🍏 АкцииX5 снова интересны к покупке

Бумаги $X5 вернулись на российский рынок и показали высокую устойчивость, миновав коррекцию и ожидавшийся навес продавцов. Инвесторы активно выкупали акции в ожидании рекордных дивидендов, которые компания может выплатить за предыдущие годы. Аналитики выделяют X5 в качестве фаворита в ритейле и видят значительный потенциал роста котировок.

✅ Аналитики присваивают акциям X5 рейтинг «Покупать» и целевую цену 3 990 руб. Потенциал роста составляет 36%. Для оценки целевой стоимости аналитики использовали сравнительный подход, включающий оценку по мультипликаторам P/E и EV/Sales на 2025 г. относительно аналогов из развивающихся стран.

«Корпоративный центр ИКС 5» — головная структура лидера российского продуктового ритейла X5 Group.

Нравится ли вам инвест-идея по ИКС 5?

■ Да 👍
■ Нет 🤔
■ Пока понаблюдаю 👀

💿 Торговая идея по Северстали:

■ Тикер: CHMF
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 3-4 недели
■ Цель: 1450 руб.
■ Потенциал идеи: 13,17%
■ Объем входа: 8%
■ Стоп-приказ: 1220 руб.

➡️ Технический анализ

📌 Цена закрепляется выше линии сопротивления что говорит о развороте тренда. При объеме позиции в 8% и выставлении стоп-заявки на уровне 1220 руб. риск на портфель составит 0,38%. Соотношение прибыль/риск составляет 2,76.

➡️ Фундаментальный фактор

📌 Северсталь — российская вертикально интегрированная сталелитейная и горнодобывающая компания, владеющая Череповецким металлургическим комбинатом (Вологодская область), вторым по величине сталелитейным комбинатом России. Компания состоит из дивизионов «Северсталь Российская Сталь» и «Северсталь Ресурс».

📌 Представители компании заявили, что не будут менять дивидендную политику. При этом изменениям может быть подвержена инвестиционная программа в случае сохранения высоких ставок.

Нравится ли вам идея по Северстали?

■ Да 👍
■ Нет 🤔
■ Пока понаблюдаю 👀

🍏 Инвест-идея по акции ПАО «Корпоративный центр ИКС 5» X5

• Цель: 3 940 ₽
• Потенциал: 35 %
• Срок реализации: 12 месяцев

X5 Group — один из лидеров российского рынка ритейла. Компания управляет сетями магазинов «Пятерочка», супермаркетами «Перекресток», дискаунтер-сетью «Чижик», а также имеет контрольные доли в ритейлерах «Красный Яр» и «Слата». Кроме того, группа X5 ведет направление цифрового бизнеса — сервис экспресс-доставки X5 Digital, в состав которого входят бренд Vprok.ru, сервис доставки посылок и отправлений 5Post и цифровой сервис готовой еды «Много Лосося».

В условиях высокой инфляционной среды и неопределенности в экономике, компании ритейла представляют особый интерес для инвесторов в качестве защитных активов. X5 выступает в качестве лидера данного сектора, компания уже сформировала устойчивую экономическую базу для генерирования стабильных дивидендов.

👍 Если было полезно, обязательно поставьте лайк

👕 Торговая идея: HENDERSON

■ Тикер: HNFG
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 1-2 месяца
■ Цель: 720 руб.
■ Потенциал идеи: 9,9%
■ Объем входа: 7%
■ Стоп-приказ: 620 руб.

➡️ Технический анализ

📌 Акции компании вышли из среднесрочного нисходящего канала, пробив верхнюю границу. Идея на рост бумаги с целью 720 руб. При объеме позиции 7% и выставлении стоп-заявки на уровне 620 руб. риск на портфель составит 0,37%. Соотношение прибыль/риск составляет 1,86.

➡️ Фундаментальный фактор

📌 Henderson — крупнейший в России федеральный ритейлер, который предлагает мужские образы в сегменте «доступный люкс». Компания управляет 159 собственными магазинами, расположенными в 64 городах России.

