[미래에셋증권 Global Tech 류영호] Daily Brief
주요 이슈 및 뉴스 (01/20)
텔레그램: https://news.1rj.ru/str/globaltech05

인텔, ASML의 차세대 High-NA EUV 장비 최초로 2025년부터 18A공정에 투입
https://bit.ly/3Aj3mVx

펫 겔싱어, 미국/EU에 자국 내 반도체 생산 보조금 지원 법안 통과 촉구
https://bloom.bg/3AeseOn

애플 공급 업체, 1월부터 iPhone SE3 용 디스플레이 생산 예정, 4~5월 출시 전망
https://bit.ly/357uYl6

일리노이 주 상원, 애플/구글 외부 결제 허용 강제 법안 제출
https://bit.ly/3GRMqrW

AMD RX 6X50XT GPU, 2Q22 출시 전망
https://bit.ly/3fMoH01

AMD, Radeon RX 6500XT/Radeon Pro 발표
https://bit.ly/3rRFK6T

마이크론 새로운 팹 후보지로 텍사스 오스틴 거론
https://bit.ly/3tEHdji

감사합니다

얼마전 인텔이 채굴시장에 진입한다는 이야기가 있었는데요. 첫번째 고객이 나왔습니다. 곧 SPAC을 통해 상장 예정인 채굴기업 GRIID 입니다. 인텔은 채굴용 ASIC Bonanza Mine을 25년까지 납품 예정입니다. Bonanza Mine은 저전력 비트코인 채굴용 칩으로 ISSCC 컨퍼런스에서 세부 스펙이 공개될 예정입니다

https://www.tomshardware.com/amp/news/intels-bitcoin-mining-bonanza-chip-bags-its-first-big-customer

[미래에셋증권 Global Tech 류영호, 임도영]
주요 이슈 및 뉴스 (01/20)
텔레그램: https://news.1rj.ru/str/globaltech05

인텔, 21일(금)에 오하이오주 반도체 공장 설립 계획 발표 예정
https://bloom.bg/353qQCt

인텔, 아일랜드 Fab 34에 장비 설치 시작/예정대로 23년부터 가동 전망
https://bit.ly/3If9gdc

iPhone 14 디스플레이도 곡선이 아닌 평면 전망
https://bit.ly/3fGG2aO

Epic Games, 9월 법원의 애플 반독점 판결에 대해 항소 제기
https://bloom.bg/3tHjaQN

엔비디아 RTX 4080/4090 9월 출시/칩렛 기반 Hopper는 24년으로 연기 전망
https://bit.ly/3GSZtcr

엔비디아, AI 엔터프라이즈 1.1 공개/VM웨어 V스피어 위드 탄주에 대한 제작 지원 추가
https://bit.ly/3nJWThp

AMD Navi 24는 주로 램브란트 APU 탑재 노트북용
https://bit.ly/3H3CJ9X

러시아 중앙은행, GPU채굴과 암호화폐 사용 금지 가능성 발표
https://bit.ly/3rzUAyw

빅테크 대상 독점금지 법안, 미 상원 법사위원회 통과로 상원 전체 표결 예정
https://bloom.bg/3fJsf3l

미국, 반도체 업계에 러시아의 우크라이나 침공 시 수출 통제 조치 가능성, 준비 통보
https://bit.ly/3tLR8DJ

감사합니다

이번 AMD RX6500XT의 긍정적인 리뷰를 찾아보기 힘드네요ㅠㅠ 인텔 ARC GPU가 $200정도에 조금만 좋은 성능으로 나온다면 생각보다 시장반응은 좋을 것으로 예상됩니다

https://www.theverge.com/platform/amp/22892273/amd-radeon-rx-6500-xt-meta-review-gpu-graphics-card

[미래에셋증권 Global Tech 류영호,임도영]
주요 이슈 및 뉴스 (01/25)
텔레그램: https://news.1rj.ru/str/globaltech05

네덜란드 규제 기관, 애플 데이트앱 외부 결제 방안 불충분/이행 시까지 매주 500만 유로 벌금 부과
https://bloom.bg/3rJ7P01

BOE, 내년 iPhone15 Pro용 OLED 패널 공급 계획
https://bit.ly/3u0HWLN

신형 iMac Pro, M1 Max이상의 12코어 CPU 구성 M1칩 탑재 전망
https://bit.ly/3rMbkmr

애플, 가을에 iPhone14/MacBook Pro/iMac/M2 iPad Pro등 역대 최대 규모 신제품 출시 전망
https://bloom.bg/3qXQf9q

