Нефть WTI, - краткое замечание:
Сегодняшний реверсал по резонансной репликации следует рассматривать как интригу, связанную с тем, какую сторону будут занимать участники рынка на и после сегодняшнего исполнения фронтального фьюче. Частенько, - но не всегда, - это растягивается на 3-5 торговых дней.
Сегодняшний реверсал по резонансной репликации следует рассматривать как интригу, связанную с тем, какую сторону будут занимать участники рынка на и после сегодняшнего исполнения фронтального фьюче. Частенько, - но не всегда, - это растягивается на 3-5 торговых дней.
RTS Index
Надо признать, - сегодняшний день для индекса РТС весьма примечательный. Два предыдущих реверсала (вчера и позавчера) сработали вниз. Сегодняшний реверсал, будучи производным от коллективного бессознательного (расчет по циклу биржевой психологии), предполагает поиск добротной поддержки (для жаждущих побычить), либо крепкого сопротивления (для желающих распродаться, а может и встать в шорт). Будущее находится в прямой зависимости от того, кто и что найдёт именно "сегодня-завтра" (пятница-понедельник).
Надо признать, - сегодняшний день для индекса РТС весьма примечательный. Два предыдущих реверсала (вчера и позавчера) сработали вниз. Сегодняшний реверсал, будучи производным от коллективного бессознательного (расчет по циклу биржевой психологии), предполагает поиск добротной поддержки (для жаждущих побычить), либо крепкого сопротивления (для желающих распродаться, а может и встать в шорт). Будущее находится в прямой зависимости от того, кто и что найдёт именно "сегодня-завтра" (пятница-понедельник).
Нефтяные опционы: Option & Future WTI (CL, NYMEX)
По итогам торгов в пятницу, 20 августа, выходит, что опционный рынок ушел на выходные с нейтральным мнением относительно начала будущей недели.
Прирост открытого интереса в пятницу оказался одинаковым и в опционах колл, и в опционах пут фронтальной серии.
В последующих активно торгуемых сериях ситуация схожая.
По итогам торгов в пятницу, 20 августа, выходит, что опционный рынок ушел на выходные с нейтральным мнением относительно начала будущей недели.
Прирост открытого интереса в пятницу оказался одинаковым и в опционах колл, и в опционах пут фронтальной серии.
В последующих активно торгуемых сериях ситуация схожая.
Sentiment по WTI (Crude Light, NYMEX) вблизи потенциальной зоны изменения настроений с медвежьих на бычьи.
Но, как и полагается, предугадать этот момент невозможно, - настроения могут измениться немедленно, а могут и оставаться в зоне разворота какое-то время, - навскидку, - скажем, ещё неделю, до экспирации фьючеров на нефть марки Брент.
PS. Собственно говоря, здесь наличествует два прямо противоположных сценария.
В одном нефть поведут от локального минимума на экспире Лайт к локальному максимуму на экспиру Брент, как это было месяц назад.
В другом, - понижательная тенденция сохранится, и экспира Брент пройдет на локальных минимумах.
Но, как и полагается, предугадать этот момент невозможно, - настроения могут измениться немедленно, а могут и оставаться в зоне разворота какое-то время, - навскидку, - скажем, ещё неделю, до экспирации фьючеров на нефть марки Брент.
PS. Собственно говоря, здесь наличествует два прямо противоположных сценария.
В одном нефть поведут от локального минимума на экспире Лайт к локальному максимуму на экспиру Брент, как это было месяц назад.
В другом, - понижательная тенденция сохранится, и экспира Брент пройдет на локальных минимумах.
В минувшую пятницу спред между Dated Brent (от которой считается по формулам цены по множеству марок на физическом рынке) и фиатной нефтью разъехался довольно сильно.
В силу этого два варианта: или физический рынок ускорит падение, или фиатный рынок откорректирует это расхождение подъемом цен.
В истории бывало и так, и эдак.
В силу этого два варианта: или физический рынок ускорит падение, или фиатный рынок откорректирует это расхождение подъемом цен.
В истории бывало и так, и эдак.
Нефть Brent: на повестке недели прохождение через сгусток реверсалов: 24, 25 и 26 августа.
По модели резонансной репликации базовый вариант тот, что представлен на втором чарте. В случае материализации сценария краха в понедельник-вторник схема инвертируется и тогда к исходу недели рынок будет не на лок-максимуме, а на лок-минимуме.
PS. По совокупности обстоятельств и видимых вариантов, на будущей недели ценник на нефть будет определяться раскладом сил и желаний крупнейших игроков на рынке нефти относительно очередной экспирации фьючеров на нефть марки Брент.
По модели резонансной репликации базовый вариант тот, что представлен на втором чарте. В случае материализации сценария краха в понедельник-вторник схема инвертируется и тогда к исходу недели рынок будет не на лок-максимуме, а на лок-минимуме.
