[한투증권 전기전자/핸드셋 조철희]
7월25일 IT 주요뉴스
● 갤노트9 보조금 2.3배 상향…출고가 인하까지 '더블할인'
-25% 요금할인보다 저렴…실구매가 40만원대로 뚝
-내달 7일 미국 뉴욕에서 공개되는 갤럭시노트10은 국내에서는 8월9일부터 예약판매에 들어가고, 23일 출시될 예정
Link: https://bit.ly/2JPMAVn
● LG, 15년 만에 '전기 밥솥' 시장 재진출
-신제품은 100만원이 넘는 '초프리미엄 밥솥'을 지향
-현재 국내 밥솥 1, 2위 업체 쿠쿠와 쿠첸의 프리미엄 제품 가격이 70만원대. 이들 제품보다 한 단계 위 시장에 포지셔닝할 것으로 예측
Link: https://bit.ly/2ya9TTk
● Apple supply chain cautious about orders for new iPhones (Digitimes prime)
-Suppliers engaged in the supply chain for Apple's upcoming iPhones have started building up their inventories for the models, but expects lower orders for the third quarter than year-ago levels.
● Demand for foldable smartphones promising (Digitimes prime)
-Upstream component and material suppliers continue to devoted R&D efforts towards the development of new solutions for foldable smartphones, as they anticipate the market will take off when 5G arrives.
● 무역협상팀 왜 상하이에서 만날까, 중국 노림수는
-당초 예상됐던 베이징이 아닌 상하이를 택한 데는 작지 않은 의미가 깔려 있다는 주장
-정치적 사안과 구체적인 교역에 관한 문제를 분명하게 구분하는 한편 담판의 영역을 원론적인 경제 개혁에서 화웨이를 포함한 세부 사안으로 좁히겠다는 전략이 자리잡고 있다는 분석
Link: https://bit.ly/2MaGxwb
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 960 (-0.1/2/4.5/32.3)
Micron: 53 (2.2/11.4/26.1/51.2)
Intel: 237 (2.3/7.6/11.5/12.8)
Qualcomm: 92 (2.4/0.3/0.6/33.3)
Sony: 70 (1.8/1.5/5.2/11.8)
Murata: 31 (3.2/4.6/2.8/-66.9)
TDK: 10 (1.1/0.9/2.5/10.5)
Sharp: 7 (0.8/2.7/18.4/26.3)
TSMC: 221 (0.4/3.5/10.2/17.5)
Largan: 18 (0.7/-0.1/9.5/32.3)
7월25일 IT 주요뉴스
● 갤노트9 보조금 2.3배 상향…출고가 인하까지 '더블할인'
-25% 요금할인보다 저렴…실구매가 40만원대로 뚝
-내달 7일 미국 뉴욕에서 공개되는 갤럭시노트10은 국내에서는 8월9일부터 예약판매에 들어가고, 23일 출시될 예정
Link: https://bit.ly/2JPMAVn
● LG, 15년 만에 '전기 밥솥' 시장 재진출
-신제품은 100만원이 넘는 '초프리미엄 밥솥'을 지향
-현재 국내 밥솥 1, 2위 업체 쿠쿠와 쿠첸의 프리미엄 제품 가격이 70만원대. 이들 제품보다 한 단계 위 시장에 포지셔닝할 것으로 예측
Link: https://bit.ly/2ya9TTk
● Apple supply chain cautious about orders for new iPhones (Digitimes prime)
-Suppliers engaged in the supply chain for Apple's upcoming iPhones have started building up their inventories for the models, but expects lower orders for the third quarter than year-ago levels.
● Demand for foldable smartphones promising (Digitimes prime)
-Upstream component and material suppliers continue to devoted R&D efforts towards the development of new solutions for foldable smartphones, as they anticipate the market will take off when 5G arrives.
● 무역협상팀 왜 상하이에서 만날까, 중국 노림수는
-당초 예상됐던 베이징이 아닌 상하이를 택한 데는 작지 않은 의미가 깔려 있다는 주장
-정치적 사안과 구체적인 교역에 관한 문제를 분명하게 구분하는 한편 담판의 영역을 원론적인 경제 개혁에서 화웨이를 포함한 세부 사안으로 좁히겠다는 전략이 자리잡고 있다는 분석
Link: https://bit.ly/2MaGxwb
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 960 (-0.1/2/4.5/32.3)
Micron: 53 (2.2/11.4/26.1/51.2)
Intel: 237 (2.3/7.6/11.5/12.8)
Qualcomm: 92 (2.4/0.3/0.6/33.3)
Sony: 70 (1.8/1.5/5.2/11.8)
Murata: 31 (3.2/4.6/2.8/-66.9)
TDK: 10 (1.1/0.9/2.5/10.5)
Sharp: 7 (0.8/2.7/18.4/26.3)
TSMC: 221 (0.4/3.5/10.2/17.5)
Largan: 18 (0.7/-0.1/9.5/32.3)
뉴스1
갤노트9 보조금 2.3배 상향…출고가 인하까지 '더블할인'
(서울=뉴스1) 강은성 기자 | 삼성전자가 하반기 전략 스마트폰 '갤럭시노트10' 공개를 앞두고 전작인 갤럭시노트9의 출고가를 인하한데 이어 이동통신 3사도 노트9의 공시지원금을 상향조정했다.사실상 전작의 '재고소진' 성격으로, 대다수 요금제에서 25% 선택약정요금할인보다 더 높은 수준의 공시지원금을 제공한다. 24...
