Вместе эти шаги, если ими будут последовательно и правильно заниматься, могут дать серьезный мотиватор для растущих частных российских компаний снова начать готовиться к размещению, но уже не в Штатах, а на национальных фондовых биржах.

Как показывает пример Ирана, в условиях длительной изоляции национальной финансовой системы, внутренний фондовый рынок может стать серьезным, если не ведущим, инструментом для сохранения и условно преумножения капиталов. Почему “условно” - поскольку в Иране уже много лет галопирует инфляция, соответственно о преумножении капитала можно говорить с определенной натяжкой.

ВЫСТУПЛЕНИЯ

#cfo #выступления #финансист #okr #дубовцев

Подоспели записи по конференции “Финансы компаний 2.0”. Общий линк на все записи и презентации тут: https://fin-ctrl.ru/conference2022bonus#rec523762168.

Ссылка на мое выступление: https://www.youtube.com/watch?v=mKDgWxHlVs4.

Желаю всем успешных внедрений OKR и не только. Удачи!

КНИГИ 2022

#books #книги #книги2022 #рекомендации #дубовцев

Плавно подошли к окончанию этого бурного и противоречивого года, а это значит, что я выпускаю очередной список книг, которые прочитал в ушедшем году и готов рекомендовать. Итак, поехали.

David Clark “Tao of Charlie Munger” - краткая биография, принципы жизни и ведения бизнеса Чарли Мангера, партнера Уоррена Баффета. Сначала послушал аудиокнигу, после чего через несколько недель решил и почитать. Похоже на Принципы Рэя Далио, но лично мне Тао Мангера зашли лучше. Хорошая книга для правильного начала года.

Александр Марков “Обезьяны, кости и гена”, “Эволюция человека. Книга вторая. Обезьяны, нейроны и душа”. За два года я прочитал множество книг по антропологии, в большинстве из них встречая отсылки на Александра Маркова - в этой связи я включил на прослушивание первую из них скорее от безысходности: у меня закончились отобранные ранее книги, а я был за рулем и не имел возможности поискать новые.

Марков меня приятно удивил новыми углами зрения на прочитанное ранее, массой интересных фактов и широким, более объемным, чем у других антропологов-популяризаторов науки, взглядом на известные находки. Соответственно, несмотря на солидный хронометраж первой книги (а на самом деле - второй из серии), я с удовольствием приступил к следующей, выскочившей у меня по авторекомендации. О чем не пожалел и что и вам советую.

Стивен Пинкер “Просвещение продолжается: В защиту разума, науки, просвещения и прогресса” и “Чистый лист”. В “Просвещении” необычно позитивный взгляд на эволюцию человечества как вида и общества в целом. По-моему, стоит ее сейчас почитать в противовес текущему глобально отрицательному новостному фону.
Между тем, я “Просвещение” читал в паре с его же “Чистым листом”, в котором Пинкер достаточно критично изучает недостатки, а подчас и откровенную токсичность человеческой натуры.

Обе книги могу и хочу рекомендовать, причем, если есть возможность читать параллельно, то именно в паре, как их читал я. В моменты, когда становилось совсем печально от “Чистого листа” переходишь на “Просвещение продолжается” на 20-30 страниц, и вот уже нарастает оптимизм, после чего возвращаешься в охлаждающий скепсис “Листа”.

Иоганн-Амвросий Розенштраух “Исторические происшествия в Москве 1812 года во время присутствия в сем городе неприятеля” - воспоминания очевидца оккупации Москвы войсками Наполеона. Обстоятельное и непредвзятое описание событий, быта и нравов как французов, так и русских.

Вместе с самим произведением идет полноценное историко-биографическое исследование историка Александра Мартина о происхождении, путешествиях, жизненных этапах и мировоззренческих трансформациях автора и его потомков. Последнее лично для меня оказалось не менее интересно, чем основная, историческая часть издания.

Сергей Язев “Вселенная. Путешествие во времени и пространстве”. Очень занимательная книга не просто о Вселенной, но об эволюции взглядов на это, от древних мыслителей до настоящего времени. Весьма познавательно даже для продвинутого любителя астрофизики.

William Ophuls “Immoderate greatness. Why civilizations fail” - достаточно прямолинейный антиутопичный взгляд на прошлое и будущее человеческих цивилизаций. Считаю, что следует читать и публично обсуждать, поскольку наша цивилизация очевидно движется к пределу своего развития, а с этим надо что-то делать, причем срочно.

Александр Панчин “Защита от темных искусств. Путеводитель по миру паранормальных явлений” - очередной интересный научпоп от известного популяризатора науки про популярные заблуждения и научный метод в анализе (не)повседневных событий. Даже я читал на одном дыхании, несмотря на многочисленные общеизвестные факты и приводимые в книге результаты уже давних научных исследований.

