Forwarded from 에테르의 일본&미국 리서치 (Aether)
테슬라, '로보택시' 서비스 운영 위해 공장 직원 및 영업 인력을 전환중
테슬라가 자사의 "로보택시(Robotaxi)" 서비스를 위한 AI 오퍼레이터(AI operator)로 공장 직원과 영업 직원을 채용하고 있습니다. 회사는 베이아레아(Bay Area) 내 차량 함대(fleet) 운행을 돕기 위해 직원들에게 추가 근무를 제안하고 있습니다. 캘리포니아 공공유틸리티위원회(CPUC)에 따르면, 테슬라는 샌프란시스코에서 해당 서비스를 위해 1,655대의 차량을 등록했습니다.
테슬라는 자사의 "로보택시" 서비스에 올인하고 있으며, 이를 실현하기 위해 공장 직원과 영업 인력을 운전석에 앉히고 있습니다. 이 전기차 제조업체는 호출 서비스(ride-hailing) 운영을 위해 공장 라인에서 근무하는 직원들을 모집하기 시작했습니다. 이달 초 캘리포니아 공장에 게시된 포스터에 따르면, 테슬라는 생산직(production associates) 및 자재 관리 담당자(material handlers)들에게 AI 오퍼레이터 역할을 맡는 조건으로 추가 근무 시간과 급여를 제안하고 있습니다.
AI 오퍼레이터는 운전석에 앉아 테슬라의 풀 셀프 드라이빙(FSD) 소프트웨어가 작동하는 동안 차량을 능동적으로 모니터링하며, 필요 시 개입합니다. 테슬라는 향후 이 소프트웨어를 완전 자율주행 서비스로 출시할 계획입니다. 포스터에 따르면, 이러한 추가 인력 투입은 회사가 베이아레아 지역에서 호출 서비스 가용성을 확대하는 데 도움이 될 것이라고 합니다.
여러 엔지니어링 시설에도 게시된 이 포스터에는 직원이 친구를 AI 오퍼레이터 역할로 추천할 경우 500달러를 받을 수 있다는 내용이 명시되어 있습니다. 링크드인(LinkedIn) 프로필 분석에 따르면, 지난달 네바다와 애리조나의 일부 영업 직원들이 라스베이거스와 피닉스에서 유사한 오퍼레이터 역할로 이동했습니다.
지난 12월, 테슬라는 캘리포니아 차량관리국(DMV)에 시험 운전자가 동승한 상태에서 자율주행 소프트웨어를 테스트할 수 있는 허가를 받기 위해 220명 이상의 시험 운전자와 100대의 차량을 등록했습니다. DMV 대변인은 테슬라가 일반 대중에게 무인(driverless) 서비스를 제공하기 위해 필요한 '무인 테스트 허가'를 아직 신청하지 않았다고 말했습니다.
또한 테슬라는 텍사스주 오스틴에서도 호출 서비스를 운영하고 있으며, 조수석에 안전 요원이 탑승한 상태로 시작했습니다. 일론 머스크는 이달 초 열린 xAI 행사에서 오스틴 서비스가 연말까지 무인화될 것이라고 언급했습니다. 소셜 미디어에 게시된 녹취록에 따르면 그는 "이것은 거의 해결된 문제라고 생각하며, 현재 검증 과정을 거치고 있다"고 말했습니다.
오스틴 교통국 대변인은 비즈니스 인사이더에 테슬라가 상업용 서비스에 무인 기능을 도입할 구체적인 날짜를 아직 시에 통보하지 않았다고 밝혔습니다. 테슬라는 법적으로 시에 알릴 의무는 없지만, 일반적으로 서비스 변경 사항을 알려왔다고 대변인은 덧붙였습니다.
https://www.businessinsider.com/tesla-robotaxi-recruiting-factory-workers-sales-staffers-2025-12
테슬라가 자사의 "로보택시(Robotaxi)" 서비스를 위한 AI 오퍼레이터(AI operator)로 공장 직원과 영업 직원을 채용하고 있습니다. 회사는 베이아레아(Bay Area) 내 차량 함대(fleet) 운행을 돕기 위해 직원들에게 추가 근무를 제안하고 있습니다. 캘리포니아 공공유틸리티위원회(CPUC)에 따르면, 테슬라는 샌프란시스코에서 해당 서비스를 위해 1,655대의 차량을 등록했습니다.
테슬라는 자사의 "로보택시" 서비스에 올인하고 있으며, 이를 실현하기 위해 공장 직원과 영업 인력을 운전석에 앉히고 있습니다. 이 전기차 제조업체는 호출 서비스(ride-hailing) 운영을 위해 공장 라인에서 근무하는 직원들을 모집하기 시작했습니다. 이달 초 캘리포니아 공장에 게시된 포스터에 따르면, 테슬라는 생산직(production associates) 및 자재 관리 담당자(material handlers)들에게 AI 오퍼레이터 역할을 맡는 조건으로 추가 근무 시간과 급여를 제안하고 있습니다.
AI 오퍼레이터는 운전석에 앉아 테슬라의 풀 셀프 드라이빙(FSD) 소프트웨어가 작동하는 동안 차량을 능동적으로 모니터링하며, 필요 시 개입합니다. 테슬라는 향후 이 소프트웨어를 완전 자율주행 서비스로 출시할 계획입니다. 포스터에 따르면, 이러한 추가 인력 투입은 회사가 베이아레아 지역에서 호출 서비스 가용성을 확대하는 데 도움이 될 것이라고 합니다.
