Forwarded from 그로쓰리서치(Growth Research) [독립리서치]
✅인도 GLP-1 혁명 숨겨진 기회
특허 만료와 인도 제약사들의 기회
노보 노디스크의 세마글루타이드 특허 2026년 만료 예정
특허 만료로 인도 제네릭 제약사들이 진입 가능
치료비용 50~70% 절감 전망 (JM Financial 추정)
2025년 말 인도약품통제총국(DCGI)이 복수의 제네릭 승인할 것으로 예상
📍Novo Nordisk : 인도 시장 점유율 69% (리벨서스 중심)
📍Eli Lilly : 2025년 티르제파타이드(Mounjaro) 출시 예정
📍Biocon, Cipla, Dr. Reddy’s, Lupin, Sun Pharma : 제네릭 GLP-1 파이프라인 개발 중
📍Glenmark : 2024년 제네릭 리라글루타이드 출시 완료
PLI(생산연계 인센티브) 프로그램을 통해 GLP-1 국산화 장려
수입 의존도 낮추고 글로벌 제약 수출 중심국가로 도약
📌결론은
- 2026년 특허 만료는 인도 제약사에 50조 원 이상 규모의 시장 진입 기회 제공
- 원료 합성부터 디바이스·완제까지 수직 통합 구조 형성 중
- 인도는 글로벌 GLP-1 제네릭 및 CDMO 허브로 부상할 가능성 높음
- 관련 펩타이드 CDMO 기업 및 장비 제조업체에 대한 중장기 투자 매력 상승
✅독립리서치 그로쓰리서치
https://news.1rj.ru/str/growthresearch
특허 만료와 인도 제약사들의 기회
노보 노디스크의 세마글루타이드 특허 2026년 만료 예정
특허 만료로 인도 제네릭 제약사들이 진입 가능
치료비용 50~70% 절감 전망 (JM Financial 추정)
2025년 말 인도약품통제총국(DCGI)이 복수의 제네릭 승인할 것으로 예상
📍Novo Nordisk : 인도 시장 점유율 69% (리벨서스 중심)
📍Eli Lilly : 2025년 티르제파타이드(Mounjaro) 출시 예정
📍Biocon, Cipla, Dr. Reddy’s, Lupin, Sun Pharma : 제네릭 GLP-1 파이프라인 개발 중
📍Glenmark : 2024년 제네릭 리라글루타이드 출시 완료
PLI(생산연계 인센티브) 프로그램을 통해 GLP-1 국산화 장려
수입 의존도 낮추고 글로벌 제약 수출 중심국가로 도약
📌결론은
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- 인도는 글로벌 GLP-1 제네릭 및 CDMO 허브로 부상할 가능성 높음
- 관련 펩타이드 CDMO 기업 및 장비 제조업체에 대한 중장기 투자 매력 상승
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Forwarded from 제약/바이오/미용 원리버 Oneriver
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사피엔반도체(452430) 실적 및 주가 흐름 심층 분석 보고서
1. 핵심 요약
사피엔반도체는 마이크로 LED 특화 DDIC 설계 전문 팹리스 기업으로, AR 글래스 시장의 성장에 따른 높은 성장 잠재력을 보유하고 있습니다. 특히, 독보적인 기술력을 바탕으로 글로벌 빅테크 기업들과의 파트너십을 강화하며 시장을 선도할 가능성이 높습니다. 다만, 최근 실적 변동성이 크고 재무 안정성 확보가 과제로 남아있어, 투자 시에는 이러한 리스크 요인을 고려해야 합니다.
AR 글래스 시장 성장 수혜: 스마트 글래스 시장은 2024년 200만 대를 돌파하며 급성장하고 있으며, 특히 AR 글래스 시장은 2026년부터 본격적인 개화가 예상됩니다. 사피엔반도체는 Micro LED DDIC 기술력을 바탕으로 AR 글래스 시장 성장의 핵심 수혜 기업으로 부상할 것입니다.
독보적인 기술 경쟁력: 사피엔반도체는 10bit 메모리를 내장한 MiP 기술을 통해 전력 소모를 75% 절감하는 혁신을 이루었으며, 레드 색상 구현에 성공하여 미국 빅테크 기업과의 공급 계약을 체결했습니다. 또한, 초소형 Micro LED와 대형 Micro LED를 모두 다루는 기술력을 보유하고 있으며, 140여 건 이상의 특허를 통해 강력한 기술적 진입 장벽을 구축하고 있습니다.
