하이닉스 4분기 실적 전망이 좋지 않은데, 경기쪽 메모리 수출 동향도 정말 좋지 않네요.. 10월 11월 값을 분기 환산해서 차트로 그려봤으며, 12월 시황도 크게 다르진 않을 것 같습니다.

“실내마스크 드디어 해방”...이르면 내달중 학교·공공기관부터
https://n.news.naver.com/article/009/0005061777?cds=news_edit
-실내마스크 해제 이야기가 본격화되고 있습니다. 23일에 조정안을 발표할 것이라고 하는데, 일부 시설을 제외하고 실내마스크 의무 착용을 해제하는 방향으로 가닥이 잡히는 것 같습니다. OECD 국가 중 실내 마스크 의무 국가는 한국과 이집트밖에 없다고 하는데, 우리나라도 이제는 자율에 맡길 때가 되었다고 봅니다.

"감기약 없어서 못팔아"… 제약株 고공행진
https://n.news.naver.com/article/009/0005061829?cds=news_my
-추운 날씨로 인해 최근 감기 혹은 코로나에 걸린 사람들이 많습니다. 겨울철 감기약 수요가 크게 늘면서 최근 정부는 해열진통제에 대한 긴급생산명령까지 내렸다고 합니다. 관련 제약 기업들의 호실적이 4분기 그리고 내년 1분기까지는 이어질 것으로 보입니다. 이미 주가가 움직인 종목도 있지만, 그렇지 않은 기업도 있으니 계속 스터디해보아도 좋을 것 같습니다.

시니어층 모시려는 카카오뱅크, 답은 '임영웅'에 있다?
https://n.news.naver.com/article/293/0000041832?cds=news_edit
-카카오뱅크의 시니어 대상 마케팅 전략 관련 기사입니다. 임영웅 팬클럽을 통해 카카오뱅크의 시니어 고객을 모집하는 쪽에 초점을 맞추고 있습니다. 카뱅 신규 가입자 중 절반인 50%가 40대 이상이라고 하는데, 아무래도 젊은층 보다는 중장년층의 자산 규모가 더 크기 때문에 중장년층 고객을 많이 확보했다는 점이 긍정적입니다.

개인적으로 애널리스트에게 고견을 구하면서 그에게 가격이란 사후적 값이 정답에 가까웠니 아니었니를 논하는 것은 의미없다고 봄. 애널리스트가 보고서를 작성하는데 투입되는 고민, 그를 통해 만들어 낸 근거, 그리고 고민과 근거 속에 제시하는 투자의 결론을 받아들일지 말지는 선택은 스스로 하면 되는 것임.

그 누구도 비어있는 엑셀을 열고서 Sheet1이라고 된 텅 빈 공간에 회사의 비지니스 모델을 이해하고, 변수를 투입하고, 그를 통해 근거와 추정, 끝으로 결론까지 도출하는걸 쉽게 할 수 없을 것이기 때문에, 그 자체로 존중받아야 할 일임.

코스피 5주 이상 연속 하락 사례. 다음주는? 시황맨

이번주 하락하면 코스피는 6주 연속 하락하게 됩니다. 2001년 이 후 5주 이상 연속 하락한 경우를 찾아 봤습니다.

총 8회 있었습니다. 가장 길었던 경우는 2008년 7월로 총 7주 연속 하락. 6주 하락은 2016년 12월 한 번 있었습니다.

이 기간 평균 낙폭은 -9.9%입니다. 이번 하락 낙폭이 -5.3% 정도니까 평균치 보다는 양호한(?) 하락이었네요.

하락이 멈춘 후 다음주 반등은 평균 2.9% 가량 나왔습니다.

어지간하면 5주 이상 연속 하락은 잘 안 나온다는 통계. 그리고 돌아서면 다음주 반등폭이 제법 된다는 통계입니다.

상권 다 죽인 '10년 마트 족쇄'…대구 상인들이 먼저 나서 풀었다
https://n.news.naver.com/article/015/0004789211?cds=news_edit
-대형마트 주말 의무 휴업 해제 논의가 활발해지고 있습니다. 대형마트가 쉬면 그 동네 상권 자체가 침체된다는 이야기가 지난 10년간 꾸준히 제기되었고, 대형마트가 쉰다고 소비자들이 재래시장으로 옮겨가는 것이 아니다 보니 규제 목적이 상실되었습니다. 대구를 시작으로 점진적으로 전국의 대형마트 규제도 완화되길 기대해봅니다.

