Нефть Brent уже 2 месяца болтается в боковике. Ближайшие реверсалы - 5 и 6 июля по биржевой психологии (первый - в цикле роста с минимумов марта с.г., а второй - в цикле сснижения с максимума апреля с.г.)
С учетом того, что 5-7 числа каждого месяца традиционно открывается "окно возможностей" для смены тенденции, здесь может быть серьезная рубка, исход которой предопределит, - останется ли рынок в текущей 2-месячной плоскости, или же выйдет из неё. Разумеется, может как вверх, так и вниз. Причем - еще и с первоначально ложным выходом вверх, после чего разворот в середине июля и тотально - вниз до конца августа с.г.(см. второй чарт с WTI по модели резонансной репликации)
С учетом того, что 5-7 числа каждого месяца традиционно открывается "окно возможностей" для смены тенденции, здесь может быть серьезная рубка, исход которой предопределит, - останется ли рынок в текущей 2-месячной плоскости, или же выйдет из неё. Разумеется, может как вверх, так и вниз. Причем - еще и с первоначально ложным выходом вверх, после чего разворот в середине июля и тотально - вниз до конца августа с.г.(см. второй чарт с WTI по модели резонансной репликации)
👍1
Нефть - в продолжение предыдущего: альтернатива.
От текущего момента до середины июля резонансная модель (см.предыдущий обзор) предполагает формирование модели расширения. Это дает основания учитывать возможность инверсии.
В свою очередь, это значит, что возможен прямо противоположный описанному ранее сценарию: сначала "ложный" ход вниз, после чего выход на траекторию роста. Тоже - до конца августа 2023 г.
Хотя эта модель создана для WTI, но в силу недавнего изменения практики расчета цены Brent на Platts привязка последней к сорту Лайт стала еще сильнее, поэтому особой разницы "что смотреть" сейчас нет.
От текущего момента до середины июля резонансная модель (см.предыдущий обзор) предполагает формирование модели расширения. Это дает основания учитывать возможность инверсии.
В свою очередь, это значит, что возможен прямо противоположный описанному ранее сценарию: сначала "ложный" ход вниз, после чего выход на траекторию роста. Тоже - до конца августа 2023 г.
Хотя эта модель создана для WTI, но в силу недавнего изменения практики расчета цены Brent на Platts привязка последней к сорту Лайт стала еще сильнее, поэтому особой разницы "что смотреть" сейчас нет.
🔥1
USD/RUB - судя по данным открытых позиций на фьюче USD/RUB, зона 88000-88500 на сегодня (утро) является местом, где и быков, и медведей мучают сомнения, куда же двинется рынок. Пойдет ли еще выше, или же уйдет в коррекцию к росту предыдущих дней.
Число физлиц, удерживающих лонг и шорт здесь примерно равно. При этом практически все утренние колебания курса по большей части обусловлены сокращением позиций на обеих сторонах рынка.
Данные по юрлицам показывают, что они входят и в шорт, и в лонг. Видимо, их тоже грызут сомнения.
Число физлиц, удерживающих лонг и шорт здесь примерно равно. При этом практически все утренние колебания курса по большей части обусловлены сокращением позиций на обеих сторонах рынка.
Данные по юрлицам показывают, что они входят и в шорт, и в лонг. Видимо, их тоже грызут сомнения.
👍1
USD/RUB - ракурс по модели резонансной репликации, обновление предыдущего.
Пока что ситуация та же, как было предположено в пятницу, 30 июля 2023 (см. тут).
Если сегодня даже будет обновление максимума пятницы, это базовую модель не нарушит.
Ситуация изменится, если будет существенное повышение курса с продолжением роста в последующие дни. В этом случае возможна инверсия, и тогда вместо лок-минимума в середине недели оформится лок-максимум, вследствие чего может измениться среднесрочный тренд (Extra-Day/-Weekly) на отрезке "примерно отсюда" и до начала августа.
Сегодня, к слову, резонанс по биржевой психологии в цикле роста с минимумов мая с.г. Обычно такие "внутренние" (вложенные) циклы в расчет не берутся. Но в данном случае в силу множества причин эта точка бифуркации важна, поэтому является локально знаковой.
PS. В теории рынок может и до 92 сбегать "по-быстрому". Но, видимо, Событие, которое по всей вероятности ждали быки по доллару, толкая рынок вверх, где-то застряло. Отсюда и сомнения.
Пока что ситуация та же, как было предположено в пятницу, 30 июля 2023 (см. тут).
Если сегодня даже будет обновление максимума пятницы, это базовую модель не нарушит.