글로벌 파트너십 강화: 사피엔반도체는 Japan BigTech company와 CMOS Backplane 개발 계약을 체결했으며, 삼성, 메타, LG 등 글로벌 빅테크 기업들과 협력 관계를 구축하고 있습니다. 특히, 미국 빅테크 기업과의 NRE 계약은 프로젝트 확장에 따라 계약 기간이 연장되고 금액이 상향되는 등 파트너십이 더욱 강화되고 있습니다.
실적 변동성 및 재무 안정성 확보: 2024년 4분기 매출액은 급증했으나, 2025년 1분기에는 다시 감소하는 등 최근 분기 실적에서 큰 변동성을 보이고 있습니다. 또한, 2021년부터 영업이익 및 순이익이 적자를 지속하고 있으며, 부채비율도 다소 높은 수준을 유지하고 있어 재무 안정성 확보가 시급합니다.
기술적 분석: 매수 우세: 사피엔반도체는 현재 기술적 지표들을 종합했을 때 매수 우세의 강력한 상승 추세에 놓여 있습니다. ADX와 SuperTrend는 강한 상승 추세가 지속되고 있음을 명확히 보여주며, 특히 시장 대비 압도적인 상대강도는 사피엔반도체가 시장 내에서 매우 강력한 주도주임을 시사합니다.
투자 전략 및 리스크 관리: 사피엔반도체는 AR 글래스 시장 성장과 함께 장기적인 성장 잠재력이 높은 기업입니다. 다만, 경쟁 심화, 기술 변화, 글로벌 경기 침체 등 리스크 요인에 대한 지속적인 모니터링이 필요합니다. 투자 시에는 장기적인 관점에서 성장 잠재력을 평가하고, 리스크 관리 방안을 고려하여 투자 결정을 내리는 것이 중요합니다.
스탁이지 리서치 : https://stockeasy.intellio.kr/share_chat/b1459927-c167-46db-88b4-8a5e0911edb6
1. 핵심 요약
사피엔반도체는 마이크로 LED 특화 DDIC 설계 전문 팹리스 기업으로, AR 글래스 시장의 성장에 따른 높은 성장 잠재력을 보유하고 있습니다. 특히, 독보적인 기술력을 바탕으로 글로벌 빅테크 기업들과의 파트너십을 강화하며 시장을 선도할 가능성이 높습니다. 다만, 최근 실적 변동성이 크고 재무 안정성 확보가 과제로 남아있어, 투자 시에는 이러한 리스크 요인을 고려해야 합니다.
AR 글래스 시장 성장 수혜: 스마트 글래스 시장은 2024년 200만 대를 돌파하며 급성장하고 있으며, 특히 AR 글래스 시장은 2026년부터 본격적인 개화가 예상됩니다. 사피엔반도체는 Micro LED DDIC 기술력을 바탕으로 AR 글래스 시장 성장의 핵심 수혜 기업으로 부상할 것입니다.
독보적인 기술 경쟁력: 사피엔반도체는 10bit 메모리를 내장한 MiP 기술을 통해 전력 소모를 75% 절감하는 혁신을 이루었으며, 레드 색상 구현에 성공하여 미국 빅테크 기업과의 공급 계약을 체결했습니다. 또한, 초소형 Micro LED와 대형 Micro LED를 모두 다루는 기술력을 보유하고 있으며, 140여 건 이상의 특허를 통해 강력한 기술적 진입 장벽을 구축하고 있습니다.
글로벌 파트너십 강화: 사피엔반도체는 Japan BigTech company와 CMOS Backplane 개발 계약을 체결했으며, 삼성, 메타, LG 등 글로벌 빅테크 기업들과 협력 관계를 구축하고 있습니다. 특히, 미국 빅테크 기업과의 NRE 계약은 프로젝트 확장에 따라 계약 기간이 연장되고 금액이 상향되는 등 파트너십이 더욱 강화되고 있습니다.
실적 변동성 및 재무 안정성 확보: 2024년 4분기 매출액은 급증했으나, 2025년 1분기에는 다시 감소하는 등 최근 분기 실적에서 큰 변동성을 보이고 있습니다. 또한, 2021년부터 영업이익 및 순이익이 적자를 지속하고 있으며, 부채비율도 다소 높은 수준을 유지하고 있어 재무 안정성 확보가 시급합니다.
