[하나증권 건설 김승준] 7/25
건설 Weekly-시멘트 가격 인상 분위기

▶보고서 : https://bit.ly/3Y6bNPP

건설업은 0.3%p 언더했습니다. 인테리어주의 상승이 돋보였습니다.
주가매매수급동향은 2주 연속 소폭 상승했으며, 매매가는 상승(+0.02%), 전세가는 보합을 기록했습니다. 수도권 매매가는 7주 연속 상승(+0.07%)했으며, 전세가도 4주 연속 상승(+0.06%)했습니다. 수도권의 매매가와 전세가 상승이 가팔라지고 있습니다.
이번주 청약결과는 많았고, 여전히 수도권은 선방하고 지방은 미달했습니다. 부산 대연동이 다소 분양가가 주변 시세보다 비싸다고 느꼈지만 청약 흥행한게 특징이네요. 울산은 여전히 크게 미달했습니다. 이번주는 서울(용산!), 전주, 원주에서의 1순위 청약이 있습니다. 원주는 이전에 비슷한 분양가에 미달이 발생했는데(관설동), 브랜드 아파트는 어떨지 지켜볼 필요가 있겠네요.
시멘트가 전반적으로 12만원까지 가격을 인상하는 분위기입니다. 7월부로 쌍용C&E와 성신양회가 가격을 인상한데 이어, 9월부로 한일시멘트와 한일현대시멘트가 가격을 인상하기로 했습니다. 남은건 아세아시멘트(+한라시멘트)와 삼표시멘트인데, 전반적으로 따라가지 않을까 싶네요. 시멘트 주가는 가격 인상에 대해 정부가 개입한다는 뉴스가 나온 이후로 주가가 하락했는데, 이제 분위기가 반전됨에 따라 상승할 여지가 생겼습니다. 가격 인상은 결국 추정치 상향(내년까지!)으로 이어질 수 밖에 없어서, 전반적인 시멘트 주가 상승을 기대할 수 밖에 없네요.

자세한 내용은 자료를 참고 부탁드립니다.

[위 문자는 컴플라이언스의 승인을 득하였음]

**하나증권 첨단소재
링크: https://news.1rj.ru/str/joinchat/AAAAAEecImKoJBorcHRPWQ

**하나증권 건설
링크: https://news.1rj.ru/str/hanabuild

20230726 08:48:51
기업명: HDC현대산업개발(시가총액: 6,802억)
보고서명: 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)

매출: 9,336억(예상치: 9,879억)
영업익: 57억(예상치: 393억)
순익: 164억(예상치: 275억)

** 최근 실적 추이 **
2023.2Q 9,336억 / 57억 / 164억
2023.1Q 10,749억 / 501억 / 404억
2022.4Q 9,153억 / 743억 / 297억
2022.3Q 7,378억 / 696억 / 289억
2022.2Q 9,595억 / 667억 / 672억

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20230726800043
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=294870

국내는 1분기에 비해 마진이 다 개선되었는데, 해외에서 뭔가 문제가 있었나보네요

20230726 13:26:57
기업명: 자이에스앤디(시가총액: 2,284억)
보고서명: 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)

매출: 6,150억(예상치: 6,838억)
영업익: 377억(예상치: 538억)
순익: 112억(예상치: 415억)

** 최근 실적 추이 **
2023.2Q 6,150억 / 377억 / 112억
2023.1Q 7,671억 / 475억 / 380억
2022.4Q 8,882억 / 644억 / 508억
2022.3Q 6,410억 / 356억 / 263억
2022.2Q 7,113억 / 827억 / 622억

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20230726800192
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=317400

주택부문이 더 안좋아졌군요

<역전세 반환대출 규제 완화 시행>
기한: 23.7.27~24.7.31
범위: DTI 60%, RTI 1.0배
자금: 은행 -> 세입자 직접 이체
특약: 후속세입자와 전세금 반환보증 가입 의무. 보험료는 집주인이 부담

<케이스별>
C1. 후속세입자 구해진 경우: 전세보증금 차액분 대출
C2-1. 당장 후속세입자 못구했지만 나중에 구한 경우: DTI 60%, RTI 1.0배 범위내에서 반환자금 지원하고, 이후 후속세입자 전세금으로 반환
C2-2. 후속세입자 못구해서 직접 입주하는 경우: 현 거주주택의 전세보증금 등 반환 여부를 확인 후 반환자금 대출. 1개월내 입주 의무. 최소 2년이상 실거주 여부 모니터링

<관리>
1. 지원과정에서 집주인이 대출 외 다른방법으로 전세보증금 반환이 가능한지도 확인
2. 반환대출 기간 동안 신규주택 구입 X. 구입시 대출 전액 회수 및 3년간 주택담보대출 취급 금지

URL: https://bit.ly/3Y7E0WA

-> 부모님집에 살면서 갭투자 한 사람들은 DTI 60% 대출로 입주 가능해진거군요. 근데 이자율은 얼마나 하려나

20230726 14:18:37
기업명: GS건설(시가총액: 1조 1,879억)
보고서명: 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)

매출: 34,950억(예상치: 34,748억)
영업익: -4,138억(예상치: 1,767억)
순익: -2,976억(예상치: 1,185억)

** 최근 실적 추이 **
2023.2Q 34,950억 / -4,138억 / -2,976억
2023.1Q 35,127억 / 1,589억 / 1,633억
2022.4Q 39,224억 / 1,121억 / -542억
2022.3Q 29,531억 / 1,251억 / 1,604억
2022.2Q 30,479억 / 1,644억 / 1,796억

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20230726800252
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=006360

xi c&a(계열사)매출액이 생각보다 덜 나온 영향인지, 자이에스앤디 주택 영향인지, GS건설 건축주택 매출액은 소폭 하회.
이외 숫자상 특이사항 없는 것 같네요

주택 GPM 8.0%로 검단 등 문제로 전반 현장에 대한 안전 및 품질 제고를 위한 프로세스 강화로 원가율을 보수적으로 산정

20230726 15:56:06
기업명: 삼성물산(시가총액: 18조 5,963억)
보고서명: 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)

매출: 105,861억(예상치: 104,505억)
영업익: 7,723억(예상치: 6,039억)
순익: 5,831억(예상치: 6,154억)

** 최근 실적 추이 **
2023.2Q 105,861억 / 7,723억 / 5,831억
2023.1Q 102,386억 / 6,405억 / 7,519억
2022.4Q 106,477억 / 6,342억 / 6,662억
2022.3Q 112,556억 / 7,968억 / 5,968억
2022.2Q 108,186억 / 5,559억 / 6,328억

공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20230726800407
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=028260