Литва расширяет список запрещённых к транзиту товаров в Калининград.
Список транзитных ограничений:
🔻17 июня – сталь и другие черные #металлы.
🔻10 июля – бетон, дерево, спирт, промышленные химикаты (нововведение).
🔻10 августа – #уголь и твердое топливо.
🔻5 декабря – российская нефть и нефтепродукты.

Известия сообщают https://news.1rj.ru/str/Metals_Mining/7476: в России планируют отменить акциз на сталь. Но не уточняют, кто планирует.

Законопроект готовит группа депутатов, аналогичные поправки они совсем недавно уже вносили к большому налоговому законопроекту, и эти поправки были отклонены.

Минфин тогда уже обозначило свою позицию - отмены не будет, возможна донастройка. А без согласия министерства бюджетный комитет и пальцем не пошевелит. Даже несмотря на разностороннюю поддержку, в том числе со стороны РСПП.
Борис Луцет, известный налоговый эксперт.

«Норникель» вошел в ТОП-10 крупнейших горнодобывающих компаний мира по показателям производительности, – сообщает аналитический портал mining.com

Компания продемонстрировала рост доходов на 23,2% во втором квартале 2022 г. по сравнению с первым. «Норникелю» удалось занять пятое место рейтинга, несмотря на высокую волатильность и падение цен на ключевые металлы в последние три месяца.

Обзор зарубежных санкций и мер поддержки на 10.07

Обзор санкций и мер поддержки

Главное звено энергетического перехода

За последние 250 лет Европа произвела больше 500 млрд тонн выбросов углекислого газа, США – 416 млрд тонн, а Китай, переживший технологический бум чуть позже остальных, – 235 млрд тонн. Объем выбросов продолжает расти.

Известный в мире горнопромышленник, совладелец Ivanhoe Mines Роберт Фридланд задается вопросом: что нужно изменить, чтобы с учетом такого наследия обеспечить «зеленое» будущее для наших детей?

Собраны главные тезисы:
Мы инвестируем в чистую ветряную энергию, но обновляем ветропарки раз в 15-20 лет. При этом ветрогенераторы не идут на переработку, а отправляются на захоронение.

Мы вкладываемся в цифровые и облачные технологии, потому что считаем их «чистыми». Но они лишь усиливают расход энергии, в то время как главным источником загрязнения остается ископаемое топливо.

Еще один популярный тренд – использование криптовалюты. На первый взгляд, это «зеленое» производство. По факту, в его основе — работа серверов, поглощающих киловаты энергии. Кроме того, дефицит криптовалюты был создан искуственно, в то время как ее востребованность все еще оспаривается экспертами.

#Медь дефицитна от природы и ее необходимость доказана высокой востребованностью среди предприятий, продукция которых действительно отвечает экологическим требованиям и обеспечивает энергетический переход.

☝️Данные: 7 пакет санкций будет представлен до 25 июля. В него войдут #цветные #металлы, личные санкции. Предельных газовых цен в нем нет. УГМК, РМК и НорНикель, товсь!

США становятся всё более значимым игроком на мировом рынке угля.
По итогам 2021 года общий экспорт американского угля оценивался в 77 млн. тонн, что на 23,2% больше, чем в 2020 году, сообщало управление энергетической информации США. Экспорт энергетического угля вырос на 48,7%, до 36 млн. тонн, а металлургического - на 6,5%, до 41 млн. тонн.
В 2022 году за счёт возросшего спроса в Европе и высоких мировых цен экспорт энергетического угля из США увеличится на 9-12 млн. тонн, до 45-48 млн. тонн. В значительной мере он заменит в Европе российский уголь, поставки которого сейчас под вопросом из-за санкций.

