https://m.blog.naver.com/lepain-/223194592053

#LePain님 #AI #반도체

[초점]김희선·이서진 드라마도 삐걱…시장붕괴 위기

국내 드라마 시장은 최악의 상황을 맞았다. 촬영을 마쳤지만, 편성을 잡지 못한 작품도 100여 편에 달한다. 넷플릭스 등 OTT 등장으로 K-콘텐츠 인기가 높아지면서 거품이 일었고, 제작비가 천정부지로 치솟아 위험 부담도 커졌다. 요즘 드라마 제작비는 수백억 원이 넘는 만큼, 흥행 실패 시 타격이 클 수밖에 없다.

https://n.news.naver.com/entertain/now/article/003/0012052581

챗GPT다음?... 텍스트·이미지·음성 연결하는 '멀티모달 AI' 뭐길래

멀티모달(Multimodal) AI가 최근 큰 주목을 받고 있다. 멀티모달 AI는 텍스트, 이미지, 음성 등 여러 종류의 데이터를 동시에 처리할 수 있는 AI 기술을 뜻한다. 이를 통해 기계가 인간처럼 여러 감각을 동시에 활용할 수 있게 되어 더 풍부하고 복잡한 정보를 이해하고 처리할 수 있다.

우리의 일상생활에는 다양한 형태의 정보가 복합적으로 존재한다. 텍스트나 이미지 등 단일 유형의 데이터만 다루는 기존 AI에 비해 멀티모달 AI는 보다 복잡하고 다양한 작업을 수행할 수 있기에 잠재력이 높다.

멀티모달 AI에서 '모달(Modal)'은 '모달리티(Modality)'의 축약된 표현이다. 모달리티는 특정한 정보나 통신의 유형을 나타내는 전문 용어다. 텍스트 모달리티는 텍스트 데이터를 의미하며 자연어 처리에 주로 사용된다. 또한 이미지나 비디오와 같은 시각적 데이터를 의미하는 비주얼 모달리티, 음성이나 소리와 관련된 데이터를 의미하는 오디오 모달리티 등이 있다. 모달리티라는 다소 어려운 용어를 사용하는 이유는, 모달리티가 여러 데이터 형식이나 채널 간의 관계와 어떻게 상호작용하고 정보를 제공하는지와 같은 복잡한 개념을 포함하는 단어이기 때문이다.

멀티모달 AI는 이와 같은 다양한 모달리티들을 결합하여 복잡한 패턴을 인식하거나 예측하는 데 사용되는 AI다. 각 모달리티는 상호보완적인 정보를 제공할 수 있으며, 함께 사용함으로써 전체 시스템의 성능을 향상시킬 수 있다.

멀티모달 AI는 의료 진단, 가상 비서, 자율주행 차량 등 많은 분야에서 활용될 수 있으며, 발전 가능성이 높다는 점에서 미래의 기술로서 큰 기대를 모으고 있다. 예를 들면 질병 진단 시 AI가 텍스트와 의료 영상을 동시에 분석함으로써, 이전에는 어려웠던 진단을 더 정확하고 신속하게 해낼 수 있다.
https://naver.me/GHVUccx5

엔터 주요 5개사 12mth Fwd P/E [2023~]

엔터 주요 6개사 주가 및 수급 동향 [2023~]

https://m.blog.naver.com/tmdejr1267/223194724108

#Seung님 #엔비디아 #반도체

"한정 굿즈 사고, 사진 찍고"…팬덤이 '팝업 스토어' 환영하는 이유

컴백 프로모션으로 팝업 스토어를 정착시킨 주요 그룹은 르세라핌과 뉴진스다. 이들 그룹은 이른바 ‘일코’(일반인 코스프레, '덕후'임을 들키지 않기 위해 하는 행동)할 수 있는 굿즈를 수준급으로 만들어 냈다는 호평을 받는다. 이들 굿즈는 아티스트의 얼굴이 대문짝만하게 박혀 있는 정석적인 이미지와는 거리가 멀다. 그룹의 정체성은 살리며 실생활에서 멋내기용으로도 활용할 수 있는 퀄리티 좋은 굿즈가 팬들의 마음을 사로잡은 것이다.

https://n.news.naver.com/entertain/topic/article/011/0004230677?cid=1108846&gcid=1108846

