📊Обзор от Gray Fox / @FoxFoxet
🇷🇺 Апдейт по Полюс Золото!
Приветствую. Теперь стоит провести апдейт и по золотодобывающей компании Полюс Золото.
В прошлом обзоре я говорил о том, что там готовился откат и следует приготовиться к тому, чтобы по возможности откат словить.
Кто не помнит подробностей, то это вот этот пост.
Что кстати прикольно, многие читатели писали там, что до 8500 рублей за акцию цена не дойдет.
А вот вам сюрприз!
Цена опустилась ниже, но пока что я все равно не вижу возможности для покупки.
Судя по графику и показаниям индикатора Полос Боллинджера - мы можем спуститься еще чуть ниже. Вплоть до 8000 рублей. Необязательно, но пока откат будет еще длиться.
Но несмотря на это я все равно рекомендую покупать акции, вопрос лишь в том, чтобы взять наилучшую точку входа для заработка.
Я бы ждал касания нижней полосы и какой-нибудь интересной комбинации свеч, что четко могла показать потенциал для разворота и на этом можно было смело входить в позицию с выставленными стопами и тейк профитами.
Пока что входить рановато или нецелесообразно, но я все равно настроен на рост акции в среднесрок. Поэтому, обратите пристальное внимание и когда появится возможность - используйте ее.
🇷🇺 Апдейт по Полюс Золото!
Приветствую. Теперь стоит провести апдейт и по золотодобывающей компании Полюс Золото.
В прошлом обзоре я говорил о том, что там готовился откат и следует приготовиться к тому, чтобы по возможности откат словить.
Кто не помнит подробностей, то это вот этот пост.
Что кстати прикольно, многие читатели писали там, что до 8500 рублей за акцию цена не дойдет.
А вот вам сюрприз!
Цена опустилась ниже, но пока что я все равно не вижу возможности для покупки.
Судя по графику и показаниям индикатора Полос Боллинджера - мы можем спуститься еще чуть ниже. Вплоть до 8000 рублей. Необязательно, но пока откат будет еще длиться.
Но несмотря на это я все равно рекомендую покупать акции, вопрос лишь в том, чтобы взять наилучшую точку входа для заработка.
Я бы ждал касания нижней полосы и какой-нибудь интересной комбинации свеч, что четко могла показать потенциал для разворота и на этом можно было смело входить в позицию с выставленными стопами и тейк профитами.
Пока что входить рановато или нецелесообразно, но я все равно настроен на рост акции в среднесрок. Поэтому, обратите пристальное внимание и когда появится возможность - используйте ее.
❗️С Днём защитника Отечества всех, кто заслуживает этого звания!
Тех, кто защищает Отечество сейчас, и ветеранов.
Обращение командующего ВДВ РФ М.Теплинского - по ссылке.
Тех, кто защищает Отечество сейчас, и ветеранов.
Обращение командующего ВДВ РФ М.Теплинского - по ссылке.
📊Обзор от Gray Fox / @FoxFoxet
🇺🇸 Когда покупать General Dynamics? Выгодные цены для военной компании США.
Чтобы обойдись от обсуждений на политической почве - я буду проводить данный разбор исключительно с точки зрения технического анализа.
В целом за последний год котировки акций General Dynamics с учетом цены на сегодня, но год назад выше только на 12 долларов.
То есть реальный годовой прирост военной компании составил только чуть больше 5% годовых.
Но несмотря на это войти в эту компанию можно будет около двух ценовых уровней. Это 220 и 210$.
Подробнее картина на графике.
Акции военной компании идут в восходящем бычьем тренде долгие годы, но этот рост сопровождается различными откатами, который мы можем наблюдать и сейчас.
Цена может снизиться до уровня 220 или в худшем случае до 210 долларов США. Возле них нужно высматривать какой-либо свечной разворот. Будет лучше, если цена будет пересекать не только уровень, но и нижнею полосу индикатора Боллинджера. Это добавит уровню силы и важности для остальных участников.
Но одних пересечений мало. Возле указанных зон также нужны либо графические паттерны, либо свечные, которые четко будут указывать на разворот. В противном случае цена может уйти еще ниже, но это маловероятно. General Dynamics больше склонна к росту, а текущее падение локально.
🇺🇸 Когда покупать General Dynamics? Выгодные цены для военной компании США.
Чтобы обойдись от обсуждений на политической почве - я буду проводить данный разбор исключительно с точки зрения технического анализа.
В целом за последний год котировки акций General Dynamics с учетом цены на сегодня, но год назад выше только на 12 долларов.
То есть реальный годовой прирост военной компании составил только чуть больше 5% годовых.
Но несмотря на это войти в эту компанию можно будет около двух ценовых уровней. Это 220 и 210$.
Подробнее картина на графике.
Акции военной компании идут в восходящем бычьем тренде долгие годы, но этот рост сопровождается различными откатами, который мы можем наблюдать и сейчас.
Цена может снизиться до уровня 220 или в худшем случае до 210 долларов США. Возле них нужно высматривать какой-либо свечной разворот. Будет лучше, если цена будет пересекать не только уровень, но и нижнею полосу индикатора Боллинджера. Это добавит уровню силы и важности для остальных участников.
Но одних пересечений мало. Возле указанных зон также нужны либо графические паттерны, либо свечные, которые четко будут указывать на разворот. В противном случае цена может уйти еще ниже, но это маловероятно. General Dynamics больше склонна к росту, а текущее падение локально.
📊Обзор от Gray Fox / @FoxFoxet
Что происходит с Тинькофф? Разбор полетов!
Приветствую. Думаю начать обзор нужно с Тинькофф банка, поскольку последние новости по рынкам коснулись в первую очередь его.
В чем основная суть? Тинькофф повторяет ту же историю, что и банк ВТБ. Брокер попадает под санкции ЕС и это может повлиять на возможность работы с иностранными акциями.
Компания пообещала перевести все активы в новую компанию, которая не подпадет под санкции, но вместе с этим если я все правильно понял - инвесторов данные обещания не успокоили и паника все равно осталась.
Тинькофф брокер принял еще одно решение временно заморозить клиентам операции с иностранными бумагами и фондами, связанными с иностранными активами. Вот ссылка на источник.
На открытии торгов акции упали на более, чем 13%, но сейчас они восстановились до -4% на текущий момент.
Что я думаю по этому поводу?
Честно? Трудно что-либо сказать по поводу иностранных активов в Тинькове. Основная тревога - слишком больно похожая история с брокером ВТБ, а там я напомню, что клиенты в итоге банально потеряли свои деньги из-за блокировок.
Будет ли так поступать Тинькофф?
Надеюсь, что нет! Такой шаг банально убьет всю репутацию компании, которая была. Я человек оптимистичный и надеюсь, что Тинькофф заморозил активы чисто для того, чтобы не допустить панических распродаж и утечки клиентов, но в текущей ситуации что-либо прогнозировать трудно.
Я все же, надеюсь, что все будет хорошо, но а если нет.
То стоит смотреть на уровень 2655 рублей за акцию. Если технический анализ покажет разворотный сигнал, то скорее всего большинство уверены в негативном исходе и акции будут падать. Если пробьем этот уровень, то тревога обойдется и акции только сильней выкупят. Но пока ключевой уровень это 2655 рублей за акцию.
Что происходит с Тинькофф? Разбор полетов!
Приветствую. Думаю начать обзор нужно с Тинькофф банка, поскольку последние новости по рынкам коснулись в первую очередь его.
В чем основная суть? Тинькофф повторяет ту же историю, что и банк ВТБ. Брокер попадает под санкции ЕС и это может повлиять на возможность работы с иностранными акциями.
Компания пообещала перевести все активы в новую компанию, которая не подпадет под санкции, но вместе с этим если я все правильно понял - инвесторов данные обещания не успокоили и паника все равно осталась.
Тинькофф брокер принял еще одно решение временно заморозить клиентам операции с иностранными бумагами и фондами, связанными с иностранными активами. Вот ссылка на источник.
На открытии торгов акции упали на более, чем 13%, но сейчас они восстановились до -4% на текущий момент.
Что я думаю по этому поводу?
Честно? Трудно что-либо сказать по поводу иностранных активов в Тинькове. Основная тревога - слишком больно похожая история с брокером ВТБ, а там я напомню, что клиенты в итоге банально потеряли свои деньги из-за блокировок.
Будет ли так поступать Тинькофф?
Надеюсь, что нет! Такой шаг банально убьет всю репутацию компании, которая была. Я человек оптимистичный и надеюсь, что Тинькофф заморозил активы чисто для того, чтобы не допустить панических распродаж и утечки клиентов, но в текущей ситуации что-либо прогнозировать трудно.
Я все же, надеюсь, что все будет хорошо, но а если нет.
То стоит смотреть на уровень 2655 рублей за акцию. Если технический анализ покажет разворотный сигнал, то скорее всего большинство уверены в негативном исходе и акции будут падать. Если пробьем этот уровень, то тревога обойдется и акции только сильней выкупят. Но пока ключевой уровень это 2655 рублей за акцию.
📊❓Что интересного произошло на рынках за последнюю неделю?
Индекс доллара существенно вырос - с уровней ниже 104 он достигал значений выше 105, сейчас скорректировался к 104.6, где и стабилизировался.
Это для рынков плохо.
Доходность 10-летних облигаций примерно там же, где и неделю назад. Отсутствие роста этого показателя- для рынков хорошо.
S&P 500 упал ниже 4000, локальный минимум был установлен ниже 3950, вчера индекс закрылся на 3982.
Если сегодня вернется выше 4000 с закреплением - для рынков хорошо. Если нет - плохо.
Причина отсутствия оптимизма на рынках - данные о растущей инфляции. Объективно она растет и это очевидно.
CPI выше прогноза, PPI тоже, (а PPI опережающий индикатор, т.е. в течение ближайших пару месяцев скорее всего, будет расти и CPI.
В первой половине февраля вышло 14 индикаторов, которые связаны с ценами, спросом, настроением потребителей. 12 из них выше прогноза, что говорит о сильной экономике, которая не реагирует на попытки ФРС ее притормозить.
PCE Price index, который вышел 24 февраля, тоже существенно выше прогноза.
Но как так, ведь Пауэлл в начале февраля говорил о «дезинфляции», а участники рынка уже всерьез рассчитывали, что ставка подниматься не будет?
Не надо на Пауэлла сильно рассчитывать. Он весь 2021 год говорил, что инфляция - временное явление, и пройдет сама. Хотя всем было очевидно, что генерация триллионов долларов в 2020-2021 году НЕ может Не привести к сильнейшей инфляции.
На канале еще в марте 2020, когда все начиналось, говорилось, что главным итогом коронапсихоза будет сильная инфляция.
Теперь Пауэлл явно поторопился заявлять о «дезинфляции». Да, с июня 2022 CPI падает. Но тут вопрос - почему?
Посмотрите на график нефти - как раз в июне и был пик выше 120, потом шли снижение, а с ноября - стабилизация. Цены на нефть отражаются в в продуктах и услугах через 40-50 дней, так что все логично. Высокая цена нефти и энергоносителей вообще привела к росту издержек и сокращению спроса, сокращение спроса и некоторое сокращение экономики в целом снизило цены. Падение цен на нефть и энергоносители снизило инфляцию.
Поэтому снижение инфляции во второй половине 2022 года было вызвано эффектом высокой базы. Сейчас он себя исчерпал, и дальнейшее снижение инфляции может быть только в случае существенного охлаждения экономики, признаков чего пока нет.
Кстати, снижение инфляции во второй половине 2022 с последующим ростом в начале 2023, происходит не только в США. Например, рост инфляции в феврале мы видим в Испании и во Франции.
