[한투증권 전기전자/핸드셋 조철희]
1월30일 IT 주요뉴스
● 애플 4Q 매출 843억달러...아이폰 매출 15%↓
-애플은 4분기(2018년 10~12월, 애플회계연도 2019년 1분기) 매출 843억달러를 기록. 전년동기대비 5% 하락한 수치
-애플은 올 1분기(애플 회계연도 2분기) 예상 매출은 550억~590억 달러 수준이 될 것이라고 제시
Link: https://bit.ly/2TgSTUi
● '전자산업의 쌀' MLCC…삼성전기, 영업익 1조 이끌다
-삼성전기는 지난해 매출 8조 1,930억원, 영업이익 1조 181원을 기록
-글로벌 MLCC 삼성전기 점유율은 2017년 21%에서 지난해 25%로 증가했고, 올해 30%에 육박할 것으로 기대
Link: https://bit.ly/2G8WGzl
● LG전자, 지난해 영업익 2조7033억원…전년比 9.5% 증가
-LG전자는 지난해 연결기준 영업이익이 2조 7,033억원으로 전년보다 9.5% 증가했다고 29일 공시
-매출액은 61조 3,416억원으로 0.1% 줄었고, 당기순이익은 1조 4,728억원으로 21.2% 감소
Link: https://bit.ly/2G6ZsFk
● 삼성전자, 인도서 갤럭시M 출시...샤오미와 승부
-29일 업계에 따르면 삼성전자 인도법인은 다음달 5일 갤럭시M 시리즈 M10과 M20을 출시할 예정
-가격은 M10이 약 12만6000원∼14만2000원, M20은 약 17만3000원∼20만5000원으로 책정
Link: https://bit.ly/2CQ3n6e
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 732 (-1/0.9/-1.9/-8.6)
Micron: 42 (-1.8/10.4/17.8/-9.1)
Intel: 212 (-0.4/-3.6/-0.8/0.8)
Qualcomm: 60 (-2.4/-9/-13.2/-22.8)
Sony: 62 (-0.6/-0.1/1.4/8.3)
Murata: 30 (-2.2/3.7/-1.6/-0.8)
TDK: 9 (-1.6/2.8/3/-9.8)
Sharp: 6 (-1.3/1.7/10.7/-67.9)
TSMC: 187 (-2.8/0.1/-2.2/-6.6)
Largan: 16 (1.6/1.1/16.6/-9.4)
1월30일 IT 주요뉴스
● 애플 4Q 매출 843억달러...아이폰 매출 15%↓
-애플은 4분기(2018년 10~12월, 애플회계연도 2019년 1분기) 매출 843억달러를 기록. 전년동기대비 5% 하락한 수치
-애플은 올 1분기(애플 회계연도 2분기) 예상 매출은 550억~590억 달러 수준이 될 것이라고 제시
Link: https://bit.ly/2TgSTUi
● '전자산업의 쌀' MLCC…삼성전기, 영업익 1조 이끌다
-삼성전기는 지난해 매출 8조 1,930억원, 영업이익 1조 181원을 기록
-글로벌 MLCC 삼성전기 점유율은 2017년 21%에서 지난해 25%로 증가했고, 올해 30%에 육박할 것으로 기대
Link: https://bit.ly/2G8WGzl
● LG전자, 지난해 영업익 2조7033억원…전년比 9.5% 증가
-LG전자는 지난해 연결기준 영업이익이 2조 7,033억원으로 전년보다 9.5% 증가했다고 29일 공시
-매출액은 61조 3,416억원으로 0.1% 줄었고, 당기순이익은 1조 4,728억원으로 21.2% 감소
Link: https://bit.ly/2G6ZsFk
● 삼성전자, 인도서 갤럭시M 출시...샤오미와 승부
-29일 업계에 따르면 삼성전자 인도법인은 다음달 5일 갤럭시M 시리즈 M10과 M20을 출시할 예정
-가격은 M10이 약 12만6000원∼14만2000원, M20은 약 17만3000원∼20만5000원으로 책정
Link: https://bit.ly/2CQ3n6e
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 732 (-1/0.9/-1.9/-8.6)
Micron: 42 (-1.8/10.4/17.8/-9.1)
Intel: 212 (-0.4/-3.6/-0.8/0.8)
Qualcomm: 60 (-2.4/-9/-13.2/-22.8)
Sony: 62 (-0.6/-0.1/1.4/8.3)
Murata: 30 (-2.2/3.7/-1.6/-0.8)
TDK: 9 (-1.6/2.8/3/-9.8)
Sharp: 6 (-1.3/1.7/10.7/-67.9)
TSMC: 187 (-2.8/0.1/-2.2/-6.6)
Largan: 16 (1.6/1.1/16.6/-9.4)
Naver
애플 4Q 매출 843억달러...아이폰 매출 15%↓
-매출 전년동기 5% 하락 -1분기 매출 예상 550~590억달러 [헤럴드경제=박세정 기자] 애플은 29일(현지시간) 미국 장 마감 후 실적발표를 통해 지난해 4분기(2018년 10~12월, 애플회계연도 2019년
[Web발신]
[한투증권 조철희] 삼성전기: 이제 숨 좀 쉬자
● 매출액 1조 9,982억원(-15.6% QoQ, +16.4% YoY), 영업이익 2,523억원(-37.7% QoQ, +136.2% YoY), 지배주주순이익 1,854억원(-22% QoQ, +241.1% YoY)
● 컨센서스 영업이익(3,220억원)을 하회했음
● 부진의 주요인은 MLCC 부문의 실적 저조. 특히 중화권 시장의 매출비중이 직전 50%에서 35%로 빠질 만큼 중국 스마트폰 업황 부진 영향 등이 컸음
● 부문별
- 컴포넌트(MLCC) 매출액 8,961억원(-12.7% QoQ), 영업이익률 31.7% 추정
- 모듈(카메라) 매출액 6,873억원(-22.3% QoQ), 영업이익률 3% 추정
- 기판 매출액 3,818억원(-11.7% QoQ), 영업이익률 -11.3% 추정
● MLCC는 4분기 ASP 약 10% 상승에도 물량감소(20%) 효과가 더 컸음, 모듈 비즈니스는 수율 안정화로 양호한 실적, 기판은 적자 지속
● 1Q19 실적은 영업이익 2,608억원으로 전분기대비 소폭 증가할 것. 계절적 요인으로 MLCC 업황은 여전히 부진할 것(물량 10% 감소, ASP 5% 상승 가정). 그러나 갤럭시S10 출시 효과로 카메라모듈이 양호한 실적 견인할 것
