헥토파이낸셜

https://blog.naver.com/playerjs1/223302874232

🤖탐방봇 리서치노트 : AI가 촉발한 디자인하우스 붐

✅이번 싸이클의 핵심 : AI
- 이번 싸이클의 핵심은 ChatGPT가 촉발한 AI 투자
- 이에 우리나라가 가장 잘할 수 있는 HBM과 후공정 관련 기업이 4~7월 Outperform했고,
- 11~12월(or 현재진행형)에는 온디바이스 AI의 수혜를 받을 수 있는 IP 및 팹리스 기업이 수혜를 받음
- 결국 AI와 직접적으로 연관된 섹터부터 주가가 좋았던 것 같음
- 그렇다면 이제 어느 섹터가 주도주로 변화할까?

✅AI : 학습 → 추론으로의 변화
- 이제 AI는 학습을 넘어 추론의 영역으로 나아가고 있음
- 학습과 추론에서 가장 큰 차이는 바로 반도체의 종류와 구조
- 학습의 경우 일반 목적의 범용 GPU(주로 엔비디아)를 주요 프로세서로 사용하나,
- 추론은 TPU, FPGA, NPU 등 특수 목적에 맞게 제작된 전용 칩을 사용함
- 따라서 AI의 추론 기능에 ‘ASIC 칩(주문형반도체)’이 핵심으로 자리잡음
- ASIC칩은 특수 목적에 맞게 제작된 칩으로, AI를 서비스화하기 위해선 자기 서비스의 목적에 따라 추론 능력을 달리해야 하기 때문
- 독점적 시장인 학습과 달리 추론은 비독점적 시장으로 변모한다는 것임

✅ What is 디자인하우스?
- 그리고 비독점적 추론 시장에서 IP/팹리스 기업들은 크게 성장할 수밖에 없는 구조
- 각 기업에 알맞은 제각기의 ASIC을 설계하고자 하는 수요가 증가하기 때문
- 미국의 ARM이 고평가 논란에도 불구하고 최근 매우 좋은 주가 흐름을 보여준 이유라고 생각함
- 디자인하우스는 팹리스의 설계도면을 파운드리가 이해하기 쉽도록 수정하는 역할을 수행
- 여기에 팹리스의 설계도 일전 부분 담당하면서 디자인하우스의 역할이 점점 중요해질 수밖에 없는 이유
- 이미 TSMC 디자인하우스(GUC, 알칩 등)는 52주 신고가를 넘어 역대 신고가를 갱신 중

✅ 삼성 파운드리, 이번엔 믿어도 돼?
- 삼파가 매번 TSMC에게 밀렸던 것은 삼파의 수율이 매번 좋지 않았기 때문
- 그런데 최근 삼파 4나노 수율이 70% 중반대까지 올라오면서 80%대 초반인 TSMC와의 기술력 격차가 어느정도 좁혀진 상황
- 여기에다가 TSMC는 엔비디아 주문 소화하느라 미세공정 CAPA가 가득 찬 상황에,
- 삼파는 TSMC보다 웨이퍼 가격이 10% 가량 저렴하기에 글로벌 빅테크도 삼파가 충분히 매력적인 옵션이라 생각됨
- 반도체 업황 개선과 AI투자 가속화에 따라 삼파도 그 수혜를 볼 수밖에 없고, 이는 디자인하우스도 마찬가지

✅ 온디바이스 : IP/팹리스 다음엔 디자인하우스..?
- 최근의 주도 섹터는 분명히 온디바이스였음
- 삼성은 이번 S24에 ‘AI 라이브 통역 콜’ 기능을 포함할 계획
- 이어 애플도 온디바이스 'LLM in a Flash'라는 논문으로 시동 걸기 시작함
- 시장 조사 업체 카운터포인트에 따르면 2024년 AI 기반 스마트폰 출하량은 1억대 이상에 달할 것으로 추정
- 구글도 자사 스마트폰 픽셀 라인업에 온디바이스 작업에 효율적인 LLM '제미나이 나노'를 적용할 계획
- 이러한 온디바이스로 크게 상승한 IP/팹리스와 뺴놓을 수 없는 관계인 디자인하우스도 큰 수혜를 입을 전망

✅ 물 들어오는 디자인하우스
- 공통적으로 4분기 내 큰 폭의 실적개선을 이야기하고 있음
- 이는 단순히 한 기업이 변화하는 것이 아니라, 디자인하우스 섹터 전체에 물이 들어오는 것이라고 판단됨
- 이에 탐방봇 팀은 국내 디자인하우스를 집중해야 한다는 생각으로,
- 앞으로 에이디테크놀로지, 가온칩스, 에이직랜드에 대한 공부를 진행할 예정

이어서 2부

https://youtu.be/jnjAxThnFho?si=rllV1n1qI3ghrRH2

케어젠, 황반변성 치료제 'CG-P5' 미국 임상 1상 투약 개시
https://www.smarttoday.co.kr/news/articleView.html?idxno=40548

1. 돌파매매의 당위성
2. 돌파매매의 거장들
3. 리스크관리와 차트설정
4. 패턴을 이용한 매수법
5. 돌파매매 핵심 원칙
6. 자금관리와 손절

심플한 책 제목만큼 군더더기 없는 내용.

이 책의 가장 좋은점 중 하나는
기존 트레이딩 서적들이 말하는
'셋업'을 중점적으로 다루면서도
국내 사례들을 풍부하게 들었다는 점.

국장 트레이딩을 배우려는 사람들의 가려운 부분을 많이 긁어줬다는 점에서 좋았습니다.

#돌파매매전략

https://m.blog.naver.com/lhd1371/223304260919

금번 나온 돌파매매 전략을 보고 든 몇 가지 고민을 작성해보았습니다.

트레이딩에 대한 실무적인 난해함을 많이 줄여줄 수 있는 소중한 도서입니다.

https://blog.naver.com/omniknight41/223305109800

1호 STO 사업자 탄생…新 결제시장 열린다
금융감독원이 토큰증권 기반 조각투자(STO) 1호사를 인가하면서 새로운 결제시장도 열릴 것으로 전망된다.

열매컴퍼니는 헥토파이낸셜과 케이뱅크와 손잡았다. 열매컴퍼니의 고객이 STO 결제를 위해 헥토파이낸셜에 계좌를 요청하면 헥토파이낸셜이 휴대전화 번호 기반의 가상계좌를 지급한다.

https://zdnet.co.kr/view/?no=20231228083335

다들 올해 성과를 돌아보고 있을 것 같습니다.
그런 의미에서 개투로서의 벤치마크 안내드립니다

12월28일 09시54분 기준 YTD

코스피 17.16%
코스닥 26.32%

삼성전자 40.51%
SK하이닉스 86.00%
LG에너지솔루션 -3.10%
현대차 32.78%
기아 66.61%
셀트리온 18.94%