21년 10월 뉴스입니다.

#유일에너테크
폐배터리 사업은 이미 중국이 선점하고 있으나
습식처리방식으로 인한 오.폐수 환경문제(성일하이텍도 습식)

국내유일 건식 처리방식으로 이미 영업이익 내고 있습니다. 참고

https://m.blog.naver.com/parkiske/222706142698

어느분이 댓글로 시간 늘리면 수율이 잡히는게 아니라고 했는데
반도체는 엔지니어 시간을 갈아 넣어야 수율이 잡힙니다.

왜냐하면 반도체 수율은 휴리스틱으로 잡기 때문입니다.
휴리스틱은 주52시간이 아니라 주100 시간이 효과적입니다.

#삼성전자
#파운드리수율

#서플러스글로벌 #상상인증권

#넥스틴 OPM45%

#넥스틴 #달리는말에서내리면후회

[이베스트 제약/바이오 강하나]

기업: JW중외제약
투자의견: Buy(신규)
목표주가: 40,000원

보여줄게 완전히 달라진 나

4월은 2022년의 턴어라운드를 확인 할 수 있을 것

-2022년 추정 연결 매출액은 6,935억원(+15.2% yoy), 영업이익 705억원
(+126.0% yoy), 영업이익률 10.2%(+5.0%p yoy)를 전망
1)리바로의 원료 내재화/대량생산으로 마진율 상당 부분 개선
2)리바로 복합제(리바로 젯 등)의 추가 성장
3)코로나 중증 치료제 악템라의 독점 판권으로 인한 큰 붙임
4)리오프닝으로 인한 수액제 국내외 매출 회복
5)AI플랫폼으로 도출한 후보물질 JW1601 아토피치료제 연말 2상 완료에 따른 마일스톤 약 200억원 유입 가능

리바로가 끌어주고 수액제가 밀어주고, 파이프라인이 받쳐주고 + 악템라는 덤

-리바로는 피타바스타틴 계열 고지혈증 치료제
-고지혈증 치료제(스타틴 계열) 중에서도 부작용 위험이 가장 낮다고 알려져 있음
-화이자의 먹는 코로나19 치료제(팍스로비드)와 병용이 가능한 극소수의 고지혈증 치료제 중 가장 각광받으며 추가적인 M/S 확대가 가능
-수액제 또한 2020, 2021년 증가했던 수출 매출에 코로나19로 지지부진했던 국
내 매출까지 증가할 것이라는 전망
-마시는 수액제 엔커버와 영양수액제의 성장
-연구개발 파이프라인들의 유의미한 임상 진전(역대 최초의 마일스톤 유입)은 추가적인 성장동력의 밑받침
-코로나19 중증 치료제 악템라(3월 긴급사용 승인, 보험 등재)의 독점 판권
- 2022년의 코로나19 확진자 급증에 따른 업사이드

목표주가 40,000원으로 커버리지 개시

동사의 2022년 추정 연결 매출액은 6,935억원(+15.2% yoy), 영업이익 705억원(+126.0% yoy), 영업이익률 10.2%(+5.0%p yoy)를 전망
1Q22 매출액은 1,592억원(+12.0% yoy), 영업이익 167억원(+77.7% yoy)
-목표 주가는 2022년 추정 EBITDA에 상위 제약사 평균 EV/EBITDA 배수(30%할인율)를 적용한 영업가치와 AI플랫폼 클로버로 발굴한 후보물질 1건의 비영업가치를 합산
-지속되는 전문의약품 매출 회복과 라이선스인으로 가져온 의약품의 자체생
산으로 인한 성장
-AI 연구개발 플랫폼(주얼리, 클로버)을 통한 추가적인 라이선스 아웃 가능성이 기대

자세한 내용은 아래 링크를 참고하시기 바랍니다.
링크: https://bit.ly/3MklseS

위 내용은 2022년 04월20일 07시 50분 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.

