвидности и стимулирует развитие нарратива.

Лично я перестал пользоваться trc 20 из за больших комиссий и перешел на bep-20, а карманный блокчейн Tether Plasma может серьёзно подорвать позиции Tron.

Чат

Axestract

Ждёте MegaETH с его мега быстрыми транзакциями? Не стоит. Член команды Abstract запустил кликер, чтобы показать потенциал сети.

Попробуйте

Чат

Arbitrum вырвался в топ 1 по вниманию среди L2, благодаря партнёрству с Kaito и стимулам в 400k $ARB для Yappers.

Abstract же на 2м месте, опережая Base. Probably, Nothing.

Выдержка интервью с Michael Lee, co-founder Abstract

• Определенно возможно, что стриминг на Abstract со временем станет более популярным, чем другие крупные стриминговые платформы, если на это будет достаточно времени.

• Подобная схема действий уже использовалась в предыдущих случаях. Майкл Ли видел, как одна из его предыдущих компаний подключила несколько крупных брендов, а затем все из списка Fortune 500 начали использовать этот продукт.

• Если Abstract удастся заключить несколько действительно крупных партнерств, они смогут вырасти до такой степени, что все эти компании начнут интегрироваться в Abstract.

• У пользователей должно быть главное приложение. Они легко попадают на портал, пробуют приложение, и оно их цепляет. Именно так строится удержание, и именно поэтому портал очень строго следит за тем, кто на него попадает.

• Abstract должен стать Диснейлендом веселья.
Не надо изучать, что может быть интересным, — просто пробуйте на практике и оценивайте, насколько это весело!

• В настоящее время Abstract не конкурирует с такими играми, как Call of Duty, а выступает как нечто, чем можно заняться в перерывах.

• Сейчас конкуренция с другими streaming platforms не является целью. Цель - помочь в продвижении приложений и продуктов брендов. Напиток Rekt - отличный пример этого, стримеры продвигали их, и они очень быстро раскупались!

• Другие хорошие примеры - использование стримов, чтобы научиться играть в определенные игры или пользоваться определенными приложениями.

Это также механизм удержания. Вы играете в игры, смотрите стримы, возможно, подсели на некоторых стримеров и продолжаете участвовать в экосистеме Abstract.

• Майкла спросили: "Как нам избежать фермеров, как удержать людей в Abstract после TGE, и будет ли XP продолжаться после TGE?".

Майкл ответил, что команда изучила все другие случаи неправильного проведения TGE, и они хотят быть другими.

• Действительно, единственным успешным TGE в этом цикле был $HYPE. Это объясняется тем, что у них действительно умная команда, PMF и реальный сценарий использования. Кроме того, весь успех возвращается к токену, например, выкуп и сжигание.

• TGE должен быть ускорителем. Он не может быть концом вашей сети, и это именно то, над чем работает Abstract. TGE должен действовать как надлежащее IPO в Web2. Он должен увеличить базу пользователей.

• TGE должен определяться рынком, а не продуктом. Многие проекты решают, когда будет TGE, и на этом все заканчивается.

• TGE не может бороться за ликвидность. Ликвидности очень мало. Необходимо решить, как привлечь новую ликвидность в ваш токен? В частности, как привнести ликвидность tradfi в ваш токен? В настоящее время Abstract работает над этим.

• TGE должен происходить только тогда, когда на платформе Abstract действительно начинают активно запускаться крипто-стартапы, и она помогает им пройти самый важный начальный этап развития 0-1.

А также тогда, когда крупные известные бренды сами захотят присоединиться к Abstract — не потому что им платят, а потому что им интересна аудитория Abstract.

• Система XP рассчитана на длительное использование, она никогда не была рассчитана на то, что ее действие будет продолжаться лишь некоторое время. XP "токеномика", так сказать, была создана для того, чтобы длиться годами.

• Abstract - это также рекламная платформа на crypto рельсах. Уже сейчас люди создают свою репутацию в сети с помощью бейджей, которые в будущем можно будет использовать для таргетированной рекламы.

• Цель не в том, чтобы стать топовым L2, она гораздо шире. Цель - стать App Store для криптовалют, и это то, на чем мы сосредоточились с первого дня.

• Сигнал для быков - это когда вы можете заставить основные бренды интегрировать ваш продукт в их бренд, не платя им за это. Они хотят ваш продукт, потому что он хорош. Red Bull - отличный пример этого.

