<신한생각>
국내 주식 마감 시황 - 3월 27일
『도이체방크와 중국 변수에도 주가 낙폭 축소 마감』
시황 최유준 ☎️02-3772-1964

- 도이체방크 자산 건전성 우려와 중국 실물 지표 부진에도 주가 낙폭 축소
- IT하드웨어와 2차전지가 주도, 다른 업종들의 소외 현상 심화
- 쏠림 현상 강화와 지수 흐름 둔화 내러티브 중심 장세 지속

※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=313864
위 내용은 2023년 3월 27일 16시 20분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

『주식전략; 인고의 계절, 변동성 구간 소화 중』 주식전략 최윤아 / 노동길 ☎02-3772-2664
 
- 한국 주식시장은 글로벌 크레딧 위험 구간에서 민감도 상승 - 은행 위기 경로에 따라 추가 예상 낙폭 변화. 탄력적 반등 지연 - 연준 단기 수혈은 유효기간 제한적. 실물 타격 시 추가 조치 기대
 
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=313890 위 내용은 2023년 3월 28일 07시 48분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

<신한생각>
『2023년 4월 리서치 캘린더』
시황 최유준 ☎️ 02-3772-1964

4월 매크로 지표 발표 일정 및 주요 이벤트를 정리한
리서치 캘린더를 공유 드립니다.
감사합니다.

※ 다운 받기: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=313896

<신한생각>
국내 주식 마감 시황 - 3월 28일
『美 지역은행 불안 완화에 민감주 중심의 반등』
시황 최유준 ☎️02-3772-1964

- 퍼스트시티즌스가 SVB 인수에 나서면서 지역은행 불안 완화
- 경기 우려 완화로 민감주, 금융주가 이끈 반등, 2차전지 및 바이오 약세
- 추세 전환 판단은 이른 시점으로 마이크론 실적에서 힌트 확인

※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=313905
위 내용은 2023년 3월 28일 16시 00분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

<신한생각>
국내 주식 마감 시황 - 3월 29일
『은행 유동성 우려 진정으로 민감주 우위 지속』
시황 최유준 ☎️02-3772-1964

- 미국 은행 유동성 우려가 진정되며 민감주 우위 지속
- 마이크론 실적 발표 영향은 중립적, 민감주+2차전지 밸류체인 강세
- 신규 자금 유입보다 신용거래가 이끈 성격이 강한 종목장

※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=313944
위 내용은 2023년 3월 29일 16시 25분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

『패시브전략; KRX 6월 정기변경, 기대와 우려 공존 구간 진입』
파생상품 이재림/노동길 ☎️02-3772-1548

- KOSPI200 금양, 코스모화학 신규 편입 예상
- 2022년 KRX 인덱스 전략 성과 부진
- 리밸런싱일 부근 제외 종목 숏커버 효과 기대

※ 원문 확인: https://bit.ly/40y9JRq
위 내용은 2023년 3월 30일 07시 45분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

『퀀트분석; 서프라이즈 포트폴리오 업데이트(1Q23)』
퀀트 이정빈 ☎ 02-3772-2919

- KOSPI는 PER은 여전히 13배로 높고 PBR은 0.89배로 낮은 구간에 위치해 있고 기업이익 하향 조정 지속
- KOSPI 박스권 상황에서 테마 및 내러티브 장세가 전개되는 가운데 어닝 서프라이즈 포트폴리오 아웃퍼폼
- 이번 스크리닝 종목들 비중은 경기소비재 31%, 소재 30%, 산업재 17%, 금융 16%, 에너지 6%

※ 원문 확인: https://bit.ly/3G3Qeb4
위 내용은 2023년 3월 30일 07시 55분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

<신한생각>
국내 주식 마감 시황 - 3월 30일
『반도체와 2차전지, 투톱의 주도』
시황 최유준 ☎️02-3772-1964

- 마이크론 주가 급등하며 기술주 전반 온기 확대, KOSDAQ 랠리 지속
- 반도체와 2차전지 투톱의 주도와 민감주의 조용한 반등
- 프로그램 수급 유입되며 위험 선호 개선 반영과 2차전지의 귀추 주목