기술적 분석: 매수 우세: 사피엔반도체는 현재 기술적 지표들을 종합했을 때 매수 우세의 강력한 상승 추세에 놓여 있습니다. ADX와 SuperTrend는 강한 상승 추세가 지속되고 있음을 명확히 보여주며, 특히 시장 대비 압도적인 상대강도는 사피엔반도체가 시장 내에서 매우 강력한 주도주임을 시사합니다.
투자 전략 및 리스크 관리: 사피엔반도체는 AR 글래스 시장 성장과 함께 장기적인 성장 잠재력이 높은 기업입니다. 다만, 경쟁 심화, 기술 변화, 글로벌 경기 침체 등 리스크 요인에 대한 지속적인 모니터링이 필요합니다. 투자 시에는 장기적인 관점에서 성장 잠재력을 평가하고, 리스크 관리 방안을 고려하여 투자 결정을 내리는 것이 중요합니다.
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스탁이지(StockEasy) AI 기반 주식정보 솔루션. 인텔리오(Intellio), 닥이지(DocEasy). 추세추종/RS순위/RS랭크/ETF섹터/밸류 솔루션 제공. 당일 주도주, 당일 주도섹터
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Forwarded from 投資, 아레테
#HD현대인프라코어
#2Q25
- 매출액 1.1조, 영업이익 1,058억 기록.
- 건설기계 7개 분기 만에 성장 전환 및 엔진 호조.
#건설기계
- 신흥,선진 등 전지역 전반적으로 성장.
- 신흥국 마이닝 성장. 아랍의 봄 이후 불확실성으로 부진하던 중동 약진, CIS 회복 고무적.
- 한국 시장 정치 불확실성 해소와 함께 수출 활성화로 수요 성장.
- 북미/유럽 YoY+3% 기록. 특히 유럽 회복이 긍정적. 영국, 이태리 등의 지역 수요 회복이 뚜렷함.
- 중국은 2Q34부터 꾸준한 성장을 보이고 있음.
#건설기계 전망
- 2Q 더 빠르게 긍정적으로 변화 중. 신흥 시장 주요국 인프라 투자와 더불어 마이닝 등으로 긍정적.
- 유럽 시장 수요 저점 통과가 뚜렷하게 나타나고 있음. 판매rk 안정을 되찾은 점도 긍정적.
- 북미 시장은 회복이 다소 지연되고 있으나, OBBBA 등의 대규모 예산 통과에 따라 분위기 개선 가능성이 높다고 생각.
- 중국 시장은 이미 완만한 회복 기조. 16~20년 판매됐던 장비 재구매 시점이 도래함에 따라 꾸준한 회복 기대.
#엔진
- 방산 엔진 꾸준한 가운데, 친환경 및 발전용 엔진 성장이 뚜렷함.
- 영업이익은 고수익성 판매 비중 확대로 큰 폭으로 성장함.
- 산업용은 북미 불확실성이 존재하지만 건기 업황이 돌면서 차세대 모델 엔진이 매출화되기 시작.
#엔진 전망
- 오일/가스, 데이터센터향 발전 및 전후재건 등의 수요가 긍정적. 향후에도 발전기용 수요 긍정적일 것.
- 전차 엔진 수출과 더불어 다양한 문의가 접수되고 있음. 수주 확정 시 내용 공유할 것. 엔진 내 방산 비중 지속확대할 것.
#주주환원
- 이사회를 통해 자사주 소각 의결되었음. 8월 중으로 거래소에서 보는 주식수 변경도 진행될 것.
- HD현대건설기계와의 합병. 1/1이며 12/29부터 거래정지. 인프라코어 주식은 26일까지 거래 가능.
#2Q25
- 매출액 1.1조, 영업이익 1,058억 기록.
- 건설기계 7개 분기 만에 성장 전환 및 엔진 호조.
#건설기계
- 신흥,선진 등 전지역 전반적으로 성장.
- 신흥국 마이닝 성장. 아랍의 봄 이후 불확실성으로 부진하던 중동 약진, CIS 회복 고무적.
- 한국 시장 정치 불확실성 해소와 함께 수출 활성화로 수요 성장.
- 북미/유럽 YoY+3% 기록. 특히 유럽 회복이 긍정적. 영국, 이태리 등의 지역 수요 회복이 뚜렷함.
- 중국은 2Q34부터 꾸준한 성장을 보이고 있음.
#건설기계 전망
- 2Q 더 빠르게 긍정적으로 변화 중. 신흥 시장 주요국 인프라 투자와 더불어 마이닝 등으로 긍정적.