• С прошлого лета мы работаем со многими мировыми брендами, такими как Red Bull. Когда наступит подходящее время, появятся и другие, но это новости брендов, и не Майклу Ли ими делиться.
Оригинал

Чат

Сектор в фокусе: DeFi

A. Индикатор DeFi Mindshare:

Внимание DeFi только что достигло рекордного уровня — интерес к нему растет.

Но история показывает, что когда альткоины растут, DeFi часто охлаждается. Почему? Капитал перетекает из стабильных доходов в более высокодоходные проекты.

С учетом ранней силы альткоинов, ажиотаж вокруг DeFi может пойти на убыль. Будьте внимательны — сосредоточьтесь на проектах с лояльными пользователями или резким ростом доходов.

B. HYPE — история роста DeFi:

Трейдинг по-прежнему остается самым сильным направлением использования криптовалют, и HYPE находится в авангарде этого движения.

Его высокоскоростная DEX нашла PMF в розничной торговле. Объем торгов и OI достигают рекордных значений.

Ежедневные выкупы в среднем составляют 3–4M$, что приводит к рефлексивным потокам обратно в токен.

HYPE бьёт ATH и растет благодаря реальному использованию.

C. Маховик доходности Syrup:

AAVE и LDO по-прежнему лидируют по доходности в DeFi, но их цена уже полностью отражает их стоимость. В чем же преимущество? В Midcaps с потенциалом и недооценкой.

TVL Syrup почти удвоился до 1,9B$, а токен вырос на 192%.

Почему? Drips — это система вознаграждений, которая увеличивает доход (прибыль) пользователя тем больше, чем дольше он держит свои средства. Это частично поглощение ликвидности, частично увеличение доходов, что стимулирует рефлексивный рост спроса на токен.

Чат

Crypto Market Snapshot

Новая рубрика из терминала aixbt.

Ключевые новости

— SharpLink Gaming выделяет $425 млн на покупку ETH в резерв, Джо Любин (сооснователь Ethereum) становится председателем совета директоров.
— Пакистан создаёт стратегический биткоин-резерв и выделяет 2,000 МВт на майнинг.
— Крупные гос. деятели поддерживают BTC, Азия переходит с USD на BTC, юань и золото.

Топ по вниманию

— $LOUD доминирует (70% mindshare) перед запуском 31 мая, whitelist торгуются по 2k$–10k$.
— Dog достиг 10B$ объёма без листинга на топ-биржах.
— HYPE — 400B$ месячный объём.
— LOUD и SOPH — лидеры по соц. активности, HYPERLIQUID, ZEUS и DOG — устоявшиеся проекты с институциональным интересом.

Hyperliquid

— Листинг фьючерсов на Coinbase 5 июня.
— Buyback HYPE выросли на 63% (67,6M$ в мае), TVL достиг 3,5B$

Solana

— Рост активности ботов, снижение качества экосистемы NFT/игр, Avalanche и Abstract Chain усиливают конкуренцию.
— Проект Assisterr запускает токен $ASRR, уже 600k пользователей.

Fartcoin

— Прогноз цены $0,60–0,70 в течение 10 дней, давление на продажу сохраняется.

Unlocks

— Prompt: 1,8M PRIME в июне 2024, 500k в июле
— Zro: 64,29M$ в июне 2025
— Sui: 206,33M$ в июне 2025
— Arbitrum: 36,91M$ в июне 2024

Протоколы/запуски:

— Reddio TGE: 29 мая
— Sophia TGE: 29 мая (Binance, Upbit)
— EulerSwap: новый DEX с Uniswap v4

DeFi

— Aave — 40B$ TVL, рост комиссий на 75%
— Hyperliquid — 1,46B$ TVL, топ-10 блокчейн
— Pendle — >50% DeFi-yield TVL
— Taiko — 170M$ TVL
— Arbitrum — TimeBoost доход $40k/день
— Gearbox — 400M$ TVL
— Euler — 975M$ TVL
— Hyperunit — 12M$ годовой доход

Настроения

— Base — топ по институциональному интересу
— Solana DeFi генерирует в 3,9 раза больше дохода, чем Ethereum-приложения
— Aave GHO принят Ethereum Foundation
— EulerSwap на Uniswap v4 привлекает внимание

Чат

🎙 Хорошего настроения Anon, записали для тебя контент на выходные. Постараемся выходить почаще, но тут уж как рыночек даст интересных тем.