📌 Henderson опубликовал предварительные данные по выручке за декабрь и весь 2024 год. Рост выручки ускорился до 28% (г/г), при этом онлайн-продажи выросли на 73% (г/г) в декабре. На фоне отличных операционных результатов видим дальнейшие перспективы роста в среднесрочной перспективе.

Нравится ли вам идея по HENDERSON?

■ Да 👍
■ Нет 🔥
■ Пока понаблюдаю 👀

⛽️ Обыкновенные акции Сургутнефтегаза подскочили на 7%

Обыкновенные акции Сургутнефтегаза ускорили рост, наблюдающийся пятую сессию подряд и обновили максимум с середины августа 2024 г. Котировки приближались к 26,7 руб., прибавляя 7%, после чего умеренно просели в рамках коррекции, сохраняя основные достижения понедельника.

В то же время привилегированные акции Сургутнефтегаза находятся в небольшом плюсе, как и большинство других представителей нефтегазового сектора. При этом для них главные рыночные условия являются неблагоприятными из-за сочетания дешевеющей нефти и дорожающего рубля.

Возможно, на фоне введения против компании санкций США, а также информации ЦБ о быстром сокращении валютных депозитов в российских банках, в очередной раз актуализировалась идея, что Сургутнефтегаз начнет инвестировать часть большого объема свободной ликвидности в иностранной валюте (так называемая кубышка), переводя ее в рубли.

👍 Если было полезно, обязательно поставьте лайк

🏦 Торговая идея по Сбербанку:

■ Тикер: SBER
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 2-4 недели
■ Цель: 300 руб.
■ Потенциал идеи: 7,35%
■ Объем входа: 8%
■ Стоп-приказ: 267,8 руб.

➡️ Технический анализ

📌 Котировки преодолели уровень сопротивления сентября 2024 года (273,94 руб.), закрепление выше которого формирует сигналы к развитию восходящего тренда. При объеме позиции 8% и выставлении стоп-заявки на уровне 267,8 руб. риск на портфель составит 0,33%. Соотношение прибыль/риск составляет 1,76.

➡️ Фундаментальный фактор

📌 Сбербанк — российский финансовый конгломерат, крупнейший банк в России, Центральной и Восточной Европе, один из ведущих международных финансовых институтов.

📌 Банк отчитался по РПБУ о рекордных чистых процентных доходах (244,5 млрд рублей за декабрь 2024 года). Акции котируются за 0,9 капитала при рентабельности капитала 23,4%.

Нравится ли вам идея по Сберу?

■ Да 👍
■ Нет 🤔
■ Пока понаблюдаю 👀

🥇Почему россияне инвестируют в золото?

📌В периоды кризисов всегда растет число людей, предпочитающих защитные активы. В настоящее время мы переживаем многофакторный кризис: мировой экономический, страновой экономический и локальный геополитический, так что интерес к защитным активам закономерен. А золото по сути – единственный защитный актив, который доступен нашим гражданам без санкционных рисков (к защитным активам, кроме золота, относятся американские treasuries, доллар США и швейцарский франк).

📌Большинство российских инвесторов смотрят на перспективы текущего года более позитивно и ожидают, что кризис высоких ставок в стране пойдет на спад, геополитическая ситуация разрешится с участием нового американского президента и в фокусе снова окажется российский рынок акций. В случае, если эти ожидания не оправдаются, золото имеет шанс снова обновить исторический максимум до конца года.

👍 Если было полезно, обязательно поставьте лайк

🍏 Торговая идея по акциям Ленты:

■ Тикер: LENT
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 3-4 недели
■ Цель: 1500 руб.
■ Потенциал идеи: 17,27%
■ Объем входа: 8%
■ Стоп-приказ: 1191 руб.

➡️ Технический анализ

📌 Цена пытается закрепиться выше среднесрочного уровня сопротивления 1280 руб. При объеме позиции в 8% и выставлении стоп-заявки на уровне 1191 руб. риск на портфель составит 0,55%. Соотношение прибыль/риск составляет 2,51.

➡️ Фундаментальный фактор

📌 Лента — российская розничная торговая компания, включающая в себя гипермаркеты и супермаркеты под брендом «Лента», а также магазины формата «у дома» под брендом «Монетка» и сеть формата дрогери под брендом «Улыбка радуги»

📌 Покупка сети «Улыбка радуги» дает возможность увеличения доли рынка и позволяет конкурировать с ритейл-гигантами.

