🇺🇸#UPS #US
UPS под давлением, несмотря на сильные результаты FedEx

На первый взгляд новости из сектора логистики должны были порадовать инвесторов: FedEx отчиталась лучше ожиданий, акции компании в премаркете подскакивали более чем на 5%. Но для UPS все сложилось иначе.

Что произошло:
• Аналитик BMO понизил рейтинг UPS с Buy до Hold и снизил таргет с $125 до $96.
• Главная проблема — слабый сегмент B2B: восстановления спроса здесь пока не видно.
• Дополнительно давит фактор — решение Трампа отменить льготы на «de minimis» посылки из Китая (Temu, Shein). Это повышает расходы и снижает объемы международных перевозок.

Контраст с FedEx:
• EPS: $3.83 против ожиданий $3.63.
• Выручка: $22.2 млрд при прогнозе $21.7 млрд.
• Прогноз на год: рост выручки 4–6% (ожидалось всего 1%).

Но важный нюанс:
Даже у FedEx стагнирует международный сегмент (минус 3% YoY по объемам), и аналитики не слишком оптимистичны — целевые цены снижаются.

Фон по акциям:
• UPS: -33% YTD, уже четыре даунгрейда за три месяца.
• FedEx: -19% YTD, два даунгрейда.
• Оба торгуются по ~12х прогнозной прибыли (S&P 500 — 23х).

👉 Интересный момент: и UPS, и FedEx выглядят дешево относительно индекса. Но аналитики считают, что рынок еще не нащупал дно.

💬Дивиденды 7,8%… но пока ждем формации разворота

🇺🇸#AAPL #US
Apple: шанс на перезапуск

Акции Apple в 2025 году заметно отставали от Microsoft и Nvidia. Но, по мнению аналитика Wedbush Дэна Айвза, переломный момент уже здесь — благодаря новому iPhone 17.

Почему это важно:
• По оценкам Wedbush, от 315 млн до 1,5 млрд пользователей не обновляли свои iPhone больше 4 лет.
• iPhone 17 вызвал ажиотаж: предзаказы стартовали 12 сентября, а к моменту начала продаж очереди и сроки доставки намекают на сильный спрос.
• Айвз уверен: впереди «отложенный цикл апгрейдов», который способен вернуть рост продаж.

Прогнозы по акциям:
• Цель Wedbush повышена с $270 до $310 (потенциал роста около 26%).
• При этом рынок пока не закладывает «AI-премию» в оценку Apple, хотя компания активно интегрирует новые функции через партнёрства с Google и другими игроками.
• По расчётам Айвза, именно AI-монетизация может прибавить $75–100 на акцию в ближайшие годы.

👉 Итог: слабый 2025-й для Apple может обернуться сильным 2026-м. iPhone 17 и AI-функции — два ключевых драйвера, которые способны перезапустить рост компании.

——
💬Подошли к историческому хаю… глянем что будет

🇺🇸#NBIS #US
Nebius обновил исторический максимум и ушел в отрыв по рыночной капитализации от Яндекса

Планирую еще чутка продать по $120 если будет…

🇺🇸#UBER #US
Uber также обновил истхай. Продолжаем удерживать. Капа может удвоиться.

🇬🇧#REIT #UK
Британская недвижимость оживает

Акции девелоперов и риэлторов в Великобритании растут на фоне восстановления доверия к рынку жилья.

Что происходит:
• Агентство M Winkworth показало +15% роста выручки за первое полугодие (£32 млн). Продажи составили £16,9 млн, аренда — £15,1 млн.
• Снижение ставок с августа 2024-го оживило спрос на жильё, и этот тренд продолжается в 2025-м, несмотря на прошлогодний «бюджетный удар» по настроениям.

——
💬Купил сегодня первую порцию ETF на крупнейшие британские REIT (IUKP — через FFZ KZ можно). В следующих постах покажу, что у всех сформировались уровни поддержки. Дивидендная доходность сейчас около 5% — это самые высокие значения, которые я наблюдал за последние 10 лет.

🇭🇰#CN
Китай не сдаётся под тарифами США

Пять месяцев высоких американских пошлин не смогли остановить китайский экспорт. Наоборот — Пекин движется к рекордному торговому профициту в $1,2 трлн.

Ключевые сдвиги:
• Доступ на рынок США ограничен, но Китай нашёл альтернативы.
• Индия: рекордные закупки в августе.
• Африка: на пути к историческому максимуму по импорту из КНР.
• Юго-Восточная Азия: объёмы превысили даже пандемийный пик.

Этот экспортный напор вызывает тревогу за рубежом: правительства разрываются между защитой своих производителей и страхом испортить отношения с Пекином.

Вторая линия стратегии
Китай стремится стать хранителем иностранных золотых резервов. Народный банк Китая через Шанхайскую биржу золота активно приглашает дружественные центробанки покупать и хранить слитки внутри страны. Это шаг к усилению роли Пекина на мировом рынке драгметаллов.

—
Короче надо больше внимания на Китай уделять, а то что-то по остаточному принципу. Китай можно через ФФ покупать если что.

🇺🇸#IEF #US
У меня сейчас позиция в 7–10-летних трежерис через ETF IEF. Вчера, на фоне снижения S&P 500, он наконец-то начал расти.

Если S&P действительно уйдёт хотя бы на 5% в коррекцию, то на облигациях можно будет немного заработать. А если хотите большее «плечо» под этот сценарий, присмотритесь к TLT или LQD.

