Forwarded from 하나 IT 김록호,김현수,김민경 (김현수)
[Battery Weekly 이배속-하나금투 2차전지/디스플레이 김현수, 위경재]
'다시 높아진 가격 매력도'
자료링크 : https://bit.ly/3tvjukH
▶ Car : 유럽 친환경차 정책 강화
- Tesla는 미국 도로교통안전국의 Autopilot 안전 조사 단계 상향으로 한 주간 -1.0% 하락했고, Rivian과 Lucid 역시 인플레이션 국면에서 고 멀티플 스타트업에 대한 우려 지속 부각되며 각각 -6.1%, -3.5% 하락했다. 중국 전기차 기업들은 자동차 구매세 인하 및 번호판 발급량 증가 등 정책 기대감 지속되며 큰 폭 상승했다 (NIO +0.3%, XPeng +7.7%, Li Auto +14.2%).
- EU 유럽의회에서 2035년부터 내연기관 신차 판매 금지 법안이 통과됐다. 한편, EU는 하이브리드 차량에 대한 정책 지원을 축소하고, 중장기적으로 ‘탈하이브리드’ 정책을 추진할 전망이다. 또한 PHEV 실제 탄소 배출량이 공식 기록 대비 2~4배 높다는 지적에 따라 2025년부터 테스트 방식을 강화할 예정이다. 현재 한국 자동차 수출 중 유럽 비중은 전체 자동차 17.7%, 친환경차 41.2% 다.
- 미국 바이든 행정부는 2030년까지 전기차 충전소 50만개 건설을 위해 향후 향후 각 주에 약 6조원(50억달러)을 지원할 예정이다현재 미국 내 충전소 약 10만개). 한편, Tesla 충전소는 연방 정부 지원 대상에서 제외됐다.
- 현대차는 반도체 공급 부족 다소 완화되며 2022년 6월 글로벌 자동차 생산량을 연중 최대치인 35만대로 설정했다(1월 28.5만대, 2월 29.9만대, 3월 31.8만대, 4월 32.3만대).
▶ Cell : BYD 주가 강세 지속
- 배터리 대형주 3사 합산 유니버스(LG에너지솔루션, 삼성SDI, SK이노베이션)는 한 주간 -1.1% 하락하며 코스피 대비 +1.7%p Out-perform 했다. SK이노베이션이 2분기 실적 기대감 지속되며 한 주간 +8.2% 상승했다. CATL 중국 전기차 정책 기대감으로 +3.9% 상승했고, BYD는 5월 전기차 출하 호조 및 Tesla향 배터리 공급 가능성 부각되며 +15.9% 상승했다.
- 미국 Solid Power가 전고체 배터리 시험 생산을 시작했다. Solid Power는 2022년 말 BMW와 Ford에 전고체 테스트 배터리를 공급 예정이며, 2024년부터 양산 시작 계획이다. 한편 Solid Power는 국내 SK이노베이션, 현대차 등이 투자 진행한 바있다.
- BYD 부사장은 곧 Tesla에 전기차 배터리를 공급할 예정이라고 언급했다.
- LG에너지솔루션은 컨소시엄을 통해 인도네시아에 연간 350만대 전기차 대응 가능한 200GWh 규모 배터리 산업 프로젝트를 추진할 계획이다. 컨소시엄에는 LG화학, LX인터내셔널, 포스코, 화유 등이 참여 예정이며, 투자 규모는 약 11조원(90억달러)이다. 이외 LGES는 2022년 9월, 인도네시아에서 니켈 광산 JV 설립 예정이다.
- VW는 미국 배터리 합작사 설립을 추진 중이며, 설립 파트너로는 SK on, LGES, 삼성SDI, Northvolt 등이 거론된다.
▶ Material/Equipment : 중국 전해액 업체 주가 급등
- 2차전지 소재 합산 유니버스는 한 주간 -2.7% 하락했다. 최근 주가 상승세 가팔랐던 주도주들이 장 조정 국면에서 큰 폭 하락했다(엘앤에프 -5.3%, 나노신소재 -10.5%, 피엔티 -10.3% 등). 중국 소재 기업들은 CATL 및 BYD 발 호재로 상승세 지속됐고, (Beijing Easpring +6.3% 등), 특히 전해액 기업들이 LiPF6 가격 하락에 따른 수익성 개선 기대감으로 큰 폭 상승했다(Guangzhou Tinchi +12.5%, Shenzen Capchem +7.2% 등).
