В октябре очередной рекорд средней суммы автокредита - 1,22 млн. рублей! Небольшой рост относительно предыдущего рекорда (сентябрь 2021 1,21 млн. рублей и +0,2%), но сразу +40% к прошлогоднему результату (октябрь 2020 года - 0,87 млн. рублей).

@MarketOverview

📢Совкомбанк вдвое увеличил чистую прибыль

По итогам 9 мес. 2021 года прибыль Совкомбанка по МСФО составила 41 млрд руб, что вдвое превысило результаты за аналогичный период прошлого года. Наибольшей эффект оказал рост корпоративного бизнеса - с начала года компании увеличили остатки на счетах на 28% до 650 млрд руб, а кредитный портфель вырос на 72% до 596 млрд руб. при низменном уровне качества.

Совком готовится стать публичной компанией, поэтому следует бОльшее внимание уделить розничному бизнесу:
- прибыль розничного бизнеса до налогов выросла на 126% до 27 млрд руб;
- число клиентов выросло на 43% до 12 млн - органический рост самого банка вместе с объединением Восточного
- около 700 тыс. карточных клиентов и 72 млрд руб активов после резервов перешли из Восточного в Совкомбанк;
- была создана УК Совкомбанк Управление активами на базе УК Восточный Капитал;
- флагманский продукт карта рассрочки Халва - рост на 128% до 124 млрд руб.

@MarketOverview

🇰🇿 Новый акционер Азиатско-Тихоокеанского Банка (АТБ, Благовещенск) казахстанская компания Pioneer Capital Invest в рамках договоренности при покупке перевела ЦБ часть чистой прибыли по итогам 9 мес. 2021 г. - 963,9 млн руб. Очень странно, АТБ показал прибыль 2 млрд руб, сделка состоялась в середине сентября. логично, что вся прибыль должна достаться прежнему акционеру, однако в итоге вышло, что сумма сделки не 14 млрд руб, а ~13 млрд руб!

@MarketOverview

Это облигации Роснано и доходности к погашению: один из выпусков с датой окончания 1 декабря 2021 торгуется с доходностью квинтиллион процентов годовых к погашению. На самом деле не стоит бежать покупать эти облигации, фактически никто не получит такую доходность (это издержки формулы расчета) - эта цифра показывает отсутствие веры в исполнение обязательств Роснано. На самом деле облигации сейчас торгуются ~90% от номинала, за один день потенциальный инвестор может заработать 10% плюс купон, если купит сегодня бумаги.

@MarketOveview

Forbes составил рейтинг лучших работодателей России. Если раньше работодателя оценивали по средней зарплате, соцпакету и условиям труда, то в 2021 г. применили методику ESG:

▪️E - Экология (40%) - это негативное воздействие и плата за его компенсацию, рациональное использование ресурсов, расходы на охрану окружающей среды, экологическая политика, климатическая политика;
▪️S - Сотрудники и общество (40%) - это средняя зарплата, корпоративное обучение, социальный пакет, травматизм, создание новых рабочих мест, текучесть кадров, благотворительность и инвестиции в инфраструктуру, системные меры;
▪️G - Корпоративное управление (20%) - это наличие независимых директоров, гендерное равенство, комплаенс, контрольная среда, прозрачность

Мне не очень нравится ESG, так как на него отвлекается много ресурсов, а в некоторых случаях она является данью моде. В итоге по среднему баллу платиновый статус получили ВТБ, Сбербанк и Тинькофф Банк - как лучшие работодатели России

@MarketOverview

Как усилить ИТ-инфраструктуру компании с помощью гибридных сервисов Azure? Эксперты расскажут 9 декабря на Microsoft Hybrid Cloud Forum!

Конференция пройдет онлайн с 10.00 до 14.00. На ней вы узнаете:

- о главных тенденциях в применении гибридных технологий на российском рынке
- об особенностях работы с такими облачными сервисами, как GitHub, Azure Kubernetes, IoT Edge, Stack, HCI, MCVP в локальной ИТ-инфраструктуре
- об индустриальных решениях в Azure Stack, Azure Hybrid и Azure HCI
- о хранении персональных данных в Dynamics 365

Кроме того, еще до конференции вы можете создать учетную запись Azure и и бесплатно воспользоваться сервисами и ресурсами платформы в объеме эквивалентном 12 500 рублей в течение года!