Топ-10 от Metallplace.ru

#Золото остается под давлением жесткой политики ФРС

С технической точки зрения фьючерсы на золото краткосрочно выглядят перепроданными, но среднесрочно обладают потенциалом развития нисходящего движения к минимуму 2021 года 1676 долл/унц, где расположена и нижняя полоса Боллинджера месячного графика. После достижения локального пика 2070 долл/унц в мае среднесрочный тренд по золоту сменился на нисходящий, а падение на данный момент сдерживает поддержка 1730 долл/унц. Ждать смены как минимум краткосрочных настроений по золоту стоит не раньше закрепления выше сопротивления 1800 долл/унц, пока же риски по драгоценному металлу преобладают понижательные. С фундаментальной точки зрения возобновить восходящий тренд золоту мешает жесткая политика ФРС, которая перевешивает фактор высокой глобальной инфляции и экономической неопределенности.
ВЕЛЕС_Капитал

Австралия ожидает снижения цен на руду в 2022 году до $115.
В 2023 и 2024 году стоимость руды опустится еще ниже – до $85/т и $70/т соответственно
Австралия прогнозирует снижение цен на железную руду к концу 2022 года до $115/т по сравнению со средней ценой в мае $120-140/т
После волатильного 2021 года эталонная спотовая цена на железную руду в 2022 году неуклонно росла, при этом среднемесячные цены до конца мая составляли $120-140/т
В отчете отмечается, что в 2023 и 2024 году базовая цена на руду прогнозируется на уровне $85/т и $70/т соответственно.
Экспортная выручка Австралии в 2022/2023 финансовом году сократится на 12,8% по сравнению с предыдущим годом – до 116 млрд австралийских долларов. Снижение показателя отражает ожидание более медленного падения цен в 2023 году. В 2023/2024 фингоду ожидается, что выручка австралийских горняков упадет до 85 млрд австралийских долларов.
Ожидается, что в 2022 году общий объем австралийского экспорта руды достигнет 894 млн т, что на 2,5% больше 2021 года. При этом, до 2024 года отгрузки сырья будут расти в среднем на 2,8% ежегодно, достигнув, таким образом, 950 млн т.
«Мировой рынок железной руды, как ожидается, останется относительно сбалансированным в течение 2022-2024 годов с ростом экспорта как из Австралии, так и из Бразилии. Тем не менее постоянные сбои в цепочках поставок и инфляционное давление представляют растущий риск для спроса на сталь в перспективе, что будет иметь негативные последствия для спроса на руду», – говорится в сообщении.
Goldman Sachs ожидает снижения цен на железную руду в третьем квартале 2022 года до $90/т. К концу года, как ожидает банк, стоимость руды немного восстановится – до $100/т.
В конце июня стоимость желруды на Даляньской товарной бирже упала до 7-месячного минимума – на 10,4%, до 736 юаней/т ($110/т). Рынок обеспокоен возможным переизбытком предложения стали в Китае из-за коронавирусных ограничений.

Спрос на лом черных металлов, который используется в производстве стали, в этом году может упасть на 30%, предупреждают переработчики

Цена на #серебро на мировом рынке упала до минимума за два года — Ведомости
Цена на серебро на мировом рынке упала до минимума за два года на фоне снижения спроса в промышленности и укрепления доллара, свидетельствуют данные торгов на товарной бирже Comex (США). 11 июля цена на серебро снижалась до $19,08 за тройскую унцию. В последний раз такой уровень цен, по данным биржи, фиксировался 12 июля 2020 г. Представитель «Полиметалла» пояснил «Ведомостям», что серебро – преимущественно промышленный металл и снижение его цены свидетельствует о нарастающих сложностях глобальной экономики. В бюджет компании на этот 2021 год заложена средняя стоимость серебра $20 за унцию, поэтому данное колебание для «Полиметалла» не критично.