- 유럽 시장 수요 저점 통과가 뚜렷하게 나타나고 있음. 판매rk 안정을 되찾은 점도 긍정적.
- 북미 시장은 회복이 다소 지연되고 있으나, OBBBA 등의 대규모 예산 통과에 따라 분위기 개선 가능성이 높다고 생각.
- 중국 시장은 이미 완만한 회복 기조. 16~20년 판매됐던 장비 재구매 시점이 도래함에 따라 꾸준한 회복 기대.
#엔진
- 방산 엔진 꾸준한 가운데, 친환경 및 발전용 엔진 성장이 뚜렷함.
- 영업이익은 고수익성 판매 비중 확대로 큰 폭으로 성장함.
- 산업용은 북미 불확실성이 존재하지만 건기 업황이 돌면서 차세대 모델 엔진이 매출화되기 시작.
#엔진 전망
- 오일/가스, 데이터센터향 발전 및 전후재건 등의 수요가 긍정적. 향후에도 발전기용 수요 긍정적일 것.
- 전차 엔진 수출과 더불어 다양한 문의가 접수되고 있음. 수주 확정 시 내용 공유할 것. 엔진 내 방산 비중 지속확대할 것.
#주주환원
- 이사회를 통해 자사주 소각 의결되었음. 8월 중으로 거래소에서 보는 주식수 변경도 진행될 것.
- HD현대건설기계와의 합병. 1/1이며 12/29부터 거래정지. 인프라코어 주식은 26일까지 거래 가능.
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HD현대인프라코어 2025년 2분기 실적 분석 및 향후 전망 보고서
1. 핵심 요약
HD현대인프라코어는 2025년 2분기에 견조한 실적을 기록하며 성장세를 입증했습니다. 건설기계 부문의 회복과 엔진 부문의 높은 수익성이 돋보이며, 신흥 시장을 중심으로 한 지역별 수요 증가가 긍정적으로 작용했습니다. 하반기에는 유럽 시장의 회복세와 엔진 부문의 수익성 강화가 기대되지만, HD현대건설기계와의 합병, 북미 시장의 불확실성, 정책 리스크 등 다양한 이슈에 대한 지속적인 관심이 필요합니다.
2분기 실적 호조: 매출액 1조 1,846억 원(YoY +6.9%), 영업이익 1,058억 원(YoY +29.8%)을 기록하며 시장 기대치를 상회하는 실적을 달성했습니다. 건설기계 부문의 성장 전환과 엔진 부문의 역대 최고 수준 수익성이 주요 요인입니다.
지역별 시장 회복: 신흥 시장과 중국 시장의 성장세가 두드러졌으며, 유럽 시장 또한 회복세에 진입했습니다. 다만, 북미 시장은 관세 및 금리 불확실성으로 인해 회복이 지연되고 있어 지속적인 모니터링이 필요합니다.
하반기 실적 전망: 유럽 수출 회복과 견조한 엔진 수익성에 힘입어 시장 기대치를 소폭 상회하는 실적이 예상됩니다. 특히 방산 엔진 수출 확대와 발전기용 수요 증가가 엔진 부문의 수익성을 더욱 강화할 것으로 전망됩니다.
HD현대건설기계 합병: 2026년 1월 1일 HD현대건설기계와의 합병이 예정되어 있으며, 이를 통해 글로벌 경쟁력 강화 및 가치 제고를 기대하고 있습니다. 합병 비율 및 소액주주 손해 논란에 대한 지속적인 관심이 필요합니다.
기술적 분석: 주가는 최근 급등하며 강한 상승 모멘텀을 확보했습니다. 추세추종 지표는 상승 추세를 지지하고 있으나, 단기적인 과열 신호도 나타나고 있어 주의가 필요합니다. 기관과 외국인의 순매수세는 긍정적인 신호로 해석됩니다.
주요 리스크 요인: 북미 시장의 관세 및 금리 인상 지연, 감액배당에 대한 조세 정책 논의 등 정책 리스크는 하반기 실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 이러한 리스크 요인에 대한 지속적인 모니터링과 대비가 필요합니다.