Регистрируйтесь на конференцию уже сейчас. Участие бесплатное!

реклама

​🎢Invest News Day

📉 Вчера происходило включение РУСАЛа (RUAL) в MSCI RUSSIA) Ощущение, что в индексные фонды решили «разгрузиться» все частные инвесторы.
Эх еще совсем недавно история с фондами сулила только неплохую прибыль, а теперь, даже по наблюдениям объемов торгов, нужно рассматривать все варианты.

Summary market
30.11.2021 открытие 70,95 RUB
30.11.2021 мах 71,75 RUB +1,13%
30.11.2021 закрытие 69,15 RUB -2,54%

@MarketOverview

Тихая гавань. Инвестиции без стрессов. Настоящий пассивный доход.
Фонд индустриальной недвижимости с доходом от арендных платежей и ежеквартальными выплатами.
Доходность в 3-м квартале 2021 составила 11,08% годовых.
Все договоры аренды долгосрочные и имеют опцию ежегодной индексации.
Поэтому ожидаемая целевая доходность в пятилетнем горизонте 12-14% годовых.

Тикер на Московской бирже: ЗПИФ ПНК
Подробнее на pnkrental.ru

ООО УК «А класс капитал». Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами № 045-14079-001000 от 12.08.2019, выдана Банком России.
Раскрытие информации и условия управления активами на www.pnkrental.ru. Доходность не гарантируется.

реклама

⚡️Почта Банк: смена руководства

Председатель правления ВТБ Андрей Костин на форуме "Россия зовёт!" объявил о новых назначениях в своей группе:

1. Александр Пахомов возглавит Почта Банк, слухи появились еще в начале октября. До этого Пахомов работал в правлении банка ФК Открытие, руководил блоком управления региональной сетью.
Ожидаем в Почта Банке новую команду топ-менеджеров

2. Бывший председатель Правления Почта Банка Дмитрий Руденко перейдет на должность советника главы ВТБ Андрея Костина - на новом посту он временно возглавит проект "Пушкинская карта". Костин готовит для Руденко какое-то более высокое назначение: "какое - пока не скажу"

В конце сентября ВТБ выкупил у предправления Почта Банка Дмитрия Руденко 2 акции, получив таким образом контроль над банком (50%+1 акция). Изначально ВТБ заявлял, что банку требуется контроль только для улучшение отчётности, но в первых числах октября началась самая настоящая интеграция. Главная задача нового руководства - превратить сеть Почта Банка в канал продаж продуктов ВТБ.
Наш прогноз: на 2025 год ВТБ поставил себе цель удвоить объём клиентской базы, её можно достичь за счёт присоединение других банков - возможен вариант поглощения Почта Банка

@MarketOverview

⚠️Олег Тиньков: он такой один

Разобравшись с проблемами с налоговой США и раком крови, Олег Тиньков возвращается в информационное пространство. Банкир Тиньков рассказал свою версию разрыва сделки с Яндексом - в фильме Андрея Лошака "Он такой один" (премьера состоялась вчера 1 декабря)

▪️Тиньков заключал сделку с Грегом Абовским (экс-финансовый директор Яндекса), Тиграном Худавердяном (управляющий директор Яндекса) и с Аркадием (Воложем, сооснователь и генеральный директор Яндекса) по телефону, находясь в инфекционном боксе
▪️переговоры начинались при рыночной цене $20 за акцию, заканчивались - при $40
▪️в результате сделки должен был быть создан "национальный чемпион", где у Тинькова не было бы контроля, но он мог консультировать топ-менеджмент - но руководство Яндекса испугалось такого подхода: "Ну на хрена нам. У нас есть Аркадий, который нам клюет [мозг], еще тут Тиньков появится, харизмат такой"
▪️топ-менеджмент Яндекса "заболтал" Воложа, чтобы исключить Тинькова из периметра объединенной компании. Тиньков ответил: "Нет, подожди, а если вы не хотите, чтобы я вообще как-то принимал участие, то это просто покупка <...>. Тогда больше денег и бабки сразу"
▪️Тиньков считает, что Волож жалеет о срыве сделки, потому что TCS на момент переговоров стоил "копейки": в сентябре 2020 г. акции торговались по цене $26,45, в декабре капитализация выросла вчетверо - $100,75