※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=313981
위 내용은 2023년 3월 30일 17시 00분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

『주간 마켓 센싱; '리스크 온' 모드 가동 중』
시황 최유준 ☎02-3772-1964
 
- 유동성 사태 진정과 반도체 업황 개선 기대감 작용 - 삼성전자 잠정 실적과 미국 3월 고용지표가 핵심 - IT와 (실적)민감주를 같이 보는 전략 필요
 
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=313992 위 내용은 2023년 3월 31일 07시 46분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
 

<신한생각>
마켓레이더(오전) 3월 31일        리서치센터 국내주식팀
『미국 물가지표 대기 속 중국 제조업 경기 기대감에 상승』
 
코스피는 0.95% 상승한 2,476p. 미국 PCE 물가지표 대기 가운데 중국 제조업 PMI 서프라이즈에 상승
- 기관 및 외국인 동반 순매수. 외국인 K200 선물 9,000계약 순매수. 투자심리 4거래일 연속 상승
: 외국인 전기전자, 운수장비, 비금속광물 매수 상위. 기관 금융, 전기전자, 운수장비 매수 상위
- 코스피는 전 업종 상승하는 가운데 철강금속, 기계, 운수장비 등 경기 민감주 강세 뚜렷
: 철강주 전반 강세 흐름. 중국 제조업 PMI 서프라이즈 긍정적 영향 (실제치 51.9, 예상치 51.5)
: SKC, 자회사인 SK넥실리스의 북미 OEM향사 동박 수주 가능성으로 강세
 
코스닥은 0.62% 하락한 845p. 외국인 매도세로 코스피, 나스닥 상승 흐름과 엇갈리는 모습
- 기관 매매방향 뚜렷하지 않은 가운데 외국인 매도세 뚜렷. 코스닥 대형주 위주 매도
- 코스닥은 소프트웨어, IT, 미디어 약세 보이는 가운데 건강관리 업종 내 주가 상이
: 로봇, AI 등 신기술 테마와 2차전지 LFP, 장비주 전반 약세인 반면 리튬 관련주 강세
: 건강관리 업종 내 강세 종목 뚜렷. 네이처셀 +9.5%, 바이오니아 3.7%, 휴젤 +2.1%
 
원/달러 환율은 중국 제조업지표 서프라이즈에 위안화 강세 연동되며 하락
아시아 주요국 증시 상승. 일본(니케이) +1.1%, 대만 +0.4%, 홍콩 +1.6%, 중국(상해종합) +0.4%
 
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=314006
위 내용은 2023년 3월 31일 11시 17분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
 

<신한생각>
국내 주식 마감 시황 - 3월 31일
『중국 PMI 호조가 일으킨 시장 간 온도차』
시황 최유준 ☎️02-3772-1964

- 중국 3월 PMI 호조로 대형주와 민감주 상승, KOSDAQ과는 온도차
- 민감주를 중심으로 소외됐던 일부 업종도 반등, 중소형 기술주는 약세
- 패시브 수급 개선: 위험 선호 개선, 강달러 압력 완화, 중국 리오프닝 효과

※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=314033
위 내용은 2023년 3월 31일 16시 30분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

<신한생각>
『4월 주식시장 전망; 새로운 경로로 안내합니다』
주식전략 노동길 / 김성환 / 최유준 / 신승웅 ☎02-3772-4455
 
- 은행 위기 정점 통과, Fed 긴축 속도 조절은 주식시장 투자심리 개선에 우호적. 4~5월 위험자산 심리 양호
- 2분기 S&P500 밴드 3,600~4,200p. 박스권 상단에 근접하는 과도기적 4월. 중국은 2분기 순환적 반등 기대
- 4월 KOSPI 밴드 2,250~2,550p. 긴축 쉬어가는 구간에서 반도체 중심 IT와 중국 경기민감주 위주 대응 유효
 
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=314005
위 내용은 2023년 3월 31일 10시 50분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

