Индекс РТС, - текучка, - кое-какие подробности к обзору реверсал-дней от 30.05.2020
По факту имеем три последовательных реверсала (3, 4 и 11 июня), каждый из которых срабатывал вниз, против основного Up-тренда.
Ко всему прочему, в понедельник гэп. А как известно, гэпы по понедельникам - это сигнал (в теханализе) очень серьезный. Если его в ближайшие несколько дней не закроют, - высока вероятность еще двух похожих гэпов вниз, прежде чем оформится хоть что-то похожее на разворот.
К тому же гэп - в точности под трендовой линией.
Результат ее пробоя - это ближайшая цель 1100 (по Прингу)
По факту имеем три последовательных реверсала (3, 4 и 11 июня), каждый из которых срабатывал вниз, против основного Up-тренда.
Ко всему прочему, в понедельник гэп. А как известно, гэпы по понедельникам - это сигнал (в теханализе) очень серьезный. Если его в ближайшие несколько дней не закроют, - высока вероятность еще двух похожих гэпов вниз, прежде чем оформится хоть что-то похожее на разворот.
К тому же гэп - в точности под трендовой линией.
Результат ее пробоя - это ближайшая цель 1100 (по Прингу)
Вдогонку к предыдущему об РТС - вторая цель в случая эскалации медвежьих настроений - это 1010 (вдобавок к первой = 1100).
Уровни - сугубо ориентировочные. Расчеты по кальками от упомянутого выше Мартин Принг. Как правило, рынок после их достижения движется несколько дальше.
Уровни - сугубо ориентировочные. Расчеты по кальками от упомянутого выше Мартин Принг. Как правило, рынок после их достижения движется несколько дальше.
S&P 500 - небольшая ремарка по ходу пьесы, которая теперь уже, - вне всякого сомнения, - завершится масштабных крахом. И уже не только фондового рынка, но и управляющей им матрицы во главе с ФРС, прямиком идущей к своему фиаско.
Но об этом чуть позже, т.к. тема большая и многогранная.
Сейчас же - фокус на текущем моменте.
Вчера, 15.06.2020 на реверсал-дне по психе-циклу (подробнее было здесь и здесь) рынок купили. Психологию медведей сломали новыми программами QE. Теоретически бычий рынок в таких условиях может продолжаться неопределенно длительное время. Ближайшие реверсалы биржевой психологии, а с ними и возможные развороты, лишь через 3 недели.
Однако по разными причинам впереди важная резонансная точка, выпадающая на 19-22 июня 2020, распыленная на отрезке из-за выходных.
Чем выше рынок будет в этой точке, тем выше шансы важного разворота вниз. И напротив, чем ниже рынок, - тем выше шансы продолжить рост.
Исключение - если на или сразу после 19.06.2020 происходит прорыв вверх важного ценового уровня
Но об этом чуть позже, т.к. тема большая и многогранная.
Сейчас же - фокус на текущем моменте.
Вчера, 15.06.2020 на реверсал-дне по психе-циклу (подробнее было здесь и здесь) рынок купили. Психологию медведей сломали новыми программами QE. Теоретически бычий рынок в таких условиях может продолжаться неопределенно длительное время. Ближайшие реверсалы биржевой психологии, а с ними и возможные развороты, лишь через 3 недели.
Однако по разными причинам впереди важная резонансная точка, выпадающая на 19-22 июня 2020, распыленная на отрезке из-за выходных.
Чем выше рынок будет в этой точке, тем выше шансы важного разворота вниз. И напротив, чем ниже рынок, - тем выше шансы продолжить рост.
