Forwarded from 하나 중국/신흥국 전략 김경환 (경환 김)
•BDI 운임 지수, 6월 이후 첫 1,233pt 회복 : 16일 +5.75% 상승한 1,233pt 기록. 8월 이후 가장 큰폭의 상승
Forwarded from Brain and Body Research
금일 암울한 시장에서도 상승한 몇 안되는 대형주 중 하나인 SK하이닉스 소식입니다.
하이닉스의 청주 공장은 낸드 전용으로 알려져 있는데요.
낸드는 올해 삼성전자 / 하이닉스가 감산에 나섰는데도 좀처럼 가격이 회복되지 않고 있습니다(범용인 128Gb 기준으로 지난 1년동안 20% 가량 가격이 하락중)
이에 대한 대응으로 청주 공장의 빈 공간에 HBM 라인을 들인다고 합니다.
현재 HBM3에서 하이닉스가 앞서나가는 것을 다들 아실 겁니다.
오늘 혼자만 강했던 이유도 어제 엔비디아가 많이 상승했기 때문이고요.
(어느덧 엔비디아 관련주로 하이닉스가 자리매김 한 것 같습니다)
현재 하이닉스의 HBM 생산캐파는 월3~4만장 수준으로 알려져 있습니다.
이번 투자를 통해 두배 이상 캐파를 늘린다는 계획이라고 하니 자금 여력이 부족한 하이닉스 입장에서는 HBM 시장에서 격차를 유지하기 위해 사활을 거는 거 같습니다.
당연히 장비를 들일테니 2분기 실적은 절었더라도 하이닉스와 동행할 장비사들 관심 가지고 지켜보면 좋을 것 같네요.
하이닉스의 청주 공장은 낸드 전용으로 알려져 있는데요.
낸드는 올해 삼성전자 / 하이닉스가 감산에 나섰는데도 좀처럼 가격이 회복되지 않고 있습니다(범용인 128Gb 기준으로 지난 1년동안 20% 가량 가격이 하락중)
이에 대한 대응으로 청주 공장의 빈 공간에 HBM 라인을 들인다고 합니다.
현재 HBM3에서 하이닉스가 앞서나가는 것을 다들 아실 겁니다.
오늘 혼자만 강했던 이유도 어제 엔비디아가 많이 상승했기 때문이고요.
(어느덧 엔비디아 관련주로 하이닉스가 자리매김 한 것 같습니다)
현재 하이닉스의 HBM 생산캐파는 월3~4만장 수준으로 알려져 있습니다.
이번 투자를 통해 두배 이상 캐파를 늘린다는 계획이라고 하니 자금 여력이 부족한 하이닉스 입장에서는 HBM 시장에서 격차를 유지하기 위해 사활을 거는 거 같습니다.
당연히 장비를 들일테니 2분기 실적은 절었더라도 하이닉스와 동행할 장비사들 관심 가지고 지켜보면 좋을 것 같네요.
Forwarded from 마샬 공유방 2.0
🧑🦲 최저임금만 받겠다더니...96억 수령
· 최저임금만 받겠다던 남궁훈 대표
· 지난해 10월 물러난 뒤, 상근 고문 취임
· 올해 상반기 급여 약 2억 5,000만원 수령
⏰ 남궁훈 대표 관련 타임라인
1. 남궁훈 대표, 2022년 3월 카카오 대표이사로 취임
2. 취임 이후 카카오 주가가 떨어지자, 카카오 주가가 15만원 찍을 때까지 최저시급만 받겠다고 선언. 이후 최저시급만 수령
3. 2022년 10월, 카카오 서비스 장애(먹통) 발생, 이에 책임지고 대표이사 사퇴.
4. 대표이사 사퇴 후, 올해 상반기 카카오 상근 고문으로 다시 합류. 합류하면서 연봉 계약 새로 맺었고, 올해 상반기만 2억 5,000만원 수령
5. 게다가 스톡옵션까지 행사. 행사가 1만 7,000원. 행사 차익으로 약 94억 수령
6. 이에 사람들의 여론은 좋지 않은 편, 최저시급만 받겠다고 한지 얼마나 됐다고 바로 이렇게 하냐는 의견이 중론...