여러 엔지니어링 시설에도 게시된 이 포스터에는 직원이 친구를 AI 오퍼레이터 역할로 추천할 경우 500달러를 받을 수 있다는 내용이 명시되어 있습니다. 링크드인(LinkedIn) 프로필 분석에 따르면, 지난달 네바다와 애리조나의 일부 영업 직원들이 라스베이거스와 피닉스에서 유사한 오퍼레이터 역할로 이동했습니다.
지난 12월, 테슬라는 캘리포니아 차량관리국(DMV)에 시험 운전자가 동승한 상태에서 자율주행 소프트웨어를 테스트할 수 있는 허가를 받기 위해 220명 이상의 시험 운전자와 100대의 차량을 등록했습니다. DMV 대변인은 테슬라가 일반 대중에게 무인(driverless) 서비스를 제공하기 위해 필요한 '무인 테스트 허가'를 아직 신청하지 않았다고 말했습니다.
또한 테슬라는 텍사스주 오스틴에서도 호출 서비스를 운영하고 있으며, 조수석에 안전 요원이 탑승한 상태로 시작했습니다. 일론 머스크는 이달 초 열린 xAI 행사에서 오스틴 서비스가 연말까지 무인화될 것이라고 언급했습니다. 소셜 미디어에 게시된 녹취록에 따르면 그는 "이것은 거의 해결된 문제라고 생각하며, 현재 검증 과정을 거치고 있다"고 말했습니다.
오스틴 교통국 대변인은 비즈니스 인사이더에 테슬라가 상업용 서비스에 무인 기능을 도입할 구체적인 날짜를 아직 시에 통보하지 않았다고 밝혔습니다. 테슬라는 법적으로 시에 알릴 의무는 없지만, 일반적으로 서비스 변경 사항을 알려왔다고 대변인은 덧붙였습니다.
https://www.businessinsider.com/tesla-robotaxi-recruiting-factory-workers-sales-staffers-2025-12
Forwarded from Yeouido Lab_여의도 톺아보기
우주섹터를 공부해보다가, 생각해보니 태생부터 이름이 좋더라.
이름 좋은 종목이 더 간다라는 속설이 있는데 이건 섹터 이름부터 우주로 가는 섹터임.
이름 좋은 종목이 더 간다라는 속설이 있는데 이건 섹터 이름부터 우주로 가는 섹터임.
Forwarded from Dean's Ticker
하우멧, 스탠리블랙앤데커 항공우주제조 사업부 인수 $HWM
항공우주 부품 전문 하우멧(HWM)이 공구업체 스탠리블랙앤데커(SWK)의 항공우주 사업부를 $1.8B에 인수하기로 최종 계약 체결. HWM은 터빈 블레이드와 같은 고부가가치 부품으로 절반 이상의 매출을 창출하나 이번 인수로 패스너 사업부 비중을 확대할 수 있게 됨. 인수 이후 FY26 매출 $485~495M 기여, EBITDA 20% 초반. 인수액은 EBITDA의 13배 멀티플 적용. 2026년 상반기 이내 인수를 완료할 예정임
항공우주 부품 전문 하우멧(HWM)이 공구업체 스탠리블랙앤데커(SWK)의 항공우주 사업부를 $1.8B에 인수하기로 최종 계약 체결. HWM은 터빈 블레이드와 같은 고부가가치 부품으로 절반 이상의 매출을 창출하나 이번 인수로 패스너 사업부 비중을 확대할 수 있게 됨. 인수 이후 FY26 매출 $485~495M 기여, EBITDA 20% 초반. 인수액은 EBITDA의 13배 멀티플 적용. 2026년 상반기 이내 인수를 완료할 예정임
내년 핵심 섹터 중 하나는 항공기 밸류체인. 특히 항공엔진 벤더인 롤스로이스, 항공부품 전문인 하우멧이 주요 종목
엔비디아, 연말 산타랠리 이끄나…내년 전망도 낙관적
https://www.g-enews.com/article/Global-Biz/2025/12/202512230155496596be84d87674_1#_PA
'빅쇼트' 버리 "미국, 엔비디아 AI칩에만 의존하면 중국에 밀릴 것"
https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4390179
https://www.g-enews.com/article/Global-Biz/2025/12/202512230155496596be84d87674_1#_PA
'빅쇼트' 버리 "미국, 엔비디아 AI칩에만 의존하면 중국에 밀릴 것"
https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4390179
글로벌이코노믹
엔비디아, 연말 산타랠리 이끄나…내년 전망도 낙관적
인공지능(AI) 대장주 엔비디아가 다시 몸을 풀고 있다.이번 산타 랠리 상승세를 이끌고, 그 기세를 몰아 내년에도 주식 시장 상승 흐름을 주도할 것이란 기대를 모으고 있다.산타 랠리 주도엔비디아는 22일(현지시각) H200 AI 칩 대중 수출이 내년 2월 중순 시작될 것이란 보도로 상승
Forwarded from [삼성 이영진] 글로벌 AI/SW
xAI-미 전쟁부(DoW) GenAI. mil 통합 파트너십
