[단독]'1만가구' 태릉택지 교통인프라에 4000억 투입한다 https://v.daum.net/v/20200806070507284

뉴욕 증시, 코로나19 백신 기대에 훨훨..나스닥 또 '사상최고' https://v.daum.net/v/20200806063847952

미래에셋대우 2분기 영업익 3,871억..전년比 47.9%↑ https://v.daum.net/v/20200806083958088

안녕하세요 키움 반도체 박유악입니다

♠ 하나마이크론

: 변화의 원년. 두려울 것 없는 주가 수준

♠ 투자 포인트

1) 서버 DRAM 수주 성공, 3Q20 실적 턴어라운드 예상

그 동안 eMMC와 eMCP, LPDDR 등 삼성전자와 하이닉스의 모바일 제품의 패키징만을 담당해왔지만, 지난 2Q20에 '서버 DRAM 물량을 신규 수주'하며 전방 시장 다각화에 성공

그 외 베트남 증설 공장 가동 본격화(수익성 개선 효과)와 브라질 법인 정상화(상반기 실적 악화 요인 해소) 등, 3Q20 전 사업 부분의 실적 턴어라운드 예상

2) 3Q20 삼성전자향 비메모리 테스트 부문 성장 본격화

'기존 제품(RF칩, 모바일 AP, 디지털 TV용 AP)의 가동률 상승'과 '신규 제품(PMIC, 터치 IC)의 수주 성공' 때문

하나마이크론은 올 연초 삼성전자의 RF 칩과 모바일 AP, 디지털 TV용 AP에 대한 테스트 사업을 시작했으나, 코로나19와 이에 따른 갤럭시S20 판매 부진의 여파로 부진한 실적을 이어왔음

그러나 3Q20부터는 '갤럭시노트20의 신규 판매 확대'와 '글로벌 TV 시장의 수요 증가'가 동사 비메모리 부문의 가동률 상승과 실적 성장으로 직결될 전망

또한 최근 들어 PMIC와 터치 IC의 신규 수주에 성공하며 비메모리 테스트 부문의 제품 다각화를 이뤘으며, 향후 삼성전자의 파운드리 사업 확대에 따른 수혜도 기대되고 있음

본 궤도에 진입하는 비메모리 테스트 매출액은 2021년 500억원 수준으로 성장하고, 수익성 또한 대폭 개선될 전망

3) 2021년 사상 최대 실적이 예상됨에도 불구하고 동사의 주가는 '21년 P/E 4.7배와 P/B 0.9배에 불과, 경쟁사인 SFA반도체('21년 P/E 17.0배, P/B 2.4배)와 네패스('21년 P/E 13.8배, P/B 3.5배) 대비 크게 저평가되어 있음

분기 실적 턴어라운드를 앞 둔 현 시점을 동사에 대한 매수 적기로 판단함.

♠ 리포트: http://bit.ly/30yErxb

[박유악 키움 반도체]
*컴플라이언스 검필

SK텔레콤(017670)
잠정실적(연결)
[영업이익] 3,595억원
QoQ(%) 19.0
YoY(%) 11.4
컨센대비(%) 9.5
[PER(연율)] 10.7
http://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20200806800097

"170년 만에"..뉴욕타임스, 디지털매출이 종이신문 앞질렀다 https://v.daum.net/v/20200806114507470

[블로터] [이슈IN]"수천만원 몰래 번다"…유명 유튜버 '뒷광고' 논란
http://www.bloter.net/archives/399472 가치투자클럽은 광고가 없습니다

[동아일보] 금고에 갇힌 ‘신사임당’… 5만원권 품귀 현상, 다 어디갔나?
https://www.donga.com/news/Economy/article/all/20200806/102319197/1?ref=main

콜마비앤에이치(200130)
잠정실적(연결)
[영업이익] 355억원
QoQ(%) 47.1
YoY(%) 79.0
컨센대비(%) 38.6
[PER(연율)] 15.6
http://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20200806900183

알서포트(131370)
잠정실적(연결)
[영업이익] 104억원
QoQ(%) 790.0
YoY(%) 674.6
컨센대비(%) 47.9
[PER(영업,연율)] 13.1
http://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20200806900187

QoQ 매출 107억원 증가, 영업이익 92억원 증가

멕아이 브이아이