Исключение - если на или сразу после 19.06.2020 происходит прорыв вверх важного ценового уровня
Идей у опционного рынка на нефть (Crude Light, NYMEX) на вторник, 16 июня 2020, практически нет. Вчера закрывали то, что имело смысл закрыть. В новые позиции рисковали входить только откровенные маргиналы. Ставки простые, - сегодня-завтра или выше 38,5, или ниже 34,5 (Лайт, она же WTI)
В следующей опционной серии вчера была крупная покупка 41-колл. Но рассматривать это событие как знаковое для текущего момента - дело сомнительное. Скорее всего, это часть какой-то более крупной стратегии, рассчитанной скорее на рост волатильности, нежели на рост базового актива.
В следующей опционной серии вчера была крупная покупка 41-колл. Но рассматривать это событие как знаковое для текущего момента - дело сомнительное. Скорее всего, это часть какой-то более крупной стратегии, рассчитанной скорее на рост волатильности, нежели на рост базового актива.
Трейдеры, торгующие S&P 500 в том числе через опционы, не теряют надежды до истечения этой недели дезактуализировать быков, а потому продолжают с усиленной силой брать путы, рассчитывая на резкий спад ниже 2800, а то и (чем черт не шутит?) уход к 2600.
Правда, тут может быть активность быков, решивших, что ниже 3000 S&P500 уже не упадет никогда ("плита ФРС"), а потому бесстрашно бросившихся продавать истекающие ОТМ-пут.
К слову, стратегия продажи ОТМ-опционов с маловероятными для достижения страйками за несколько дней до экспирации - не такая уж и плохая идея. По факту, она способна принести значимо больше в процентном выражении по сравнению с аналогичной позицией, удерживаемой целый месяц. Но конечно же, не на таком рынке, где все зависит от исправности печатного станка и мыслей в головах известных персоналий ФРС...
Правда, тут может быть активность быков, решивших, что ниже 3000 S&P500 уже не упадет никогда ("плита ФРС"), а потому бесстрашно бросившихся продавать истекающие ОТМ-пут.
К слову, стратегия продажи ОТМ-опционов с маловероятными для достижения страйками за несколько дней до экспирации - не такая уж и плохая идея. По факту, она способна принести значимо больше в процентном выражении по сравнению с аналогичной позицией, удерживаемой целый месяц. Но конечно же, не на таком рынке, где все зависит от исправности печатного станка и мыслей в головах известных персоналий ФРС...
Неожиданно. Опционный рынок на нефть (Crude Light, NYMEX) вчера, 16 июня 2020, сделал ставку на падение к 35 и ниже (???).
И это притом, что закрытие вторника 38.38 по NYMEX.
Основание:
Вчера в истекающей сегодня опционной серии закрывали позиции в колл-опционах и открывали новые позиции в опционах пут. Особенно высокий прирост OI пришелся на 36 страйк.
Помнится, в прошлую экспирацию опционов была похожая покупка ОТМ-колл, которые потом благополучно вывели в-деньги (ITM)
И это притом, что закрытие вторника 38.38 по NYMEX.
Основание:
Вчера в истекающей сегодня опционной серии закрывали позиции в колл-опционах и открывали новые позиции в опционах пут. Особенно высокий прирост OI пришелся на 36 страйк.
Помнится, в прошлую экспирацию опционов была похожая покупка ОТМ-колл, которые потом благополучно вывели в-деньги (ITM)
Даже торговцы опционами стали частенько промахиваться (как например, вчера, - ожидали резкий спад, а получили плоскость), хотя эта категория трейдеров исторически наиболее квалифицированная.
Как бы там ни было, вчера, 17.06.2020, опционный рынок на нефть (Crude Light, NYMEX) предпочел воздержаться от активных ставок. Открытый интерес в новой опционной серии несколько больше поднялся в коллах, нежели в путах. При этом значимая часть покупок в опционах колл (примерно 1/6 совокупного прироста OI) пришлась на нейтральные по рынку стратегии (Long Vol + Rehedge).
