어닝시즌의 분위기를 가늠할 수 있는 지표로 활용할 수 있는 지표 중 하나는 삼성전자 +SK하이닉스를 제외한 나머지 종목의 전망치 달성률을 보는 것이다. 두 종목을 제외한 종목의 전망치 달성률은 1분기 110.2%에서 2분기 103.0%로 낮아졌고, 3분기에는 95.4%를 기록했다. 이번 3분기 들어 유난히 “전망치를 하회했다”는 리포트가 눈에 띄었는데, 아마도 그 동안 그런 리포트를 접할 기회가 없었기 때문이었을 것이다.

문제는 다음 분기가 4분기라는 것이다. 4분기에는 예상치 못했던 충당금, 성과급 지금 등의 이슈로 매년 전망치가 맞지 않았다. 그래서 20년 4분기 기록된 90.5%의 전망치 달성률은 이례적이었다. 금융위기 이후 가장 높은 전망치 달성률이었다. 작년 4분기 어닝시즌이 이례적이었다는 평가라면, 올 4분기는 이보다 눈높이를 낮춰야 할 것이다.

3분기 어닝시즌을 전후로 달라진 점 중 하나는 22년 전망치가 하향 조정되기 시작했다는 점이다. 22년 전망치는 9월말 이후 6주동안 12.5조 하향 조정됐다. 섹터별로는 IT(-5.6조원), 경기소비재(-1.1조원) 등이 큰 폭의 하향 조정을 겪었는데, 이들은 모두 3분기 실적이 전망치를 하회한 섹터다.

반대로 어닝쇼크 종목은 담을 필요가 없다. 어닝쇼크의 원인은 저마다 다르지만, 쇼크는 쇼크다. 특히 연속된 쇼크라면, 구조적 문제일 가능성이 높다. 4분기 동안 구조적인 변화가 나타난 경우가 아니라면, “이번엔 다를 것이다”라는 기대를 갖기 보다는 그 동안의 전망치가 지나치게 긍정적이었던 것은 아니었는지에 대한 냉졍한 판단이 우선되어야 할 것이다. 마지막으로 한 번 더 강조하면, 우리는 지금 4분기를 앞두고 있다.

‘입점, 연동 수수료 공짜’ 내건 카카오, 계획이 다 있구나
https://n.news.naver.com/article/293/0000036974?cds=news_edit
-쇼핑에서의 성과가 지지부진하자 수수료 제로 카드를 꺼냈습니다. 무 수수료로 오픈 플랫폼을 만들어 일단은 소상공인들이 많이 들어오게끔 하려는 것 같습니다. 물론 이후에 이용자가 늘었을 때 수수료를 다시 매길 가능성도 충분히 있다고 봅니다. 네이버와 쿠팡과 비교할 경우 거래액 규모 차이가 큰데, 이번 정책으로 쇼핑 탭이 사라날 수 있을지 주목됩니다.

“연식 6년 이하 중고차 매물 끊겨, 고객 뚝”…매장 썰렁
https://n.news.naver.com/article/018/0005086819?cds=news_my
-신차 출고가 지연되면서 6년 이하 중고차 매물도 많이 줄었다고 합니다. 가장 수요가 좋은 매물의 감소로 중고차 시장은 4분기 들어 침체 상태를 보이고 있습니다. 신차 출고 지연 문제가 해결되기 전까지는 중고차 시장에 매물이 잘 돌지 않겠습니다.

‘테슬라 대항마’ 리비안, 나흘만에 세계 3위…투자 은행도 ‘돈방석’
https://n.news.naver.com/article/008/0004671339?cds=news_edit
-코인보다도 더한 변동성이네요. 나흘만에 세계 3위의 시총 자리까지 올랐습니다. 어제도 올랐던데 미국 시장도 쏠림이 엄청난 것 같습니다. 국내 증시에도 리비안 관련주가 뜨거운데, 오늘도 2차전지주들이 시장을 주도할지 주목됩니다.

증권사도 ‘가상자산시장’ 진출, 애널리스트 영입 본격화
https://m.newspim.com/news/view/20211116000844
-금융당국은 가상자산은 금융상품으로 인정하지 않고 있어 일단 증권업계는 간접적인 방식으로 가상 자산 시장에 진출하려고 합니다. 애널리스트 영입도 준비하고 있는데, 국내에서는 이 분야의 전문가가 극소수이다 보니 내부에서 커버리지 개시를 논의하는 곳도 많은 것 같습니다. 가상 자산이 점점 주류 문화로 들어오는 분위기입니다.