● MLCC는 춘절 이후 중국 지역에서 재고 쌓기 재개되며 2분기부터 본격 회복될 전망
● 연간 실적은 매출액 9.1조원(+11.1% YoY), 영업이익 1조 1,890억원(+16.8% YoY)으로 안정적인 매출/영업이익 증가 전망
● 최근 상황은 최악을 가정했던 시장의 우려보다는 양호. 바닥 지나고 있으며 점진적인 실적 개선 구간 진입할 것
● 매수 의견과 목표주가 17만원 유지
보고서: https://goo.gl/bAw97F
[한투증권 조철희] 삼성전기: 이제 숨 좀 쉬자
● 매출액 1조 9,982억원(-15.6% QoQ, +16.4% YoY), 영업이익 2,523억원(-37.7% QoQ, +136.2% YoY), 지배주주순이익 1,854억원(-22% QoQ, +241.1% YoY)
● 컨센서스 영업이익(3,220억원)을 하회했음
● 부진의 주요인은 MLCC 부문의 실적 저조. 특히 중화권 시장의 매출비중이 직전 50%에서 35%로 빠질 만큼 중국 스마트폰 업황 부진 영향 등이 컸음
● 부문별
- 컴포넌트(MLCC) 매출액 8,961억원(-12.7% QoQ), 영업이익률 31.7% 추정
- 모듈(카메라) 매출액 6,873억원(-22.3% QoQ), 영업이익률 3% 추정
- 기판 매출액 3,818억원(-11.7% QoQ), 영업이익률 -11.3% 추정
● MLCC는 4분기 ASP 약 10% 상승에도 물량감소(20%) 효과가 더 컸음, 모듈 비즈니스는 수율 안정화로 양호한 실적, 기판은 적자 지속
● 1Q19 실적은 영업이익 2,608억원으로 전분기대비 소폭 증가할 것. 계절적 요인으로 MLCC 업황은 여전히 부진할 것(물량 10% 감소, ASP 5% 상승 가정). 그러나 갤럭시S10 출시 효과로 카메라모듈이 양호한 실적 견인할 것
● MLCC는 춘절 이후 중국 지역에서 재고 쌓기 재개되며 2분기부터 본격 회복될 전망
● 연간 실적은 매출액 9.1조원(+11.1% YoY), 영업이익 1조 1,890억원(+16.8% YoY)으로 안정적인 매출/영업이익 증가 전망
● 최근 상황은 최악을 가정했던 시장의 우려보다는 양호. 바닥 지나고 있으며 점진적인 실적 개선 구간 진입할 것
● 매수 의견과 목표주가 17만원 유지
보고서: https://goo.gl/bAw97F
[Web발신]
[한투증권 조철희/유종우] 애플 FY1Q19(18년 12월말) 실적발표 - 낮춘 가이던스 부합
● 매출액 843억달러(-4.5% YoY), 영업이익 233억달러(-11.1% YoY), EPS 4.18달러(+7.5% YoY)
● 연초 낮춘 가이던스(매출액 840억달러)에 부합한 실적 기록. 컨센서스와도 매출액, 순익 모두 유사
● 중국에서의 매출액이 전년대비 26.7% 감소. 아이폰 판매 부진도 중국에서 판매 부진, 배터리교체로 인한 기기 교체주기 연장, 통신사 보조금 축소(일본)라 밝힘
● 아이폰 매출액은 14.9% 감소. 참고로 애플은 이번 분기부터 아이폰 출하량을 발표하지 않음. 지난해 17년 11월 아이폰X 출시로 인한 기저효과로 금번 분기 ASP YoY 상승효과는 전분기(+28.3% YoY) 대비 크지 않았을 것
● 아이폰을 제외한 MAC, iPad, 웨어러블, 서비스 매출이 모두 증가
● 컨콜에서 아이폰 가격 정책은 유지할 것이라 밝힘. 지난 분기에 달러 강세로 미국을 제외한 국가에서는 아이폰이 더 비싸게 느꼈을 것이라고 언급
● FY2Q19(3월말) 가이던스는 매출액 550억달러~590억달러(중간 값 570억달러)로 블룸버그 컨센서스 590억달러 대비 소폭 낮음. 이는 전년대비 3.4% 감소하는 것
● 대체적으로 실적과 전망이 시장 기대치에 부합한 실적 발표. 금번 실적 발표로 국내 부품업체들 주가에 미치는 영향은 크지 않을 것
[한투증권 조철희/유종우] 애플 FY1Q19(18년 12월말) 실적발표 - 낮춘 가이던스 부합
● 매출액 843억달러(-4.5% YoY), 영업이익 233억달러(-11.1% YoY), EPS 4.18달러(+7.5% YoY)
● 연초 낮춘 가이던스(매출액 840억달러)에 부합한 실적 기록. 컨센서스와도 매출액, 순익 모두 유사
● 중국에서의 매출액이 전년대비 26.7% 감소. 아이폰 판매 부진도 중국에서 판매 부진, 배터리교체로 인한 기기 교체주기 연장, 통신사 보조금 축소(일본)라 밝힘
● 아이폰 매출액은 14.9% 감소. 참고로 애플은 이번 분기부터 아이폰 출하량을 발표하지 않음. 지난해 17년 11월 아이폰X 출시로 인한 기저효과로 금번 분기 ASP YoY 상승효과는 전분기(+28.3% YoY) 대비 크지 않았을 것
● 아이폰을 제외한 MAC, iPad, 웨어러블, 서비스 매출이 모두 증가
● 컨콜에서 아이폰 가격 정책은 유지할 것이라 밝힘. 지난 분기에 달러 강세로 미국을 제외한 국가에서는 아이폰이 더 비싸게 느꼈을 것이라고 언급
● FY2Q19(3월말) 가이던스는 매출액 550억달러~590억달러(중간 값 570억달러)로 블룸버그 컨센서스 590억달러 대비 소폭 낮음. 이는 전년대비 3.4% 감소하는 것
● 대체적으로 실적과 전망이 시장 기대치에 부합한 실적 발표. 금번 실적 발표로 국내 부품업체들 주가에 미치는 영향은 크지 않을 것
[한투증권 전기전자/핸드셋 조철희]
1월31일 IT 주요뉴스
● 삼성전자 갤럭시S10 양산 돌입
-화면 위 지문인식, 트리플 카메라 모듈이 탑재되고, S10 플러스 모델은 1TB의 대용량 저장공간 탑재
-5G모델, 폴더블 스마트폰 양산도 상반기 내에 시작 예정
Link: https://bit.ly/2UuhGEB
● LG화학, 작년 4Q 전기차 배터리 첫 흑자…"올해 더 키운다"
-배터리 사업 부문 연간 영업익 2천92억원…직전년比 623.88%↑
-배터리 사업 부문의 매출이 사상 처음 2조원을 돌파하는 성과
Link: https://bit.ly/2DJCIcV
● 애플, '혁신 없는 고가 전략' 실패로...아이폰 가격 인하 시사