Участники:
Danil, Alexandr Els, Dmitry Zolotov, sellnotbuy

Таймкоды:
00:00 Введение и корпоративные биткоин-резервы
Trump Media привлекает $2.4-3 млрд для покупки криптовалют, стратегия Saylor создает премию к биткоину через корпоративные структуры, Joe Lubin запускает эфир-резерв по модели Saylor, PSG создает биткоин-резерв, Marathon Digital предлагает майнинг для стратегического резерва США
06:23 Институциональные инвестиции и токенизация недвижимости
Bergen Country: токенизация недвижимости на $240 млрд на Avalanche, обзор Avalanche Summit в Лондоне и институциональное внедрение
09:59 Avalanche экосистема и Play-to-Earn игры
Критика Play-to-Earn проектов и закрытие криптоигр, обсуждение перспектив игровой индустрии в Web3
13:55 Ethena и партнерство с TON
Ethena запускает платформу Onre с доходностью 40%, партнерство Ethena с TON и дополнительные 10% в токенах TON
20:12 Hyperliquid экосистема и фарминг
HyperEVM развитие и новые протоколы, стратегии фарминга и доходности в экосистеме, обсуждение цены HYPE и корпоративных листингов
36:58 Фарминг стратегии участников
Abstract и разочарование в проекте, Espresso NFT минт и перспективы
Aztec ноды и роли в Discord
Стратегии получения ролей Guardian, критика сервисов типа Nodes Garden
Gensyn и Forecaster
Фарминг нод и поинтов, Forecaster подписки и дропы
41:55 Sahara AI и публичная продажа
Оценка $600 млн и сравнение с BitTensor, Binance Labs инвестиции в AI-проекты
46:00 Стратегии участия в Sahara
Proof of Love кампания, создание контента и тестнет активности
49:30 Что еще можно пофармить стэйблами
1:01:00 Plasma ICO стратегия участия
1:12:00 Лето — время надевать шорты?
1:23:00 ETH продаём или покупаем?

😎 Вся альфа, конечно же, в закрытом сообществе, но и ты можешь туда попасть (бесплатно).

👉Анкета для вступления:
https://bit.ly/3KLPMQI
___
Не забудь подписаться на @vedaomedia и рекомендовать друзьям.

Crypto Market Snapshot

Ключевые новости:

— BlackRock продаёт позиции BTC (отток $430M), при этом покупает 27,700 ETH, сигнализируя о институциональном переходе к доходности от стейкинга.
— Trump Media завершает покупку биткоинов на сумму $2,32B, становясь крупным корпоративным держателем.

Движения Smart Money:

— FTX начинает второй этап выплаты кредиторам на сумму $5B, что, вероятно, приведёт к значительному притоку ликвидности на рынок.
— Правительство США владеет криптовалютой на сумму $20,9B, из которых 97% приходится на BTC.

Структура рынка:

— ETF-продукты показывают чистый месячный приток в размере $5,2B, несмотря на недавние оттоки.
— Эмитенты стейблкоинов теперь занимают третье место среди покупателей краткосрочных ценных бумаг США.
— Запасы BTC на биржах достигли 7-летнего минимума в 14% от общего предложения.

Рынок демонстрирует явный переход от BTC к ETH при сохранении институционального интереса.

Unlocks

— ZRO: $56M разблокировка 20 июня.
— VANA: $37M разблокировка в июне.
— ARB: $36,91M разблокировка в июне.

Farms:

— Atlantis: APR более 1300% для токена $AQUA.
— Пара ASTR-USDC.e: 903% APR на Soneium.
— Протокол IONIC на Base: до 310% APR для uSOL, 154% для uSUI.
— Пара NOT-NASTY: 112% APR на платформе ALEX.

Ключевые запуски:

— Jupiter: TGE 6 июня на Kraken с токеномикой, ориентированной на трейдеров.
— Gods Unchained: миграция на zkEVM 2 июня, мост открывается 5 июня, требуется IMX для газа.
— Sonic: airdrop на 200M $S в следующем месяце.
— Plume: запуск mainnet на следующей неделе.
— Valhalla: mainnet 30 июня.