MAXConference проводит XIII ежегодную конференцию «Железнодорожные перевозки горно-металлургических грузов».
Мероприятие состоится 29-30 сентября 2022 г. в LOTTE отеле (г. Москва, Новинский бул. 8, стр. 2).
До 29 июля действует специальная цена на участие в мероприятии! При регистрации от 2 представителей компании предусмотрена скидка.
Среди докладчиков и экспертов мероприятия:  
Генеральный директор, INFOLine-Аналитика
Директор по развитию бизнеса и консалтинговой практики, MMI
Заместитель генерального директора, Институт проблем естественных монополий
Исполнительный директор, Центр экономического прогнозирования Газпробанка
Вице-президент по логистике, Распадская угольная компания
Руководитель Департамента развития инфраструктуры, #СУЭК
Директор по железнодорожным перевозкам, #Новосталь-М
Начальник коммерческой службы центральной дирекции по управлению терминально-складским комплексом, Центральная дирекция по управлению терминально-складским комплексом филиал ОАО «РЖД»
Заместитель генерального директора по логистике, ОАО «МХК #Еврохим»
Директор по коммерции и производству, Первый промышленный оператор
Директор по логистике, КТК
Директор по внешней логистике, #НЛМК
Начальник управления, директор по логистике дивизиона «Российская сталь» и ресурсных предприятий, #Северсталь
Заместитель генерального директора по логистике, ООО «СГМК-Трейд»
Председатель Комитета по коммерческим и правовым вопросам, Ассоциация Морских Торговых Портов
Начальник Управления инвестиций и стратегического развития, Росморпорт
Директор по направлению аналитика и логистика, Морстройтехнология
Директор департамента по работе с ключевыми клиентами, FESCO
Руководитель железнодорожного департамента, GEFCO
Заместитель директора департамента транспорта и логистики, #Металлоинвест
Начальник управления по закупке логистических услуг дирекции по планированию производства и логистики «Российской стали», Северсталь
Заместитель директора по операционной деятельности Дирекции по логистике, #ЕВРАЗ
Зам. генерального директора по науке и продукту, ПАО «НПК ОВК»
Советник генерального директора, Алтайвагон
Начальник управления маркетинга и стратегического развития, УралВагонЗавод-Транс
Директор департамента стратегического развития и маркетинга, РМ Рейл
 
Ключевые темы конференции:
• Влияние политико-экономической ситуации и санкций на состояние металлургической и угольной отраслей 
• Видение рынка перевозок горно-металлургических грузов на ближайшую перспективу. Работа в новых условиях
• Южный и Дальневосточный полигоны: развитие железнодорожной инфраструктуры, технологические проблемы и  возможные решения
• Альтернативная экспортная логистика: порты, фрахт, суда.
• КРУГЛЫЙ СТОЛ. Эксплуатация подвижного состава: инновационные вагоны vs традиционные. Позиция вагоностроителей, угольщиков и металлургов. В чем эффективнее логистика?
Подробная информация: https://www.maxconf.ru/event/110/ ; info@maxconf.ru, тел: +7 (495) 775-07-40

#Сталь, #руда, #уголь - итоги 2кв. и полугодия

Сложившаяся внешняя ценовая конъюнктура для нашего горно-металлургического сектора:
▪️2кв22г.:
▫️Сталь: -25% г/г
▫️Руда: -36% г/г
▫️Кокс.уголь: +55% г/г
▪️первое полугодие:
▫️Сталь: -1% г/г
▫️Руда: -25% г/г
▫️Кокс.уголь: +78% г/г

Распаская и Мечел должны чувствовать себя весьма неплохо, вопрос объемов отгрузки и ценовых дисконтов остается открытым.

⚡#Petropavlovsk подает на банкротство, торги акциями и бондами приостанавливаются
перевод официального сообщения:
❗Компания запустила процедуру банкротства: Petropavlovsk PLC ("Petropavlovsk" или "Компания", а вместе с дочерними предприятиями - "Группа") сообщает, что совет директоров компании ("Совет директоров"), посоветовавшись, принял решение подать в суд заявление о выдаче административного приказа о назначении Аллистера Мэнсона, Тревора Биньона и Джо Роллса из Opus Business Advisory Group администраторами компании. Совет директоров будет добиваться рассмотрения заявления об административном управлении в Высоком суде Лондона в ближайшие дни. Когда станет известна дата слушания, будет сделано дополнительное объявление.

❗Делистинг акций и бондов на LSE и Мосбирже: в свете вышеизложенного Компания обратилась с просьбой приостановить листинг обыкновенных акций Компании из сегмента премиального листинга Официального списка и гарантированных конвертируемых 8,25% облигаций со сроком погашения в 2024 году, выпущенных Petropavlovsk 2010 ("Конвертируемые облигации"), из Официального списка, а также приостановить торги на Лондонской фондовой бирже. Также предлагается подать запрос о прекращении торгов обыкновенными акциями на Московской бирже в установленном порядке и о приостановке торгов гарантированными 8,125% облигациями на сумму 500 млн. долларов США со сроком погашения 2022 года, выпущенными Petropavlovsk 2016 Limited "Облигации") с рынка Irish Global Exchange.