-팀 쿡 CEO "달러화 강세로 상대적으로 비싸져...지역에 맞는 가격 제시"
-중국은 온라인 판매 가격을 최대 20% 낮췄으며, 일본에서는 아이폰XR 가격 30%를 인하하는 등 이미 할인 판매 실시중
Link: https://bit.ly/2TnlgAm
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 779 (6.8/7.4/4.8/-2.4)
Micron: 43 (2.3/11.7/20.5/-7)
Intel: 217 (2.1/-0.8/1.3/3)
Qualcomm: 61 (1.6/-3.1/-11.8/-21.6)
Sony: 62 (-1.4/-1.3/0/6.8)
Murata: 31 (2.4/7.7/0.8/1.7)
TDK: 9 (0.5/4.1/3.5/-9.3)
Sharp: 6 (-2.4/0.6/8/-68.6)
TSMC: 186 (-0.6/0.5/-2.8/-7.2)
Largan: 16 (0/2.1/16.6/-9.4)
1월31일 IT 주요뉴스
● 삼성전자 갤럭시S10 양산 돌입
-화면 위 지문인식, 트리플 카메라 모듈이 탑재되고, S10 플러스 모델은 1TB의 대용량 저장공간 탑재
-5G모델, 폴더블 스마트폰 양산도 상반기 내에 시작 예정
Link: https://bit.ly/2UuhGEB
● LG화학, 작년 4Q 전기차 배터리 첫 흑자…"올해 더 키운다"
-배터리 사업 부문 연간 영업익 2천92억원…직전년比 623.88%↑
-배터리 사업 부문의 매출이 사상 처음 2조원을 돌파하는 성과
Link: https://bit.ly/2DJCIcV
● 애플, '혁신 없는 고가 전략' 실패로...아이폰 가격 인하 시사
-팀 쿡 CEO "달러화 강세로 상대적으로 비싸져...지역에 맞는 가격 제시"
-중국은 온라인 판매 가격을 최대 20% 낮췄으며, 일본에서는 아이폰XR 가격 30%를 인하하는 등 이미 할인 판매 실시중
Link: https://bit.ly/2TnlgAm
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 779 (6.8/7.4/4.8/-2.4)
Micron: 43 (2.3/11.7/20.5/-7)
Intel: 217 (2.1/-0.8/1.3/3)
Qualcomm: 61 (1.6/-3.1/-11.8/-21.6)
Sony: 62 (-1.4/-1.3/0/6.8)
Murata: 31 (2.4/7.7/0.8/1.7)
TDK: 9 (0.5/4.1/3.5/-9.3)
Sharp: 6 (-2.4/0.6/8/-68.6)
TSMC: 186 (-0.6/0.5/-2.8/-7.2)
Largan: 16 (0/2.1/16.6/-9.4)
Naver
[단독] 삼성전자 갤럭시S10 양산 돌입
-5G모델, 폴더블 스마트폰 양산도 상반기 내에 시작 할 듯 -소비자 편리를 고려한 지문인식, 트리플 카메라 모듈 탑재 -손상을 줄이는 엣지로 디자인 변경 [코리아헤럴드=박가영 기자, 김영원 기자] 삼성전자가 갤럭시
금일 SA 발표 데이터
- 4Q18 애플 출하량 6,590만대 (-15% YoY). 2018 2.1억대 (-4% YoY)
- XR이 단일 모델로 젤 많이 팔림 전체의 40% 정도. XS와 XS max는 합해서 전체의 30%, 8시리즈 20%
- ASP는 786달러로 YoY 1% 하락
- 4Q18 애플 출하량 6,590만대 (-15% YoY). 2018 2.1억대 (-4% YoY)
- XR이 단일 모델로 젤 많이 팔림 전체의 40% 정도. XS와 XS max는 합해서 전체의 30%, 8시리즈 20%
- ASP는 786달러로 YoY 1% 하락
[Web발신]
[한투증권 조철희] 파워로직스 4분기 실적 발표 주요 내용
● 4Q18 매출액 2,308억원(+27.2% YoY), 영업이익 92억원(+7.5% YoY), 영업이익률 4%(-0.7%p QoQ), 세전이익 58억원(-28.3% YoY)
● 특이사항은 국내외 기계장치 내용연수 조정으로 일회성 감가상각비 약 40억원 추가 반영. 이를 제거 시 5.7% 수준의 영업이익률 기록
● 상기 조정은 회계적인 조정으로 영업과는 무관. 멀티카메라 시대 도래에 따른 매출액/이익 증가 개선세 지속될 것
● 영업외부문에서도 과거 매년 소액으로 반영하던 연결자회사의 무형자산손상차손을 일시에 약 25억원 반영. 관련해서는 추가적인 손실 처리 없을 것
● 18년 4분기 호실적에 맞춰 여러 비용들을 보수적 관점에서 일시에 반영한 것으로 판단
● 올해 1분기 국내 주요 고객사 플래그십향 매출 증가하면서 역대 최대 매출액/영업이익 기록할 것. 영업이익률도 6% 내외로 정상화 될 것
[한투증권 조철희] 파워로직스 4분기 실적 발표 주요 내용
● 4Q18 매출액 2,308억원(+27.2% YoY), 영업이익 92억원(+7.5% YoY), 영업이익률 4%(-0.7%p QoQ), 세전이익 58억원(-28.3% YoY)
● 특이사항은 국내외 기계장치 내용연수 조정으로 일회성 감가상각비 약 40억원 추가 반영. 이를 제거 시 5.7% 수준의 영업이익률 기록
● 상기 조정은 회계적인 조정으로 영업과는 무관. 멀티카메라 시대 도래에 따른 매출액/이익 증가 개선세 지속될 것
● 영업외부문에서도 과거 매년 소액으로 반영하던 연결자회사의 무형자산손상차손을 일시에 약 25억원 반영. 관련해서는 추가적인 손실 처리 없을 것
● 18년 4분기 호실적에 맞춰 여러 비용들을 보수적 관점에서 일시에 반영한 것으로 판단
● 올해 1분기 국내 주요 고객사 플래그십향 매출 증가하면서 역대 최대 매출액/영업이익 기록할 것. 영업이익률도 6% 내외로 정상화 될 것
[한투증권 조철희] Murata(6981 JP) FY3Q18(18년 12월말) 실적발표 – 영업이익 컨센서스 상회
● 1월 31일 실적발표. 당일 주가 3.1% 상승
● 매출액 4,276억엔(-3.5% QoQ, +3.4% YoY), 영업이익 856억엔(-6.2% QoQ, +89.8% YoY), 지배주주순이익 601억엔(-13.3% QoQ, +104.3% YoY)
● 컨센서스 대비 매출액은 2.5% 하회했지만 영업이익은 11.2% 상회. 영업이익률 20%를 기록