✍️ 솔직히 대표이사 자리에서 물러나고 더 이상 활동이 없었으면 사람들이 비판할 건덕지는 전혀 없다고 봅니다. 다만 이후에 바로 상근 고문으로 취임한 것이 좀....
차라리 최저시급 받겠다라고 말이라도 하지 않았으면 이런 비난은 안 들었을텐데...요새는 이렇게 하면 사람들 다 알게 되있습니다.
* 역시 카카오는 카카오네요. 다만, 남궁훈 대표의 얼굴이 나와있으니 심한 욕설은 하지 않으시는게...
#카카오 #남궁훈대표
· 최저임금만 받겠다던 남궁훈 대표
· 지난해 10월 물러난 뒤, 상근 고문 취임
· 올해 상반기 급여 약 2억 5,000만원 수령
⏰ 남궁훈 대표 관련 타임라인
1. 남궁훈 대표, 2022년 3월 카카오 대표이사로 취임
2. 취임 이후 카카오 주가가 떨어지자, 카카오 주가가 15만원 찍을 때까지 최저시급만 받겠다고 선언. 이후 최저시급만 수령
3. 2022년 10월, 카카오 서비스 장애(먹통) 발생, 이에 책임지고 대표이사 사퇴.
4. 대표이사 사퇴 후, 올해 상반기 카카오 상근 고문으로 다시 합류. 합류하면서 연봉 계약 새로 맺었고, 올해 상반기만 2억 5,000만원 수령
5. 게다가 스톡옵션까지 행사. 행사가 1만 7,000원. 행사 차익으로 약 94억 수령
6. 이에 사람들의 여론은 좋지 않은 편, 최저시급만 받겠다고 한지 얼마나 됐다고 바로 이렇게 하냐는 의견이 중론...
✍️ 솔직히 대표이사 자리에서 물러나고 더 이상 활동이 없었으면 사람들이 비판할 건덕지는 전혀 없다고 봅니다. 다만 이후에 바로 상근 고문으로 취임한 것이 좀....
차라리 최저시급 받겠다라고 말이라도 하지 않았으면 이런 비난은 안 들었을텐데...요새는 이렇게 하면 사람들 다 알게 되있습니다.
* 역시 카카오는 카카오네요. 다만, 남궁훈 대표의 얼굴이 나와있으니 심한 욕설은 하지 않으시는게...
#카카오 #남궁훈대표
Forwarded from 재야의 고수들
A2K에 대한 상상력 발휘 (Renova)
🐺 A2K 도대체 뭐길래?
① 단순하게 보면 단일 파이프라인 증가
② 복잡하게 보면 구조적 성장의 시작점
③ 매출거점 지역적 분산과 독립적 성장
🐺 A2K 는 꼭 성공해야 의미가 있을까?
① Nizi Project는 NiziU만 남긴 것이 아님
- 단순하게 보면 파이프라인 1개 추가 ⓐ
- 큰 그림에서 JYP 브랜드 선호도 증가 ⓑ
- ⓐ보다 ⓑ가 더 중요해서 박진영이 주인공
= 회사 철학을 전달/설득하고 브랜딩 획득
② 브랜딩 효과는 긍적적 노출 빈도에 비례
- 경연곡 중 Feel Special 역주행 장기 차트인
(노래에 서사가 붙으면서 명곡 재발견)
- 일반인이 가수로 성장 = 트레이닝 시스템 어필
(일관성 있는 조언과 향상되는 참가자)
③ 성공시 매출액은 덤이고, 핵심은 브랜딩
- 실패해도 JYP 브랜딩을 가져오면 남는 장사
(ITZY NMIXX 미국 트래픽 증가효과가 발생)
- 성공하면 JYP 가수 선호도가 크게 증가
(원래 높았던 TWICE / StrayKids 트래픽 도약)
- StrayKids MV에 NiziU 출연, 트래픽 교환
(A2K 팀을 다른 IP의 MV에 출연시키면?)