오늘 애니메이트 다녀온 후기
예전에는 오타쿠 하면 보통 10대~20대 남성이 대다수였습니다. 그러나 최근에는 커플끼리 방문, 또는 여성들의 방문등 점점 일본 서브컬쳐문화를 즐기는 사람이 많아지는걸 체감할 수 있었네요. 19년 애니메이트 후쿠오카를 갔을땐 대충 남녀 성비가 9:1이였거든요.
그리고 버튜버쪽으로 가면, 니지산지와 홀로라이브의 상품진열대가 비슷한 규모였네요. 니지산지(애니컬러)도 요즘 굿즈나 구독자 추이가 괜찮은지 체크할 필요가 있겠습니다.
더불어, 최근 BL물또한 꽤 많이 팔리는거 같네요. 어차피 제 채널을 보시는 분들은 다들 성인이겠지만, 이른바 미소녀하렘스타일 또는 GL과 같은 일반적인 남성향 작품이 과거 다수를 차지했다면, 현재는 남성향과 여성향 작품의 비가 한 6:4정도 되는 느낌이였습니다. 이를 생각할땐 카도카와와 같은 일본 출판사도 다시 체크해봐야겠네요.
고객의 성비는 대충 남:녀가 6:4정도였습니다. 다만 이는 여성들이 좀 더 액티브하게 밖으로 다녀서 그런것일수도 (남성들은 온라인으로 주문등) 있으니 좀더 심층적으로 찾아봐야겠네요.
결론적으론 일본의 2D서브컬쳐 시장은 한국에서도 빠르게 성장중이며, 계속 투자해줄 필요가 있다고 생각합니다.

> 10년 넘게 제한을 두고 있는 상하이 포함 1선도시는 규제 완화 자체가 시그널이 될 수 있습니다. 강도는 당연히 조심스럽겠죠

* 앞서 공유드린 바와 같이 대표적인 2선도시 절강성 자싱시는 이미 ‘제한 전면 해제’ 결정

=========================

~ 현재 상하이시는 3주택 소유를 금하고 있다. 또한 기존 주택의 소유자와 구매자는 집값의 10%에 달하는 세금을 내야 한다. 1천만 위안(약 18억원)짜리 방 2개 아파트 거래시 판매자와 구매자에게 최소 100만 위안(약 1억8천만원)의 세금이 부과된다

~ 상하이시는 투자가 밀려들며 집값이 급등하고 부동산 버블 우려가 제기되자 2010년 엄격한 주택 구매 제한을 시행했다

https://n.news.naver.com/article/001/0014154500?sid=104

https://m.blog.naver.com/studying-investor/223194759886

#공부하는투자자님 #펌텍코리아

정부 AI 구축은 누가 맡게 될까요??
- 현재는 ISP(정보화전략계획) 단계로 올해 말까지 여러 세부 사항을 확정한 뒤 이 프로젝트를 실제 구축할 사업자들을 따로 선정할 예정

[단독] 국회로 간 생성형 AI…법령 학습해 입법 돕는다
- 국회사무처는 입법 등 국회의원들의 의정 활동을 보조하는 생성형 AI 플랫폼을 구축하는 사업에 착수

https://n.news.naver.com/mnews/article/011/0004230791?sid=100

📆 주간 캘린더 (8월 28일 ~ 9월 1일)

> 기업 : 💡 구글 클라우드 Next 컨퍼런스 (화, 생성AI 제품 발표)
> 경기 : CB 소비자신뢰지수 (화), 소매재고 (수), ISM PMI (금)
> 고용 : 노동부 JOLTs (화), ADP 비농업고용 (수), 비농업고용지수 (금)
> 물가 : PCE (목), 시간당임금 (금)

🗓 8월 28일(월)
- 23:30 미국 댈러스 연은 PMI
- 실적발표 : 장전 Nordic American Tankers / 장후 HEICO
- 이벤트 : 바이든정부 메디케어 가격협상 10개 약 공개, 농무부 작물 진행 보고서

🗓 8월 29일(화)
- 22:00 미국 S&P/CS 도시주택가격지수
- 23:00 미국 CB 소비자신뢰지수
- 23:00 미국 노동부 JOLTs (7월)
- 실적발표 : 장전 NIO, Pinduoduo, BestBuy / 장후 Hewlett Packard Enterprise, HP
- 이벤트 : 💡Google Cloud Next (생성AI 제품공개, 링크) / 제퍼리스 IT HW 통신인프라 컨퍼런스

🗓 8월 30일(수)
- 21:15 미국 ADP 비농업고용지수
- 21:30 미국 GDP/물가지수
- 21:30 미국 자동차 제외 소매재고
- 23:00 미국 잠정주택매매
- 실적발표 : 장후 Crowdstrike, Salesforce, Okta, Chewy
- 이벤트 : 도이치뱅크 테크 컨퍼런스 (MU, AMD, WDC)