🇨🇳#BABA #CN
Alibaba делает ставку на ИИ и бьёт рекорды

Акции Alibaba взлетели на 7% и достигли максимума за 4 года. Причина — компания объявила о новом гигантском вложении в искусственный интеллект: свыше $53 млрд на развитие ИИ и облачной инфраструктуры в ближайшие три года. Это больше, чем планировалось ранее.

Что важно:
• Гендиректор Эдди Ву отметил, что спрос на ИИ-инфраструктуру оказался «намного выше ожиданий».
• Alibaba представила новую LLM-модель Qwen3-Max — свою крупнейшую на сегодня (более 1 трлн параметров). Она обладает сильными возможностями в кодинге и агентных задачах.
• Рынки восприняли шаг позитивно: инвесторы видят в этом сигнал, что Китай укрепляет позиции в сфере ИИ.
• Дополнительный драйвер: фонды Cathie Wood (Ark Invest) впервые с 2021 года снова вошли в Alibaba (~$16 млн).

На фоне новостей выросли и китайские чиповые компании: SMIC +7,8%, Hua Hong +9%, Naura +10% (лимит в Шанхае). Аналитики называют это признаком формирования «замкнутого цикла» в цепочке поставок для ИИ в Китае.

----
💬Пока держу BABA в портфеле.... походу в Китае сейчас это фишка номер один по ИИ для инвесторов. Могут пузырь в акциях снова надуть... там и скинем это китайцам по хаям.

📈#SP500 #US
S&P 500 снова ставит рекорды

Американские инвесторы будто не замечают ни торговых войн, ни риска рецессии, ни перегретых оценок. Индекс S&P 500 уже 107 сессий подряд не падал более чем на 2% — такого не было с июля 2024-го.

С апреля, когда пошли первые тарифные разборки, индекс подскочил на 34%, прибавив почти $16 трлн капитализации. Даже риторика Джерома Пауэлла о сложностях на пути снижения ставок лишь слегка остудила рынок.

🇬🇧#LSEG #UK
Вчера и сегодня добираю акции London Stock Exchange Group (LSEG).

Мне лично кажется, что передавили бумагу сильно.

🇺🇸#NKE #US
У Nike сегодня ночью выходит отчет. Это одна из потенциальных «разворотных» историй на рынке.

По прогнозам, выручка будет снижаться еще три квартала, прежде чем вернется к росту. Будем внимательно следить за результатами.

🇬🇧#SHEL #US
Shell удивлён LNG-бумом, но видит в нём будущее

Мир буквально захлестнула волна новых СПГ-проектов — и даже CEO Shell Вэйл Саван признался, что не ожидал такой активности, учитывая высокую стоимость новых мощностей.

«Меня удивляет, сколько проектов получает финальное одобрение. Это верхушка по стоимости, но они продолжают запускаться», — сказал он на встрече Экономического клуба Нью-Йорка.

Что происходит на рынке СПГ:

▪️ 50% роста мощностей к 2030 году — крупнейшее расширение в истории отрасли
▪️ Только из США уже одобрено 55 млн тонн годовой мощности в 2025 году
▪️ Это почти половина текущего экспорта США — крупнейшего поставщика СПГ в мире
▪️ Shell уже запустила LNG Canada и планирует вторую фазу с поддержкой властей


Зачем всё это нужно?
Саван считает, что газ останется ключевым “топливом-переходом” ещё на десятилетия, особенно для развивающихся стран, которые меняют уголь на более чистый газ. Именно LNG будет, по его словам, главным вкладом Shell в энергетику будущего.

«Я не видел столь благоприятной звёздной конъюнктуры, как в Канаде. От провинциальных до федеральных властей — все настроены продвигать LNG», — добавил он.

💬Короче говоря, мир готовится к избытку СПГ. Значит, цены должны пойти вниз.
Но кто знает — может, Трамп устроит очередную военную заварушку, чтобы их поддержать?

🇺🇸#IEF
Пока позиция в IEF четко работает на рост при коррекции S&P 500.

Это некий хэдж для портфеля, если будет падение акций

🇺🇸#GOOG #US
Alphabet: самый мощный рост за 20 лет

Инвесторы снова полюбили Google. Акции Alphabet подскочили на 38% за квартал — это лучший результат с 2005 года. С начала года бумаги уже прибавили почти 30%, обгоняя даже Nasdaq 100.

💡 Почему растёт:
— Успех в AI: спрос на продукты с ИИ растёт, и это уже видно в отчётах.
— Победа в суде: антимонопольное дело не привело к жёстким мерам — вроде продажи браузера Chrome.
— Новые фичи: компания запустила визуальный поиск в AI-режиме.
— Meta подумывает использовать AI-модели Google в рекламе.

Что говорят аналитики:
В MoffettNathanson уверены: сочетание масштабов, диверсификации и лидерства делает Alphabet фаворитом эпохи генеративного ИИ. Не исключено, что она станет самой дорогой компанией мира.

Сейчас капитализация — около $2,93 трлн. Недавно компания даже превысила отметку в $3 трлн.

——
Наш фаворит…. главный вопрос, когда подкупать теперь…

🇺🇸#PFE #US
Pfizer снижает цены в США и инвестирует $70 млрд

Pfizer объявила о снижении цен на ряд лекарств в США — это может затронуть до 100 млн пациентов. Решение принято после давления со стороны Трампа, который требует от фармкомпаний локализации производства и более низких цен.

Компания также вложит $70 млрд в производство лекарств внутри страны, что позволит избежать 100% тарифов, обещанных Трампом для брендов, не производящих в США.

⚡️ Это первое крупное соглашение в рамках инициативы Белого дома TrumpRx — платформы для покупки лекарств напрямую у государства по сниженным ценам.

——
Фарма вся вверх