Ситуация изменится, если будет существенное повышение курса с продолжением роста в последующие дни. В этом случае возможна инверсия, и тогда вместо лок-минимума в середине недели оформится лок-максимум, вследствие чего может измениться среднесрочный тренд (Extra-Day/-Weekly) на отрезке "примерно отсюда" и до начала августа.
Сегодня, к слову, резонанс по биржевой психологии в цикле роста с минимумов мая с.г. Обычно такие "внутренние" (вложенные) циклы в расчет не берутся. Но в данном случае в силу множества причин эта точка бифуркации важна, поэтому является локально знаковой.
PS. В теории рынок может и до 92 сбегать "по-быстрому". Но, видимо, Событие, которое по всей вероятности ждали быки по доллару, толкая рынок вверх, где-то застряло. Отсюда и сомнения.
🔥3
RTS Index
Повышение индекса в понедельник, 3.07.23, очевидно значимо, поскольку произошло на реверсале по биржевой психологии в цикле роста с минимумов февраля 2023 (было тут, вкл. предположения подскока). Это означает, что медведи взяли паузу, и у быков сейчас мотивации к покупкам больше, чем у медведей к продажам. Вероятно, еще на пару дней, вкл. сегодня. Далее - по обстоятельствам.
При этом надо иметь в виду, что в начальной фазе снижения с максимума от 11 мая 2023, рынок обозначил (на сейчас) две точки во времени, где предположительно падение может прекратиться, либо перейти в какое-то иное состояние (например, в плоскость): 27 июля и 12 сентября (2023). Поэтому надежды на скорый возврат к траектории роста пока остаются призрачными.
Повышение индекса в понедельник, 3.07.23, очевидно значимо, поскольку произошло на реверсале по биржевой психологии в цикле роста с минимумов февраля 2023 (было тут, вкл. предположения подскока). Это означает, что медведи взяли паузу, и у быков сейчас мотивации к покупкам больше, чем у медведей к продажам. Вероятно, еще на пару дней, вкл. сегодня. Далее - по обстоятельствам.
При этом надо иметь в виду, что в начальной фазе снижения с максимума от 11 мая 2023, рынок обозначил (на сейчас) две точки во времени, где предположительно падение может прекратиться, либо перейти в какое-то иное состояние (например, в плоскость): 27 июля и 12 сентября (2023). Поэтому надежды на скорый возврат к траектории роста пока остаются призрачными.
🔥1
USD/RUB - спреды
Сейчас фьюче на USD/RUB идет с приличной скидкой (состояние депорт, или по-иному бэквордейшн)
По новейшей истории (после начала СВО, без учета периода диких расхождений на пиках и минимумах курса), расширение депорт (в области положительных значений по формуле: USD/RUB*1000 - Future Si) указывало на то, что рынок подошел снизу вверх к важным ценовым уровням, где оформлялись важные пики, после чего следовала коррекция в виде спада, или же как плоскость.
В ракурсе времени развязка наступала в течение полутора-пары недель после достижения пикового значения спреда.
Пока что спред только расширяется...
Сейчас фьюче на USD/RUB идет с приличной скидкой (состояние депорт, или по-иному бэквордейшн)
По новейшей истории (после начала СВО, без учета периода диких расхождений на пиках и минимумах курса), расширение депорт (в области положительных значений по формуле: USD/RUB*1000 - Future Si) указывало на то, что рынок подошел снизу вверх к важным ценовым уровням, где оформлялись важные пики, после чего следовала коррекция в виде спада, или же как плоскость.
В ракурсе времени развязка наступала в течение полутора-пары недель после достижения пикового значения спреда.
Пока что спред только расширяется...
🔥4
Нефть Brent
Сегодня, 5.07.2023, реверсал по биржевой психологии в цикле роста с минимумов марта с.г. А завтра - такой же резонанс, но уже в цикле снижения с максимумов апреля с.г. (ранее было тут).
Тем самым открывается "окно возможностей" (минимум усилий при максимально возможном результате) как для локального поворота вниз, так и для прорыва в верхнюю часть рынка.
В первом случае резко возрастет риск ухода под 70.
Во втором случае ближайшие цели очевидны - в районе 80+, в зависимости от времени, потраченного на это движение. (Оценка по волнам Вульфа, которые, правда, не всегда срабатывают)
Сегодня, 5.07.2023, реверсал по биржевой психологии в цикле роста с минимумов марта с.г. А завтра - такой же резонанс, но уже в цикле снижения с максимумов апреля с.г. (ранее было тут).
Тем самым открывается "окно возможностей" (минимум усилий при максимально возможном результате) как для локального поворота вниз, так и для прорыва в верхнюю часть рынка.
В первом случае резко возрастет риск ухода под 70.