애플 자율주행 수석 엔지니어 Joe Bass, Meta로 이직
https://bit.ly/3KFuvH7

1월부터 GPU 소매 가격 하락세/ABF 공급 증가로 하반기부터 GPU부족 완화 전망
https://bit.ly/3rPJiGu

AMD Radeon GPU, 하반기에 출하량 두 자릿수 이상 급증 전망
https://bit.ly/3590xuH

TSMC, 대만에 첨단 패키징 공장 증설 전망
https://bit.ly/3Iw1pIk

도시바, 일본 지진 후 공장 폐쇄로 차량/산업기계용 시스템LSI 생산 차질
https://bit.ly/3Aw7cuQ

감사합니다

에릭슨, 유럽에서 화웨이 장비 사용을 금지하면서 중국에서도 에릭슨 사용이 금지되어 그동안 고생을 했는데 미국을 포함한 유럽과 같은 다른 국가들의 투자 확대로 긍정적인 실적과 전망을 제시 하였습니다. 주가도 긍정적입니다

중국 매출감소 영향은 다음 분기까지 계속 될것으로 전망하는데 이미 매출 비중이 11% 이상에서 1-3%까지 줄었기 때문에 더이상 큰 의미는 없을 것으로 예상됩니다.

https://www.reuters.com/business/media-telecom/ericsson-profit-beats-more-countries-roll-out-5g-2022-01-25/

지난 여름이후 처음으로 이더리움 가격 하락과 함께 GPU가격이 하락세로 전환되었습니다. 그런데 아직도 비싸네요…

엔비디아가 ARM 인수 포기를 준비하고 있다 기사입니다. 최근 ARM의 대중화, 정치적 이슈등 인수가 거의 불가능해 보이긴 했습니다. ARM은 IPO로 방향을 잡을 것 같네요.

https://www.bloomberg.com/news/articles/2022-01-25/nvidia-is-said-to-quietly-prepare-to-abandon-takeover-of-arm?sref=U8EKUzyg

https://www.cnbc.com/amp/2022/01/25/nvidia-preparing-to-abandon-arm-takeover-bloomberg-reports.html

[글로벌 소프트웨어] 실적 간단 리뷰
미래에셋증권 김수진
(텔레그램: https://news.1rj.ru/str/mdkimsoojin)

마이크로소프트(MSFT US) (시간외 +1%로 반등)
- 어닝 서프라이즈, 가이던스도 예상 상회
- 그러나 클라우드 컴퓨팅 사업부 Azure 성장률 46%로 둔화되며 발표 직후 시간외 주가 하락: 다만 전망치 부합하는 수준
- 클라우드 컴퓨팅 사업부의 소폭 성장 둔화 예견됐지만, 기대감 상회하지 못했다는 센티멘트 반영된 것으로 해석
- 따라서, 전체적인 실적 자체 호조 지속되므로 크게 우려할 수준은 아니라고 판단
- 컨콜에서 윈도우 액티브 유저 14억명이라고 발표(원래 공시 안함)

실적 예상 상회
- 매출 517억달러(+20% YoY, 전망치 508.8억달러 상회)
- Non-GAAP EPS 2.48달러(+22% YoY, 전망치 2.31달러 상회)
- Unearned revenue 367.7억달러(전망치 369억달러 하회)
- remaining performance obligation(신규수주+수주잔고) +45% YoY로 2017년 이후 처음으로 +50% YoY 하회
- 윈도우 유저 14억명, 오피스 유저 3억명, 팀스 MAU 2.7억명
- 마이크로소프트 클라우드 매출 221억달러(+32% YoY)
- 환율 효과 -1%~+1% 정도 반영

사업부문별
* (인텔리전트 클라우드): 성장 둔화
- 애저 사업부 매출 성장률 +46% YoY(-4%pt QoQ, 전망치 부합)
- 서버 제품 매출 성장률도 +6% YoY(-6%pt QoQ)

*(More Personal Computing): 반면 윈도우, 서피스, 게이밍 사업부는 호조
- 윈도우 OEM 매출 증가율 +25% YoY(+15%pt QoQ)
: PC 출하량 둔화에도 윈도우 사업부 호조
- 게이밍 매출 증가율 +10% YoY(+10%pt QoQ)

가이던스
- 매출 485~493억달러(전망치 482억달러 상회)

자세한 내용은 보고서로 말씀드리겠습니다.
감사합니다.

