#cbondsnew
✅Cbonds запускает новую линейку индексов рыночной капитализации фондовых бирж

Cbonds запускает линейку индексов, отражающих совокупную рыночную стоимость акций крупнейших мировых бирж. Индексы позволяют оценивать масштаб и динамику национальных рынков и сравнивать их между собой.

🔣Все данные доступны в разделе «Статистика капитализации», где информация сгруппирована по регионам — для анализа локальных и глобальных тенденций.

🔹Ежемесячный расчет на последний торговый день
🔹Две валюты расчета — индексы доступны как в национальных валютах, так и в долларах США
🔹6 индексов Московской биржи с делением по уровням листинга
🔹В расчет включаются акции, имеющие листинг на основной бирже обращения
🔹Учитываются оба типа акций — обыкновенные и привилегированные

Новые индексы формируют единую базу для оценки структуры капитализации, сравнения рынков и анализа динамики биржевого развития.

📊Оставайтесь в курсе динамики рынков и капитализации, используя обновленную линейку индексов Cbonds.

#Премаркетинг
⚒️ «Уральская кузница», 001P-03 (1 млрд)

Сбор заявок – 28 октября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 31 октября.

Обеспечение – внешняя публичная безотзывная оферта от ПАО «Мечел».

📝Облигационный долг Эмитента: 1 млрд рублей, 15 млн юаней.

#Премаркетинг
📞 Воксис, 001Р-01 (от 300 млн)

Сбор заявок – 29 октября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 1 ноября.

Ковенант: утрата контроля со стороны Эмитента над ООО «Воксис».

📝Облигационный долг Эмитента: 1 млрд рублей.

📅🏦 Расписание торгов на СПБ Бирже в период ноябрьских праздников

Торги российскими ценными бумагами и расчётными фьючерсами будут проводиться ежедневно с 1 по 6 ноября.

⌛️ Время проведения торгов:
🟠1, 3, 5 ноября — с 7:00 до 23:50 (мск);
🟠2, 4 ноября — с 10:00 до 23:50 (мск).

1️⃣ График проведения расчётов по сделкам:
🟠сделки 1 ноября — расчёты 3 ноября;
🟠2, 3 ноября — 5 ноября;
🟠4, 5 ноября — 6 ноября.

Источник: информационное сообщение СПБ Биржи

#Консенсус_Cbonds
💲📈 Валютный рынок: скачок доллара и евро к рублю

Валютный рынок – одна из самых обсуждаемых тем в новостях последних дней. Мы подготовили подборку новостей:

🟡«Курс доллара резко +3% — что это было?» от БКС Экспресс:

Рубль прерывает цикл укрепления и быстро падает, инвалюты развернулись и со дна подскочили свыше 3%. Ожидаемо. Геополитическое послабление не обязательно приведет к укреплению рубля, а вот среднесрочно усилить курсы инвалют вверх — может.

🟡«Курсы доллара и евро в России заметно выросли» от Lenta.ru:

Ближе к 15:10 по московскому времени котировки американской валюты увеличились на 0,93 процента и достигли 81,24 рубля. Курс евро, в свою очередь, в моменте поднимался выше 95 рублей, чего не наблюдалось на внутреннем рынке с 9 октября.

🟡«В России объяснили разворот курса доллара» от Газета.Ru:

Резкое снижение курса доллара с 13 по 16 октября было временным, и его причиной была крупная продажа валюты. А сейчас курс вернулся к своей привычной динамике, сказал «Газете.Ru» инвестиционный стратег «Гарда Капитал» Александр Бахтин.

🟡«Эксперты допускают сохранение ключевой ставки на текущем уровне в октябре» от РБК:

Высокий уровень «ключа» укрепляет рубль, но эксперты считают, что его потенциал практически исчерпан. Тем не менее, при сохранении текущей геополитической ситуации экономисты предсказывают достаточно плавное повышение курсов иностранных валют к рублю.

📍 Консенсус-прогнозы по валютам на конец 4-го квартала 2025 года:

🟡USD/RUB: 85.5
🟡EUR/RUB: 100.5
🟡CNY/RUB: 12.1
🟡EUR/USD: 1.18

#РейтингиРФ
🗂 Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в России за 17 октября

🏗 ГК ЕКС – Эксперт РА,⬆️с "ruВВВ+" до "ruA-", "стабильный"

«Повышение кредитного рейтинга компании обусловлено значительным увеличением масштабов бизнеса, выражающееся в существенном увеличении контрактной базы и выручки, при одновременном снижении уровня долговой нагрузки».