● 매출액은 부진한 스마트폰 수요에도 불구하고 자동차 전장 부문에서 강한 수요로 전년동기대비 소폭 증가함
● 영업이익은 고수익성의 신제품 매출액 증가, 생산성 향상, 감가상각비의 감소 효과로 양호. 영업이익률은 전년동기대비 9.1%p 상승한 20% 기록
● 부문별
- Capacitor(MLCC 등) 매출액 1,583억엔(+7.5% QoQ): 전장 MLCC가 매출 증가 견인
- 통신모듈 매출액 1,269억엔(-7.4% QoQ): 스마트폰 수요 감소 영향
- 기타 부품 매출액 992억엔(-8.4% QoQ): 스마트폰 수요 감소 영향
● 무라타는 장기적으로 미중무역분쟁의 영향을 크게 받지 않을 것이라고 언급. 작년 10월 31일 상향했던 FY2018(18년 4월~19년 3월) 가이던스를 유지
● FY2018 가이던스 매출액은 1조 6,200억엔(+18.1% YoY). FY4Q18 가이던스 매출액은 4,040억엔(-5.5% QoQ, +19.3% YoY). 참고로 컨센서스는 3,674억엔
● Murata 실적을 참고하면 전장용 MLCC 업황은 여전히 양호. IT MLCC도 스마트폰 업황 둔화 영향을 받았지만 high-end MLCC는 low-end MLCC 대비 상대적으로 업황이 견조한 상황임을 알 수 있음
● 1월 31일 실적발표. 당일 주가 3.1% 상승
● 매출액 4,276억엔(-3.5% QoQ, +3.4% YoY), 영업이익 856억엔(-6.2% QoQ, +89.8% YoY), 지배주주순이익 601억엔(-13.3% QoQ, +104.3% YoY)
● 컨센서스 대비 매출액은 2.5% 하회했지만 영업이익은 11.2% 상회. 영업이익률 20%를 기록
● 매출액은 부진한 스마트폰 수요에도 불구하고 자동차 전장 부문에서 강한 수요로 전년동기대비 소폭 증가함
● 영업이익은 고수익성의 신제품 매출액 증가, 생산성 향상, 감가상각비의 감소 효과로 양호. 영업이익률은 전년동기대비 9.1%p 상승한 20% 기록
● 부문별
- Capacitor(MLCC 등) 매출액 1,583억엔(+7.5% QoQ): 전장 MLCC가 매출 증가 견인
- 통신모듈 매출액 1,269억엔(-7.4% QoQ): 스마트폰 수요 감소 영향
- 기타 부품 매출액 992억엔(-8.4% QoQ): 스마트폰 수요 감소 영향
● 무라타는 장기적으로 미중무역분쟁의 영향을 크게 받지 않을 것이라고 언급. 작년 10월 31일 상향했던 FY2018(18년 4월~19년 3월) 가이던스를 유지
● FY2018 가이던스 매출액은 1조 6,200억엔(+18.1% YoY). FY4Q18 가이던스 매출액은 4,040억엔(-5.5% QoQ, +19.3% YoY). 참고로 컨센서스는 3,674억엔
● Murata 실적을 참고하면 전장용 MLCC 업황은 여전히 양호. IT MLCC도 스마트폰 업황 둔화 영향을 받았지만 high-end MLCC는 low-end MLCC 대비 상대적으로 업황이 견조한 상황임을 알 수 있음
[한투증권 전기전자/핸드셋 조철희]
2월1일 IT 주요뉴스
● 삼성폰 지난해 '왕좌' 지켰다…애플·화웨이 '공동2위'
-삼성전자는 지난해 4분기 18.4%의 점유율을 기록하며 시장점유율 1위를 기록. 2018년 한 해 기준으로는 20.4% 점유율
-애플은 지난해 4분기 17.5%의 점유율을 기록. 연간 점유율로는 14.4%를 기록하며 화웨이와 공동 2위 차지
Link: https://bit.ly/2HSI4GC
● 삼성전자 "5G폰, 비싼 값 할 것"
-삼성전자 5G 스마트폰에는 대화면, 고성능 애플리케이션 프로세서, 대용량 메모리, 대용량 배터리 등이 탑재될 것
-한편 삼성전자 IM부문은 4분기 매출 23조 3,200억원, 영업익 1조 5,100억원을 기록. 영업이익의 경우 전년동기대비 9,000억원 급감한 수치
Link: https://bit.ly/2SdLtUJ
● 삼성 갤럭시S10, 슈프리마 지문인식 알고리즘 쓴다
-31일 업계에 따르면 삼성전자 갤럭시S10 디스플레이 지문인식에 슈프리마의 알고리즘이 적용될 계획
-갤럭시S10 3개 모델 중 상위 2개 모델에 디스플레이 지문인식이 탑재되며, 센서는 퀄컴 제품 사용
Link: https://bit.ly/2HJ52Af
● LG폰 2년새 1.5조 증발…'2020 흑자전환' 빨간불
-LG전자 MC사업본부는 지난해 4분기 매출 1조 7,082억원, 영업손실 3,223억원을 기록했다고 31일 공시
-MC사업본부는 오는 2020년까지 흑자로 전환하겠다는 목표를 세웠지만, 흑자전환 약속이 지켜질 수 있을지 회의적인 시각이 우세
Link: https://bit.ly/2S4vRDx
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 785 (0.7/9/5.4/-1.6)
Micron: 43 (-0.1/4.5/16.7/-7.1)
Intel: 215 (-0.9/-5.3/0.1/2.1)
Qualcomm: 60 (-1.3/-2.5/-13.7/-22.6)
Sony: 64 (4.2/4.8/4.1/11.3)
Murata: 32 (3.8/10.2/4.6/5.5)
TDK: 10 (8.8/10.6/12.6/-1.4)
Sharp: 6 (-1.7/-3.3/6.2/-69.2)
TSMC: 186 (0/-0.3/0.6/-7.2)
Largan: 16 (0/1.8/23.5/-9.4)
2월1일 IT 주요뉴스
● 삼성폰 지난해 '왕좌' 지켰다…애플·화웨이 '공동2위'
-삼성전자는 지난해 4분기 18.4%의 점유율을 기록하며 시장점유율 1위를 기록. 2018년 한 해 기준으로는 20.4% 점유율
-애플은 지난해 4분기 17.5%의 점유율을 기록. 연간 점유율로는 14.4%를 기록하며 화웨이와 공동 2위 차지
Link: https://bit.ly/2HSI4GC
● 삼성전자 "5G폰, 비싼 값 할 것"
-삼성전자 5G 스마트폰에는 대화면, 고성능 애플리케이션 프로세서, 대용량 메모리, 대용량 배터리 등이 탑재될 것