#엔터 #하이브 #SM #YG #JYP #신인런칭
🐺 A2K 도대체 뭐길래?
① 단순하게 보면 단일 파이프라인 증가
② 복잡하게 보면 구조적 성장의 시작점
③ 매출거점 지역적 분산과 독립적 성장
🐺 A2K 는 꼭 성공해야 의미가 있을까?
① Nizi Project는 NiziU만 남긴 것이 아님
- 단순하게 보면 파이프라인 1개 추가 ⓐ
- 큰 그림에서 JYP 브랜드 선호도 증가 ⓑ
- ⓐ보다 ⓑ가 더 중요해서 박진영이 주인공
= 회사 철학을 전달/설득하고 브랜딩 획득
② 브랜딩 효과는 긍적적 노출 빈도에 비례
- 경연곡 중 Feel Special 역주행 장기 차트인
(노래에 서사가 붙으면서 명곡 재발견)
- 일반인이 가수로 성장 = 트레이닝 시스템 어필
(일관성 있는 조언과 향상되는 참가자)
③ 성공시 매출액은 덤이고, 핵심은 브랜딩
- 실패해도 JYP 브랜딩을 가져오면 남는 장사
(ITZY NMIXX 미국 트래픽 증가효과가 발생)
- 성공하면 JYP 가수 선호도가 크게 증가
(원래 높았던 TWICE / StrayKids 트래픽 도약)
- StrayKids MV에 NiziU 출연, 트래픽 교환
(A2K 팀을 다른 IP의 MV에 출연시키면?)
#엔터 #하이브 #SM #YG #JYP #신인런칭
Forwarded from 하나 중국/신흥국 전략 김경환 (경환 김)
•인민은행 공개시장조작 통해 1,630억위안 단기 유동성 공급. 이틀 연속 공격적인 공급
>中国央行公开市场净投放1630亿元
中国央行今日进行1680亿元7天期逆回购操作，中标利率为1.80%，此前为1.8%。今日有50亿元逆回购到期。
>中国央行公开市场净投放1630亿元
中国央行今日进行1680亿元7天期逆回购操作，中标利率为1.80%，此前为1.8%。今日有50亿元逆回购到期。
Forwarded from 한투증권 중국/신흥국 정정영
* Jeff Pu 해통증권 애널리스트: 애플이 아이폰15 시리즈 감산 착수. 올해 연말 7,700만대 (기존 예상 8,300만대) 생산 예정. 1) 소니 이미지센서, 티타늄 바디, 디스플레이 등공급측 문제와 2) 수요 부진 우려에 따른 것
iPhone 15系列即将发布，但海通国际分析师Jeff Pu报告指出，苹果正着手开始减产新机，苹果预计在今年底前生产7700万部iPhone 15，此前的预测出货量为8300万部。这主要出于两方面原因：一方面，目前多环节供应问题仍会影响iPhone 15产量，包括索尼镜头传感器、Pro机型钛金属边框、边框更薄的屏幕。另一方面，苹果出于需求担忧调整了销售预期。
iPhone 15系列即将发布，但海通国际分析师Jeff Pu报告指出，苹果正着手开始减产新机，苹果预计在今年底前生产7700万部iPhone 15，此前的预测出货量为8300万部。这主要出于两方面原因：一方面，目前多环节供应问题仍会影响iPhone 15产量，包括索尼镜头传感器、Pro机型钛金属边框、边框更薄的屏幕。另一方面，苹果出于需求担忧调整了销售预期。
Forwarded from Brain and Body Research
인도네시아 AI 시장 트렌드
인도네시아는 인공지능 국가전략을 달성하기 위해 우선적으로 AI를 적용할 분야 5개를 설정하였다.
