#리오프닝 #여행 #항공

'무격리 입국' 대세로…세계 곳곳, 성수기 앞두고 빗장 푼다

https://n.news.naver.com/article/015/0004673815

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그동안 SNS 올려대던 명품백은 이제 모두가 들게되었음.

차별화를 위해 명품백 오픈런도 마다하지 않는게 한국인임.

티켓값이 아무리 올라도, 인스타에 해외여행 인증샷을 먼저 올릴 수 있다면, 돈보다 경험을 우선시한다는 우월함을 함께 누릴 수 있음.

by t.me/selfstudystock

> 14일 중국 본토 신규 확진자 3507명. (발생 지역 수 21곳- 지린 3076명, 산동 106명, 산시 53명, 톈진 51명, 광동 48명, 푸지엔 33명, 저장 31명, 랴오닝 24명, 장쑤 20명, 허베이 13명, 총칭 10명, 상하이 9명, 헤이롱장 7명, 간쑤 7명, 베이징 6명, 광시 4명, 윈난 4명, 구이저우 2명, 안후이 1명, 허난 1명, 후난 1명)

> 광동 동관, 확진자 발생 지역 내 모든 기업 생산 중단. 아직 확진자가 발생하지 않은 지역 및 봉쇄식 관리 실시중인 산업단지의 경우 현재 생산 수준 유지.

백신과 치료제가 준비된 상황에서 금번의 락다운은 과연 어떻게 진행될지 흥미진진 한 상황.

알려진 악재는 악재가 아니 듯, 사실 시장은 코 앞으로 다가온 FOMC 와 금리에 초점을 맞추지 않을까 싶음.

by t.me/selfstudystock

[메리츠 최설화]

중국 ‘22년 1~2월 경제지표: 대부분 예상 상회

-1~2월 산업생산 7.5% (예상 4.0%, 12월 4.3%)
-1~2월 소매판매 6.7% (예상 3.0%, 12월 1.7%)
-1~2월 고정자산투자 12.2% (예상 5.0%, 12월 4.9%)
-1~2월 부동산투자 3.7% (예상 -7.0%, 12월 4.4%)
-설문조사 실업률 5.5% (예상 5.1%, 12월 5.1%)

*고정자산투자의 개선폭이 큽니다. 한편 소비와 생산도 동계올림픽과 춘절 기간 락다운에도 불구하고 예상보다 양호했습니다. 최근 선전/창춘 도시 봉쇄에 3월 소비지표가 다시 둔화될 수 있지만, 확장적 재정에 기반한 투자와 생산에 힘입어 중국 경제 지표 개선은 이어질 것으로 예상됩니다.

출처: 국가통계국, Bloomberg

*본 내용은 당사의 코멘트 없이 국내외 언론사 뉴스 및 전사공시자료 등을 인용한 것으로 별도의 승인없이 제공합니다.

국내 방역당국, 모임인원 및 영업시간 완전해제 검토

#리오프닝

[방역당국, 모임 인원·영업시간 완전해제 검토]

정부 핵심 관계자는 15일 “거리두기 단계 조정 때 사적모임 6인 허용과 식당·카페 영업시간 오후 11시 제한을 모두 푸는 방향이 논의되고 있다”고 밝혔다.

https://news.naver.com/main/read.naver?mode=LSD&mid=sec&sid1=102&oid=021&aid=0002506389

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정권 바뀌고 이제 공을 누구한테 치사할지 어느쪽에 줄을 대야할지 등등 떄문에 차일 피일 미루는 듯.

by t.me/selfstudystock

[키움 디스플레이 / 김소원]

*선전 공장 가동 중단 관련

중국 CSOT의 8.5세대 공장인 T2와 10.5세대 LCD 공장인 T6, T7가 선전에 위치해 있습니다.

현재 Capa는 각각 T2 120K/월, T6 90K/월, T7 75K/월 수준으로 파악됩니다.

[키움 디스플레이 / 김소원]

중국 정부 규제의 다음 타깃은 영리성 병원?

안녕하세요, 메리츠증권 최설화입니다. 금일 중국에서는 위와 같은 루머(?)가 돌고 있습니다.

