Совсем недавно в сторис я рассказывал про тепловую карту рынка США.
У меня в Директ интересовались-есть ли такая карта на наш рынок.

Ссылки ниже 👇🏻👇🏻👇🏻

Тепловые карты рынков:

https://finviz.com/map.ashx?t=sec - тепловая карта рынка США

https://www.moex.com/ru/indices/heatmap - тепловая карта Российского рынка

https://finviz.com/map.ashx?t=geo -тепловая карта акций со всего мира

Депозитарные расписки,которые лучше продать с СПБ

Всем привет!
Обещал выложить кейс по Ирану,который столкнулся с подобными санкциями и уже живет с ними много лет.
Конечно,сравнивать РФ и Иран не корректно-разное положение и вес в мире,однако довольно интересно посмотреть-может ли страна(в данном случае-Иран)долго жить под санкциями.
Спойлер-может)

🔥 Жизнь под санкциями: в каких активах хранить капитал, когда страна находится в экономической изоляции. Спойлер: лучшие активы - акции и недвижимость.

Источники РДВ анализируют кейс Ирана. Страна находится под санкциями с 1987 года и отключена от SWIFT с 2012 года.

Ключевые показатели Ирана:
• Население 84 млн человек против 51 млн в 1987 году
• ВВП $680 млрд — №22 в мире; на уровне Польши и Тайваня, растет примерно на 5% в год
• ВВП на душу населения $8215 — №81 в мире; для сравнения, у России $11 654, а у Белоруссии $6487
• Инфляция редко опускается ниже 10%, в последнее время выше 30%
• Валюта — иранский риал — с 1990х ослабла с 70 риал за доллар до 42000. Падение в разы сильнее, чем российский рубль с 1990х.

Фондовый рынок и недвижимость:
• Капитализация $275 млрд - это 40% ВВП, в России около 50% ВВП
• Оценка рынка по P/E равна 8.6х; у России P/E 5.7х
• Дивидендная доходность 5.2%; российский рынок даёт 10% доходности
• С 1995 года иранский рынок рос по 11% в год в долларах
• Недвижимость за это время росла на 5% в год

Вывод: из-за санкций валюта Ирана сильно обесценилась и продолжает падать; в то же время акции и недвижимость показывали рост в долларовом выражении.

#санкции
@AK47pfl

🔥 Жизнь под санкциями. Что может быть со смартфонами. Источники РДВ анализируют кейс Ирана. Страна находится под санкциями с 1987 года и отключена от SWIFT с 2012 года.

📱 Рынок смартфонов. 63% населения Ирана активно пользуется смартфоном, показатель на уровне Японии, Турции, Китая, немногим меньше, чем в России (68%). Рынок насыщен android-смартфонами, их доля — 93% от общего числа устройств.

Лидер в Иране — Samsung, его доля 57%, однако в сентябре 2021 года глава Ирана ввёл строгий запрет на импорт техники LG и Samsung. Их место начинают занимать Huawei и Xiaomi из Китая. Apple не продаёт и не обслуживает в Иране, а Айфоны привозятся, в основном, из ОАЭ уже активированными, доля iPhone на рынке смартфонов 6%.

💬 Интернет и соцсети. Amazon Cloud, App Store, Slack и тд. ограничили доступ в Иране из-за санкций США. В Иране несмотря на блокировку 45 млн человек из 84 млн пользуются Telegram.

@AK47pfl

🔥 Жизнь под санкциями. На чём и как «путешествуют» граждане. Источники РДВ анализируют кейс Ирана. Страна находится под санкциями с 1987 года и отключена от SWIFT с 2012 года.

🛃 Путешествия за границу. Иранцы могут уехать без визы в 41 страну, в основном в Африке и Азии. Для сравнения, россияне — пока в 68 стран, сирийцы — в 29, американцы — в 186. Раньше иранцы не могли въехать в США, Байден частично снял запрет, но желающим обучиться проектировать ядерную бомбу или ядерный реактор въезд все еще запрещен 🙂

Граждане почти всех стран могут въехать в Иран, подав на визу за 2 дня до въезда и получив ее в аэропорту. Гражданам лишь ~14 стран, включая США и Великобританию, придется оформлять визу до 8 недель.