По итогу, - торговцы опционами в моменте умеренно оптимистичны
Как бы там ни было, вчера, 17.06.2020, опционный рынок на нефть (Crude Light, NYMEX) предпочел воздержаться от активных ставок. Открытый интерес в новой опционной серии несколько больше поднялся в коллах, нежели в путах. При этом значимая часть покупок в опционах колл (примерно 1/6 совокупного прироста OI) пришлась на нейтральные по рынку стратегии (Long Vol + Rehedge).
По итогу, - торговцы опционами в моменте умеренно оптимистичны
Астрологи кошмарят публику ретроградным Меркурием, который буквально сейчас (4:54 по Гринвичу) меняет направление движения на небосклоне с прямого на обратный ход.
По приметам финансовых астрологов с этим событием связаны высоко-вероятные развороты финрынков в точке входа в ретроградность, выхода (12 июля) и середина. Правило простое, - то что до этого снижалось в цене - это первый кандидат на покупку, а то, что росло - первый кандидат на продажу.
Работает ли это? - Иногда.
Но чаще срабатывает феномен роста неопределенности в такие периоды, а также волатильности. При этом, если это явление не реализуется, то рынок может неожиданно стать "никаким", - сжаться, уснуть, стать безнадежно неинтересным.
Если же приходит волатильность, то сопротивления-поддержки резко теряют свою значимость и рынок может проходить сквозь них словно горячий нож сквозь масло.
Но вот что действительно работает как часы, так это воздействие на людей, которое приводит к некоторой рассеянности и невнимательности. В результате, инвесторы и трейдеры находятся под повышенном риском сделать совсем не то, что собирались, - хотел купить, а взял, да и продал, - или наоборот. Хотел совершить сделку с 1, 2, 3... контрактами, а по невнимательности вдарил ордером кратно бОльшего объема.
Как ни странно, техника в такие периоды тоже ведет себя несколько странно. Особенно биржевые информационные и торговые системы, которые если имеют какие-то скрытые дефекты, то они непременно вылезут именно на ретроградном Меркурии. И если такое случается, то надо понимать, - этот дефект является скрытой системной ошибкой. Исправлению с помощью обычных методов "ремонта" IT-систем не подлежит.
По приметам финансовых астрологов с этим событием связаны высоко-вероятные развороты финрынков в точке входа в ретроградность, выхода (12 июля) и середина. Правило простое, - то что до этого снижалось в цене - это первый кандидат на покупку, а то, что росло - первый кандидат на продажу.
Работает ли это? - Иногда.
Но чаще срабатывает феномен роста неопределенности в такие периоды, а также волатильности. При этом, если это явление не реализуется, то рынок может неожиданно стать "никаким", - сжаться, уснуть, стать безнадежно неинтересным.
Если же приходит волатильность, то сопротивления-поддержки резко теряют свою значимость и рынок может проходить сквозь них словно горячий нож сквозь масло.
Но вот что действительно работает как часы, так это воздействие на людей, которое приводит к некоторой рассеянности и невнимательности. В результате, инвесторы и трейдеры находятся под повышенном риском сделать совсем не то, что собирались, - хотел купить, а взял, да и продал, - или наоборот. Хотел совершить сделку с 1, 2, 3... контрактами, а по невнимательности вдарил ордером кратно бОльшего объема.
Как ни странно, техника в такие периоды тоже ведет себя несколько странно. Особенно биржевые информационные и торговые системы, которые если имеют какие-то скрытые дефекты, то они непременно вылезут именно на ретроградном Меркурии. И если такое случается, то надо понимать, - этот дефект является скрытой системной ошибкой. Исправлению с помощью обычных методов "ремонта" IT-систем не подлежит.
Ну и вот... только Меркурий развернулся, как регулярные комментаторы ситуации на финансовых рынках начали выдавать сентенции "ничего не понятно", которые в ближайшее время станут самым популярным "объяснением" происходящего.
Конечно, непонятно.