PS. По совокупности обстоятельств и видимых вариантов, на будущей недели ценник на нефть будет определяться раскладом сил и желаний крупнейших игроков на рынке нефти относительно очередной экспирации фьючеров на нефть марки Брент.
S&P 500
Реверсал по резонансной репликации 19 августа сработал в полном соответствии с проектировкой по методу резонансной репликации.
Пока что нет никаких причин для того, чтобы разрушить устремления рынка достигнуть очередного максимума к исходу будущей недели.
PS. Модель не указывает на то, что рынок обязательно сделает новый максимум. Модель указывает только на превалирующую тенденцию. Поэтому по факту тут можно ожидать также и формирование "заходной" волны вниз.
Реверсал по резонансной репликации 19 августа сработал в полном соответствии с проектировкой по методу резонансной репликации.
Пока что нет никаких причин для того, чтобы разрушить устремления рынка достигнуть очередного максимума к исходу будущей недели.
PS. Модель не указывает на то, что рынок обязательно сделает новый максимум. Модель указывает только на превалирующую тенденцию. Поэтому по факту тут можно ожидать также и формирование "заходной" волны вниз.
USD/RUB (TOM)
При прохождении на истекшей неделе Зоны Смерти (по Ганну), - см. ранее, - быки по доллару свой шанс поднять курс выше не упустили. Однако на исходе недели проявили слабость, которая очевидна в силу появления одно-свечной модели разворота и неспособности превысить максимум 19 июля с.г. Ну а коли так, то быки по рублю видят в текущей ситуации возможность отправить траекторию вниз. Ориентир для остановки их наступления - 26 августа +-1 день, где рынок встретится с реверсалом в рамках индивидуального торгового цикла. Как вариант (если быки по доллару вдруг обнаружат у себя прилив сил), - продолжение наступления этой категории участников рынка, - тоже до 26 августа (отмена - подъем курса свыше максимума 8 июля с.г.
При прохождении на истекшей неделе Зоны Смерти (по Ганну), - см. ранее, - быки по доллару свой шанс поднять курс выше не упустили. Однако на исходе недели проявили слабость, которая очевидна в силу появления одно-свечной модели разворота и неспособности превысить максимум 19 июля с.г. Ну а коли так, то быки по рублю видят в текущей ситуации возможность отправить траекторию вниз. Ориентир для остановки их наступления - 26 августа +-1 день, где рынок встретится с реверсалом в рамках индивидуального торгового цикла. Как вариант (если быки по доллару вдруг обнаружат у себя прилив сил), - продолжение наступления этой категории участников рынка, - тоже до 26 августа (отмена - подъем курса свыше максимума 8 июля с.г.
Судя по траектории Sentiment по доллару США (отсюда), существует серьезная вероятность резкой смены настроений с бычьих на медвежьи.
Обоснование: потенциальная волна Вульфа.
На подобных чартах это довольно большая редкость. Например, на 3-летней истории динамики сентимента, нечто похожее удалось найти только дважды, не считая текущую проектную конфигурацию.
Предполагаемый горизонт реализации - пара месяцев
Обоснование: потенциальная волна Вульфа.
На подобных чартах это довольно большая редкость. Например, на 3-летней истории динамики сентимента, нечто похожее удалось найти только дважды, не считая текущую проектную конфигурацию.
Предполагаемый горизонт реализации - пара месяцев
RTS Index
Реверсалы 18 и 19 августа отправили индекс вниз. Реверсал (по биржевой психологии) 20 августа пока под вопросом, поскольку никогда не знаешь заранее, где рынок нашел поддержку или сопротивление (прим.: что важнее - Low или High дня), которые отправляют рынок в дальнейшем, соответственно, вверх или вниз.
Правда, в данном конкретном случае можно с большой уверенностью предположить, что в пятницу рынок нашел поддержку, от которой начнет плясать в начале будущей недели. Обоснование довольно простое: минимум дня (пятницы) был в зоне сопротивления/поддержки, определенной конфигурацией ценовых баров 28-30 июля с.г.
Поэтому в начале будущей недели с бОльшей вероятностью следует ожидать попытки восстановления рынка, нежели эскалацию сюжета краха, который в брутальном исполнении предполагает открытие понедельника с гэпом вниз с последующим снижением.
Реверсалы 18 и 19 августа отправили индекс вниз. Реверсал (по биржевой психологии) 20 августа пока под вопросом, поскольку никогда не знаешь заранее, где рынок нашел поддержку или сопротивление (прим.: что важнее - Low или High дня), которые отправляют рынок в дальнейшем, соответственно, вверх или вниз.
Правда, в данном конкретном случае можно с большой уверенностью предположить, что в пятницу рынок нашел поддержку, от которой начнет плясать в начале будущей недели. Обоснование довольно простое: минимум дня (пятницы) был в зоне сопротивления/поддержки, определенной конфигурацией ценовых баров 28-30 июля с.г.