✈️ Авиаперелёты. Авиапарк в Иране устарел, стал менее безопасным: «иранский Аэрофлот» Iran Air купил последний новый самолет в 1994 году. Средний возраст в ~2 раза выше среднего по миру. Из-за этого некоторым самолетам запрещен пролёт над Европой.

🚘 Автомобили. Санкции вызвали подъём отечественного автопрома: на рынке доминируют местные автопроизводители наряду с французскими марками, которые иранцы строят по лицензии. Также долю рынка пытаются отхватить китайцы. Согласно Statista:
• Французские Peugeot с долей 32% и Renault — 9%;
• Иранские Saipa — 28% и Iran Khodro — 12%;
• Китайские Chery — 4% и Brilliance China Auto — 2%.

@AK47pfl

🔥 Жизнь под санкциями. Во что одеваются и чем питаются обычные граждане. Источники РДВ анализируют кейс Ирана. Страна находится под санкциями с 1987 года и отключена от SWIFT с 2012 года.

Ни одна оригинальная американская сеть не имеет бизнеса в Иране, однако во многом это объясняется неодобрением властей и жителей самого Ирана.

🥤У Coca-Cola другой вкус. В Иране есть банки с логотипом «Coca-cola», но в них, вероятно, напиток не по рецепту — Coca-Cola не может иметь активы в Иране из-за санкций США. Компания продаёт концентраты местным производителям: согласно исследованию Euromonitor International, доля напитков Coca-Cola в Иране - 28%, Pepsi - 20%.

🍔 Mash Donald’s вместо McDonald’s, ZFC вместо KFC, Burger House вместо Burger King, Pizza Hat вместо Pizza Hut. Однако это не из-за санкций - рестораны «американского капитализма» были нежелательны с момента революции 1979 года. Преобладает национальная кухня.

👖 Западных брендов одежды нет. В результате санкций из магазинов исчезли, например, многими обожаемыми в Иране джинсы Levi’s. Иранцы отдают предпочтение местным производителям одежды, в том числе из-за культурных различий с Западом.

@AK47pfl

🔥 Жизнь под санкциями. Что с долларом. Источники РДВ анализируют кейс Ирана. Страна находится под санкциями с 1987 года и отключена от SWIFT с 2012 года. Национальная валюта — иранский риал — с нулевых ослабла с 1700 риал за доллар до 42000 (см. график).

Фиксированный курс и ограничение на объём наличной иностранной валюты:
• В 2018 году, чтобы справиться со спекуляциями, Иран зафиксировал курс национальной валюты на уровне 42 000 риал/$. Что интересно - биржевой курс до решения властей был на 40% выше: 60 000 риал/$. То есть те, кто держал свои деньги в долларах, понесли убытки.
• Когда курс упал на 42 000, люди побежали в обменники скупать доллары. Чтобы ограничить скупку иностранной валюты было решено ограничить предельную сумму наличности планкой в €10 000 на человека. Всё что больше - необходимо продать.

Неудивительно, что люди хотят иностранную валюту — в последние 5 лет среднегодовая инфляция в Иране составляет ~30%.

@AK47pfl

🔥 Жизнь под санкциями. Что с Интернетом. Источники РДВ анализируют кейс Ирана. Страна находится под санкциями с 1987 года и отключена от SWIFT с 2012 года. Спасибо Ведомостям за продолжение этой темы.

В Иране появился свой интернет и свои приложения.

App Store исчез, Google Play остался «порезанным», однако ряд западных приложений в нём заблокирован Ираном, ряд компаний сами решили бойкотировать Иран, также периодически из Google Play удаляют иранские приложения. Из-за финансовых санкций иранцы не могут проводить онлайн-оплату за рубеж, а значит и пользоваться платными приложениями.

Собственный интернет и клоны западных приложений: вместо YouTube – Aparat, вместо Facebook – Cloob, вместо Uber – Snapp. Наравне с Интернетом существует национальная информационная сеть (NIN), которая позволяет получать доступ к отечественному контенту и цифровым услугам (в т.ч. к госуслугам) по всей стране.