❗Компания получило предложение о продаже активов: как было объявлено ранее, Компания привлекла консультантов для оказания помощи Совету директоров в изучении возможности продажи всех долей Компании в ее операционных дочерних компаниях. Компания получила предложение от одной стороны о приобретении и предложение от другой стороны, выражающей заинтересованность в приобретении этих дочерних компаний. Обсуждения с обеими сторонами продолжаются. Нет уверенности в том, что ни одна из сторон не приведет к продаже, и крайне маловероятно, что акционеры получат какую-либо прибыль, учитывая уровень задолженности Группы.

💡Капитализация Petropavlovsk сейчас примерно соответствует размеру долга в $201 млн. перед УГМК(основной претендент на покупку), видимо это максимум, что могут получить акционеры Petropavlovsk...

На Кузбассе выяснили, как крайне плохо обстоят дела с профессиональными болезнями на главном угольном регионе страны.

В прошлом году показатель профзаболеваемости составил 6,97 на 10 тыс. человек. Для понимания, в среднем по стране эта цифра меньше в девять раз. Худший по показателю город – Калтан, там это число превышает 53 человека. Совпадения быть не может, потому что именно на долю угольщиков приходится 80% профзаболеваний.

При этом основные патологии не связаны с угольной пылью. На первом месте – болезни от шума и вибрации, на втором – болезни от физических перегрузок, а только потом идут профзаболевания от воздействия угольной пыли и химических веществ.

Однако журналисты считают, что даже эти цифры могут быть значительно занижены. Во-первых, виноват ковид. Последние пару лет медресурсов не хватало, чтобы фиксировать все заболевания угольщиков. Во-вторых, данные могут занижаться из-за халатности медорганизаций.

Чаще всего патологии проявляются именно под конец трудовой жизни. Но ближе к пенсии мало кто из бывших шахтеров может позволить себе качественное лечение букета болезней. Поэтому и происходит-вышел на пенсию, пожил немного и в землю… для предприятий и проблем нет.

По курсу рубля в контексте обновленных данных ЦБ по платежному балансу.

#Экспорт за второй квартал 2022 + 20% г/г. Каким может быть экспорт в 3 и 4 квартале 2022?

Год назад в 3 квартале 2021 база отсчета была на более высоком уровне из-за относительно дорогого сырья. Например, цены на нефть в среднем за квартал были 73 долл, уголь – 170 долл, газ – 600 долл, алюминий – $ 2645 долл, медь – $ 9382 долл, никель – $ 19110 долл, золото – $ 1790, серебро - $ 24.3.

В июле 2022 сильно ниже медь почти на 20%, алюминий минус 10%, никель на уровне, золото минус 4%, серебро минус 20%. Нефть выше на 45%, уголь вдвое выше и газ втрое выше.

Но нужно понимать, что средний дисконт составляет около 20-30% на поставки сырья. Дисконт включает возросшие расходы на страхование, логистику, финансирование операций, плюс покрытие рисков покупателей из-за вторичных санкций.

Поэтому, руда и промышленные металлы уходят на экспорт в июле 2022 по ценам почти в половину от средних цен за 3 кв 2021 (обвал рыночных цен на 10-30% и дисконт 15-30%). Также необходимо учитывать снижение физических поставок по западному направлению, которое не компенсируется ростом азиатских поставок. С металлами хуже, с нефтью и газом пока лучше.

По нефти также дисконт, однако поставки удалось перераспределить по сырой нефти и примерно минус треть по нефтепродуктам. Уголь мы практически не будем поставлять в Европу к концу года, а поставки газа упали уже в 4 раза

Также следует учитывать, что разворот среднемесячных цен по нефти, газу и углю может произойти уже с июля из-за постепенного снижения спроса у основных потребителей – США, Европа, Япония и Китай.

За 3 квартал 2021 экспорт товаров и услуг из России был 146 млрд, в этом году может произойти сокращение на 25-30% г/г (падение цен на сырье, дисконты, снижение физических продаж). Поэтому от экспорта останется около 100-110 млрд в 3 квартале 2022. Экспорт держать будет нефтегаз.

При этом импорт продолжит рост на фоне оптимизации логистики, финансирования и выстраивания новых торговых контактов. Импорт может достичь 80-90 млрд за 3 квартал 2022. Все это в совокупности может существенно сократить положительное сальдо торгового баланса с 80 млрд до 20-30 млрд в 3 квартале 2022.