=============================
이베스트 제약/바이오 강하나 텔레그램 링크
https://news.1rj.ru/str/pharmbiohana

2022년 4월 20일 상승률 TOP30 (관리종목, 우선주 제외)

1. 메이슨캐피탈 (30.00%) : 금융주, 시총1300억대, 투자사업, 메이슨캐피탈의 최대주주가 KG그룹의 쌍용차 인수전 컨소시움 참여 ⇨ 쌍용차관련주 부각

2. 크라운제과 (30.00%) : 음식료주, 시총1700억대, 제과사업, 애그플레이션 로직 확산(원가 상승 ⇨ 판가 상승) ⇨ 제과사업 ⇨ 음식료주 부각

3. KG스틸 (29.87%) : 철강주, 시총2조4천억대, 강판&강관사업, KG그룹의 쌍용차 인수 추진 중 ⇨ 쌍용차관련주, 철강주 부각

4. 금강철강 (29.63%) : 철강주, 시총2000억대, 판재&강관사업, 중국 철강 생산 감축 기조 속, 중국 전체 철강 생산의 13%를 차지하는 탕산시 일부 셧다운 소식 ⇨ 철강주 부각

5. 하이스틸 (25.80%) : 철강주, 시총1400억대, 판재&강관사업, 중국 철강 생산 감축 기조 속, 중국 전체 철강 생산의 13%를 차지하는 탕산시 일부 셧다운 소식 ⇨ 철강주 부각

6. 한국맥널티 (21.10%) : 음식료주, 시총1000억대, 커피&의약품사업, 애그플레이션 로직 확산(원가 상승 ⇨ 판가 상승) ⇨ 원두&커피사업 ⇨ 음식료주 부각

7. 일동홀딩스 (19.77%) : 제약바이오주, 시총5900억대, 지주사업, 코로나19치료제 개발 중으로 코로나19치료제 기형아 논란, 세무조사 소식, 일본 긴급사용승인 기대감 등으로 급등락

8. KG케미칼 (16.55%) : 화학주, 시총7100억대, 지주사업, KG그룹의 쌍용차 인수 추진 중 ⇨ 쌍용차관련주 부각

9. 서울식품 (15.64%) : 음식료주, 시총1400억대, 제빵&스낵사업, 애그플레이션 로직 확산(원가 상승 ⇨ 판가 상승) ⇨ 제빵&스낵사업 ⇨ 음식료주 부각

10. 한일철강 (15.01%) : 철강주, 시총1200억대, 판재&강관사업, 중국 철강 생산 감축 기조 속, 중국 전체 철강 생산의 13%를 차지하는 탕산시 일부 셧다운 소식 ⇨ 철강주 부각

11. 오스테오닉 (14.60%) : 제약바이오주, 시총600억대, 의료기기사업, 재료미노출, 개별 등락

12. 브이씨 (13.87%) : 골프관련주, 시총1100억대, 골프IT제품사업, 골프 성수기 기대감 부각 환경 속, 거리측정기 “보이스캐디”사업 부각

13. 크라운해태홀딩스 (13.49%) : 음식료주, 시총1600억대, 지주사업, 사업회사 크라운제과 급등에 동반 부각

14. 피씨디렉트 (12.07%) : IT부품&드론관련주, 시총1800억대, HW&드론유통사업, 경영권 분쟁 소송, 블록딜, 지분 변경 등, 개별 등락

15. 흥국에프엔비 (11.99%) : 음식료주, 시총1800억대, 음료사업, 애그플레이션 로직 확산(원가 상승 ⇨ 판가 상승) ⇨ 커피&음료베이스사업 ⇨ 음식료주 부각

16. 부국철강 (11.94%) : 철강주, 시총1100억대, 판재&강관사업, 중국 철강 생산 감축 기조 속, 중국 전체 철강 생산의 13%를 차지하는 탕산시 일부 셧다운 소식 ⇨ 철강주 부각

17. 전방 (9.70%) : 섬유주, 시총900억대, 섬유제품사업, 국제 면화 가격 상승에 따른 섬유사업 기대, 자산주 등 부각

18. 쌍방울 (9.17%) : 섬유주, 시총2700억대, 내의사업, 쌍용차 인수의향서 제출 소식 ⇨ 쌍방울그룹주 부각

19. 모나리자 (8.97%) : 생필품관련주, 시총1400억대, 화장지사업, 매각 추진설, 국제 펄프 가격 상승 등 부각 추정

20. 까스텔바작 (8.85%) : 골프관련주, 시총700억대, 골프의류사업, 골프 성수기 기대감 부각 환경 속, 골프관련주 부각

21. KG ETS (8.60%) : 폐기물관련주, 시총6100억대, 폐기물사업, KG그룹의 쌍용차 인수 추진, 사모펀드에 매각 진행 중, 동반 등락

22. 베노홀딩스 (8.42%) : 게임주, 시총1200억대, 게임개발&건설사업, 재료미노출, 개별 등락

23. 아이에스이커머스 (8.35%) : 전자상거래주, 시총2500억대, 미국 전자상거래기업 MXN홀딩스&관계사 스페이시스원 인천국제공항에 글로벌 배송센터 착공, 개별 등락