-한편 삼성전자 IM부문은 4분기 매출 23조 3,200억원, 영업익 1조 5,100억원을 기록. 영업이익의 경우 전년동기대비 9,000억원 급감한 수치
Link: https://bit.ly/2SdLtUJ
● 삼성 갤럭시S10, 슈프리마 지문인식 알고리즘 쓴다
-31일 업계에 따르면 삼성전자 갤럭시S10 디스플레이 지문인식에 슈프리마의 알고리즘이 적용될 계획
-갤럭시S10 3개 모델 중 상위 2개 모델에 디스플레이 지문인식이 탑재되며, 센서는 퀄컴 제품 사용
Link: https://bit.ly/2HJ52Af
● LG폰 2년새 1.5조 증발…'2020 흑자전환' 빨간불
-LG전자 MC사업본부는 지난해 4분기 매출 1조 7,082억원, 영업손실 3,223억원을 기록했다고 31일 공시
-MC사업본부는 오는 2020년까지 흑자로 전환하겠다는 목표를 세웠지만, 흑자전환 약속이 지켜질 수 있을지 회의적인 시각이 우세
Link: https://bit.ly/2S4vRDx
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 785 (0.7/9/5.4/-1.6)
Micron: 43 (-0.1/4.5/16.7/-7.1)
Intel: 215 (-0.9/-5.3/0.1/2.1)
Qualcomm: 60 (-1.3/-2.5/-13.7/-22.6)
Sony: 64 (4.2/4.8/4.1/11.3)
Murata: 32 (3.8/10.2/4.6/5.5)
TDK: 10 (8.8/10.6/12.6/-1.4)
Sharp: 6 (-1.7/-3.3/6.2/-69.2)
TSMC: 186 (0/-0.3/0.6/-7.2)
Largan: 16 (0/1.8/23.5/-9.4)
Naver
삼성폰 지난해 '왕좌' 지켰다…애플·화웨이 '공동2위'
(서울=뉴스1) 김일창 기자 = 삼성전자가 지난해 스마트폰 시장 1위 자리를 지켰다. 화웨이는 출하량이 크게 늘면서 애플과 나란히 2위 자리를 꿰찼다. 지금 추세라면 화웨이는 올해 애플을 3위로 밀어낼 것이라는 전망
[한투증권 조철희] LG전자: 아직은 춥다
● 월 초 발표한 잠정실적(매출액, 영업이익)의 부문별 세부 내역을 공개
● 매출액 15.8조원, 영업이익 757억원. 연결자회사 LG이노텍 제거 시 310억원 영업적자 기록
● HE사업부의 핵심 시장인 중남미 국가에서 비우호적인 환율, 중국을 포함한 글로벌 스마트폰 업황 둔화 등이 부진한 실적의 주요인
● 눈에 띄는 점은 역시 MC(스마트폰) 4분기에만 3,223억원의 영업적자. 유통재고 재고보상 700~800억원(꼭 일회적 성격은 아님)을 감안해도 2,000억원이 넘는 적자 기록
● 올해 1분기 영업환경도 비 우호적. 스마트폰 판매량 전분기대비 늘기 어려울 것. MC 사업부에서만 2,000억원대 적자 예상. TV도 지난해 스포츠 이벤트 등으로 인해 잘 팔렸던 것이 기저효과 부담으로 작용. 전년대비 이익 증가 쉽지 않을 것
● 따라서 1분기 실적은 매출액 15조원(-0.2% YoY), 영업이익 6,590억원(-40.5% YoY) 기록할 전망. 연결 자회사인 LG이노텍 제외 기준으로는 매출액 13.7조원(+0.3% YoY), 영업이익 6,950억원(-36.7% YoY)
● 환율 등 매크로 환경 개선이 이뤄지기 전까지는 상반기 실적모멘텀 기대하기 어려움
● 올해 하반기 OLED TV 생산량 증가, 5G폰 출시 등 중장기 관점의 긍정적인 요인 있어 매수의견 유지하나 단기 주가 상승 견인하기에는 쉽지 않을 것
● 목표주가 85,000원 유지
보고서: https://goo.gl/5P5vcd
● 월 초 발표한 잠정실적(매출액, 영업이익)의 부문별 세부 내역을 공개
● 매출액 15.8조원, 영업이익 757억원. 연결자회사 LG이노텍 제거 시 310억원 영업적자 기록
● HE사업부의 핵심 시장인 중남미 국가에서 비우호적인 환율, 중국을 포함한 글로벌 스마트폰 업황 둔화 등이 부진한 실적의 주요인
● 눈에 띄는 점은 역시 MC(스마트폰) 4분기에만 3,223억원의 영업적자. 유통재고 재고보상 700~800억원(꼭 일회적 성격은 아님)을 감안해도 2,000억원이 넘는 적자 기록
● 올해 1분기 영업환경도 비 우호적. 스마트폰 판매량 전분기대비 늘기 어려울 것. MC 사업부에서만 2,000억원대 적자 예상. TV도 지난해 스포츠 이벤트 등으로 인해 잘 팔렸던 것이 기저효과 부담으로 작용. 전년대비 이익 증가 쉽지 않을 것
● 따라서 1분기 실적은 매출액 15조원(-0.2% YoY), 영업이익 6,590억원(-40.5% YoY) 기록할 전망. 연결 자회사인 LG이노텍 제외 기준으로는 매출액 13.7조원(+0.3% YoY), 영업이익 6,950억원(-36.7% YoY)
● 환율 등 매크로 환경 개선이 이뤄지기 전까지는 상반기 실적모멘텀 기대하기 어려움
● 올해 하반기 OLED TV 생산량 증가, 5G폰 출시 등 중장기 관점의 긍정적인 요인 있어 매수의견 유지하나 단기 주가 상승 견인하기에는 쉽지 않을 것
● 목표주가 85,000원 유지
보고서: https://goo.gl/5P5vcd
[한투증권 전기전자/핸드셋 조철희]
2월7일 IT 주요뉴스
● 애플, 프랑스서 10년간 체납세금 6천400억원 내기로
-애플이 프랑스에 10년간의 체납세금 5억 유로를 납부하기로 프랑스 정부와 합의
-프랑스 정부는 그동안 애플이 세율이 낮은 아일랜드를 경유해 과세를 피하는 방법으로 탈세하고 있다면서 애플을 압박
Link: https://bit.ly/2tab0jh
● 인도 탈환 노리는 갤럭시M, 1차 판매분 3분만에 동났다
-5일 정오(현지시간) 아마존 인도 사이트에서 판매를 시작한 '갤럭시M10'과 '갤럭시M20' 1차 판매분이 3분만에 매진
-아마존 인도법인은 이 스마트폰의 첫날 판매 기록이 역대 최고 수준이라고 밝힘
Link: https://bit.ly/2DgsdfK
● 삼성 ‘안으로’ 화웨이 ‘밖으로’…폴더블폰 대결, 누가 이길까
-지난 1일 삼성전자가 실수로 공개한 영상에는 시제품보다 더 얇고, 바깥화면의 비율도 가로가 더 긴 폴더블폰이 공개