: 전쟁부 산하 CDAO와 xAI 간 신규 파트너십 체결, 전쟁부 전용 AI 플랫폼 GenAI.mil에 xAI for Government 프런티어 AI 기능 통합
: Impact Level 5(IL5) 환경에서 최대 300만 명(군+민간)이 활용 가능하도록 엔터프라이즈 수준 + 작전 환경까지 확장 배포 추진
: Grok 계열 모델 + 정부 최적화 모델 + 에이전트 형 도구 + X 플랫폼 실시간 글로벌 인텔리전스 연동
: 통제 비분류 정보(CUI)까지 안전 처리 가능한 실무 워크플로우 적용, 2026년 초 초기 배포 목표
https://x.ai/news/us-gov-dept-of-war
: 전쟁부 산하 CDAO와 xAI 간 신규 파트너십 체결, 전쟁부 전용 AI 플랫폼 GenAI.mil에 xAI for Government 프런티어 AI 기능 통합
: Impact Level 5(IL5) 환경에서 최대 300만 명(군+민간)이 활용 가능하도록 엔터프라이즈 수준 + 작전 환경까지 확장 배포 추진
: Grok 계열 모델 + 정부 최적화 모델 + 에이전트 형 도구 + X 플랫폼 실시간 글로벌 인텔리전스 연동
: 통제 비분류 정보(CUI)까지 안전 처리 가능한 실무 워크플로우 적용, 2026년 초 초기 배포 목표
https://x.ai/news/us-gov-dept-of-war
x.ai
Supporting the DOW's mission with AI | xAI
xAI is proud to be selected by the US Department of War to deliver Frontier AI
Forwarded from 루팡
미 국방부, xAI와 함께 GenAI.mil의 AI 역량 확대
미 국방부의 맞춤형 AI 플랫폼으로 최근 출범한 GenAI.mil은, 정부용 xAI의 최첨단 역량이 추가되며 곧 확장될 예정이다.
오늘, 미 국방부는 xAI와 공식적으로 협약을 체결했으며, 이를 통해 xAI의 고급 역량을 GenAI.mil에 배치할 수 있는 길이 열렸다. 이번 조치는 군과 민간 인력 약 300만 명에 걸쳐 최첨단 AI를 신속히 도입해 온 국방부의 흐름을 한층 강화하는 것이다.
이번 이니셔티브를 통해 Grok 모델 패밀리를 기반으로 한 xAI의 프런티어급 AI 시스템이 GenAI.mil에 직접 통합된다. 초기 배치는 2026년 초로 예정되어 있으며, 이 통합으로 모든 군 및 민간 인력은 임팩트 레벨 5(IL5) 환경에서 xAI의 기능을 활용할 수 있게 된다. 이를 통해 일상적인 업무 흐름에서 통제 비분류 정보(CUI)를 안전하게 처리할 수 있다. 또한 사용자들은 X 플랫폼으로부터 실시간 글로벌 인사이트에 접근할 수 있어, 국방부 인력은 결정적인 정보 우위를 확보하게 된다.
미 국방부는 속도, 보안, 그리고 의사결정 우위를 중심으로 설계된 AI 생태계를 계속 확장해 나갈 것이다. 새롭게 IL5 인증을 받은 역량은 국방부 인력 전반의 업무를 강화하여, AI를 일상적인 운영 자산으로 자리매김하게 할 것이다. 이번 발표는 미국의 AI 혁명에서 또 하나의 이정표이며, 미 국방부는 이러한 추진력을 계속해서 앞당길 것이다.
미 국방부의 맞춤형 AI 플랫폼으로 최근 출범한 GenAI.mil은, 정부용 xAI의 최첨단 역량이 추가되며 곧 확장될 예정이다.
오늘, 미 국방부는 xAI와 공식적으로 협약을 체결했으며, 이를 통해 xAI의 고급 역량을 GenAI.mil에 배치할 수 있는 길이 열렸다. 이번 조치는 군과 민간 인력 약 300만 명에 걸쳐 최첨단 AI를 신속히 도입해 온 국방부의 흐름을 한층 강화하는 것이다.
이번 이니셔티브를 통해 Grok 모델 패밀리를 기반으로 한 xAI의 프런티어급 AI 시스템이 GenAI.mil에 직접 통합된다. 초기 배치는 2026년 초로 예정되어 있으며, 이 통합으로 모든 군 및 민간 인력은 임팩트 레벨 5(IL5) 환경에서 xAI의 기능을 활용할 수 있게 된다. 이를 통해 일상적인 업무 흐름에서 통제 비분류 정보(CUI)를 안전하게 처리할 수 있다. 또한 사용자들은 X 플랫폼으로부터 실시간 글로벌 인사이트에 접근할 수 있어, 국방부 인력은 결정적인 정보 우위를 확보하게 된다.
미 국방부는 속도, 보안, 그리고 의사결정 우위를 중심으로 설계된 AI 생태계를 계속 확장해 나갈 것이다. 새롭게 IL5 인증을 받은 역량은 국방부 인력 전반의 업무를 강화하여, AI를 일상적인 운영 자산으로 자리매김하게 할 것이다. 이번 발표는 미국의 AI 혁명에서 또 하나의 이정표이며, 미 국방부는 이러한 추진력을 계속해서 앞당길 것이다.