Нужно отдать должное Олегу Тинькову - как российскому прототипу Илона Маска. С опаской смотрю на стремительный рост его банковского бизнеса, но с удовольствием пользуюсь его услугами. И жду фильм про Тинькова [надеюсь, прогиб будет засчитан]🤗

@MarketOverview

​​После угроз ЦБ о недопустимости замещения кредитов разными рассрочками банки маркетплейсов получили от материнских компаний деньги в капитал. Главная цель - нарастить качественный кредитный портфель
За последние три месяца:
📍капитал Озон-банка увеличился в два раза до 780 млн руб;
📍капитал Яндекс-банка - в 1,6 раз до 1,64 млрд руб
📍капитал Вайлдберриз-банка - капитал не увеличился

Как работает рассрочка Яндекса:
В этом году Яндекс запустил BNPL-сервис (Buy Now Pay Later) "Сплит", позволяющий оплатить покупку частями: четыре равных списания с карты раз в две недели. Клиент заключает договор поручения с поверенным - дочкой Яндекса ООО Яндекс.Сплит (до ноября 2021 г. компания называлась ООО Напа), далее поверенный переводит полную оплату Яндекс.Маркету. Каждые две недели Яндекс.Сплит автоматически снимает с привязанной карты клиента сумму рассрочки. При этом Яндекс берет согласие клиента на запросы кредитной истории в несколько бюро кредитных историй.

Таким образом частная компания может заниматься беспроцентной рассрочкой без регуляторных ограничений, без соблюдения макропруденциальных ограничений, без трбований к капиталу. Пока риски невозврата лежат на Яндексе, ничего страшного не произойдет. Дефолтнутся заёмщики - Яндекс понесет убытки. У Вайлдберриз и Озона рассрочек пока нет, похоже они готовят продукты для продавцов.

@MarketOverview

Сколько денег нужно для счастья?

SuperJob ведет интересную статистику по счастью, опрашивая жителей разных городов. Среднестастистическом россиянину для счастья в 2021 году хочется иметь доход 178 тыс. руб в месяц. С начала года этот показатель вырос более чем на 7% - инфляция "дохода для счастья"
Полная разбивка на фото, а также вы можете найти свой город в таблице.

Хочу обратить внимание на запросы россиян с разным уровнем дохода: более состоятельным требуется меньше денег для счастья, однако в 2018 году эта зависимость была более очевидной.

@MarketOverview

Удивлен запросам уважаемых подписчиков! Чтобы более полно увидеть картину "дохода для счастья", размещаю новый опрос с повышенной градацией. Если вам для счастья нужно менее 200 тыс. руб, то можно проголосовать за первый вариант. Надеюсь, все адекватно оценивают свой аппетит "для счастья"

Средний показатель по России 178 тыс. руб - опрос SuperJob

⚡️Согаз покупает Вконтакте

СК Согаз объявил о покупке 45% в АО МФ Технологии, которое контролирует 57,3% холдинга Вконтакте (прежнее название Mail Ru, в группу входит соцсеть). Продавец холдинг Алишера Усманова USM.

В ноябре Газпромбанк приобрел 36% в АО МФ Технологии у Сбербанка за 12,8 млрд руб. Сделка с Согазом потенциально оценивается в 16 млрд руб. После сегодняшней сделки структуры Газпрома и Согаза получили полный контроль VK Group. Оставшиеся 10% МФТ принадлежат Ростеху. У ГПБ до сих пор нет своей четкой экосистемы, Согаз начал продвижение своей подписки Огонь с сервисами страхования. VK Group интересна участником огромной базой аккаунтов россиян.