Данные по CPI и PPI ЕС выйдут 2-3 марта. Скорее всего, они будут хуже прогноза.
❓Чего ждать дальше?
📉В пользу падения рынка:
Весьма вероятный дальнейший рост инфляции, на который ФРС должна будет как-то реагировать. Почему ФРС не может поднять ставку сразу на пару процентов (ведь была же ставка 20% в 80-е годы), и победить инфляцию быстро, рассказывал тут.
Но применить максимально жесткую риторику и поднять ставку на 0.5-0.75% вполне может.
Кроме того, мы видим дальнейшую фрагментацию мира. Нарастает противостояние по линии США-Китай, и сближение Китая и России (последнее логично и правильно, у нас есть почва для сотрудничества и общие интересы).
США и Китай уже вводят взаимные санкции. Если это перерастет в полноценные экономические войны- это сокращение предложения, т.е. инфляционный фактор.
Геополитические обострения. США явно пытается поджечь Тайвань (визиты, тайные переговоры, поставки оружия). Так всегда бывает, когда экономические проблемы надо решать внеэкономическими методами. В сентябре еще на канале говорилось, что это весьма вероятно.
Кроме того, возможно обострение в Приднестровье и в Беларуси. Но об этом отдельно напишу.
📈В пользу роста:
Реально ФРС не может поднимать ставку выше 5-5.5%, о причинах тут.
Большинство участников рынка не могут этого не понимать. Потому пока скептически относятся к жесткой риторике ФРС.
Аналитики, рейтинговые агентства, деловые СМИ говорят об инфляции, рецессии и S&P 500 на 3200.
Это похоже на медвежий консенсус. Что происходит в таких случаях, читаем тут.
Продолжение далее ⬇️
Индекс доллара существенно вырос - с уровней ниже 104 он достигал значений выше 105, сейчас скорректировался к 104.6, где и стабилизировался.
Это для рынков плохо.
Доходность 10-летних облигаций примерно там же, где и неделю назад. Отсутствие роста этого показателя- для рынков хорошо.
S&P 500 упал ниже 4000, локальный минимум был установлен ниже 3950, вчера индекс закрылся на 3982.
Если сегодня вернется выше 4000 с закреплением - для рынков хорошо. Если нет - плохо.
Причина отсутствия оптимизма на рынках - данные о растущей инфляции. Объективно она растет и это очевидно.
CPI выше прогноза, PPI тоже, (а PPI опережающий индикатор, т.е. в течение ближайших пару месяцев скорее всего, будет расти и CPI.
В первой половине февраля вышло 14 индикаторов, которые связаны с ценами, спросом, настроением потребителей. 12 из них выше прогноза, что говорит о сильной экономике, которая не реагирует на попытки ФРС ее притормозить.
PCE Price index, который вышел 24 февраля, тоже существенно выше прогноза.
Но как так, ведь Пауэлл в начале февраля говорил о «дезинфляции», а участники рынка уже всерьез рассчитывали, что ставка подниматься не будет?
Не надо на Пауэлла сильно рассчитывать. Он весь 2021 год говорил, что инфляция - временное явление, и пройдет сама. Хотя всем было очевидно, что генерация триллионов долларов в 2020-2021 году НЕ может Не привести к сильнейшей инфляции.
На канале еще в марте 2020, когда все начиналось, говорилось, что главным итогом коронапсихоза будет сильная инфляция.
Теперь Пауэлл явно поторопился заявлять о «дезинфляции». Да, с июня 2022 CPI падает. Но тут вопрос - почему?
Посмотрите на график нефти - как раз в июне и был пик выше 120, потом шли снижение, а с ноября - стабилизация. Цены на нефть отражаются в в продуктах и услугах через 40-50 дней, так что все логично. Высокая цена нефти и энергоносителей вообще привела к росту издержек и сокращению спроса, сокращение спроса и некоторое сокращение экономики в целом снизило цены. Падение цен на нефть и энергоносители снизило инфляцию.
Поэтому снижение инфляции во второй половине 2022 года было вызвано эффектом высокой базы. Сейчас он себя исчерпал, и дальнейшее снижение инфляции может быть только в случае существенного охлаждения экономики, признаков чего пока нет.
Кстати, снижение инфляции во второй половине 2022 с последующим ростом в начале 2023, происходит не только в США. Например, рост инфляции в феврале мы видим в Испании и во Франции.
Данные по CPI и PPI ЕС выйдут 2-3 марта. Скорее всего, они будут хуже прогноза.
❓Чего ждать дальше?
📉В пользу падения рынка:
Весьма вероятный дальнейший рост инфляции, на который ФРС должна будет как-то реагировать. Почему ФРС не может поднять ставку сразу на пару процентов (ведь была же ставка 20% в 80-е годы), и победить инфляцию быстро, рассказывал тут.
Но применить максимально жесткую риторику и поднять ставку на 0.5-0.75% вполне может.
Кроме того, мы видим дальнейшую фрагментацию мира. Нарастает противостояние по линии США-Китай, и сближение Китая и России (последнее логично и правильно, у нас есть почва для сотрудничества и общие интересы).
США и Китай уже вводят взаимные санкции. Если это перерастет в полноценные экономические войны- это сокращение предложения, т.е. инфляционный фактор.
Геополитические обострения. США явно пытается поджечь Тайвань (визиты, тайные переговоры, поставки оружия). Так всегда бывает, когда экономические проблемы надо решать внеэкономическими методами. В сентябре еще на канале говорилось, что это весьма вероятно.
Кроме того, возможно обострение в Приднестровье и в Беларуси. Но об этом отдельно напишу.
📈В пользу роста:
Реально ФРС не может поднимать ставку выше 5-5.5%, о причинах тут.
Большинство участников рынка не могут этого не понимать. Потому пока скептически относятся к жесткой риторике ФРС.
Аналитики, рейтинговые агентства, деловые СМИ говорят об инфляции, рецессии и S&P 500 на 3200.
Это похоже на медвежий консенсус. Что происходит в таких случаях, читаем тут.
Продолжение далее ⬇️
❗️ В марте на рынке будут две важные даты.
10.03 - данные по рынку труда (non farm payroll).
И 14.03- CPI за февраль. Они и определят, куда пойдет рынок до заседания ФРС по ставке, которое будет 22 марта. Далее все зависит от решения (0.25 или 0.5), и от риторики.
Про ситуацию на европейских рынках напишу отдельно. Как и о геополитике в целом.
🎥 Пока несколько видео для понимания ситуации.
- Это в Париже Против поставок оружия на Украину, а некоторые и о выходе из НАТО говорят. Если кто не знает- из военной организации НАТО Франция выходила в 1966, оставаясь в политической структуре альянса. В 2009 году только вернулась. Но это был Шарль де Голль, генерал и боец. Он не захотел, чтобы его страна была в положении, в котором сейчас находятся большинство стран ЕС и принял такое решение.
Макрон, с которым вообще не понятно, кто он по жизни, такого решения не примет никогда.
- Это в Германии, требования те же
Видео 1
Видео 2
- Это в Канаде, премьера так приветствуют, который «Слава Украине» сказал.
Про танк в Германии уже все и так знают, не буду повторятся.
⁉️Что значат такие настроения, почему так происходит и какие могут быть последствия?
Скоро будет на канале.
✳️📊По части рекомендаций - сейчас на фондовом рынке я бы рекомендовал только золото с серебром в долгосрок, компании - бенефициары темы ИИ (о ней тут ), и COIN c MSTR (брать на откатах).
⬆️В торговом сервисе так и делаем. Текущие результаты тут.
💰Есть тема и с пассивным доходом. Для участия писать Виктору @ViktorsPC
10.03 - данные по рынку труда (non farm payroll).
И 14.03- CPI за февраль. Они и определят, куда пойдет рынок до заседания ФРС по ставке, которое будет 22 марта. Далее все зависит от решения (0.25 или 0.5), и от риторики.
Про ситуацию на европейских рынках напишу отдельно. Как и о геополитике в целом.
🎥 Пока несколько видео для понимания ситуации.
- Это в Париже Против поставок оружия на Украину, а некоторые и о выходе из НАТО говорят. Если кто не знает- из военной организации НАТО Франция выходила в 1966, оставаясь в политической структуре альянса. В 2009 году только вернулась. Но это был Шарль де Голль, генерал и боец. Он не захотел, чтобы его страна была в положении, в котором сейчас находятся большинство стран ЕС и принял такое решение.
Макрон, с которым вообще не понятно, кто он по жизни, такого решения не примет никогда.
- Это в Германии, требования те же
Видео 1
Видео 2
- Это в Канаде, премьера так приветствуют, который «Слава Украине» сказал.
Про танк в Германии уже все и так знают, не буду повторятся.
⁉️Что значат такие настроения, почему так происходит и какие могут быть последствия?
Скоро будет на канале.
✳️📊По части рекомендаций - сейчас на фондовом рынке я бы рекомендовал только золото с серебром в долгосрок, компании - бенефициары темы ИИ (о ней тут ), и COIN c MSTR (брать на откатах).
⬆️В торговом сервисе так и делаем. Текущие результаты тут.
💰Есть тема и с пассивным доходом. Для участия писать Виктору @ViktorsPC
📊❗️Что важного произошло на рынках за последние дни?
Об инфляции, которая вновь нарастает, причем не только в США, но и в ЕС, недавно говорил.
🇪🇺Прогноз по ЕС оправдался - сегодня CPI вышел выше прогноза (базовый 5.6% при прогнозе в 5.3%, годовой 8.5% при прогнозе в 8,2%).
🇺🇸10-летние облигации США вчера впервые с ноября 2022 вернулись выше 4%. Они уверенно закрепились выше 4% и продолжают расти. Это плохой знак для фондового рынка.
Растет и индекс доллара, который вновь приближается к 105. Закрепление его выше 105 при продолжении роста доходностей облигаций может привести S&P 500 ниже 3900.
🇨🇳Китай активно продает долговые облигации США. Тут данные по декабрь 2022, но очевидно, что сейчас он избавляется от них еще активнее. Что более чем логично в свете надвигающихся геополитических событий (о событиях расскажу отдельно).
Обратите внимание, как активно от американских облигаций в 2022 году избавлялся Израиль. И если Китай сбрасывает облигации потому, что их могут заблокировать (украсть то есть), то Израиль делает это по каким-то другим соображениям; как правило, они в финансовых вопросах информированы гораздо лучше других.
✅Еще интересный момент- прошла информация, что представитель Минфина США посетил Китай для обсуждения экономических вопросов. Тему эту сильно не раздували, в силу невысокого ранга визитера. Но вообще ситуация интересная - отношения США и Китая находятся в максимальном напряжении, визит Блинкена отменен, США угрожает Китаю санкциями за поддержку России … Какие такие «экономические вопросы» они могут обсуждать?
Чисто по логике - вопросы, связанные с продажей американских облигаций. Так как тут есть точка пересечения интересов - Китай хочет избавится от них как можно быстрее, но быстро продавать не может, так как такие объемы обвалят рынок. Что для США по понятным причинам крайне не желательно. Видимо, это они и обсуждали.
С одной стороны, рост инфляции уже очевиден и требует реакции ФРС (поэтому рынки и падают, что ждут этой реакции).
С другой стороны - мы почти год назад говорили, почему ФРС не может поднять ставку по настоящему высоко (как в 80-хх годах) и победить инфляцию за пару месяцев.
‼️Смотрим, как обстоят дела сейчас.
На обслуживание госдолга (потолок которого вновь надо увеличивать) денег в ближайшее время надо будет больше, чем идет в оборонный бюджет США (напомню, у этой «миролюбивой» страны он самый большой в мире).
Долг домохозяйств увеличился до 16.9 трлн (рекордный рост за 20 лет).