1. 의료서비스
2. 행정시스템
3. 교육 및 연구
4. 식량 안보
5. 모빌리티 및 스마트시티
Statista에 따르면 2022년 인도네시아의 Artificial Intelligence의 시장 규모는 약 5억6013만 달러를 달성하였으며, 앞으로도 지속적인 성장이 전망된다. 2030년에는 40억2880만 달러에 도달하여 GDP의 약 3%까지 시장 규모가 성장할 것으로 예상하고 있다.
또한, 인도네시아에서 AI Tool을 활용하는 이용자 수도 급격하게 증가할 것으로 보인다. 2023년 현재 약 104만 명인 이용자는 2030년까지 3배 이상 증가하여 333만 명까지 늘어날 전망이다.
#인도네시아 #AI #Artificial Intelligence #인공지는
[본문 링크]
인도네시아는 인공지능 국가전략을 달성하기 위해 우선적으로 AI를 적용할 분야 5개를 설정하였다.
1. 의료서비스
2. 행정시스템
3. 교육 및 연구
4. 식량 안보
5. 모빌리티 및 스마트시티
Statista에 따르면 2022년 인도네시아의 Artificial Intelligence의 시장 규모는 약 5억6013만 달러를 달성하였으며, 앞으로도 지속적인 성장이 전망된다. 2030년에는 40억2880만 달러에 도달하여 GDP의 약 3%까지 시장 규모가 성장할 것으로 예상하고 있다.
또한, 인도네시아에서 AI Tool을 활용하는 이용자 수도 급격하게 증가할 것으로 보인다. 2023년 현재 약 104만 명인 이용자는 2030년까지 3배 이상 증가하여 333만 명까지 늘어날 전망이다.
#인도네시아 #AI #Artificial Intelligence #인공지는
[본문 링크]
Forwarded from 현대차 방산 담당 곽민정(Ph.D, Member of SPIE, Member of IEEE)
Naver
네카오, 올해 상반기 역대 최대 연구개발비 써… 초거대 AI에 총력
네이버 9649억원, 카카오 5447억 네이버와 카카오가 글로벌 경쟁에서 뒤쳐지지 않기 위해 올해 상반기 역대 최대 규모의 연구개발비를 쓴 것으로 나타났다. 두 회사는 연내 초거대 인공지능(AI) 모델 공개를 앞두고
Forwarded from 현대차 방산 담당 곽민정(Ph.D, Member of SPIE, Member of IEEE)
Naver
생성 AI의 엔비디아 GPU 탈출은 가능할까
오픈AI 챗GPT로 촉발된 생성 AI 열풍은 전 분야에 휘몰아쳤다. 사업 분야와 규모에 상관없이 생성 AI 기반 서비스를 개발하고 출시하려는 곳은 셀 수도 없을 정도다. 그러나 생성 AI를 개발하는 모든 기업과 조직
Forwarded from Morning Meeting Note
중국 관광객 증가 - 플랫폼 관점으로 접근.
Morning Meeting Note 텔레그램 : https://news.1rj.ru/str/morning_note
현재 상황은 중국 관광객이 예전보다 늘어나지 않을거다라는 기사로 오늘 주가가 많이 빠지고 있음. 그러나 기사를 읽어보면 추세적인 내용이 아닌, 이번 여름 시즌의 얘기임. 항공편이 적고 비자나 비용 등의 문제 때문이라는 것
"유커, 많이 안 올 듯...중국인 10중 6명, 중국 로컬 여행 선호"...블룸버그통신
https://www.getnews.co.kr/news/articleView.html?idxno=637990
16일(현지시간) 블룸버그통신에 따르면 피크 시즌인 이번 여름에 해외 단체관광 여행을 고려하고 있는 중국인들은 의외로 많지 않다고 지적했다. 항공편도 적은데다 코로나이후 달라진 상황, 정치적 불안 등이 복합적으로 작용해 해외여행보다는 국내 여행을 선호하고 있다는 것이다.