Forwarded from [삼성 이영진] 글로벌 AI/SW
알파벳, 데이터센터 및 에너지 인프라 솔루션 기업 Intersect 인수
: 딜 규모는 47.5억 달러. 이전 투자 라운드를 통해 소수 지분 보유 중. 26년 상반기 마무리 목표
: Intersect는 초대형 데이터센터 구축에 필요한 전력 생산, 에너지 인프라와 데이터센터를 동시에 설계 개발하는 기업
: 데이터센터 및 발전 용량을 빠르게 확충하고, 에너지 개발 및 혁신 가속화 목적
: 별도 운영 브랜드로 유지되며, Intersect가 보유한 텍사스 운영 자산 및 캘리포니아 운영, 개발 중 자산은 포함되지 않음
: Intersect는 대규모 유틸리티 태양광 프로젝트에서 First Solar의 모듈 사용. Nexttracker의 추적기와 TrueCapture 시스템 선택 활용
https://abc.xyz/investor/news/news-details/2025/Alphabet-Announces-Agreement-to-Acquire-Intersect-to-Advance-U-S--Energy-Innovation-2025-DVIuVDM9wW/
: 딜 규모는 47.5억 달러. 이전 투자 라운드를 통해 소수 지분 보유 중. 26년 상반기 마무리 목표
: Intersect는 초대형 데이터센터 구축에 필요한 전력 생산, 에너지 인프라와 데이터센터를 동시에 설계 개발하는 기업
: 데이터센터 및 발전 용량을 빠르게 확충하고, 에너지 개발 및 혁신 가속화 목적
: 별도 운영 브랜드로 유지되며, Intersect가 보유한 텍사스 운영 자산 및 캘리포니아 운영, 개발 중 자산은 포함되지 않음
: Intersect는 대규모 유틸리티 태양광 프로젝트에서 First Solar의 모듈 사용. Nexttracker의 추적기와 TrueCapture 시스템 선택 활용
https://abc.xyz/investor/news/news-details/2025/Alphabet-Announces-Agreement-to-Acquire-Intersect-to-Advance-U-S--Energy-Innovation-2025-DVIuVDM9wW/
abc.xyz
Alphabet Announces Agreement to Acquire Intersect to Advance U.S. Energy Innovation
MOUNTAIN VIEW, Calif., and SAN FRANCISCO, Calif. - December 22, 2025 - Alphabet today announced a definitive agreement to acquire Intersect, which provides data center and energy infrastructure solutions, for $4.75 billion in cash, plus the assumption of…
Forwarded from Dean's Ticker
구글, 신재생 발전업체 '인터섹트' 인수 $GOOGL
구글이 $4.75B에 인터섹트(Intersect Power) 인수를 발표. 인터섹트는 $15B 가치의 에너지 자산을 운용 중인 그리드 업체. 인터섹트는 앞으로 구글이 운영하는 데이터센터에 전력공급을 전담하게 됨. 발전소, 에너지저장장치(ESS), 데이터센터를 묶어 맞춤형 설계할 시 전력을 원활하게 공급하기 위해 그리드 업체를 직접 인수한 것. 양사는 2030년 말까지 신재생에너지 발전 인프라에 $20B를 투자해 GW급 용량의 데이터센터 개발을 공동 진행할 계획
구글이 $4.75B에 인터섹트(Intersect Power) 인수를 발표. 인터섹트는 $15B 가치의 에너지 자산을 운용 중인 그리드 업체. 인터섹트는 앞으로 구글이 운영하는 데이터센터에 전력공급을 전담하게 됨. 발전소, 에너지저장장치(ESS), 데이터센터를 묶어 맞춤형 설계할 시 전력을 원활하게 공급하기 위해 그리드 업체를 직접 인수한 것. 양사는 2030년 말까지 신재생에너지 발전 인프라에 $20B를 투자해 GW급 용량의 데이터센터 개발을 공동 진행할 계획
하이퍼스케일러는 온사이트 발전을 넘어 직접 그리드를 구축하는 방향으로 갈지도
Forwarded from 루팡
노보 노디스크, 세계 최초 경구용 GLP-1 비만 치료제 승인
노보 노디스크는 미국 식품의약국(FDA)이 비만 및 과체중 환자의 체중 관리와 심혈관 위험 감소를 위해 위고비 정(Wegovy® pill, 세마글루타이드 25mg)을 승인했다고 발표했습니다.
1. 제품 특징 및 복용법
제형: 하루 한 번 복용하는 알약(경구용) 형태입니다.
성분: 기존 주사제와 동일한 세마글루타이드(Semaglutide) 성분입니다.
차별점: 비만 치료를 위한 세계 최초의 먹는 GLP-1 수용체 작용제입니다.
2. 효능 및 임상 결과 (OASIS 4 시험 기반)
체중 감량 효과: 임상 시험 결과, 64주 동안 복용한 환자들은 평균 16.6%의 체중 감량을 보였습니다. 이는 기존 위고비 주사제(2.4mg)와 유사한 수준입니다.
높은 성취도: 참가자 3명 중 1명은 20% 이상의 체중 감량에 성공했습니다.
심혈관 보호: 단순 체중 감량뿐만 아니라 심장마비, 뇌졸중 등 주요 심혈관 사건(MACE)의 위험을 낮추는 효과도 인정받았습니다.