[한투증권 조철희] RFHIC: 5G 시작 전 우수한 기초체력 증명
● 어닝 서프라이즈 기록, 적극적인 매수 추천
● 매출액 355억원, 영업이익 93억원, 영업이익률 26.3%. 영업이익률이 역대 최고치
● 영업이익이 컨센서스를 28% 상회
● 실적이 잘 나온 이유는 2분기에 환율이 좋았고, 해외방산 매출액도 좋았기 때문. GaN관련 제품들도 수익성 양호했음
● 5G모멘텀이 본격적으로 시작(4분기부터)되기도 전에 우수한 기초 체력 증명
● 하반기 매출액 가이던스 500억원. 3분기 100~150억원, 4분기 350~400억원. 3분기는 화웨이 매출액이 크게 줄어들기 때문(2분기 100억원 선반영 등)
● 그러나 이미 계획된 내용이고, 4분기에는 화웨이 매출액이 웨이퍼 소싱 다변화를 통해 재개될 전망
● 4분기에는 삼성전자 수출 관련(미국, 일본) 매출액도 시작될 것으로 판단
● 하반기에는 10월 중국 5G 상용화, 삼성관련 수주 등 호재가 가득해 분기 실적에 주가 영향 받지 않을 것
● 현재의 미국의 화웨이 제재가 유지된다는 가정에도 2020년 추정 매출액은 2,810억원으로 올해대비 130.6% 늘어날 것. 중국, 미국, 일본, 인도 시장 모두에서 수혜. 매출액/이익 증가는 내년부터 시작해 장기적으로 이어질 것
● KMW와 함께 통신장비 top pick 유지. 목표주가 39,000원(2020년 PER 15배 적용). 내년 해외 시장 본격 개화 시 큰 EPS 증가와 이익의 지속성 등을 근거로 적용 multiple 상향 가능할 것
보고서: https://bit.ly/32Op2Yz
한투증권 전기전자/핸드셋/통신장비
텔레그램: https://news.1rj.ru/str/joinchat/AAAAAE1ss8f5YWKVH2zXuQ
● 어닝 서프라이즈 기록, 적극적인 매수 추천
● 매출액 355억원, 영업이익 93억원, 영업이익률 26.3%. 영업이익률이 역대 최고치
● 영업이익이 컨센서스를 28% 상회
● 실적이 잘 나온 이유는 2분기에 환율이 좋았고, 해외방산 매출액도 좋았기 때문. GaN관련 제품들도 수익성 양호했음
● 5G모멘텀이 본격적으로 시작(4분기부터)되기도 전에 우수한 기초 체력 증명
● 하반기 매출액 가이던스 500억원. 3분기 100~150억원, 4분기 350~400억원. 3분기는 화웨이 매출액이 크게 줄어들기 때문(2분기 100억원 선반영 등)
● 그러나 이미 계획된 내용이고, 4분기에는 화웨이 매출액이 웨이퍼 소싱 다변화를 통해 재개될 전망
● 4분기에는 삼성전자 수출 관련(미국, 일본) 매출액도 시작될 것으로 판단
● 하반기에는 10월 중국 5G 상용화, 삼성관련 수주 등 호재가 가득해 분기 실적에 주가 영향 받지 않을 것
● 현재의 미국의 화웨이 제재가 유지된다는 가정에도 2020년 추정 매출액은 2,810억원으로 올해대비 130.6% 늘어날 것. 중국, 미국, 일본, 인도 시장 모두에서 수혜. 매출액/이익 증가는 내년부터 시작해 장기적으로 이어질 것
● KMW와 함께 통신장비 top pick 유지. 목표주가 39,000원(2020년 PER 15배 적용). 내년 해외 시장 본격 개화 시 큰 EPS 증가와 이익의 지속성 등을 근거로 적용 multiple 상향 가능할 것
보고서: https://bit.ly/32Op2Yz
한투증권 전기전자/핸드셋/통신장비
텔레그램: https://news.1rj.ru/str/joinchat/AAAAAE1ss8f5YWKVH2zXuQ
노키아 2분기 OP 49% 비트입니다.
2Q adjusted operating profit EU451 million, estimate EU303.2 million
2Q adjusted operating profit EU451 million, estimate EU303.2 million
[한투증권 전기전자/핸드셋 조철희]
7월26일 IT 주요뉴스
● 삼성 갤럭시 폴드 9월에 나온다… “화면 보호막ㆍ힌지 개선”
-디스플레이 결함 논란으로 출시가 무기한 연기됐던 삼성전자의 폴더블(접히는) 스마트폰 ‘갤럭시 폴드’가 마침내 오는 9월 출시
-9월 삼성과 화웨이 제품이 모두 나오면 내구성, 폴더블 화면의 편의성 등 비교 평가를 피할 수 없음
Link: https://bit.ly/2LDWgVb
● 삼화콘덴서, MLCC 2공장 10월 준공...연내 양산
-MLCC 생산능력 30%↑
-연매출 최대 600억원 상승 기대
Link: https://bit.ly/2Gtp3rt
● 5G 시대 활짝, 중국 5G 스마트폰 출시 봇물
-중국 경제망(中國經濟網)에 따르면, 공신부 관계자는 5세대 이동통신망 구축이 점차 확대되는 동시에 약 20여개에 달하는 5G 스마트폰 모델이 출시를 기다리고 있다고 밝혔음
-중국 공신부(工信部 정보통신부)는 지난 6월 이동통신사에 5G통신 영업허가를 내주는 한편, 지역별 5G 통신망 구축에 박차를 가하면서 중국의 '5G 시대'가 코 앞으로 다가왔음
Link: https://bit.ly/2K3DByR
● Huawei uses more HiSilicon chips in smartphones (Digitimes prime)
-Huawei is expected to maintain its demand for Qualcomm's application processors in 2019, while using more HiSilicon's chips in its smartphones. Huawei is expected to have 60% of its phones powered by HiSilicon's APs in the second half of 2019, compared with 45% in the first half of the year and less than 40% in the second half of 2018, according to a Chinese-language Tencent report citing industry sources.