'700억 적자' 티빙, 내년엔 수익성 개선 가능할까
https://n.news.naver.com/article/092/0002276969?cds=news_my
-티빙의 적자가 꽤 큽니다. 엄청나게 뛰어오르는 제작비를 감당하기 쉽지 않은 상황입니다. 티빙은 지난해 762억원의 적자를 냈고, 올해는 적자폭이 더 커질 것으로 보이고 있습니다. 경쟁에서 살아남기 위해 꾸준히 작품에 대해 투자하고 있지만 결코 쉬운 비즈니스가 아닙니다. 티빙이 언제까지 버틸 수 있을지 의문이긴 합니다.

5년만에 경매 나온 은마…27억짜리 24억 빚낸 '영끌 물건'
https://n.news.naver.com/article/015/0004789232
-27억중 24억원이 대부업체 자금이고, 대략 월 이자만 2천만원 정도로 추산되고 있는데, 결국 집주인은 이자 부담을 버티지 못하고 8개월 만에 경매에 내놓았습니다. 이미 22억원대에도 유찰되어 3차 매각일로 가는데, 집주인은 집을 팔아도 대출 원금을 다 갚지 못합니다. 이렇게까지 무리하게 대출을 일으켜야했나 싶습니다. 이와 같은 비정상 대출 물건이 내년에는 더 쏟아질 수 있다는 전망입니다.

# 점심때가 지나면서 엔화가 급등하면서 일본시장이 -2.2% 하락하고 있습니다. 그 영향으로 한국시장도 하락하고 있네요. 한국시장은 미국영향도 받고 중국영향도 받고 일본 영향도 받는데 악영향만 받는듯 합니다. 오전에 기술적 반등이 나왔는데 다시 되돌리며 코스피 코스닥 모두 60일선을 다시 테스트 하네요

# 관련된 기사 첨부합니다.

日 통화완화 축소, 사실상 금리인상…엔 2.7% 급등

"국채수익률 곡선통제(YCC) 정책상에서 장기(10년만기) 금리의 변동 허용폭을 기존의 ±0.25%에서 ±0.5%로 확대했다. 현재 장기금리는 기존의 상한인 0.25% 수준이라는 점에서 상한이 올라가기 때문에 사실상 금리인상이라고 니혼게이자이신문은 설명했다."

https://www.news1.kr/articles/4899861

＃ 신한 오건영 팀장님 Comment
출처: https://m.facebook.com/story.php?story_fbid=pfbid0Zs1DK1dk5mKnQ46tQQpHAb7zQ1LS9rPuRnkXU5sXLUDPyAT71Qhfs2UV7LM1YKCMl&id=100002644121079&mibextid=qC1gEa

저도 일본이 이렇게 빨리 YCC를 조정할 거라고 생각 못했는데요… 이번 FOMC가 끝나고 나서 일본중앙은행도 결국 미국 금리 인하로 돌아서기에는 시간이 상당히 걸릴 것이고… 그 때까지 버티기는 어려울 것이라는 생각을 했던 것 같습니다. 그러니 YCC에 대한 조정이 일어났겠죠.

YCC를 조정하게 되면 일본의 금리가 올라가게 되는데요.. 0.25%에서 더 이상 오르지 않을 것이라는 확신을 갖고 있다가 갑자기 그 판이 바뀌어버리면… 안심하고 0.25%에 빌려서 다른 국가 국채에 투자하려는 이른 바 엔캐리 자금들이 힘겨워지는 문제가 생깁니다. 그럼 엔캐리가 더 들어가지 못하니.. 구원군이 오지 못하는 상황에서는 되돌림이 나타날 수 있죠. 그럼 그 유명한 엔캐리 청산이 나타날 수 있습니다.