3. 출시 일정 및 시장 전망
미국 출시: 2026년 1월 초부터 미국 시장에 본격 출시될 예정입니다.
글로벌 현황: 2025년 하반기에 유럽 의약품청(EMA) 및 기타 국가에도 승인 신청을 완료한 상태입니다.
노보 노디스크의 CEO 마이크 더스트더(Mike Doustdar)는 "이제 환자들은 주사제와 대등한 효과를 가진 편리한 알약을 선택할 수 있게 되었다"며 기대감을 드러냈습니다.
https://www.globenewswire.com/news-release/2025/12/22/3209605/0/en/Novo-Nordisk-A-S-Wegovy-pill-approved-in-the-US-as-first-oral-GLP-1-for-weight-management.html
노보 노디스크는 미국 식품의약국(FDA)이 비만 및 과체중 환자의 체중 관리와 심혈관 위험 감소를 위해 위고비 정(Wegovy® pill, 세마글루타이드 25mg)을 승인했다고 발표했습니다.
1. 제품 특징 및 복용법
제형: 하루 한 번 복용하는 알약(경구용) 형태입니다.
성분: 기존 주사제와 동일한 세마글루타이드(Semaglutide) 성분입니다.
차별점: 비만 치료를 위한 세계 최초의 먹는 GLP-1 수용체 작용제입니다.
2. 효능 및 임상 결과 (OASIS 4 시험 기반)
체중 감량 효과: 임상 시험 결과, 64주 동안 복용한 환자들은 평균 16.6%의 체중 감량을 보였습니다. 이는 기존 위고비 주사제(2.4mg)와 유사한 수준입니다.
높은 성취도: 참가자 3명 중 1명은 20% 이상의 체중 감량에 성공했습니다.
심혈관 보호: 단순 체중 감량뿐만 아니라 심장마비, 뇌졸중 등 주요 심혈관 사건(MACE)의 위험을 낮추는 효과도 인정받았습니다.
3. 출시 일정 및 시장 전망
미국 출시: 2026년 1월 초부터 미국 시장에 본격 출시될 예정입니다.
글로벌 현황: 2025년 하반기에 유럽 의약품청(EMA) 및 기타 국가에도 승인 신청을 완료한 상태입니다.
노보 노디스크의 CEO 마이크 더스트더(Mike Doustdar)는 "이제 환자들은 주사제와 대등한 효과를 가진 편리한 알약을 선택할 수 있게 되었다"며 기대감을 드러냈습니다.
https://www.globenewswire.com/news-release/2025/12/22/3209605/0/en/Novo-Nordisk-A-S-Wegovy-pill-approved-in-the-US-as-first-oral-GLP-1-for-weight-management.html
GlobeNewswire News Room
Novo Nordisk A/S: Wegovy® pill approved in the US as first oral GLP-1 for weight management
FDA has approved the Wegovy® pill (once-daily oral semaglutide 25 mg) to reduce excess body weight and maintain weight reduction long term...
Forwarded from 서화백의 그림놀이 🚀
Healthcare (Goldman Sachs)
Healthcare: Biotechnology: Wrap-Up: Third Annual "Year-Ahead" Catalyst Clinic
다루는 기업: GOSS, TYRA, VRDN, ABCL, APGE, ALLO, BIOA, TRDA, GUBRA, LYEL, SANA, SION, SYRE, RXRX, VLS.PA
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📄 리포트 개요
• 골드만삭스가 주최한 제3회 연례 "Year-Ahead" Catalyst Clinic 행사의 요약본임
• 시가총액 30억 달러 미만의 바이오텍 소형주 중 2026년에 주요 임상 촉매(Catalyst)가 예상되는 기업들을 소개함
• 기업 가치 창출이나 질병 치료 패러다임을 바꿀 잠재력이 있는 초기 단계(임상 3상 이전) 데이터에 초점을 맞춤
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💡 주요 기업별 핵심 내용 및 전망
💊 GOSS (Gossamer Bio) - 가장 많은 관심을 받은 기업 중 하나
• PAH(폐동맥고혈압) 치료제 Seralutinib의 차별화된 프로파일 강조
• 임상 2상 TORREY 연구의 교훈을 바탕으로 위험이 감소된 임상 및 규제 전략 진행 중
• FDA와의 일관된 상호작용을 통해 규제 전망에 대한 자신감 피력
🧬 TYRA (Tyra Biosciences) - 다수의 2026년 모멘텀
• 2026년 방광암 및 연골무형성증에 대한 다수 임상 2상 결과 발표 예정
• 방광암(NMIBC)에서 70% 이상의 완전관해(CR) 목표
• 연골무형성증에서는 승인된 치료제(Voxzogo) 효능을 능가하는 연간 7cm 이상 성장 속도 목표
👁️ VRDN (Viridian Therapeutics) - 시장 확장 기회