조금만 더 생각해보면 현 시점으로는 당연힌 얘기이겠지만 앞으로는 당연하지 않다는 것을 알 수 있음. 아직 단체관광이 시작되지 않아 한중 항공노선이 많이 증가되지 않았고, 개인관광이 많기 때문에 수요가 공급보다 많아 비행기 등 단가가 비싸기 때문. 그러나 이건 곧 해소될 전망.
"유커 온다" 한국공항공사 중국노선 4500편 추가 운항 추진
https://n.news.naver.com/mnews/article/421/0006993110?sid=102
해가 지고 달이 차오르는 것처럼 중국 관강객이 22년보다 23년에 많아 지고, 23년보다 24년에 많아지는 것은 당연한 일이 될 것. 다만 투자에 있어 확률을 높이고 기대값을 같이 높이는 고민이 필요함. 특정 브랜드의 흥행을 정확히 맞춘다면 기대값은 매우 높지만 특정 브랜드를 짚어내는 혜안이 있지 않으면 확률적인 면이 떨어짐. 이건 바텀업 관점의 고수들이 즐겨하는 플레이인데, 문제는 내가 자신있게 찍은 주식이 생각보다 안가는 경우가 많았음.
탑다운의 관점에서는 플랫폼적인 주식을 사면 확률 높고 기대값도 괜찮은 경우가 많음. 예전 중국 관광객 수혜로 대장을 잡았던 것이 면세점이었던 것을 생각해보면 무슨 말인지 납득이 갈 것.
그럼 이번에도 심플하게 생각하면 면세점이 아닐까 생각할 수 있음. 실제로 주가도 좋은 편. 그러나 대장은 늘 바뀌게 됨. 여러 이유가 있겠지만, 가장 큰 이유는 레버리지 큰 구조에서 경쟁자가 떨어져나가는 것을 가장 잘 버틴 회사들이 이런 상황에서는 가장 좋았음.
면세점이 좋은걸 부정할 순 없지만 면세점의 경쟁은 실질적으로 줄어들지 않았음. 든든한 뒷배를 모두 끼고 있기 때문.
그럼 증설이 많거나, 경쟁자가 없어진 곳을 찾아야 하는데 일단 2가지가 생각될 수 있음
코로나19와 한한령 직전에 증설을 빡세게 했던 것이 빛보는 케이스 - 카지노 : 파라다이스(인천 파라다이스 시티), 롯데관광개발(제주 드림타워)
경쟁상황의 약화 - 글로벌텍스프리 : 케이티스 인수로 MS 40% -> 60%로 증가
이 외에 다양한 아이디어로 접근해볼 수 있을 것. 이런 업체들은 관광객이 들어왔을 때 폭발적인 면은 적을 수 있음. 특정 브랜드는 완판이 될 수 있고 이 경우 인당 객단가의 상승에 한계가 없지만, 1인당 사용하는 비용이 정해져있는 이상 텍스 리펀은 정해진 룸만 움직이기 때문. 카지노도 어느 정도 비슷한 면은 있는데, 돈을 잃고 쓰고 가야 카지노의 수익이지만 그걸 장담할 수 없기 때문.(물론 매스의 수익성이 VIP보다 좋긴 함).
그렇지만 관광객 증가의 수혜는 확실히 누릴 수 있고 객단가의 상승이 제한적이더라도 실적 상승이 확실하고 이미 고정비가 커버되고 있어 높은 수익성으로 이어지기 때문에 기대값도 상당히 높은 투자가 될 수 있음.
Morning Meeting Note 텔레그램 : https://news.1rj.ru/str/morning_note
현재 상황은 중국 관광객이 예전보다 늘어나지 않을거다라는 기사로 오늘 주가가 많이 빠지고 있음. 그러나 기사를 읽어보면 추세적인 내용이 아닌, 이번 여름 시즌의 얘기임. 항공편이 적고 비자나 비용 등의 문제 때문이라는 것
"유커, 많이 안 올 듯...중국인 10중 6명, 중국 로컬 여행 선호"...블룸버그통신
https://www.getnews.co.kr/news/articleView.html?idxno=637990
16일(현지시간) 블룸버그통신에 따르면 피크 시즌인 이번 여름에 해외 단체관광 여행을 고려하고 있는 중국인들은 의외로 많지 않다고 지적했다. 항공편도 적은데다 코로나이후 달라진 상황, 정치적 불안 등이 복합적으로 작용해 해외여행보다는 국내 여행을 선호하고 있다는 것이다.