Разворот Меркурия, помимо торговли, отвечающего за коммуникации, всегда привносит какие-то завихрения в мысли. В результате чего, в основном рождаются глупые идеи. Причем чем личность выше по положению на политической лестнице, тем больше глупостей она рождает. Так что не удивляйтесь очередным гениальным прозрениям политиков. И уж тем более не верьте им.
Поскольку работает общее правило, - все обещания, сделанные на ретроградном Меркурии, вскоре будут пересмотрены или просто не выполнены.
Действительно же ценные озарения приходят в точности на завершении периода ретроградности. Не раньше...
Конечно, непонятно.
Разворот Меркурия, помимо торговли, отвечающего за коммуникации, всегда привносит какие-то завихрения в мысли. В результате чего, в основном рождаются глупые идеи. Причем чем личность выше по положению на политической лестнице, тем больше глупостей она рождает. Так что не удивляйтесь очередным гениальным прозрениям политиков. И уж тем более не верьте им.
Поскольку работает общее правило, - все обещания, сделанные на ретроградном Меркурии, вскоре будут пересмотрены или просто не выполнены.
Действительно же ценные озарения приходят в точности на завершении периода ретроградности. Не раньше...
На многих финансовых инструментах сегодняшний день, 19 июня 2020, отмечен реверсал-днем. Генезис их различен, но это особой роли не играет. Важно, что он отмечен рынком заранее. Этот факт предполагает возможность разворота.
Поскольку данное действо происходит в непосредственной близости к точке летнего солнцестояния, - значимость которой давно известна (см. Ганн и пр.), - то первоначально локальный поворот с высокой вероятностью в последующем приведет к более серьезным последствиям, чем предполагается сейчас, если судить чисто по графикам.
По сути (опять же высоко-вероятно), рынки в ближайшие 4 торговых дня заложат аттракторы, которые будут работать по меньшей мере до осени, а то и до конца года.
Индекс РТС, кстати, уже заложил важный реверсал (по фрактальной геометрии) на 24.12.2020.
Поскольку данное действо происходит в непосредственной близости к точке летнего солнцестояния, - значимость которой давно известна (см. Ганн и пр.), - то первоначально локальный поворот с высокой вероятностью в последующем приведет к более серьезным последствиям, чем предполагается сейчас, если судить чисто по графикам.
По сути (опять же высоко-вероятно), рынки в ближайшие 4 торговых дня заложат аттракторы, которые будут работать по меньшей мере до осени, а то и до конца года.
Индекс РТС, кстати, уже заложил важный реверсал (по фрактальной геометрии) на 24.12.2020.
Опционный рынок на нефть (Crude Light, NYMEX) вчера, 18 июня 2020, сделал ставку на падение в самое ближайшее время к 36 и ниже (вчера закрытие NYMEX = 39.05).
Прирост открытого интереса в пут опционах значительно и тотально превосходит аналогичный параметр в опционах колл
Прирост открытого интереса в пут опционах значительно и тотально превосходит аналогичный параметр в опционах колл
EUR/USD (Forex), Daily, - продолжение обзора от 10.06.2020
Судя по всему, реверсал по резонансной репликации отправил таки рынок вниз.
По указанной модели завершение тренда обещает состояться не ранее 23.07.2020 с последним минимумом (по дейли) в данной фазе снижения 22.07.2020
PS. Инфографика иллюстрирует вектор тренда, но не уровни!!!
Судя по всему, реверсал по резонансной репликации отправил таки рынок вниз.
По указанной модели завершение тренда обещает состояться не ранее 23.07.2020 с последним минимумом (по дейли) в данной фазе снижения 22.07.2020
PS. Инфографика иллюстрирует вектор тренда, но не уровни!!!
S&P 500 & Sentiment
Вчера, под конец недели сработал реверсал по дейли (о чем было заранее здесь), который имеет потенциал отправить рынок в какую-то боле-менее заметную коррекцию
Наличие чрезмерного выброса эйфории и с учетом прохождения через период (май-июнь) иррационального изобилия, о чем заведомо предупреждали некоторые астрологи, создает крайне волнующую интригу на ближайшие пару месяцев.
