Один из важных фрагментов "картины мира" по Ганну.
Выше было мимоходом сказано об особенностях текущего момента, с отсылкой к наследию Ганна.
Речь в данном случае идет о 21 марта, который "по Ганну" открывает окно возможности для старта нового тренда на финансовом рынке.
Весьма часто это не столь очевидно. Поскольку данная точка бифуркации может сработать как разворот, обеспечив смену тренда, так и инверсионно, продолжив тем самым визуально предыдущий тренд. Но на самом деле, это - новый тренд со всеми вытекающими последствиями.
Сейчас, ввиду резкого спада в последние дни по ряду ключевых активов (нефть, фондовые индексы), возникла интрига, - является ли этот спад предвестником смены тренда, или же он содержит в себе возможность срабатывания инверсионного реверсала.
С первым случаем все ясно.
А вот второй... понять и расшифровать его бывает очень непросто.
Выше было мимоходом сказано об особенностях текущего момента, с отсылкой к наследию Ганна.
Речь в данном случае идет о 21 марта, который "по Ганну" открывает окно возможности для старта нового тренда на финансовом рынке.
Весьма часто это не столь очевидно. Поскольку данная точка бифуркации может сработать как разворот, обеспечив смену тренда, так и инверсионно, продолжив тем самым визуально предыдущий тренд. Но на самом деле, это - новый тренд со всеми вытекающими последствиями.
Сейчас, ввиду резкого спада в последние дни по ряду ключевых активов (нефть, фондовые индексы), возникла интрига, - является ли этот спад предвестником смены тренда, или же он содержит в себе возможность срабатывания инверсионного реверсала.
С первым случаем все ясно.
А вот второй... понять и расшифровать его бывает очень непросто.
RTS Index
Сегодня важный реверсал (по циклам биржевой психологии) себя так и не проявил. Разве что остановил движение вниз, по всей вероятности, в силу выравнявшегося баланса противоборствующих сторон.
Реализация отложена на понедельник.
Если без пристрастий, - тут или сразу обвал, или быки перехватят инициативу, по меньшей мере, на несколько дней.
Сегодня важный реверсал (по циклам биржевой психологии) себя так и не проявил. Разве что остановил движение вниз, по всей вероятности, в силу выравнявшегося баланса противоборствующих сторон.
Реализация отложена на понедельник.
Если без пристрастий, - тут или сразу обвал, или быки перехватят инициативу, по меньшей мере, на несколько дней.
Нефть WTI: COT (CFTC)
На отрезке 10-16 марта, где рынок фактически находился в плоскости, хеджеры (Producer) всё больше брали лонг, несмотря на "высокие" цены, по мнению аналитиков и многих мелких участников рынка.
Фонды (Managed Money) при этом особой активности не проявляли, видимо полагая, цены "справедливыми".
А вот в категории Swap Dealers снова (в сопоставлении с предыдущими неделями) заметны некоторые необычности. В первую очередь непонятно, - какую категорию участников они удовлетворяли. Такое впечатление, что Swap Dealers сейчас играют на стороне спекулянтов, работающих по тренду, а не на стороне контр-трендовиков, как и полагается маркет-мейкерам. Есть мнение, что это связано с традиционными и крупными программами хеджа. Но как на самом деле, - знают только инсайдеры, непосредственно задействованные в этих операциях.
На отрезке 10-16 марта, где рынок фактически находился в плоскости, хеджеры (Producer) всё больше брали лонг, несмотря на "высокие" цены, по мнению аналитиков и многих мелких участников рынка.
Фонды (Managed Money) при этом особой активности не проявляли, видимо полагая, цены "справедливыми".
А вот в категории Swap Dealers снова (в сопоставлении с предыдущими неделями) заметны некоторые необычности. В первую очередь непонятно, - какую категорию участников они удовлетворяли. Такое впечатление, что Swap Dealers сейчас играют на стороне спекулянтов, работающих по тренду, а не на стороне контр-трендовиков, как и полагается маркет-мейкерам. Есть мнение, что это связано с традиционными и крупными программами хеджа. Но как на самом деле, - знают только инсайдеры, непосредственно задействованные в этих операциях.
Нефть марки Brent - предположения по методу резонансной репликации.