Дэн Симмонс “Гиперион” - вторая из прочитанных мной за последние годы si-fi книг и несомненно стоящая внимания и рекомендации (первой было “Будущее Земли” Лю Ци Сина, также стоит отдельной рекомендации). Решил почитать после очень большого количества положительных отзывов, а также узнав, что книга получила премии Хьюго и Локус.
Созданный в конце 80-х роман описывает множество современных изобретений, но главное - очень точно раскрывает характеры главных героев, тонко подмечает мотивы и психологию в ситуациях “сложного выбора”.

Ken Follet “The Pillars of the Earth” - монументальный роман про английское средневековье. Конечно, это не “Война и мир”, но в масштабе острова за Ла Маншем эпопея того же уровня, с сильными характерами, политикой и даже местами анализом экономики.

Я слушал в аудио-версии, на русском, но рекомендую именно в оригинале, на английском, поскольку язык не сложный, а дух книги полностью передается только языком автора, а не переводчика. Существует также минисериал BBC “The Pillars of the Earth”, со-продюссером которого стал Ридли Скотт - весьма достойный, также рекомендую, но после книги.

Tim Marshall “The Power of Geography” - неплохое, сравнительно объективное исследование журналиста BBC по современной геополитике. Лично мне особенно интересен был анализ современного состояния, экономики и политики, баланса сил в регионе Персидского залива и Африки. Читаю на английском и рекомендую соответственно в оригинале.

Роберт Сапольский “Кто мы такие? Гены, наше тело, общество” и Ричард Докинз “Эгоистичный ген” - две книги с названиями, которые передают суть. Читал, как часто у меня бывает, параллельно, поэтому рекомендую в связке для интересующихся предметом.

Дэниел Эверетт “Как начинался язык: История величайшего изобретения” - много про нюансы появления и развития языков. Достаточно академичная книга - как развлекательное чтение не посоветую, но если интересуетесь эволюцией культурных мемов, то для полноты картины не обойтись и без некоторой, относительно вашего интереса и терпения, глубины погружения в языковедение.

Дэниел Ергин “Добыча. Всемирная история борьбы за нефть, деньги и власть” - современная мировая история, экономика и ключевые лица 19-21 веков сквозь призму поиска, приобретения, разработки и контроля источников основного сырья нашей эпохи.

Михаил Шифрин “100 рассказов из истории медицины” - просто и занятно про людей медицины, их истории и истории их изобретений и открытий.

Андрей Герасименко “Финансовый менеджмент для практиков” - одна из немногих неакадемических книг для современного бизнеса про управление финансами, которую могу рекомендовать.

И наконец анонс: Вторая книга из рекомендуемых мной для современного финансового (и не только) менеджера уже практически готова, но пока не издана - пишу ее я под рабочим названием “Трансформация профессии финансиста. Управление людьми и деньгами в современном бизнесе”. Надеюсь, издам ее в первой половине 2023 года.

Отличие от книги Герасименко в том, что в ней будет больше внимания на мотивацию и целеполагание, построение гибких бизнес-процессов в управлении финансами, меньше про корпоративные финансы и практически ничего про базовые основы финансового менеджмента, наподобие дисконтирования и внутренней нормы доходности. Оставляю последнее академическим учебникам, сам же сосредотачиваюсь на адаптивном управлении, цифровизации, релокации бизнеса и прочих стратегических вызовах.

ПЕРСОНАЛЬНЫЕ МИССИЯ И ВИДЕНИЕ

#cfo #видение #миссия #личныецели #синек #дубовцев

Последние пару недель календарного года я всегда стараюсь довести до логического завершения (или закрытия промежуточного этапа) все дела, а также подвести итоги - посмотреть на то, что удалось и что не совсем. Понять почему получилось, что помешало, изучить прогнозы и тренды, составить план на следующий год. Это обязательное для меня в заключение года. С начала 2023 года я две недели отдыхал, путешествуя по Турции. В этой поездке было время подумать, причем сознание на автомате работало на сценарное моделирование и формулирование личных стратегических целей развития.

Итак, предлагаю начинать новый год со стратегических действий. Причем с самого важного для каждого из нас - с осмысления и уточнения личных целей и планирования жизни. Считаю, что каждый человек должен для себя выработать собственные миссию и видение - так же как и любой бизнес или некоммерческий проект. Конечно, как и в случае организации, для человека это должен быть не просто абстрактный текст, красивый, но относящийся ко всем и ни к кому.

Чтобы работало, это должен быть персонально выстраданный, отрефлексированный и проработанный продукт собственного размышления и анализа на основе личного опыта, сильных и слабых сторон, собственной текущей ситуации, трендов и перспектив. Можно делать это самостоятельно, можно - с помощью ментора или коуча, вместе с психологом или консультантом по карьере. Если делаете это не один, то надо очень осторожно относиться к выбору помощника с учетом вашей совместимости по ценностям, опыту, актуальной жизненной ситуации и перспектив.

Как инструмент удобно использовать известный, уже описанный мной ранее, подход Саймона Синека (Simon Sinek) - систему вопросов (концентрических кругов в его изображении) Why, How, What. Кратко напомню суть - в любом начинании важно определиться зачем ты это делаешь (Why), далее описать как и что конкретно сделать и достигнуть (How), после чего необходимо создать крупный план (What) и подготовить четкий детализированный план (roadmap) по реализации (execution).