Поэтому в начале будущей недели с бОльшей вероятностью следует ожидать попытки восстановления рынка, нежели эскалацию сюжета краха, который в брутальном исполнении предполагает открытие понедельника с гэпом вниз с последующим снижением.
Сегодняшний разговор на Ю-Трейд.ТВ (S&P500, EUR/USD, USD/RUB, WTI, RTS Index) о начавшейся неделе:
https://youtu.be/u2Riex_K5tI
https://youtu.be/u2Riex_K5tI
Опционный рынок нефти WTI (CL, NYMEX) в понедельник, 23 августа, сдержанно поставил на снижение.
Открытый интерес в опционах пут фронтальной серии вырос несколько больше, чем в опционах колл.
При этом обращает на себя внимание концентрированная ставка на снижение к 61.5 и ниже (по WTI), где прошел относительно серьезный объем в пут-опционах, обозначая тем самым наличие риска снижения в ближайшее время на 6.5% и более.
В двух других, последующих опционных сериях наблюдалось тяготение к сделкам с опционами колл..
Открытый интерес в опционах пут фронтальной серии вырос несколько больше, чем в опционах колл.
При этом обращает на себя внимание концентрированная ставка на снижение к 61.5 и ниже (по WTI), где прошел относительно серьезный объем в пут-опционах, обозначая тем самым наличие риска снижения в ближайшее время на 6.5% и более.
В двух других, последующих опционных сериях наблюдалось тяготение к сделкам с опционами колл..
Спред между Dated Brent (Platts) и просто Brent сузился, но однозначной трактовки всё ещё нет.
Для подтверждения разворота вверх фиатная нефть должна идти с опережением относительно физического рынка. В то время как на момент закрытия вчерашнего дня всё выглядит как обычный подскок после чересчур сильного продавливания вниз, которое случилось в конце прошлой неделе ввиду экспирации фьючеров WTI.
Для подтверждения разворота вверх фиатная нефть должна идти с опережением относительно физического рынка. В то время как на момент закрытия вчерашнего дня всё выглядит как обычный подскок после чересчур сильного продавливания вниз, которое случилось в конце прошлой неделе ввиду экспирации фьючеров WTI.
Вчера на бурном росте нефти бычий фьючерсный спред (= Long Front + Short Next) снизился, тем самым обозначив риск очередной атаки медведей на горизонте 4 дней (вкл. сегодня).
PS. Динамика фьючерсных спредов более ясно указывает на превалирующую тенденцию, нежели просто фьюче, а также зачастую предвосхищает то, что произойдет в ближайшие дни.
PS. Динамика фьючерсных спредов более ясно указывает на превалирующую тенденцию, нежели просто фьюче, а также зачастую предвосхищает то, что произойдет в ближайшие дни.
Нефть, - просто напоминание: нефть вошла в зону скопления реверсалов (24, 25 и 26 августа). В преддверии экспирации очередной серии деривативов на нефть марки Brent, крупные игроки могут сотворить "что угодно".
На повестке дня 2 основных варианта развития событий:
1) К исходу недели рынок утянут к локальному минимуму (чуть выше или ниже минимума прошедшей пятницы, 20 августа, где экспирировали WTI), подтвердив трейдерские верования, что от экспире WTI к экспире Brent "рынок направление не меняет";
2) Опять же, к исходу недели рынок поднимут к локальному максимуму, как это было на прошлой экспирации месяц назад.
Вероятность и того, и другого сценария в общем-то одинакова. Правда, схема резонансной репликации (о чем было не раз ранее, - например, здесь) предполагает исполнение варианта № 1
На повестке дня 2 основных варианта развития событий:
1) К исходу недели рынок утянут к локальному минимуму (чуть выше или ниже минимума прошедшей пятницы, 20 августа, где экспирировали WTI), подтвердив трейдерские верования, что от экспире WTI к экспире Brent "рынок направление не меняет";
2) Опять же, к исходу недели рынок поднимут к локальному максимуму, как это было на прошлой экспирации месяц назад.
Вероятность и того, и другого сценария в общем-то одинакова. Правда, схема резонансной репликации (о чем было не раз ранее, - например, здесь) предполагает исполнение варианта № 1
S&P500 - текущий комментарий: вчерашнее сильное выступление быков поставило точку в сомнениях о том, сработает или нет аналоговая модель по методу резонансной репликации (было тут).
Теперь до 27 августа, - где рынок обещает нарисовать важный верхний ценовой экстремум, - медведям на рынке делать откровенно нечего. Если, конечно, не случится нечто такое, чего никто не ждёт. По природным циклам, кстати, это очень даже возможно.
Теперь до 27 августа, - где рынок обещает нарисовать важный верхний ценовой экстремум, - медведям на рынке делать откровенно нечего. Если, конечно, не случится нечто такое, чего никто не ждёт. По природным циклам, кстати, это очень даже возможно.