국내 주식 마감 시황 - 11월 11일
『불확실성 완화에 간신히 4,100p 회복』
시황 강진혁 ☎️02-3772-2329
코스피 4,106.39 (+0.81%), 코스닥 884.27 (-0.46%)
정치·AI 불확실성 완화에 반등
금일 KOSPI, KOSDAQ 각각 +0.8%, -0.5% 등락했습니다. 간밤 정치·AI 이슈 양측에서 호재가 나오며 오랜만에 미국 3대 지수가 큰 폭 반등했습니다. 일부 민주당 중도파 의원들이 공화당의 임시 예산안에 찬성 입장을 밝혔고, Nvidia(+5.8%)의 Blackwell 수요 급증으로 TSMC(+3.1%)에 웨이퍼 추가 주문 소식이 반도체 중심 강세 유발했습니다(SOX +3.0%). 불확실성 해소에 상승 출발한 주식시장은 점차 상승폭을 반납했고, 예산안 상원 통과 소식에도 낙폭을 키우며 하락 전환했습니다(Nikkei225 -0.1%, TAIEX -0.3%, Shanghai -0.5%, HSCEI -0.3%). 하원 투표는 이르면 12일 진행 예정으로, 하원은 공화당이 우위를 점하고 있습니다.
재료 소멸 후 중국소비테마 부진
상반기에 APEC 및 한중정상회담이라는 호재 기대로 주가가 오른 중국소비테마주들은 이벤트 종료 후 실적 부진 우려까지 더해지며 일부 종목 중심 큰 폭 하락했습니다. 카지노(파라다이스 -15.1%, GKL -6.0%), K-뷰티(파마리서치 -11.2%, 코스맥스 -17.8%).
#특징업종: 1)태양광: 1,000㎡ 이상 공영주차장 재생에너지 설비 설치 의무화 시행령 의결(한화솔루션 +4.5% OCI +0.9%) 2)NAND: AI 확산 영향 NAND 공급 부족 지속 전망(케이씨텍 +9.3%, 테스 +4.2%) 3)엔터: 연이은 실적 부진 및 APEC 이후 재료 소멸에 따른 Sell-on(하이브 -6.6%, 와이지 -5.2%)
11월 초순에도 수출은 호조
11월 1~10일 수출은 +6.4% YoY(일평균 +6.4%) 증가했습니다. 반도체(+17.7%) 수출 호조는 간밤 Nvidia 호재와 함께 반도체(삼성전자 +2.9%, SK하이닉스 +2.2%) 강세 요인이었습니다. 반도체 수출 비중은 24.4%로 전년비 2.3%p 늘었고, 두 종목 시총 비중도 32.4%를 차지하고 있습니다. 승용차(+16.2%), 선박(+8.7%)도 수출 호실적 보였지만, 시장이 밀리며 다수 하락 마감했습니다.
#주요일정: 1)美 10월 NFIB 소기업 낙관지수(20:00) 2)美 Nebius·Oklo 등 실적 발표 3)韓 10월 실업률(12일 08:00) 4)韓 JYP·롯데케미칼·펄어비스 등 실적 발표(12일)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341558
위 내용은 2025년 11월 11일 16시 59분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『불확실성 완화에 간신히 4,100p 회복』
시황 강진혁 ☎️02-3772-2329
코스피 4,106.39 (+0.81%), 코스닥 884.27 (-0.46%)
정치·AI 불확실성 완화에 반등
금일 KOSPI, KOSDAQ 각각 +0.8%, -0.5% 등락했습니다. 간밤 정치·AI 이슈 양측에서 호재가 나오며 오랜만에 미국 3대 지수가 큰 폭 반등했습니다. 일부 민주당 중도파 의원들이 공화당의 임시 예산안에 찬성 입장을 밝혔고, Nvidia(+5.8%)의 Blackwell 수요 급증으로 TSMC(+3.1%)에 웨이퍼 추가 주문 소식이 반도체 중심 강세 유발했습니다(SOX +3.0%). 불확실성 해소에 상승 출발한 주식시장은 점차 상승폭을 반납했고, 예산안 상원 통과 소식에도 낙폭을 키우며 하락 전환했습니다(Nikkei225 -0.1%, TAIEX -0.3%, Shanghai -0.5%, HSCEI -0.3%). 하원 투표는 이르면 12일 진행 예정으로, 하원은 공화당이 우위를 점하고 있습니다.
재료 소멸 후 중국소비테마 부진
상반기에 APEC 및 한중정상회담이라는 호재 기대로 주가가 오른 중국소비테마주들은 이벤트 종료 후 실적 부진 우려까지 더해지며 일부 종목 중심 큰 폭 하락했습니다. 카지노(파라다이스 -15.1%, GKL -6.0%), K-뷰티(파마리서치 -11.2%, 코스맥스 -17.8%).
#특징업종: 1)태양광: 1,000㎡ 이상 공영주차장 재생에너지 설비 설치 의무화 시행령 의결(한화솔루션 +4.5% OCI +0.9%) 2)NAND: AI 확산 영향 NAND 공급 부족 지속 전망(케이씨텍 +9.3%, 테스 +4.2%) 3)엔터: 연이은 실적 부진 및 APEC 이후 재료 소멸에 따른 Sell-on(하이브 -6.6%, 와이지 -5.2%)
11월 초순에도 수출은 호조
11월 1~10일 수출은 +6.4% YoY(일평균 +6.4%) 증가했습니다. 반도체(+17.7%) 수출 호조는 간밤 Nvidia 호재와 함께 반도체(삼성전자 +2.9%, SK하이닉스 +2.2%) 강세 요인이었습니다. 반도체 수출 비중은 24.4%로 전년비 2.3%p 늘었고, 두 종목 시총 비중도 32.4%를 차지하고 있습니다. 승용차(+16.2%), 선박(+8.7%)도 수출 호실적 보였지만, 시장이 밀리며 다수 하락 마감했습니다.
#주요일정: 1)美 10월 NFIB 소기업 낙관지수(20:00) 2)美 Nebius·Oklo 등 실적 발표 3)韓 10월 실업률(12일 08:00) 4)韓 JYP·롯데케미칼·펄어비스 등 실적 발표(12일)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341558
위 내용은 2025년 11월 11일 16시 59분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『[국내주식전략] KOSPI, 기술적 변곡점에 서서』
주식전략 노동길 ☎02-3772-4455
-기술적 변곡점에 도달한 KOSPI, 가격 조정일까 기간 조정일까
-조정 형태는 60일간 MDD에 달려, 아직은 기간 조정 양상
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341567
위 내용은 2025년 11월 12일 07시 36분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
주식전략 노동길 ☎02-3772-4455
-기술적 변곡점에 도달한 KOSPI, 가격 조정일까 기간 조정일까
-조정 형태는 60일간 MDD에 달려, 아직은 기간 조정 양상
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341567
위 내용은 2025년 11월 12일 07시 36분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『글로벌 ETF; 미래전의 게임 체인저: 드론 ETF 투자 전략』
글로벌 퀀트 박우열 ☎ 02-3772-2324
- 드론은 미래전 교전 방식을 뒤흔들 세기적 혁신이라는 미국 전쟁부
- 미중 전쟁의 준비 과정: 전쟁의 승패는 싸우기 전에 결정나는 것
- 드론 ETF 분석: Defiance Drone & Modern Warfare ETF (JEDI.US)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341575
위 내용은 2025년 11월 12일 10시 00분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
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글로벌 퀀트 박우열 ☎ 02-3772-2324
- 드론은 미래전 교전 방식을 뒤흔들 세기적 혁신이라는 미국 전쟁부
- 미중 전쟁의 준비 과정: 전쟁의 승패는 싸우기 전에 결정나는 것
- 드론 ETF 분석: Defiance Drone & Modern Warfare ETF (JEDI.US)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341575
위 내용은 2025년 11월 12일 10시 00분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
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마켓레이더(11월 12일, 오전) 리서치본부 주식전략팀
『쏟아지는 주식시장 부양책, 이래도 안해?』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
KOSPI는 1.2% 상승한 4,154p. 호실적 발표 증권에 헬스케어 순환매, 반도체도 양전하며 상승 재개
KOSDAQ은 1.7% 상승한 899p. 바이오텍·2차전지 중심 대형주 강세와 호실적 발표 업종 중심 상승
KOSPI는 1.2% 상승한 4,154p. 호실적 발표 증권에 헬스케어 순환매, 반도체도 양전하며 상승 재개
-미국 주식시장은 AI 차익실현 매물 바이오, 에너지 등 전통 산업 순환매 유입되며 혼조 마감
:S&P500 +0.2%, NASDAQ -0.3%, 필라델피아 반도체지수 -2.5%. AI 차익실현에도 전통 산업 순환매
:AI 밸류에이션 부담에 차익실현 매물 출회에도 바이오로 순환매(일라이릴리 +2.3%, 노보노디스크 +7%)
-KOSPI는 전일 전닉 쏠림 → 대부분 업종 상승하는 순환매 장세 전개. 증권 업종 역대급 호실적에 신고가 다수
:외국인 전일 11월 최초 KOSPI 현물 순매수 했으나 하루만 순매도 전환. 금융투자 6거래일 연속 순매수
:헬스케어, 2차전지, 자동차, 증권, 금융지주, 보험 업종 상승. 전력기계, 화장품 하락
:배당소득 분리과세 최고세율 인하에 이어 전일 대통령, 주식 장기 보유 투자자에 대한 세제혜택 마련 지시
:펀드에도 배당소득 분리과세 적용 방안 논의 (분리과세 대상 기업 펀드 편입 비중 60% 이상시) 보도
:금투세 폐지, 1, 2차 상법 개정안 등 정책동력 지속. KOSPI 5,000시대 열겠다는 정부 의지 너무나도 확고
:증권)한국금융지주(+3.3%), 삼성증권(+8%) 호실적. 잇따른 호실적 발표에 불타는 증권주에 기름 붓기
:증권-금융)① 잇따른 주주환원 확대와 정책 지원 ② 사상 최고치 경신한 예탁금과 신용잔고 26조원
:AI 수요 강력. 구조적 공급 부족→ D램 현물가격 등 P 매일 상승 → IT EPS 상승 → KOSPI EPS 상승
→삼성전자 장초 하락 (저가 -1.8%) → 양전. 삼성전자, 하이닉스는 valuation 고평가 논란 전혀 없음
:셧다운 중단 위한 수정 법안 하원 의결 및 대통령 서명 남아. 이르면 다음주 고용지표 등 경제지표 발표
:경제지표에 따라 금리 인하 확률 실시간 변화. 변동성 요인 작용. 20일 엔비디아 실적도 확인. 엔비디아 가이던스 확인 후 AI 거품 논란 추가 완화. 마이클버리의 감가상각 기간에 대한 해명도 있을지 확인 필요
KOSDAQ은 1.7% 상승한 899p. 바이오텍·2차전지 중심 대형주 강세와 호실적 발표 업종 중심 상승
-비만치료제 시장 구조적 성장 기대 및 L/O 체결 소식 바이오텍 투심 개선되며 반등(에이비엘바이오 上)
:흑자전환 펄어비스(+6.7%) 등 3분기 예상치 상회 실적 발표 게임 업종 강세(위메이드 +7.2%).