Многие говорят только о контроле Газпрома, но не стоит забывать про других главных акционеров Согаза и ГПБ - это банк Россия и его владелец Юрий Ковальчук

@MarketOverview

​​🅰️ Вторая по России по сборам страховая компания Альфастрахование-жизни и её проблемы
⠀
С конца октября на сайте banki ru начали появляться жалобы на Альфастрахование-жизнь от клиентов Альфа-банка, ОТП-банка и Хоум кредита. Людям не вернули вовремя средства после расторжения договора о страховании жизни. При выдаче кредита банк оформляет полис страхования жизни, а заемщик может отказаться от услуги и вернуть деньги в течение 14 дней. Страховщик должен перечислить деньги в период 10 дней с момента подтверждения заявления на возврат средств.
⠀
▪️В одном из кейсов клиент рассказывает, что через 10 дней деньги не дошли, а страховщики сказали о техническом сбое, выплаты приостановлены во избежание ошибочных начислений. Спустя неделю официальный аккаунт Альфастрахование-жизни ответил: <i>«Выплата временно задерживается по техническим причинам. Решение проблемы находится на контроле у руководства»</i>. 29 ноября проблему удалось после обращения напрямую в Альфа-банк. Оказалось, что банк не передал информацию о страховом полисе, деньги выплатил Альфа-банк.
⠀
▪️В другом случае заемщику ответили, что бухгалтерия не может совершить перевод. Больше месяца компания не перечисляет деньги, говоря о технических ошибках!
⠀
Представители Альфастрахования-жизни придерживаются одной версии: современные технологии могут давать сбои, а по обращениям клиентов страховщиком проведены дополнительные проверки и ликвидированы технические неполадки.
В 2020 году прибыль АСЖ после налогообложения составила 2,6 млрд руб, суммарные сборы превысили 118 млрд руб, из них 33 млрд руб - это собранные деньги за страховку к кредитам. Когда занимающая второе место по сборам по России компания Альфастрахование-жизни жалуется на то, что у нее происходят сбои, это выглядит как минимум смешно. Очевидно, что руководство АСЖ мало заинтересовано в решение проблем клиентов, поэтому тратит минимально возможно количество ресурсов и денег на возвраты по страховкам.

@MarketOverview

🙋🏻‍♀️ Эффект предположительного качества: как правильно выбирать страховку

В теории потребительского спроса рациональное поведение всегда необходимо корректировать на различные эффекты потребительских взаимовлияний. При продаже страховок можно наблюдать эффект предположительного качества - товары одинакового качества продаются в разных магазинах по разным ценам. У меня только одна страховка, в которую я верю и готов выбирать и платить за нее много - это добровольное медицинское страхование, хотя зачастую за её оплачивает работодатель. Две другие страховки я воспринимаю как "налог на роскошь": если я хочу ездить на машине - я плачу за ОСАГО, если я хочу взять в ипотеку квартиру - я плачу страховку жизни. Руководствуясь цифрами статистики и словами главы ЦБ, вряд ли можно рассчитывать на выплату. В итоге ОСАГО и страховка жизни для ипотеки - это одинаковые товары, которые продаются у всех страховщиков с одинаковой вероятностью невыплаты, поэтому я рекомендую выжимать из страховых агентов максимальные скидки (они умееют двигаться по своей комиссии) и уходить к конкурентам, если они предложат цену ниже.

К чему всё это: в телеграме коллеги по цеху Олег Анисимов @finside и Сергей Спирин @fintraining вспоминают фразу главы ЦБ Эльвиры Набиуллиной на Международном финансовом конгрессе в июле 2021 - ранее разбирали:

По данным за 2020 год уровень выплат (отношение выплат к начисленным премиям) по отдельным видам страхования критически низкий: в страховании жизни и здоровья для ипотечных заемщиков показатель 10%; для людей, взявших автокредит или потребительский кредит, не больше 5%. Крайне низкий уровень выплат также наблюдается в страховании банковских карт и мобильной техники — 4 и 1% соответственно. Мы посмотрели примеры в других странах — там уровень выплат в разы выше. Возникает вопрос: зачем вообще нужны такие страховки, зачем люди за них должны платить?

@MarketOverview

В поисках активов QBF

Когда ЦБ в июле отозвал лицензию у инвестиционной компании ООО КьюБиЭф , мы предупреждали, что в структуре остались другие компании, через которые они могут заключать договоры околофинансового характера. Возможно поэтому в сентябре ЦБ ввёл временную администрацию, так как понял, что руководство и собственники не возвращают деньги, а наоборот - уговаривают клиентов переводить активы.