스탁이지 리서치 : https://stockeasy.intellio.kr/share_chat/9b57f6ae-dbfc-4d23-90d6-6f2d200fea04
1. 핵심 요약
HD현대인프라코어는 2025년 2분기에 견조한 실적을 기록하며 성장세를 입증했습니다. 건설기계 부문의 회복과 엔진 부문의 높은 수익성이 돋보이며, 신흥 시장을 중심으로 한 지역별 수요 증가가 긍정적으로 작용했습니다. 하반기에는 유럽 시장의 회복세와 엔진 부문의 수익성 강화가 기대되지만, HD현대건설기계와의 합병, 북미 시장의 불확실성, 정책 리스크 등 다양한 이슈에 대한 지속적인 관심이 필요합니다.
2분기 실적 호조: 매출액 1조 1,846억 원(YoY +6.9%), 영업이익 1,058억 원(YoY +29.8%)을 기록하며 시장 기대치를 상회하는 실적을 달성했습니다. 건설기계 부문의 성장 전환과 엔진 부문의 역대 최고 수준 수익성이 주요 요인입니다.
지역별 시장 회복: 신흥 시장과 중국 시장의 성장세가 두드러졌으며, 유럽 시장 또한 회복세에 진입했습니다. 다만, 북미 시장은 관세 및 금리 불확실성으로 인해 회복이 지연되고 있어 지속적인 모니터링이 필요합니다.
하반기 실적 전망: 유럽 수출 회복과 견조한 엔진 수익성에 힘입어 시장 기대치를 소폭 상회하는 실적이 예상됩니다. 특히 방산 엔진 수출 확대와 발전기용 수요 증가가 엔진 부문의 수익성을 더욱 강화할 것으로 전망됩니다.
HD현대건설기계 합병: 2026년 1월 1일 HD현대건설기계와의 합병이 예정되어 있으며, 이를 통해 글로벌 경쟁력 강화 및 가치 제고를 기대하고 있습니다. 합병 비율 및 소액주주 손해 논란에 대한 지속적인 관심이 필요합니다.
기술적 분석: 주가는 최근 급등하며 강한 상승 모멘텀을 확보했습니다. 추세추종 지표는 상승 추세를 지지하고 있으나, 단기적인 과열 신호도 나타나고 있어 주의가 필요합니다. 기관과 외국인의 순매수세는 긍정적인 신호로 해석됩니다.
주요 리스크 요인: 북미 시장의 관세 및 금리 인상 지연, 감액배당에 대한 조세 정책 논의 등 정책 리스크는 하반기 실적에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 이러한 리스크 요인에 대한 지속적인 모니터링과 대비가 필요합니다.
스탁이지 리서치 : https://stockeasy.intellio.kr/share_chat/9b57f6ae-dbfc-4d23-90d6-6f2d200fea04
❤8👍3
Forwarded from 파이어🔥
🌟 HD현대건설기계 스터디
발표일: 25.07.06
금일 HD현대인프라코어의 호실적과 함께 HD현대건설기계도 함께 주목받고 있습니다. HD현대인프라 코어는 컨콜에서 현재 전지역 건설기계 시장이 전반적으로 성장 그림을 그리고 있으며 2분기에는 더 빠르게 좋아지고 있다고 소통했습니다.
HD현대건설기계는 HD현대인프라코어와의 합병(26년 1월 예정) 발표와 함께 업황 반등 기대 그리고 글로벌 인프라 투자 사이클의 구조적 수혜가 예상됩니다. 10년 만의 중국 건기 슈퍼사이클 본격화, 미국·인도 인프라 투자 확대, 원가 절감 및 영업 시너지 극대화라는 트리거가 동사의 재평가 관점에서 주요 투자포인트로 부각되고 있습니다.
✔️ 요약
- HD현대인프라코어와 합병(26년 1월), 원가 절감·영업 시너지·신사업 확대 기대감 부각.
- 25~26년 글로벌 건설기계 업황 저점에서 구조적 반등 전망, 중국·인도발 수요 회복 확인.
- 미국, 인도 인프라 투자 확대, 국내 기업 실적의 핵심 성장 동력으로 부각.
- 글로벌 Top-Tier 도약, AM(애프터마켓)·엔진·전동화 신사업 합병 시너지 기대.