-화웨이 역시 MWC 초대장에 폴더블폰을 공개할 것을 공식화
Link: https://bit.ly/2BpDA4L
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 822 (0/5.4/15.6/3)
Micron: 47 (5.5/8.6/23.1/1)
Intel: 224 (-0.2/5/4.5/8.1)
Qualcomm: 62 (0.7/1.9/-8.7/-20.2)
Sony: 56 (-3.8/-8.6/-10.9/-2.3)
Murata: 36 (1.1/16.1/22/18)
TDK: 10 (0.6/7.9/11.6/-2.2)
Sharp: 6 (-0.4/2.6/7.2/-67.8)
TSMC: 186 (0/0/4.9/-7.2)
Largan: 16 (0/0/20.4/-9.4)
2월7일 IT 주요뉴스
● 애플, 프랑스서 10년간 체납세금 6천400억원 내기로
-애플이 프랑스에 10년간의 체납세금 5억 유로를 납부하기로 프랑스 정부와 합의
-프랑스 정부는 그동안 애플이 세율이 낮은 아일랜드를 경유해 과세를 피하는 방법으로 탈세하고 있다면서 애플을 압박
Link: https://bit.ly/2tab0jh
● 인도 탈환 노리는 갤럭시M, 1차 판매분 3분만에 동났다
-5일 정오(현지시간) 아마존 인도 사이트에서 판매를 시작한 '갤럭시M10'과 '갤럭시M20' 1차 판매분이 3분만에 매진
-아마존 인도법인은 이 스마트폰의 첫날 판매 기록이 역대 최고 수준이라고 밝힘
Link: https://bit.ly/2DgsdfK
● 삼성 ‘안으로’ 화웨이 ‘밖으로’…폴더블폰 대결, 누가 이길까
-지난 1일 삼성전자가 실수로 공개한 영상에는 시제품보다 더 얇고, 바깥화면의 비율도 가로가 더 긴 폴더블폰이 공개
-화웨이 역시 MWC 초대장에 폴더블폰을 공개할 것을 공식화
Link: https://bit.ly/2BpDA4L
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 822 (0/5.4/15.6/3)
Micron: 47 (5.5/8.6/23.1/1)
Intel: 224 (-0.2/5/4.5/8.1)
Qualcomm: 62 (0.7/1.9/-8.7/-20.2)
Sony: 56 (-3.8/-8.6/-10.9/-2.3)
Murata: 36 (1.1/16.1/22/18)
TDK: 10 (0.6/7.9/11.6/-2.2)
Sharp: 6 (-0.4/2.6/7.2/-67.8)
TSMC: 186 (0/0/4.9/-7.2)
Largan: 16 (0/0/20.4/-9.4)
연합뉴스
애플, 프랑스서 10년간 체납세금 6천400억원 내기로
애플, 프랑스서 10년간 체납세금 6천400억원 내기로, 경제뉴스 김용래기자 (송고시간 2019-02-05 20:06)
[한투증권 전기전자/핸드셋 조철희]
2월8일 IT 주요뉴스
● '전기 저장고' ESS 폭발 이유는? "운용 시스템 문제"
-에너지기술평가원' 보고서는 20건의 ESS 화재 중 7건이 운용 시스템의 오작동인 것으로 추정된다고 결론
-배터리 자체보다는 운용 시스템이 문제
Link: https://bit.ly/2Bqi5AZ
● 애플, 휴가 분기동안 스마트폰 판매량 15M미만임에도 불구하고 미국 내 아이폰 설치 base 4M 증가
-CIRP 보고서에 따르면 2018년 4분기에 아이폰 판매량은 6,200만대로 2017년 4분기 7,730만대보다 감소
-현재 미국에 설치된 Active iPhone base는 분기대비 2% 성장
Link: https://bit.ly/2SyUXtB
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 806 (-1.9/2.7/11.5/1)
Micron: 44 (-5.2/3/11.1/-4.2)
Intel: 221 (-1.3/4.5/2.5/6.7)
Qualcomm: 61 (-1.1/2.1/-10.7/-21)
Sony: 55 (-2.6/-14.6/-14.1/-4.9)
Murata: 36 (-0.1/11.8/20.7/17.9)
TDK: 10 (0.2/-0.7/12.3/-2)
Sharp: 6 (0.5/4.9/8.1/-67.7)
TSMC: 186 (0/0/2.5/-7.2)
Largan: 16 (0/0/13.3/-9.4)
2월8일 IT 주요뉴스
● '전기 저장고' ESS 폭발 이유는? "운용 시스템 문제"
-에너지기술평가원' 보고서는 20건의 ESS 화재 중 7건이 운용 시스템의 오작동인 것으로 추정된다고 결론
-배터리 자체보다는 운용 시스템이 문제
Link: https://bit.ly/2Bqi5AZ
● 애플, 휴가 분기동안 스마트폰 판매량 15M미만임에도 불구하고 미국 내 아이폰 설치 base 4M 증가
-CIRP 보고서에 따르면 2018년 4분기에 아이폰 판매량은 6,200만대로 2017년 4분기 7,730만대보다 감소
-현재 미국에 설치된 Active iPhone base는 분기대비 2% 성장
Link: https://bit.ly/2SyUXtB
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 806 (-1.9/2.7/11.5/1)
Micron: 44 (-5.2/3/11.1/-4.2)
Intel: 221 (-1.3/4.5/2.5/6.7)
Qualcomm: 61 (-1.1/2.1/-10.7/-21)
Sony: 55 (-2.6/-14.6/-14.1/-4.9)
Murata: 36 (-0.1/11.8/20.7/17.9)
TDK: 10 (0.2/-0.7/12.3/-2)
Sharp: 6 (0.5/4.9/8.1/-67.7)
TSMC: 186 (0/0/2.5/-7.2)
Largan: 16 (0/0/13.3/-9.4)
MBC NEWS
'전기 저장고' ESS 폭발 이유는? "운용 시스템 문제"
전력생산이 일정하지 않은 신재생에너지의 단점을 보완해 주는 게 ESS인데요. 그런데 최근 ESS에서 원인 모를 화재들이 발생해 불안감이 커지고 있습니다. 이유가 무엇인지, 손병산 기자가 취재했습니다. 전남 영암 풍력발전소의 ESS에서 불이 난...