- 포스코그룹 최정우 회장은 ‘철의 날’ 행사에서 일진머티리얼즈 인수 가능성 없다고 언급했다.
- 광물별 전주 대비 가격 증감률은 리튬(+2.6%), 니켈(+0.2%), 코발트(-0.8%), 망간(-1.2%), 알루미늄(-1.8%), 구리 (+1.8%)이며, 전분기 대비 증감률은 리튬(+9.8%), 니켈(+14.7%), 코발트(+5.8%), 망간(+1.6%), 알루미늄(-8.6%), 구리(-2.6%)다.
▶ 투자 전략 : 삼성SDI, 엘앤에프, 천보
- 다시 가격 매력이 높아졌다. 셀 메이커는 2023년 기준 EV/EBITDA 멀티플, 이미 수익성이 본 궤도에 올라와있어 실적 가시성이 높은 소재 기업들은 2024년 기준 P/E 멀티플 기준으로 매력적인 가격대에 도달한 기업들이 많다.
- 삼성SDI의 경우 2023년 기준 EV/EBITDA 배수 10.8배로 완성차 업체와 유사한 수준까지 하락했다. 2분기 영업이익은 3,700억원 이상으로, YoY +25%, QoQ +15% 이상 증익 가능할 전망이다. 매수 기회라고 판단한다.
- 향후 3년 평균 EPS 성장률 +65% 이상 예상되는 한국 소재 기업들의 경우 0.6~0.7 수준의 PEG만 가정하더라도 2024년 기준 P/E 40배 초반의 Target P/E 정당화 될 수 있다고 판단한다. P/E 20배 초반의 엘앤에프, 천보는 강력한 매수 기회라고 판단한다. 일진머티리얼즈 역시 20배 초반이나 현재 컨센서스에 CB, BW 전환에 따른 지배 순익 희석이 충분히 반영되어 있지 않다고 판단한다.
(컴플라이언스 승인을 득함)
'다시 높아진 가격 매력도'
자료링크 : https://bit.ly/3tvjukH
▶ Car : 유럽 친환경차 정책 강화
- Tesla는 미국 도로교통안전국의 Autopilot 안전 조사 단계 상향으로 한 주간 -1.0% 하락했고, Rivian과 Lucid 역시 인플레이션 국면에서 고 멀티플 스타트업에 대한 우려 지속 부각되며 각각 -6.1%, -3.5% 하락했다. 중국 전기차 기업들은 자동차 구매세 인하 및 번호판 발급량 증가 등 정책 기대감 지속되며 큰 폭 상승했다 (NIO +0.3%, XPeng +7.7%, Li Auto +14.2%).
- EU 유럽의회에서 2035년부터 내연기관 신차 판매 금지 법안이 통과됐다. 한편, EU는 하이브리드 차량에 대한 정책 지원을 축소하고, 중장기적으로 ‘탈하이브리드’ 정책을 추진할 전망이다. 또한 PHEV 실제 탄소 배출량이 공식 기록 대비 2~4배 높다는 지적에 따라 2025년부터 테스트 방식을 강화할 예정이다. 현재 한국 자동차 수출 중 유럽 비중은 전체 자동차 17.7%, 친환경차 41.2% 다.
- 미국 바이든 행정부는 2030년까지 전기차 충전소 50만개 건설을 위해 향후 향후 각 주에 약 6조원(50억달러)을 지원할 예정이다현재 미국 내 충전소 약 10만개). 한편, Tesla 충전소는 연방 정부 지원 대상에서 제외됐다.
- 현대차는 반도체 공급 부족 다소 완화되며 2022년 6월 글로벌 자동차 생산량을 연중 최대치인 35만대로 설정했다(1월 28.5만대, 2월 29.9만대, 3월 31.8만대, 4월 32.3만대).
▶ Cell : BYD 주가 강세 지속
- 배터리 대형주 3사 합산 유니버스(LG에너지솔루션, 삼성SDI, SK이노베이션)는 한 주간 -1.1% 하락하며 코스피 대비 +1.7%p Out-perform 했다. SK이노베이션이 2분기 실적 기대감 지속되며 한 주간 +8.2% 상승했다. CATL 중국 전기차 정책 기대감으로 +3.9% 상승했고, BYD는 5월 전기차 출하 호조 및 Tesla향 배터리 공급 가능성 부각되며 +15.9% 상승했다.