:정부, 이달 중 토큰증권 발행 관련 법안 심사 통한 연내 거래소 예비인가 전망(갤럭시아머니트리 +15.1%)
원/달러 환율은 상승. 셧다운 해제 전망에 금리인하 기대 감소하며 달러 강세. 3.4원 상승한 1,466.8원
아시아 증시 혼조. 일본(니케이) +0.1%, 대만(가권) +0.5%, 홍콩(항셍) +0.6%, 중국(상해) -0.0%
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341579
위 내용은 2025년 11월 12일 11시 26분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『쏟아지는 주식시장 부양책, 이래도 안해?』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
KOSPI는 1.2% 상승한 4,154p. 호실적 발표 증권에 헬스케어 순환매, 반도체도 양전하며 상승 재개
KOSDAQ은 1.7% 상승한 899p. 바이오텍·2차전지 중심 대형주 강세와 호실적 발표 업종 중심 상승
KOSPI는 1.2% 상승한 4,154p. 호실적 발표 증권에 헬스케어 순환매, 반도체도 양전하며 상승 재개
-미국 주식시장은 AI 차익실현 매물 바이오, 에너지 등 전통 산업 순환매 유입되며 혼조 마감
:S&P500 +0.2%, NASDAQ -0.3%, 필라델피아 반도체지수 -2.5%. AI 차익실현에도 전통 산업 순환매
:AI 밸류에이션 부담에 차익실현 매물 출회에도 바이오로 순환매(일라이릴리 +2.3%, 노보노디스크 +7%)
-KOSPI는 전일 전닉 쏠림 → 대부분 업종 상승하는 순환매 장세 전개. 증권 업종 역대급 호실적에 신고가 다수
:외국인 전일 11월 최초 KOSPI 현물 순매수 했으나 하루만 순매도 전환. 금융투자 6거래일 연속 순매수
:헬스케어, 2차전지, 자동차, 증권, 금융지주, 보험 업종 상승. 전력기계, 화장품 하락
:배당소득 분리과세 최고세율 인하에 이어 전일 대통령, 주식 장기 보유 투자자에 대한 세제혜택 마련 지시
:펀드에도 배당소득 분리과세 적용 방안 논의 (분리과세 대상 기업 펀드 편입 비중 60% 이상시) 보도
:금투세 폐지, 1, 2차 상법 개정안 등 정책동력 지속. KOSPI 5,000시대 열겠다는 정부 의지 너무나도 확고
:증권)한국금융지주(+3.3%), 삼성증권(+8%) 호실적. 잇따른 호실적 발표에 불타는 증권주에 기름 붓기
:증권-금융)① 잇따른 주주환원 확대와 정책 지원 ② 사상 최고치 경신한 예탁금과 신용잔고 26조원
:AI 수요 강력. 구조적 공급 부족→ D램 현물가격 등 P 매일 상승 → IT EPS 상승 → KOSPI EPS 상승
→삼성전자 장초 하락 (저가 -1.8%) → 양전. 삼성전자, 하이닉스는 valuation 고평가 논란 전혀 없음
:셧다운 중단 위한 수정 법안 하원 의결 및 대통령 서명 남아. 이르면 다음주 고용지표 등 경제지표 발표
:경제지표에 따라 금리 인하 확률 실시간 변화. 변동성 요인 작용. 20일 엔비디아 실적도 확인. 엔비디아 가이던스 확인 후 AI 거품 논란 추가 완화. 마이클버리의 감가상각 기간에 대한 해명도 있을지 확인 필요
KOSDAQ은 1.7% 상승한 899p. 바이오텍·2차전지 중심 대형주 강세와 호실적 발표 업종 중심 상승
-비만치료제 시장 구조적 성장 기대 및 L/O 체결 소식 바이오텍 투심 개선되며 반등(에이비엘바이오 上)
:흑자전환 펄어비스(+6.7%) 등 3분기 예상치 상회 실적 발표 게임 업종 강세(위메이드 +7.2%).
:정부, 이달 중 토큰증권 발행 관련 법안 심사 통한 연내 거래소 예비인가 전망(갤럭시아머니트리 +15.1%)
원/달러 환율은 상승. 셧다운 해제 전망에 금리인하 기대 감소하며 달러 강세. 3.4원 상승한 1,466.8원
아시아 증시 혼조. 일본(니케이) +0.1%, 대만(가권) +0.5%, 홍콩(항셍) +0.6%, 중국(상해) -0.0%
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341579
위 내용은 2025년 11월 12일 11시 26분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
국내 주식 마감 시황 - 11월 12일
『Anti-AI 우세와 바이오 붐』
시황 강진혁 ☎️02-3772-2329
코스피 4,150.39 (+1.07%), 코스닥 906.51 (+2.52%)
AI 쏠림 완화와 맞물린 기술이전 호재
금일 KOSPI, KOSDAQ은 각각 1.1%, 2.5% 상승했습니다. 간밤 CoreWeave(-16.3%) 실적 발표 후 급락했고, Softbank의 Nvidia 지분 전체(58억달러) 매각 소식에 AI 종목들의 낙폭 확대됐습니다(Nebius -7.0%, Oklo -6.6%). 반면 헬스케어(+2.3%)·필수소비재(+1.3%) 섹터 등 안티모멘텀 종목들이 강했습니다. 한국도 에이비엘바이오(+30.0%)의 3.8조원 규모 L/O(기술이전, Eli Lilly) 소식이 제약바이오 투심을 개선시켰습니다. KoAct 바이오헬스케어액티브(+16.5%, 에이비엘바이오 비중 12.2%)도 동반 급등했고 리가켐바이오(+17.6%), 올릭스(+15.2%) 등으로 온기가 확산됐습니다.
발목잡힌 AI와 금융·자동차
반도체(삼성전자 -0.4%, SK하이닉스 -0.3%), 전력기기(HD현대일렉트릭 -1.4%, 효성중공업 -3.7%) 쉬어갔습니다. 반면 금융(KB금융 +3.1%, 하나금융지주 +3.8%) 및 자동차(현대차 +2.4%, 기아 +2.2%) 등 가치·배당주는 지수기여도 상위를 차지했습니다. 그 사이 달러-원 환율은 7개월 만에 1,470원 도달했습니다.
#특징업종: 1)증권: 호실적 발표 및 상법·세법 모멘텀(삼성증권 +9.2%, 한국금융지주 +4.0%) 2)STO: 이달 중 정무위 토큰증권 법안 심사 가능성(갤럭시아머니트리 +17.0%) 3)의료AI: OpenAI, 인재 영입 통한 헬스케어 시장 진출 도모(뷰노 +7.7%)
여전히 강력한 주식시장 활성화 정책 모멘텀
배당소득 분리과세 최고세율 인하 기대(35→25%)는 이번 달 중에 결정이 됩니다(세법개정안 처리시한 12/2). 여기에 대통령이 국내 장기투자에 세제혜택 확대를 지시하면서 주식시장 활성화를 위한 의지를 재확인했습니다. 상법 개정안도 코스피5000특위에서 다음 주 1년 내 자사주 의무소각안을 발의할 것으로 언론에 보도되며 금융·지주 전반 수급 유입됐습니다(롯데지주 +9.2%).
#주요일정: 1)美 하원 임시예산안 표결(13일 06:00) 2)美 Cisco 등 실적 발표 3)日 10월 생산자물가지수(13일 08:50) 4)韓 LG·삼성생명·삼성화재·한국전력 등 실적 발표(13일)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341591
위 내용은 2025년 11월 12일 16시 49분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『Anti-AI 우세와 바이오 붐』
시황 강진혁 ☎️02-3772-2329
코스피 4,150.39 (+1.07%), 코스닥 906.51 (+2.52%)
AI 쏠림 완화와 맞물린 기술이전 호재
금일 KOSPI, KOSDAQ은 각각 1.1%, 2.5% 상승했습니다. 간밤 CoreWeave(-16.3%) 실적 발표 후 급락했고, Softbank의 Nvidia 지분 전체(58억달러) 매각 소식에 AI 종목들의 낙폭 확대됐습니다(Nebius -7.0%, Oklo -6.6%). 반면 헬스케어(+2.3%)·필수소비재(+1.3%) 섹터 등 안티모멘텀 종목들이 강했습니다. 한국도 에이비엘바이오(+30.0%)의 3.8조원 규모 L/O(기술이전, Eli Lilly) 소식이 제약바이오 투심을 개선시켰습니다. KoAct 바이오헬스케어액티브(+16.5%, 에이비엘바이오 비중 12.2%)도 동반 급등했고 리가켐바이오(+17.6%), 올릭스(+15.2%) 등으로 온기가 확산됐습니다.
발목잡힌 AI와 금융·자동차
반도체(삼성전자 -0.4%, SK하이닉스 -0.3%), 전력기기(HD현대일렉트릭 -1.4%, 효성중공업 -3.7%) 쉬어갔습니다. 반면 금융(KB금융 +3.1%, 하나금융지주 +3.8%) 및 자동차(현대차 +2.4%, 기아 +2.2%) 등 가치·배당주는 지수기여도 상위를 차지했습니다. 그 사이 달러-원 환율은 7개월 만에 1,470원 도달했습니다.
#특징업종: 1)증권: 호실적 발표 및 상법·세법 모멘텀(삼성증권 +9.2%, 한국금융지주 +4.0%) 2)STO: 이달 중 정무위 토큰증권 법안 심사 가능성(갤럭시아머니트리 +17.0%) 3)의료AI: OpenAI, 인재 영입 통한 헬스케어 시장 진출 도모(뷰노 +7.7%)
여전히 강력한 주식시장 활성화 정책 모멘텀
배당소득 분리과세 최고세율 인하 기대(35→25%)는 이번 달 중에 결정이 됩니다(세법개정안 처리시한 12/2). 여기에 대통령이 국내 장기투자에 세제혜택 확대를 지시하면서 주식시장 활성화를 위한 의지를 재확인했습니다. 상법 개정안도 코스피5000특위에서 다음 주 1년 내 자사주 의무소각안을 발의할 것으로 언론에 보도되며 금융·지주 전반 수급 유입됐습니다(롯데지주 +9.2%).