• 2026년 상반기 만성 갑상선 안병증(TED)에 대한 주요 데이터 발표가 핵심 리스크 해소 이벤트임
• 기존 승인 치료제 대비 시장을 크게 확장할 잠재력 보유
• Veli의 BLA(생물학적제제 품목허가신청) 진행 상황 및 2026년 중반 출시 가능성 언급 서화백의그림놀이(@easobi)
🧪 ABCL (AbCellera)
• 폐경기 관련 중등도-중증 VMS 치료제(ABCL635)의 2026년 중반 임상 1상 PoC 데이터 기대
• 항체가 혈뇌장벽(BBB)을 통과해 시상하부의 KNDY 뉴런에 도달할 수 있다는 확신 제시
💉 APGE (Apogee Therapeutics)
• 2026년 풍부한 촉매 보유, APG777의 파이프라인 잠재력 검증 기대
• 천식(1Q26) 및 아토피 피부염(2Q26) 데이터 발표 예정
• 듀피젠트(Dupixent)와 유사한 프로파일 입증을 목표로 함
🩸 ALLO (Allogene Therapeutics)
• 1차 림프종 치료제 cema-cel의 ALPHA3 연구 중간 분석(1H26) 논의
• MRD(미세잔존질환) 전환율 30% 달성을 목표로 하며, 이는 성공 가능성이 높은 것으로 평가됨
🧬 SION (Sionna Therapeutics)
• 낭포성 섬유증 치료제 SION-719 임상 2a상 데이터 2026년 중반 발표 예정
• 성공 기준은 땀 염화물 수치의 10mmol/L 이상 개선으로 설정
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💰 밸류에이션 및 재무 추정
⚠️ 본 리포트는 초기 단계 바이오텍 특성상 연도별 구체적인 실적 추정치(매출/영업이익/PER 등) 대신, 주로 약물별 최대 예상 매출(Peak Sales)과 DCF 모델을 제시함
📊 투자의견 및 목표주가
• GOSS: 매수(Buy), 목표주가 $8 (WACC 14% 적용)
• VRDN: 매수(Buy), 목표주가 $40 (WACC 15% 적용)
• GUBRA: 중립(Neutral), 목표주가 DKK 461
• VLS.PA (Valneva): 중립(Neutral)
• 기타 기업: 대부분 'Early-Stage Biotech'으로 지정하여 구체적 등급이나 목표가를 제시하지 않음
📈 주요 약물 최대 매출(Peak Sales) 추정치 (비조정 기준)
• APGE (APG777): 아토피 피부염 적응증 약 54억 달러 서화백의그림놀이(@easobi)
• SION (TSHA-102): 레트 증후군 약 23.5억 달러
• TYRA (Dabogratinib): 방광암 관련 약 17.4억 달러
• BIOA (BGE-102): 비만 및 염증 관련 약 59억 달러
• SYRE (SPY001/002): 염증성 장질환(IBD) 관련 합산 약 80억 달러 규모 잠재력
📝 변경된 관점
• ABCL: 뇌 혈관 구조(유창 모세혈관) 특성상 항체 접근성이 높다는 점이 확인되어, 임상 성공 신뢰도가 점진적으로 상향됨
• RXRX: 후기 임상 개발 단계 진입에 따라 내러티브가 변화하고 있다고 평가함
Healthcare: Biotechnology: Wrap-Up: Third Annual "Year-Ahead" Catalyst Clinic
다루는 기업: GOSS, TYRA, VRDN, ABCL, APGE, ALLO, BIOA, TRDA, GUBRA, LYEL, SANA, SION, SYRE, RXRX, VLS.PA
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📄 리포트 개요
• 골드만삭스가 주최한 제3회 연례 "Year-Ahead" Catalyst Clinic 행사의 요약본임
• 시가총액 30억 달러 미만의 바이오텍 소형주 중 2026년에 주요 임상 촉매(Catalyst)가 예상되는 기업들을 소개함
• 기업 가치 창출이나 질병 치료 패러다임을 바꿀 잠재력이 있는 초기 단계(임상 3상 이전) 데이터에 초점을 맞춤
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💡 주요 기업별 핵심 내용 및 전망
💊 GOSS (Gossamer Bio) - 가장 많은 관심을 받은 기업 중 하나
• PAH(폐동맥고혈압) 치료제 Seralutinib의 차별화된 프로파일 강조
• 임상 2상 TORREY 연구의 교훈을 바탕으로 위험이 감소된 임상 및 규제 전략 진행 중
• FDA와의 일관된 상호작용을 통해 규제 전망에 대한 자신감 피력
🧬 TYRA (Tyra Biosciences) - 다수의 2026년 모멘텀
• 2026년 방광암 및 연골무형성증에 대한 다수 임상 2상 결과 발표 예정
• 방광암(NMIBC)에서 70% 이상의 완전관해(CR) 목표
• 연골무형성증에서는 승인된 치료제(Voxzogo) 효능을 능가하는 연간 7cm 이상 성장 속도 목표
👁️ VRDN (Viridian Therapeutics) - 시장 확장 기회
• 2026년 상반기 만성 갑상선 안병증(TED)에 대한 주요 데이터 발표가 핵심 리스크 해소 이벤트임
• 기존 승인 치료제 대비 시장을 크게 확장할 잠재력 보유