💳 Московский кредитный банк – НРА, "AA-|ru|", прогноз⬇️со "стабильный" на "развивающийся"

«Агентство отмечает существенный объем сформированных резервов по кредитному портфелю, что сказалось на финансовых показателях деятельности Банка по итогам 1 полугодия 2025 года»

#ОФЗ #МинфинРФ
🇷🇺 Минфин РФ предложит три новых выпуска ОФЗ-ПД и два новых выпуска ОФЗ-ПК

Минфин РФ сообщает, что с 22 октября на аукционах будут доступны новые выпуски ОФЗ-ПД и ОФЗ-ПК.

ОФЗ-ПД:
🔵26252 (погашение – октябрь 2033 года) до 500 млрд руб.;
🔵26253 (октябрь 2038 года) до 750 млрд руб.;
🔵26254 (октябрь 2040 года) до 1 трлн руб.;

ОФЗ-ПК:
🔵29028 (октябрь 2039 года) до 1 трлн руб.;
🔵29029 (октябрь 2041 года) до 1 трлн руб.

Ставки купонного дохода по ОФЗ-ПК определяются значением ставки RUONIA на 3 месяца, которое публикуется на сайте Банка России за 7 дней до конца соответствующего купонного периода.

Конкретные даты аукционов, в которые ОФЗ указанных выпусков будут предлагаться к продаже, будут определяться исходя из рыночной конъюнктуры.

#Аналитика
📝Research Hub Cbonds: самое популярное за неделю

За неделю с 13 по 17 октября в Research Hub Cbonds было опубликовано свыше 260 аналитических материалов от 60 провайдеров – ведущих банков, брокерских и управляющих компаний, рейтинговых агентств.

ТОП-5 самых читаемых обзоров:

🔘«Бюллетень по ЦФА. Сентябрь 2025» от Cbonds от 17 октября: «Доля банковского сектора остается доминирующей — около 85% рынка по объему, что свидетельствует о высокой концентрации выпуска среди финансовых организаций. Тем не менее, растет присутствие компаний из различных отраслей реального сектора и новых эмитентов, что расширяет инвестиционные возможности и способствует диверсификации рынка».

🔘«Утренний сок» от Банка ПСБ от 16 октября: «Спрос на иностранную валюту со стороны импортеров, снизившийся на фоне длинных выходных в Китае, восстанавливается медленно. Он сдерживается слабостью внутреннего спроса на фоне охлаждения экономики, в том числе из-за жесткой денежно-кредитной политики».

🔘«Рынок облигаций. Снижение ставки откладывается» от Альфа Инвестиций от 14 октября: «Рынок облигаций остаётся под давлением. За неделю индекс RGBI потерял ещё около 1%. Доходность облигаций — на максимумах с июня. Кривая гособлигаций выглядит так, как будто рынок вообще не верит в снижение ключевой ставки ниже 15% в обозримом будущем».

🔘«ALFA Morning Bulletin» от Альфа-Банка от 13 октября: «По данным Росстата, инфляция в сентябре составила 0,34% м/м, или 7,98% г/г. Взгляд на эту цифру неоднозначен – с одной стороны, первоначальные ожидания на сентябрь были более умеренные, мы ожидали сохранения цен неизменными, однако после того как ускорение роста цен стало очевидным, наши опасения, наоборот, сместились в пользу сценария роста цен на 0,4% м/м».

🔘«Макромониторинг» от Совкомбанка от 13 октября: «Федеральный бюджет в сентябре был исполнен с профицитом в 0,4 трлн руб. при расходах за девять месяцев в 30,7 трлн руб. (+20% г/г). В четвертом квартале ожидается расширение дефицита бюджета и сезонное увеличение госрасходов (в декабре)».

#Cbonds_Review
❓Достоверная финансовая отчетность эмитентов — реальность или мираж?

С начала текущего года Банком России было инициировано обсуждение опыта развития фондового рынка после 2022 г.: развитие рынка первичных размещений акций, раскрытие периодической отчетности эмитентами и т. д. Среди актуальных дискуссионных тем отсутствуют вопросы достоверности финансовой отчетности. Хотя и в этой части за последние три года произошли серьезные изменения, последствия которых не предопределены и могут оказать воздействие на развитие фондового рынка.

🔣Читайте статью Евгения Самойлова, партнера, генерального директора «Русаудита», в журнале Cbonds Review.

🎙А если удобнее послушать — у нас есть и аудиоверсия. Переходите в подкаст.