Во втором случае ближайшие цели очевидны - в районе 80+, в зависимости от времени, потраченного на это движение. (Оценка по волнам Вульфа, которые, правда, не всегда срабатывают)
🔥1
CNY/RUB (TOM)
Вчера, 4.07.2023, на реверсале по фрактальной геометрии (см.чарт предыдущего обзора пары) курс обновил максимум года. По истории, пара крайне болезненно реагирует на подобные резонансы, реализуясь в дальнейшем в локальной смене тенденции.
Поэтому "здесь и сейчас" повышенная вероятность смены характера рынка с вариантами:
Радикальный - переход к снижению;
Нейтральный - уход в плоскость;
Невнятный - вяло-текущее повышение, больше похожее на плоскость, но все же с небольшим наклоном вверх.
Вчера, 4.07.2023, на реверсале по фрактальной геометрии (см.чарт предыдущего обзора пары) курс обновил максимум года. По истории, пара крайне болезненно реагирует на подобные резонансы, реализуясь в дальнейшем в локальной смене тенденции.
Поэтому "здесь и сейчас" повышенная вероятность смены характера рынка с вариантами:
Радикальный - переход к снижению;
Нейтральный - уход в плоскость;
Невнятный - вяло-текущее повышение, больше похожее на плоскость, но все же с небольшим наклоном вверх.
🔥1
CNY/RUB (TOM), - дополнение к предыдущему:
Если коррекция к предыдущему росту получит развитие, то давление быков по рублю обещает продолжаться до 13.07.23, где очередной реверсал по фрактальной геометрии.
Вслед за ним, в понедельник, 17.07.23, резонанс по биржевой психологии в локальном цикле роста от майского минимума с.г. Вблизи этой даты высоко-вероятно оживление в стане быков по юаню.
Если коррекция к предыдущему росту получит развитие, то давление быков по рублю обещает продолжаться до 13.07.23, где очередной реверсал по фрактальной геометрии.
Вслед за ним, в понедельник, 17.07.23, резонанс по биржевой психологии в локальном цикле роста от майского минимума с.г. Вблизи этой даты высоко-вероятно оживление в стане быков по юаню.
👍1
USD/RUB, Future, OI, - любопытность:
Уже как третий день картина с динамикой открытых позиций во фьюче на USD/RUB несколько нетипична по сравнению с прочими периодами.
Настроения и быков, и медведей, похоже, можно определить одинаково: умеренно оптимистичны.
На рынок особо никто не давит, - ни покупающие, ни продающие, - ни в моменте, ни в динамике. Если и наблюдается какой-то повышенный навес продавцов/покупателей, то он не слишком большой, чтобы существенно сдвинуть ценник.
Тем не менее, размах колебаний весьма внушителен.
И все это на фоне равных по количеству мнений, из которых одна сторона ратует за продолжение ослабления рубля, а другая - за поворот в сторону его укрепления.
Уже как третий день картина с динамикой открытых позиций во фьюче на USD/RUB несколько нетипична по сравнению с прочими периодами.
Настроения и быков, и медведей, похоже, можно определить одинаково: умеренно оптимистичны.
На рынок особо никто не давит, - ни покупающие, ни продающие, - ни в моменте, ни в динамике. Если и наблюдается какой-то повышенный навес продавцов/покупателей, то он не слишком большой, чтобы существенно сдвинуть ценник.
Тем не менее, размах колебаний весьма внушителен.
И все это на фоне равных по количеству мнений, из которых одна сторона ратует за продолжение ослабления рубля, а другая - за поворот в сторону его укрепления.
👍3
USD/RUB - ракурс по модели резонансной репликации, важные замечания к предыдущему обзору. Ранее уже отмечалось, что в первых числах июля возможна инверсия, если рынок не пойдет на коррекцию вниз сразу после понедельника, 3 июля. Однако именно это сейчас и происходит. Вместо трамбовки будущего очередного дна перед июльским восхождением, рынок продолжает утюжить максимумы.
Тем самым повышается вероятность инверсии, которая вместо бычьего рынка (чарт 1) в июле способна создать в этом месяце рынок медведей (чарт 2)
Тем самым повышается вероятность инверсии, которая вместо бычьего рынка (чарт 1) в июле способна создать в этом месяце рынок медведей (чарт 2)
🔥1
Нефть Brent
Прохождение в предшествующие два дня через реверсалы по биржевой психологии (см.ранее) ясности о будущем не внесло. Все свелось к тестированию с разных сторон нисходящей тренд-линии, которая сейчас является маркером выхода вверх, либо ухода вниз.
Сегодня рынок должен бы определиться, куда ему ехать.
PS. ИМХО: Преобладает вероятность превалирования тенденции роста вплоть до экспирации фьюче на Crude Light, т.е. - до середины июля.
Далее - по обстоятельствам.