중국 국가위생건강위원회가 중국의학과학원 의학연구소, 중국의학협회 민영병원분회의 전문가에게 보낸 내용인데요,

주요 내용은 1) 영리성 의료기관의 상장이 국가건강 발전의 정책에 부합하는지, 2) 영리성 의료기관의 상장이 의료산업 내 부적절한 영향을 미치는 것은 아닌지, 3) 영리성 의료기관의 상장이 의료 산업 내 무질서한 확장 위험을 내재하지 않는지에 대한 연구자료를 제출하라는 것입니다.

주식시장에서는 영리성 병원에 대한 추가 규제로 인식하고 있습니다. 아직 공식적인 정책 발표가 아닌 루머이지만, 본토증시의 치과 체인기업인 통책의료, 안과 체인기업인 아이얼안과가 오후 개장 후 7%, 9% 급락 중입니다.

*본 내용은 당사의 코멘트 없이 국내외 언론사 뉴스 및 전사공시자료 등을 인용한 것으로 별도의 승인없이 제공합니다.

#정책주 #원전

英 다음주 새 에너지 전략 발표…원전 수명 연장

https://view.asiae.co.kr/article/2022031514373226312

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국내 안팎으로 원전 관련 뉴스가 지속해서 나오는 중

원전주 뉴스플로우에 따른 정책주들의 군집된 주가 추이 관찰이 시장의 투기적 심리를 이해하는 경험치 증가에 도움될 것.

by t.me/selfstudystock

•상하이도 사실상 락다운에 돌입한것 같습니다. 15일 중국 민항국은 방역 부담을 낮추기 위해 3월 21일부터 상하이 푸동 국제공항으로 입국하는 5개 항공사 22개 노선 106편 국제선에 대해 12개 대도시로 분산 입국을 결정했습니다. 해외에서 상하이 입국자는 다렌, 청두, 항저우, 지난, 쿤밍(?), 충칭(?), 닝샤(?) 등 12개 지역으로 착륙 조치입니다.

•국제선 입국 차단이라서 지켜봐야 겠지만 분산 입국 기간 시한을 5월 1일까지로 잡았다는 점은 상당히 우려되는 대목.

>民航局：3月21日起对上海入境的国际航班进行分流 : 民航局宣布，近期，为缓解上海市疫情防控压力，经国务院联防联控机制研究决定，自3月21日至5月1日期间，调整部分上海入境国际客运航班。此次调整的航班共涉及国航、东航、上海航、吉祥航、春秋航等5家航空公司，涉及22条航线，共计106班。这些航班的入境点将由上海浦东机场调至成都、大连、福州、杭州、济南、昆明、南昌、宁波、厦门、太原、长沙、重庆等12个口岸机场。（央视）

#리오프닝

한국은 이미 확진자 1위 국가이고, 그동안 기존 정권을 욕하면서 새로운 정권이 뭔가 바꿔줄거란 기대가 높은 상태.

중국 코로나 확산 및 락다운은 예상하지 못했던 분이라 국내 방역 정책에 어떻게 영향을 줄지 심히 궁금함.

by t.me/selfstudystock

한화 중국 정정영

[상해시, 봉쇄 없을것이며 필요도 없다]

> 어제 기준 상해시 확진자는 21명 (본토 9, 해외유입 12), 무증상감염자는 133명입니다. 절대 규모는 많지 않지만 2020년부터 보면 지금이 역대 최대 수준이네요. 상해는 봉쇄없이 유동적으로 관리하겠다는 의지인데, 사실상 제로코로나가 어렵다고 판단한 것은 아닌가 싶습니다. 양회때부터 중앙정부가 강조한 '정상적인 생활/경제활동 추진'이 이런 의도였을까요. 앞으로는 중국 방역당국의 코멘트도 자세히 지켜봐야겠습니다
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- 상해시정부, 상해시 봉쇄조치 없으며, 경제활동 중단도 없음. 상해시는 주동/정밀/과학 방역 실시. 시의적절한 방역전략 통해 시민생활에 대한 영향을 최소화 할 것. 현재 상해시는 봉쇄하지 않았으며 필요도 없음

央视新闻报道，上海市政府副秘书长顾洪辉在今天举行的疫情防控发布会上表示，上海不会封城，也不必封城。顾洪辉说，上海没有采取封城，没有停摆，上海始终坚持主动防控精准防控科学防控，因时因势因情调整上海的疫情防控策略，努力将疫情对人民生活影响的降到最低，目前，上海没有封城，现在也不必封城。

#VC #스타트업

스타트업 지표 볼 때 주의해야 하는 것

1) 누적 유료 가입자
- 재결제율을 같이 봐야 함
- 활성화된 유료 가입자가 중요

2) 가입자 수를 강조
- 홍보비로 얼마 썼는지 확인
- 유료 전환율이 중요

3) 총매출을 강조
- 순매출이 얼마인지 확인
- BM 상 수수료가 핵심일 수 있음.