Рост Fees/TVL:

— Hyperliquid — $70M месячных комиссий, $78B недельного объёма, 71% доли рынка DeFi perpetuals.
— GMX — LP получают 63% торговых комиссий с балансированным OI через adaptive funding.
— Aave — значительное институциональное принятие, более $60B защищённых активов, 3,43% всех on-chain транзакций.
— Gearbox — более $15M fees по займам, более 10,000 активных кредиторов.
— Ionic — ведущие доходности до 310% APR на сети Base.
— FXN Protocol — $100M TVL с $6M годовых комиссий при капитализации $4M.
— Mantle — первый L2 с интеграцией EigenDA с пропускной способностью 15MB/s, $335M restaked.
— Maple — 95% предложения в обращении, 50% застейкано, без дефолтов с 2022 года.
— Falcon Stable — USDf достиг $350M обращения за две недели.

Social Sentiment Leaders:

— Экосистема Virtuals — несколько проектов с ROI более 50x (BIOS, SOLACE, VIRGEN, AXR).
— Сеть Base — 8,9M ежедневных транзакций.
— Alkimiya — 10-кратный всплеск использования газа на Base.
— Re7 — $575M TVL с фондом BUIDL от BlackRock.

Эти показатели демонстрируют значительный институциональный поток в устоявшиеся DeFi-протоколы, в то время как новые L2 платформы набирают обороты.

Чат

Market Positioning

Слабость альтов на прошлой неделе открывает возможности как для лонг, так и для шорт позиций. В условиях падающего рынка именно фундаментальные показатели, работа протоколов и относительная динамика цен помогают отличить перспективные проекты от остальных.


Market Long (в скобочках горизонт идеи)


$ENA (недели)

Усилия команды Ethena по развитию и поиску партнёров приносят результат: объявлена интеграция с TON, которая сделает Ethena доступной прямо через Telegram.

$HYPE (месяцы)

Пока объёмы деривативов DEX/CEX остаются высокими, Hyperliquid — основной бенефициар роста HyperEVM.

$AVAX (недели)

AVAX упал на 9% за неделю, несмотря на свежие анонсы на Avalanche Summit — это создаёт возможность.

$SYRUP (недели)

На пороге достижения $2B TVL, ценностное предложение Maple усиливается с приходом ключевых партнёров.

$ETH (месяцы)

ETH демонстрирует относительную силу на фоне устойчивой цены и появления новых инструментов для казначейства.

$ETHFI (месяцы)

Годовая выручка ether.fi достигла $26,1M, идут байбэки для ведущего LRT-провайдера на ETH.

$VIRTUAL (недели)

Genesis Virtuals обновил цену $VIRTUAL, рост на 21% за месяц, лидер AI-сектора.

$AIXBT (недели)

aixbt выступает как бета $VIRTUAL, рост почти в 7 раз от минимумов.

$S (недели)

За месяц просел на 33%, может быть возможностью для накопления.

$JUP (месяцы)

Jupiter стал вторым по величине on-chain-провайдером деривативов несмотря на ограниченные листинги, усилил лидерство по $SOL.

$EUL (месяцы)

Euler — история возвращения DeFi, TVL вырос до $1,85B.

$KAITO (недели)

Kaito даёт основной доступ к InfoFi и росту mindshare как метрики.

$COOKIE (недели)

Cookie.fun — конкурент Kaito в аналитике, также лидер в InfoFi-наративе.


Market Short


$MOVE (недели)

После фиаско с руководством MOVE сеть пока не показывает признаков восстановления.

$TRUMP (месяцы)

TRUMP сразу продемонстрировал слабость после ужина с Трампом для держателей токена.

$ONDO (недели)

При капитализации вдвое выше TVL, ONDO выглядит переоценённым по сравнению с другими более эффективными и прибыльными DeFi-протоколами.

$TRX (недели)

Из-за роста комиссий в сети TRX может стать менее привлекательным по сравнению с другими крипто-нативными сетями.

$SUI (месяцы)

SUI и CETUS становятся целями для шортов по экосистеме Sui после эксплойта на $220M и скоординированных действий валидаторов.

$POL (месяцы)

POL продолжает демонстрировать слабость, падение на 11% за последний месяц.

$STRK (недели)

При TVL чуть меньше $150M, оценка $STRK в $441M всё ещё может быть завышенной.

$BERA (недели)

Продолжается отток средств из Berachain после запуска основной сети.

$ARKM (недели)

ARKM продолжает снижаться, упав на 86% от максимумов прошлого года.

$MORPHO (месяцы)

Morpho сталкивается с растущей конкуренцией со стороны новых проектов.

Чат