<신한생각>
마켓레이더(오전) 4월 3일        리서치센터 국내주식팀
『미국 인플레 둔화 가운데 대형주 주가 엇갈리며 보합』
 
코스피는 0.07% 하락한 2,475p. 인플레 둔화 가운데 반도체와 2차전지 대형주 주가 엇갈리며 보합 - 기관 및 외국인 동반 순매도. 오전 거래대금 5조원 규모로 증가하는 가운데 투자심리 5거래일 연속 상승 : 외국인 철강금속, 화학, 비금속광물 매도 상위. 기관 전기전자, 철강금속 순매도 가운데 대형주 집중 매도 - 코스피는 철강금속, 건설, 화학 등 경기 민감 업종 강세. 업종 내 주가 상이한 흐름 : 2차전지 셀 및 소재 업체 강세 뚜렷한 반면 반도체, 자동차, 인터넷, 금융주 전반 약세 : POSCO홀딩스, 철강 수요 회복 및 2차전지 매출 증가 기대에 강세보이며 철강금속 업종 상승 견인   코스닥은 0.41% 상승한 850p. 반도체 약세인 반면 2차전지 대형주 강세 보이며 상승 - 외국인 및 기관 IT, 반도체 업종 매도하며 지수 순매도. 중소형주 대비 대형주 강세 - 코스닥은 화학, 금속, IT(부품) 업종 강세인 반면 건강관리, 반도체 업종 약세 : IRA 불확실성 해소로 리튬, 폐배터리, 2차전지 소재/부품 등 2차전지 관련 테마 전반 강세 : 미중 갈등에 따른 반도체 투자심리 악화로 반도체 장비, 낸드, 재료/부품 테마 전반 약세
 
원/달러 환율은 OPEC+ 감산 결정에 따른 통화 긴축 우려로 달러 강세보이며 상승 아시아 주요국 증시 혼조. 일본(니케이) +0.3%, 대만 +0.1%, 홍콩 -0.1%, 중국(상해종합) +0.3%
 
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=314064 위 내용은 2023년 4월 3일 11시 25분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

<신한생각>
국내 주식 마감 시황 - 4월 3일
『OPEC+ 기습 감산 결정과 중국의 마이크론 조사』
시황 최유준 ☎️02-3772-1964

- OPEC+의 기습 감산과 중국의 마이크론에 대한 조사가 하방 재료
- IT 대형주, 인터넷, 바이오 하락. 2차전지, 중소형 하드웨어가 KOSDAQ 강세 견인
- 원유 감산의 유가 영향력과 각국의 대응 방안 확인 필요

※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=314080
위 내용은 2023년 4월 3일 16시 40분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

『주식전략 - (4월 주식시장 전망) 새로운 경로로 안내합니다』
주식전략 노동길 ☎02-3772-4455
 
- 주식시장은 금리 인상 종료 후 침체 전까지 상대적으로 양호한 모습 - 이익 하향은 2분기 중 종료 가능성. 이를 지지하는 네 가지 변수들 - 4월 KOSPI는 2,250~2,550p 내 등락 전망. 민감주와 IT 순환적 반등 고려
 
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=314108 위 내용은 2023년 4월 4일 07시 37분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

<신한생각>
국내 주식 마감 시황 - 4월 4일
『2차전지에서 다시 순환매』
시황 최유준 ☎️02-3772-1964

- OPEC+ 감산 영향은 미국 제조업지수 부진으로 상쇄
- 2차전지에서 다시 순환매, 바이오 상승, 민감주 상승, 반도체 혼조
- 증시자금 추가 유입되며 위험 선호 개선, 반도체 주가가 관건

※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=314129
위 내용은 2023년 4월 4일 17시 05분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

<신한생각>
국내 주식 마감 시황 - 4월 5일
『경기 하강보다 약 달러에 민감』
시황 최유준 ☎️02-3772-1964

- 미국 고용 둔화 조짐, 국내 증시는 약 달러에 더욱 민감하게 반응
- 2차전지 다시 반등, IT하드웨어, 자동차, 바이오가 시세를 주도
- 유난히 강한 국내 증시, 재료보다 수급이 이끄는 장세