💡 개요
- 시가총액: 약 1.35조 원
- 주요 상품:
건설장비(굴착기·로더 등, 76%)
산업차량(14%)
부품·AM(10%)
- 수출 비중 92%(북미·유럽 중심, 인도·중국 급성장)
- 글로벌 피어: Caterpillar, Komatsu 등
⚡️ 투자포인트
1. 10년 만의 중국 건설기계 슈퍼사이클
- 24~25년 중국발 건설기계 수요 턴어라운드 본격화, 1분기 기준 현지법인 30% 이상 매출 증가
- 중국 정부의 인프라 투자 확대 및 영업 효율화(생산 일원화)로 원가 경쟁력 확보
- 26년 본격 업사이클 구간, 업계 전반적 수익성 개선 기대
2. 미국·인도 인프라 투자 장기 동력
- 미국 리쇼어링, 노후 인프라 교체 등으로 건설장비·부품 대체 수요 확대
- 인도, 인프라 조성 단계 진입. 수년간 두자릿수 성장률 지속
- 글로벌 시장 회복기와 맞물린 동사 경쟁력 강화 구간
3. 합병(HD현대인프라코어) 시너지
- 비용 절감(R&D, 생산, 구매 등) 및 영업 시너지(딜러망·AM 네트워크 통합) 효과
- 부품·AM(애프터마켓) 사업 통합. 수익성 다각화 및 변동성 완화
- 엔진·전동화(수소연소·전동 굴착기 등) 신사업 투자력 강화, 글로벌 점유율 확대
4. 전망 및 중요 이벤트
- 25년말~26년초 합병 완료(신주상장 26년 1월 26일)
- 26년 본격 업사이클 진입, EPS·멀티플 동반 상승 기대
🚨 리스크
미중 정책(관세 등) 불확실성 장기화 시 수주 회복 지연 가능성
변동성 높은 신흥시장 환율 및 지정학 리스크 상존
※해당 종목은 파이어 스터디에서 발표된 종목으로 파이어 스터디 공동 펀드에 편입되어 있을수도, 혹은 안되어 있을수도 있습니다.
※해당 종목의 향후 디테일한 실적 추정은 공개하지 않습니다.
출처: 파이어🔥 (https://news.1rj.ru/str/FireStockStudy)
발표일: 25.07.06
금일 HD현대인프라코어의 호실적과 함께 HD현대건설기계도 함께 주목받고 있습니다. HD현대인프라 코어는 컨콜에서 현재 전지역 건설기계 시장이 전반적으로 성장 그림을 그리고 있으며 2분기에는 더 빠르게 좋아지고 있다고 소통했습니다.
HD현대건설기계는 HD현대인프라코어와의 합병(26년 1월 예정) 발표와 함께 업황 반등 기대 그리고 글로벌 인프라 투자 사이클의 구조적 수혜가 예상됩니다. 10년 만의 중국 건기 슈퍼사이클 본격화, 미국·인도 인프라 투자 확대, 원가 절감 및 영업 시너지 극대화라는 트리거가 동사의 재평가 관점에서 주요 투자포인트로 부각되고 있습니다.
- HD현대인프라코어와 합병(26년 1월), 원가 절감·영업 시너지·신사업 확대 기대감 부각.
- 25~26년 글로벌 건설기계 업황 저점에서 구조적 반등 전망, 중국·인도발 수요 회복 확인.
- 미국, 인도 인프라 투자 확대, 국내 기업 실적의 핵심 성장 동력으로 부각.
- 글로벌 Top-Tier 도약, AM(애프터마켓)·엔진·전동화 신사업 합병 시너지 기대.
- 시가총액: 약 1.35조 원
- 주요 상품:
건설장비(굴착기·로더 등, 76%)
산업차량(14%)
부품·AM(10%)
- 수출 비중 92%(북미·유럽 중심, 인도·중국 급성장)
- 글로벌 피어: Caterpillar, Komatsu 등
1. 10년 만의 중국 건설기계 슈퍼사이클
- 24~25년 중국발 건설기계 수요 턴어라운드 본격화, 1분기 기준 현지법인 30% 이상 매출 증가
- 중국 정부의 인프라 투자 확대 및 영업 효율화(생산 일원화)로 원가 경쟁력 확보
- 26년 본격 업사이클 구간, 업계 전반적 수익성 개선 기대
2. 미국·인도 인프라 투자 장기 동력
- 미국 리쇼어링, 노후 인프라 교체 등으로 건설장비·부품 대체 수요 확대
- 인도, 인프라 조성 단계 진입. 수년간 두자릿수 성장률 지속
- 글로벌 시장 회복기와 맞물린 동사 경쟁력 강화 구간
3. 합병(HD현대인프라코어) 시너지
- 비용 절감(R&D, 생산, 구매 등) 및 영업 시너지(딜러망·AM 네트워크 통합) 효과
- 부품·AM(애프터마켓) 사업 통합. 수익성 다각화 및 변동성 완화
- 엔진·전동화(수소연소·전동 굴착기 등) 신사업 투자력 강화, 글로벌 점유율 확대
4. 전망 및 중요 이벤트
- 25년말~26년초 합병 완료(신주상장 26년 1월 26일)
- 26년 본격 업사이클 진입, EPS·멀티플 동반 상승 기대
미중 정책(관세 등) 불확실성 장기화 시 수주 회복 지연 가능성
변동성 높은 신흥시장 환율 및 지정학 리스크 상존
※해당 종목은 파이어 스터디에서 발표된 종목으로 파이어 스터디 공동 펀드에 편입되어 있을수도, 혹은 안되어 있을수도 있습니다.