[미래에셋증권 Global Tech 류영호,임도영]
주요 이슈 및 뉴스 (01/26)
텔레그램: https://news.1rj.ru/str/globaltech05

인텔, 20A 이하 노드를 위한 적층형 포크시트 트랜지스터 특허 공개
https://bit.ly/3KHjKUD

메타, 엔비디아와 대규모 AI 연구 슈퍼컴퓨터 개발 협력
https://bit.ly/3nVPTOA

애플, 로클리 포토닉스와 광자 기반 측정센서 개발/향후 애플워치에 혈압측정 기능 추가 가능성
https://bit.ly/3IEu4Lt

퀄컴, AR/VR 소프트웨어 개발 기업 ‘Augmented Pixels’ 인수
https://bit.ly/3Ix0g3e

엔비디아, ARM 인수 철회 전망
https://cnb.cx/3rThaCi

대만, 반도체 제조 주도권 강화를 위해 글로벌 반도체 장비 업체 투자 유치 인센티브 제공
https://bloom.bg/3H36Ca4

백악관, 반도체 공급 부족 최소 올해 하반기까지 지속될 것
https://bloom.bg/3fTWCUS

인도, iOS/Android와 경쟁하기 위한 자체 운영체제 개발 계획
https://bit.ly/3o0Pw5s

시안 봉쇄 해제, 마이크론/삼성전자 등 현지 반도체 공장 정상화
https://bit.ly/3rKBo18

감사합니다

보고서 링크: https://bit.ly/3rXWFER

[미래에셋증권 Global Tech 류영호,임도영]
주요 이슈 및 뉴스 (01/27)
텔레그램: https://news.1rj.ru/str/globaltech05

애플, 4Q21 중국 스마트폰 시장 점유율 23%로 6년만에 1위 기록
https://bloom.bg/3rWD5IL

애플, 25일에 시작된 iCloud 서비스 중단 문제 지속
https://bit.ly/3fY9zx1

EU 반독점 규제 당국, 엔비디아-ARM 조사 결과 5월 25일 발표 예정
https://reut.rs/3IH4Hsa

엔비디아 RTX 4090 3Q22 출시 전망, 최대 2.5GHz/TGP 600W
https://bit.ly/3o0OYMK

인텔, 12억 달러 EU 반독점 벌금에 대한 항소에서 승소
https://bit.ly/3r1BthU

인텔 ARC GPU, 삼성전자 16Gbps GDDR6 탑재
https://bit.ly/3G10spH

AMD 프로세서, Windows 10/11에서 fTPM 활성화 시 게임에서 성능 저하
https://bit.ly/32ynJ4C

스팀 덱, 2월 25일 공식 출시
https://bit.ly/3IDE87p

감사합니다

삼성전자 4Q21 경영실적
컨퍼런스콜 Note
[미래에셋증권 반도체 김영건]

※ 5-points 요약

1. 서버수요 강세 언급 되었으나, 구체적인 포인트는 없음. 모바일 비수기 및 중화권 세트업체의 재고조정 진행될 것으로 전망(LSI 언급).

2. 대외적 불확실성으로 22년 연간 Bit 가이던스는 미제시

3. 중장기 수요 B/G 고려시 당사의 투자는 크지 않은 수준(= 당사 현재 설비투자 기조가 과하다고 판단하지 않음)

4. 클린룸 관점에서 22년 DRAM 수요 대응에 문제없음

5. 파운드리 선단공정 초기 램프업이 계획 대비 지연된 부분은 있으나, 선단공정 수율 조기확보에 주력

Note 첨부: https://bit.ly/3H748HW
IR 자료: https://bit.ly/3Hlv1rT

감사합니다.

애플, 아이폰을 결제 단말기로 사용하는 신규 iOS 업데이트 개발 중

https://9to5mac.com/2022/01/26/apple-developing-new-ios-feature-that-allows-iphones-to-accept-nfc-payments-with-tap-to-pay/amp/

보고서링크: https://bit.ly/3o5RYYf

오…인텔 거짓말은 아니네요!!!
근데 전성비는 음…

https://www.macrumors.com/2022/01/26/intel-core-i9-12th-gen-vs-m1-max-benchmarks/

[미래에셋증권 Global Tech 류영호]

텔레그램: https://news.1rj.ru/str/globaltech05

▶ STMicro (STM US) 4Q21 Review Brief
- 4분기 매출액 35.6억달러 (+11.3% YoY), EPS $0.82 시장예상 상회
- 전장 부분 수요 강세를 기반으로 기대 이상의 실적 기록
- 1분기 매출액 가이던스 35억달러
- 2022년 34-36억달러 투자 예정(2021년 18억달러 대비 약 2배)
- 2022년 투자에 첫 12인치 라인 포함
- 2022년 매출액 가이던스 148-153억달러 기대 (전년대비 약20% 성장)

IR자료: https://investors.st.com/sites/st-micro/files/st-micro/quarterly-results/2021/Q4%20%20FY21%20Presentation.pdf

* 이미 1월 7일 이미 잠정 실적을 발표 했으나 전반적인 수요 강세 및 긍정적인 2022년 매출 전망으로 시간외 주가 강세

* 텍사스 인스트루먼트 제외한 On Semi에 이어 STMicro로 12인치 생산 라인 도입. 아날로그 업체들의 생산 라인 변화를 주목해 볼 필요가 있음

감사합니다