#주요일정: 1)美 하원 임시예산안 표결(13일 06:00) 2)美 Cisco 등 실적 발표 3)日 10월 생산자물가지수(13일 08:50) 4)韓 LG·삼성생명·삼성화재·한국전력 등 실적 발표(13일)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341591
위 내용은 2025년 11월 12일 16시 49분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『중국 주식전략; 찬바람 불 땐 배당주』
신흥국전략 신승웅 ☎ 02-3772-3175
- 기술주 숨 고르기 장세 진입. 중기적 상승 논리 유효하나 수급 과열 해소 필요
- 저금리 환경 속 연말 배당주 매력 부각. 고배당 유망 종목과 ETF 스크리닝
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341607
위 내용은 2025년 11월 13일 8시 57분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
신흥국전략 신승웅 ☎ 02-3772-3175
- 기술주 숨 고르기 장세 진입. 중기적 상승 논리 유효하나 수급 과열 해소 필요
- 저금리 환경 속 연말 배당주 매력 부각. 고배당 유망 종목과 ETF 스크리닝
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341607
위 내용은 2025년 11월 13일 8시 57분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
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마켓레이더(11월 13일, 오전) 리서치본부 주식전략팀
『셧다운 종료 진짜 임박』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
KOSPI는 0.1% 하락한 4,145p. 셧다운 종료 트럼프 서명만 남겨둔 가운데 과열 해소 구간 지속
KOSDAQ은 0.5% 상승한 911p. 대형주 혼조세 불구 L/O 체결 훈풍 지속 및 미용기기 업종 반등
KOSPI는 0.1% 하락한 4,145p. 셧다운 종료 트럼프 서명만 남겨둔 가운데 과열 해소 구간 지속
-미국 주식시장은 하원까지 셧다운 종료 가결. 트럼프 즉각적 서명 시사. 유동성 증가 기대감도 여전
:S&P500 +0.1%, NASDAQ -0.3%, 필라델피아 반도체지수 +1.5%. 셧다운 종료와 유동성 증가 기대감
:하원, 셧다운 종료 위한 임시정부 지출안 가결. 26년 1월까지 예산 연장. 대통령 서명만 남아. 종료 임박
:윌리엄스 총재, 은행 예비금 수준 감소에 양적완화 재개 시사. 베센트도 저소득층 대상 관세배당급 언급
:AMD(+9%), 차별적 강세. 리사수, 데이터센터 부문 3~5년간 60% 성장할 것이라며 엔비디아에 도전장
-KOSPI는 뚜렷한 방향성 부재한 관망세. 반도체 보합권 등락 이어가며 과열 해소. 뚜렷한 순매수 주체도 부재
:KOSPI 현물 개인 +2,800억원 외국인, 기관 -1,000억 -1,700억원 순매수. 외국인 현선물 양매도
:조선, 헬스케어, 엔터 상승. 지주, 금융지주, 자동차, 음식료 하락
:엔터) 뉴진스 전일 장마감 이후 복귀 소식. 최초 혜인-해린에서 나머지 멤버 전원 복귀 시사. 하이브 +5.6%
:최근 반도체-바이오 시소게임에서 차익실현 매물 출회 지속됐던 산업재 동반 반등
:방산) 그럼에도 전일 러시아, 우크라이나와 이스탄불에서 회담 재개 준비 소식에 방산주 반등은 더딤
:셧다운 중단 대통령 서명만 남아. 이르면 다음주 고용지표 등 경제지표 발표 가능
:경제지표에 따라 금리 인하 확률 실시간 변화. 변동성 요인 작용. 20일 엔비디아 실적도 확인. 엔비디아 가이던스 확인 후 AI 거품 논란 추가 완화. 마이클버리의 감가상각 기간에 대한 해명도 있을지 확인 필요
KOSDAQ은 0.5% 상승한 911p. 대형주 혼조세 불구 L/O 체결 훈풍 지속 및 미용기기 업종 반등
-L/O 소식 ABL바이오(+26.8%) 강세 지속에도 바이오 혼조세. 실적 발표 후 약세 보이던 미용기기 반등
:전일 상한가 기록 에이비엘바이오 연이틀 초강세. 리가켐바이오(-2.1%), 올릭스(-3.0%) 등은 차익실현
:로봇·반도체 소부장 등 AI 밸류체인 약세에도 삼성전자 CXL 양산 소식에 괸련주 상승(티엘비 +3.5%)
원/달러 환율은 상승. 셧다운 종료로 인한 미국 경기 기대감에 강달러 지속. 1.0원 상승한 1,469.9원
아시아 증시 혼조. 일본(니케이) +0.4%, 대만(가권) -0.2%, 홍콩(항셍) -0.2%, 중국(상해) +0.1%
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『셧다운 종료 진짜 임박』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
KOSPI는 0.1% 하락한 4,145p. 셧다운 종료 트럼프 서명만 남겨둔 가운데 과열 해소 구간 지속
KOSDAQ은 0.5% 상승한 911p. 대형주 혼조세 불구 L/O 체결 훈풍 지속 및 미용기기 업종 반등
KOSPI는 0.1% 하락한 4,145p. 셧다운 종료 트럼프 서명만 남겨둔 가운데 과열 해소 구간 지속
-미국 주식시장은 하원까지 셧다운 종료 가결. 트럼프 즉각적 서명 시사. 유동성 증가 기대감도 여전
:S&P500 +0.1%, NASDAQ -0.3%, 필라델피아 반도체지수 +1.5%. 셧다운 종료와 유동성 증가 기대감
:하원, 셧다운 종료 위한 임시정부 지출안 가결. 26년 1월까지 예산 연장. 대통령 서명만 남아. 종료 임박
:윌리엄스 총재, 은행 예비금 수준 감소에 양적완화 재개 시사. 베센트도 저소득층 대상 관세배당급 언급
:AMD(+9%), 차별적 강세. 리사수, 데이터센터 부문 3~5년간 60% 성장할 것이라며 엔비디아에 도전장
-KOSPI는 뚜렷한 방향성 부재한 관망세. 반도체 보합권 등락 이어가며 과열 해소. 뚜렷한 순매수 주체도 부재
:KOSPI 현물 개인 +2,800억원 외국인, 기관 -1,000억 -1,700억원 순매수. 외국인 현선물 양매도
:조선, 헬스케어, 엔터 상승. 지주, 금융지주, 자동차, 음식료 하락
:엔터) 뉴진스 전일 장마감 이후 복귀 소식. 최초 혜인-해린에서 나머지 멤버 전원 복귀 시사. 하이브 +5.6%
:최근 반도체-바이오 시소게임에서 차익실현 매물 출회 지속됐던 산업재 동반 반등
:방산) 그럼에도 전일 러시아, 우크라이나와 이스탄불에서 회담 재개 준비 소식에 방산주 반등은 더딤
:셧다운 중단 대통령 서명만 남아. 이르면 다음주 고용지표 등 경제지표 발표 가능
:경제지표에 따라 금리 인하 확률 실시간 변화. 변동성 요인 작용. 20일 엔비디아 실적도 확인. 엔비디아 가이던스 확인 후 AI 거품 논란 추가 완화. 마이클버리의 감가상각 기간에 대한 해명도 있을지 확인 필요
KOSDAQ은 0.5% 상승한 911p. 대형주 혼조세 불구 L/O 체결 훈풍 지속 및 미용기기 업종 반등
-L/O 소식 ABL바이오(+26.8%) 강세 지속에도 바이오 혼조세. 실적 발표 후 약세 보이던 미용기기 반등
:전일 상한가 기록 에이비엘바이오 연이틀 초강세. 리가켐바이오(-2.1%), 올릭스(-3.0%) 등은 차익실현
:로봇·반도체 소부장 등 AI 밸류체인 약세에도 삼성전자 CXL 양산 소식에 괸련주 상승(티엘비 +3.5%)
원/달러 환율은 상승. 셧다운 종료로 인한 미국 경기 기대감에 강달러 지속. 1.0원 상승한 1,469.9원
아시아 증시 혼조. 일본(니케이) +0.4%, 대만(가권) -0.2%, 홍콩(항셍) -0.2%, 중국(상해) +0.1%
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국내 주식 마감 시황 - 11월 13일
『다 된 밥(셧다운 해소)에 재(Kioxia)』
시황 강진혁 ☎️02-3772-2329
코스피 4,170.63 (+0.49%), 코스닥 918.37 (+1.31%)
셧다운 해소 호재와 반도체 악재
금일 KOSPI, KOSDAQ은 각각 0.5%, 1.3% 상승했습니다. 간밤 미국은 AMD(+9.0%)가 공격적인 가이던스 제시하며 선방했지만 여타 기술주 부진에 NASDAQ 내렸고, 헬스케어 강세에 Dow는 사상 최초로 48,000p 돌파했습니다. 셧다운 해제 따른 재정 방출 기대감도 유입됐는데, 오늘 장중 Trump가 임시예산안에 서명하며 역대 최장 43일 간의 셧다운이 종료됐습니다. 다만 Kioxia(시간외 -18.1%)는 최근 메모리 업황 호조에도 시장 기대에 못미친 실적 발표하며 국내 반도체 투심을 주춤하게 만들었습니다(삼성전자 -0.3%, SK하이닉스 -0.8%).
이틀 연속 KOSDAQ 우위 지속
전날 Eli Lilly와 3.8조원 규모 L/O(기술이전) 소식으로 상한가를 간 에이비엘바이오는 오늘도 상한가를 이어가며 레인보우로보틱스(+1.9%)를 제치고 KOSDAQ 시총 4위에 등극했습니다. 미용기기(클래시스 +4.8%, 휴젤 +6.0%)도 지수 강세 요인이었습니다.
#특징업종: 1)리튬: POSCO홀딩스(+0.9%) 해외 리튬 광산 1조원대 투자 등 2차전지 소재 확보 경쟁(후성 +6.9%) 2)석유화학: 글로벌 구조조정 및 중국 경제 부양 정책 통한 수익성 개선 기대(LG화학 +6.6%, 롯데케미칼 +2.6%) 3)CXL: 삼성전자, 차세대 HBM인 CXL 양산 돌입(티엘비 +5.7%, 코리아써키트 +3.4%)
심상치 않은 턴어라운드 업종들
반도체가 쉬어가는 사이 그간 소외됐던 정유·화학·2차전지 종목들 강한 반등세가 나오고 있습니다. 특히 유가 안정, 중국 구조조정 기대 등에 화학(LG화학 +6.6%, SK케미칼 +5.0%)이 큰 폭 반등했고, 2차전지(LGES +1.9%, 엘앤에프 +8.3%)도 강했습니다. 최근 안정적인 정제마진 개선으로 상승세 보이던 정유(S-Oil -0.9%, E1 -1.4%)는 오늘 숨고르기를 보였습니다.
#주요일정: 1)EU 9월 산업생산(19:00) 2)美 Walt Disney·Applied Materials 등 실적 발표 3)中 10월 경기동행지표(14일 11:00) 4)韓 메리츠금융지주·미래에셋생명·한화생명 등 실적 발표(14일)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341633
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『다 된 밥(셧다운 해소)에 재(Kioxia)』
시황 강진혁 ☎️02-3772-2329
코스피 4,170.63 (+0.49%), 코스닥 918.37 (+1.31%)
셧다운 해소 호재와 반도체 악재
금일 KOSPI, KOSDAQ은 각각 0.5%, 1.3% 상승했습니다. 간밤 미국은 AMD(+9.0%)가 공격적인 가이던스 제시하며 선방했지만 여타 기술주 부진에 NASDAQ 내렸고, 헬스케어 강세에 Dow는 사상 최초로 48,000p 돌파했습니다. 셧다운 해제 따른 재정 방출 기대감도 유입됐는데, 오늘 장중 Trump가 임시예산안에 서명하며 역대 최장 43일 간의 셧다운이 종료됐습니다. 다만 Kioxia(시간외 -18.1%)는 최근 메모리 업황 호조에도 시장 기대에 못미친 실적 발표하며 국내 반도체 투심을 주춤하게 만들었습니다(삼성전자 -0.3%, SK하이닉스 -0.8%).