-
Link:
● T-Mobile isn't going to sell Samsung's Galaxy Fold when it launches
-최초 공개때와는 달리 T-Mobile은 갤럭시폴드를 출시하지 않을 예정
-기자는 T-Mobile이 reputation 관리와, 필요치 않은 스캔들을 피하고 싶어서일 것이라 언급
Link: https://bit.ly/32TH4Zg
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 953 (-0.8/1.8/4.6/31.2)
Micron: 53 (-0.5/10.1/23.8/50.6)
Intel: 234 (-1.4/5.6/9/11.1)
Qualcomm: 92 (-0.7/-0.5/-0.9/32.4)
Sony: 69 (-0.8/-0.8/4.6/10.9)
Murata: 31 (-0.6/6.6/1.7/-67.1)
TDK: 10 (-0.1/3.5/2.2/10.4)
Sharp: 7 (-1.8/-3.5/15.7/24)
TSMC: 221 (0/5.2/10.9/17.5)
Largan: 19 (2.6/5.1/13.2/35.8)
7월26일 IT 주요뉴스
● 삼성 갤럭시 폴드 9월에 나온다… “화면 보호막ㆍ힌지 개선”
-디스플레이 결함 논란으로 출시가 무기한 연기됐던 삼성전자의 폴더블(접히는) 스마트폰 ‘갤럭시 폴드’가 마침내 오는 9월 출시
-9월 삼성과 화웨이 제품이 모두 나오면 내구성, 폴더블 화면의 편의성 등 비교 평가를 피할 수 없음
Link: https://bit.ly/2LDWgVb
● 삼화콘덴서, MLCC 2공장 10월 준공...연내 양산
-MLCC 생산능력 30%↑
-연매출 최대 600억원 상승 기대
Link: https://bit.ly/2Gtp3rt
● 5G 시대 활짝, 중국 5G 스마트폰 출시 봇물
-중국 경제망(中國經濟網)에 따르면, 공신부 관계자는 5세대 이동통신망 구축이 점차 확대되는 동시에 약 20여개에 달하는 5G 스마트폰 모델이 출시를 기다리고 있다고 밝혔음
-중국 공신부(工信部 정보통신부)는 지난 6월 이동통신사에 5G통신 영업허가를 내주는 한편, 지역별 5G 통신망 구축에 박차를 가하면서 중국의 '5G 시대'가 코 앞으로 다가왔음
Link: https://bit.ly/2K3DByR
● Huawei uses more HiSilicon chips in smartphones (Digitimes prime)
-Huawei is expected to maintain its demand for Qualcomm's application processors in 2019, while using more HiSilicon's chips in its smartphones. Huawei is expected to have 60% of its phones powered by HiSilicon's APs in the second half of 2019, compared with 45% in the first half of the year and less than 40% in the second half of 2018, according to a Chinese-language Tencent report citing industry sources.
-
Link:
● T-Mobile isn't going to sell Samsung's Galaxy Fold when it launches
-최초 공개때와는 달리 T-Mobile은 갤럭시폴드를 출시하지 않을 예정
-기자는 T-Mobile이 reputation 관리와, 필요치 않은 스캔들을 피하고 싶어서일 것이라 언급
Link: https://bit.ly/32TH4Zg
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 953 (-0.8/1.8/4.6/31.2)
Micron: 53 (-0.5/10.1/23.8/50.6)
Intel: 234 (-1.4/5.6/9/11.1)
Qualcomm: 92 (-0.7/-0.5/-0.9/32.4)
Sony: 69 (-0.8/-0.8/4.6/10.9)
Murata: 31 (-0.6/6.6/1.7/-67.1)
TDK: 10 (-0.1/3.5/2.2/10.4)
Sharp: 7 (-1.8/-3.5/15.7/24)
TSMC: 221 (0/5.2/10.9/17.5)
Largan: 19 (2.6/5.1/13.2/35.8)
한국일보
삼성 갤럭시 폴드 9월에 나온다… “화면 보호막ㆍ힌지 개선”
지난 2월 미국 샌프란시스코 빌 그레이엄 시빅 센터에서 열린 '삼성 갤럭시 언팩 2019'행사에서 고동진 삼성전자 IM부문장이 폴더블 스마트폰 '갤럭시 폴드'를 소개하고 있다. 삼성전자 제공디스플레이 결함 논란으..