Нравится ли вам идея?

■ Да 👍
■ Нет 🤔
■ Пока понаблюдаю 👀

🏦 Банк Санкт-Петербург ($BSPB): сегодня опубликовал предварительные итоги деятельности за 2024 год по РСБУ (неконсолидированные данные, рассчитанные по внутренней методике ПАО «Банк «Санкт-Петербург»).

👉 На основе предоставленного пресс-релиза Банка «Санкт-Петербург» за 2024 год можно сделать следующие выводы о перспективах его роста:

✅Увеличение основных доходов:
📍Чистый процентный доход увеличился на 38.4% по сравнению с 2023 годом, что свидетельствует о положительной динамике в основном бизнесе банка.
📍Выручка увеличилась на 28.1% г/г, что говорит о росте общего объема операций и эффективности.

✅Финансовая устойчивость:
📍Чистая прибыль выросла на 11.4%, а рентабельность капитала (ROE) составила 28.2%.
📍Уровень просроченной задолженности снизился до 2.7%, а уровень покрытия резервами составил 141.6%.

✅Расширение кредитного портфеля:
📍Объем кредитного портфеля до вычета резервов вырос на 9.1%, с особенно значительным ростом в корпоративном секторе на 11.1%.

✅Рост клиентских средств:
📍Средства клиентов увеличились на 9.9%, что указывает на доверие к банку со стороны как корпоративных, так и розничных клиентов.

✅Капитализация и достаточность капитала:
📍Собственный капитал увеличился на 17.6% по сравнению с началом года, норматив достаточности капитала составляет 22.2%, что значительно выше минимального требования.

👉Эти факторы указывают на стабильный рост банка и его хорошую финансовую устойчивость. Однако стоит обратить внимание на такие моменты, как снижение достаточности основного капитала (H1.2) и влияние дивидендных выплат на основной капитал, что может потребовать управленческих решений для поддержания оптимального уровня капитализации.

👍 Если было полезно, обязательно поставьте лайк

⛏ Цены на золото поддерживают котировки Полюса

Цены на золото уже близки к историческим максимумам и скоро могут преодолеть их. Этому способствует "фактор Трампа". С одной стороны, новый президент США собирается поднять импортные пошлины, а с другой - понизить налоги.

Эти шаги явно приведут к росту инфляции в Штатах, а также несут риски обострения геополитической напряженности между США и Китаем, что поддержит спрос на драгметаллы.

Такая перспектива позволяет позитивно смотреть и на акции производителей драгоценных металлов. Пока мы не повышаем целевые цены по акциям Полюса (18850 руб.) и ориентир по дивидендам за 2025 г. (1030 руб./акция), предпочитая дождаться подтверждения, что текущий ценовой тренд на рынке золота устойчив.

Но фундаментально компания выглядит сильно и имеет ясные перспективы роста производственных и финансовых показателей.

Форвардные оценки Полюса, исходя из наших прогнозов (EBITDA за 2025 г. - 480 млрд руб., чистая прибыль - 284 млрд), исторически невысокие: EV/EBITDA за 2025 г. - 5,6х, P/E за 2025 г. - 7,5x, что примерно на 22-25% ниже средних показателей за 2019-2021 гг.

Что думаете об акциях Полюса, стоит брать?

■ Да 👍
■ Нет 🤔
■ Пока понаблюдаю 👀

🚢 ПАО «Новороссийский морской торговый порт»

■ Тикер: NMTP
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 1-2 месяца
■ Цель: 11,300 руб.
■ Потенциал идеи: 17,65%
■ Объем входа: 10%
■ Стоп-приказ: 8,600 руб.

➡️ Технический анализ

📌 Начиная с лета 2024 года котировки двигались в боковом диапазоне. Сейчас цена пробила боковой диапазон, затем вернулась и отскочила от его уровня. При объеме позиции 10% и выставлении стоп-заявки на уровне 8,600 руб. риск на портфель составит 1,05%. Соотношение прибыль/риск составляет 1,69.