>BDI 운임지수 다시 -6% 급락. 벌크선 운임과 컨테이너 운임 하락세 지속.

>뉴스 : 中출발 美 해상운임 일주일새 20% 급락..물류대란 숨통 트이나

•중국은 성수기 지나 수요가 줄어드는 신호기는 하죠…

https://news.v.daum.net/v/20211116174807276

10월 MLCC 수출은 소폭 감소했습니다. 전년 10월, 그리고 전월인 9월과 비교했을 때도 소폭 감소했습니다.

삼성전기는 지난 3분기 실적발표에서 4분기에는 세트업체의 재고 조정 영향으로 일시적인 출하 감소가 전망된다고 밝혔는데, 실제 수출동향으로도 나타나는 모습입니다. 🤔

비수기 동향과 향후 전망을 잘 체크하며 타이밍을 잡아보는 것이 좋을 것 같습니다.


https://bit.ly/2YTzaSN

10월 13일에 아침 문자로 보내드렸던 내용입니다. 💌

LIG넥스원에 대해 조심스럽게 수주잔고 증가에 따른 상장이래 최고가 가능성을 언급하였는데, 오늘 좋은 모습이 나왔습니다. 일부 섹터로 자금 쏠림이 커 상대적으로 소외감?을 느낄 수 있는 시기이지만 그래도 좋은 기업은 좋은 흐름이 나오는 것 같습니다. 매일 아침 장고 끝에 작성하는 문자인데, 받아보시는 분께 많은 도움이 되길 바랍니다.

[21.10.13 아침 문자 中]
LIG넥스원의 경우 최근처럼 불확실성이 높은 매크로 환경에서 어쩌면 가장 편안한 기업이 아닐까 생각됩니다. 방산업체는 기본적으로 최종 고객사가 대한민국 정부로 관련 예산에 따라 수주 또는 매출의 영향을 받는 구조입니다. 정부 예산 중에서도 국방비, 그 중에서도 방위력 개선비가 방산업체가 수혜를 받을 수 있는 예산인데, 이 예산이 꾸준히 증가를 하고 있기 때문입니다.

중장기 예산 증가율이 10% 중반 이상이기 때문에 LIG넥스원의 신규수주 및 수주잔고 역시 견조하게 증가할 것으로 전망됩니다. 만약 '22년 매출과 이익 그리고 수주잔고가 '15년 수준을 넘어선다면 주가도 그에 맞는 상장이래 최고가로 이어질 수 있지 않을까 조심스럽게 기대를 해봅니다. 사업의 특성상 4분기에 많은 수주가 몰릴 수 있는데, 그때 다시 추가 업데이트를 진행해 보도록 하겠습니다.

https://bit.ly/3DnTIll

내일 증시는 수능으로 오전 10시∼오후 4시 반으로 조정됩니다.

'21년 11월 17일(수) 종가기준입니다.

네이버 ‘제 2의 전성기’ 토대 만든 한성숙, 결국 조기퇴진…향후 거취는?
https://n.news.naver.com/article/293/0000036990?cds=news_edit
-네이버의 한성숙 대표가 조기 퇴진합니다. 기사의 표현대로 검색공룡 네이버를 쇼핑공룡으로 변신시킨 주요 인물인데 임기를 채우지 못하고 물러납니다. 새롭게 들어오는 신입 대표는 한성숙 대표의 기조를 이어갈지 아니면 새로운 전략을 펼칠지 궁금합니다.

오를 수 있는건 다 올랐다…”커피 원두 가격, 7년 만에 최고”
https://n.news.naver.com/mnews/article/366/0000774365?sid=104
-정말 오를 수 있는건 다 오르네요. 조만간 카페 커피, 마트 커피, 캡슐 커피 등 소비자 가격으로 전가될 것 같습니다. 브라질의 가뭄과 한파, 코로나로 인한 물류 대란, 베트남의 물류 차질과 코로나로 인한 인력 부족이 이번 가격 상승의 배경입니다. 코로나로 세계 각국은 돈을 풀었고, 시중에 유동성은 넘쳐 나는데 공급단에서도 가격 상승 요인이 발생하니 전세계 물가가 치솟고 있습니다.

