▶️ 대우건설, 4Q20 실적
http://bit.ly/36iVaHj
> 매출액: 2.29조원(yoy -0.8%)(컨센 2.22조원, +3.3%)
> 영업이익: 2,533억원(yoy +465.4%)(컨센 1,155억원, +119.3%)
> 순이익: 1,123억원(yoy +417.5%)(컨센 712억원, +57.7%)
> 어닝 서프라이즈 입니다. 믿기 힘든 숫자네요. 내용 확인이 필요합니다.
# 전망 공시
http://bit.ly/3t50rfl
http://bit.ly/36iVaHj
> 매출액: 2.29조원(yoy -0.8%)(컨센 2.22조원, +3.3%)
> 영업이익: 2,533억원(yoy +465.4%)(컨센 1,155억원, +119.3%)
> 순이익: 1,123억원(yoy +417.5%)(컨센 712억원, +57.7%)
> 어닝 서프라이즈 입니다. 믿기 힘든 숫자네요. 내용 확인이 필요합니다.
# 전망 공시
http://bit.ly/3t50rfl
▶️ 자이에스앤디, 4Q20 실적
http://bit.ly/3tdtw8q
> 매출액: 1,215억원(yoy +50.7%)(컨센 1,159억원, +4.8%)
> 영업이익: 104억원(yoy +88.9%)(컨센 92억원, +13.6%)
> 순이익: 72억원(yoy +95.9%)(컨센 70억원, +2.2%)
> 당사 추정치 부합
# 전망 공시
http://bit.ly/2Yld73r
http://bit.ly/3tdtw8q
> 매출액: 1,215억원(yoy +50.7%)(컨센 1,159억원, +4.8%)
> 영업이익: 104억원(yoy +88.9%)(컨센 92억원, +13.6%)
> 순이익: 72억원(yoy +95.9%)(컨센 70억원, +2.2%)
> 당사 추정치 부합
# 전망 공시
http://bit.ly/2Yld73r
▶️ 삼성엔지니어링, 4Q20 실적
http://bit.ly/3r2W6aH
> 매출액: 1.86조원(yoy +5.7%)(컨센 1,69조원, +9.5%)
> 영업이익: 797억원(yoy +19.5%)(컨센 818억원, -2.6%)
> 순이익: 479억원(yoy +1.5%)(컨센 610억원, -21.4%)
> 당사 추정치 상회
# 전망 공시
http://bit.ly/2KZmTVY
http://bit.ly/3r2W6aH
> 매출액: 1.86조원(yoy +5.7%)(컨센 1,69조원, +9.5%)
> 영업이익: 797억원(yoy +19.5%)(컨센 818억원, -2.6%)
> 순이익: 479억원(yoy +1.5%)(컨센 610억원, -21.4%)
> 당사 추정치 상회
# 전망 공시
http://bit.ly/2KZmTVY
[1/29 출근길 읽을거리 #1 /KTB 건설/대체투자 라진성 ☎️2184-2338]
▶️ 헤지펀드 무너뜨린 '개미의 반란', 월가 뒤흔든 '게임스톱'
- 개미와 공매도 전쟁, 美 헤지펀드 '완패'
- 금융지식·SNS로 무장한 개미, 공매도 비중 높은 기업 공략, 게임스톱 하루 새 133% 급등, 헤지펀드 올해 100조원 손실
http://bit.ly/3t4dBZZ
▶️ 헤지펀드 무너뜨린 '개미의 반란', 월가 뒤흔든 '게임스톱'
- 개미와 공매도 전쟁, 美 헤지펀드 '완패'
- 금융지식·SNS로 무장한 개미, 공매도 비중 높은 기업 공략, 게임스톱 하루 새 133% 급등, 헤지펀드 올해 100조원 손실
http://bit.ly/3t4dBZZ
hankyung.com
헤지펀드 무너뜨린 '개미의 반란'…월가 뒤흔든 '게임스톱'
헤지펀드 무너뜨린 '개미의 반란'…월가 뒤흔든 '게임스톱', 개미와 공매도 전쟁…美 헤지펀드 '완패' 금융지식·SNS로 무장한 개미 공매도 비중 높은 기업 공략 게임스톱 하루 새 133% 급등 헤지펀드 올해 100조원 손실
[1/29 출근길 읽을거리 #2 /KTB 건설/대체투자 라진성 ☎️2184-2338]
▶️ 테슬라가 경쟁사 맹추격에도 '눈 하나 꿈쩍않는' 이유는?