➡️ Фундаментальный фактор

📌 «Новороссийский морской торговый порт» (НМТП) — российская компания, крупнейший портовый оператор. Отчетность по МСФО за II полугодие 2024 года, пока не опубликована. По данным МСФО за I полугодие, показатель EBITDA компании по МСФО увеличился на 14,4% — до 28,965 млрд руб. Рентабельность по EBITDA выросла на 1,8 процентного пункта — до 75%. По состоянию на 30 июня 2024 года денежная подушка НМТП составила 32,74 млрд руб., что является положительным фактором в период затяжных высоких ставок.

Нравится ли вам идея?

■ Да 👍
■ Нет 🤔
■ Пока понаблюдаю 👀

⛴️ Торговая идея по Совкомфлоту

■ Тикер: FLOT
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 2-4 недели
■ Цель: 99,99 руб.
■ Потенциал идеи: 14,4%
■ Объем входа: 7%
■ Стоп-приказ: 83,14 руб.

➡️ Технический анализ

📌 Акции находятся в рамках растущего тренда внутри бокового движения. Идея на рост бумаги с целью 99,99 руб. При объеме позиции 7% и выставлении стоп-заявки на уровне 83,14 руб. риск на портфель составит 0,34%. Соотношение прибыль/риск составляет 3.

➡️ Фундаментальный фактор

📌 Совкомфлот — крупнейшая судоходная группа компаний в России, один из мировых лидеров в области морской транспортировки сжиженного газа, сырой нефти и нефтепродуктов, обслуживания и обеспечения морской добычи углеводородов.
Ключевые факторы роста — высокая стоимость морского фрахта, слабый рубль и долгосрочное развитие Северного морского пути.

Нравится ли вам идея по Совкомфлоту?

■ Да 👍
■ Нет 🤔
■ Пока понаблюдаю 👀

🏠 «Группа ЛСР» (LSRG): сегодня объявила о результатах операционной деятельности за четвертый квартал и двенадцать месяцев 2024 года:

👉 Основные результаты за двенадцать месяцев 2024 года:
📍Стоимость заключенных новых договоров достигла 163 млрд руб., а объем продаж составил 664 тыс. кв. м;
📍 Доля контрактов с участием ипотечных средств в отчетном периоде составила 69%, в 2023 г. – 76%;

🔻Продажи ожидаемо снизились - ЛСР, как и другие застройщики, сильно зависит от ипотеки, серьёзно просевшей в 2024 г. из-за высоких рыночных ставок и отмены массовой льготной ипотеки.

👉 Важно отметить, что падение показателей застройщика не столь критично, как может казаться. 2023 г. был рекордным для ЛСР - тогда продажи выросли в 2 раза. Это подтверждает и реакция рынка, акции растут на 3,6% на данный момент.

👉 Ключевой вопрос по бумагам ЛСР - ждать ли дивидендов с такими результатами? На взгляд аналитиков, ЛСР сохранит выплаты. У компании невысокая долговая нагрузка (около 1,0х Чистый долг/EBITDA LTM), в связи с чем не ожидается высоких процентных расходов по итогам года. Однако с учетом слабости рынка недвижимости ожидается, что компания остановиться на традиционных 78 руб. на акцию с доходностью около 9% (годом ранее дивиденд был повышен до 100 руб. на акцию)

👍 Если было полезно, обязательно поставьте лайк

⛏ Перед Полюсом открылись перспективы роста еще на 15%

📌 Акции компании Полюс продолжают демонстрировать уверенный рост, достигнув максимума с ноября 2020 года и цели 16 204,5 руб. на фоне повышения цен на золото, приближающегося к историческому пику 2801 долл/унц. 3 февраля Полюс проведет собрание акционеров по поводу дробления акций, что может сделать их более привлекательными для инвесторов. Вопрос о дивидендах за 4-й квартал остается открытым, и мы прогнозируем их размер около 300 руб (доходность 1,8%).