※해당 종목의 향후 디테일한 실적 추정은 공개하지 않습니다.
출처: 파이어
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파이어🔥
파이어: 계좌에 다같이 불질러보자.🔥
- 투자조언 아님
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스탁이지 - AI 투자 어시스턴트
[전략C][국전약품][매수][도달][4250] : 도달 : 4250원
[전략C][국전약품][매도][접근][4575] : 강화(4620) 반등
스탁이지 - AI 투자 어시스턴트
[전략C][국전약품][매도][접근][4575] : 강화(4620) 반등
[전략C][국전약품][매도][도달][4620] : 강화 반등 - 손익율:8.54%
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Forwarded from AWAKE - 실시간 주식 공시 정리채널
2025.07.24 13:00:48
기업명: HD현대건설기계(시가총액: 1조 6,302억)
보고서명: 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)
매출액 : 9,677억(예상치 : 8,794억+/ 10%)
영업익 : 400억(예상치 : 354억/ +13%)
순이익 : 48억(예상치 : 331억/ -85%)
**최근 실적 추이**
2025.2Q 9,677억/ 400억/ 48억
2025.1Q 9,068억/ 417억/ 257억
2024.4Q 7,891억/ 353억/ -19억
2024.3Q 8,168억/ 430억/ 114억
2024.2Q 8,530억/ 586억/ 306억
공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20250724800148
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=267270
기업명: HD현대건설기계(시가총액: 1조 6,302억)
보고서명: 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)
매출액 : 9,677억(예상치 : 8,794억+/ 10%)
영업익 : 400억(예상치 : 354억/ +13%)
순이익 : 48억(예상치 : 331억/ -85%)
**최근 실적 추이**
2025.2Q 9,677억/ 400억/ 48억
2025.1Q 9,068억/ 417억/ 257억
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2024.3Q 8,168억/ 430억/ 114억
2024.2Q 8,530억/ 586억/ 306억
공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20250724800148
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=267270
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스탁이지 - AI 투자 어시스턴트
[전략A][코스맥스][매수][접근][235500] : 1차(233000) 접근
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시장 신호등 (단기) 초록불로 바뀌었지만 여전히 많은 섹터들이 이탈되거나 신규로 진입을 하여도 짧게 다시 이탈되는
변곡점에 있습니다.
포지션의 유지일이 충분하고 이격도가 높은 섹터만 접근하시는 것이 좋아 보입니다.
시장의 주요 섹터는 스탁이지(intellio.kr)에서 꼭 확인하세요.
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신성에스티(416180) 투자 리서치 보고서: ESS 시장 성장과 북미 현지화 전략 분석
1. 핵심 요약
신성에스티는 2차전지 부품, 특히 에너지 저장 장치(ESS) 부품을 중심으로 성장하는 기업입니다. 글로벌 ESS 시장의 확대와 함께 북미 시장 진출을 본격화하며 2027년 매출 1조 원 달성을 목표로 하고 있습니다. 최근 주가는 강한 상승세를 보이고 있지만, 투자에는 신중한 접근이 필요합니다.
ESS 시장 성장과 북미 시장 진출: 데이터센터 수요 증가와 신재생에너지 확대에 힘입어 ESS 시장은 지속적인 성장이 예상됩니다. 신성에스티는 미국 켄터키주에 ESS 부품 생산 공장을 설립하여 북미 시장 수요에 적극적으로 대응하고 있으며, 이는 향후 실적 성장의 중요한 동력이 될 것입니다.
주요 고객사와의 안정적인 파트너십: LG에너지솔루션, SK온 등 주요 배터리 제조사와의 오랜 협력 관계를 통해 안정적인 공급망을 구축하고 있습니다. 특히 LG에너지솔루션의 북미 ESS 프로젝트 수주에 따른 수혜가 예상되며, 이는 신성에스티의 매출 확대에 기여할 것입니다.