이틀 연속 KOSDAQ 우위 지속
전날 Eli Lilly와 3.8조원 규모 L/O(기술이전) 소식으로 상한가를 간 에이비엘바이오는 오늘도 상한가를 이어가며 레인보우로보틱스(+1.9%)를 제치고 KOSDAQ 시총 4위에 등극했습니다. 미용기기(클래시스 +4.8%, 휴젤 +6.0%)도 지수 강세 요인이었습니다.
#특징업종: 1)리튬: POSCO홀딩스(+0.9%) 해외 리튬 광산 1조원대 투자 등 2차전지 소재 확보 경쟁(후성 +6.9%) 2)석유화학: 글로벌 구조조정 및 중국 경제 부양 정책 통한 수익성 개선 기대(LG화학 +6.6%, 롯데케미칼 +2.6%) 3)CXL: 삼성전자, 차세대 HBM인 CXL 양산 돌입(티엘비 +5.7%, 코리아써키트 +3.4%)
심상치 않은 턴어라운드 업종들
반도체가 쉬어가는 사이 그간 소외됐던 정유·화학·2차전지 종목들 강한 반등세가 나오고 있습니다. 특히 유가 안정, 중국 구조조정 기대 등에 화학(LG화학 +6.6%, SK케미칼 +5.0%)이 큰 폭 반등했고, 2차전지(LGES +1.9%, 엘앤에프 +8.3%)도 강했습니다. 최근 안정적인 정제마진 개선으로 상승세 보이던 정유(S-Oil -0.9%, E1 -1.4%)는 오늘 숨고르기를 보였습니다.
#주요일정: 1)EU 9월 산업생산(19:00) 2)美 Walt Disney·Applied Materials 등 실적 발표 3)中 10월 경기동행지표(14일 11:00) 4)韓 메리츠금융지주·미래에셋생명·한화생명 등 실적 발표(14일)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341633
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『[국내주식전략] 신한 M.R.I: Money Move 물결 속의 은행주』
시황 강진혁 ☎️02-3772-2329
- 주간 Review: Anti-AI 순환매와 KOSPI 4,200p 접근
- 차주 Preview: AI 모멘텀 회복의 분기점이 될 Nvidia 실적 발표
- Market Insight: Money Move 물결 속의 은행주
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341648
위 내용은 2025년 11월 14일 07시 51분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
시황 강진혁 ☎️02-3772-2329
- 주간 Review: Anti-AI 순환매와 KOSPI 4,200p 접근
- 차주 Preview: AI 모멘텀 회복의 분기점이 될 Nvidia 실적 발표
- Market Insight: Money Move 물결 속의 은행주
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341648
위 내용은 2025년 11월 14일 07시 51분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
마켓레이더(11월 14일, 오전) 리서치본부 주식전략팀
『경제지표로 인한 변동성& 금리 동결 &AI 고평가 우려의 삼중고』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
KOSPI는 2.5% 하락한 4,066p. 셧다운 종료에도 변동성 확대 국면. AI 고평가 우려에 반도체 차익실현
KOSDAQ은 1.3% 하락한 906p. AI 밸류체인 약세 속 호실적 업종 강세에 KOSPI 대비 하락폭 축소
KOSPI는 2.5% 하락한 4,066p. 셧다운 종료에도 변동성 확대 국면. AI 고평가 우려에 반도체 차익실현
-미국 주식시장은 셧다운 종료에도 경제지표로 인한 변동성 확대& 금리 동결 &AI 고평가 우려의 삼중고
:S&P500 -1.7%, NASDAQ -2.3%, 필라델피아 반도체지수 -3.7%. 금리 동결 우려 및 AI 고평가 우려
:셧다운은 공식 해제. 다음주부터 경제지표 발표 시작. 해제가 상수가 된 만큼 경제지표라는 변수 우려감
:최근 연준 위원 대다수 12월 금리 인하 관련 매파적 의견. 페드워치 기준 12월 금리인하 확률 50.7%
:거기다 AI 고평가 우려도 지속. 키옥시아(현재 하한가), TSMC 동반 실적 부진. 엔비디아 -3.6%
-KOSPI는 반도체 대형주 AI 고평가 논란. 차익실현 속 지수 하락. 팩트시트 공개에 산업재 상승
:전일 코스피현물 외국인 9천6백억 순매수 했으나 금일 1.6조원 순매도. 개인이 무려 2조 넘게 순매수
:차익실현 매물 출회될 때 마다 개인 순매수 유입되며 지수 하단 지지하는 흐름
:업종별로 방산, 화장품, 헬스케어, 음식료, 조선, 자동차 상승. 반도체, 2차전지, 원자력, 지주 하락
:금일 업종별 등락은 한미 정상회담 공동 팩트시트 공개에 큰 영향 받음. 전분야 동맹 확장. 포괄적 빅딜
:방산)한국, GDP 대비 국방비 3.5% 조기 달성 공식화. 사이버-우주-군사 AI 협력 확대
:조선) 한국의 핵추진 잠수함 건조 공식 승인. 미국이 연료 포함 기술 협력. 미 함정, 한국서 건조 진행
:반도체)하락 주범은 전일 키옥시아 실적 예상치 하회. 현재 하한가. 지분 보유 SK하이닉스 상대 낙폭 ↑
:RSI(14일) 9월 이후 지속 과매수였던 SK하이닉스 RSI, 정상(60.1) 진입. 삼성전자(51.7). 기술적 부담 ↓
:12월 금리 인하 기대감은 현재 중립(반반) 경제지표에 따라 금리 인하 확률 실시간 변화
:20일 엔비디아 실적이 더욱 중요해짐. 엔비디아 가이던스 확인 후 AI 거품 논란 완화 가능성 타진
:변동성 확대 국면서 배당주 바벨전략도 유효. 3차 상법개정안, 배당소득 분리과세 등 정책 모멘텀 유효
:만약 정책 모멘텀과 반도체 우려 완화가 동행된다면, 기술적 부담도 던 상황에서 지수 강한 반등 기대
KOSDAQ은 1.3% 하락한 906p. AI 밸류체인 약세 속 호실적 업종 강세에 KOSPI 대비 하락폭 축소
-매파적 연준과 버블 논란에 반도체 소부장 등 AI 관련주 하락. 실리콘투(+7.2%) 호실적에 미용기기 반등
:가정용 배터리 화재 및 중국 점유율 하락 악재 테슬라(-6.6%) 영향 2차전지 약세(에코프로비엠 -3.6%)
:인플루엔자 환자 급증에 최근 10년 중 최악의 독감 유행 우려. 진단키트, 치료제 관련 바이오주 강세
원/달러 환율은 하락. 외환당국, 환율 불확실성 확대 우려 표명하며 구두 개입. 7.5원 하락한 1,458.5원
아시아 증시 하락. 일본(니케이) -1.6%, 대만(가권) -1.6%, 홍콩(항셍) -1.2%, 중국(상해) -0.2%
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341665
위 내용은 2025년 11월 14일 11시 33분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『경제지표로 인한 변동성& 금리 동결 &AI 고평가 우려의 삼중고』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
KOSPI는 2.5% 하락한 4,066p. 셧다운 종료에도 변동성 확대 국면. AI 고평가 우려에 반도체 차익실현
KOSDAQ은 1.3% 하락한 906p. AI 밸류체인 약세 속 호실적 업종 강세에 KOSPI 대비 하락폭 축소
KOSPI는 2.5% 하락한 4,066p. 셧다운 종료에도 변동성 확대 국면. AI 고평가 우려에 반도체 차익실현
-미국 주식시장은 셧다운 종료에도 경제지표로 인한 변동성 확대& 금리 동결 &AI 고평가 우려의 삼중고
:S&P500 -1.7%, NASDAQ -2.3%, 필라델피아 반도체지수 -3.7%. 금리 동결 우려 및 AI 고평가 우려
:셧다운은 공식 해제. 다음주부터 경제지표 발표 시작. 해제가 상수가 된 만큼 경제지표라는 변수 우려감
:최근 연준 위원 대다수 12월 금리 인하 관련 매파적 의견. 페드워치 기준 12월 금리인하 확률 50.7%
:거기다 AI 고평가 우려도 지속. 키옥시아(현재 하한가), TSMC 동반 실적 부진. 엔비디아 -3.6%
-KOSPI는 반도체 대형주 AI 고평가 논란. 차익실현 속 지수 하락. 팩트시트 공개에 산업재 상승
:전일 코스피현물 외국인 9천6백억 순매수 했으나 금일 1.6조원 순매도. 개인이 무려 2조 넘게 순매수
:차익실현 매물 출회될 때 마다 개인 순매수 유입되며 지수 하단 지지하는 흐름
:업종별로 방산, 화장품, 헬스케어, 음식료, 조선, 자동차 상승. 반도체, 2차전지, 원자력, 지주 하락
:금일 업종별 등락은 한미 정상회담 공동 팩트시트 공개에 큰 영향 받음. 전분야 동맹 확장. 포괄적 빅딜
:방산)한국, GDP 대비 국방비 3.5% 조기 달성 공식화. 사이버-우주-군사 AI 협력 확대
:조선) 한국의 핵추진 잠수함 건조 공식 승인. 미국이 연료 포함 기술 협력. 미 함정, 한국서 건조 진행
:반도체)하락 주범은 전일 키옥시아 실적 예상치 하회. 현재 하한가. 지분 보유 SK하이닉스 상대 낙폭 ↑
:RSI(14일) 9월 이후 지속 과매수였던 SK하이닉스 RSI, 정상(60.1) 진입. 삼성전자(51.7). 기술적 부담 ↓
:12월 금리 인하 기대감은 현재 중립(반반) 경제지표에 따라 금리 인하 확률 실시간 변화
:20일 엔비디아 실적이 더욱 중요해짐. 엔비디아 가이던스 확인 후 AI 거품 논란 완화 가능성 타진
:변동성 확대 국면서 배당주 바벨전략도 유효. 3차 상법개정안, 배당소득 분리과세 등 정책 모멘텀 유효
:만약 정책 모멘텀과 반도체 우려 완화가 동행된다면, 기술적 부담도 던 상황에서 지수 강한 반등 기대
KOSDAQ은 1.3% 하락한 906p. AI 밸류체인 약세 속 호실적 업종 강세에 KOSPI 대비 하락폭 축소
-매파적 연준과 버블 논란에 반도체 소부장 등 AI 관련주 하락. 실리콘투(+7.2%) 호실적에 미용기기 반등
:가정용 배터리 화재 및 중국 점유율 하락 악재 테슬라(-6.6%) 영향 2차전지 약세(에코프로비엠 -3.6%)
:인플루엔자 환자 급증에 최근 10년 중 최악의 독감 유행 우려. 진단키트, 치료제 관련 바이오주 강세
원/달러 환율은 하락. 외환당국, 환율 불확실성 확대 우려 표명하며 구두 개입. 7.5원 하락한 1,458.5원
아시아 증시 하락. 일본(니케이) -1.6%, 대만(가권) -1.6%, 홍콩(항셍) -1.2%, 중국(상해) -0.2%
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341665
위 내용은 2025년 11월 14일 11시 33분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
국내 주식 마감 시황 - 11월 14일
『쌍방 악재: 금리 인하 불확실성 + AI 투매』
시황 강진혁 ☎️02-3772-2329
코스피 4,011.48 (-3.82%), 코스닥 897.90 (-2.23%)
Kioxia 쇼크에 더해진 연준 매파적 발언
금일 KOSPI, KOSDAQ은 각각 3.8%, 2.2% 하락했습니다. 미국의 셧다운 해소됐지만 Kashkari·Hammack 등 연준 인사들의 매파적 발언에 12월 금리 인하 불확실성 커졌고(CME Fedwatch 52.3%), Kioxia(-23.0%) 급락 여파 이어져 간밤 Sandisk(-14.0%)·Bloom Energy(-18.3%) 등 AI 밸류체인 부진했습니다. 국내 반도체 대형주(삼성전자 -5.5%, SK하이닉스 -8.5%) 차익실현 매도세 나오며 10만전자, 60만닉스 이탈했습니다. 20일 예정된 Nvidia 실적 발표 까지 AI 고평가 논란은 변동성을 지속적으로 야기할 전망입니다.