Долги по ипотеке выросли на 254 млрд.
С высокими процентными ставками такая долговая нагрузка закончится массовыми банкротствами, ипотечным кризисом, падением банков и корпораций.
Так как настоящего капитализма (который предусматривает, что все слабое и не жизнеспособное должно умереть и покинуть рынок), с 2008 года уже нет , то в случае такого сценария начнется массовая генерация денег для спасения утопающих.
Впрочем, при дальнейшем росте доходностей долговых облигаций она и так начнется.
Вот потому я и не верю в особо жесткие сценарии от ФРС.
Существующие проблемы будут решаться не экономическими методами. Потому что экономического решения они не имеют. Пришло время платить за результаты, полученные во время коронапсихоза.
Правда, коронапсихоз запускали одни, а платит по векселям весь мир.
✳️Возможно, испытанную тему отработают еще раз - ВОЗ уже предупреждает о новой пандемии. Думаю, и вакцина, по странному совпадению, уже есть).
Об инфляции, которая вновь нарастает, причем не только в США, но и в ЕС, недавно говорил.
🇪🇺Прогноз по ЕС оправдался - сегодня CPI вышел выше прогноза (базовый 5.6% при прогнозе в 5.3%, годовой 8.5% при прогнозе в 8,2%).
🇺🇸10-летние облигации США вчера впервые с ноября 2022 вернулись выше 4%. Они уверенно закрепились выше 4% и продолжают расти. Это плохой знак для фондового рынка.
Растет и индекс доллара, который вновь приближается к 105. Закрепление его выше 105 при продолжении роста доходностей облигаций может привести S&P 500 ниже 3900.
🇨🇳Китай активно продает долговые облигации США. Тут данные по декабрь 2022, но очевидно, что сейчас он избавляется от них еще активнее. Что более чем логично в свете надвигающихся геополитических событий (о событиях расскажу отдельно).
Обратите внимание, как активно от американских облигаций в 2022 году избавлялся Израиль. И если Китай сбрасывает облигации потому, что их могут заблокировать (украсть то есть), то Израиль делает это по каким-то другим соображениям; как правило, они в финансовых вопросах информированы гораздо лучше других.
✅Еще интересный момент- прошла информация, что представитель Минфина США посетил Китай для обсуждения экономических вопросов. Тему эту сильно не раздували, в силу невысокого ранга визитера. Но вообще ситуация интересная - отношения США и Китая находятся в максимальном напряжении, визит Блинкена отменен, США угрожает Китаю санкциями за поддержку России … Какие такие «экономические вопросы» они могут обсуждать?
Чисто по логике - вопросы, связанные с продажей американских облигаций. Так как тут есть точка пересечения интересов - Китай хочет избавится от них как можно быстрее, но быстро продавать не может, так как такие объемы обвалят рынок. Что для США по понятным причинам крайне не желательно. Видимо, это они и обсуждали.
С одной стороны, рост инфляции уже очевиден и требует реакции ФРС (поэтому рынки и падают, что ждут этой реакции).
С другой стороны - мы почти год назад говорили, почему ФРС не может поднять ставку по настоящему высоко (как в 80-хх годах) и победить инфляцию за пару месяцев.
‼️Смотрим, как обстоят дела сейчас.
На обслуживание госдолга (потолок которого вновь надо увеличивать) денег в ближайшее время надо будет больше, чем идет в оборонный бюджет США (напомню, у этой «миролюбивой» страны он самый большой в мире).
Долг домохозяйств увеличился до 16.9 трлн (рекордный рост за 20 лет).
Долги по ипотеке выросли на 254 млрд.
С высокими процентными ставками такая долговая нагрузка закончится массовыми банкротствами, ипотечным кризисом, падением банков и корпораций.
Так как настоящего капитализма (который предусматривает, что все слабое и не жизнеспособное должно умереть и покинуть рынок), с 2008 года уже нет , то в случае такого сценария начнется массовая генерация денег для спасения утопающих.
Впрочем, при дальнейшем росте доходностей долговых облигаций она и так начнется.
Вот потому я и не верю в особо жесткие сценарии от ФРС.
Существующие проблемы будут решаться не экономическими методами. Потому что экономического решения они не имеют. Пришло время платить за результаты, полученные во время коронапсихоза.
Правда, коронапсихоз запускали одни, а платит по векселям весь мир.
✳️Возможно, испытанную тему отработают еще раз - ВОЗ уже предупреждает о новой пандемии. Думаю, и вакцина, по странному совпадению, уже есть).
📊Обзор от Gray Fox / @FoxFoxet
🇺🇸 Апдейт по AAPL!
Всех приветствую. Пришло время разобрать сейчас ситуацию по любимому яблоку.
В прошлом своем обзоре по Apple я говорил о том, что котировки акций дошли до значимого уровня и их уже пора плавно покупать. Если хотите почитать прошлый обзор дословно, то это можно сделать вот здесь!
Там же указаны ссылки на графики на тот момент времени.
А вот так сейчас выглядит текущий график по Apple.
Прогноз оказался верным и акции выросли так, как было указано в обзоре. Это отличная сделка в текущие времена, так как зарабатывать стало сложнее. Сложнее, но не невозможно.
Все кто брали акции Apple молодцы. Однако сейчас медведи вновь пытаются наступить на котировки. Что же тогда лучше всего сделать?
А это зависит от вашей стратегии, которую вы сами выбрали. Если вы человек с деньгами и можете позволить себе спокойно ждать, то я бы просто не дергался и был уверен в своей идеи. IT компании США - локомотив всего фондового рынка Америки, а значит являются одним из надежных активов.
Но если вы берете среднесрочно, краткосрочно, то да, локально акции могут и упасть.
Но я бы не продавал, а если бы и решился на такое, то купил бы акции вновь через время.
Начертил пару забавных линий на график.
Смотрите, если в Штатах не будет ничего экстраординарного, то акции могут спуститься к тем уровням, откуда они в предыдущий раз оттолкнулись, а после там появятся новые покупатели, которые начнут скупать в свои портфели.
В самом негативном случае мы можем просесть до 100$ за акцию, к области, что я отметил красными линиями, но все равно акцию нужно будет выкупать. Сейчас идет стандартный классический откат, но фондовый рынок, особенно если мы говорим о рынке США - для них за кризисом дальше следует рост, что обновляет новые исторические максимумы. Поэтому в долгосрок это одна из приоритетных идей в покупку.
🇺🇸 Апдейт по AAPL!
Всех приветствую. Пришло время разобрать сейчас ситуацию по любимому яблоку.
В прошлом своем обзоре по Apple я говорил о том, что котировки акций дошли до значимого уровня и их уже пора плавно покупать. Если хотите почитать прошлый обзор дословно, то это можно сделать вот здесь!
Там же указаны ссылки на графики на тот момент времени.
А вот так сейчас выглядит текущий график по Apple.
Прогноз оказался верным и акции выросли так, как было указано в обзоре. Это отличная сделка в текущие времена, так как зарабатывать стало сложнее. Сложнее, но не невозможно.
Все кто брали акции Apple молодцы. Однако сейчас медведи вновь пытаются наступить на котировки. Что же тогда лучше всего сделать?
А это зависит от вашей стратегии, которую вы сами выбрали. Если вы человек с деньгами и можете позволить себе спокойно ждать, то я бы просто не дергался и был уверен в своей идеи. IT компании США - локомотив всего фондового рынка Америки, а значит являются одним из надежных активов.
Но если вы берете среднесрочно, краткосрочно, то да, локально акции могут и упасть.
Но я бы не продавал, а если бы и решился на такое, то купил бы акции вновь через время.
Начертил пару забавных линий на график.
Смотрите, если в Штатах не будет ничего экстраординарного, то акции могут спуститься к тем уровням, откуда они в предыдущий раз оттолкнулись, а после там появятся новые покупатели, которые начнут скупать в свои портфели.
В самом негативном случае мы можем просесть до 100$ за акцию, к области, что я отметил красными линиями, но все равно акцию нужно будет выкупать. Сейчас идет стандартный классический откат, но фондовый рынок, особенно если мы говорим о рынке США - для них за кризисом дальше следует рост, что обновляет новые исторические максимумы. Поэтому в долгосрок это одна из приоритетных идей в покупку.
🌐Что нового в геополитике?
🇨🇳Начнем с Китая. Он и с начала СВО занял позицию поддержки России. Но не так открыто, как сейчас. Видимо, ожидал и развития событий на фронте, и реакции на санкции.
Судя по последним событиям (визит Лукашенко в Китай, визит Ван И в Москву и подготовка к визиту Си Цзиньпина), результатом Китай удовлетворен и собирается проявить свою позицию более явно.
Конечно, не из-за любви к нам, а в своих интересах.
Во-первых, уже очевидно, что США будет поджигать ситуацию на Тайване не когда-нибудь потом, а прямо сейчас. Есть вновь, как в конце 2021 года, надвигаются экономические проблемы, которые не имеют решения экономическими методами.
Детальнее тут и тут.
Во-вторых, надо переключать внимание внутренней аудитории на что-то новое. Потому как уже очевидно, что достичь целей на Украине (военного поражения России с последующей дестабилизацией обстановки внутри страны и смены власти) не удастся. А военной помощи на сумму, существенно превышающую военный бюджет России на 2022 год, уже выделено, и еще столько же обещано.
И надо как-то объяснять избирателям, зачем все это было.
Новый конфликт и новый враг эту проблему решит. Кто сейчас помнит про позорный уход из Афганистана и людей, падающих с взлетающего американского самолета? А ведь это всего два года назад было. Так забудут и про Украину.
США прямо сейчас активизирует поставки оружия Тайваню, поставляет боеприпасы, вооружает Японию, собирается открывать новые базы на Филиппинах. Как будто донося до Китая, что чем дальше, тем сложнее будет взять Тайвань.
В Китае принят закон о резервистах, позволяющий провести мгновенную мобилизацию, а также внесены поправки для военного времени в Уголовно-процессуальный закон.
При этом Китай делает всё более резкие заявления. Например, Посол Китая в ЕС заявил, что «Вашингтон способствует продолжению украинского кризиса, потому что США являются главным бенефициаром затяжного конфликта».
Это понятно, что главным бенефициаром, мы в самом начале это говорили . Но такие заявления без всякого налета дипломатичности говорят о том, что время дипломатии подходит к концу.
Еще в феврале был визит в Китай иранского президента. А до этого Раиси (иранский президент) был в Москве. Похоже на контуры будущего военного блока.
Именно это же время стало известно о значительном прогрессе в ядерной программе Ирана. Не удивлюсь, если скоро у Ирана появятся С-400 (ПВО ему сейчас особенно необходимы). А может, HQ-26 или хотя бы HQ-9 (китайские комплексы ПВО).
О будущих блоках говорил тут.
Что всё перечисленное будет значить для экономики?
- Сильное сокращение международной торговли, а значит, рост инфляции (сокращение предложения - инфляционный фактор).
- Падение фондового рынка (кроме ВПК и смежных отраслей).
- Удар по всем компаниям, которые зависят от микрочипов. Их много - от Apple и Intel с Nvidia до автомобильного сектора.
- Рост доллара к остальным валютам
- Всё остальное непредсказуемо, так как зависит от развития событий на ТВД и степени включённости третьих стран.
🇹🇷Еще важные события в ближайшие несколько месяцев могут произойти в Турции. Об этом расскажу в следующем посте. Как и о ситуации в Европе и вариантах развития событий в мире в 2023-2025 годах.
🤯Теперь треш. По ссылке - детский праздник в США.
Есть ли будущее у такого мира? Или только огнемет?
🇨🇳Начнем с Китая. Он и с начала СВО занял позицию поддержки России. Но не так открыто, как сейчас. Видимо, ожидал и развития событий на фронте, и реакции на санкции.