“자녀 우선 채용해달라”…’시대착오’ 기아 노조
https://n.news.naver.com/mnews/article/011/0003986434
-현대판 음서제를 대놓고 주장하네요. 우선 및 특별 채용 조항을 준수하지 않을 경우 산학 인턴 채용에 협조하지 않겠다고 합니다. 현대/기아는 글로벌 탑 티어의 완성차 업체인데, 노조와의 갈등은 회사의 성장과 브랜드 가치에 썩 긍정적이지 않습니다.

가구 32% “작년보다 소득 줄어”…77%는 “내년 나아지지 않을 것”
https://n.news.naver.com/mnews/article/011/0003986306?sid=101
-위기는 양극화를 키웁니다. 우리나라도 양극화 현상이 계속 심해지고 있습니다. 물건도 이제는 아예 저렴하거나 아예 비싸야 팔립니다. 전체 가구의 1/3이 작년보다 소득이 줄었다고 답했습니다. 물가는 오르는데 소득은 주니 실제 구매력은 더 떨어질 것입니다. 코로나로 촉발된 위기는 과거 금융위기나 IMF와는 조금 다른 양상으로 조금식 일상을 침식하는 느낌입니다.

“연세대 법학전문대학원을 졸업하고 율촌에서 변호사로 일했으며 하버드대 로스쿨을 거쳐 뉴욕주 변호사를 취득하기도 했다. M&A와 기업 지배구조 분야에서 변호사로 활동을 이어가다 2019년 네이버에 다시 합류했다.
최수연 차기 CEO를 보좌할 차기 CFO로는 사업개발과 투자 및 인수·합병(M&A)을 담당해 온 김남선 책임리더를 내정했다”

- 여기서 포인트는 CEO가 어리단 것일까, M&A 전문가를 CEO로 임명했다는 것일까? 개발자도 재무전문가도 아닌 M&A 전문가를. 기사처럼 화합을 위해서? 그럴수도 있겠지만, 이그전은 M&A 전쟁의 신호탄이라고 생각한다. 게다가 신임 CFO도 M&A 전문가이다

- 잠깐이지만 네이버는 카카오에 시총을 역전 당한 적이 있다. 왜일까? 많은 이유가 있겠지만, 네이버는 플랫폼 중심인 반면, 카카오는 플랫폼에 얹을 다양한 “콘텐츠” 자회사가 많았기 때문이라 생각한다. 그렇다면 이를 보완하기 위해 네이버는 어떻게 콘텐츠 서비스 기업을 강화할 수 있을까? 이제 와서 연예기획사를 차릴까? 방법은 하나일 것이다. M&A와 전략적제휴!

- 이렇게 보면 내년엔 ‘중소형 성장주’에 올해완 다른 또 다른 형태의 광풍이 불어올 것 같다


https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4184278

디즈니플러스 다들 잘 보고 계신가요? 저는 론칭 후 거의 바로 신청해서 이용 중인데..넷플릭스에 익숙해져 있는 것인지 생각보다 쏘쏘합니다. 영화가 엄청 많은 것 같은데 손이 가는 작품이 잘 없네요;; 추억의 작품 몇편을 다시 보고는 다시 넷플릭스로 채널을 돌립니다...

블랙위도우만 보고 해지할까..다음달 나오는 스파이더맨까지만 보고 해지할까...이러다 계속 이용하게 될까 아직은 잘 모르겠습니다. 🙃🙃

https://sejongdata.co.kr/archives/49085

저축대부위기 차트...증가율YOY 기준

★주택건축 완공비율(VS,허가건수)이라는 것을 만들어 보아도 동일한 결과이다.
결론은 이 비율이 100이 넘으면 곧 경기침체가 온다.

차트 붙이면 넘 복잡하니..글로만 해보면...

결론은 허가 100을 내주었는데, 주택완공이 110이 되면 비율이 110%이다.
이말은,
홈빌딩입장에서는 향후 주택경기가 불확실하니, 착공허가신청을 안하게 되고,
1~2년전에 허가신청후 지은 주택완공은 많아지는 현상이다.
즉 주택 재고가 쌓인다는 말이다.

경기침체는 항상...
GDP 갭이 플러스..그것도 엄청난..플러스...
과잉투자, 과잉생산,과잉소비 진행되다가...
불황의 그림자인 "재고"가 쌓이기 시작하면서 시작된다.

경기침체 시그널이 장단기금리차, ISM제조업지수 등 몇가지 있지만,
미국,한국 공통적으로 "주택"관련지표도 매우 유용하다.