[한투증권 전기전자/핸드셋 조철희]
7월29일 IT 주요뉴스
● 7부 능선 넘은 갤럭시 폴드, 3대 과제(노트10 잠식효과, 日 수출보복, 경쟁사 폴더블) 극복만 남았다
-갤럭시 폴드에 쓰는 ‘인피니티 플렉스’ 디스플레이 뒷면에 메탈층을 추가해 안정성을 높였음
-갤럭시 폴드 가격은 200만원을 것으로 추정. 지난 2월 미국 내 4G 모델 가격을1980달러(약 224만원)라고 공지한 바 있음
Link: https://bit.ly/2K7saGo
● 미국 제재받는 화웨이… 내달 첫 5G 폰 선보여
-화웨이 메이트 20X 5G가 중국 최초의 5G 네트워크 허가를 받음. 판매는 8월 16일부터 시작, 가격은 6199위안(약 107만원)
-자체 제작 칩 사용… 中서 출시
Link: https://bit.ly/2ygrngW
● 화웨이 사태 실마리 찾나…中, 미국산 콩 수백만톤 구매
-중국이 지난달 말 미·중 양국 정상의 오사카 회담 이후 수백만t의 미국산 대두를 산 것으로 알려짐
-도널드 트럼프 미국 대통령은 화웨이 제재를 완화할 수 있다는 뜻을 내비쳤고 시진핑 중국 주석은 미국산 농산물을 대량 구매하겠다는 의사를 밝힌 것으로 알려짐
Link: https://bit.ly/2SNqTYR
● 삼성전자, 인도 스마트폰 시장 샤오미 맹추격…1위 탈환 '초읽기'
-샤오미-삼성 격차, 5.6%p→2.4%p
-인도 스마트폰 시장 3.2% 성장
Link: https://bit.ly/2YvALvK
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 956 (0.3/1/3.1/31.7)
Micron: 52 (-0.6/6.3/18.4/49.7)
Intel: 229 (-1.1/3.3/7.4/9.9)
Qualcomm: 91 (-0.2/1.1/-3/32.2)
Sony: 70 (0.9/3.8/3.1/11.9)
Murata: 30 (-1.1/7.2/-4.1/-67.4)
TDK: 10 (-2.6/4.5/-7/7.5)
Sharp: 7 (1.2/1.8/13.3/25.5)
TSMC: 218 (-1.5/2.8/5/15.7)
Largan: 18 (-2.5/2.5/0.4/32.3)
7월29일 IT 주요뉴스
● 7부 능선 넘은 갤럭시 폴드, 3대 과제(노트10 잠식효과, 日 수출보복, 경쟁사 폴더블) 극복만 남았다
-갤럭시 폴드에 쓰는 ‘인피니티 플렉스’ 디스플레이 뒷면에 메탈층을 추가해 안정성을 높였음
-갤럭시 폴드 가격은 200만원을 것으로 추정. 지난 2월 미국 내 4G 모델 가격을1980달러(약 224만원)라고 공지한 바 있음
Link: https://bit.ly/2K7saGo
● 미국 제재받는 화웨이… 내달 첫 5G 폰 선보여
-화웨이 메이트 20X 5G가 중국 최초의 5G 네트워크 허가를 받음. 판매는 8월 16일부터 시작, 가격은 6199위안(약 107만원)
-자체 제작 칩 사용… 中서 출시
Link: https://bit.ly/2ygrngW
● 화웨이 사태 실마리 찾나…中, 미국산 콩 수백만톤 구매
-중국이 지난달 말 미·중 양국 정상의 오사카 회담 이후 수백만t의 미국산 대두를 산 것으로 알려짐
-도널드 트럼프 미국 대통령은 화웨이 제재를 완화할 수 있다는 뜻을 내비쳤고 시진핑 중국 주석은 미국산 농산물을 대량 구매하겠다는 의사를 밝힌 것으로 알려짐
Link: https://bit.ly/2SNqTYR
● 삼성전자, 인도 스마트폰 시장 샤오미 맹추격…1위 탈환 '초읽기'
-샤오미-삼성 격차, 5.6%p→2.4%p
-인도 스마트폰 시장 3.2% 성장
Link: https://bit.ly/2YvALvK
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 956 (0.3/1/3.1/31.7)
Micron: 52 (-0.6/6.3/18.4/49.7)
Intel: 229 (-1.1/3.3/7.4/9.9)
Qualcomm: 91 (-0.2/1.1/-3/32.2)
Sony: 70 (0.9/3.8/3.1/11.9)
Murata: 30 (-1.1/7.2/-4.1/-67.4)
TDK: 10 (-2.6/4.5/-7/7.5)
Sharp: 7 (1.2/1.8/13.3/25.5)
TSMC: 218 (-1.5/2.8/5/15.7)
Largan: 18 (-2.5/2.5/0.4/32.3)
Fnnews
7부 능선 넘은 갤럭시 폴드, 3대 과제(노트10 잠식효과, 日 수출보복, 경쟁사 폴더블) 극복만 남았다
삼성전자의 '갤럭시 폴드' 랜더링 이미지. 과거 사진과 비교해보면 상하단 틈새를 보호캡으로 막은 것을 알 수 있다. 갤럭시 폴드 랜더링 이미지의 경첩 틈새를 확대한 모습. 삼성전자의 폴더블 폰 ‘갤럭시..
[한투증권 전기전자/핸드셋 조철희]
7월30일 IT 주요뉴스
● 삼성, 중저가폰 'ODM' 확대…국내 부품 생태계는 'OTL'
-지난해 윙텍에 이어 최근 중국 화친도 삼성전자 ODM 업체로 추가된 것으로 전해짐
-업계에서는 두 업체를 통해 위탁생산하는 물량이 연간 3000만대에서 4000만대에 이를 것으로 추산
Link: https://bit.ly/314HACi
● 2020년 아이폰 전기종 5G 지원
-궈밍치 TF 인터내셔널 애널리스트는 2020년 아이폰이 3종으로 출시되며, 모든 기종이 5G 네트워크를 지원할 것으로 예상
-2020년 안드로이드 진영의 5G 스마트폰 가격이 낮아지면서 경쟁이 더욱 심화될 것으로 예상되기 때문
Link: https://bit.ly/2K2gHZR
● "'메이트X' 좀 더 기다려야"…'갤폴드' 맞대결 언제?
-9월 유력하지만 이후 가능성도…'갤폴드'는 9월 셋째주 거론
-화웨이의 한 고위 관계자는 메이트X가 아직 시장 출시 준비가 되지 않았다고 언급
Link: https://bit.ly/2Yt3T2T
● 30일 다시 마주앉는 美·中…화웨이·농산물 '스몰딜'에 집중
-美 대선 앞두고 빅딜 쉽지 않아, 백악관도 "큰 합의 기대 안해"
-일단 화웨이 제재 문제, 농산물 무역 등 작은 문제부터 풀어나갈 것이란 관측
Link: https://bit.ly/2ZgbVgI
● 5G 세계 최초, 우리나라에게 뺏긴 日...일본의 5G 준비 상황은?