#Cbonds_Review
💰Инвестиции в FinTech: фонды, стратеги, pre-IPO&IPO

За последние пару десятилетий технологии всё больше проникают во все сферы жизни. С их развитием появляются отдельные направления, объединяющие в себе традиционную отрасль с технологической составляющей: MedTech, FoodTech, EdTech, AdTech и многие другие. Финансовый сектор также не остался в стороне: все крупные банки и другие организации отрасли развивают собственные технологические направления. На рынке появляются финтех-сервисы различной направленности — от оплаты чаевых до предоставления кредита — которым для развития требуются инвестиции.

📝Автор статьи — Катерина Туфанова, менеджер проекта Mergers.ru. Полную версию статьи можно прочитать здесь, а послушать — здесь (в Подкасте уже доступны все статьи сентябрьского номера Cbonds Review😉).

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
14,74% (⬇️27 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
17,18% (⬇️20 б.п.)
Cbonds CBI BBB Group YTM Index
26,43% (⬇️38 б.п.)

📝 Календарь событий

Размещения
⛏Южуралзолото ГК, 001P-05 ($40 млн)

Сбор заявок и оферты по облигациям на российском долговом рынке на сегодня не запланированы.

Размещения ЦФА – по ссылке.

@Cbonds

#НовостиКомпаний
📝 Российские компании: основные события, 20 октября:

💿 Северсталь опубликовала операционные и финансовые результаты за III кв. 2025 года. Продажи металлопродукции выросли на 3% г/г, при снижении выручки на 18% г/г до 179,1 млрд руб. Показатель EBITDA составил 35,5 млрд руб. (-45% г/г), а рентабельность по EBITDA составила 20%. Также совет директоров рекомендовал не выплачивать дивиденды за III кв.

🚗 Европлан объявляет операционные результаты за 9 месяцев 2025 года. Компания закупила и передала в лизинг около 21 тыс. ед. автотранспорта и техники (-52% г/г) на сумму 70,7 млрд руб. с НДС (- 62% г/г). Общее число лизинговых сделок за всю историю компании более 701 тыс.

💼 Инвесторы пожаловались в ЦБ на нарушение закона ФПК «Гарант-Инвест». Как считают в Ассоциации владельцев облигаций, эмитент нарушил нормы закона «О рынке ценных бумаг» при определении представителя владельцев облигаций, не согласовав решение с инвесторами с помощью ОСВО.

🧥 Братья-основатели компании BASK впустили в семейный бизнес pre-IPO инвесторов. ➡️Подробнее в нашем канале про IPO и SPO.

#Премаркетинг
🚄ХК «Новотранс», 002P-01 и 002P-02 (общий объем 10 млрд)

Сбор заявок – 30 октября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – начало ноября.

Обеспечение – публичная безотзывная оферта от ООО «ГК «Новотранс».

📝 Облигационный долг Эмитента: 56.75 млрд рублей.

#Премаркетинг
⛽️ «Газпром нефть», 005Р-02R (не менее 30 млрд)

Сбор заявок – 23 октября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 28 октября.

📝Облигационный долг (вкл. ЦФА) Эмитента: 420.5 млрд руб., 4.25 млрд юаней, $390 млн, 125 млн евро.

#Премаркетинг
💰 «Авто Финанс Банк», БО-001P-16 и БО-001P-17 (общий объем 10 млрд)

❗️Определена дата сбора заявок – 22 октября с 11:00 до 15:00 (мск). Предварительная дата начала размещения – 27 октября.

📝 ​Организаторы – Совкомбанк, Инвестиционный Банк Синара.

#СеминарыCbonds
⚡️Запись онлайн-семинара «Интервью с эмитентом ГК «АБЗ-1» уже доступна!

На наших видеоплощадках уже опубликована запись онлайн-семинара с представителями Группы компаний «АБЗ-1» – одного из лидеров среди дорожно-строительных компаний и крупнейшего производителя асфальтобетонных смесей на Северо-Западе России.

В ходе семинара спикеры обсудили результаты деятельности компании и ключевые условия предстоящего облигационного выпуска.

👉 Смотреть видео на странице СбондсТВ!

📌 Подписывайтесь на наши каналы!

Полезного просмотра! 👀

#Премаркетинг
💳 СОПФ ДОМ.PФ, социальные облигации с поручительством и залоговым обеспечением серии 12 (20 млрд)

Сбор заявок – 28 октября, размещение – 30 октября.

Поручительство – гарантия ПАО ДОМ.PФ в форме эмиссионного поручительства в отношении номинала и купонных платежей: п. 7.3.3 «Условия обеспечения обязательств по облигациям, обеспеченным поручительством»; оферта поручителя.

📝Облигационный долг (вкл. ЦФА) Эмитента: 120 млрд рублей.