Forwarded from 케이프 리서치안내 by JJ
[리딩투자증권 신지훈]
■ 미래컴퍼니(049950)-탐방노트
기업개요
동사는 디스플레이 및 반도체 장비, 수술로봇, 센서 총 3가지 사업을 영위 중이다. 장비사업이 매출의 70% 이상 차지하고 있고 엣지그라인더와 프로파일러를 주력을 생산하고 있다. 수술로봇 사업은 2007년 복강경 수술로봇 개발을 시작해 현재는 국내외 판매를 진행 중이다. 센서 사업은 ToF 3D 센서를 인더스트리향으로 진입을 준비 중이다.
체크포인트
1) 디스플레이 그라인더 & 검사장비
동사는 디스플레이 패널 원장을 디바이스 사이즈로 자르고 난 후 고르지 않은 단면을 다이아몬드 휠을 이용해 그라인딩 하는 장비를 생산하고 있다. 그라인딩을 통해 패널의 강성을 1.5배 가량 높혀주기에 후공정에서 필수로 사용이 되고 있다. 또 노치 디자인 등 패널모양이 다양해 지면서 고도화된 장비 수요가 늘어나고 있어 프로파일러라는 장비를 개발해 신규투자 및 보완투자 시 수주를 받고 있다.
2) 반도체 주력 공정 장비 신규 진출
그 동안 반도체 공정 내 물류나 패킹 관련 장비들을 생산해오다 2019년 대형고객사의 의뢰를 받아 주요 공정 장비를 개발했다. 현재 고객사 내 테스트 진행 중으로 향 후 양산 라인 채택 기대감과 국산화로 인해 의미 있는 수주를 가능성 등이 주가 상승의 트리거로 작용할 것이다.
3) 복강경 수술 로봇의 미래
다빈치가 사실상 독점 하고 있는 글로벌 수술 로봇 시장에서 동사의 복강경 수술 로봇이 국내를 시작으로 해외시장까지 판매 확대를 진행 중이다. 높은 수술 로봇 시장의 성장성에 맞춰 동사 로봇의 판매량도 차차 증가할 것으로 기대된다.
4) 디스플레이에서 반도체 장비주로 Valuation 이동에 관심 필요
현재까지 매출의 70% 이상이 디스플레이 장비에서 발생하고 있으나 향후 증가 할 반도체 장비의 매출 증가에 맞춰 Valuation 이동이 나타날 것으로 예상된다.
보고서 링크: https://bit.ly/3lP6XT3
(당사 컴플라이언스 결재를 받았습니다.)
리딩투자증권 리서치센터 텔레그램: https://news.1rj.ru/str/leadingR
■ 미래컴퍼니(049950)-탐방노트
기업개요
동사는 디스플레이 및 반도체 장비, 수술로봇, 센서 총 3가지 사업을 영위 중이다. 장비사업이 매출의 70% 이상 차지하고 있고 엣지그라인더와 프로파일러를 주력을 생산하고 있다. 수술로봇 사업은 2007년 복강경 수술로봇 개발을 시작해 현재는 국내외 판매를 진행 중이다. 센서 사업은 ToF 3D 센서를 인더스트리향으로 진입을 준비 중이다.
체크포인트
1) 디스플레이 그라인더 & 검사장비
동사는 디스플레이 패널 원장을 디바이스 사이즈로 자르고 난 후 고르지 않은 단면을 다이아몬드 휠을 이용해 그라인딩 하는 장비를 생산하고 있다. 그라인딩을 통해 패널의 강성을 1.5배 가량 높혀주기에 후공정에서 필수로 사용이 되고 있다. 또 노치 디자인 등 패널모양이 다양해 지면서 고도화된 장비 수요가 늘어나고 있어 프로파일러라는 장비를 개발해 신규투자 및 보완투자 시 수주를 받고 있다.
2) 반도체 주력 공정 장비 신규 진출
그 동안 반도체 공정 내 물류나 패킹 관련 장비들을 생산해오다 2019년 대형고객사의 의뢰를 받아 주요 공정 장비를 개발했다. 현재 고객사 내 테스트 진행 중으로 향 후 양산 라인 채택 기대감과 국산화로 인해 의미 있는 수주를 가능성 등이 주가 상승의 트리거로 작용할 것이다.
3) 복강경 수술 로봇의 미래
다빈치가 사실상 독점 하고 있는 글로벌 수술 로봇 시장에서 동사의 복강경 수술 로봇이 국내를 시작으로 해외시장까지 판매 확대를 진행 중이다. 높은 수술 로봇 시장의 성장성에 맞춰 동사 로봇의 판매량도 차차 증가할 것으로 기대된다.