-일본 정부는 주파수를 할당하며, 인구가 아닌 지역을 기준으로 5G 기지국 설치를 의무화
-NTT도코모 등 일본 통신사, 새로운 성장 동력 확보 위해 5G에 사활 걸어
Link: https://bit.ly/2YrCNcl
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 965 (0.9/3.5/3.4/32.9)
Micron: 52 (-1.4/2.9/18.2/47.6)
Intel: 233 (1.8/4.5/9.1/11.9)
Qualcomm: 91 (-0.3/0/-2.6/31.7)
Sony: 69 (-1.6/0.4/1.4/10.1)
Murata: 30 (-2/3.5/-6.3/-68.1)
TDK: 10 (-1.7/0.6/-7.3/5.7)
Sharp: 7 (-1.3/-1/11/23.9)
TSMC: 218 (0/0.8/4.8/15.7)
Largan: 18 (-1.2/1.6/0.6/30.8)
7월30일 IT 주요뉴스
● 삼성, 중저가폰 'ODM' 확대…국내 부품 생태계는 'OTL'
-지난해 윙텍에 이어 최근 중국 화친도 삼성전자 ODM 업체로 추가된 것으로 전해짐
-업계에서는 두 업체를 통해 위탁생산하는 물량이 연간 3000만대에서 4000만대에 이를 것으로 추산
Link: https://bit.ly/314HACi
● 2020년 아이폰 전기종 5G 지원
-궈밍치 TF 인터내셔널 애널리스트는 2020년 아이폰이 3종으로 출시되며, 모든 기종이 5G 네트워크를 지원할 것으로 예상
-2020년 안드로이드 진영의 5G 스마트폰 가격이 낮아지면서 경쟁이 더욱 심화될 것으로 예상되기 때문
Link: https://bit.ly/2K2gHZR
● "'메이트X' 좀 더 기다려야"…'갤폴드' 맞대결 언제?
-9월 유력하지만 이후 가능성도…'갤폴드'는 9월 셋째주 거론
-화웨이의 한 고위 관계자는 메이트X가 아직 시장 출시 준비가 되지 않았다고 언급
Link: https://bit.ly/2Yt3T2T
● 30일 다시 마주앉는 美·中…화웨이·농산물 '스몰딜'에 집중
-美 대선 앞두고 빅딜 쉽지 않아, 백악관도 "큰 합의 기대 안해"
-일단 화웨이 제재 문제, 농산물 무역 등 작은 문제부터 풀어나갈 것이란 관측
Link: https://bit.ly/2ZgbVgI
● 5G 세계 최초, 우리나라에게 뺏긴 日...일본의 5G 준비 상황은?
-일본 정부는 주파수를 할당하며, 인구가 아닌 지역을 기준으로 5G 기지국 설치를 의무화
-NTT도코모 등 일본 통신사, 새로운 성장 동력 확보 위해 5G에 사활 걸어
Link: https://bit.ly/2YrCNcl
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 965 (0.9/3.5/3.4/32.9)
Micron: 52 (-1.4/2.9/18.2/47.6)
Intel: 233 (1.8/4.5/9.1/11.9)
Qualcomm: 91 (-0.3/0/-2.6/31.7)
Sony: 69 (-1.6/0.4/1.4/10.1)
Murata: 30 (-2/3.5/-6.3/-68.1)
TDK: 10 (-1.7/0.6/-7.3/5.7)
Sharp: 7 (-1.3/-1/11/23.9)
TSMC: 218 (0/0.8/4.8/15.7)
Largan: 18 (-1.2/1.6/0.6/30.8)
Naver
[이슈분석] 삼성, 중저가폰 'ODM' 확대…국내 부품 생태계는 'OTL'
삼성전자가 스마트폰 직접 생산이 아닌 외주 방식인 제조업자개발생산(ODM)을 확대하고 있다. 중국 제조사가 제품 개발부터 생산, 부품 조달까지 전담하는 형태로, 원가경쟁력을 개선하기 위한 전략이다. 3억대 중반 수준
[한투증권 이동연] 화웨이 5G 스마트폰 사전 판매 개시로 중국 5G 관련주 상승 중
- 화웨이가 첫 5G 스마트폰 Mate 20 X의 사전 판매를 시작한다는 소식에 중국 5G 관련주 상승 중
- 당초 중국이 10월부터 5G 상용화에 돌입할 것이라는 전망이 우세했으나 Mate 20 X의 판매 개시일이 조기 확정되자 중국의 5G 상용화 시기가 앞당겨질 수 있다는 기대감이 반영된 결과. Mate 20 X는 8월 16일부터 정식 판매에 돌입할 예정
- Mate 20 X 판매가는 6,199위안으로 당초 예상(10,000위안)보다 저렴한 수준. Mate 20 X는 5G NSA와 SA 방식을 모두 지원한다는 점에서 기존 디바이스와 차별화
- 화웨이보다 먼저 사전 판매에 들어간 ZTE의 5G 스마트폰 Axon 10 Pro 5G 판매 가격도 4,999위안 수준에 불과해 예상보다 5G 스마트폰 가입자수가 빨리 늘어날 가능성이 있다고 판단됨
- 오늘 특히 광트랜시버 제조업체의 주가 상승폭이 상대적으로 큼(오후 3시 2분 기준 당일 주가 상승률: 중제기전 +9.29%, 광신과기+4.08%, CIG +4.07%). 중국 대표 셀타워 업체 차이나타워(+0.97%)와 통신장비 업체 ZTE(+0.21%) 주가도 상승 중. 중국 통신서비스 3사 중 차이나모바일(+0.37%)과 차이나텔레콤(+1.13%) 주가 흐름도 양호
- 시장에서는 화웨이의 5G 스마트폰이 사전 판매에 들어간 것이 5G 상용화 시기가 앞당겨질 수 있다는 시그널을 주고 있다고 해석하는 것으로 판단됨. 5G 조기 상용화는 5G 관련주에 긍정적이며 중국 5G 밸류체인 내에서 셀타워 업체(차이나타워)와 광트랜시버 제조업체(광신과기, 중제기전, CIG)에 대한 관심을 가질 필요가 있음
- 금일 발간한 <글로벌 5G: 셀타워도 챙겨보자!> 보고서 링크
https://file.truefriend.com/Storage/research/research02/20190730064847593_ko.pdf
★ 위 내용은 컴플라이언스 담당자의 결재가 완료된 것입니다.