«Местный Google Play» Cafe Bazaar - все приложения можно скачать в нём. Оскорблённые изоляцией от благ интернета двое предприимчивых иранцев в 2011 году основали собственный магазин приложений. Для разработчиков единственный способ монетизироваться – это отказаться от Google Play и сотрудничать с Cafe Bazaar. Так поступают многие в том числе западные компании. В 2021 году рынок игр Ирана в 2-3-4 раза больше, чем в ОАЭ, Египте, Марокко, Катаре, уступая на Ближнем Востоке и в Северной Африке лишь Саудовской Аравии.

Господдержка развития Интернета. ЦБ Ирана, например, ввел и активно пропагандировал оплату коммунальных услуг онлайн. Благодаря этому население привыкло к платежам в интернете и охотно стало заказывать по сети товары и услуги. Международные санкции в некоторой степени оказались выгодны предпринимателям, признает The Washington Post.

@AK47pfl

🔥 Жизнь под санкциями. Экономика может стать сильнее, если есть ресурсы. Источники РДВ анализируют кейс Ирана. Страна находится под санкциями с 1987 года и отключена от SWIFT с 2012 года.

ВВП Ирана $1.08 трлн — №17 в мире; на уровне Нидерландов и Индонезии, растет примерно на 5% в год. Доля бедного населения в Иране с 1972 года снизилась с 40% до менее чем 10% в 2019, ожидаемая продолжительность жизни выросла с 52 лет до 76.

Санкции мотивируют переходить от импорта к экспорту технологичной продукии:
• В период 2015-2018 Иран перешел из чистого импортера в топ-20 мировых экспортеров стали.
• Иран научился перерабатывать сырую нефть (сырьё) и теперь экспортирует в соседние страны, например, пластмассу (продукт).
• Иран построил фармацевтический город, чтобы самостоятельно производить и продавать соседям жизненно важные лекарства, которые из-за санкций стало сложно ввозить в страну.
• Крупные техи ушли из Ирана — это помогло местным IT-стартапам взлететь.
• Подъём автопрома: в Иране доминируют местные автопроизводители, а страна 16ая в мире по производству машин.

Когда у страны есть природные и интеллектуальные ресурсы, санкции могут стимулировать развитие экономики. Об этом сказал и премьер Мишустин на заседании Совета безопасности.

@AK47pfl

🔥 Жизнь под санкциями. Биржа. Источники РДВ анализируют кейс Ирана. Страна находится под санкциями с 1987 года и отключена от SWIFT с 2012 года.

В Иране каждый седьмой житель имеет счёт на Тегеранской фондовой бирже (TSE), где размещено 380 компаний (в России 210) с суммарной капитализацией ~$1.2 трлн. На 30 экспортёров-нефтехимиков и металлургов приходится ~50% капитализации. На графике — структура рынка Ирана по секторам.

За последние 10 лет среднегодовая доходность иранского индекса TSE составила 15% в $ (MSCI EM — 5%). Основной рост рынка Ирана произошёл после санкций 2018 года, в т.ч. по следующим причинам:

Ажиотаж со стороны вкладчиков, желающих защититься от высокой инфляции: инфляция в Иране последние 3 года в районе 30-40-50%. Ставки по вкладам при этом значительно ниже: 11-15%.

Интерес государства в росте рынка. Большинство компаний принадлежат государству. Доходы от IPO и роста акций, а также налог на сделки - важные источники доходов правительства с ежегодным дефицитом бюджета.

@AK47pfl

Visa и Mastercard решили приостановить свою работу в России.🤷🏻‍♂

Разбираемся что это значит для нас с вами:

1⃣ Все карты, выпущенные в России, продолжат работать, до конца своего срока действия.(снятие/переводы и тд) Дальше банк выпустит вам карту Мир, которой вы и будете расплачиваться в России. ( и кое-где за рубежом, об этом далее).

2⃣ Все карты, выпущенные в России, не будут работать за границей, а карты, выпущенные за границей-не будут работать в России. Так же картами вы не сможете оплатить покупки в зарубежных интернет-магазинах.

3⃣ Если вы сейчас находитесь за границей-снимете все наличные с этих карт, если такая возможность еще сохранятся (для введения ограничений в силу, как правило нужно какое-то время, так что вы можете попробовать успеть). По некоторым данным-возможность снятия сохранится до 10 марта.