• Veli의 BLA(생물학적제제 품목허가신청) 진행 상황 및 2026년 중반 출시 가능성 언급 서화백의그림놀이(@easobi)
🧪 ABCL (AbCellera)
• 폐경기 관련 중등도-중증 VMS 치료제(ABCL635)의 2026년 중반 임상 1상 PoC 데이터 기대
• 항체가 혈뇌장벽(BBB)을 통과해 시상하부의 KNDY 뉴런에 도달할 수 있다는 확신 제시
💉 APGE (Apogee Therapeutics)
• 2026년 풍부한 촉매 보유, APG777의 파이프라인 잠재력 검증 기대
• 천식(1Q26) 및 아토피 피부염(2Q26) 데이터 발표 예정
• 듀피젠트(Dupixent)와 유사한 프로파일 입증을 목표로 함
🩸 ALLO (Allogene Therapeutics)
• 1차 림프종 치료제 cema-cel의 ALPHA3 연구 중간 분석(1H26) 논의
• MRD(미세잔존질환) 전환율 30% 달성을 목표로 하며, 이는 성공 가능성이 높은 것으로 평가됨
🧬 SION (Sionna Therapeutics)
• 낭포성 섬유증 치료제 SION-719 임상 2a상 데이터 2026년 중반 발표 예정
• 성공 기준은 땀 염화물 수치의 10mmol/L 이상 개선으로 설정
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💰 밸류에이션 및 재무 추정
⚠️ 본 리포트는 초기 단계 바이오텍 특성상 연도별 구체적인 실적 추정치(매출/영업이익/PER 등) 대신, 주로 약물별 최대 예상 매출(Peak Sales)과 DCF 모델을 제시함
📊 투자의견 및 목표주가
• GOSS: 매수(Buy), 목표주가 $8 (WACC 14% 적용)
• VRDN: 매수(Buy), 목표주가 $40 (WACC 15% 적용)
• GUBRA: 중립(Neutral), 목표주가 DKK 461
• VLS.PA (Valneva): 중립(Neutral)
• 기타 기업: 대부분 'Early-Stage Biotech'으로 지정하여 구체적 등급이나 목표가를 제시하지 않음
📈 주요 약물 최대 매출(Peak Sales) 추정치 (비조정 기준)
• APGE (APG777): 아토피 피부염 적응증 약 54억 달러 서화백의그림놀이(@easobi)
• SION (TSHA-102): 레트 증후군 약 23.5억 달러
• TYRA (Dabogratinib): 방광암 관련 약 17.4억 달러
• BIOA (BGE-102): 비만 및 염증 관련 약 59억 달러
• SYRE (SPY001/002): 염증성 장질환(IBD) 관련 합산 약 80억 달러 규모 잠재력
📝 변경된 관점
• ABCL: 뇌 혈관 구조(유창 모세혈관) 특성상 항체 접근성이 높다는 점이 확인되어, 임상 성공 신뢰도가 점진적으로 상향됨
• RXRX: 후기 임상 개발 단계 진입에 따라 내러티브가 변화하고 있다고 평가함
Forwarded from 한국투자증권/기관영업부/이민근
2000년 버블 vs 2025년 AI 붐: "이번엔 다르다?"
1. 닷컴 버블 (2000년): "묻지마 투기의 시대"
• 현상: 차트 왼쪽의 뾰족한 산을 보셈. 당시 **Top 5(진한 파란선)**의 PER은 무려 50배를 뚫고 올라갔음.
• 격차: 반면 나머지 **495개(연한 파란선)**는 20배 수준이었음. 괴리율이 2.5배나 벌어짐.
• 의미: 실체 없는 기대감만으로 대형주 몇 개만 비정상적으로 폭등시켰던 **'진짜 거품(Real Bubble)'**이었음.
2. 현재 (2025년): "실적이 뒷받침된 비쌈"
• 현상: 차트 오른쪽 끝을 보면, 현재 Top 5의 PER은 약 30배 수준임. 물론 높지만, 2000년의 50배와 비교하면 훨씬 낮음.
• 격차: 나머지 495개 종목(약 22배)과의 격차도 2000년보다 훨씬 좁음.
• 의미: 지금의 빅테크(매그니피센트 7 등)는 꿈만 파는 게 아니라, **실제로 막대한 현금(Earnings)**을 벌어들이면서 주가가 올랐기 때문에 밸류에이션 부담이 그때보다 덜하다는 뜻임.
3. 나머지 495개 종목의 반란
• 주목: 연한 파란선(Other 495 stocks)도 2020년 이후 꾸준히 우상향해서 20배를 넘겼음.
• 해석: 시장의 온기가 빅테크뿐만 아니라 다른 종목들로도 퍼져 있다는 신호임. 이는 증시 상승세가 특정 종목에만 의존하는 게 아니라 시장이 전반적으로 강세장임을 시사함.
1. 닷컴 버블 (2000년): "묻지마 투기의 시대"
• 현상: 차트 왼쪽의 뾰족한 산을 보셈. 당시 **Top 5(진한 파란선)**의 PER은 무려 50배를 뚫고 올라갔음.
• 격차: 반면 나머지 **495개(연한 파란선)**는 20배 수준이었음. 괴리율이 2.5배나 벌어짐.
• 의미: 실체 없는 기대감만으로 대형주 몇 개만 비정상적으로 폭등시켰던 **'진짜 거품(Real Bubble)'**이었음.
2. 현재 (2025년): "실적이 뒷받침된 비쌈"
• 현상: 차트 오른쪽 끝을 보면, 현재 Top 5의 PER은 약 30배 수준임. 물론 높지만, 2000년의 50배와 비교하면 훨씬 낮음.