- 화웨이가 첫 5G 스마트폰 Mate 20 X의 사전 판매를 시작한다는 소식에 중국 5G 관련주 상승 중
- 당초 중국이 10월부터 5G 상용화에 돌입할 것이라는 전망이 우세했으나 Mate 20 X의 판매 개시일이 조기 확정되자 중국의 5G 상용화 시기가 앞당겨질 수 있다는 기대감이 반영된 결과. Mate 20 X는 8월 16일부터 정식 판매에 돌입할 예정
- Mate 20 X 판매가는 6,199위안으로 당초 예상(10,000위안)보다 저렴한 수준. Mate 20 X는 5G NSA와 SA 방식을 모두 지원한다는 점에서 기존 디바이스와 차별화
- 화웨이보다 먼저 사전 판매에 들어간 ZTE의 5G 스마트폰 Axon 10 Pro 5G 판매 가격도 4,999위안 수준에 불과해 예상보다 5G 스마트폰 가입자수가 빨리 늘어날 가능성이 있다고 판단됨
- 오늘 특히 광트랜시버 제조업체의 주가 상승폭이 상대적으로 큼(오후 3시 2분 기준 당일 주가 상승률: 중제기전 +9.29%, 광신과기+4.08%, CIG +4.07%). 중국 대표 셀타워 업체 차이나타워(+0.97%)와 통신장비 업체 ZTE(+0.21%) 주가도 상승 중. 중국 통신서비스 3사 중 차이나모바일(+0.37%)과 차이나텔레콤(+1.13%) 주가 흐름도 양호
- 시장에서는 화웨이의 5G 스마트폰이 사전 판매에 들어간 것이 5G 상용화 시기가 앞당겨질 수 있다는 시그널을 주고 있다고 해석하는 것으로 판단됨. 5G 조기 상용화는 5G 관련주에 긍정적이며 중국 5G 밸류체인 내에서 셀타워 업체(차이나타워)와 광트랜시버 제조업체(광신과기, 중제기전, CIG)에 대한 관심을 가질 필요가 있음
- 금일 발간한 <글로벌 5G: 셀타워도 챙겨보자!> 보고서 링크
https://file.truefriend.com/Storage/research/research02/20190730064847593_ko.pdf
★ 위 내용은 컴플라이언스 담당자의 결재가 완료된 것입니다.
[한투증권 조철희] 애플(AAPL US): 기대 상회하는 CY2Q19 실적
● 매출액 538억달러(+1% YoY), EPS 2.18달러(-6.8% YoY)
● 컨센서스 대비 매출액은 0.7%, EPS는 3.8% 상회. 폐장후 주가 4.24% 상승중
● iPhone을 제외한 전 제품군에서 전년대비 매출액이 늘었음. 특히 서비스와 웨어러블 등에서의 매출액 증가가 눈에 띔
● iPhone 매출액은 260억달러로 전년대비 12% 감소. 지난분기에 전년대비 17% 줄어든 것에서는 다소 회복. 중국에서 할인판매 영향으로 판단. 6월만 놓고 보면 retail, online 스토어 판매가 YoY 증가한 것으로 언급
● 애플은 전사 실적에서 iPhone의 중요도가 낮아지고 있음. iPhone 매출액 비중은 48%로 2012년 이후 최저. iPhone의 부진에도 서비스 및 기타 디바이스의 실적 개선이 눈에 띔. 특히 서비스 부문은 수익성도 좋아 전사 실적 개선에 기여
● 컨퍼런스콜에서는 서비스 부문의 성장세에 대한 질문이 가장 많음. iPhone 재고에 대해서는 전통적으로 상반기에 채널 재고를 줄이는 계절성 있는데, 올해는 특히 중국을 포함한 전 지역에서 더 많이 줄였다고 밝힘
● 부문별 매출액
- iPhone 260억달러(-11.9% YoY)
- iPad 50억달러(+9.2% YoY)
- Mac PC 58억달러(+9.8% YoY)
- 서비스 115억달러(+12.3% YoY)
- 웨어러블 및 홈 악세서리 등 5.5억달러(+49.3% YoY)
● 지역별 매출액
- 미주 251억달러(+2.3% YoY)
- 유럽 119억달러(-1.4% YoY)
- 일본 41억달러(+4.7% YoY)
- 중국 포함 아시아 127억달러(+0.4% YoY)
● CY3Q19 가이던스 매출액은 610~640억달러(중간 값 625억달러 기준 +0.6% YoY). 블룸버그 컨센서스 대비 2.4% 상회. 서비스 및 기타 부문의 매출액 증가가 iPhone 부진을 상쇄할 것으로 전망
● 애플의 실적이 서비스 위주의 개선세를 보임. 금번 호실적 및 양호한 가이던스가 iPhone 관련 국내 애플 서플라이 체인 주가 센티에는 긍정적일 수 있음. 그러나 실적에 미치는 영향은 제한적
● 매출액 538억달러(+1% YoY), EPS 2.18달러(-6.8% YoY)
● 컨센서스 대비 매출액은 0.7%, EPS는 3.8% 상회. 폐장후 주가 4.24% 상승중
● iPhone을 제외한 전 제품군에서 전년대비 매출액이 늘었음. 특히 서비스와 웨어러블 등에서의 매출액 증가가 눈에 띔
● iPhone 매출액은 260억달러로 전년대비 12% 감소. 지난분기에 전년대비 17% 줄어든 것에서는 다소 회복. 중국에서 할인판매 영향으로 판단. 6월만 놓고 보면 retail, online 스토어 판매가 YoY 증가한 것으로 언급
● 애플은 전사 실적에서 iPhone의 중요도가 낮아지고 있음. iPhone 매출액 비중은 48%로 2012년 이후 최저. iPhone의 부진에도 서비스 및 기타 디바이스의 실적 개선이 눈에 띔. 특히 서비스 부문은 수익성도 좋아 전사 실적 개선에 기여