Как говорил на протяжении последних двух месяцев, разворотная формация по рублю будет формироваться в мае-июне. Не стоит ставить на укрепление рубля в 3 квартале и далее. Чудес не бывает на фоне разворота торговых потоков и поиска "дыр" в валютном контроле.
@ spydell_finance

"Газпром" и "Металлоинвест" - самые прибыльные компании в РФ в 2021 г - исследование

"Газпром", "Металлоинвест" и "Лукойл" возглавили рейтинг самых прибыльных компаний России в 2021 году, следует из анализа налоговой отчетности российских компаний за прошлый год, подготовленного специалистами проекта API "Контур.Фокуса" (сервис автоматической проверки контрагентов) для РИА Новости.

"Лидирует по размеру прибыли "Газпром" - 2 684 миллиарда рублей. На втором месте "Металлоинвест" (оказывает бизнес-услуги) - 693 миллиарда рублей. Третью строчку занял "Лукойл" с доходом в 636 миллиардов рублей. На 4 и 5 оказались компании: "Лебединский горно-обогатительный комбинат" с прибылью в 602 миллиарда рублей и "Ямал СПГ".

#Уголь. На прошедшей неделе на европейском рынке наблюдалось укрепление котировок выше 380 долл./т. на фоне растущих цен на газ и электроэнергию.

Цены на газ выросли за неделю на 316 долл. или 22% до 1743 долл.

Индекс южноафриканского угля вырос выше 350 долл./т. Пакистанские электростанции обратились к властям с просьбой позволить им вернуться к покупке южноафриканского угля, поскольку министерство финансов Афганистана решило повысить цену на уголь более чем в два раза после роста спроса со стороны Пакистана. Таким образом, ожидается, что в результате повышения цена на афганский уголь 6000 ккал/кг может составить около 400 долл./т. CFR.
В Китае цены спот на уголь 5500 NAR увеличились 189 долл./т. FOB Qinhuangdao. Рост котировок энергетического угля на внутреннем рынке КНР обусловлен увеличением температуры, способствующей сокращению запасов на складах электростанций. Кроме того, Китай приостановил таможенное оформление монгольского угля из-за обнаружения двух случаев заражения коронавирусом COVID-19 в городе Ганцимаоду, граничащим с Монголией, в результате которого власти рассматривают возможность полного прекращения импорта угля автотранспортом через крупнейший погранпереход Гашуун Сухайт – Ганцимаоду.
Запасы угля в порту Qinhuangdao составили 5.7 млн. т. (-0.01 млн. т. к уровню прошлой недели).
Котировки австралийского материала удерживались на высоком уровне около 400 долл./т. благодаря устойчивому спросу со стороны азиатских покупателей. Поддержку ценам также оказывают неблагоприятные погодные условия.
Из-за проливных дождей и наводнений компания-оператор The Australian Rail Track Corporation (ARTC) закрыла значительную часть участков железнодорожной сети Hunter Valley в Новом Южном Уэльсе, ограничив поставки угля на терминалы Ньюкасла. Наибольшие осадки пришлись на угольный терминал Port Kembla. Пока неизвестно, сколько времени потребуется для устранения ущерба, причиненного наводнением.
Участники рынка ожидают, что переговоры по определению бенчмарка на энергетический уголь на финансовый год (2022-2023 гг.) между японскими потребителями и австралийскими поставщиками завершатся 15.07.2022 г., а власти Австралии опубликовали прогноз, согласно которому бенчмарк составит 223 долл./т. FOB Australia.
Индекс индонезийского угля 5900 GAR торговался на уровне 189.00 долл./т. FOB Kalimantan Цены на высококалорийный индонезийский материал остаются под давлением на фоне низкого спроса со стороны китайских и индийских покупателей. Котировки на низкокалорийный уголь укрепились благодаря увеличению потребления смеси индонезийского низкокалорийного и российского высококалорийного угля.
Котировки австралийского металлургического угля продолжают падать ниже 260 долл./т., поскольку на спотовом рынке предложение по-прежнему значительно превышает спрос, что обусловлено снижением цен на сталь и сокращением производства металлургическими предприятиями.
Австралийская компания Foxleigh и японская Nippon Steel согласовали цену на Low Vol PCI на 3 квартал 2022 г. Контрактная цена составила 249.50 долл./т. FOB.