Судя по последним событиям (визит Лукашенко в Китай, визит Ван И в Москву и подготовка к визиту Си Цзиньпина), результатом Китай удовлетворен и собирается проявить свою позицию более явно.
Конечно, не из-за любви к нам, а в своих интересах.
Во-первых, уже очевидно, что США будет поджигать ситуацию на Тайване не когда-нибудь потом, а прямо сейчас. Есть вновь, как в конце 2021 года, надвигаются экономические проблемы, которые не имеют решения экономическими методами.
Детальнее тут и тут.
Во-вторых, надо переключать внимание внутренней аудитории на что-то новое. Потому как уже очевидно, что достичь целей на Украине (военного поражения России с последующей дестабилизацией обстановки внутри страны и смены власти) не удастся. А военной помощи на сумму, существенно превышающую военный бюджет России на 2022 год, уже выделено, и еще столько же обещано.
И надо как-то объяснять избирателям, зачем все это было.
Новый конфликт и новый враг эту проблему решит. Кто сейчас помнит про позорный уход из Афганистана и людей, падающих с взлетающего американского самолета? А ведь это всего два года назад было. Так забудут и про Украину.
США прямо сейчас активизирует поставки оружия Тайваню, поставляет боеприпасы, вооружает Японию, собирается открывать новые базы на Филиппинах. Как будто донося до Китая, что чем дальше, тем сложнее будет взять Тайвань.
В Китае принят закон о резервистах, позволяющий провести мгновенную мобилизацию, а также внесены поправки для военного времени в Уголовно-процессуальный закон.
При этом Китай делает всё более резкие заявления. Например, Посол Китая в ЕС заявил, что «Вашингтон способствует продолжению украинского кризиса, потому что США являются главным бенефициаром затяжного конфликта».
Это понятно, что главным бенефициаром, мы в самом начале это говорили . Но такие заявления без всякого налета дипломатичности говорят о том, что время дипломатии подходит к концу.
Еще в феврале был визит в Китай иранского президента. А до этого Раиси (иранский президент) был в Москве. Похоже на контуры будущего военного блока.
Именно это же время стало известно о значительном прогрессе в ядерной программе Ирана. Не удивлюсь, если скоро у Ирана появятся С-400 (ПВО ему сейчас особенно необходимы). А может, HQ-26 или хотя бы HQ-9 (китайские комплексы ПВО).
О будущих блоках говорил тут.
Что всё перечисленное будет значить для экономики?
- Сильное сокращение международной торговли, а значит, рост инфляции (сокращение предложения - инфляционный фактор).
- Падение фондового рынка (кроме ВПК и смежных отраслей).
- Удар по всем компаниям, которые зависят от микрочипов. Их много - от Apple и Intel с Nvidia до автомобильного сектора.
- Рост доллара к остальным валютам
- Всё остальное непредсказуемо, так как зависит от развития событий на ТВД и степени включённости третьих стран.
🇹🇷Еще важные события в ближайшие несколько месяцев могут произойти в Турции. Об этом расскажу в следующем посте. Как и о ситуации в Европе и вариантах развития событий в мире в 2023-2025 годах.
🤯Теперь треш. По ссылке - детский праздник в США.
Есть ли будущее у такого мира? Или только огнемет?
📊Обзор от Gray Fox / @FoxFoxet
🇺🇸 Когда начнет вновь расти MicroStrategy?
Приветствую всех. Пришло время детально с точки зрения техники проанализировать американскую компанию, что занимается инвестициями в Биткоин. Да, речь пойдет о MicroStrategy.
Компания принесла иксы своим инвесторам с 2020 по 2022 год, когда рынок был бычьим, но потом произошли события, что выброс бесплатных денег от ФРС закончился, они наоборот стали поднимать ставки, что привело к снижению большинства активов, как на фондовых, так и на криптовалютных рынках.
Но там где пошло падение, там будет возможен рост и сейчас в то время, когда большинство не горит оптимизмом настало время для закупов.
Вот так выглядит график компании сейчас.
Давайте я расшифрую русским языком, что там на графиках вообще произошло. Цена дошла до ценовых значений перепроданности и там в выделенном прямоугольнике на месячном графике появился паттерн поглощение. По логике с этого момента участники рынка должны были начать массово скупать акции, но этого не произошло, что говорит о силе медведей, но быки уже вступили в дело, поэтому силы приблизительно равны, что и вылилось в боковое движение.
Если мы сделаем дневной график, то картина будет такой.
В целом, я бы рассматривал сложившуюся ситуацию для покупок, но с акцентом на то, чтобы вы имели запас денег, чтобы долиться в акцию. Сигнал на покупку уже был, но учитывая текущую динамику - мы можем упасть ниже и на этот случай стоит иметь денежку, чтобы закупиться еще дешевле. Естественно никаких плеч быть не должно,
Ну и понятное дело, что волатильность компании не такая, как у Apple, Amazon, или Google. Инвестировать нужно столько, сколько вы готовы потерять. Но в целом, сам Биткоин до нуля крайне маловероятно опустится, а значит и MicroStrategy должны выстоять.
🇺🇸 Когда начнет вновь расти MicroStrategy?
Приветствую всех. Пришло время детально с точки зрения техники проанализировать американскую компанию, что занимается инвестициями в Биткоин. Да, речь пойдет о MicroStrategy.
Компания принесла иксы своим инвесторам с 2020 по 2022 год, когда рынок был бычьим, но потом произошли события, что выброс бесплатных денег от ФРС закончился, они наоборот стали поднимать ставки, что привело к снижению большинства активов, как на фондовых, так и на криптовалютных рынках.
Но там где пошло падение, там будет возможен рост и сейчас в то время, когда большинство не горит оптимизмом настало время для закупов.
Вот так выглядит график компании сейчас.
Давайте я расшифрую русским языком, что там на графиках вообще произошло. Цена дошла до ценовых значений перепроданности и там в выделенном прямоугольнике на месячном графике появился паттерн поглощение. По логике с этого момента участники рынка должны были начать массово скупать акции, но этого не произошло, что говорит о силе медведей, но быки уже вступили в дело, поэтому силы приблизительно равны, что и вылилось в боковое движение.
Если мы сделаем дневной график, то картина будет такой.
В целом, я бы рассматривал сложившуюся ситуацию для покупок, но с акцентом на то, чтобы вы имели запас денег, чтобы долиться в акцию. Сигнал на покупку уже был, но учитывая текущую динамику - мы можем упасть ниже и на этот случай стоит иметь денежку, чтобы закупиться еще дешевле. Естественно никаких плеч быть не должно,
Ну и понятное дело, что волатильность компании не такая, как у Apple, Amazon, или Google. Инвестировать нужно столько, сколько вы готовы потерять. Но в целом, сам Биткоин до нуля крайне маловероятно опустится, а значит и MicroStrategy должны выстоять.
📊За прошедшую неделю рынки впервые наглядно увидели последствия жесткой ДКП, которую ФРС проводит последний год.
Во-первых, впервые наблюдаем охлаждение рынка труда (безработица выше прогноза).
Второй момент более критичный.
🏦Вчера банковские регуляторы Калифорнии закрыли банк SVB, который накануне объявил о продаже облигаций с убытком для обеспечения вывода средств для клиентов . Это первый крах банка с 2020 года, и причина краха - именно изменения ДКП со стороны ФРС.
Детали тут.
Тут, конечно вопрос в качестве управления банком - куда они целый год смотрели, ситуация ведь была очевидна. Возможно, это деградация управления, ведь в совет директоров компаний, которые торгуются на NASDAQ, с 2021 года попадают не за профессиональные достижения, а за задний привод. Увы, это не шутка, а факт.
И на канале об этом было. А банк этот как раз на NASDAQ и торговался).
Но вопрос шире, чем проблемы отдельно взятого банка. Потому как отток средств из-за появления возможности инвестировать под гарантированные 5%, затрагивает все банки. А кредитный портфель и активы банков, сформованные в период низких ставок, не дает возможности обеспечить своим клиентам сопоставимую доходность.
Это одно из проявлений долгового кризиса, о котором давно говорили на канале.
И совсем недавно тоже говорили.
Именно поэтому ФРС не может поднимать ставку дальше.
Участники рынка осознают масштаб проблемы - акции банков падали так, что вчера по некоторым даже останавливали торги. Правда, потом все поняли, что самым крупным рухнуть не дадут, и акции JPMorgan и Goldman Sachs даже выросли.
📉Фондовые рынки упали к уровням начала года. S&P 500 закрылся на 3861. При этом индекс доллара и доходности облигаций падают, что является аномалией.
13 марта будет закрытое заседание ФРС. Пока не уверен, что там будут обсуждать именно ставку. НО если вдруг да- для рынков это будет большим позитивом. Потому как поднять ставку в такой ситуации - значит, сильно ситуацию усугубить и вызвать массовые банкротства банков.
❓Значит что? Или разворот ДКП (маловероятно), или адресная поддержка банков (значит, новая генерация денег, что для рынков в краткосрок хорошо).
На следующей неделе выходят и данные по инфляции за февраль (CPI). Весьма вероятно, что инфляция покажет рост, о причинах говорил тут.
Но я думаю, что ситуация с банками уменьшает вероятность того, что ФРС поднимет ставку в марте на 0.5%, к минимуму.
Если ситуация вокруг банков будет дальше развиваться в негативном ключе (набег вкладчиков на банки после таких вот статей весьма вероятен, и далеко не факт, что банки с ними справятся), то на рынке возможна паника и даже краткосрочный обвал к минимумам 2022 года, или чуть ниже.
Но в среднесрок, как ни странно, эта история для рынков позитивна. Так как полностью исключает жесткую ДКП со стороны ФРС. И делает вполне реальными принятые для рынка сюрпризы, типа внеплановой раздачи денег.
🌐О геополитике напишу отдельно. Там много нового и интересного.
⬆️Крипторынок падает, а мы зарабатываем. Какой результат текущей недели, смотрите тут.
Также в портфеле есть SPXU (позволяет зарабатывать на падении фондового рынка, уже в хорошем плюсе), и COIN и MSTR, конечно. А еще AQUA, NVTK, SPBE, и другие активы. А также нефть, серебро и золото.
⁉️Когда Биткоин будет стоить 100К$?
Информация по ссылке.
Во-первых, впервые наблюдаем охлаждение рынка труда (безработица выше прогноза).
Второй момент более критичный.
🏦Вчера банковские регуляторы Калифорнии закрыли банк SVB, который накануне объявил о продаже облигаций с убытком для обеспечения вывода средств для клиентов . Это первый крах банка с 2020 года, и причина краха - именно изменения ДКП со стороны ФРС.
Детали тут.
Тут, конечно вопрос в качестве управления банком - куда они целый год смотрели, ситуация ведь была очевидна. Возможно, это деградация управления, ведь в совет директоров компаний, которые торгуются на NASDAQ, с 2021 года попадают не за профессиональные достижения, а за задний привод. Увы, это не шутка, а факт.
И на канале об этом было. А банк этот как раз на NASDAQ и торговался).
Но вопрос шире, чем проблемы отдельно взятого банка. Потому как отток средств из-за появления возможности инвестировать под гарантированные 5%, затрагивает все банки. А кредитный портфель и активы банков, сформованные в период низких ставок, не дает возможности обеспечить своим клиентам сопоставимую доходность.
Это одно из проявлений долгового кризиса, о котором давно говорили на канале.
И совсем недавно тоже говорили.
Именно поэтому ФРС не может поднимать ставку дальше.
Участники рынка осознают масштаб проблемы - акции банков падали так, что вчера по некоторым даже останавливали торги. Правда, потом все поняли, что самым крупным рухнуть не дадут, и акции JPMorgan и Goldman Sachs даже выросли.