Ранее (см.тут) было высказано предположение о развороте рынка вниз в окрестностях 18 февраля с очерченными перспективами последовательного снижения до середины июня с.г.
Но рынок повел себя иначе - пошел вверх.
Опять же, но...
Но рынок спредов при этом повел себя именно так, как и предполагалось моделью.
Что же до самой нефти, то в контексте указанного подхода, сие означает инверсию, которая инвертировала модель в обратную: вместо падения имеем рост с перепадами во Flat.
Ну а раз так, то следует ориентироваться на то, что представлено на чарте.
PS. Откровенно говоря, логика и здравый смысл восстают против только что изложенного. Но, может, именно поэтому и стоит смотреть на рынок от лонг, а не от шорт?
Ранее (см.тут) было высказано предположение о развороте рынка вниз в окрестностях 18 февраля с очерченными перспективами последовательного снижения до середины июня с.г.
Но рынок повел себя иначе - пошел вверх.
Опять же, но...
Но рынок спредов при этом повел себя именно так, как и предполагалось моделью.
Что же до самой нефти, то в контексте указанного подхода, сие означает инверсию, которая инвертировала модель в обратную: вместо падения имеем рост с перепадами во Flat.
Ну а раз так, то следует ориентироваться на то, что представлено на чарте.
PS. Откровенно говоря, логика и здравый смысл восстают против только что изложенного. Но, может, именно поэтому и стоит смотреть на рынок от лонг, а не от шорт?
Индекс Мосбиржи
Обновление:
Оформились новые реверсалы. При этом часть ранее существовавших стали ничтожными после обновления максимумов на прошлой неделе.
Также выяснилось, что гэп от 9 марта является крайне важным с точки зрения тайминга, свидетельствуя в пользу версии продолжения роста. Поэтому этот гэп в среднесрочном ракурсе можно считать как гэп отрыва со всеми вытекающими (согласно воззрений теханализа - продолжение тенденции в сторону гэпа).
Обновление:
Оформились новые реверсалы. При этом часть ранее существовавших стали ничтожными после обновления максимумов на прошлой неделе.
Также выяснилось, что гэп от 9 марта является крайне важным с точки зрения тайминга, свидетельствуя в пользу версии продолжения роста. Поэтому этот гэп в среднесрочном ракурсе можно считать как гэп отрыва со всеми вытекающими (согласно воззрений теханализа - продолжение тенденции в сторону гэпа).
Сбербанк, обновление в связи формированием новых реверсалов.
На ближайшее будущее наиболее важные даты - 6 и 23 апреля (реверсалы биржевой психологии)
Также обращает на себя внимание сгущение реверсалов на отрезке 20-27 апреля. Видимо, инвесторы погрузятся в размышления об актуальности в этом году периодически модной в России стратегии "Sell in May and go away".
В долгосрочном ракурсе ситуация все та же: рынок находится в длительной (предположительно) фазе консолидации. Подробно было тут.
На ближайшее будущее наиболее важные даты - 6 и 23 апреля (реверсалы биржевой психологии)
Также обращает на себя внимание сгущение реверсалов на отрезке 20-27 апреля. Видимо, инвесторы погрузятся в размышления об актуальности в этом году периодически модной в России стратегии "Sell in May and go away".
В долгосрочном ракурсе ситуация все та же: рынок находится в длительной (предположительно) фазе консолидации. Подробно было тут.
WTI (CL, NYMEX) & Options
В понедельник, 22.03.2021, опционный рынок, потерпев фиаско с ожиданием добротного снижения, решил поставить на повышение рынка во вторник, 23 марта.
Правда, весьма скромно. Но тем не менее, открытый интерес в опционах колл фронтальной серии вырос на фоне почти неизменной диспозиции в опционах пут.
В понедельник, 22.03.2021, опционный рынок, потерпев фиаско с ожиданием добротного снижения, решил поставить на повышение рынка во вторник, 23 марта.
Правда, весьма скромно. Но тем не менее, открытый интерес в опционах колл фронтальной серии вырос на фоне почти неизменной диспозиции в опционах пут.
USD/RUB (TOM, Moex)
Меж тем, курс рубля завтра-послезавтра войдет в зону действия реверсалов по фрактальной геометрии, что создает потенциал для ответной атаки медведей.