4⃣ Можно выпустить к своему счету карту МИР. Она принимается в некоторых странах, а именно:

✅Турция
✅Вьетнам
✅Армения
✅Беларусь
✅Казахстан
✅Киргизия
✅Таджикистан
✅Южная Осетия
✅Абхазия

5⃣ Если вы едете в страну не из списка выше -вам необходимо обменять наличные и рассчитываться ими,либо выпустить карту с поддержкой системы Union Pay.(об этом следующий пункт).

6⃣ По мимо VISA и Mastercard-есть китайская платежная система Union Pay,которая принимается почти в 180 странах. Вам необходимо уточнить у своего банка выпускает ли он карты этой платежной системы и заказать ее выпуск. Представители многих крупных банков заявили, что в ближайшее время они будут выпускать такие карты.

Нужно четко отдавать себе отчет-отныне мы живем в новом мире и все что связанно с Западом, постепенно будет отваливаться либо по желанию самого Запада, либо по-нашему решению переориентации на Восток.

Это новый мир и нам в нем жить!

✍️ Подробнее о том, как будут работать карты международных платёжных систем: https://www.cbr.ru/faq/w_fin_sector/

Друзья,я так же советую всем ознакомится с официальными ответами Банка России по последним событиям.
Все понятно,четко и по делу.

Такие дела

Мосбиржа, ЦБ, Минфин провели звонок с представителями российских компаний – основные тезисы:

1️⃣ Учитывая непростую ситуацию на рынках и фактически новые правила игры в ближайшие дни/недели Мосбиржа будет централизованно собирать вопросы и предложения от компаний с целью выработки решений/мер поддержки совместно с ЦБ и Минфином.

2️⃣ ЦБ готовит разъяснение 81 указа Президента по поводу того, что можно будет разрешить расконвертацию депозитарных расписок в локальные бумаги. Позиция биржи такова, что со стороны РФ разрешение на взаимодействие с иностранными банками/депозитариями скорее всего будет получено. Однако пока нет понимания, смогут ли/захотят ли иностранные банки (как BoNY, например) взаимодействовать адекватно с российской стороной. Кроме того, нет понимания по времени, сколько может занять процедура расконвертации.

3️⃣ ЦБ будет думать, как избежать кросс-дефлота по всем бумагам/кредитам у компаний, возникающий в том числе из-за делистинга бумаг на иностранных биржах.

4️⃣ ЦБ/Биржа рассчитывают на участие самих компаний в стабилизации (поддержке) акций, начиная с открытия торгов. Правила (корпоративные процедуры) и критерии выкупа будут упрощены, соответствующее законодательство готовится.

5️⃣ Поддержка от ВЭБ и ФНБ в торгах (1 трлн руб., который может быть инвестирован) — пока деньги не заводили на биржу. Подход к покупкам тоже неизвестен.

6️⃣ Рассматривается предложение не считать валютную переоценку иностранных бумаг для физических лиц как доход, соответственно, не облагать его налогом.

По возобновлению торгов на бирже: решение будет зависеть от динамики событий на Украине, скорее это вопрос недель, а не дней.

Публикуем результаты макроэкономического опроса профессиональных аналитиков – https://cbr.ru/statistics/ddkp/mo_br/

Заместитель Председателя Банка России Алексей Заботкин передал свой комментарий по этому поводу:

Значительный пересмотр консенсус-оценок отражает кардинальное изменение экономических условий, произошедшее за последние недели. Высокая неопределенность условий, быстрое изменение экономической ситуации, в свою очередь, обусловили весьма широкий разброс оценок. При этом консенсус-прогноз показывает возвращение экономики к росту в 2023 году, замедление инфляции до 8% в 2023 году и 4,8% в 2024 году. Меры, принимаемые Банком России и Правительством, направлены на то, чтобы ограничить масштабы экономического спада и избежать продолжительного периода высокой инфляции.

Друзья,ещё у меня есть страница в ВК.
Я не сторонник пользоваться кучей соц сетей,но все складывается так,что придётся выбирать(или совмещать) телеграмм и ВКонтакте.
Какая-то из этих площадок станет основной,какая-то резервной.
Пока мне видится,что основной будет телеграмм,но возникает много вопросов с продвижением,которое пока не совсем понятно,как осуществлять.
В ВК же более понятны принципы продвижения,но функционал-вызывает вопросы.
Оставлю ссылку на вк:

https://vk.com/club211043405

А время покажет,какая площадка будет основной.