에이비엘바이오발 바이오 강세 지속
금일 에이비엘바이오(+6.5%)는 Eli Lilly와의 L/O 체결에 이어 약 220.4억원 지분투자 계약 체결에 시가총액 10조원에 근접하는 등 강세 이어갔습니다(주간 +71.9%). 제약바이오 투심 호조 이어져 리가켐바이오(+4.5%)·디앤디파마텍(+4.2%) 등 강세 보였습니다.
#특징업종: 1)조선: 핵잠수함 건조 승인 및 MASGA 내용 포함 한미 무역협상 팩트시트 발표(HD현대중공업 +3.2%, 대한조선 +4.3%) 2)2차전지: Tesla, 가정용 배터리 화재 위험으로 인한 리콜(LGES -4.4%, 엘앤에프 -5.7%) 3)인플루엔자: 독감 환자 1주일 새 2배 이상 급증(엑세스바이오 +2.9%, 수젠텍 +7.2%)
정부 개입에 급등세 멈춘 달러-원 환율
1,470원을 돌파했던 달러-원 환율은 금일 정부 구두개입과 함께 1,450원대로 안정 됐습니다. 수입물가지수가 4개월째 상승했는데 최근 9개월 만에 가장 큰 폭의 상승을 보여줬습니다. 국제유가의 하락에도 환율 상승에 수입물가가 올라 기업 비용단에서는 부담이 증가했습니다. 수출물가지수도 4개월 연속 상승했는데 1년 6개월 만에 가장 크게 올랐습니다. DRAM(+20.1%), 플래시메모리(+41.2%) 등은 공급 부족 여파에 따른 가격 상승 확인됐습니다.
#주요일정: 1)EU 9월 무역수지(19:00) 2)美 10월 생산자물가지수(22:30) 3)日 3분기 GDP(17일 08:50)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341684
위 내용은 2025년 11월 14일 17시 10분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『쌍방 악재: 금리 인하 불확실성 + AI 투매』
시황 강진혁 ☎️02-3772-2329
코스피 4,011.48 (-3.82%), 코스닥 897.90 (-2.23%)
Kioxia 쇼크에 더해진 연준 매파적 발언
금일 KOSPI, KOSDAQ은 각각 3.8%, 2.2% 하락했습니다. 미국의 셧다운 해소됐지만 Kashkari·Hammack 등 연준 인사들의 매파적 발언에 12월 금리 인하 불확실성 커졌고(CME Fedwatch 52.3%), Kioxia(-23.0%) 급락 여파 이어져 간밤 Sandisk(-14.0%)·Bloom Energy(-18.3%) 등 AI 밸류체인 부진했습니다. 국내 반도체 대형주(삼성전자 -5.5%, SK하이닉스 -8.5%) 차익실현 매도세 나오며 10만전자, 60만닉스 이탈했습니다. 20일 예정된 Nvidia 실적 발표 까지 AI 고평가 논란은 변동성을 지속적으로 야기할 전망입니다.
에이비엘바이오발 바이오 강세 지속
금일 에이비엘바이오(+6.5%)는 Eli Lilly와의 L/O 체결에 이어 약 220.4억원 지분투자 계약 체결에 시가총액 10조원에 근접하는 등 강세 이어갔습니다(주간 +71.9%). 제약바이오 투심 호조 이어져 리가켐바이오(+4.5%)·디앤디파마텍(+4.2%) 등 강세 보였습니다.
#특징업종: 1)조선: 핵잠수함 건조 승인 및 MASGA 내용 포함 한미 무역협상 팩트시트 발표(HD현대중공업 +3.2%, 대한조선 +4.3%) 2)2차전지: Tesla, 가정용 배터리 화재 위험으로 인한 리콜(LGES -4.4%, 엘앤에프 -5.7%) 3)인플루엔자: 독감 환자 1주일 새 2배 이상 급증(엑세스바이오 +2.9%, 수젠텍 +7.2%)
정부 개입에 급등세 멈춘 달러-원 환율
1,470원을 돌파했던 달러-원 환율은 금일 정부 구두개입과 함께 1,450원대로 안정 됐습니다. 수입물가지수가 4개월째 상승했는데 최근 9개월 만에 가장 큰 폭의 상승을 보여줬습니다. 국제유가의 하락에도 환율 상승에 수입물가가 올라 기업 비용단에서는 부담이 증가했습니다. 수출물가지수도 4개월 연속 상승했는데 1년 6개월 만에 가장 크게 올랐습니다. DRAM(+20.1%), 플래시메모리(+41.2%) 등은 공급 부족 여파에 따른 가격 상승 확인됐습니다.
#주요일정: 1)EU 9월 무역수지(19:00) 2)美 10월 생산자물가지수(22:30) 3)日 3분기 GDP(17일 08:50)
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위 내용은 2025년 11월 14일 17시 10분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『중국 경제지표; 대내외 수요 둔화 경고음』
신흥국전략 신승웅 ☎ 02-3772-3175
- 10월 동행지표 소매판매 제외 일제히 컨센서스 하회. 경기 둔화 압력 확대
- [생산] 대내외 수요 약화, [소비] 서비스소비 회복, [투자] 2개월 연속 역성장
- 정책성 금융도구 신설해 투자 확대. 전략산업에 편중돼 경기 부양 효과 제한적
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341705
위 내용은 2025년 11월 17일 07시 55분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
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신흥국전략 신승웅 ☎ 02-3772-3175
- 10월 동행지표 소매판매 제외 일제히 컨센서스 하회. 경기 둔화 압력 확대
- [생산] 대내외 수요 약화, [소비] 서비스소비 회복, [투자] 2개월 연속 역성장
- 정책성 금융도구 신설해 투자 확대. 전략산업에 편중돼 경기 부양 효과 제한적
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341705
위 내용은 2025년 11월 17일 07시 55분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
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『글로벌 주식전략; 미국 주식시장, 조정은 어떻게 마무리될까』
글로벌전략 김성환 ☎ 02-3772-2637
- 이번 하락, 펀더멘탈 이슈 아닌 기술적 이슈. 과거 유사 국면의 경험에 주목
- 4개의 시사점: 1) 저점 형성 4주, 2) 100일선, 3) W자 반등, 4) 3M 후 신고가
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341718
위 내용은 2025년 11월 17일 08시 28분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
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글로벌전략 김성환 ☎ 02-3772-2637
- 이번 하락, 펀더멘탈 이슈 아닌 기술적 이슈. 과거 유사 국면의 경험에 주목
- 4개의 시사점: 1) 저점 형성 4주, 2) 100일선, 3) W자 반등, 4) 3M 후 신고가
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341718
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마켓레이더(11월 17일, 오전) 리서치본부 주식전략팀
『예상치 못한 구원투수 버핏의 등판』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
KOSPI는 1.7% 상승한 4,076p. 금요일 낙폭 확대했던 반도체 대형주 반등 및 외국인 순매수 전환
KOSDAQ은 0.3% 상승한 900p. 바이오텍·미용기기·반도체 소부장 등 대형주 중심 강세에 강보합권
KOSPI는 1.7% 상승한 4,076p. 금요일 낙폭 확대했던 반도체 대형주 반등 및 외국인 순매수 전환
-미국 주식시장은 금리 동결 &AI 고평가 우려에도 삼성전자 메모리 가격 대폭 인상 및 거품론 반박 이어져
:S&P500 -0.1%, NASDAQ +0.1%, 필라델피아 반도체지수 -0.1%. 삼성전자와 버핏이 거품론 잠재워
:삼성전자 DDR5 11월 계약 가격 9월 대비 60% 인상. 마이크론(+4.2%), 샌디스크(+4.4%) 등 반도체 ↑
:JP모건, AI 거품론은 내년까지 지속될 것이나 자연스런 변동성이라 반박. 버크셔, 알파벳 신규 투자 공개
-KOSPI는 반도체 대형주 금요일 급락분 만회하는 급반등 나오며 지수 상승. 계약가 상승 및 버핏의 구글 매수
:11월 순매도 지속하던 외국인 금일 순매수 전환. 오전 KOSPI 현물 2,700억 순매수& 선물도 동반 순매수
:업종별로 반도체, 지주, 방산, 조선, 원자력 상승. 금융지주, 증권, 보험, 2차전지 하락
:반도체)미국과 마찬가지 모멘텀. 매일매일 급등하는 D램 현물가, 계약가 반영되며 삼성전자&하이닉스 ↑
:사실상 버핏의 마지막 투자가 알파벳이라는 점도 AI 우려 경감 요인. 20일 아침 엔비디아 실적 대기
:KOSPI 12MF PER 14일 종가 기준 10.5배. EPS 추정치 상향은 지속. 계약가 인상 추가 반영 기대
:연준 위원들의 매파적 발언과 페드워치 기준 45%까지 내려온 12월 금리인하 확률은 하방압력 요인
:20일 FOMC 의사록 및 고용보고서 공개. 고용 예상보다 둔화시 Bad is Good. 금리 인하 확률 ↑가능
:정책) 여당, 자사주 소각 의무화 담은 3차 상법개정안 연내 처리하겠다고 재차 발언. 정책 모멘텀 견조
