​​Эволюция трейдинга.

Telegram | YouTube | Teletype

Q/A Session

https://youtu.be/HshKzQoBXnw

Пару недель назад оставлял в канале форму. Получил больше 250 вопросов, поэтому сделаю несколько частей. Сегодня отобрал 20 самых часто-задаваемых и интересных лично для меня.

Если зашел формат — поддержите видео лайком и комментом. Мучас грасиас.

Приятного просмотра!

Telegram | YouTube | Teletype

Детально разобрал этот вход:

https://teletype.in/@jteam/oXAUenno

Время чтения 2-3 минуты.

Telegram | YouTube | Teletype

​​Краткое содержание, если лень читать:

Telegram | YouTube | Teletype

​​Трейдинг и бизнес

Среднестатистический трейдер не задерживается на рынке дольше нескольких месяцев. За редким исключением встречаются те, кому удается продержаться несколько лет. Но это скорее ошибка выжившего, чем закономерность.

Чтобы стать этой ошибкой, необходимо относиться к торговле как к бизнесу. Иметь четкий план, понятную систему и выстроенный процесс.

Отношение к торговле определяет долгосрочный успех. Многие думают о рынке, как об азартной игре. Это происходит из-за того, что в каждой сделке существует элемент случайности и торговля превращается в игру «угадал или нет».

Эмоции, эгоизм и волнение не имеют ничего общего с ведением хорошего бизнеса. В трейдинге заработок должен быть главной целью и постоянно оставаться в центре внимания. Веселье и азарт на рынке — крайне дорогое развлечение.

Трейдинг — тяжелое, скучное и однообразное занятие. Не стоит его романтизировать.

Трейдер должен подходить к входам, выходам и размеру позиций, как к бизнесу, используя дисциплину для увеличения капитала:

• Вы не можете открыть бизнес не имея плана, который даст преимущество перед остальным рынком.

• Ваши активы это позиции. Стремитесь продать их дороже, чем приобрели. Конкретный актив может быть продан с убытком, но совокупная прибыль должна покрывать совокупный убыток.

• Это приводит к следующей мысли: убыточные сделки — издержки ведения бизнеса.

• Не забывайте про ликвидность. Вы не хотите застрять с неликвидным дерьмом на руках без возможности его продать.

• Торговый подход — это сотрудники. Оставляйте тех, кто приносит прибыль и увольняйте мазафакеров от которых одни убытки.

• Чтобы эти мазафакеры не сильно влияли на бизнес, используйте элементы управления рисками.

• Потеряли все деньги = потеряли возможность работать = вылетели из игры.

• Единственная причина вести бизнес — заработок. Если не зарабатываете деньги, нужен новый бизнес-план.

Telegram | YouTube | Teletype

​​Как выглядит путь к стабильности. Прежде чем сдаваться, подумайте как далеко вы зашли.

Telegram | YouTube | Teletype

​​Если думаете, что собрали плохой инвестиционный портфель — просто посмотрите на результаты ФРС за последние два года.

Telegram | YouTube | Teletype

​​Gracias, Duo.

Telegram | YouTube | Teletype

​​Ритейл едет за BTC по $110,000

Telegram | YouTube | Teletype

​​Закончил «Thinking in Bets»

Энни Дьюк, автор книги, покерный игрок. Она показывает, как покерное мышление помогает при принятии решений и оценке результатов. Что самое классное — показывает на таких же жизненных примерах.

Неудачный розыгрыш «Сихокс» Пита Кэррола, Кеннеди и залив Свиней, примеры из реального бизнеса. Это упрощает понимание основных идей.

Чтобы стало еще проще, я выписал основные тезисы и адаптировал под рынок.

• Хорошее решение ≠ хороший результат

Рынок неопределён. Можно принять идеальное решение и получить плохой результат. И наоборот. Поэтому оценивайте решения по логике, а не исходу.

• Каждое действие — ставка

Каждый прогноз, каждый вход, каждый отказ от входа — это вероятность. Мыслите вероятностями, а не категориями «прав/не прав».

• Отделение удачи от ошибки

Люди приписывают успешные результаты своим способностям и списывают провалы на внешние факторы. После каждой сделки или торговой недели объективно оцените результаты.

• Формулирование убеждений в виде гипотез

Не «Рынок пойдет вверх», а «Я считаю, что при текущем макро фоне и ситуации на графике вероятность роста выше 60%, пока мы находимся над этой зоной». Гипотеза открыта к переоценке. Убеждение — нет.

• Рынок это покер, не шахматы

В шахматы мы играем со своей менталкой. Рынок же не предоставляет полную информацию. Мы не знаем, что делает другой игрок, не видим всех фигур. Идеи не должны быть идеальными — они должны быть реализуемыми.

Не ограничивайтесь литературой по рынкам. Часто можно найти хорошие книги, которые писались для покера, ставок и хобби-хорсинга.

Telegram | YouTube | Teletype

​​Хороший день.

Telegram | YouTube | Teletype

Кофе, круассан с видом на Сену, мой утренний голос. Что-то здесь лишнее.

https://youtu.be/g9kjSAweTVM

Приятного просмотра.

Telegram | YouTube | Teletype

​​Банк Японии слегка перегружен своими же облигациями.

Последние два десятилетия Япония жила в мире нулевых ставок, дешевых кредитов и отсутствия инфляции.

Когда японскому правительству были нужны деньги, они выпускали бонды. С приходом нулевых ставок спрос со стороны частных банков, страховых и пенсионных фондов закономерно упал.

Чтобы ставки не начали расти и правительство могло занимать деньги без процентов, в игру вступил Банк Японии.

Ребята были Джеромами еще до Джерома. Банк печатал йену из воздуха и откупал облигации. В итоге игра немного вышла из под контроля.

Сейчас Банк Японии держит государственные облигации на $4.1 триллиона (больше половины всех облигаций), спроса на них нет (кому нужны нулевые бонды), а сами японцы оказываются между трех точеных пик.

Если банк перестанет скупать облигации — ставки поднимутся.

Это значит, что государству будет тяжелее обслуживать долг, экономика привыкшая к дешевым кредитам может схлопнуться, а йена начнет укрепляться — что ударит по экспорту.

Если банк продолжить печатать кэш и откупать бонды — разгонится инфляция.

Инфляция для Японии — это как мыло, выскользнувшее из рук Сэма Бэнкмана-Фрида в тюремной душевой. Очень больно.

Если банк начнет продавать бонды — цены на них рухнут и система также схлопнется.

Япония зависима от нулевых ставок. Сейчас же происходит реструктуризация всей системы. Банк медленно повышает ставку, чтобы посмотреть на реакцию. И пока реакция не отдает позитивом — в 2025 йена укрепилась на 12%.

Ребята ходят по охуительно тонкому льду. Правда сейчас у них нет выбора.

Telegram | YouTube | Teletype