📌 С технической точки зрения акции тестируют сопротивление на уровне 16 200 руб, которое не преодолевалось с 2020 года. Позитивные сигналы графиков указывают на возможное восходящее движение, однако существует риск краткосрочной коррекции. Если акция удержится выше 16 200 руб, возможен рост к историческому максимуму 2020 года в 18 764 руб (потенциал роста 15%). Бычий сигнал актуален при уровнях поддержки 14 850 руб (краткосрочный) и 14 350 руб (среднесрочный).

Нравится ли вам идея по Полюсу?

■ Да 🔥
■ Нет 🤔
■ Пока понаблюдаю 👀

🏦 Торговая идея по акциям ТКС Холдинг

■ Тикер: TCSG
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 1 месяц
■ Цель: 3300 руб.
■ Потенциал идеи: 9,9%
■ Объем входа: 7%
■ Стоп-приказ: 2900 руб.

➡️ Технический анализ

📌 Акции компании пробили сильный уровень сопротивления, при закреплении выше открывается потенциал движения наверх. Идея на рост бумаги с целью 3300 руб. При объеме позиции 7% и выставлении стоп-заявки на уровне 2900 руб. риск на портфель составит 0,24%. Соотношение прибыль/риск составляет 2,88.

➡️Фундаментальный фактор

📌 «Т-Технологии» — технологическая компания, развивающая финансовую и лайфстайл экосистему. С момента основания в 2006 году группа разработала полный комплекс технологических решений и услуг в таких сферах, как интернет-банкинг, брокерские услуги, торговый эквайринг и другие сервисы для продавцов, страхование, банковские услуги в сегменте МСБ и многое другое.

📌 Компания опубликовала сильную операционную отчетность за 2024 год. Прибыль Т-Банка по РСБУ выросла до 112 млрд руб., что является рекордными показателем. Число клиентов увеличилось до 48 млн, а на счетах клиентов и под управлением группы находится 5,4 трлн руб. Помимо этого, менеджмент «Т-Технологий» заявил, что в 2025 году компания будет сочетать инвестиции в развитие с регулярными дивидендными выплатами.

Нравится ли вам идея по ТКС Холдинг?

■ Да 👍
■ Нет 🤔
■ Пока понаблюдаю 👀

📱 ЦИАН ещё на шаг ближе к дивидендам

Сегодня ЦБ зарегистрировал проспект акций "Циан", что позволит компании получить публичный статус.

Это значит, что скоро ЦИАН сможет направить своим акционерам предложение об обмене депозитарных расписок на акции (компания ранее сообщала, что будет обменивать расписки 1:1). После завершения обмена ожидается начало торгов акциями на Мосбирже.

Новость позитивная, так как она приближает дивидендные выплаты, которые могут начаться уже во втором полугодии.

Сохраняем позитивный взгляд на ЦИАН и считаем акции интересными к покупке на долгосрочную перспективу.

Верите ли в рост акций ЦИАНа?

■ Да 👍
■ Нет 🤔
■ Пока понаблюдаю 👀

🍏 X5 Group
Позиция: лонг
Целевая цена: 3204 руб.
Потенциальная доходность: 9,5%

⛽️ Газпром
Позиция: лонг
Целевая цена: 145 руб.
Потенциальная доходность: 5,9%

Учитывая чувствительность рынка к новостям и ухудшение внешнего фона, рекомендуем сосредоточиться на менее уязвимых акциях.

В этих условиях добавляем в портфель только наименее уязвимые бумаги: X5, представивший хорошие операционные результаты, и Газпром.

Как минимум половину портфеля оставляем "в деньгах" в ожидании стабилизации или подтверждения смены общерыночных настроений.

Нравится ли вам инвест-идея?

■ Да 👍
■ Нет 🤔
■ Пока понаблюдаю 👀

🏭 Торговая идея по Транснефти:

■ Тикер: TRNFP
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 1-2 месяца
■ Цель: 1272 руб.
■ Потенциал идеи: 10,7%
■ Объем входа: 10%
■ Стоп-приказ: 1075 руб.

➡️ Технический анализ

📌 Котировки демонстрируют признаки разворота тренда вверх, цена консолидировалась около уровня поддержки. При объеме позиции 10% и выставлении стоп-заявки на уровне 1075 руб. риск на портфель составит 0,64%. Соотношение прибыль/риск составляет 1,66.