📉Фондовые рынки упали к уровням начала года. S&P 500 закрылся на 3861. При этом индекс доллара и доходности облигаций падают, что является аномалией.
13 марта будет закрытое заседание ФРС. Пока не уверен, что там будут обсуждать именно ставку. НО если вдруг да- для рынков это будет большим позитивом. Потому как поднять ставку в такой ситуации - значит, сильно ситуацию усугубить и вызвать массовые банкротства банков.
❓Значит что? Или разворот ДКП (маловероятно), или адресная поддержка банков (значит, новая генерация денег, что для рынков в краткосрок хорошо).
На следующей неделе выходят и данные по инфляции за февраль (CPI). Весьма вероятно, что инфляция покажет рост, о причинах говорил тут.
Но я думаю, что ситуация с банками уменьшает вероятность того, что ФРС поднимет ставку в марте на 0.5%, к минимуму.
Если ситуация вокруг банков будет дальше развиваться в негативном ключе (набег вкладчиков на банки после таких вот статей весьма вероятен, и далеко не факт, что банки с ними справятся), то на рынке возможна паника и даже краткосрочный обвал к минимумам 2022 года, или чуть ниже.
Но в среднесрок, как ни странно, эта история для рынков позитивна. Так как полностью исключает жесткую ДКП со стороны ФРС. И делает вполне реальными принятые для рынка сюрпризы, типа внеплановой раздачи денег.
🌐О геополитике напишу отдельно. Там много нового и интересного.
⬆️Крипторынок падает, а мы зарабатываем. Какой результат текущей недели, смотрите тут.
Также в портфеле есть SPXU (позволяет зарабатывать на падении фондового рынка, уже в хорошем плюсе), и COIN и MSTR, конечно. А еще AQUA, NVTK, SPBE, и другие активы. А также нефть, серебро и золото.
⁉️Когда Биткоин будет стоить 100К$?
Информация по ссылке.
📊Кратко о рынках сейчас, потому что ситуация становится весьма динамичной.
Вчера ФРС заявила о намерении спасать SVB банк и всех его вкладчиков. Даже не застрахованных, которых 87%.
Также будет создан фонд для спасения других банков.
Сам факт объявления об этом в воскресенье вечером говорит об экстренности ситуации.
Экстренность в том, что она выходит за рамки одного банка. Проблема системная, о причинах говорил тут.
Регулятор закрывает еще один банк. Возможно, далеко не последний - на премаркете в США сильно падает весь банковский сектор (многие на 20-40%). А First Republic Bank упал на 66%.
Он является 14-ым по размеру активов. SVB был 16-ым.
Это сотни миллиардов, которые надо выплатить вкладчикам (ведь заявили, что будут спасать и не застрахованных), а никак не заявленные 25 млрд.
❓Где их возьмут?
Сказано же - всем всё выплатят, а налогоплательщик убытков не понесет. То есть деньги будут взяты не из бюджета. А там, где всегда. Из принтера.
Как это соотносится с борьбой с инфляцией, о которой уже год рассказывает ФРС?
Никак не соотносится. Бороться с инфляцией и при этом генерировать новые деньги - это все равно что лечить алкоголизм водкой.
Но выхода нет - набег вкладчиков на банки - это угроза финансовой системе, а в перспективе - и статусу доллара, как мировой резервной валюты. Кто будет доверять валюте страны, у которой банки валятся один за другим?
НО этого не будет. Всех спасут, всем все выплатят.Ведь долларов можно сделать сколько угодно. А инфляцию раздадут на весь мир. Так было всегда.
Правда, после 24 февраля 2022 мир стал другим. Нарастает антиглобализация и фрагментация, а доля доллара в резервах и международных расчетах стабильно снижается.
История с генерацией очередных миллиардов явно ускорит этот процесс. Что, в свою очередь, усилит инфляцию. А поднимать ставку дальше, судя по картине с банками, точно уже нельзя.
🌐Проблема экономического решения не имеет и это плохая новость для всего мира.
Потому как США теперь надо решить две задачи:
1. Сделать так, чтобы доллар был островком стабильности и надежности, т.е. чтобы у всех остальных финансовых активах все было совсем плохо. Это вызовет максимальный спрос на доллары и снизит инфляцию (сделает ее отложенной).
2. Получить обоснование для избирателей, почему Байден год назад обещал России доллар по 200 и крах экономики, а вместо этого происходит крах банков в США?
К сожалению, есть только один способ решить эти задачи быстро. Большая война и хаос в мире.
🇺🇸Кратко о влиянии США на ситуацию в мире тут.
Вчера ФРС заявила о намерении спасать SVB банк и всех его вкладчиков. Даже не застрахованных, которых 87%.
Также будет создан фонд для спасения других банков.
Сам факт объявления об этом в воскресенье вечером говорит об экстренности ситуации.
Экстренность в том, что она выходит за рамки одного банка. Проблема системная, о причинах говорил тут.
Регулятор закрывает еще один банк. Возможно, далеко не последний - на премаркете в США сильно падает весь банковский сектор (многие на 20-40%). А First Republic Bank упал на 66%.
Он является 14-ым по размеру активов. SVB был 16-ым.
Это сотни миллиардов, которые надо выплатить вкладчикам (ведь заявили, что будут спасать и не застрахованных), а никак не заявленные 25 млрд.
❓Где их возьмут?
Сказано же - всем всё выплатят, а налогоплательщик убытков не понесет. То есть деньги будут взяты не из бюджета. А там, где всегда. Из принтера.
Как это соотносится с борьбой с инфляцией, о которой уже год рассказывает ФРС?
Никак не соотносится. Бороться с инфляцией и при этом генерировать новые деньги - это все равно что лечить алкоголизм водкой.
Но выхода нет - набег вкладчиков на банки - это угроза финансовой системе, а в перспективе - и статусу доллара, как мировой резервной валюты. Кто будет доверять валюте страны, у которой банки валятся один за другим?
НО этого не будет. Всех спасут, всем все выплатят.Ведь долларов можно сделать сколько угодно. А инфляцию раздадут на весь мир. Так было всегда.
Правда, после 24 февраля 2022 мир стал другим. Нарастает антиглобализация и фрагментация, а доля доллара в резервах и международных расчетах стабильно снижается.
История с генерацией очередных миллиардов явно ускорит этот процесс. Что, в свою очередь, усилит инфляцию. А поднимать ставку дальше, судя по картине с банками, точно уже нельзя.
🌐Проблема экономического решения не имеет и это плохая новость для всего мира.
Потому как США теперь надо решить две задачи:
1. Сделать так, чтобы доллар был островком стабильности и надежности, т.е. чтобы у всех остальных финансовых активах все было совсем плохо. Это вызовет максимальный спрос на доллары и снизит инфляцию (сделает ее отложенной).
2. Получить обоснование для избирателей, почему Байден год назад обещал России доллар по 200 и крах экономики, а вместо этого происходит крах банков в США?
К сожалению, есть только один способ решить эти задачи быстро. Большая война и хаос в мире.
🇺🇸Кратко о влиянии США на ситуацию в мире тут.
✅В конце февраля говорил о перспективности золота, серебра, и некоторых акций.
По золоту и серебру рост уже есть, по COIN и MSTR подведем итоги в конце недели.
Рынки пока ситуацию с банками держат нормально. Очевидно, все понимают, что у ФРС нет другого выхода, кроме как спасать банки привычным способом.
Завтра выйдет CPI. Прогноз 6.0%. Думаю, результат будет выше (хуже) прогноза. 6.4-6.2- нейтрально для рынков, 6.2-6.0 - позитив, выше 6.4% - негатив.
❓Но вопрос в том, что даже в случае последнего варианта ФРС ограничена в возможности поднимать ставку. Или банков не останется, или деньги генерировать надо будет в три смены, что сделает борьбу с инфляцией бессмысленной.
Но решение по ставке будет 22 марта, завтра только CPI, а в среду PPI (опережающий индикатор).
Заседание ФРС сегодня закрытое, но картина рынка, которую увидим на американский сессии, даст понимание, насколько позитивно для рынка то, что там обсуждают.
✳️Я думаю, что в той или иной форме сработает принцип «чем хуже, тем лучше», которым в последний год руководствуется рынок.
По золоту и серебру рост уже есть, по COIN и MSTR подведем итоги в конце недели.
Рынки пока ситуацию с банками держат нормально. Очевидно, все понимают, что у ФРС нет другого выхода, кроме как спасать банки привычным способом.
Завтра выйдет CPI. Прогноз 6.0%. Думаю, результат будет выше (хуже) прогноза. 6.4-6.2- нейтрально для рынков, 6.2-6.0 - позитив, выше 6.4% - негатив.
❓Но вопрос в том, что даже в случае последнего варианта ФРС ограничена в возможности поднимать ставку. Или банков не останется, или деньги генерировать надо будет в три смены, что сделает борьбу с инфляцией бессмысленной.
Но решение по ставке будет 22 марта, завтра только CPI, а в среду PPI (опережающий индикатор).
Заседание ФРС сегодня закрытое, но картина рынка, которую увидим на американский сессии, даст понимание, насколько позитивно для рынка то, что там обсуждают.
✳️Я думаю, что в той или иной форме сработает принцип «чем хуже, тем лучше», которым в последний год руководствуется рынок.
📊Рынки сейчас несколько успокоились и ждут данных по CPI.
О вариантах развития событий говорил вчера. Доходность 10-летних облигаций и индекс доллара несколько подросли, и для рынков это плохой знак.
Я ожидаю инфляции хуже прогноза. Для рынков это плохо, но ситуация с банками, которая не дает теперь возможности ФРС не только ужесточать ДКП, а даже держать ее на прежнем уровне, гораздо более сильный фактор.
Помните, я говорил о том, что возможная причина краха банков - деградация управления?
Я тогда не владел фактами, руководствовался только логикой. Но всё именно так и оказалось
За управление рисками в Silicone Valley Bank отвечала некая Джей Эрсапах. Но вместо управления рисками она занималась какой-то ***.
В частности, «созданием “безопасного пространства” для сотрудников-геев для обсуждения “брака и семейных отношений” и “недели осведомленности о трансгендерах”.
Источник.
И пока она занималась досугом извращенцев (что говорит о том, что их в банке было немало)), банк потерял 1.8 млрд.на продаже облигаций и был закрыт.
✳️Тот случай, когда фраза «какие-то п***ы развалили банк» является суровой правдой жизни).
О вариантах развития событий говорил вчера. Доходность 10-летних облигаций и индекс доллара несколько подросли, и для рынков это плохой знак.
Я ожидаю инфляции хуже прогноза. Для рынков это плохо, но ситуация с банками, которая не дает теперь возможности ФРС не только ужесточать ДКП, а даже держать ее на прежнем уровне, гораздо более сильный фактор.
Помните, я говорил о том, что возможная причина краха банков - деградация управления?
Я тогда не владел фактами, руководствовался только логикой. Но всё именно так и оказалось
За управление рисками в Silicone Valley Bank отвечала некая Джей Эрсапах. Но вместо управления рисками она занималась какой-то ***.
В частности, «созданием “безопасного пространства” для сотрудников-геев для обсуждения “брака и семейных отношений” и “недели осведомленности о трансгендерах”.
Источник.
И пока она занималась досугом извращенцев (что говорит о том, что их в банке было немало)), банк потерял 1.8 млрд.на продаже облигаций и был закрыт.
✳️Тот случай, когда фраза «какие-то п***ы развалили банк» является суровой правдой жизни).
📊Вчера на рынках было всё для успеха.
Накануне CPI правильный выдали, вчера PPI рынки порадовал, перспективы скорого изменения ДКП очевидны.