조금만 더 생각해보면 현 시점으로는 당연힌 얘기이겠지만 앞으로는 당연하지 않다는 것을 알 수 있음. 아직 단체관광이 시작되지 않아 한중 항공노선이 많이 증가되지 않았고, 개인관광이 많기 때문에 수요가 공급보다 많아 비행기 등 단가가 비싸기 때문. 그러나 이건 곧 해소될 전망.
"유커 온다" 한국공항공사 중국노선 4500편 추가 운항 추진
https://n.news.naver.com/mnews/article/421/0006993110?sid=102
해가 지고 달이 차오르는 것처럼 중국 관강객이 22년보다 23년에 많아 지고, 23년보다 24년에 많아지는 것은 당연한 일이 될 것. 다만 투자에 있어 확률을 높이고 기대값을 같이 높이는 고민이 필요함. 특정 브랜드의 흥행을 정확히 맞춘다면 기대값은 매우 높지만 특정 브랜드를 짚어내는 혜안이 있지 않으면 확률적인 면이 떨어짐. 이건 바텀업 관점의 고수들이 즐겨하는 플레이인데, 문제는 내가 자신있게 찍은 주식이 생각보다 안가는 경우가 많았음.
탑다운의 관점에서는 플랫폼적인 주식을 사면 확률 높고 기대값도 괜찮은 경우가 많음. 예전 중국 관광객 수혜로 대장을 잡았던 것이 면세점이었던 것을 생각해보면 무슨 말인지 납득이 갈 것.
그럼 이번에도 심플하게 생각하면 면세점이 아닐까 생각할 수 있음. 실제로 주가도 좋은 편. 그러나 대장은 늘 바뀌게 됨. 여러 이유가 있겠지만, 가장 큰 이유는 레버리지 큰 구조에서 경쟁자가 떨어져나가는 것을 가장 잘 버틴 회사들이 이런 상황에서는 가장 좋았음.
면세점이 좋은걸 부정할 순 없지만 면세점의 경쟁은 실질적으로 줄어들지 않았음. 든든한 뒷배를 모두 끼고 있기 때문.
그럼 증설이 많거나, 경쟁자가 없어진 곳을 찾아야 하는데 일단 2가지가 생각될 수 있음
코로나19와 한한령 직전에 증설을 빡세게 했던 것이 빛보는 케이스 - 카지노 : 파라다이스(인천 파라다이스 시티), 롯데관광개발(제주 드림타워)
경쟁상황의 약화 - 글로벌텍스프리 : 케이티스 인수로 MS 40% -> 60%로 증가
이 외에 다양한 아이디어로 접근해볼 수 있을 것. 이런 업체들은 관광객이 들어왔을 때 폭발적인 면은 적을 수 있음. 특정 브랜드는 완판이 될 수 있고 이 경우 인당 객단가의 상승에 한계가 없지만, 1인당 사용하는 비용이 정해져있는 이상 텍스 리펀은 정해진 룸만 움직이기 때문. 카지노도 어느 정도 비슷한 면은 있는데, 돈을 잃고 쓰고 가야 카지노의 수익이지만 그걸 장담할 수 없기 때문.(물론 매스의 수익성이 VIP보다 좋긴 함).
그렇지만 관광객 증가의 수혜는 확실히 누릴 수 있고 객단가의 상승이 제한적이더라도 실적 상승이 확실하고 이미 고정비가 커버되고 있어 높은 수익성으로 이어지기 때문에 기대값도 상당히 높은 투자가 될 수 있음.