트럼프 美 행정부, 연기금 중국 주식 투자 차단 https://v.daum.net/v/20200512225947948

렌털업계 1분기 매출·영업익 동반 상승, '코로나19' 비켜간 비결은? https://v.daum.net/v/20200513071002034

[모닝브리핑] 뉴욕증시, 경제활동 재개 우려에 2% 급락.."조기 재개는 고통·죽음 초래" https://v.daum.net/v/20200513065921851

[흥국/화학/전우제]

한화솔루션: 확인된 태양광 이익 체력 - 5/13(화)


어닝서프라이즈(+81%) 기록.
특히, 태양광 분기 체력 1,000억원이 확인된 실적이었음

주가는 NCC 내 Outperform 할 것으로 판단합니다.
유가 하락에 따른 NCC 시황 개선에도, 주가가 혼자 코로나 이전 수준을 회복하지 못한 이유는 태양광 부진 걱정 때문이었습니다.
2Q~3Q 태양광 수요 감소는 아쉬우나, 우리는 1Q20에 높아진 이익 체력을 확인했습니다.

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■ 1Q20 영업이익 1,590억원. (YoY +61.7%, 컨센 879억)
- 기초소재(OP 559억원) + 태양광(OP 1,009억원)

■ 2Q20 영업이익 1,023억원. (YoY +5.0%)
- 기초소재(OP 755억원) + 태양광(OP 393억원)
* 태양광 가이던스(10.2GW => 9.0GW로 약 -10% 조정)
=> 출하량 추정치를 기존 목표 대비 1Q -5%, 2Q -25%, 3Q -10%, 4Q -0%
=> 2Q 매출 QoQ -28% 감소 전망, 특히 선진국 매출 비중 감소로 OP 추정치는 -61% 하락 추정
=> 2Q/3Q 일회성 수요 감소임

■ 2020년 연간 OP 추정치는 4,762억원 => 5,235억원으로 상향


▶ 보고서: http://www.heungkuksec.co.kr/download.do?type=Board&key=14181

흥국증권 정유/화학 담당 전우제(010-9711-0395)


● 본 내용은 당사 컴플라이언스의 승인을 받아 발송되었습니다.

📮[메리츠종금증권 스몰캡 이상현]

※ 피앤이솔루션: 1Q20 Review: 깨어난 실적
[TP 24,500원/현 주가 13,900원]

▶️ 1Q20 매출액 355억원(+153% YoY), 영업이익 50억원(+1,472% YoY)로 어닝 서프라이즈 달성

- 1Q19 LG화학(폴란드) 수율 문제로 매출 인식 지연에 따른 기저효과와 1Q20 고객사 Formation 장비 검수 완료로 2차전지장비 매출액 321억원(+106% YoY) 기록

▶️ 2020E 매출액 2,024억원(+38% YoY), 영업이익 279억원(+57% YoY)을 전망. 매출액, 영업이익 추정치 각각 5%, 15% 상향

- 2Q20 COVID-19영향으로 실적 정체를 보이나 하반기 COVID-19 영향에서 벗어나 설치 장비의 검수 완료로 매출 인식을 예상

▶️ 투자의견 Buy 유지, 적정주가 22,000원 -> 24,500원으로 상향

- 실적 추정치 상향으로 적정주가 24,500원으로 상향. '20년 예상 EPS(1,655원) * 적정PER 14.9배를 적용

- 적정 PER은 2차전지 Cycle 진입 시기인 '17년 평균 수치

- 글로벌 중대형 전지 생산능력은 '20E 724GWh -> '23E 1,299GWh로 Capa-up을 전망

- 중대형 전지 제조설비 Capex에서 화성공정이 36~38% 수준으로 Formation과 Cycler를 공급하는 피앤이솔루션이 2차전지 Capex Cycle 최대 수혜

레포트 보기: https://bit.ly/3cyimm0


EV War (vol.2) - Who's the next Merck/UDC? (https://bit.ly/2YSvkXp)


EV War (vol.1) - Who's the next Samsung? (https://bit.ly/3c5srWX)


* 동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다.


* 메리츠 스몰캡 개별 채널
t.me/quantd

[5월 12일 실적발표 특징주]

<클래시스>
- 전일 1분기 실적발표, 영업이익 YoY 80% 증가하며 사상 최대 실적 달성!! 컨센서스를 38% 상회하는 어닝 서프라이즈!

- 영업이익률 62.7% 기록 (2019년 제조업 상장사 영업이익률 1위 케어젠 54.7%)
매출은 작년 2분기와 동일하지만 이익률이 44%에서 62%로 급상승. 고마진 소모품 매출 비중 증가

- 최대주주 지분율 85%, 신용잔고 1%

한화솔루션, 실적 추정치 상향 조정..목표가↑-KB https://v.daum.net/v/20200513081914182

클래시스, 코로나19에도 1Q 영업익 '어닝 서프라이즈'-미래 https://v.daum.net/v/20200513082059210

한화솔루션, 올 하반기 태양광 실적 개선 주목 -대신증권 https://v.daum.net/v/20200513075942716

[특징주] 엔지켐생명과학, 코로나19 치료제 임상2상 승인에 '52주 신고가' https://v.daum.net/v/20200513091209815

[교보증권 Economist 임동민]

*COVID-19, 끝날 때까지 끝난 게 아님*

1. COVID-19 현황 : 미국, 영국 증가세 지속. 브라질, 러시아, 인도 등에서 확산 전세계 COVID-19 확진자 417.8 만명, 사망자 28.6만명으로 증가. 독일, 프랑스, 이탈리아, 스페인 등에서는 확진자 증가세가 둔화되고 있지만 미국, 영국의 확 진자 증가세는 유지되고 있으며, 브라질, 러시아, 인도, 남아공 등 신흥국에서 확진자 증가세가 확대. 전세계에서 가장 성공적인 방역성과를 보인 국가로 평 가 받는 한국도 돌발변수로 확진자 증가세가 재개될 우려

2. COVID-19 전망 : 향후 12 개월 동안 세 차례 정도의 전염병 재확산 우려 미국의 컨설팅 회사인 올리버 와이만은 발표된 웨비나 자료 < COVID-19 AND IMPACT ON THE US FINANCIAL SYSTEM- Cyber Resilience and Return to Workplace>에서 COVID-19 전염 상황이 초기 아웃브레이크 상황을 거쳐 향후 12 개월 동안 언제든 재발할 위험이 있음을 발표. 향후 12 개월 동안 대체로 3 회 가량의 전염병 재확산이 나타날 것으로 예상. 중국, 한국에 이어 유럽, 미국에서 경제봉쇄 일부 해제가 진행될 수 있으나 언제든 재봉쇄될 수 있음. 글로벌 경기침체는 1 분기에 시작해, 2 분기 최악을 지나 하반기 점진적 회복 시 도 예상. 그러나 전염병 상황에 따라 침체는 강화되고 회복은 지연될 수 있음

보고서링크 : http://bitly.kr/eEBsJoUnS

https://news.joins.com/article/23774671 아이폰12프로 모델 2종에는 지문인식 잠금장치가 들어갈 가능성이 크다

무직이라더니…학원강사 거짓말에 학생들 무더기 확진
출처 : 매일경제 | 네이버
http://naver.me/FY7DEYVq

삼천당제약, 아일리아 바이오시밀러 임상 3상 계획 승인 https://v.daum.net/v/20200513162724508

[단독] 증권거래세 단계적인하·양도소득세 대상 대폭 확대 https://v.daum.net/v/20200513185213965