[한투증권 전기전자/핸드셋 조철희]
2월11일 IT 주요뉴스
● 애플, 신형 아이폰에도 고가 정책 유지하나
-드로이드 샤우트는 아이폰XR, 아이폰XS, 아이폰XS맥스의 후속작이 현재 모델과 같은 가격으로 출시될 수 있다고 보도
-2019년형 아이폰XR과 아이폰XI은 듀얼(2개)카메라, 아이폰XI맥스는 트리플(3개)카메라를 탑재할 것으로 예상
Link: https://bit.ly/2StXJ4s
● “애플, 아이폰용 모뎀 칩 직접 개발한다”
-지난해 12월 애플이 5G 모뎀 칩을 직접 개발하고 있다며, 5G 모뎀 칩이 적용된 아이폰은 2021년에 출시될 것이라고 보도
-애플이 모뎀 칩 개발에 나선 배경에는 퀄컴과 인텔 등에 대한 의존도를 낮추기 위한 전략으로 풀이
Link: https://bit.ly/2GzhlwB
● 中텃세탓? LG화학 순위 지켰지만 점유율 떨어져
-LG화학은 4위, 삼성SDI는 8위를 기록했고, SK이노베이션은 16위에 랭크
-삼성SDI는 약 3.0GWh, 성장률 28.0%로 시장 평균을 크게 밑돌아 순위가 전년 5위에서 8위로 세 계단 하락
Link: https://bit.ly/2X2XjAC
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 804 (-0.3/2.3/11.9/0.7)
Micron: 43 (-2/-2.6/7.1/-6.2)
Intel: 220 (-0.8/0.2/-0.2/5.8)
Qualcomm: 61 (-0.5/1.4/-12.5/-21.4)
Sony: 57 (4.2/-10.9/-8.9/-1)
Murata: 35 (-2.6/1/25/14.8)
TDK: 10 (-3.8/-3.6/8.8/-5.7)
Sharp: 6 (-5.3/-9.4/-5.7/-69.4)
TSMC: 186 (0/0/0.2/-7.2)
Largan: 16 (0/0/6.5/-9.4)
2월11일 IT 주요뉴스
● 애플, 신형 아이폰에도 고가 정책 유지하나
-드로이드 샤우트는 아이폰XR, 아이폰XS, 아이폰XS맥스의 후속작이 현재 모델과 같은 가격으로 출시될 수 있다고 보도
-2019년형 아이폰XR과 아이폰XI은 듀얼(2개)카메라, 아이폰XI맥스는 트리플(3개)카메라를 탑재할 것으로 예상
Link: https://bit.ly/2StXJ4s
● “애플, 아이폰용 모뎀 칩 직접 개발한다”
-지난해 12월 애플이 5G 모뎀 칩을 직접 개발하고 있다며, 5G 모뎀 칩이 적용된 아이폰은 2021년에 출시될 것이라고 보도
-애플이 모뎀 칩 개발에 나선 배경에는 퀄컴과 인텔 등에 대한 의존도를 낮추기 위한 전략으로 풀이
Link: https://bit.ly/2GzhlwB
● 中텃세탓? LG화학 순위 지켰지만 점유율 떨어져
-LG화학은 4위, 삼성SDI는 8위를 기록했고, SK이노베이션은 16위에 랭크
-삼성SDI는 약 3.0GWh, 성장률 28.0%로 시장 평균을 크게 밑돌아 순위가 전년 5위에서 8위로 세 계단 하락
Link: https://bit.ly/2X2XjAC
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 804 (-0.3/2.3/11.9/0.7)
Micron: 43 (-2/-2.6/7.1/-6.2)
Intel: 220 (-0.8/0.2/-0.2/5.8)
Qualcomm: 61 (-0.5/1.4/-12.5/-21.4)
Sony: 57 (4.2/-10.9/-8.9/-1)
Murata: 35 (-2.6/1/25/14.8)
TDK: 10 (-3.8/-3.6/8.8/-5.7)
Sharp: 6 (-5.3/-9.4/-5.7/-69.4)
TSMC: 186 (0/0/0.2/-7.2)
Largan: 16 (0/0/6.5/-9.4)
Fnnews
애플, 신형 아이폰에도 고가 정책 유지하나
아이폰XI 렌더링 사진 애플이 올해 말 출시하는 신형 아이폰에도 고가 정책을 유지할 것이라는 전망이 나왔다.8일(현지시간) 해외 정보기술(IT) 전문매체 드로이드 샤우트는 아이폰XR, 아이폰XS, 아이폰XS맥스의 후..