Прохождение в предшествующие два дня через реверсалы по биржевой психологии (см.ранее) ясности о будущем не внесло. Все свелось к тестированию с разных сторон нисходящей тренд-линии, которая сейчас является маркером выхода вверх, либо ухода вниз.
Сегодня рынок должен бы определиться, куда ему ехать.
PS. ИМХО: Преобладает вероятность превалирования тенденции роста вплоть до экспирации фьюче на Crude Light, т.е. - до середины июля.
Далее - по обстоятельствам.
👍3
Про рубль, - спреды
Характер изменения дисконта фьюче на USD/RUB к споту по ТОМ сейчас сильно похож на то, как развивались события в марте и октябре 2022 г. (предыдущие размышления были тут).
Данное предположение говорит о том, что вчера, 6 июля 2023, рынок оформил кардинальный максимум, либо он будет оформлен в самое ближайшее время. Во втором случае спот может и не обновить максимум, в то время как фьюче имеет все возможности для этого за счет колебаний разницы между фьюче и спот, вплоть до перехода из состояния депорт в контанго.
Продолжение следует
Характер изменения дисконта фьюче на USD/RUB к споту по ТОМ сейчас сильно похож на то, как развивались события в марте и октябре 2022 г. (предыдущие размышления были тут).
Данное предположение говорит о том, что вчера, 6 июля 2023, рынок оформил кардинальный максимум, либо он будет оформлен в самое ближайшее время. Во втором случае спот может и не обновить максимум, в то время как фьюче имеет все возможности для этого за счет колебаний разницы между фьюче и спот, вплоть до перехода из состояния депорт в контанго.
Продолжение следует
👍2
Про рубль - продолжение
Соображение первое:
Достаточно простое обоснование сказанного выше - это исполнение 7-ми волнового движения, которое имеет такое же право на жизнь, как и широко разрекламированные волны Эллиота. С одним существенным отличием.
В 7-волновом движении все много проще: движение завершается на волне 7, если все коррекционные волны не достигали ценовых экстремумов предыдущих волн в том же направлении. Как в данном случае, где все коррекции не только не затрагивали предыдущие локальные максимумы, но и серьезно к ним даже не подходили.
Продолжение следует
Соображение первое:
Достаточно простое обоснование сказанного выше - это исполнение 7-ми волнового движения, которое имеет такое же право на жизнь, как и широко разрекламированные волны Эллиота. С одним существенным отличием.
В 7-волновом движении все много проще: движение завершается на волне 7, если все коррекционные волны не достигали ценовых экстремумов предыдущих волн в том же направлении. Как в данном случае, где все коррекции не только не затрагивали предыдущие локальные максимумы, но и серьезно к ним даже не подходили.
Продолжение следует
👍3
Про рубль - продолжение
Соображение второе:
Разумеется, завершенность волны 7 еще под вопросом. Вероятно, недели на две, не меньше. Откат пока еще мизерный и мало о чем говорит. Судя по открытому интересу во фьюче на USD/RUB, быки не сломались, хотя вчера и прилично закрыли Long.
Посему пришлось проверить вероятность достижения важного максимума по модели биржевой психологии. Ее особенность в том, что если ценовой экстремум является важным, то его можно проверить на прошлом.
Проверка показала, что дата 6 июля 2023 является очень высоко-вероятной датой кардинального максимума. С вероятностью около 80%.
Ближайшие даты в цикле снижения (если он разовьется от максимума 6 июля) - это: 7, 17, 28 августа.
Отмена - обновление максимума 6.07.2023.
Список можно продолжить до конца хоть этого, хоть следующего года. Однако смысла в этом нет, поскольку по длительным циклам следующий, 2024 год, обещает ещё большие проблемы с рублем, нежели в этом году.
Продолжение следует
Соображение второе:
Разумеется, завершенность волны 7 еще под вопросом. Вероятно, недели на две, не меньше. Откат пока еще мизерный и мало о чем говорит. Судя по открытому интересу во фьюче на USD/RUB, быки не сломались, хотя вчера и прилично закрыли Long.
Посему пришлось проверить вероятность достижения важного максимума по модели биржевой психологии. Ее особенность в том, что если ценовой экстремум является важным, то его можно проверить на прошлом.
Проверка показала, что дата 6 июля 2023 является очень высоко-вероятной датой кардинального максимума. С вероятностью около 80%.
Ближайшие даты в цикле снижения (если он разовьется от максимума 6 июля) - это: 7, 17, 28 августа.
Отмена - обновление максимума 6.07.2023.
Список можно продолжить до конца хоть этого, хоть следующего года. Однако смысла в этом нет, поскольку по длительным циклам следующий, 2024 год, обещает ещё большие проблемы с рублем, нежели в этом году.
Продолжение следует
👍3