KOSDAQ은 0.3% 상승한 900p. 바이오텍·미용기기·반도체 소부장 등 대형주 중심 강세에 강보합권
-L/O 체결·지분투자 에이비엘바이오(+4.3%) 상승. 바이오 투심 호조에 리가켐바이오(+1.9%) 등 강세 지속
:미국 시장 AI 버블론 완화 및 버크셔 해서웨이의 알파벳 투자 등 영향 반도체 소부장 투심 개선
:중일 갈등 영향 중국, 자국민에 일본 방문 자제 권고. 중국 관광객 한국 방문 증가 기대감 여행주 상승
원/달러 환율은 상승. 연준 인사들 매파적 발언에 커지는 금리 인하 불확실성. 5.3원 상승한 1,458.4원
아시아 증시 혼조. 일본(니케이) -0.4%, 대만(가권) +0.6%, 홍콩(항셍) -0.6%, 중국(상해) -0.5%
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341724
위 내용은 2025년 11월 17일 11시 16분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『예상치 못한 구원투수 버핏의 등판』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
KOSPI는 1.7% 상승한 4,076p. 금요일 낙폭 확대했던 반도체 대형주 반등 및 외국인 순매수 전환
KOSDAQ은 0.3% 상승한 900p. 바이오텍·미용기기·반도체 소부장 등 대형주 중심 강세에 강보합권
KOSPI는 1.7% 상승한 4,076p. 금요일 낙폭 확대했던 반도체 대형주 반등 및 외국인 순매수 전환
-미국 주식시장은 금리 동결 &AI 고평가 우려에도 삼성전자 메모리 가격 대폭 인상 및 거품론 반박 이어져
:S&P500 -0.1%, NASDAQ +0.1%, 필라델피아 반도체지수 -0.1%. 삼성전자와 버핏이 거품론 잠재워
:삼성전자 DDR5 11월 계약 가격 9월 대비 60% 인상. 마이크론(+4.2%), 샌디스크(+4.4%) 등 반도체 ↑
:JP모건, AI 거품론은 내년까지 지속될 것이나 자연스런 변동성이라 반박. 버크셔, 알파벳 신규 투자 공개
-KOSPI는 반도체 대형주 금요일 급락분 만회하는 급반등 나오며 지수 상승. 계약가 상승 및 버핏의 구글 매수
:11월 순매도 지속하던 외국인 금일 순매수 전환. 오전 KOSPI 현물 2,700억 순매수& 선물도 동반 순매수
:업종별로 반도체, 지주, 방산, 조선, 원자력 상승. 금융지주, 증권, 보험, 2차전지 하락
:반도체)미국과 마찬가지 모멘텀. 매일매일 급등하는 D램 현물가, 계약가 반영되며 삼성전자&하이닉스 ↑
:사실상 버핏의 마지막 투자가 알파벳이라는 점도 AI 우려 경감 요인. 20일 아침 엔비디아 실적 대기
:KOSPI 12MF PER 14일 종가 기준 10.5배. EPS 추정치 상향은 지속. 계약가 인상 추가 반영 기대
:연준 위원들의 매파적 발언과 페드워치 기준 45%까지 내려온 12월 금리인하 확률은 하방압력 요인
:20일 FOMC 의사록 및 고용보고서 공개. 고용 예상보다 둔화시 Bad is Good. 금리 인하 확률 ↑가능
:정책) 여당, 자사주 소각 의무화 담은 3차 상법개정안 연내 처리하겠다고 재차 발언. 정책 모멘텀 견조
KOSDAQ은 0.3% 상승한 900p. 바이오텍·미용기기·반도체 소부장 등 대형주 중심 강세에 강보합권
-L/O 체결·지분투자 에이비엘바이오(+4.3%) 상승. 바이오 투심 호조에 리가켐바이오(+1.9%) 등 강세 지속
:미국 시장 AI 버블론 완화 및 버크셔 해서웨이의 알파벳 투자 등 영향 반도체 소부장 투심 개선
:중일 갈등 영향 중국, 자국민에 일본 방문 자제 권고. 중국 관광객 한국 방문 증가 기대감 여행주 상승
원/달러 환율은 상승. 연준 인사들 매파적 발언에 커지는 금리 인하 불확실성. 5.3원 상승한 1,458.4원
아시아 증시 혼조. 일본(니케이) -0.4%, 대만(가권) +0.6%, 홍콩(항셍) -0.6%, 중국(상해) -0.5%
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341724
위 내용은 2025년 11월 17일 11시 16분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
국내 주식 마감 시황 - 11월 17일
『반도체, 다시 날다』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
코스피 4,089.25 (+1.94%), 코스닥 902.67 (+0.53%)
압도적인 메모리 가격 상승폭에 외국인 결국 반도체로 귀환
금일 KOSPI, KOSDAQ은 각각 1.9%, 0.5% 상승했습니다. 주말 미국 주식시장은 고평가 논란에 하방압력 부여하던 AI, 반도체 업종(마이크론 +4.2%, 샌디스크 +4.4%) 반등했습니다. 삼성전자(+3.5%)의 DDR5 11월 계약 가격이 9월 대비 60% 인상됐다는 소식에 메모리 슈퍼 사이클에 대한 기대감이 주식시장에 반영됐습니다. SK하이닉스(+8.2%)와 함께 지난 금요일 지수 하락을 야기했던 반도체 대형주가 반등하며 외국인 현물 수급이 재유입됐습니다. 11월만 KOSPI 현물을 10조원 넘게 순매도한 외국인은 금일 전기전자(반도체) 업종만 8천억 넘게 순매수 집중하며 5천억원 이상 순매수 전환했습니다.
AI 밸류체인 반등과 정책 수혜주 차익실현
AI 투심 개선되며 반도체(삼성전자 +3.5%, SK하이닉스 +8.2%), 전력기기(HD현대일렉트릭 +1.9%, 효성중공업 +1.9%) 반등했습니다. 한편, 여당의 상법개정안 연내 처리 의지에도 금융·지주(KB금융 -2.1%, 하나금융지주 -1.4%) 차익실현 매물 출회됐습니다.
#특징업종: 1)호텔/관광: 중국 국민 일본 여행·유학 자제 권고에 반사수혜 기대(롯데관광개발 +12.6%, 호텔신라 +4.9%) 2)라면: 3분기 호실적 및 글로벌 수요 확대 지속 전망(농심 +9.4%, 삼양식품 +4.9%) 3)반도체 소부장: 삼성전자 메모리 가격 인상 및 평택 5공장 건설 재개(이수페타시스 +18.4%, 테스 +11.8%)
워렌 버핏의 마지막 빅테크 투자는 AI였다
버크셔 해서웨이가 알파벳 주식을 약 43억달러 규모 신규 취득한 것이 지난주 말(14일) SEC 제출 자료 형태로 공시되며 외부에 알려졌습니다. ①금리 인하 불확실성 ②AI 고평가 논란 두가지 원인에 현재 세계 주식시장이 쉬어가고 있습니다만 버핏의 마지막 투자가 알파벳이라는 점에서 ②에 대한 우려가 크게 완화됐습니다(알파벳 시간외 +4.1%). 20일 고용보고서, FOMC의사록, 엔비디아 실적이 한번에 발표되는 만큼 ①,②에 대한 불확실성에 큰 영향을 미칠 것입니다.
#주요일정: 1)EU 경제전망 보고서(19:00) 2)美 11월 뉴욕 제조업지수(22:30) 3)美 Trip.com 등 실적 발표 4)韓 3분기 가계신용 (18일 12:00)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341740
위 내용은 2025년 11월 17일 17시 00분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『반도체, 다시 날다』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
코스피 4,089.25 (+1.94%), 코스닥 902.67 (+0.53%)
압도적인 메모리 가격 상승폭에 외국인 결국 반도체로 귀환
금일 KOSPI, KOSDAQ은 각각 1.9%, 0.5% 상승했습니다. 주말 미국 주식시장은 고평가 논란에 하방압력 부여하던 AI, 반도체 업종(마이크론 +4.2%, 샌디스크 +4.4%) 반등했습니다. 삼성전자(+3.5%)의 DDR5 11월 계약 가격이 9월 대비 60% 인상됐다는 소식에 메모리 슈퍼 사이클에 대한 기대감이 주식시장에 반영됐습니다. SK하이닉스(+8.2%)와 함께 지난 금요일 지수 하락을 야기했던 반도체 대형주가 반등하며 외국인 현물 수급이 재유입됐습니다. 11월만 KOSPI 현물을 10조원 넘게 순매도한 외국인은 금일 전기전자(반도체) 업종만 8천억 넘게 순매수 집중하며 5천억원 이상 순매수 전환했습니다.
AI 밸류체인 반등과 정책 수혜주 차익실현
AI 투심 개선되며 반도체(삼성전자 +3.5%, SK하이닉스 +8.2%), 전력기기(HD현대일렉트릭 +1.9%, 효성중공업 +1.9%) 반등했습니다. 한편, 여당의 상법개정안 연내 처리 의지에도 금융·지주(KB금융 -2.1%, 하나금융지주 -1.4%) 차익실현 매물 출회됐습니다.
#특징업종: 1)호텔/관광: 중국 국민 일본 여행·유학 자제 권고에 반사수혜 기대(롯데관광개발 +12.6%, 호텔신라 +4.9%) 2)라면: 3분기 호실적 및 글로벌 수요 확대 지속 전망(농심 +9.4%, 삼양식품 +4.9%) 3)반도체 소부장: 삼성전자 메모리 가격 인상 및 평택 5공장 건설 재개(이수페타시스 +18.4%, 테스 +11.8%)
워렌 버핏의 마지막 빅테크 투자는 AI였다
버크셔 해서웨이가 알파벳 주식을 약 43억달러 규모 신규 취득한 것이 지난주 말(14일) SEC 제출 자료 형태로 공시되며 외부에 알려졌습니다. ①금리 인하 불확실성 ②AI 고평가 논란 두가지 원인에 현재 세계 주식시장이 쉬어가고 있습니다만 버핏의 마지막 투자가 알파벳이라는 점에서 ②에 대한 우려가 크게 완화됐습니다(알파벳 시간외 +4.1%). 20일 고용보고서, FOMC의사록, 엔비디아 실적이 한번에 발표되는 만큼 ①,②에 대한 불확실성에 큰 영향을 미칠 것입니다.