[한투증권 전기전자/핸드셋 조철희]
2월12일 IT 주요뉴스
● 中스마트폰 시장, 화웨이-애플 희비 엇갈려… 삼성전자 0.8% ‘굴욕’
-11일 미국 시장조사업체 IDC가 발표한 2018년 중국 스마트폰 출하량은 3억 9,770만대로 전년 대비 10.5% 감소
-애플은 전년 대비 11.7% 감소한 3,630만대로 5위(시장점유율 9.1%). 삼성전자는 점유율 0.8% 비중 차지
Link: https://bit.ly/2GmST27
● 배터리 핵심소재 코발트 값 급락...배터리3사 '호재'
-최근 10개월 사이 코발트 가격이 3분의 1 수준으로 급락
-판가연동계약을 맺지 않은 계약분에 대해선 원가 절감 효과를 거둘 수 있을 것
Link: https://bit.ly/2BuKHZV
● 중국 스마트폰 시장 0%대 굴욕...삼성 '팝업 카메라폰'으로 설욕하나
-삼성전자는 중국 시장 점유율 0%대라는 ‘치욕'을 벗어나기 위해 중국 시장을 노린 제품을 올해 쏟아낼 것
-팝업 카메라는 ‘스마트폰 테두리(베젤) 얇게 하기’ 경쟁에서 나온 것. 지난해 비보, 오포 등이 처음으로 선보인 방식
Link: https://bit.ly/2USgOKc
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 799 (-0.6/-1.1/11.3/0.1)
Micron: 43 (0/-2.3/7.1/-6.2)
Intel: 219 (-0.1/-0.9/-0.3/5.7)
Qualcomm: 62 (1.1/2.3/-11.6/-20.6)
Sony: 56 (0/-2.8/-8.9/-1)
Murata: 35 (0/1/25/14.8)
TDK: 10 (0/-3.5/8.8/-5.7)
Sharp: 6 (0/-12/-5.7/-69.4)
TSMC: 191 (2.9/2.9/3.1/-4.6)
Largan: 17 (4.8/4.8/11.7/-5)
2월12일 IT 주요뉴스
● 中스마트폰 시장, 화웨이-애플 희비 엇갈려… 삼성전자 0.8% ‘굴욕’
-11일 미국 시장조사업체 IDC가 발표한 2018년 중국 스마트폰 출하량은 3억 9,770만대로 전년 대비 10.5% 감소
-애플은 전년 대비 11.7% 감소한 3,630만대로 5위(시장점유율 9.1%). 삼성전자는 점유율 0.8% 비중 차지
Link: https://bit.ly/2GmST27
● 배터리 핵심소재 코발트 값 급락...배터리3사 '호재'
-최근 10개월 사이 코발트 가격이 3분의 1 수준으로 급락
-판가연동계약을 맺지 않은 계약분에 대해선 원가 절감 효과를 거둘 수 있을 것
Link: https://bit.ly/2BuKHZV
● 중국 스마트폰 시장 0%대 굴욕...삼성 '팝업 카메라폰'으로 설욕하나
-삼성전자는 중국 시장 점유율 0%대라는 ‘치욕'을 벗어나기 위해 중국 시장을 노린 제품을 올해 쏟아낼 것
-팝업 카메라는 ‘스마트폰 테두리(베젤) 얇게 하기’ 경쟁에서 나온 것. 지난해 비보, 오포 등이 처음으로 선보인 방식
Link: https://bit.ly/2USgOKc
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 799 (-0.6/-1.1/11.3/0.1)
Micron: 43 (0/-2.3/7.1/-6.2)
Intel: 219 (-0.1/-0.9/-0.3/5.7)
Qualcomm: 62 (1.1/2.3/-11.6/-20.6)
Sony: 56 (0/-2.8/-8.9/-1)
Murata: 35 (0/1/25/14.8)
TDK: 10 (0/-3.5/8.8/-5.7)
Sharp: 6 (0/-12/-5.7/-69.4)
TSMC: 191 (2.9/2.9/3.1/-4.6)
Largan: 17 (4.8/4.8/11.7/-5)
Seoulwire
中스마트폰 시장, 화웨이-애플 희비 엇갈려… 삼성전자 0.8% ‘굴욕’ - 서울와이어
[서울와이어 이동화 기자] 지난해 중국의 스마트폰 출하량이 급감하며 2년 연속 마이너스 성장을 기록한 가운데 중국 메이커의 시장 독식이 본격화하고 있는 것으로 나타났다.11일(현지시간) 미국 시장조사업체 I...
[한투증권 조철희] 파트론 4Q18 실적: 서프라이즈, 실적 파티 시작
● 전일 장 마감후 발표
● 4Q18 실적: 매출액 2,141억원(+15.6% QoQ, +19.3% YoY), 영업이익 151억원(+57.1% QoQ, +313.6% YoY), 영업이익률 7.1%, 세전이익 73억원(-23.6% QoQ, +530.9 % YoY)
● 컨센서스(매출액 2,087억원, 영업이익 131억원)대비 매출액은 비슷했지만 영업이익은 크게 상회. 우리 추정 영업이익 137억원대비로도 잘 나옴. 세전이익은 일회성비용(수정진동자 관련 유형자산 손상차손 67억원 발생) 인식
● 카메라모듈 매출액이 QoQ 24.5% 늘었음. 특히 중저가 후면 멀티카메라 납품 증가 및 갤럭시 S10 관련 하이엔드 전면 카메라 매출액이 늘었음. 수율 문제도 없어 영업이익률이 빠르게 상승
● 올해 1분기에는 갤럭시S10 전면(듀얼) 납품 물량 증가로 QoQ로 매출 큰 폭으로 증가할 것
● 1Q19 매출액은 약 2,600억원, 영업이익률은 6~7%로 추정(컨센서스는 매출액 2,413억원, 영업이익률 6%)
● 연간으로도 매출액 1조 770억원, 영업이익 640억원 기록할 것으로 추정. 컨센서스 매출액 9,526억원, 영업이익 546억원을 크게 상회할 것
● 올해는 국내 주요 고객사향 플래그십 전면카메라 스펙 향상 및 중저가향 후면카메라 멀티카메라화로 올해 연간 영업이익이 지난해 305억원에서 두배 이상으로 늘 것
● 또한 FoD(디스플레이 지문인식) 관련 신사업 매출액도 1,000억원 이상 발생할 것
● 올해 구조적인 매출/이익 증가 모멘텀 지속될 것. 투자의견 매수, 목표주가 13,000원(목표 PBR 2배) 유지
● 전일 장 마감후 발표
● 4Q18 실적: 매출액 2,141억원(+15.6% QoQ, +19.3% YoY), 영업이익 151억원(+57.1% QoQ, +313.6% YoY), 영업이익률 7.1%, 세전이익 73억원(-23.6% QoQ, +530.9 % YoY)
● 컨센서스(매출액 2,087억원, 영업이익 131억원)대비 매출액은 비슷했지만 영업이익은 크게 상회. 우리 추정 영업이익 137억원대비로도 잘 나옴. 세전이익은 일회성비용(수정진동자 관련 유형자산 손상차손 67억원 발생) 인식
● 카메라모듈 매출액이 QoQ 24.5% 늘었음. 특히 중저가 후면 멀티카메라 납품 증가 및 갤럭시 S10 관련 하이엔드 전면 카메라 매출액이 늘었음. 수율 문제도 없어 영업이익률이 빠르게 상승
● 올해 1분기에는 갤럭시S10 전면(듀얼) 납품 물량 증가로 QoQ로 매출 큰 폭으로 증가할 것
● 1Q19 매출액은 약 2,600억원, 영업이익률은 6~7%로 추정(컨센서스는 매출액 2,413억원, 영업이익률 6%)
● 연간으로도 매출액 1조 770억원, 영업이익 640억원 기록할 것으로 추정. 컨센서스 매출액 9,526억원, 영업이익 546억원을 크게 상회할 것
● 올해는 국내 주요 고객사향 플래그십 전면카메라 스펙 향상 및 중저가향 후면카메라 멀티카메라화로 올해 연간 영업이익이 지난해 305억원에서 두배 이상으로 늘 것
● 또한 FoD(디스플레이 지문인식) 관련 신사업 매출액도 1,000억원 이상 발생할 것
● 올해 구조적인 매출/이익 증가 모멘텀 지속될 것. 투자의견 매수, 목표주가 13,000원(목표 PBR 2배) 유지