※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=314166
위 내용은 2023년 4월 5일 16시 45분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

<신한생각>
국내 주식 마감 시황 - 4월 6일
『'Bad is bad’로의 변곡점 인식』
시황 최유준 ☎️02-3772-1964

- 미국 고용 시장 냉각 가능성으로 경기 하강에 대한 인식 강화
- 제약/바이오, 유틸리티 등 방어주를 제외하고 대부분 약세
- 'Bad is bad’로의 변곡점 인식, 개인 수급 방어력이 관건

※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=314189
위 내용은 2023년 4월 6일 16시 15분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

<신한생각>
『Quant/ETF Navigator(23-04); Sell in May: 증시 수익률 패턴의 반복적 재현에 대하여 (1)』
퀀트 이정빈/ 박우열/ 이재림 ☎️02-3772-2919

Part I. Sell in May, 5월에 팔라는 말
- 이례적 실적 쇼크 구간을 제외하면 Sell In May에 있어서 매크로 환경이 중요
- 시장 전체 어닝 서프라이즈 변곡점이 어닝 서프라이즈 비율보다 영항력 높음
- 1분기 대형주 실적 Miss 가능성 존재하나 Sell In May 영향 제한적일 전망

Part II. 증시 계절성 기반 글로벌ETF 선별
- 생성형 알고리즘과 금융 시계열의 계절성 분석
- 증시 계절성 분석: 투자 지역과 선호 스타일 선별
- 증시 계절성 분석: 선호 업종 선별, ETF 제시

※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=314192
위 내용은 2023년 4월 6일 17시 20분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.

『주간 마켓 센싱; 개인 수급의 중요성 부각』
시황 최유준 ☎02-3772-1964
 
- 미국 고용 냉각 가능성으로 경기 하강 인식 - 악재가 악재로 인식될 수 있는 변곡점 - 업종단에서는 순환매 지속 구간
 
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=314220 위 내용은 2023년 4월 7일 07시 43분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
 

<신한생각>
마켓레이더(오전) 4월 7일        리서치센터 주식전략팀
『삼성전자 1Q 잠정실적 발표, 메모리 생산량 하향 조정』
 
코스피는 1.28% 상승한 2,490p. 매크로 이슈 부재한 가운데 삼성전자 메모리 감산 계획에 지수 반등
- 외국인, 기관 동반 순매수. 4거래일만에 외국인 순매수 전환, 선물 매수세 유입되며 K200 6월물 반등
: 외국인 및 기관 전기전자 대량 매수. 외국인은 금융, 운수장비 업종 추가 순매수
- 코스피는 전기전자 강세 뚜렷한 가운데 증권, 금융, 서비스 업종 상승
: 삼성전자 단기 메모리 감산 계획 발표로 반도체 밸류체인 전반 강세. 반도체 생산주 +4.3%
: 자동차, 바이오 대형주 주가 약세보이는 가운데 2차전지는 종목별 주가 상이한 흐름
 
코스닥은 0.92% 상승한 873p. 메모리 감산 이슈로 반도체 업종 강세보이며 지수 상승 견인
- 외국인 매도세 뚜렷. 기관 및 개인 순매수. 반도체 업종은 외국인과 기관 매수세 유입
- 코스닥은 반도체, IT하드웨어, 화학 업종 강세. 건설, 건강관리 업종 약세
: 3D 낸드, 반도체 재료/부품, 시스템반도체 테마 내 중소형주 전반 상승 흐름
: 네이처셀 하한가 기록, 퇴행성 관절염 치료제 품목 허가 반려처분 영향
 
원/달러 환율은 미국 고용지표 대기 속 좁은 박스권 흐름보이며 보합 기록
아시아 주요국 증시 혼조. 일본(니케이) +0.2%, 대만 +0.3%, 홍콩(휴장), 중국(상해종합) -0.1%
 
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=314231
위 내용은 2023년 4월 7일 11시 06분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.