Всё было более чем позитивно. Но рынок на всем этом с начала сессии нормально так ушел вниз - S&P 500 падал до 3840, к концу сессии несколько восстановился.
🏦На этот раз виновником торжества оказался швейцарский банк с более чем 100-летней историей - Credit Suisse
О нем на главном канале осенью писали.
С того времени он упал еще в 2 раза. Массовый отток депозитов поставил Credit Suisse на грань краха.
Отток депозитов во многом произошел из-за китайских клиентов. Которые на примере России поняли, что в случае начала СВО на Тайване своих денег они больше не увидят.
А какой тогда смысл там держать деньги? Никакого, они так и подумали.
Банк запросил помощи у ЦБ Швейцарии, помощь, разумеется, дали. Сейчас акции банка растут.
🇺🇸Американские банки повалились за компанию, на опасениях, что в банковской системе США крах двух банков, который уже произошел, будет не единственным потрясением.
Логика в этих рассуждениях есть - идет сильный отток депозитов (впервые с 1948(!) года снижается совокупный размер депозитов в американских банках. И это на фоне жесткой пока еще ДКП, уже свершившегося краха двух банков, и общей деградации управления.
❗️Кстати, о деградации. Помните, мы говорили о том, как п***ы развалили банк кто и как управлял SVB-банком?
Так вот, в Credit Suisse дела обстояли еще хуже. Не зря его капитализация методично падает с 2015 года (при том, что фондовые рынки за это время выросли в 2 раза).
👉🏻Вот интервью одного из директоров.
Когда будете удивляться, «как можно швейцарский банк с 100-летней историей так угробить», посмотрите информацию по ссылке).
✳️По ходу, мы на пороге открытия финансовой закономерности - «где появляются п***ры, там заканчиваются деньги».
Накануне CPI правильный выдали, вчера PPI рынки порадовал, перспективы скорого изменения ДКП очевидны.
Всё было более чем позитивно. Но рынок на всем этом с начала сессии нормально так ушел вниз - S&P 500 падал до 3840, к концу сессии несколько восстановился.
🏦На этот раз виновником торжества оказался швейцарский банк с более чем 100-летней историей - Credit Suisse
О нем на главном канале осенью писали.
С того времени он упал еще в 2 раза. Массовый отток депозитов поставил Credit Suisse на грань краха.
Отток депозитов во многом произошел из-за китайских клиентов. Которые на примере России поняли, что в случае начала СВО на Тайване своих денег они больше не увидят.
А какой тогда смысл там держать деньги? Никакого, они так и подумали.
Банк запросил помощи у ЦБ Швейцарии, помощь, разумеется, дали. Сейчас акции банка растут.
🇺🇸Американские банки повалились за компанию, на опасениях, что в банковской системе США крах двух банков, который уже произошел, будет не единственным потрясением.
Логика в этих рассуждениях есть - идет сильный отток депозитов (впервые с 1948(!) года снижается совокупный размер депозитов в американских банках. И это на фоне жесткой пока еще ДКП, уже свершившегося краха двух банков, и общей деградации управления.
❗️Кстати, о деградации. Помните, мы говорили о том, как п***ы развалили банк кто и как управлял SVB-банком?
Так вот, в Credit Suisse дела обстояли еще хуже. Не зря его капитализация методично падает с 2015 года (при том, что фондовые рынки за это время выросли в 2 раза).
👉🏻Вот интервью одного из директоров.
Когда будете удивляться, «как можно швейцарский банк с 100-летней историей так угробить», посмотрите информацию по ссылке).
✳️По ходу, мы на пороге открытия финансовой закономерности - «где появляются п***ры, там заканчиваются деньги».
📊В конце февраля на канале были рекомендации, что покупать на фондовом рынке.
Рассмотрим, как они отработали.
Золото - с 1830 выросло до более 2000 сегодня, сейчас 1982
MSTR- с 257 выросли до 272. Но в рекомендации было сказано брать на откатах, а откаты были до 190. В любом случае цели по ней выше 290.
COIN - c 64 выросли до 75. Откаты были до 53, в торговом сервисе цена входа 52.5, стоп на прибыль уже выставлен.
Серебро - рост более чем на 10%.
Бенефициары темы ИИ- это MSFT (рост более чем на 10%), и NVDA (рост примерно такой же). MSFT в торговом сервисе взяли и держим, NVDA - не брали, слишком безоткатный рост, мне так не нравится.
✳️То есть всё рекомендованное в хорошем плюсе.
А еще Биткоин, о котором с начала года всё время говорим, с 23К в начале месяц дошел выше 28К сейчас.
Чтобы сразу на вопросы ответить, которые задают, напоминаю, как зарабатывать с нами.
👉🏻Для подключения к торговому сервису, пишите @KucDima
👉🏻Для подключения к ТМ пишите Виктору @ViktorsPC
❗️ТМ- инструмент пассивного дохода, с конца января прибыль более 34%, конкретные сделки тут.
💰Сейчас действует акция с возможностью получения снимаемого бонуса в 50 USDT.
🕛До её окончания осталось около 6 часов.
🌐Текущую ситуацию на рынках и в геополитике обсудим завтра.
🔥Будет интересно.
Рассмотрим, как они отработали.
Золото - с 1830 выросло до более 2000 сегодня, сейчас 1982
MSTR- с 257 выросли до 272. Но в рекомендации было сказано брать на откатах, а откаты были до 190. В любом случае цели по ней выше 290.
COIN - c 64 выросли до 75. Откаты были до 53, в торговом сервисе цена входа 52.5, стоп на прибыль уже выставлен.
Серебро - рост более чем на 10%.
Бенефициары темы ИИ- это MSFT (рост более чем на 10%), и NVDA (рост примерно такой же). MSFT в торговом сервисе взяли и держим, NVDA - не брали, слишком безоткатный рост, мне так не нравится.
✳️То есть всё рекомендованное в хорошем плюсе.
А еще Биткоин, о котором с начала года всё время говорим, с 23К в начале месяц дошел выше 28К сейчас.
Чтобы сразу на вопросы ответить, которые задают, напоминаю, как зарабатывать с нами.
👉🏻Для подключения к торговому сервису, пишите @KucDima
👉🏻Для подключения к ТМ пишите Виктору @ViktorsPC
❗️ТМ- инструмент пассивного дохода, с конца января прибыль более 34%, конкретные сделки тут.
💰Сейчас действует акция с возможностью получения снимаемого бонуса в 50 USDT.
🕛До её окончания осталось около 6 часов.
🌐Текущую ситуацию на рынках и в геополитике обсудим завтра.
🔥Будет интересно.
📊Что интересного произошло на рынке за последнюю неделю?
S&P 500 от значений ниже 3850 вырос выше 4000 (вчера закрылся на 4002)
Индекс доллара упал ниже 103
Золото достигало 2000 (не надолго, но достаточно для того, чтобы зафиксировать прибыль).
🏦Банковский кризис вышел за пределы США и уничтожил бренд «швейцарские банки».
Про проблемные банки на канале мы уже говорили и даже некую закономерность выявили. Детали тут и тут.
Но проблема оказалась куда более системной - из-за жесткой ДКП мелкие и средние банки столкнулись с финансовыми проблемами (это тот самый долговой кризис, из-за которого ФРС не может повысить ставку, как в 80-хх годах, и быстро победить инфляцию, о чем мы много раз говорили на канале).
Из банковской системы США впервые с 1948 года пошел существенный отток.
А тут еще добавился Credit Suisse, который с миллиардными убытками и под гарантии правительства Швейцарии был продан банку UBS за сумму менее половины его капитализации на последних торгах (при том, что капитализация его за последние 5 месяцев и так в 5 раз упала). Такой дисконт говорит о том, что у банка есть финансовые проблемы, которые публично пока не озвучены.
🇨🇭🏦Еще недавно швейцарский банк был символом надежности, открыть счет там считалось символом успеха, а банки даже выбирали, кому счет открывать, а кому нет. По факту - деградация управления, огромные убытки, дыры в балансе, падающие в дно акции, кидок владельцев облигаций, и при этом большие бонусы управляющим. Прямо Хопер-Инвест какой-то.
Для преодоления кризиса Дж.Йелен вчера заявила, что всем вкладчикам проблемных банков в случае чего дадут денег. Краткосрочно для остановки паники позиция правильная, но она не отвечает на вопрос - а что дальше?
Инфляция все еще высокая (даже если считать, что 6% за февраль реальны), а история с банками показывает, что ставку не то что повышать дальше нельзя - ее даже удерживать на текущем уровне проблематично. ФРС уже увеличила свой баланс на 300 млрд., а ситуация с банками говорит о том, что увеличение может быть не последним.
Ситуация усугубляется дополнительными проинфляционными факторами.
Во-первых, американские гособлигации активно продают их крупнейшие держатели. Каждый по своим причинам.
Китай - по причине большого геополитического противостояния с США, (чтобы их не украли, как резервы России). Саудовская Аравия - по причине каких-то договоренностей с Китаем, которые были достигнуты во время визита Си Цзиньпина и которые связаны с расчетом за нефть в юанях. Япония, которая является верным вассалом США, тоже продает облигации, но уже вынуждено, для поддержки иены. Выкупать эти облигации приходится ФРС. Это помимо раздачи денег банкам.
Второй проинфляционный фактор более среднесрочный.
Продолжение ⬇️
S&P 500 от значений ниже 3850 вырос выше 4000 (вчера закрылся на 4002)
Индекс доллара упал ниже 103
Золото достигало 2000 (не надолго, но достаточно для того, чтобы зафиксировать прибыль).
🏦Банковский кризис вышел за пределы США и уничтожил бренд «швейцарские банки».
Про проблемные банки на канале мы уже говорили и даже некую закономерность выявили. Детали тут и тут.
Но проблема оказалась куда более системной - из-за жесткой ДКП мелкие и средние банки столкнулись с финансовыми проблемами (это тот самый долговой кризис, из-за которого ФРС не может повысить ставку, как в 80-хх годах, и быстро победить инфляцию, о чем мы много раз говорили на канале).
Из банковской системы США впервые с 1948 года пошел существенный отток.
А тут еще добавился Credit Suisse, который с миллиардными убытками и под гарантии правительства Швейцарии был продан банку UBS за сумму менее половины его капитализации на последних торгах (при том, что капитализация его за последние 5 месяцев и так в 5 раз упала). Такой дисконт говорит о том, что у банка есть финансовые проблемы, которые публично пока не озвучены.
🇨🇭🏦Еще недавно швейцарский банк был символом надежности, открыть счет там считалось символом успеха, а банки даже выбирали, кому счет открывать, а кому нет. По факту - деградация управления, огромные убытки, дыры в балансе, падающие в дно акции, кидок владельцев облигаций, и при этом большие бонусы управляющим. Прямо Хопер-Инвест какой-то.
Для преодоления кризиса Дж.Йелен вчера заявила, что всем вкладчикам проблемных банков в случае чего дадут денег. Краткосрочно для остановки паники позиция правильная, но она не отвечает на вопрос - а что дальше?
Инфляция все еще высокая (даже если считать, что 6% за февраль реальны), а история с банками показывает, что ставку не то что повышать дальше нельзя - ее даже удерживать на текущем уровне проблематично. ФРС уже увеличила свой баланс на 300 млрд., а ситуация с банками говорит о том, что увеличение может быть не последним.
Ситуация усугубляется дополнительными проинфляционными факторами.
Во-первых, американские гособлигации активно продают их крупнейшие держатели. Каждый по своим причинам.