- 미국 Solid Power가 전고체 배터리 시험 생산을 시작했다. Solid Power는 2022년 말 BMW와 Ford에 전고체 테스트 배터리를 공급 예정이며, 2024년부터 양산 시작 계획이다. 한편 Solid Power는 국내 SK이노베이션, 현대차 등이 투자 진행한 바있다.
- BYD 부사장은 곧 Tesla에 전기차 배터리를 공급할 예정이라고 언급했다.
- LG에너지솔루션은 컨소시엄을 통해 인도네시아에 연간 350만대 전기차 대응 가능한 200GWh 규모 배터리 산업 프로젝트를 추진할 계획이다. 컨소시엄에는 LG화학, LX인터내셔널, 포스코, 화유 등이 참여 예정이며, 투자 규모는 약 11조원(90억달러)이다. 이외 LGES는 2022년 9월, 인도네시아에서 니켈 광산 JV 설립 예정이다.
- VW는 미국 배터리 합작사 설립을 추진 중이며, 설립 파트너로는 SK on, LGES, 삼성SDI, Northvolt 등이 거론된다.
▶ Material/Equipment : 중국 전해액 업체 주가 급등
- 2차전지 소재 합산 유니버스는 한 주간 -2.7% 하락했다. 최근 주가 상승세 가팔랐던 주도주들이 장 조정 국면에서 큰 폭 하락했다(엘앤에프 -5.3%, 나노신소재 -10.5%, 피엔티 -10.3% 등). 중국 소재 기업들은 CATL 및 BYD 발 호재로 상승세 지속됐고, (Beijing Easpring +6.3% 등), 특히 전해액 기업들이 LiPF6 가격 하락에 따른 수익성 개선 기대감으로 큰 폭 상승했다(Guangzhou Tinchi +12.5%, Shenzen Capchem +7.2% 등).
- 포스코그룹 최정우 회장은 ‘철의 날’ 행사에서 일진머티리얼즈 인수 가능성 없다고 언급했다.
- 광물별 전주 대비 가격 증감률은 리튬(+2.6%), 니켈(+0.2%), 코발트(-0.8%), 망간(-1.2%), 알루미늄(-1.8%), 구리 (+1.8%)이며, 전분기 대비 증감률은 리튬(+9.8%), 니켈(+14.7%), 코발트(+5.8%), 망간(+1.6%), 알루미늄(-8.6%), 구리(-2.6%)다.
▶ 투자 전략 : 삼성SDI, 엘앤에프, 천보
- 다시 가격 매력이 높아졌다. 셀 메이커는 2023년 기준 EV/EBITDA 멀티플, 이미 수익성이 본 궤도에 올라와있어 실적 가시성이 높은 소재 기업들은 2024년 기준 P/E 멀티플 기준으로 매력적인 가격대에 도달한 기업들이 많다.
- 삼성SDI의 경우 2023년 기준 EV/EBITDA 배수 10.8배로 완성차 업체와 유사한 수준까지 하락했다. 2분기 영업이익은 3,700억원 이상으로, YoY +25%, QoQ +15% 이상 증익 가능할 전망이다. 매수 기회라고 판단한다.
- 향후 3년 평균 EPS 성장률 +65% 이상 예상되는 한국 소재 기업들의 경우 0.6~0.7 수준의 PEG만 가정하더라도 2024년 기준 P/E 40배 초반의 Target P/E 정당화 될 수 있다고 판단한다. P/E 20배 초반의 엘앤에프, 천보는 강력한 매수 기회라고 판단한다. 일진머티리얼즈 역시 20배 초반이나 현재 컨센서스에 CB, BW 전환에 따른 지배 순익 희석이 충분히 반영되어 있지 않다고 판단한다.