24. 보라티알 (8.28%) : 음식료주, 시총1000억대, 수입식자재유통사업, 리오프닝에 따른 외식사업 부각 환경 속, 수입식자재유통&음식료관련주 부각

25. 해태제과식품 (8.25%) : 음식료주, 시총2600억대, 제과사업, 애그플레이션 로직 확산(원가 상승 ⇨ 판가 상승) ⇨ 제과사업 ⇨ 음식료주 부각

26. 테라사이언스 (8.25%) : 철강관련주, 시총1700억대, 강관사업, 온코펩 지분 투자, 자사주 취득, 철강주 부각

27. 플레이위드 (8.10%) : 게임주, 시총1100억대, 게임개발사업, 신작 게임 “씰M” 글로벌 출시 기대감 부각

28. 한성기업 (8.09%) : 음식료주, 시총600억대, 수산식품사업, 인플레이션 로직 ⇨ 수산물 가격 상승 ⇨ 수산물관련주 부각

29. 대주산업 (8.03%) : 사료주, 시총1200억대, 사료사업, 수입 곡물가 상승 지속 전망 ⇨ 판가 상승 기대감 ⇨ 사료관련주 부각

30. 휴네시온 (7.73%) : SW관련주, 시총600억대, 보안SW사업, 아이원넷의 보안기능 확인서 소식에 공공기관사업 기대감 부각 추정


상승률TOP30 정리

애그플레이션관련주
크라운제과, 한국맥널티, 서울식품, 크라운해태홀딩스, 흥국에프엔비, 보라티알, 해태제과식품, 한성기업, 대주산업 등 (9)

철강주
금강철강, 하이스틸, 한일철강, 부국철강, 테라사이언스 등 (5)

쌍용차관련주
메이슨캐피탈, KG스틸, KG케미칼, 쌍방울, KG ETS 등 (5)

개별주 다수

비싼 주식이 성장이 깨졌을때 어떻게 되는지 보여주는 사례

[미래에셋 김철중] 코스모신소재

1Q22 Review: 양극재 매출 2배 증가, 목표가 상향

목표주가 73,000원으로 상향 조정
기존 51,000원 대비 +43% 상향 조정

- 목표주가 산정 시 사용하는 예상 실적
시점을 23년 ➡️ 24년으로 변경
- 국내 경쟁사(엘앤에프, 에코프로비엠)의 목표주가 산정 시 사용하고 있는 24년 EPS를 동일 적용하기 시작, Target P/E는 30배 유지
- 기존 ESS용 NCM 제품 외 EV용 NCM 제품 매출 발생 시작 예상
- 23년부터 기존 삼성SDI 외 고객사 추가 확보 전망
- 중장기 관점에서 LCO 양산 경험을 바탕으로 단결정 Ni 레시피 확보 가능
- 24년 이후의 증설 규모는 현재 진행 중인 고객사들과의 협의 결과에 따라 확정될 것

1Q22 Review 업황 개선 본격화

- 매출액 907억원(+43% QoQ), 영업이익 83억원(+110% QoQ) 기록
- ESS용 NCM 양극재 출하 증가 및 판가 상승, MLCC 용 이형 필름 호조 지속
- 양극재 매출액 4Q21 260억원 ➡️ 1Q22 500억원으로 약 2배 증가한 것으로 추정
- 특히 1Q22 매출 증가를 견인한 제품은 NCM. 기존 LCO 라인 대부분 중단
- MLCC용 이형 필름 매출액 호조 지속: 4Q21 320억원 ➡️ 1Q22 350억원
- 라인 가동률 상승, 판가 상승, 원/달러 환율 상승 효과로 영업이익률 9.2% 기록

조금 늦었지만, 상위 업체와의 중장기 전략은 유사

- 후발 주자이지만 중장기 방향성은 동일: 1) 수직 계열화(원재료 내재화), 2) 해외 증설
- 삼성SDI로부터 인수한 전구체 라인 200톤/월 수준. 향후 1,000톤/월까지 증설 계획
- 모회사인 코스모화학(코발트 생산 및 폐배터리)과의 중장기 시너지 기대
- 주요 고객사들과 해외 증설 관련 논의도 지속 중인 것으로 파악

미래에셋 김철중 디배저: t.me/cjdbj
보고서 링크: https://bit.ly/3rFkqSL