При этом в динамике курса прослеживается кризисный (семеричный) код, вследствие чего можно ожидать два основных варианта:
1) Текущие панические покупки завершатся сегодня-завтра, после чего рынок вернется к своему привычному состоянию, - дрейфу в широком боковике;
2) После некоторой заминки (вероятно, в районе реверсалов), покупки продолжатся, что переведет текущую фазу панических покупок в более устойчивую фазу роста (Extra-Day & Extra-Weekly).
Меж тем, курс рубля завтра-послезавтра войдет в зону действия реверсалов по фрактальной геометрии, что создает потенциал для ответной атаки медведей.
При этом в динамике курса прослеживается кризисный (семеричный) код, вследствие чего можно ожидать два основных варианта:
1) Текущие панические покупки завершатся сегодня-завтра, после чего рынок вернется к своему привычному состоянию, - дрейфу в широком боковике;
2) После некоторой заминки (вероятно, в районе реверсалов), покупки продолжатся, что переведет текущую фазу панических покупок в более устойчивую фазу роста (Extra-Day & Extra-Weekly).
WTI (CL, NYMEX) & Options
Вчера опционный рынок поставил на рост, - открытый интерес в колл-опционах фронтальной серии поднялся сильнее, нежели тот же показатель для опционов пут.
В последующих сериях картина смешанная, - где-то данные показатели примерно одинаковые, а где-то - перевес в пользу колл-опционов.
Вчера опционный рынок поставил на рост, - открытый интерес в колл-опционах фронтальной серии поднялся сильнее, нежели тот же показатель для опционов пут.
В последующих сериях картина смешанная, - где-то данные показатели примерно одинаковые, а где-то - перевес в пользу колл-опционов.
👍1
RTS Index & iMOEX
По итогам среды, 24.03.2021, ситуация на утро 25 марта выглядит так, что быки взяли инициативу в свои руки и намерены двинуть рынок выше.
Реверсалы вчерашнего дня на обоих индексах сработали как разворотные.
Как и полагается, дальнейший ход событий напрямую связан с упорством покупателей.
По итогам среды, 24.03.2021, ситуация на утро 25 марта выглядит так, что быки взяли инициативу в свои руки и намерены двинуть рынок выше.
Реверсалы вчерашнего дня на обоих индексах сработали как разворотные.
Как и полагается, дальнейший ход событий напрямую связан с упорством покупателей.
Нефть: Фронтальные спреды в сопоставлении с фронтальными фьючерсами за последние 3 месяца.
Ситуация с расхождениями (см. выше) "рассосалась" за последние 3 недели.
Сейчас диспозиция такова, что рынок может расти без перекосов динамики спредов и фьюче.
На самом деле это важный момент. Поскольку спреды - более внятно отражает рыночную ситуацию, нежели одиночные, - пусть и ключевые (обычно фронтальные), - фьючерсные контракты.
Ситуация с расхождениями (см. выше) "рассосалась" за последние 3 недели.
Сейчас диспозиция такова, что рынок может расти без перекосов динамики спредов и фьюче.
На самом деле это важный момент. Поскольку спреды - более внятно отражает рыночную ситуацию, нежели одиночные, - пусть и ключевые (обычно фронтальные), - фьючерсные контракты.
WTI (CL. NYMEX) & Opions
Как там говорится, - ёжики кололось, но продолжали есть кактус?
Тем временем, опционный рынок снова поставил на рост
По итогам вчерашних торгов прирост OI в колл-опционах превысил тот же показатель в опционах пут
PS. Сорри, за задержку, - интернет упал и не сумел подняться
Астрологи говорят, что во всем виноват Регул...
Им хорошо, у них на каждую заковыку есть свой обоснованный ответ...
Как там говорится, - ёжики кололось, но продолжали есть кактус?
Тем временем, опционный рынок снова поставил на рост
По итогам вчерашних торгов прирост OI в колл-опционах превысил тот же показатель в опционах пут
PS. Сорри, за задержку, - интернет упал и не сумел подняться
Астрологи говорят, что во всем виноват Регул...
Им хорошо, у них на каждую заковыку есть свой обоснованный ответ...