4) 디스플레이에서 반도체 장비주로 Valuation 이동에 관심 필요
현재까지 매출의 70% 이상이 디스플레이 장비에서 발생하고 있으나 향후 증가 할 반도체 장비의 매출 증가에 맞춰 Valuation 이동이 나타날 것으로 예상된다.
보고서 링크: https://bit.ly/3lP6XT3
(당사 컴플라이언스 결재를 받았습니다.)
리딩투자증권 리서치센터 텔레그램: https://news.1rj.ru/str/leadingR
Forwarded from 신한 리서치
[신한 엔터/레저/화장품 성준원, 이해니]
■ 호텔신라; 실적 개선 흐름 기대(2분기 실적이 바닥이었다!)
▶ 3Q20 연결 영업이익 -215억원 추정: 서울 시내점 매출 성장세에 주목
- 사업부별 OP: 국내 시내점 37억원, 국내 공항점 -68억원, 해외 공항점 -87억원, 호텔 -72억원, 생활레저 -25억원 추정
- 3분기 서울 장충 시내점 매출액 YoY 소폭 성장. 출입국자 90%넘게 급감해도 대형 보따리상 매출액 극적으로 성장한 덕분
- 5월부터 시작된 3자 반송(Air Cargo) 매출도 기존 예상보다 훨씬 높았음
- 중국의 명절(9월 중추절, 10월 국경절, 11월 광군제, 12월 쇼핑 시즌) 효과도 기대
▶ 2020년 적자폭 축소, 2021년 실적 개선 기대
- 2020년 영업이익은 -1,596억원 추정. 시내점 실적 개선, 3자 반송 실적 반영, 공항점 비용 감소 덕분
- 2021년 영업이익은 1,715억원 예상. 보따리상 매출은 꾸준히 성장, 임차료/판관비 감소 효과 추정
- 분기별 OP(% YoY) 3Q20 -215억원, 4Q20 -78억원, 1Q21 -5억원, 2Q21 380억원 전망
▶ 목표주가 100,000원, 투자의견 ‘매수’ 유지
- 실적의 바닥 구간을 지나 주가도 저점을 확인하고 반등하는 중. 지금부터 점진적인 상승세 기대
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=280010
위 내용은 2020년 10월 14일 07시 50분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
■ 호텔신라; 실적 개선 흐름 기대(2분기 실적이 바닥이었다!)
▶ 3Q20 연결 영업이익 -215억원 추정: 서울 시내점 매출 성장세에 주목
- 사업부별 OP: 국내 시내점 37억원, 국내 공항점 -68억원, 해외 공항점 -87억원, 호텔 -72억원, 생활레저 -25억원 추정
- 3분기 서울 장충 시내점 매출액 YoY 소폭 성장. 출입국자 90%넘게 급감해도 대형 보따리상 매출액 극적으로 성장한 덕분
- 5월부터 시작된 3자 반송(Air Cargo) 매출도 기존 예상보다 훨씬 높았음
- 중국의 명절(9월 중추절, 10월 국경절, 11월 광군제, 12월 쇼핑 시즌) 효과도 기대
▶ 2020년 적자폭 축소, 2021년 실적 개선 기대
- 2020년 영업이익은 -1,596억원 추정. 시내점 실적 개선, 3자 반송 실적 반영, 공항점 비용 감소 덕분
- 2021년 영업이익은 1,715억원 예상. 보따리상 매출은 꾸준히 성장, 임차료/판관비 감소 효과 추정
- 분기별 OP(% YoY) 3Q20 -215억원, 4Q20 -78억원, 1Q21 -5억원, 2Q21 380억원 전망
▶ 목표주가 100,000원, 투자의견 ‘매수’ 유지
- 실적의 바닥 구간을 지나 주가도 저점을 확인하고 반등하는 중. 지금부터 점진적인 상승세 기대
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhaninvest.com/board/message/file.do?attachmentId=280010
위 내용은 2020년 10월 14일 07시 50분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
가치투자클럽
[단독]SK텔레콤, 모빌리티 사업 물적분할...모빌리티 사업 본격화 출처 : 서울경제 | 네이버 http://naver.me/xdnSUM6N
요새 성장사업 물적분할하면 주가 빠지네요
10월 14일 시간외 특징주
https://cafe.naver.com/stockhunters/35260
10월 14일 52주 신고가 및 급등락주
https://cafe.naver.com/stockhunters/35248
https://cafe.naver.com/stockhunters/35260
10월 14일 52주 신고가 및 급등락주
https://cafe.naver.com/stockhunters/35248