(컴플라이언스 승인을 득함)
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"5G 가입자 증가 구간..하반기 통신주 주가 상승 기대" https://v.daum.net/v/20220612204338181
언론사 뷰
"5G 가입자 증가 구간..하반기 통신주 주가 상승 기대"
[아시아경제 이민지 기자]하반기 통신사들의 주가가 완만한 상승세를 보일 것이란 전망이 나온다. 5G 가입자 수 증가에 따른 확실한 이익 성장이 기대된다는 판단에서다. 12일 신한금융투자에 따르면 올해 3사(SK텔레콤, KT, LG유플러스)의 영업이익을 4조7200억원으로 지난해 같은 기간보다 17% 성장할 것으로 기대된다. LTE 전환기인 2012년 하반기
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Economic News Collection:
[클릭 e종목] "S-Oil, 2분기 사상 최대 실적..목표주가 ↑ https://v.daum.net/v/20220613064519258
가스요금 또 오른다..올해 정해진 인상만 4차례 https://v.daum.net/v/20220613064642271
[클릭 e종목] "S-Oil, 2분기 사상 최대 실적..목표주가 ↑ https://v.daum.net/v/20220613064519258
가스요금 또 오른다..올해 정해진 인상만 4차례 https://v.daum.net/v/20220613064642271
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[클릭 e종목] "S-Oil, 2분기 사상 최대 실적..목표주가 ↑
[아시아경제 황윤주 기자] 하나금융투자는 13일 S-Oil(에쓰오일)에 대해 2분기 사상 최대 실적을 기록할 것으로 전망했다. 이에 투자의견 '매수'를 유지하고, 목표주가를 16만원으로 상향했다. 윤재성 하나금융투자 연구원은 "2분기 영업이익은 1조4000억원으로 전년 동기 대비 148%, 전분기 대비 6% 증가할 것으로 예상한다"고 밝혔다. 이는 하나금
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Forwarded from [신한 리서치본부] IT(반도체/전기전자/디스플레이)
[ 신한금융투자
IT부품/전기전자
박형우 ]
IT부품/전기전자
- 주가 하락 시 주목해야 할 IT부품주
▶️ 결론
- IT 세트 우려와 차별화 가능 기업 주목
- 주가 하락시, 선별적 매수 전략 필요
▶️ IT 세트 판매 감소 우려
- 22F 세트 출하량 전망, 지속적으로 하향
▶️ Bottom-up IT하드웨어 전략
① 폴더블: 차별화
② DDR5: ASP 급등
③ MR(AR/VR): 애플글래스
④ 제품 다각화: 카메라/전장/통신 부품
▶️ 투자전략: 수요 흐름과 차별화되는 기술변화 기업
- 폴더블: 파인테크닉스, KH바텍, 인터플렉스, 세경하이테크
- DDR5: 관련 비중이 가장 높은 티엘비(55%)
- 신규 아이템: 자화전자, 세코닉스, 와이솔
(당사 보고서 발간 이후 100% 이상 주가가 상승했던 추천주들은 위 리스트에서 제외: 비에이치, LG이노텍, 심텍, 이수페타시스, 아비코전자)
▶️ URL: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=304654
위 내용은 2022년 6월 13일 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
IT부품/전기전자
박형우 ]
IT부품/전기전자
- 주가 하락 시 주목해야 할 IT부품주
▶️ 결론
- IT 세트 우려와 차별화 가능 기업 주목
- 주가 하락시, 선별적 매수 전략 필요
▶️ IT 세트 판매 감소 우려
- 22F 세트 출하량 전망, 지속적으로 하향
▶️ Bottom-up IT하드웨어 전략
① 폴더블: 차별화
② DDR5: ASP 급등
③ MR(AR/VR): 애플글래스
④ 제품 다각화: 카메라/전장/통신 부품
▶️ 투자전략: 수요 흐름과 차별화되는 기술변화 기업
- 폴더블: 파인테크닉스, KH바텍, 인터플렉스, 세경하이테크
- DDR5: 관련 비중이 가장 높은 티엘비(55%)
- 신규 아이템: 자화전자, 세코닉스, 와이솔
(당사 보고서 발간 이후 100% 이상 주가가 상승했던 추천주들은 위 리스트에서 제외: 비에이치, LG이노텍, 심텍, 이수페타시스, 아비코전자)
▶️ URL: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=304654
위 내용은 2022년 6월 13일 현재 컴플라이언스 승인이 이뤄진 내용입니다.
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'2.5조' 빌려 삼성전자 산 개미..금리인상·주가하락 '이중고' https://v.daum.net/v/20220613140315960
다음뉴스
"2.5조 빚까지 냈는데 이자폭탄" 삼전에 물린 개미들 '절규'
올들어 삼성전자 주가가 지속적으로 하락하는데도 신용 매수는 오히려 2조5000억원이 몰렸다. 반등을 예상한 레버리지 수요가 크게 증가한 영향이다. 하지만 예상과 달리 주가 하락이 이어지고 신용 금리마저 오르면서 손실폭은 커지고 있다. 13일 금융투자업계에 따르면 삼성전자 신용융자는 올해 초 804만주에서 지난 10일 1149만주로 42.9% 증가했다.