🗓 8월 31일(목)
- 08:00 한국 소매판매, 산업생산
- 10:30 중국 제조업/비제조업 PMI
- 18:00 유럽 CPI (8월)
- 21:30 미국 PCE, 개인지출, 소비
- 22:00 연준 Collins 연설
- 실적발표 : 장전 Dollar General, Polestar, UBS / 장후 Broadcom, Lululemon, mongoDB, VMWare, DELL

🗓 9월 1일(금)
- 10:45 중국 Calxin 제조업 PMI
- 17:00 유럽 제조업 PMI
- 21:30 미국 시간당임금, 비농업고용지수
- 21:30 미국 ISM 제조업 PMI (8월)
- 이벤트 : NIO, XPEV, LI 8월 전기차 인도량 발표

* 금융시장 전방위적 레버리지 올리기

=========================

• 중국증권감독관리위원회, 신용융자 보증금율 기존 100%에서 80% 인하. 9/8 장마감 이후부터 시행

据证监会网站，为落实证监会近期发布的活跃资本市场、提振投资者信心的一揽子政策安排，促进融资融券业务功能发挥，更好满足投资者合理交易需求，经中国证监会批准，上交所、深交所、北交所发布通知，修订《融资融券交易实施细则》，将投资者融资买入证券时的融资保证金最低比例由100%降低至80%。此调整将自2023年9月8日收市后实施。

TV수요가 줄면서 디스플레이 업계는 고전하고 있다. LG디스플레이의 올해 상반기 매출액은 9조 1496억원으로 전년 동기 대비 24.2% 줄었고, 영업적자는 1조9798억원으로 적자폭이 늘었다. 삼성디스플레이는 이 기간 매출액이 13조900억원으로 전년 동기대비 19.8% 줄고, 영업이익은 1조6200억원으로 같은 기간 32.7% 감소했다.

특히 국내 업체들의 주력인 OLED와 초대형 TV 등 프리미엄 제품의 수요 회복은 더욱 어려울 전망이다. 트렌드포스에 따르면 하반기 OLED TV출하량 전망치는 544만대로 전년 동기 대비 19.3% 감소할 것으로 추산된다. OLED TV 글로벌 1위 업체인 LG전자 시장점유율도 60% 대에서 53.6%까지 하락할 것으로 전망된다.

https://n.news.naver.com/article/008/0004930252

#디스플레이 #TV

**흥미로운 상황이네요

https://v.daum.net/v/20230827171702706

안녕하세요, 이번주 중요했던 한 주가 지났습니다. 이번주 위클리는 한주 쉬고, 간단한 코멘트로 대체하도록 하겠습니다. 반도체는 3가지 정도 간단하게 생각해보았습니다.

1) 반도체 어닝의 개선은 지속된 방향

=> 8월에 들어서면서 삼성전자, SK하이닉스의 EPS 추정치는 상승세가 멈추었음. 실적시즌 이후에 추정치 업데이트가 단기적으로 쉬고 있기 때문

=> 현재 증권사들의 3Q DRAM ASP 추정은 +2~5% 수준으로 낮은 한자리 수준. 아무래도 2Q에 HBM과 D5 비중이 크게 증가했기 때문에, 3Q에는 믹스 개선 효과가 2Q보다는 낮아지고, D4와 같은 레거시 제품들의 ASP 반등 또한 크지 않기 때문

=> 그러나 4분기부터는 ASP의 반등속도가 가파라질 가능성이 매우 높은 상황. 재고 수준이 5월을 기점으로 꺾이는게 분명하며, 올해 4분기에는 초과 수요 상태가 더 강해질 것이기 때문. 3분기부터 이미 메모리 시장은 초과 수요 상태로 진입

=> 개인 의견이었던 3분기가 메모리 관점에서 가장 큰 분기점이라는 의견은 여전히 동일. 이미 재고 레벨은 내려오고 있으며, 스팟 가격은 9~10월을 기점으로 반등을 예상. 고정가격 또한 월별 기준으로 3Q말~4Q초 턴어라운드 시작을 예상. 중화권 스마트폰 업체들의 물량 주문 재개를 예상

=> 즉, 어닝의 상향 속도가 2분기 실적시즌 이후 7~8월 급상승, 현재는 정체 구간이라면, 10월 3분기 실적 발표 이후부터는 좀 더 빠르게 상승하는 전개를 예상. Fwd EPS 관점으로는 어차피 시간이 지날수록 24년 실적이 반영되면서 추정치는 계속 상향조정될 수밖에 없는 상황