기술 경쟁력과 수주 잔고: 버스바, 모듈 케이스 등 ESS 핵심 부품 제조 기술을 보유하고 있으며, 7조 원이 넘는 수주 잔고를 확보하고 있습니다. 이는 향후 안정적인 매출 성장을 담보하는 요소이며, 2027년 매출 1조 원 목표 달성에 긍정적인 영향을 미칠 것입니다.
재무 건전성 개선: 현금성 자산이 증가하고 부채가 감소하는 등 전반적인 재무 건전성이 점진적으로 개선되고 있습니다. 낮은 부채비율과 높은 유보율은 재무 안정성을 확보하고 있음을 시사하며, 이는 투자 안정성을 높이는 요인입니다.
주가 상승 추세와 기술적 분석: 최근 주가는 강한 상승 추세를 보이고 있으며, 외국인과 기관 투자자의 순매수세가 이를 뒷받침하고 있습니다. 다만, 단기 과열에 대한 경고 신호도 나타나고 있어 투자에 유의해야 합니다.
리스크 요인과 투자 전략: 2024년 4분기 실적 부진과 높은 PER은 투자에 신중을 기해야 할 부분입니다. 또한, 글로벌 ESS 시장에서 중국 기업과의 경쟁 심화는 수익성 악화로 이어질 수 있습니다. 따라서 실적 추이와 시장 경쟁 상황을 지속적으로 모니터링하며 신중하게 투자 결정을 내릴 필요가 있습니다.
스탁이지 리서치 자세히 보기 : https://stockeasy.intellio.kr/share_chat/af963851-b711-4c95-b20d-4a0c3ae50e52
1. 핵심 요약
신성에스티는 2차전지 부품, 특히 에너지 저장 장치(ESS) 부품을 중심으로 성장하는 기업입니다. 글로벌 ESS 시장의 확대와 함께 북미 시장 진출을 본격화하며 2027년 매출 1조 원 달성을 목표로 하고 있습니다. 최근 주가는 강한 상승세를 보이고 있지만, 투자에는 신중한 접근이 필요합니다.
ESS 시장 성장과 북미 시장 진출: 데이터센터 수요 증가와 신재생에너지 확대에 힘입어 ESS 시장은 지속적인 성장이 예상됩니다. 신성에스티는 미국 켄터키주에 ESS 부품 생산 공장을 설립하여 북미 시장 수요에 적극적으로 대응하고 있으며, 이는 향후 실적 성장의 중요한 동력이 될 것입니다.
주요 고객사와의 안정적인 파트너십: LG에너지솔루션, SK온 등 주요 배터리 제조사와의 오랜 협력 관계를 통해 안정적인 공급망을 구축하고 있습니다. 특히 LG에너지솔루션의 북미 ESS 프로젝트 수주에 따른 수혜가 예상되며, 이는 신성에스티의 매출 확대에 기여할 것입니다.
기술 경쟁력과 수주 잔고: 버스바, 모듈 케이스 등 ESS 핵심 부품 제조 기술을 보유하고 있으며, 7조 원이 넘는 수주 잔고를 확보하고 있습니다. 이는 향후 안정적인 매출 성장을 담보하는 요소이며, 2027년 매출 1조 원 목표 달성에 긍정적인 영향을 미칠 것입니다.
재무 건전성 개선: 현금성 자산이 증가하고 부채가 감소하는 등 전반적인 재무 건전성이 점진적으로 개선되고 있습니다. 낮은 부채비율과 높은 유보율은 재무 안정성을 확보하고 있음을 시사하며, 이는 투자 안정성을 높이는 요인입니다.
주가 상승 추세와 기술적 분석: 최근 주가는 강한 상승 추세를 보이고 있으며, 외국인과 기관 투자자의 순매수세가 이를 뒷받침하고 있습니다. 다만, 단기 과열에 대한 경고 신호도 나타나고 있어 투자에 유의해야 합니다.
리스크 요인과 투자 전략: 2024년 4분기 실적 부진과 높은 PER은 투자에 신중을 기해야 할 부분입니다. 또한, 글로벌 ESS 시장에서 중국 기업과의 경쟁 심화는 수익성 악화로 이어질 수 있습니다. 따라서 실적 추이와 시장 경쟁 상황을 지속적으로 모니터링하며 신중하게 투자 결정을 내릴 필요가 있습니다.
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