- 테슬라에 앞서 전기차 시장을 이끌었던 자동차업체들과 현재 테슬라와 경쟁을 벌이는 업체들이 해내지 못한 것을 테슬라만 유일하게 해낸 것이 있으니 그것은 바로 전기차용 급속 충전소
https://bit.ly/39rHGL9
▶️ 테슬라가 경쟁사 맹추격에도 '눈 하나 꿈쩍않는' 이유는?
- 테슬라에 앞서 전기차 시장을 이끌었던 자동차업체들과 현재 테슬라와 경쟁을 벌이는 업체들이 해내지 못한 것을 테슬라만 유일하게 해낸 것이 있으니 그것은 바로 전기차용 급속 충전소
https://bit.ly/39rHGL9
글로벌이코노믹
[글로벌-Biz 24] 테슬라가 경쟁사 맹추격에도 '눈 하나 꿈쩍않는' 이유는?
테슬라가 끊없이 질주하면서 글로벌 제조업 역사를 다시 쓰고 있고 테슬라를 경영하는 일론 머스크 최고경영자는 억만장자 역사를 다시 쓰고 있는 가운데 블룸버그통신의 최근 보도에 따르면 내년까지 전세계적으로 출시가 예정된 전기차는 무려 500종이 넘는다. 테슬라가 현재 세계 최대 전기차 제조업체로서 최고의 주...
[대우건설(047040)/BUY(유지)/TP 8,000원(유지) /KTB 건설/대체투자 라진성 ☎️2184-2338]
★ 4Q20 Review: 해외, 약점 아니고 강점이에요
▶️ 두 눈을 의심한 어닝 서프라이즈
- 4Q20 매출액 2.29조원(YoY -0.8%), 영업이익 2,533억원(YoY +465.4%)
- 매출액 감소 및 해외 현장 일회성 비용 반영에도 전 공종의 수익성 개선으로 어닝 서프라이즈 시현
▶️ 전통적인 주택 강자 & 약점이 강점으로 바뀌는 해외
- 2020년 주택공급 33,148세대(yoy +60.5%), 올해 목표는 34,791세대(yoy +5.0%)
- 최소 2.7조원, 4,104세대(yoy +256.8%) 규모의 자체사업 분양 예정. 향후 수익성 개선도 기대
- 해외 수주잔고의 체질개선: LNG 및 수의계약 등 수익성 높은 프로젝트의 수주잔고 비중 증가
- 이라크 Al Faw에서 추가적인 대규모 수주 기대(수의계약)
▶️ 밸류에이션 리레이팅 필요한 시점, 비중확대 유효. Top Pick 유지
- 착공기준 주택건축 수주잔고와 주택공급을 고려하면, 실적 턴어라운드 가시성 확대
- 베트남 개발사업 확대 추진도 긍정적
- 예상대로 실적 개선이 진행되면, 연말 매각에 대한 논의가 시작될 전망
♣️ 보고서 원문 및 Compliance Notice:<https://bit.ly/3clBplW>
★ 4Q20 Review: 해외, 약점 아니고 강점이에요
▶️ 두 눈을 의심한 어닝 서프라이즈
- 4Q20 매출액 2.29조원(YoY -0.8%), 영업이익 2,533억원(YoY +465.4%)
- 매출액 감소 및 해외 현장 일회성 비용 반영에도 전 공종의 수익성 개선으로 어닝 서프라이즈 시현
▶️ 전통적인 주택 강자 & 약점이 강점으로 바뀌는 해외
- 2020년 주택공급 33,148세대(yoy +60.5%), 올해 목표는 34,791세대(yoy +5.0%)
- 최소 2.7조원, 4,104세대(yoy +256.8%) 규모의 자체사업 분양 예정. 향후 수익성 개선도 기대
- 해외 수주잔고의 체질개선: LNG 및 수의계약 등 수익성 높은 프로젝트의 수주잔고 비중 증가
- 이라크 Al Faw에서 추가적인 대규모 수주 기대(수의계약)
▶️ 밸류에이션 리레이팅 필요한 시점, 비중확대 유효. Top Pick 유지
- 착공기준 주택건축 수주잔고와 주택공급을 고려하면, 실적 턴어라운드 가시성 확대
- 베트남 개발사업 확대 추진도 긍정적
- 예상대로 실적 개선이 진행되면, 연말 매각에 대한 논의가 시작될 전망
♣️ 보고서 원문 및 Compliance Notice:<https://bit.ly/3clBplW>