4) 누적 투자 금액만 강조
- 매출과 성과가 애매하다는 반증
- 다른 모든 지표가 애매할 떄임.

https://twitter.com/lqez/status/1503595456152039424

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요약 by t.me/selfstudystock

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#반도체 #Citi

Global Semiconductors

DRAM Market Turnaround Expected to be Delayed until 2H22E due to Macro Uncertainty and Shenzhen Lockdown

CITI'S TAKE
- We lower our DRAM ASP projection to bake in the recent macro uncertainty stemming from the geopolitical tension between Russia and Ukraine, as well as lower electronics production on the back of series of lockdowns in China.

We now expect DRAM market to turnaround in 2H22E, delayed from our previous projection of 2Q22E.

That said, we maintain our view on memory upcycle in 2H22E, as we see limited memory supply this year given memory makers conservative supply growth following the memory oversupply in 2H21.


Citi's 2022E DRAM ASP projection revision
- In DRAM, we maintain our ASP
projection of -6% QoQ in 1Q22E, but lower our 2Q22E DRAM ASP projection to -1% Q0Q (vs. +1% Q0Q previously), given weak DRAM demand from macro uncertainty and Shenzhen lockdown in China.

However, we expect overall server and mobile demand to recover from 2H22E amid limited DRAM supply.

We project DRAM recovery throughout the second half of the year, with DRAM ASP at +3% QoQ in 3022E, and +7% QoQ in 4Q22E.

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1분기는 사실상 이미 거의다 지나감.

2분기 DRAM 가격을 QoQ +1%에서 QoQ -1% 하향 조정은 기존 추정 대비 -3%p 깎인 것.

2Q에 과연 금리, 전쟁, 코로나 및 리오프닝이 시작되면 기업투자와 IT 소비에서 어떤 변화가 있을지 가늠이 어려운 상황.

반도체 주식들의 밸류에이션은 밴드 하단이나 확인하고 가자는 관망심리가 짙어질 수도 있음. 간밤에 미국 증시 반등했으나, FOMC 등 아직 넘어야할 산들이 남은 것도 팩트임.

by t.me/selfstudystock

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•중국증시 오전장 항공, 여행, 면세, 영화 업종이 급등하고 있습니다. 락다운 발생 상황에서 의외일수 있는데 몇가지 방역 당국 신호 변화가 저가매수를 자극

•이는 (1)선전, 상하이, 지린성 세미 락다운 충격 이후 당국이 표현하는 ‘동태(动态) 코로나’가 과거 대비 지역별로 유연하다는 기대. (2)15일 당국 치료제 승인과 치료격리 기간 단축 조치로 판단.

[단독]곱버스 니켈 ETN 결국 상폐 "한푼도 손에 못쥔다"…기초지수 0으로 사라진 첫 1호
https://www.asiae.co.kr/article/stock-all/2022031609015174292
] 니켈 가격 폭등으로 원금 전액이 손실로 전환돼 최근 거래가 정지된 니켈 2배 인버스(곱버스) 상장지수증권(ETN)이 결국 상장 폐지된다. ETN 가치가 0으로 떨어지는 사상 초유의 사태가 벌어져서다. 추종하는 기초지수값이 0으로 끝나 거래가 정지된 경우는 사상 처음으로, 이에 따라 지표가격 0원으로 상장폐지가 된 ‘국내 1호 ETN’이 탄생하게 됐다. 니켈 곱버스 ETN을 담은 투자자들은 한푼도 손에 쥐지 못하게 됐다.

*중국, 주식시장 안정 유지 방침발표되며 HANG SENG 테크지수 랠리 +10%