Китай - по причине большого геополитического противостояния с США, (чтобы их не украли, как резервы России). Саудовская Аравия - по причине каких-то договоренностей с Китаем, которые были достигнуты во время визита Си Цзиньпина и которые связаны с расчетом за нефть в юанях. Япония, которая является верным вассалом США, тоже продает облигации, но уже вынуждено, для поддержки иены. Выкупать эти облигации приходится ФРС. Это помимо раздачи денег банкам.
Второй проинфляционный фактор более среднесрочный.
Продолжение ⬇️
🇷🇺🇨🇳В Москве Владимир Путин и Си Цзиньпин договорились о многих важных вещах, которые, как верно заметил Си, происходят раз в 100 лет и меняют мир до неузнаваемости. Понятно, что объявлена лишь небольшая часть из того, о чем договорились, все остальное мир узнает по факту.
Но из публично озвученного самый важный момент - переход на расчеты в юанях между Китаем, Россией и странами Азии, Африки и Латинской Америки. Это сокращение доли доллара в международных расчетах, формирование альтернативной системы, дальнейшая фрагментация мирового экономического пространства и антиглобализация.
Долларов всё больше, а область применения сокращается. В такой ситуации экономического решения по борьбе с инфляцией больше нет. Только внеэкономическое.
❗️Сегодня заседание ФРС. Рынок считает, что ставка будет поднята на 0.25% с вероятностью 88%. Весьма вероятно, что так и будет. Потому что не поднимать ставку или тем более снизить ее, после всей жесткой риторики, которую ФРС демонстрирована еще пару недель назад - это показать потерю контроля над ситуацией. Думаю, что ФРС на это пойдет только в случае, если ситуация критическая уже сейчас. Но скорее всего, поднимут ставку сейчас на 0.25%, и на этом остановятся, а все попутные проблемы будут решать генерацией новых денег.
Конечно, бороться с инфляцией и одновременно генерировать деньги несколько странно. Это все равно что вычерпывать бассейн ведром, одновременно заливая в него воду шлангом.
👉🏻Но Байден в его полуовощном 🍆 состоянии на должности президента - это тоже странно. Но работает же как-то. Вот и ФРС поработает в столь противоречивом режиме.
В случае ожидаемого варианта (подъем ставки на 0.25%) S&P 500, скорее всего, останется в диапазоне 3800-4200 до конца месяца.
В случае, если ставку оставят без изменений, или тем более снизят, как предлагает Илон Маск, реакцию рынка предсказать сложно. Может быть как падение из-за паники (раз ФРС так переобулась в воздухе, значит, все очень плохо), так и рост на ожиданиях повторения буллрана 2020-2021 года.
Про Биткоин и его перспективы много раз говорил на канале, когда он стоил менее 18К. Сейчас выше 28К, так что делайте выводы. Как отработали другие прогнозы, смотрите тут.
🌐О геополитике отдельно поговорим.
Но из публично озвученного самый важный момент - переход на расчеты в юанях между Китаем, Россией и странами Азии, Африки и Латинской Америки. Это сокращение доли доллара в международных расчетах, формирование альтернативной системы, дальнейшая фрагментация мирового экономического пространства и антиглобализация.
Долларов всё больше, а область применения сокращается. В такой ситуации экономического решения по борьбе с инфляцией больше нет. Только внеэкономическое.
❗️Сегодня заседание ФРС. Рынок считает, что ставка будет поднята на 0.25% с вероятностью 88%. Весьма вероятно, что так и будет. Потому что не поднимать ставку или тем более снизить ее, после всей жесткой риторики, которую ФРС демонстрирована еще пару недель назад - это показать потерю контроля над ситуацией. Думаю, что ФРС на это пойдет только в случае, если ситуация критическая уже сейчас. Но скорее всего, поднимут ставку сейчас на 0.25%, и на этом остановятся, а все попутные проблемы будут решать генерацией новых денег.
Конечно, бороться с инфляцией и одновременно генерировать деньги несколько странно. Это все равно что вычерпывать бассейн ведром, одновременно заливая в него воду шлангом.
👉🏻Но Байден в его полуовощном 🍆 состоянии на должности президента - это тоже странно. Но работает же как-то. Вот и ФРС поработает в столь противоречивом режиме.
В случае ожидаемого варианта (подъем ставки на 0.25%) S&P 500, скорее всего, останется в диапазоне 3800-4200 до конца месяца.
В случае, если ставку оставят без изменений, или тем более снизят, как предлагает Илон Маск, реакцию рынка предсказать сложно. Может быть как падение из-за паники (раз ФРС так переобулась в воздухе, значит, все очень плохо), так и рост на ожиданиях повторения буллрана 2020-2021 года.
Про Биткоин и его перспективы много раз говорил на канале, когда он стоил менее 18К. Сейчас выше 28К, так что делайте выводы. Как отработали другие прогнозы, смотрите тут.
🌐О геополитике отдельно поговорим.
🇫🇷Во Франции жгут полицейские участки под песню «Катюша».
- А сегодня взяли штурмом и подожгли аэропорт Биаррица.
🇩🇪В Германии прошла национальная забастовка работников аэропортов и вокзалов.
🇮🇱В Израиле толпа чуть не прорвалась к дому премьера, прошли массовые столкновения с полицией, министр обороны уволен, а генеральный консул ушел в отставку сам.
🇮🇷Иран и 🇦🇿Азербайджан, (независимо друг от друга) выразили глубокую озабоченность «чрезмерным применением силы к протестующим во Франции» и требуют расследования со стороны Совета Европы.
🇨🇭🏦Швейцарский банк со 100-летней историей Credit Suisse после 7-летнего падения акций пришел к бесславному финалу, а Сбербанк России показал рекордную прибыль, выплатил рекордные дивиденды и с начала года непрерывно растет.
Впрочем, год назад в посте об антироссийских санкциях именно так все и предполагалось).
❓Можно ли было представить такие новости совсем недавно?
Да.
Мы год назад и говорили, что в 🇪🇺Европе будет жарко. Всё идет дольше, чем планировалось (теплая зима снизила остроту газового вопроса, а общая дебилизация населения усложняет выстраивание причинно-следственных связей), но идет именно туда, куда было сказано.
Вот с Израилем действительно неожиданно. Похоже, кого-то не устраивает излишне независимая позиция Нетаньяху и его хотят снести.
🇹🇷Похожая ситуация и в Турции. 14 мая выборы, похоже, всё будет непросто для Эрдогана. Кылычдароглу (кандидат от оппозиции), около 40% уверенно набирает, а дальше всё зависит от того, будет ли сами знаете у кого желание организовывать и финансировать митинги и майданы.
🌐Глава МВФ вновь говорит о «геоэкономической фрагментации» и потере до 7% мирового ВВП из-за этого. Тоже давно сказано на канале.
📉📈ФРС продолжает делать две противоречащие друг другу вещи - говорить о борьбе с инфляцией и вяло поднимать ставку, и генерировать деньги и раздавать их банкам.
Это настолько необычно, что рынок замер в недоумении и никуда не идет. Пока одни думают, что это хитрый план, другие начинают видеть в этом утрату контроля над ситуацией.
И действительно - экономического решения у задачи нет. Только внеэкономическое.
После того, как участники рынка поняли, что региональные банки будут спасать, а «деньги вообще не вопрос, сколько надо, столько и сделают», панический отток ликвидности из них прекратился.
Правда, скоро начнет работать тема плохих долгов (ипотека по коммерческой недвижимости), так что банки опять придется спасать привычным способом.
Думаю, что S&P 500 до 12 апреля диапазона 3800-4200 не покинет. А вот рост золота выше 2000 весьма вероятен.
⬆️Какие сделки и с каким результатом закрывались в торговом сервисе на прошлой неделе, смотрите тут.
🎥 Угадайте страну, где снято это видео. Запах представьте сами, учитывая, что на улице уже +16.
- А сегодня взяли штурмом и подожгли аэропорт Биаррица.
🇩🇪В Германии прошла национальная забастовка работников аэропортов и вокзалов.
🇮🇱В Израиле толпа чуть не прорвалась к дому премьера, прошли массовые столкновения с полицией, министр обороны уволен, а генеральный консул ушел в отставку сам.
🇮🇷Иран и 🇦🇿Азербайджан, (независимо друг от друга) выразили глубокую озабоченность «чрезмерным применением силы к протестующим во Франции» и требуют расследования со стороны Совета Европы.
🇨🇭🏦Швейцарский банк со 100-летней историей Credit Suisse после 7-летнего падения акций пришел к бесславному финалу, а Сбербанк России показал рекордную прибыль, выплатил рекордные дивиденды и с начала года непрерывно растет.
Впрочем, год назад в посте об антироссийских санкциях именно так все и предполагалось).
❓Можно ли было представить такие новости совсем недавно?
Да.
Мы год назад и говорили, что в 🇪🇺Европе будет жарко. Всё идет дольше, чем планировалось (теплая зима снизила остроту газового вопроса, а общая дебилизация населения усложняет выстраивание причинно-следственных связей), но идет именно туда, куда было сказано.
Вот с Израилем действительно неожиданно. Похоже, кого-то не устраивает излишне независимая позиция Нетаньяху и его хотят снести.
🇹🇷Похожая ситуация и в Турции. 14 мая выборы, похоже, всё будет непросто для Эрдогана. Кылычдароглу (кандидат от оппозиции), около 40% уверенно набирает, а дальше всё зависит от того, будет ли сами знаете у кого желание организовывать и финансировать митинги и майданы.
🌐Глава МВФ вновь говорит о «геоэкономической фрагментации» и потере до 7% мирового ВВП из-за этого. Тоже давно сказано на канале.
📉📈ФРС продолжает делать две противоречащие друг другу вещи - говорить о борьбе с инфляцией и вяло поднимать ставку, и генерировать деньги и раздавать их банкам.
Это настолько необычно, что рынок замер в недоумении и никуда не идет. Пока одни думают, что это хитрый план, другие начинают видеть в этом утрату контроля над ситуацией.
И действительно - экономического решения у задачи нет. Только внеэкономическое.
После того, как участники рынка поняли, что региональные банки будут спасать, а «деньги вообще не вопрос, сколько надо, столько и сделают», панический отток ликвидности из них прекратился.
Правда, скоро начнет работать тема плохих долгов (ипотека по коммерческой недвижимости), так что банки опять придется спасать привычным способом.
Думаю, что S&P 500 до 12 апреля диапазона 3800-4200 не покинет. А вот рост золота выше 2000 весьма вероятен.
⬆️Какие сделки и с каким результатом закрывались в торговом сервисе на прошлой неделе, смотрите тут.
🎥 Угадайте страну, где снято это видео. Запах представьте сами, учитывая, что на улице уже +16.
📊❓Что произошло на рынках за последние две недели?
Индекс S&P 500 вернулся выше 4100
Индекс доллара падал до 101.25, сейчас вернулся выше 102.
Пробить важную поддержку на 101.7 и закрепиться ниже пока не удалось.
Доходность 10-летних облигаций незначительно снизилась.
Золото выше 2000 уже почти неделю
Серебро выше 25
🛢ОПЕК неожиданно объявило о сокращении добычи, тем самым показав, что нефти ниже 80 не будет. А выше 90 - весьма вероятно.
Это логично - после генерации рекордных объемов долларов в 2020-2021 и невозможностью существенно повышать ставку сейчас, очевидно, что покупательская способность доллара будет падать. Значит, надо хотя бы падения цены не допускать.
Есть и более кардинальное решение - продавать нефть не за доллары. Это уже практикуется в сделках Китая с Саудовской Аравией, и эта крайне опасная для доминирования доллара тенденция будет набирать обороты.
🏦Баланс ФРС, который рос с 7 по 21 марта, когда спасали американские банки от набега вкладчиков, с 21 марта по настоящее время снижается.
