Forwarded from TNBfolio
제가..음.. 정확히 10월 7일부터 제조업 < 비제조업 업종 우위에 대한 의견을 제시 했는데요.
현재도 그 관점을 유지하는 이유는
아직도 물류대란은 지속되고 있고 전력난도 정상화는 시간 소요 될 것으로 봅니다.
또한 중국 공장들 전기 가격이 오르면서 COST PUSH 압박도 받을테구요.
특히 물류 대란으로 연말 소비시즌에 대한 타격 충분히 예상되고
그렇다면 제조업 업종들의 EPS 전망이 매우 불확실해 지는 것은 당연할테구요.
물론 물류 대란은 해결 됩니다.
리먼도 해결 됐고 코로나도 해결됐죠. 항상 그 과정이 힘들뿐이죠.
그래서 인터스텔라에서는 "우린 결국 답을 찾을 것이다"라는 명대사를 남겼습니다.
중국 부동산, 미국 부채증액이라는 큰 리스크를 넘겨왔고 돈은 다시 탐욕을 부리는 시점인데 과연 어디로 갈 것인가? 깊은 고민을 해야 합니다.
주식시장에서 돈은요.. 반드시 펀더멘탈을 향해가진 않습니다. 주식시장의 돈은 탐욕을 덮어쓴 돈이거든요.
현재도 그 관점을 유지하는 이유는
아직도 물류대란은 지속되고 있고 전력난도 정상화는 시간 소요 될 것으로 봅니다.
또한 중국 공장들 전기 가격이 오르면서 COST PUSH 압박도 받을테구요.
특히 물류 대란으로 연말 소비시즌에 대한 타격 충분히 예상되고
그렇다면 제조업 업종들의 EPS 전망이 매우 불확실해 지는 것은 당연할테구요.
물론 물류 대란은 해결 됩니다.
리먼도 해결 됐고 코로나도 해결됐죠. 항상 그 과정이 힘들뿐이죠.
그래서 인터스텔라에서는 "우린 결국 답을 찾을 것이다"라는 명대사를 남겼습니다.
중국 부동산, 미국 부채증액이라는 큰 리스크를 넘겨왔고 돈은 다시 탐욕을 부리는 시점인데 과연 어디로 갈 것인가? 깊은 고민을 해야 합니다.
주식시장에서 돈은요.. 반드시 펀더멘탈을 향해가진 않습니다. 주식시장의 돈은 탐욕을 덮어쓴 돈이거든요.