[삼성엔지니어링(028050)/BUY(유지)/TP 1.5만원(유지) /KTB 건설/대체투자 라진성 ☎️2184-2338]
★ 4Q20 Review: 결국엔 수주의 함수
▶️ 큰 이슈 없이 시장기대치에 부합한 양호한 실적
- 4Q20 매출액 1.86조원(YoY +5.7%), 영업이익 797억원(YoY +19.5%)
- 원화강세 및 판관비 기준 변경으로 원가율은 상승했지만, 매출 증가로 영업이익은 시장기대치 부합
▶️ 보수적인 수주 목표
- 올해 신규 수주 목표는 6.0조원(yoy -37.5%). 화공 3.5조원, 비화공 2.5조원
- 유가의 변동성 확대, COVID-19 장기화 등 불확실한 업황을 고려해 보수적인 가이던스 제시
- 입찰 가능한 프로젝트는 총 40조원. 현재 입찰에 참여 중이거나 결과를 대기 중인 프로젝트는 약 10억불 수준으로 수주 목표 초과 달성 가능성도 존재
▶️ 유가의 안정화 및 수주 목표 초과 달성에 대한 가시성 확대 필요
- 매출액 가이던스 6.8조원(yoy +1.1%), 영업이익 가이던스 3,900억원(yoy +11.1%) 제시
- 미래 전략 제시: FEED to EPC, 5·5·3 수행 혁신 등 인당 생산성 향상을 통한 수익성 개선 기대
- 수주잔고의 수익성에 대해서는 신뢰가 쌓이고 있는 반면, 보수적인 수주 목표 제시는 아쉬움
- 결국, 향후 주가는 유가의 방향성 및 해외 수주 여부에 달려있다는 판단
♣️ 보고서 원문 및 Compliance Notice:<https://bit.ly/3otoOzu>
★ 4Q20 Review: 결국엔 수주의 함수
▶️ 큰 이슈 없이 시장기대치에 부합한 양호한 실적
- 4Q20 매출액 1.86조원(YoY +5.7%), 영업이익 797억원(YoY +19.5%)
- 원화강세 및 판관비 기준 변경으로 원가율은 상승했지만, 매출 증가로 영업이익은 시장기대치 부합
▶️ 보수적인 수주 목표
- 올해 신규 수주 목표는 6.0조원(yoy -37.5%). 화공 3.5조원, 비화공 2.5조원
- 유가의 변동성 확대, COVID-19 장기화 등 불확실한 업황을 고려해 보수적인 가이던스 제시
- 입찰 가능한 프로젝트는 총 40조원. 현재 입찰에 참여 중이거나 결과를 대기 중인 프로젝트는 약 10억불 수준으로 수주 목표 초과 달성 가능성도 존재
▶️ 유가의 안정화 및 수주 목표 초과 달성에 대한 가시성 확대 필요
- 매출액 가이던스 6.8조원(yoy +1.1%), 영업이익 가이던스 3,900억원(yoy +11.1%) 제시
- 미래 전략 제시: FEED to EPC, 5·5·3 수행 혁신 등 인당 생산성 향상을 통한 수익성 개선 기대
- 수주잔고의 수익성에 대해서는 신뢰가 쌓이고 있는 반면, 보수적인 수주 목표 제시는 아쉬움
- 결국, 향후 주가는 유가의 방향성 및 해외 수주 여부에 달려있다는 판단
♣️ 보고서 원문 및 Compliance Notice:<https://bit.ly/3otoOzu>
[KTB 건설/대체투자 라진성 ☎️2184-2338]
▶️ 서울 등 주택공급대책 이르면 다음 주 나온다, "2월5일 유력"
- 명목상 그린벨트 해제·금융부담 덜어낸 공공자가 등 '특단대책' 주목, 민관협력 속 '패스트트랙' 강조한 변창흠, 민간분양 확대책 '관심'
http://bit.ly/2NNeHsT
▶️ 서울 등 주택공급대책 이르면 다음 주 나온다, "2월5일 유력"
- 명목상 그린벨트 해제·금융부담 덜어낸 공공자가 등 '특단대책' 주목, 민관협력 속 '패스트트랙' 강조한 변창흠, 민간분양 확대책 '관심'
http://bit.ly/2NNeHsT
뉴스1
서울 등 주택공급대책 이르면 다음 주 나온다…"2월5일 유력"
사실 앞에 겸손한 민영 종합 뉴스통신사 뉴스1