#주요일정: 1)EU 경제전망 보고서(19:00) 2)美 11월 뉴욕 제조업지수(22:30) 3)美 Trip.com 등 실적 발표 4)韓 3분기 가계신용 (18일 12:00)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341740
위 내용은 2025년 11월 17일 17시 00분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『[국내주식전략] To. 주도주에 올라탈지 고민 하는 투자자 (From. 배당주)』
주식전략 이재원 ☎02-3772-2328 / 노동길 ☎02-3772-4455
-KOSPI 신고가 랠리에서 배당주가 소외됐던 원인 세 가지
-11월 현재가 배당주 투자에 적기인 이유 세 가지
-배당소득 분리과세 적용 가능한 퀄리티 배당주 List
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341747
위 내용은 2025년 11월 18일 07시 36분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
주식전략 이재원 ☎02-3772-2328 / 노동길 ☎02-3772-4455
-KOSPI 신고가 랠리에서 배당주가 소외됐던 원인 세 가지
-11월 현재가 배당주 투자에 적기인 이유 세 가지
-배당소득 분리과세 적용 가능한 퀄리티 배당주 List
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341747
위 내용은 2025년 11월 18일 07시 36분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
마켓레이더(11월 18일, 오전) 리서치본부 주식전략팀
『엔비디아 실적 앞두고 긴장감 지속』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
KOSPI는 1.4% 하락한 4,031p. 전일 외국인 순매수 전환 및 대형주 반등분 다시 경계감 반영하며 하락
KOSDAQ은 1.9% 하락한 886p. 글로벌 증시 전반 투심 악화 및 외국인 4거래일 연속 현물 순매도
KOSPI는 1.4% 하락한 4,031p. 전일 외국인 순매수 전환 및 대형주 반등분 다시 경계감 반영하며 하락
-미국 주식시장은 뚜렷한 반등 모멘텀 부재한 가운데 엔비디아 기관투자자 매도 확인 및 세트 수요 하락 경계
:S&P500 -0.9%, NASDAQ -0.8%, 필라델피아 반도체지수 -1.6%. 13F 공시 데이터서 엔비디아 매도 확인
:피터 틸, 엔비디아 지분 전량 매도. 모건스탠리, 스토리지 가격 상승에 따른 세트사 마진 하락 우려
:결국 20일 엔비디아 실적과 고용보고서 발표 전까지 테크에 대한 경계감은 지속될 전망
-KOSPI는 엔비디아 실적과 매파적 연준 위원 발언 앞둔 긴장감에 상승 재료 부재 및 전일 상승분 복구
:또다시 외국인 순매도&개인 순매수 장세. 역시나 대형주 위주 순매도. K200 선물도 외국인 동반 순매도
:업종별로 조선, 방산, 지주, 소매(의류, 백화점, 음식료 등) 상승. 반도체, 2차전지, 자동차, 증권 하락
:영원무역(+10.8%), 3분기 호실적. 미국향 수출 비중 높아. 원화 약세 국면에서 향후 실적 우호적 평가
:레저)중국의 한일령. 일본 여행 자제 소식에 국내 레저, 여행, 소매 등 관련주 동반 상승. 반사 수혜 기대
:제퍼슨 연준 부의장, 추가 금리 인하 천천히 진행해야된다 발언. 42%까지 내려온 12월 금리인하 확률
:20일 FOMC 의사록 및 고용보고서 공개. 고용 예상보다 둔화시 Bad is Good. 금리 인하 확률 ↑가능
:같은날 엔비디아 실적도 중요 분기점. 웨드부시 댄 아이브스, 엔비디아 실적 예상치 가볍게 넘을 것
:금리 인하 우려 & AI 고평가 우려 둘 다 해결될지, 악재가 될지. 시장 방향성 크게 정해질 전망
KOSDAQ은 1.9% 하락한 886p. 글로벌 증시 전반 투심 악화 및 외국인 4거래일 연속 현물 순매도
-12월 금리인하 기대감 하락과 미국 빅테크 악재에 2차전지·로보틱스·반도체 소부장 등 AI 밸류체인 부진
:AI 밸류체인 부진한 가운데 순환매 영향 강세 보였던 바이오 업종도 하방 압력 우세(ABL바이오 -2.8%)
:리튬 수요 증가 전망 및 내년 공급 증가율 예상치 하향 조정에 리튬 가격 반등 조짐(성일하이텍 +1.1%)
원/달러 환율은 상승. 엔비디아 실적 및 고용보고서 발표 앞둔 불확실성 심화. 6.1원 상승한 1,466.5원
아시아 증시 하락. 일본(니케이) -1.7%, 대만(가권) -1.0%, 홍콩(항셍) -1.2%, 중국(상해) -0.4%
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341765
위 내용은 2025년 11월 18일 11시 25분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『엔비디아 실적 앞두고 긴장감 지속』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
KOSPI는 1.4% 하락한 4,031p. 전일 외국인 순매수 전환 및 대형주 반등분 다시 경계감 반영하며 하락
KOSDAQ은 1.9% 하락한 886p. 글로벌 증시 전반 투심 악화 및 외국인 4거래일 연속 현물 순매도
KOSPI는 1.4% 하락한 4,031p. 전일 외국인 순매수 전환 및 대형주 반등분 다시 경계감 반영하며 하락
-미국 주식시장은 뚜렷한 반등 모멘텀 부재한 가운데 엔비디아 기관투자자 매도 확인 및 세트 수요 하락 경계
:S&P500 -0.9%, NASDAQ -0.8%, 필라델피아 반도체지수 -1.6%. 13F 공시 데이터서 엔비디아 매도 확인
:피터 틸, 엔비디아 지분 전량 매도. 모건스탠리, 스토리지 가격 상승에 따른 세트사 마진 하락 우려
:결국 20일 엔비디아 실적과 고용보고서 발표 전까지 테크에 대한 경계감은 지속될 전망
-KOSPI는 엔비디아 실적과 매파적 연준 위원 발언 앞둔 긴장감에 상승 재료 부재 및 전일 상승분 복구
:또다시 외국인 순매도&개인 순매수 장세. 역시나 대형주 위주 순매도. K200 선물도 외국인 동반 순매도
:업종별로 조선, 방산, 지주, 소매(의류, 백화점, 음식료 등) 상승. 반도체, 2차전지, 자동차, 증권 하락
:영원무역(+10.8%), 3분기 호실적. 미국향 수출 비중 높아. 원화 약세 국면에서 향후 실적 우호적 평가
:레저)중국의 한일령. 일본 여행 자제 소식에 국내 레저, 여행, 소매 등 관련주 동반 상승. 반사 수혜 기대
:제퍼슨 연준 부의장, 추가 금리 인하 천천히 진행해야된다 발언. 42%까지 내려온 12월 금리인하 확률
:20일 FOMC 의사록 및 고용보고서 공개. 고용 예상보다 둔화시 Bad is Good. 금리 인하 확률 ↑가능
:같은날 엔비디아 실적도 중요 분기점. 웨드부시 댄 아이브스, 엔비디아 실적 예상치 가볍게 넘을 것
:금리 인하 우려 & AI 고평가 우려 둘 다 해결될지, 악재가 될지. 시장 방향성 크게 정해질 전망
KOSDAQ은 1.9% 하락한 886p. 글로벌 증시 전반 투심 악화 및 외국인 4거래일 연속 현물 순매도
-12월 금리인하 기대감 하락과 미국 빅테크 악재에 2차전지·로보틱스·반도체 소부장 등 AI 밸류체인 부진
:AI 밸류체인 부진한 가운데 순환매 영향 강세 보였던 바이오 업종도 하방 압력 우세(ABL바이오 -2.8%)
:리튬 수요 증가 전망 및 내년 공급 증가율 예상치 하향 조정에 리튬 가격 반등 조짐(성일하이텍 +1.1%)
원/달러 환율은 상승. 엔비디아 실적 및 고용보고서 발표 앞둔 불확실성 심화. 6.1원 상승한 1,466.5원
아시아 증시 하락. 일본(니케이) -1.7%, 대만(가권) -1.0%, 홍콩(항셍) -1.2%, 중국(상해) -0.4%
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341765
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국내 주식 마감 시황 - 11월 18일
『아직 벗어나지 못한 bumpy road』
시황 강진혁 ☎️02-3772-2329
코스피 3,953.62 (-3.32%), 코스닥 878.70 (-2.66%)
호·악재에 민감해진 시장
금일 KOSPI, KOSDAQ은 각각 3.3%, 2.7% 하락했습니다. 간밤 Berkshire Hathaway의 Alphabet(+3.1%) 43억$ 지분 취득 소식에 강세 출발한 미국 시장은 Softbank에 이어 Peter Thiel도 보유한 Nvidia(-1.9%) 지분(9,400만$)을 전부 처분했다는 소식에 상승분 반납했습니다. Meta(300억$)·Alphabet(250억$)에 이어 Amazon이 150억$ 규모 회사채를 발행한 점도 투심을 악화시켰습니다. Nvidia 실적 발표를 앞두고 호·악재에 널뛰기를 하는 가운데, S&P500은 주요 지지선인 50일 이평선을 이탈했고, KOSPI는 기관·외국인 동반 순매도 가운데 20일 이평선을 이탈했습니다.
금리 불확실성도 영향
빅테크의 채권발행이 이어지면서 금리 주목도도 더욱 커지고 있습니다. 연준 인사들의 엇갈린 메시지에 금리인하 기대가 후퇴했고, 오늘 아시아 주요국(Nikkei225 -3.2%, TAIEX -2.5%, HSCEI -1.9%) 동반 부진한 만큼 매크로 영향도 하락 요인 중 하나입니다.
#특징업종: 1)여행: 中 일본 여행 자제 권고 영향 방한 관광객 증가 기대(노랑풍선 +19.9%, 롯데관광개발 +1.7%) 2)리튬: 中 리튬산업 포럼서 강한 리튬 수요 상승 전망(미래나노텍 +9.2%, 하이드로리튬 +3.7%) 3)백화점: 연말 소비시즌 통한 3분기 호실적 추세 지속 전망(현대백화점 +0.6%, 신세계 +0.0%)
가격 부담을 소화하는 시장
최근 시장의 등락을 유발한 이벤트들은 펀더멘털 측면보다는 밸류에이션에 대한 우려가 작용했습니다. 반도체(삼성전자 -2.8%, SK하이닉스 -5.9%)·원전(두산에너빌리티 -4.3%)·방산(한화에어로 -5.9%, 현대로템 -4.8%) 등 주가 상승이 높았던 종목들 중심으로 지수기여도 하위를 차지했습니다. 지난 8월 초 20일선을 이탈한 후 한 달 간 숨고르기를 보였었는데, 현재도 2개월 간의 상승세를 소화시키는 시간이 필요할 것으로 보입니다.
#주요일정: 1)美 10월 수출입물가(22:30) 2)美 10월 산업생산(23:15) 3)美 11월 NAHB 주택시장지수(19일 00:00) 4)美 Home Depot 등 실적 발표 5)韓·UAE 비즈니스 라운드 테이블(19일)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341769
위 내용은 2025년 11월 18일 16시 44분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『아직 벗어나지 못한 bumpy road』
시황 강진혁 ☎️02-3772-2329
코스피 3,953.62 (-3.32%), 코스닥 878.70 (-2.66%)
호·악재에 민감해진 시장
금일 KOSPI, KOSDAQ은 각각 3.3%, 2.7% 하락했습니다. 간밤 Berkshire Hathaway의 Alphabet(+3.1%) 43억$ 지분 취득 소식에 강세 출발한 미국 시장은 Softbank에 이어 Peter Thiel도 보유한 Nvidia(-1.9%) 지분(9,400만$)을 전부 처분했다는 소식에 상승분 반납했습니다. Meta(300억$)·Alphabet(250억$)에 이어 Amazon이 150억$ 규모 회사채를 발행한 점도 투심을 악화시켰습니다. Nvidia 실적 발표를 앞두고 호·악재에 널뛰기를 하는 가운데, S&P500은 주요 지지선인 50일 이평선을 이탈했고, KOSPI는 기관·외국인 동반 순매도 가운데 20일 이평선을 이탈했습니다.
금리 불확실성도 영향
빅테크의 채권발행이 이어지면서 금리 주목도도 더욱 커지고 있습니다. 연준 인사들의 엇갈린 메시지에 금리인하 기대가 후퇴했고, 오늘 아시아 주요국(Nikkei225 -3.2%, TAIEX -2.5%, HSCEI -1.9%) 동반 부진한 만큼 매크로 영향도 하락 요인 중 하나입니다.
#특징업종: 1)여행: 中 일본 여행 자제 권고 영향 방한 관광객 증가 기대(노랑풍선 +19.9%, 롯데관광개발 +1.7%) 2)리튬: 中 리튬산업 포럼서 강한 리튬 수요 상승 전망(미래나노텍 +9.2%, 하이드로리튬 +3.7%) 3)백화점: 연말 소비시즌 통한 3분기 호실적 추세 지속 전망(현대백화점 +0.6%, 신세계 +0.0%)
가격 부담을 소화하는 시장
최근 시장의 등락을 유발한 이벤트들은 펀더멘털 측면보다는 밸류에이션에 대한 우려가 작용했습니다. 반도체(삼성전자 -2.8%, SK하이닉스 -5.9%)·원전(두산에너빌리티 -4.3%)·방산(한화에어로 -5.9%, 현대로템 -4.8%) 등 주가 상승이 높았던 종목들 중심으로 지수기여도 하위를 차지했습니다. 지난 8월 초 20일선을 이탈한 후 한 달 간 숨고르기를 보였었는데, 현재도 2개월 간의 상승세를 소화시키는 시간이 필요할 것으로 보입니다.