● 컨퍼런스콜에서는 서비스 부문의 성장세에 대한 질문이 가장 많음. iPhone 재고에 대해서는 전통적으로 상반기에 채널 재고를 줄이는 계절성 있는데, 올해는 특히 중국을 포함한 전 지역에서 더 많이 줄였다고 밝힘
● 부문별 매출액
- iPhone 260억달러(-11.9% YoY)
- iPad 50억달러(+9.2% YoY)
- Mac PC 58억달러(+9.8% YoY)
- 서비스 115억달러(+12.3% YoY)
- 웨어러블 및 홈 악세서리 등 5.5억달러(+49.3% YoY)
● 지역별 매출액
- 미주 251억달러(+2.3% YoY)
- 유럽 119억달러(-1.4% YoY)
- 일본 41억달러(+4.7% YoY)
- 중국 포함 아시아 127억달러(+0.4% YoY)
● CY3Q19 가이던스 매출액은 610~640억달러(중간 값 625억달러 기준 +0.6% YoY). 블룸버그 컨센서스 대비 2.4% 상회. 서비스 및 기타 부문의 매출액 증가가 iPhone 부진을 상쇄할 것으로 전망
● 애플의 실적이 서비스 위주의 개선세를 보임. 금번 호실적 및 양호한 가이던스가 iPhone 관련 국내 애플 서플라이 체인 주가 센티에는 긍정적일 수 있음. 그러나 실적에 미치는 영향은 제한적
[한투증권 전기전자/핸드셋 조철희]
8월1일 IT 주요뉴스
● 애플, 2020년형 아이폰에 TOF 카메라 채용
-TF 인터내셔널 증권 밍치 궈에 따르면 내년 하반기에 페이스ID 기능을 지닌 3개의 아이폰 모델을 내놓고 이중 2개 모델에 후방 TOF 카메라를 내장할 것
- 2020년 가을 5.4인치와 6.7인치 OLED 아이폰을 공개할 것으로 예상, 저가모델은 기존 화면크기와 동일한 6.1인치 OLED 디스플레이에 4G LTE 통신망을 지원
Link: https://bit.ly/2YwU3gl
● '갤럭시노트10 마케팅大戰' 나선 이통3사
-7일 뉴욕 공개 앞두고 '5G전쟁 3R', SKT·KT, 블루·레드 색상 내놔
-LGU+, 예약 알림신청땐 경품, 삼성, 전작 뛰어넘는 판매 기대
Link: https://bit.ly/2SVAg8W
● Global 5G phone shipments may reach 150-200 million units in 2020 (Digitimes)
-2020년에는 1.5~2억대 혹은 전체 시장 수요의 10%가 5G 폰이 될 것
-산업 관계자의 말에 따르면 TSMC는 5G 관련 스마트폰 생산 계획을 1.5~2억대에 맞춰 수립
Link: https://bit.ly/2OxZpbn
● 서울반도체, 영업익 62% 급감
-전년 동기와 비교해 매출은 2%, 영업이익은 62% 줄었음
-서울반도체는 3분기 매출 목표도 상반기와 동일한 2800억~3000억원으로 제시
Link: https://bit.ly/2K6UKsM
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 965 (2/2/4.2/35.1)
Micron: 50 (-5.4/-4.4/13.4/41.5)
Intel: 224 (-2.2/-2.3/4.2/7.7)
Qualcomm: 89 (-2.2/-1.3/-4.5/28.6)
Sony: 72 (5.3/5.4/4.7/15.8)
Murata: 30 (-0.1/0.9/-2.6/-67.6)
TDK: 10 (2/0.4/-1.1/9.7)
Sharp: 7 (0.9/-0.1/7.1/25.1)
TSMC: 216 (-0.2/-1.7/6.4/15.1)
Largan: 18 (3/0.6/7.5/32.2)
8월1일 IT 주요뉴스
● 애플, 2020년형 아이폰에 TOF 카메라 채용
-TF 인터내셔널 증권 밍치 궈에 따르면 내년 하반기에 페이스ID 기능을 지닌 3개의 아이폰 모델을 내놓고 이중 2개 모델에 후방 TOF 카메라를 내장할 것
- 2020년 가을 5.4인치와 6.7인치 OLED 아이폰을 공개할 것으로 예상, 저가모델은 기존 화면크기와 동일한 6.1인치 OLED 디스플레이에 4G LTE 통신망을 지원
Link: https://bit.ly/2YwU3gl
● '갤럭시노트10 마케팅大戰' 나선 이통3사
-7일 뉴욕 공개 앞두고 '5G전쟁 3R', SKT·KT, 블루·레드 색상 내놔
-LGU+, 예약 알림신청땐 경품, 삼성, 전작 뛰어넘는 판매 기대
Link: https://bit.ly/2SVAg8W
● Global 5G phone shipments may reach 150-200 million units in 2020 (Digitimes)
-2020년에는 1.5~2억대 혹은 전체 시장 수요의 10%가 5G 폰이 될 것
-산업 관계자의 말에 따르면 TSMC는 5G 관련 스마트폰 생산 계획을 1.5~2억대에 맞춰 수립
Link: https://bit.ly/2OxZpbn
● 서울반도체, 영업익 62% 급감
-전년 동기와 비교해 매출은 2%, 영업이익은 62% 줄었음
-서울반도체는 3분기 매출 목표도 상반기와 동일한 2800억~3000억원으로 제시
Link: https://bit.ly/2K6UKsM
해외 주요 IT기업 주가흐름
시총 십억달러(1D/1W/1M/YTD)