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가치투자클럽
4680 원통형 증설
LG엔솔, '테슬라 4680' 배터리 양산..오창에 7천300억원 투자(종합) https://v.daum.net/v/20220613165836058
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LG엔솔, '테슬라 4680' 배터리 양산..오창에 7천300억원 투자(종합)
(서울=연합뉴스) 조재영 기자 = LG에너지솔루션이 내년 하반기부터 미국 전기자동차 업체 테슬라에 공급할 원통형 '4680' 배터리를 양산한다. LG에너지솔루션은 한국 오창공장에 총 7천300억원을 투자해 원통형 배터리 생산라인을 신·증설한다고 13일 공시했다. LG에너지솔루션은 오창 2공장에 5천800억원을 투자해 총 9GWh(기가와트시) 규모의 원통형
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가치투자클럽
장이 안 좋을때는 잠시 머리도 쉬면서 만화 어떨까요. 베테랑 펀드매니저 출신이신 작가님이 쓰신 웹툰을 추천드립니다. 본인의 투자 스타일을 다시 점검할 수 있는 좋은 책입니다. 내가 주식투자의 첫단추부터 잘못 끼지는 않았는지 확인할 수 있는 기회가 될 것 같습니다. http://www.yes24.com/Product/Goods/109784495 오늘 자정까지 가치투자클럽의 네이버 카페에 신규 가입을 하신 분들 중에 스무명을 추첨하여 이 책을 보내드리겠습니다.…
마흔 명이 카페에 가입해주셨습니다. 20명을 추첨하여 책을 보내드린다고 하였는데 전원 다 보내드리겠습니다.
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장이 안 좋을때는 잠시 머리도 쉬면서 만화 어떨까요. 베테랑 펀드매니저 출신이신 작가님이 쓰신 웹툰을 추천드립니다. 본인의 투자 스타일을 다시 점검할 수 있는 좋은 책입니다. 내가 주식투자의 첫단추부터 잘못 끼지는 않았는지 확인할 수 있는 기회가 될 것 같습니다.
http://www.yes24.com/Product/Goods/109784495
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예스24
주식, 개미지옥 탈출하기 | 김승대(툰개미) | 마음의숲 - 예스24
주식 100전 100승을 위한 가장 빠르고 안전한 투자 가이드!인스타그램에서 주식 붐을 일으킨 주식 만화의 끝판왕!인스타그램에서 흔치 않은 ‘주식’이란 주제로 만화를 그려 화제를 일으킨 툰개미의 첫 주식 만화. 증권회사 운용본부장 출신인 저자는 전업 투자와 사...
👍13🔥3
6월 13일 시간외특징주
https://cafe.naver.com/stockhunters/87709
6월 13일 52주 신고가 및 급등락주
https://cafe.naver.com/stockhunters/87710
https://cafe.naver.com/stockhunters/87709
6월 13일 52주 신고가 및 급등락주
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22.06.13 (월)
내일의 준비는 전자공시생과 함께
- 코스피, 코스닥 전업종 하락
- 기대인플레가 잡힐 때까지 정신차리기 힘든 시장
업종등락: https://blog.naver.com/jsblfwj/222771512008
선별종목: https://blog.naver.com/jsblfwj/222771693032
전자공시생 목차
https://blog.naver.com/jsblfwj/222447835825
내일의 준비는 전자공시생과 함께
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[업종등락] 22.06.13 (월)
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'자이언트 스텝' 우려에 뉴욕증시 휘청.."검은 월요일" https://v.daum.net/v/20220614065801574
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'자이언트 스텝' 우려에 뉴욕증시 휘청.."검은 월요일"
41년 만에 최고로 치솟은 물가상승률 여파로 미국 뉴욕 증시의 주요 3대 지수가 13일(현지시간) 일제히 폭락 마감했다. 이날 뉴욕증시의 다우존스30 산업평균지수는 전장보다 876.05포인트(2.79%) 떨어진 30,516.74에 거래를 마쳤다. 뉴욕증권거래소에서 블루칩을 모아놓은 다우 지수가 3거래일 연속 500포인트 이상 하락한 것은 역사상 처음이라고
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