Но рост баланса в указанные даты составил почти 400 млрд. А снижение - пока только 100 млрд.
Скорее всего, скоро баланс опять понадобится наращивать. Сейчас выйдут отчеты банков, где будут отражены большие убытки первого квартала. На это отреагирует не только рынок, но и вкладчики, и банки опять надо будет спасать.
Второй момент - падение офисной и торговой недвижимости опять же ударит по банкам, спасать которые будут знакомым и единственно возможным способом.
А это - фактор давнейшего роста инфляции. Как и намерение ОПЕК+ держать цены на нефть высокими, и сокращать долю расчетов в долларах.
‼️Ключевое событие, которого сейчас ожидает фондовый рынок - выход даных по CPI за март.
Ожидают 5.2%.Думаю, что такое падение инфляции в текущей экономической ситуации можно только нарисовать). Если манипуляций со статистикой не будет - скорее всего, CPI будет хуже прогноза. И это может направить S&P 500 к нижней границе диапазона , в котором он находится уже почти полгода (то есть к 3800).
Выход CPI в соответствии с прогнозом или лучше = рост рынка.
✳️По направлению движения рынка завтра можно будет сделать определенные выводы (в последнее время тема инсайдерских покупок работает хорошо).
Также важно, что покажет сезон отчётностей (вторая половина месяца). Особенно интересны банки и сектор технологий. Считаю перспективным покупать Техи в случае падения (точки входа рассмотрим), и компании, которые являются бенефициарами ИИ. Больше об этой теме тут.
Индекс S&P 500 вернулся выше 4100
Индекс доллара падал до 101.25, сейчас вернулся выше 102.
Пробить важную поддержку на 101.7 и закрепиться ниже пока не удалось.
Доходность 10-летних облигаций незначительно снизилась.
Золото выше 2000 уже почти неделю
Серебро выше 25
🛢ОПЕК неожиданно объявило о сокращении добычи, тем самым показав, что нефти ниже 80 не будет. А выше 90 - весьма вероятно.
Это логично - после генерации рекордных объемов долларов в 2020-2021 и невозможностью существенно повышать ставку сейчас, очевидно, что покупательская способность доллара будет падать. Значит, надо хотя бы падения цены не допускать.
Есть и более кардинальное решение - продавать нефть не за доллары. Это уже практикуется в сделках Китая с Саудовской Аравией, и эта крайне опасная для доминирования доллара тенденция будет набирать обороты.
🏦Баланс ФРС, который рос с 7 по 21 марта, когда спасали американские банки от набега вкладчиков, с 21 марта по настоящее время снижается.
Но рост баланса в указанные даты составил почти 400 млрд. А снижение - пока только 100 млрд.
Скорее всего, скоро баланс опять понадобится наращивать. Сейчас выйдут отчеты банков, где будут отражены большие убытки первого квартала. На это отреагирует не только рынок, но и вкладчики, и банки опять надо будет спасать.
Второй момент - падение офисной и торговой недвижимости опять же ударит по банкам, спасать которые будут знакомым и единственно возможным способом.
А это - фактор давнейшего роста инфляции. Как и намерение ОПЕК+ держать цены на нефть высокими, и сокращать долю расчетов в долларах.
‼️Ключевое событие, которого сейчас ожидает фондовый рынок - выход даных по CPI за март.
Ожидают 5.2%.Думаю, что такое падение инфляции в текущей экономической ситуации можно только нарисовать). Если манипуляций со статистикой не будет - скорее всего, CPI будет хуже прогноза. И это может направить S&P 500 к нижней границе диапазона , в котором он находится уже почти полгода (то есть к 3800).
Выход CPI в соответствии с прогнозом или лучше = рост рынка.
✳️По направлению движения рынка завтра можно будет сделать определенные выводы (в последнее время тема инсайдерских покупок работает хорошо).
Также важно, что покажет сезон отчётностей (вторая половина месяца). Особенно интересны банки и сектор технологий. Считаю перспективным покупать Техи в случае падения (точки входа рассмотрим), и компании, которые являются бенефициарами ИИ. Больше об этой теме тут.
🌐Главное в геополитике:
🇨🇳Китай неожиданное примирил двух ранее непримиримых оппонентов - Иран и Саудовскую Аравию. Это говорит о том, что мир кардинально меняется - еще лет 5 назад было сложно представить, чтобы саудиты пошли на столь кардинальный шаг без консультаций с США.
А сейчас в СА приехал директор ЦРУ, выразил разочарование такой позицией, но только это ничего не поменяло. Бывший главный союзник США в регионе теперь играет в свою игру.
Обостряется ситуация вокруг Тайваня - США обещают оружие и поддержку Тайваню и обсуждают блокирование поставок нефти по морю. Китай отрабатывает задачи по блокаде острова и нанесению авиационных и ракетных ударов.
🚫Был сделан вброс о «сливе секретных документов Пентагона», где в основном говорится о ситуации на Украине, а также о ряде других военных и смежных вопросов.
Мое мнение - это операция по дезинформации нас. Если бы документы были настоящими, то США говорили бы, что это фейк от российских хакеров (или российской разведки).
А если они «выражают озабоченность» и даже пишут об этом в американских газетах, значит, они хотят, чтобы мы воспринимали данные этих документов, как настоящие. Думаю, у нас ситуации поняли правильно.
То же самое можно сказать и об украинском наступлении. Во все времена одним из главных условий успешного наступления было достижение тактической внезапности. А тут уже два месяца все (от должностных лиц Украины до США) рассказывают о наступлении на Крым и побережье Азовского моря. И даже говорят, какими силами и как будут это делать. Очевидно, что это первый признак того, что действия будут не тогда, не там, и не так, как рассказывается.
На случай, если все пойдет не так, Зеленский договаривается слить страну Польше. В ходе недавнего визита в Варшаву он заявил, что между Украиной и Польшей «скоро не будет границ».
🇵🇱🇺🇦О том, что Польша неравнодушна к Западной Украине, и, когда все станет окончательно ясно с исходом СВО, попытается их прихватить, еще год назад говорили на канале.
Сейчас на Украине идут большие гонения на Православную Церковь. Об этом я еще напишу отдельно. Но, кто знает историю, тот помнит, что прошлые гонения на Православие (например, после Брестской унии 1596 года, или Барской конфедерации в 1768 году) заканчивались большими проблемами для Польши. Вплоть до ее раздела.
Вернемся к рынкам. Что ожидает основные активы в ближайший год?
📈📉💵По ссылке изменения валют разных стран к доллару в 2022 году.
Тактика «сеять хаос и делать доллар островком стабильности» себя оправдала. Но будет ли так в 2023?
Не будет.
1️⃣Во-первых, в 2022 ставку подняли с 0.25% до 4.5%. В 2023 резерва поднимать ставку дальше не осталось. На 0.25-0.5 максимум, и то не факт, банковский кризис наглядно это показал.
2️⃣Во-вторых, сокращается доля доллара в резервах и международных расчетах, а это его ослабляет.
3️⃣В-третьих, фрагментация мировой экономики - это тоже не в пользу доллара, так как сокращается международная торговля и увеличивается доля расчетов в других валютах.
Понятно, что доллар, как основная резервная валюта, в ближайшие пару лет никуда не денется. Но его покупательская способность будет существенно падать, как и доля в международных расчетах и резервах.
↗️Будут ли расти акции - вопрос не простой. Ответ зависит от того, будет ли рецессия, и насколько сильной и длительной она будет. Уверен в росте компаний, связанных с ИИ, скорее всего, будут расти компании, связанные с криптой (но это не точно, так как действия американских регуляторов в последнее время импульсивны и непредсказуемы. Биткоин расти будет точно, а вот публичные компании - не факт).
А вот всё, что нельзя напечатать (сырье, металлы, продовольствие), имеют хорошие среднесрочные и долгосрочные перспективы.
🔝В ТОПе крипта, само собой. Как отработали предыдущие рекомендации, которые давал год назад, читаем тут.
🇨🇳Китай неожиданное примирил двух ранее непримиримых оппонентов - Иран и Саудовскую Аравию. Это говорит о том, что мир кардинально меняется - еще лет 5 назад было сложно представить, чтобы саудиты пошли на столь кардинальный шаг без консультаций с США.
А сейчас в СА приехал директор ЦРУ, выразил разочарование такой позицией, но только это ничего не поменяло. Бывший главный союзник США в регионе теперь играет в свою игру.
Обостряется ситуация вокруг Тайваня - США обещают оружие и поддержку Тайваню и обсуждают блокирование поставок нефти по морю. Китай отрабатывает задачи по блокаде острова и нанесению авиационных и ракетных ударов.
🚫Был сделан вброс о «сливе секретных документов Пентагона», где в основном говорится о ситуации на Украине, а также о ряде других военных и смежных вопросов.
Мое мнение - это операция по дезинформации нас. Если бы документы были настоящими, то США говорили бы, что это фейк от российских хакеров (или российской разведки).
А если они «выражают озабоченность» и даже пишут об этом в американских газетах, значит, они хотят, чтобы мы воспринимали данные этих документов, как настоящие. Думаю, у нас ситуации поняли правильно.
То же самое можно сказать и об украинском наступлении. Во все времена одним из главных условий успешного наступления было достижение тактической внезапности. А тут уже два месяца все (от должностных лиц Украины до США) рассказывают о наступлении на Крым и побережье Азовского моря. И даже говорят, какими силами и как будут это делать. Очевидно, что это первый признак того, что действия будут не тогда, не там, и не так, как рассказывается.
На случай, если все пойдет не так, Зеленский договаривается слить страну Польше. В ходе недавнего визита в Варшаву он заявил, что между Украиной и Польшей «скоро не будет границ».
🇵🇱🇺🇦О том, что Польша неравнодушна к Западной Украине, и, когда все станет окончательно ясно с исходом СВО, попытается их прихватить, еще год назад говорили на канале.
Сейчас на Украине идут большие гонения на Православную Церковь. Об этом я еще напишу отдельно. Но, кто знает историю, тот помнит, что прошлые гонения на Православие (например, после Брестской унии 1596 года, или Барской конфедерации в 1768 году) заканчивались большими проблемами для Польши. Вплоть до ее раздела.
Вернемся к рынкам. Что ожидает основные активы в ближайший год?
📈📉💵По ссылке изменения валют разных стран к доллару в 2022 году.
Тактика «сеять хаос и делать доллар островком стабильности» себя оправдала. Но будет ли так в 2023?
Не будет.
1️⃣Во-первых, в 2022 ставку подняли с 0.25% до 4.5%. В 2023 резерва поднимать ставку дальше не осталось. На 0.25-0.5 максимум, и то не факт, банковский кризис наглядно это показал.
2️⃣Во-вторых, сокращается доля доллара в резервах и международных расчетах, а это его ослабляет.
3️⃣В-третьих, фрагментация мировой экономики - это тоже не в пользу доллара, так как сокращается международная торговля и увеличивается доля расчетов в других валютах.
Понятно, что доллар, как основная резервная валюта, в ближайшие пару лет никуда не денется. Но его покупательская способность будет существенно падать, как и доля в международных расчетах и резервах.
↗️Будут ли расти акции - вопрос не простой. Ответ зависит от того, будет ли рецессия, и насколько сильной и длительной она будет. Уверен в росте компаний, связанных с ИИ, скорее всего, будут расти компании, связанные с криптой (но это не точно, так как действия американских регуляторов в последнее время импульсивны и непредсказуемы. Биткоин расти будет точно, а вот публичные компании - не факт).
А вот всё, что нельзя напечатать (сырье, металлы, продовольствие), имеют хорошие среднесрочные и долгосрочные перспективы.
🔝В ТОПе крипта, само собой. Как отработали предыдущие рекомендации, которые давал год назад, читаем тут.