• 격차: 나머지 495개 종목(약 22배)과의 격차도 2000년보다 훨씬 좁음.
• 의미: 지금의 빅테크(매그니피센트 7 등)는 꿈만 파는 게 아니라, **실제로 막대한 현금(Earnings)**을 벌어들이면서 주가가 올랐기 때문에 밸류에이션 부담이 그때보다 덜하다는 뜻임.
3. 나머지 495개 종목의 반란
• 주목: 연한 파란선(Other 495 stocks)도 2020년 이후 꾸준히 우상향해서 20배를 넘겼음.
• 해석: 시장의 온기가 빅테크뿐만 아니라 다른 종목들로도 퍼져 있다는 신호임. 이는 증시 상승세가 특정 종목에만 의존하는 게 아니라 시장이 전반적으로 강세장임을 시사함.
Forwarded from 한국투자증권/기관영업부/이민근
도이치 뱅크가 서베이 한 시장 참여자들이 2026년에 무엇을 가장 두려워하는지 보여주는 **'공포의 지도(Map of Fear)'**
압도적 1위: "AI 거품 붕괴" (57%)
정책 리스크: "새로운 연준 의장의 실수" (27%)
2026년 시장의 뇌관: "AI, 그리고 연준의 실수" 정도로 요약 가능
압도적 1위: "AI 거품 붕괴" (57%)
정책 리스크: "새로운 연준 의장의 실수" (27%)
2026년 시장의 뇌관: "AI, 그리고 연준의 실수" 정도로 요약 가능
웰스파고 “오라클 저평가됐다”…목표가 280달러로 상승 여력 46%
https://www.g-enews.com/article/Global-Biz/2025/12/2025122222491034943bc914ac71_1#_PA
https://www.g-enews.com/article/Global-Biz/2025/12/2025122222491034943bc914ac71_1#_PA
글로벌이코노믹
웰스파고 “오라클 저평가됐다”…목표가 280달러로 상승 여력 46%
웰스파고는 최근 인공지능(AI) 투자 테마에 대한 우려로 약세를 보인 오라클 주가가 저평가됐다고 분석했다. 22일(현지시각) CNBC에 따르면 웰스파고는 오라클에 대한 ‘비중 확대(overweight)’ 의견을 재확인하면서, 목표주가를 280달러로 제시했다. 이는 지난 19일 종
Forwarded from 하나 중국/신흥국 전략 김경환
>>BofA : 1970년 이후 39번째, 달러 ‘골든크로스’ 출현…그중에서도 극히 드문 사례
•BofA)는 12월 19일 달러지수가 1970년 이후 39번째 골든크로스 신호를 기록했다고 분석. 골든크로스는 단기 이동평균선이 장기 이동평균선을 상향 돌파하는 기술적 신호, 통상 달러 강세의 전조로 해석
•과거 데이터를 보면 달러지수는 골든크로스 발생 이후 평균 상승률은 약 1.22% 수준이었음. 특히 이번 신호는 더욱 주목할 만함. 이는 200일 이동평균선이 하락 중인 상황에서 발생한 골든크로스로, 1970년 이후 단 16차례밖에 없었던 매우 희귀한 유형임. 동 조건에서는 달러 상승 확률이 80%로 상승
•자산별로 보면, S&P500 지수는 골든크로스 직후 초기 구간에서는 성과가 엇갈렸으나, 35거래일 이후에는 대체로 강세 전환하는 경향을 보였음. 반면 원유 가격은 해당 신호 발생 후 35거래일 이내 상승 확률이 100%로, 매우 일관된 반응
>https://wallstreetcn.com/articles/3761880#from=ios
•BofA)는 12월 19일 달러지수가 1970년 이후 39번째 골든크로스 신호를 기록했다고 분석. 골든크로스는 단기 이동평균선이 장기 이동평균선을 상향 돌파하는 기술적 신호, 통상 달러 강세의 전조로 해석
•과거 데이터를 보면 달러지수는 골든크로스 발생 이후 평균 상승률은 약 1.22% 수준이었음. 특히 이번 신호는 더욱 주목할 만함. 이는 200일 이동평균선이 하락 중인 상황에서 발생한 골든크로스로, 1970년 이후 단 16차례밖에 없었던 매우 희귀한 유형임. 동 조건에서는 달러 상승 확률이 80%로 상승
•자산별로 보면, S&P500 지수는 골든크로스 직후 초기 구간에서는 성과가 엇갈렸으나, 35거래일 이후에는 대체로 강세 전환하는 경향을 보였음. 반면 원유 가격은 해당 신호 발생 후 35거래일 이내 상승 확률이 100%로, 매우 일관된 반응
>https://wallstreetcn.com/articles/3761880#from=ios
Wallstreetcn
1970年以来第39次，美元出现“金叉”，还是极为罕见的那种
美银表示，美元12月19日出现第39次金叉信号，这一技术指标往往预示着美元走强。根据历史数据，美元指数在金叉后20-60个交易日内上涨概率达68-79%，平均涨幅约1.22%。更值得关注的是，本次金叉属于极为罕见的类型——这是1970年以来第16次在200日移动均线下行时出现的金叉，在这种特殊情形下美元上涨概率高达80%。标普500在“金叉”后初期表现参差不齐，但35个交易日后通常转强。原油在该信号出现后35个交易日内上涨概率达100%。