➡️ Фундаментальный фактор

📌 Транснефть — российская транспортная монополия, оператор магистральных нефтепроводов России. Основные направления деятельности компании — оказание услуг в области транспортировки и хранения нефти, газа и продуктов их переработки по системе магистральных трубопроводов в Российской Федерации и за ее пределами.

📌 Тарифы «Транснефти» на транспортировку нефти с 1 января 2025 года будут увеличены на 9,9%. Это следует из распоряжения кабмина РФ, вносящего изменения в распоряжение от 2020 года об установлении долгосрочных параметров тарифного регулирования для оператора магистральных нефтепроводов. Ранее предполагался рост на 5,8% с 1 января. Это дает дополнительные 35-40 млрд руб. выручки и существенно компенсирует повышение налогов, которое ранее было введено для компании.

Ваше мнение насчет Транснефти?

■ Покупаю 👍
■ Уже держу в портфеле ❤️
■ Наблюдаю 👀

4️⃣ Торговая идея по Астра

■ Тикер: ASTR
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 1 месяц
■ Цель: 625 руб.
■ Потенциал идеи: 18,7%
■ Объем входа: 5%
■ Стоп-приказ: 475 руб.

➡️ Технический анализ
Цена находится в растущем тренде. При объеме позиции 5% и выставлении стоп-заявки на уровне 475 руб. риск на портфель составит 0,49%. Соотношение прибыль/риск составляет 1,92.

➡️ Фундаментальный фактор
«Группа Астра» — российский разработчик инфраструктурного ПО. Отгрузки «Астры» по итогам 2024 года выросли на 78% и достигли рекордных 20 млрд руб. Число совместимых с экосистемой группы партнерских решений за год увеличилось на 28% до 3229.

Нравится ли вам идея по Астра?

■ Да 👍
■ Нет 🤔
■ Пока понаблюдаю 👀

🐟 Инарктика идёт на рекорд

Компания представила операционные результаты за 2024 г. Выручка выросла на 10,5% г/г, до 31,5 млрд руб. – исторического максимума. Объём продаж составил 25,7 тыс. т, сократившись на 8,9% г/г. Биомасса рыбы в воде снизилась на 33,5% г/г, до 22,6 тыс. т.

Результаты оцениваем как сильные. Во втором полугодии компания сумела частично восстановить потери биомассы в первом полугодии, возникшие из-за аномально низких температур, болезней и повреждения рыбы медузами. На руку компании также сыграл рост цен.

В этом году нарастить продажи на фоне высокой базы 2024 г. будет сложно, учитывая сниженную биомассу.

Но на длинном горизонте компания интересна. Инарктика идёт по пути вертикальной интеграции, оптимизирует расходы и планирует удвоить производственные мощности до 60 тыс. т в год к 2027-2028 гг.

👍 Если было полезно, обязательно поставьте лайк

🏦 Торговая идея по акциям Московской биржи

■ Тикер: MOEX
■ Идея: Long
■ Срок идеи: 3-4 недели
■ Цель: 230 руб.
■ Потенциал идеи: 12,17%
■ Объем входа: %
■ Стоп-приказ: 189,7 руб.

➡️ Технический анализ
Цена пробила уровень 201,50 руб. и закрепилась выше, сформировав сигнал к продолжению тренда. При объеме позиции 8% и выставлении стоп-заявки на уровне 189,7 руб. риск на портфель составит 0,6%. Соотношение прибыль/риск 1,63.

➡️ Фундаментальный фактор
ПАО «Московская биржа» — крупнейший российский биржевой холдинг, является организатором торгов акциями, облигациями, производными инструментами, валютой, инструментами денежного рынка, углеродными единицами, драгоценными металлами, зерном и сахаром.
Московская биржа с 27 января организовала проведение торгов в утренней торговой сессии на фондовом и срочном рынках. Увеличение числа торговых часов окажет позитивное влияние на финансовые показатели организатора торгов.

Нравится ли вам идея по Московской Бирже?

■ Да 👍
■ Нет 🔥
■ Пока понаблюдаю 👀