Apple: 965 (2/2/4.2/35.1)
Micron: 50 (-5.4/-4.4/13.4/41.5)
Intel: 224 (-2.2/-2.3/4.2/7.7)
Qualcomm: 89 (-2.2/-1.3/-4.5/28.6)
Sony: 72 (5.3/5.4/4.7/15.8)
Murata: 30 (-0.1/0.9/-2.6/-67.6)
TDK: 10 (2/0.4/-1.1/9.7)
Sharp: 7 (0.9/-0.1/7.1/25.1)
TSMC: 216 (-0.2/-1.7/6.4/15.1)
Largan: 18 (3/0.6/7.5/32.2)
inews24
애플, 2020년형 아이폰에 TOF 카메라 채용
[아이뉴스24 안희권 기자] 애플이 내년에 나올 2020년형 아이폰 신모델에 고품질의 3차원(3D) TOF(Time Of Flight) 카메라를 채용할 전망이다. 밍치 궈 TF인터내셔널증권 애널리스트는 투자 보고서에서 애플이 정확한 3차원 이미징 맵핑작업을 위해 아이폰에 TOF 카
[한투증권 조철희] Murata FY1Q19(6월 분기) review
● 매출액 3,576억엔(+3.5% YoY, -0.4% QoQ), 영업이익 626억엔(+24.2% YoY, +68.2% QoQ), 영업이익률 17.5%(+3.6%p YoY, +5.9%p QoQ)
● 양호한 실적. 컨센서스대비 매출액은 비슷하나, 영업이익은 19.5% 상회하며 잘 나옴. 하이엔드 제품 비중 증가와 비용 절감 노력 때문이라 밝힘
● 특이사항 1) MLCC 고객사(IT, 전장 모두) 재고조정 언급, 2) 스마트폰 관련 매출액(스마트폰MLCC, SAW등) 은 QoQ 증가, 자동차 전장은 감소, 3) 수주잔고는 QoQ로 줄었지만, 신규수주가 FY2Q18 이후 처음으로 증가, 4) 연초 제시한 FY2019 가이던스는 그대로 유지
● 제품별로 보면 Capacitors(MLCC등)는 유일하게 스마트폰 관련 MLCC 매출액은 QoQ로 늘었음. 다만 주요 고객사들의 재고조정이 금번 분기에도 지속돼 capacitor 매출액은 감소. 피에조 부품은 스마트폰용 SAW필터 매출 증가해 매출액 QoQ 4.8% 증가
● Application으로 보면 Communication(통신) 매출액이 1,639억엔(+4.1% YoY, +6.0% QoQ)로 가장 양호. MLCC와 SAW필터 등이 좋았음. 다만 자동차 전장용 MLCC는 재고조정이 이뤄지면 QoQ 2.4% 감소
● 제품별
- Capacitors(MLCC 등) 1,377억엔(+8.9% YoY, -3.2% QoQ)
- 피에조 부품 314억엔(-17.4% YoY, +4.8% QoQ)
- 기타 부품 924억엔(-1.5% YoY, +1.6% QoQ)
- 모듈 952억엔(+10.1% YoY, +0.2% QoQ)
● Application별
- AV 169억엔(-2.5% YoY, +12% QoQ)
- Communication 1,639억엔(+4.1% YoY, +6.0% QoQ)
- 자동차전장 668억엔(+12.1% YoY, -2.4% QoQ)
- 가전 및 기타 506억엔(-6.4% YoY, -16.4% QoQ)
● 매출액 3,576억엔(+3.5% YoY, -0.4% QoQ), 영업이익 626억엔(+24.2% YoY, +68.2% QoQ), 영업이익률 17.5%(+3.6%p YoY, +5.9%p QoQ)
● 양호한 실적. 컨센서스대비 매출액은 비슷하나, 영업이익은 19.5% 상회하며 잘 나옴. 하이엔드 제품 비중 증가와 비용 절감 노력 때문이라 밝힘
● 특이사항 1) MLCC 고객사(IT, 전장 모두) 재고조정 언급, 2) 스마트폰 관련 매출액(스마트폰MLCC, SAW등) 은 QoQ 증가, 자동차 전장은 감소, 3) 수주잔고는 QoQ로 줄었지만, 신규수주가 FY2Q18 이후 처음으로 증가, 4) 연초 제시한 FY2019 가이던스는 그대로 유지
● 제품별로 보면 Capacitors(MLCC등)는 유일하게 스마트폰 관련 MLCC 매출액은 QoQ로 늘었음. 다만 주요 고객사들의 재고조정이 금번 분기에도 지속돼 capacitor 매출액은 감소. 피에조 부품은 스마트폰용 SAW필터 매출 증가해 매출액 QoQ 4.8% 증가
● Application으로 보면 Communication(통신) 매출액이 1,639억엔(+4.1% YoY, +6.0% QoQ)로 가장 양호. MLCC와 SAW필터 등이 좋았음. 다만 자동차 전장용 MLCC는 재고조정이 이뤄지면 QoQ 2.4% 감소
● 제품별
- Capacitors(MLCC 등) 1,377억엔(+8.9% YoY, -3.2% QoQ)
- 피에조 부품 314억엔(-17.4% YoY, +4.8% QoQ)
- 기타 부품 924억엔(-1.5% YoY, +1.6% QoQ)
- 모듈 952억엔(+10.1% YoY, +0.2% QoQ)
● Application별
- AV 169억엔(-2.5% YoY, +12% QoQ)
- Communication 1,639억엔(+4.1% YoY, +6.0% QoQ)
- 자동차전장 668억엔(+12.1% YoY, -2.4% QoQ)
- 가전 및 기타 506억엔(-6.4% YoY, -16.4% QoQ)