#주요일정: 1)美 10월 수출입물가(22:30) 2)美 10월 산업생산(23:15) 3)美 11월 NAHB 주택시장지수(19일 00:00) 4)美 Home Depot 등 실적 발표 5)韓·UAE 비즈니스 라운드 테이블(19일)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341769
위 내용은 2025년 11월 18일 16시 44분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『[국내주식전략] 추세 반전 신호에서 가다듬는 지수 변곡점 구간』
노동길 ☎02-3772-4455
-11월 초 추세 반전형 신호 확인 이후 주춤거리는 상황
-피보나치 되돌림, 이평선과의 과열 완화 구간은 3,700p대 중반
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341778
위 내용은 2025년 11월 19일 07시 36분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
노동길 ☎02-3772-4455
-11월 초 추세 반전형 신호 확인 이후 주춤거리는 상황
-피보나치 되돌림, 이평선과의 과열 완화 구간은 3,700p대 중반
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341778
위 내용은 2025년 11월 19일 07시 36분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『ESG Navigator(25-11); 밸류업 지수 분석과 신재생 ETF 반등 요인』
신한투자증권 리서치본부 ☎ 02-3772-1583
Part 1. ESG 이슈; 밸류업 지수 기업 대응 현황 [이정빈]
- 밸류업 추진 배경: 코리아 디스카운트 해소와 기업 경쟁력 강화
- 코리아 밸류업 지수 및 기업가치 제고를 통한 인센티브
- 밸류업 지수 주요 성과 및 기업들의 기업가치 제고를 위한 노력
Part 2. 글로벌 ESG; 신재생 ETF 반등 요인: 배터리 + 녹색광물 ETF [박우열]
- 배터리 ETF: JPM이 투자하는 미래 기술, 리튬 밸류체인 강세
- 녹색 광물 ETF : 미국의 광물 자립이 신재생 긍정 요인인 이유
- COP30 브라질(11월 10일 – 11월 21일): 개도국 vs. 선진국 구도
Part 3. 산업 이슈; 화장품/의류/완구: 친환경 플라스틱 용기 트렌드 [박현진]
- 탄소 중립 시대를 함께할 친환경 플라스틱
- 안전한 소비=친환경 소비=순환 경제 실현
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341786
위 내용은 2025년 11월 19일 09시 22분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
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신한투자증권 리서치본부 ☎ 02-3772-1583
Part 1. ESG 이슈; 밸류업 지수 기업 대응 현황 [이정빈]
- 밸류업 추진 배경: 코리아 디스카운트 해소와 기업 경쟁력 강화
- 코리아 밸류업 지수 및 기업가치 제고를 통한 인센티브
- 밸류업 지수 주요 성과 및 기업들의 기업가치 제고를 위한 노력
Part 2. 글로벌 ESG; 신재생 ETF 반등 요인: 배터리 + 녹색광물 ETF [박우열]
- 배터리 ETF: JPM이 투자하는 미래 기술, 리튬 밸류체인 강세
- 녹색 광물 ETF : 미국의 광물 자립이 신재생 긍정 요인인 이유
- COP30 브라질(11월 10일 – 11월 21일): 개도국 vs. 선진국 구도
Part 3. 산업 이슈; 화장품/의류/완구: 친환경 플라스틱 용기 트렌드 [박현진]
- 탄소 중립 시대를 함께할 친환경 플라스틱
- 안전한 소비=친환경 소비=순환 경제 실현
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341786
위 내용은 2025년 11월 19일 09시 22분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
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마켓레이더(11월 19일, 오전) 리서치본부 주식전략팀
『폭풍전야? 훈풍전야?』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
KOSPI는 0.3% 상승한 3,963p. 내일 Big Event 다수 포진된 하루. 장초 낙폭엔 저가매수세 유입
KOSDAQ은 0.1% 하락한 878p. 외국인 순매도 지속에 대형주 약세 불구 중소형주 강세에 보합권
KOSPI는 0.3% 상승한 3,963p. 내일 Big Event 다수 포진된 하루. 장초 낙폭엔 저가매수세 유입
-미국 주식시장은 뚜렷한 반등 모멘텀 부재한 가운데 엔비디아 실적 발표 전 경계감 지속
:S&P500 -0.8%, NASDAQ -1.2%, 필라델피아 반도체지수 -2.3%. AI 고평가 우려 지속됐던 하루
:피차이 알파벳 CEO, 현재의 AI 투자 흐름에 비이성적(irrationality) 요소가 존재한다 언급
:로스차일드, MS-아마존 투자의견 중립으로 하향. AI 인프라 수익화 가능성에 대한 부정적 판단
:결국, AI에 대한 고평가 우려가 시장 짓누르는 가운데 엔비디아 실적 및 가이던스에 대한 경계감 잔존
-KOSPI는 엔비디아 실적과 매파적 연준 위원 발언 앞둔 긴장감에 상승 재료 부재 및 전일 상승분 복구
:장초 낙폭 V자 반등하며 만회. 외국인 순매도 Vs. 개인&기관 저가매수세 유입 지속되는 흐름
:장초 도달했던 3,855p는 12개월 선행 EPS 기준 10.1배, 2004년 이후 하위 40% 구간
:업종별 자동차, 화장품, 금융지주, 방산, 통신, 은행 상승. 지주, 반도체, 조선, 전력기계 하락
:삼성전기(+7.4%), 4분기 실적 추정치 상향. MLCC 가동률 상승. 패키지 기판 산업 역시 호황기 진입
:해성디에스(+6%), 중장기 성장 가속화 전망. 전기와 마찬가지로 장기 구조적 호황 기대
:이창용 총재, AI 버블 우려에도 반도체 수요는 굳건. 한국 경제에 새로운 기회일 것이라는 BBC 인터뷰
:중국관광)중국 한일령. 일본 여행 자제 소식에 국내 레저, 여행, 소매 등 관련주 동반 상승. 반사 수혜 기대
:내일 FOMC 의사록 및 고용보고서 공개. 고용 예상보다 둔화시 Bad is Good. 금리 인하 확률 ↑가능
:같은날 엔비디아 실적도 중요 분기점. 가이던스 및 컨콜에서 감가상각 논란 명확한 해명 필요
:금리 인하 우려 & AI 고평가 우려 둘 다 해결될지, 악재가 될지. 시장 방향성 크게 정해질 20일
KOSDAQ은 0.1% 하락한 878p. 외국인 순매도 지속에 대형주 약세 불구 중소형주 강세에 보합권
-바이오 상승세 꺾인 가운데 레인보우로보틱스(+5.2%) 등 최근 부진했던 로봇 업종 반등하며 지수 지지
:엔비디아·삼성전자 휴머노이드 로봇 개발 협력 및 다수 기업 MOU 소식에 쉬어가던 로보틱스 반등
:중국·일본 외교 갈등 여파에 여행주 등 반사수혜 기대되는 업종 상승세 지속(노랑풍선 +12.6%)
원/달러 환율은 상승. 미국 금리동결 전망 지속 상승 및 엔화 약세 연동. 3.3원 상승한 1,465.2원
아시아 증시 혼조. 일본(니케이) +0.6%, 대만(가권) +0.1%, 홍콩(항셍) -0.2%, 중국(상해) +0.2%
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=341800
위 내용은 2025년 11월 19일 11시 25분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
『폭풍전야? 훈풍전야?』
주식전략 이재원 ☎️02-3772-2328
KOSPI는 0.3% 상승한 3,963p. 내일 Big Event 다수 포진된 하루. 장초 낙폭엔 저가매수세 유입
KOSDAQ은 0.1% 하락한 878p. 외국인 순매도 지속에 대형주 약세 불구 중소형주 강세에 보합권
KOSPI는 0.3% 상승한 3,963p. 내일 Big Event 다수 포진된 하루. 장초 낙폭엔 저가매수세 유입
-미국 주식시장은 뚜렷한 반등 모멘텀 부재한 가운데 엔비디아 실적 발표 전 경계감 지속
:S&P500 -0.8%, NASDAQ -1.2%, 필라델피아 반도체지수 -2.3%. AI 고평가 우려 지속됐던 하루
:피차이 알파벳 CEO, 현재의 AI 투자 흐름에 비이성적(irrationality) 요소가 존재한다 언급
:로스차일드, MS-아마존 투자의견 중립으로 하향. AI 인프라 수익화 가능성에 대한 부정적 판단
:결국, AI에 대한 고평가 우려가 시장 짓누르는 가운데 엔비디아 실적 및 가이던스에 대한 경계감 잔존
-KOSPI는 엔비디아 실적과 매파적 연준 위원 발언 앞둔 긴장감에 상승 재료 부재 및 전일 상승분 복구
:장초 낙폭 V자 반등하며 만회. 외국인 순매도 Vs. 개인&기관 저가매수세 유입 지속되는 흐름
:장초 도달했던 3,855p는 12개월 선행 EPS 기준 10.1배, 2004년 이후 하위 40% 구간
:업종별 자동차, 화장품, 금융지주, 방산, 통신, 은행 상승. 지주, 반도체, 조선, 전력기계 하락
:삼성전기(+7.4%), 4분기 실적 추정치 상향. MLCC 가동률 상승. 패키지 기판 산업 역시 호황기 진입
:해성디에스(+6%), 중장기 성장 가속화 전망. 전기와 마찬가지로 장기 구조적 호황 기대
:이창용 총재, AI 버블 우려에도 반도체 수요는 굳건. 한국 경제에 새로운 기회일 것이라는 BBC 인터뷰
:중국관광)중국 한일령. 일본 여행 자제 소식에 국내 레저, 여행, 소매 등 관련주 동반 상승. 반사 수혜 기대
:내일 FOMC 의사록 및 고용보고서 공개. 고용 예상보다 둔화시 Bad is Good. 금리 인하 확률 ↑가능
:같은날 엔비디아 실적도 중요 분기점. 가이던스 및 컨콜에서 감가상각 논란 명확한 해명 필요
:금리 인하 우려 & AI 고평가 우려 둘 다 해결될지, 악재가 될지. 시장 방향성 크게 정해질 20일
KOSDAQ은 0.1% 하락한 878p. 외국인 순매도 지속에 대형주 약세 불구 중소형주 강세에 보합권
-바이오 상승세 꺾인 가운데 레인보우로보틱스(+5.2%) 등 최근 부진했던 로봇 업종 반등하며 지수 지지
:엔비디아·삼성전자 휴머노이드 로봇 개발 협력 및 다수 기업 MOU 소식에 쉬어가던 로보틱스 반등
:중국·일본 외교 갈등 여파에 여행주 등 반사수혜 기대되는 업종 상승세 지속(노랑풍선 +12.6%)
원/달러 환율은 상승. 미국 금리동결 전망 지속 상승 및 엔화 약세 연동. 3.3원 상승한 1,465.2원
아시아 증시 혼조. 일본(니케이) +0.6%, 대만(가권) +0.1%, 홍콩(항셍) -0.2%, 중국(상해) +0.2%
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