Она проста:
- Или рынок подвергнется здравой и понятной коррекции, попутно немного остудив бычий пыл
- Или рынок свалится в штопор, реализуя модель краха, с малопонятными последствиями и по цене, и по времени
PS. Инфографика дает представление, как оно было в недавнем прошлом (за последние 3 года), когда Sentiment поднимался до неприлично высокого уровня (выше красной черты)
Вчера, под конец недели сработал реверсал по дейли (о чем было заранее здесь), который имеет потенциал отправить рынок в какую-то боле-менее заметную коррекцию
Наличие чрезмерного выброса эйфории и с учетом прохождения через период (май-июнь) иррационального изобилия, о чем заведомо предупреждали некоторые астрологи, создает крайне волнующую интригу на ближайшие пару месяцев.
Она проста:
- Или рынок подвергнется здравой и понятной коррекции, попутно немного остудив бычий пыл
- Или рынок свалится в штопор, реализуя модель краха, с малопонятными последствиями и по цене, и по времени
PS. Инфографика дает представление, как оно было в недавнем прошлом (за последние 3 года), когда Sentiment поднимался до неприлично высокого уровня (выше красной черты)
Опционный рынок на нефть (Crude Light, NYMEX) намедни откровенно облажался. Ставка четверга (18.06.2020) на падение доллара на 3 от 39 по лайт, в пятницу потерпела фиаско.
Тем не менее, медведи не приуныли, а просто увеличили свои ставки.
В пятницу, 19.06.2020, наблюдалось сокращение позиций в колл-опционах и заметный прирост в пут-опционах
Резюме: наиболее квалифицированные участники рынка ожидают снижение
Тем не менее, медведи не приуныли, а просто увеличили свои ставки.
В пятницу, 19.06.2020, наблюдалось сокращение позиций в колл-опционах и заметный прирост в пут-опционах
Резюме: наиболее квалифицированные участники рынка ожидают снижение
Нефть Crude Light (NYMEX), COT от CFTC на 16.06.2020 (отчетный период 10-16/06/2020).
За отчетную неделю настроения основных категорий участников торгов явно утухли. Причем как в стаде быков, так и в банде медведей.
Повсеместно происходили сокращения позиций и лонг, и шорт.
Выделились только фонды (Managed Money), которые не ограничились закрытием длинных спекулятивных позиций, но и нарастили шорт.
С учетом того, что Term Structure за неделю отклонилась от предписанного финансовой математикой профиля для сбалансированного рынка (в который он пришел еще с неделю-две назад - что было не раз уже отмечено), то продолжение роста может быть обусловлено лишь какими-то исключительными обстоятельствами. Нечто вроде войны, что ли ...
Но какая война может быть на ретроградном Меркурии?
На нем политикам только и остается делать, как плодить глупости, да обещать такое, что совершенно точно никто никогда и ни при каких обстоятельствах исполнять не будет
За отчетную неделю настроения основных категорий участников торгов явно утухли. Причем как в стаде быков, так и в банде медведей.
Повсеместно происходили сокращения позиций и лонг, и шорт.
Выделились только фонды (Managed Money), которые не ограничились закрытием длинных спекулятивных позиций, но и нарастили шорт.
С учетом того, что Term Structure за неделю отклонилась от предписанного финансовой математикой профиля для сбалансированного рынка (в который он пришел еще с неделю-две назад - что было не раз уже отмечено), то продолжение роста может быть обусловлено лишь какими-то исключительными обстоятельствами. Нечто вроде войны, что ли ...
Но какая война может быть на ретроградном Меркурии?
На нем политикам только и остается делать, как плодить глупости, да обещать такое, что совершенно точно никто никогда и ни при каких обстоятельствах исполнять не будет