해외의 채권 자산을 팔고 그렇게 받은 달러를 팔고 엔화를 사서 본국으로 돌아오는데.. 그 과정에서 엔화가 강세를 보이게 되겠죠. 엔캐리의 수익은 금리차에서 오는 게 있구요.. 다른 하나는 약세 통화인 엔을 빌려서 강세 통화인 달러에 투자하는데 매력이 있습니다. 그런데.. 금리도 오르고.. 엔 강세로 인해 환차손까지 생긴다면 더욱 빠르게 위축될 수 있겠죠.

그리고 환율도 환율이지만 다른 자산을 매각해서 달러를 받고.. 그렇게 받은 달러를 팔고 엔화를 산다는 과정에서.. 다른 자산을 매각한다는데 포커스를 둘 필요가 있습니다. 그럼 엔 강세와 함께 엔 캐리 청산이 빨라지면서 다른 자산들의 가격이 하락하게 되죠. 주식 및 채권 시장이 흔들릴 수 있는데요.. 미국 국채 금리가 올라가는 이유(미국 국채 가격이 하락하는 이유)를 여기서 찾을 수 있을 듯 합니다.

내일 아침 에세이에서 보다 자세히 전해드리도록 하겠습니다. 그리고 삼프로 TV에 출연해서 FOMC 이후 시장이 흔들리는 원인에 대해 말씀드려봤습니다. 지금 시장이 흔들리는 이유에 대한 조언이 담겨있으니 많은 시청 부탁드립니다.

www.youtube.com/watch?v=VBzqX61H-7g&t=117s

1000억 이상 쏟은 대작 'TL' 베일 벗는다…엔씨 첫 콘솔 도전작 성공할까
https://n.news.naver.com/article/421/0006530230?cds=news_my
-10년 이상, 1000억 이상 쏟아부운 대작이라 하니 어떤 게임인지 궁금합니다. 엔씨는 굉장히 오랫동안 리니지IP로 회사가 굴러가고 있는데, 리니지 이후의 것도 나와줘야 합니다. 신작이 여전히 리니지를 계승하는 것인지 아니면 아예 새로운 것인지 궁금합니다.

“직장인 유리지갑 깨지네”...내년부터 월급 7%가 건보료
https://n.news.naver.com/article/009/0005063150?cds=news_my
-임금도 서서히 상승했지만, 세율도 계속 올랐습니다. 2017년에 6.12%였던 건보료율이 23년에는 7.09%가 됩니다. 국민연금도 늘고, 건보료도 늘어납니다. 고령화에 따라 지출이 많아지는 것인데 지출 내역의 합리적인 조정은 어려운 것인지 모르겠습니다.

일본도 항복선언…사실상 금리인상에 국제금융 ‘와르르’ [매부리TV]
https://n.news.naver.com/article/009/0005062985?cds=news_edit
-어제 일본에서 사실상 금리 인상이 결정되며 시장이 크게 출렁였습니다. 해외로 나갔던 투자금이 다시 일본으로 돌아간다는 논리로 금융 시장이 요동친 것 같습니다. 시장은 정말 예측이 어려운 것 같습니다. 한국은행 역시 최종 금리의 상한 가능성을 내비쳤는데, 고금리 수준이 한동안 유지될 수 있다는 생각도 계속 해야할 것 같습니다.

중국 코로나 상황 이대로 가면 전세계에 재앙 된다
https://n.news.naver.com/article/421/0006529973
-중국의 의료 시설도 좋지 않고, 중국산 백신을 많이 맞췄지만 되려 효과는 떨어지고, 제로 코로나 정책을 유지하다 자국 내 반발이 거세지자 위드 코로나로 풀었지만 확진자가 폭증 중입니다. 노인 사망자가 유독 많다고도 하는데요, 중국의 코로나 확산이 세계에 또 다른 뇌관이 되는 것은 아닌지 우려됩니다.

✅ 관망하던 개인들, 26~27일 매도 가능성 … 지난해 연말 8조원대 쏟아져

참고해서 눈치싸움 잘해야 겠네요.

https://n.news.naver.com/article/277/0005194597?cds=news_edit

편의점은 지난 20년 동안 정말 꾸준히 성장했습니다. 2020년 3월과 4월 딱 두번만 전년비 역성장했습니다. 성장률 자체는 둔화되었지만 가장 꾸준한 산업인 것 같습니다. 😃 계절성도 뚜렷한 편이라는 점도 함께 참고해보세요.