2) 24, 25년 연속된 yy 실적 개선 방향이 뚜렷

=> 현재 DRAM 가격 추정치의 그림은 올해 하반기 턴어라운드 시작, 24년 본격적인 가격 상승, 25년 상반기 이후 가격이 하락하는 그림. 이는 DRAM 업체들의 이익 개선이 25년까지 이어질 것이라는 의미. 주가 측면에서는 24년까지는 피크아웃 논란이 존재하지 않을 것이라는 의미

=> 통상 하락사이클과 달리 상승사이클은 기간이 많이 상이한데, 이번 상승사이클은 업체들의 유례없는 감산이 동반되고 있다는 점에서 더 길게 지속될 가능성도 배제할 수 없음. 현재로서는 최소 25년 상반기까지는 열려있다는 판단. 또한 가격 하락폭이 이번 하락사이클 때 매우 컸기 때문에, 항상 사이클은 하락이 크고 상승이 큰 성격을 지녀왔음(그 반대도 성립)

=> 즉, 24년은 23년에 바닥을 찍은 메모리가 2년연속 상승하는 중간 단계에 위치한 해로, 피크아웃 이슈에서 자유로운 해가 될 것. 주가 반영이 23년에 AI로 인해 빠르게 진행된 감이 있으나, 사실 AI반도체를 제외한 나머지 반도체들의 주가 상황은 여전히 다운 사이클이 상당히 반영된 상황

3) AI 사이클과 맞물린 메모리 사이클

=> 현재 AI를 짓누르는 요소는 '펀더멘털'이나 '실적'보다는 '엔비디아의 주가'라고 볼 수 있음. 즉, 서프라이즈에도 불구하고, 주가가 하락했기 때문에 AI반도체의 주도섹터 이탈을 제기

=> 즉, 주가의 움직임을 가지고 펀더멘털을 설명. 물론 주가의 움직임과 거래대금 등은 중요 변수이나, 이와 같은 요소들이 장기적인 방향성을 훼손할 수는 없다는 판단. 트레이딩과 일정 플레이 수급들은 다음 시기를 10월 초 전자/닉스의 실적발표 시즌을 제시. 필자는 그보다 더 빠르게 시장 수급이 선반영해나갈 것으로 판단. 결국 미국의 움직임이 중요

=> 결국 이번 엔비디아 실적의 핵심은 공급 병목의 해소가 빠르게 진행되고 있다는 점. TSMC CoWoS capa가 8월을 기점으로 해소되는 추세에 있고, HBM capa 또한 내년 2배가량 올라올 것으로 예상되는바, 속도가 점점 더 빨라지고 있음. 이미 생성형AI와 여기에서 파생되는 거대언어모델, 광고형AI 등의 수요는 글로벌 빅테크 뿐만 아니라 스타트업까지 가리지 않고 폭발하고 있는 상황

=> 한국 메모리는 단순한 HBM 수혜외에 사이클 전환을 앞두고 있다는 점이 중요. 필자 판단으로는 이번 AI반도체 사이클에서 AI GPU를 제외하면 HBM은 그 어떤 반도체 제품들 중에서 가장 수혜강도가 높음. 단순히 HBM capa가 내년에 2배가 되고, HBM3에서 HBM3E 제품으로 세대 교체되면서 ASP가 추가 상승하는 점까지 고려하면, 메모리 업체들의 HBM 이익레벨은 매우 커질 수밖에 없음

=> 여기에 더해 D4와 같은 기존 메모리 제품들의 가격 턴어라운드가 진행되고, 역대 유례없는 공급 축소가 단행된 상황에서의 가격 상승은 좀 더 파괴력 높은 사이클이 될 가능성이 높음. 즉, 한국 메모리는 이 2가지 변수가 맞물리는 사이클로, 2Q23에는 SK하이닉스를 필두로 HBM의 실제 이익 기여도를 확인했다면, 3Q23는 메모리 고정 가격의 바닥 및 일부 반등을 확인, 4Q23부터는 삼성전자의 HBM 이익 기여도 확인해주면서 본격적인 메모리 가격 상승 사이클을 맞이할 시점이 도래할 것으로 추정

결론) 주가 흐름은 아쉬웠지만, 오히려 AI반도체 방향성은 더 강화되고 있다. 조만간 DRAM 사이클의 턴어라운드까지 함께 진행될 것. 특히 24년은 HBM 이익레벨이 23년에 비해 크게 급증하고, DRAM ASP까지 함께 오르는 해가 될 것. 결국 이를 언제 반영하냐의 고민일뿐, 시기의 문제이지 방향의 문제가 아닐 것