❗️Одной из таких компаний была УК Мои Финансы, приобретенная аффилированными с QBF физ. лицами в 2020 году на фото. ЦБ потребовалось несколько месяцев, чтобы "убить гидру" - только 18 ноября регулятор аннулировал лицензию УК Мои Финансы и предписал вернуть имущество клиентам до 16 декабря 2021.

@MarketOverview

📢Banking news

🔻ЦБ снова выписал административые штрафы за незаконное получение или предоставление кредитного отчета (ст. 14.29 КоАП): два нарушения допустил банк Открытие, по одному - Росбанк, Тинькофф банк, банк Уралсиб; размер штрафа - 30-50 тыс. руб.
🔸Материнская компания Фридом Финанс Банка (ФФИН Банк) и ИК Фридом Финанс - Freedom Holding Corp. - покупает американского брокера MKM Partners. Сделка будет оплачена деньгами и акциями холдинга Фридом. Стороны ждут разрешения регулятора FINRA
🔸Совкомбанк (Кострома) переводит все кредитные договора банка Восточный (Благовещенск) на основании договора переуступки прав требований. После 6 декабря все договоры без изменений перейдут в Совком, клиенты получат уведомления
🔸Банк Хоум Кредит решил стать кредитным агентом для других банков и заработать на комиссиях. Новация подхода заключается в регулярной продаже кредитного портфеля: вероятнее всего изначально кредиты будут оформлять на баланс ХКФ, а дальше перепродаваться другим банкам.
Проект будет запущен через 2-3 недели, ежемесячно планируется выставлять на продажу 1/5 кредитного портфеля
🔹Эксперт РА повысил рейтинг банка РЕСО Кредит (Москва) с ruBBB до ruА, прогноз изменен с позитивного до стабильного.
причина: повышение вероятности поддержки собственника в случае необходимости, диверсификация бизнеса за счет увеличения выдач гарантий
В 2020 году главный акционер страховая компания РЕСО-Гарантия убрала кипрскую компанию-прослойку Astroway LTD и переоформила долю в прямое владение. За год гарантийный бизнес вырос с 414 млн руб. до 4,6 млрд руб, а доходы от него составили около 90 млн руб
🔹АКРА повысило рейтинг Ак Барс Банка (Татарстан) с A-(RU) до A(RU), прогноз изменен с позитивного до стабильного.
причина: крупные вкладчики пролонгировали депозиты
Крупные клиенты - это структуры, находящихся под контролем Татарстана, и акционеры банка

@MarketOverview

💡ЦБ устал смотреть на утечки информации с персональными данными клиентов и разгребать жалобы граждан на финансовых мошенников, поэтому решил поменять методы борьбы. Вместо штрафов за утечки в 25-50 тыс. руб и долгих разбирательств компроментацией карт, регулятор предлагает пострадавшим от действий мошенников упрощённый порядок возврата денег:
▪️пострадавший должен обратиться в банк не позднее следующего дня после действий мошенников;
▪️банк должен будет вернуть клиенту не более некой средней суммы хищения по стране. Методология расчета средней сумма хищения не раскрывается, известно только, что она будет рассчитываться "исходя из целевого возврата денежных средств гражданам в среднем в 80–90% всех случаев социальной инженерии". По данным Тинькофф в 2020 г. средняя сумма хищения за один раз составила 13,9 тыс. руб - это потенциальный уровень, который может быть взят за основу.
▪️если у банка низкий уровень систем антифрода, то он должен будет вернуть клиенту всю сумму без ограничения. Если банк не может выявить операции без согласия клиента, несмотря на полученную от ЦБ информацию о мошеннических транзакциях, значит, такой банк имеет низкий уровень антифрода

Розничный клиент в отношениях с банком занимает слабую позицию, у него нет времени, штата сотрудников и средств, чтобы обращаться в МВД, вести досудебное урегулирование и подавать в суд. Если закон Об упрощённом порядке возврата средств будет принят, Банк России сделает качественный рывок в доверии к банковской системе, как это было с появлением системы страхования вкладов.

@MarketOverview