[유안타 반도체 백길현]

Micron CY4Q22(FY1Q23) 실적발표 주요 내용

▶매출액 41억불(QoQ -39%, YoY -47%) 기록하며 낮아진 시장 컨센서스(42억불) 하회.
- DRAM 28억불: Bit Shipment 20% 중반대 감소, ASP 20%초반대 감소
- NAND 11억불:Bit Shipment 10%초반대 감소, ASP 20% 초반대 감소

▶주요 전방 시장 내 IT Set 수요는 대부분 부진.
- Compute/Networking 17억불 QoQ -40%, YoY -49%
- Mobile 7억불 QoQ -57%, YoY -66%
- Storage 7억불 QoQ -24%, YoY -41%
- Embedded 10억불 QoQ -23%, YoY -18%

▶차기분기 FY2Q23(CY1Q23) 가이던스는,
- 매출액 기준 36~40달러로 시장 컨센서스(38억불)에 부합하는 수준으로 제시
- GPM 6~11% 수준으로 금번 분기에 이어 전사 적자 기록이 불가피 할 것.

▶메모리 반도체 수급 정상화를 위한 공급 축소 전략에 적극적이라는 점이 긍정적
- 동사는 지난 9월 30일 2023년 장비 Capex 50% 감소 발표에 이어, 11월 17일 DRAM/NAND Wafer Cut 20% 수준을 계획 한 바 있음.
- 금번 실적 컨퍼런스콜에서는, DRAM/NAND Tech Migration 속도를 늦추는 동시에, FY2023 Capex를 50%이상 감소시켜 전사 기준 가이던스는 70~75억불, FY2024 Capex는 추가적으로 낮출 것으로 계획.

“반도체 출하·재고 사이클 반등…반도체 주목 타이밍”
https://n.news.naver.com/mnews/article/018/0005391068?sid=101
-반도체 출하량이 전년대비 18.4% 개선되었다고 합니다. 가격이 좋지 않아 수출은 감소했지만, 악성 재고를 빨리 밀어내면서 턴어라운드의 기반을 마련하고 있기 때문에 지금부터 반도체 업종을 봐야 한다는 의견입니다. 메리츠증권에서 나온 의견인데, 함께 참고해보셔도 좋을 것 같습니다.

‘한숨 돌린’ SK온, SK이노·한투PE에서 2.8조 자금 조달
https://n.news.naver.com/article/050/0000063411?cds=news_my
-SK이노베이션이 SK온에 유상증자로 참여합니다. 재무적 투자자와 함께 총 2.8조원의 상당히 큰 자금이 들어갑니다. SK온은 유증으로 조달한 자금을 해외 공장 확충에 사용할 예정이며 이를 통해 본격적으로 규모의 확장을 이뤄갈 것으로 보입니다. Q가 늘면 P가 떨어질텐데 배터리 산업 전체적으로 P와 Q의 균형을 맞추며 이익을 얼마큼 확보하느냐가 관건이겠습니다.

"xx님이 나가셨습니다"...이 한줄에 갇힌 단톡방 사람들
https://n.news.naver.com/article/003/0011603929?ntype=RANKING
-유료 서비스인 톡서랍 플러스를 사용하는 방장이 개설할 수 있는 팀채팅방에서는 ‘조용히 나가기’라는 기능이 있습니다. 채팅방이 나가도 알림이 뜨지 않기 때문에, 일부러 목록을 찾지 않는 이상 채팅방 사람들이 바로 알기는 어렵습니다. 단체 채팅방 나가기를 부담스러워하는 사람들에게 아주 유용할 것 같아, 일반 단체톡방에도 적용해달라는 문의가 많다 하네요. 지금은 기술적인 부분을 준비하는 것 같습니다.

삼성,애플 어쩌나..유럽, 이번엔 탈착형 배터리 압박
https://n.news.naver.com/article/014/0004945215?ntype=RANKING
-EU에서 탈착형 배터리를 진짜로 의무화시킬지 주목됩니다. 애플은 쭉 일체형이었고, 삼성도 일체형으로 바꾼지 오래되었는데, 만약 진짜로 EU에서 법안을 바꿔버리면 제조사와 소비자들의 혼란이 커지겠습니다.