Во многом Why - это то, что в бизнесе принято называть “видением”, How - “миссией” и стратегическими целями, What - пятилетними целями и задачами, и далее декомпозированными целями и результатами (OKR - Objectives and Key Results), которые разбиваются на четкие задачи с количественно или бинарно однозначно оцениваемыми параметрами реализации и сроками на месяц, квартал, год.

#вакансия #cfo

Друзья друзей ищут CFO - может кому-то будет интересно: https://hh.ru/vacancy/73135229

Константин Борисов опубликовал замечательный пост в фб - не могу не поделиться.

"CFO - новый горячий товар на рынке труда

Коллеги из Bloomberg заметили интересный тренд.
Самой «горячей» - то есть востребованной на рынке труда в Европе/США профессией вновь стал … CFO. У нас, кстати, тоже. Но вот причины - разные.

На западных рынках сейчас бум поиска финансовых директоров.
И, догадайтесь, с какой самой главной компетенцией??? Ни за что не угадаете.

Контроллинг!!!

В эпоху глобального снижения доходов корпораций нужно очень четко следить за план-факт и затратами, а также анализировать Эффективность бизнес-юнитов и отдельных продуктов - поэтому CFO в Европе - вновь Цербер на кубышке компании. Никаких тебе IPO/M&A. Старый-добрый контроль и анализ.

У нас другая история. CFO очень востребован в … массово растущих компаниях среднего бизнеса, замещающих ушедших иностранных игроков - от ритейла до производства йогуртов и промышленных товаров.
А здесь главная компетенция - выстраивание финансовой службы и базовое наведение порядка + привлечение финансирования под рост.

Так что - CFO - это новый секс!

А какие изменения в профессии CFO заметили вы?"

Хорошо ложится в мою философию управления и построения команд. А тут ещё и название появилось - Culture-Market Fit.

Наткнулся на занятный материал о концепции “Culture-Market Fit”.


Большинство стартапов умирает, не найдя Product-Market Fit. Даже если компания его находит, на пути ее поджидают сотни, если не тысячи моментов, которые могут стать фатальными. Обычно это моменты, когда нужно принимать тяжелые решения, и далеко не всегда у руководителей одинаковое видение ситуации. Ведь тяжелые решения – это в первую очередь решения, ведущие к неочевидным результатам.

В такие моменты как никогда важным становится Culture-Market Fit – то, насколько культура в компании помогает или мешает ей продвигаться к конкретному видению на конкретном рынке.

Хочешь не хочешь, у любой компании формируется та или иная культура. Она формируется буквально всем: тем, как люди в команде общаются друг с другом, как они взаимодействуют с клиентами, что думают и говорят о руководстве и т.д. Многие неопытные фаундеры пускают этот процесс на самотек, и зачастую это приводит к дополнительным проблемам.

Хорошая культура строится на глубоком понимании:
– клиентов, их болей и мотивации;
– людей, которые лучше всего подходят для построения и продажи именно такого продукта именно таким клиентам;
– процессов, подходов и практик, которые помогают принимать верные решения и работать эффективнее.

Невозможно научиться строить культуру, не начав строить культуру. Да, материалов на этот счет очень много, но это практически всегда теории и обобщения, от которых пользы немного – для разных команд в разных ситуациях могут работать абсолютно разные, иногда даже противоречащие друг другу подходы.

Помочь может изучение опыта команд и рефлексия о том, какой тип людей и процессов больше всего подходит для того или иного типа клиентов, рынков и продуктов.


Оригинал, как обычно, по ссылке.

АКТУАЛЬНЫЕ ИНВЕСТИЦИИ

#cfo #риски #паспорт #финансы #инвестиции #безопасность #кризисы #дубовцев

Сегодня, как никогда прежде, становится актуальным приобретение второго паспорта, как запасного документа или паспорта путешествий. В связи с обострением геополитической обстановки вероятность получения европейского и американского паспортов без предварительной многолетней подготовки, “с чистого листа”, существенно снизилась, практически исчезла. Еще недавно очень популярные среди россиян и прочих жителей СНГ мальтийское гражданство уже не только практически невозможно получить, но и ранее выданные паспорта начали отзывать, ссылаясь на нарушения процедур при их предоставлении.

Вместе с потерей привлекательности многих инвестиционных решений - от ценных бумаг и прямых инвестиций в стартапы до зарубежной недвижимости - особое значение начинает принимать антикризисная, направленная в будущее себя и своей семьи, инвестиция в получение второго паспорта, желательно приемлемой “нейтральной” или “дружественной” РФ стране. В идеале, вместе с ВНЖ европейской страны, но это уже комплексное решение, далеко не многим доступное сегодня.

Насколько мне известно, на паспорт за инвестиции среди стран Карибского бассейна граждан РФ пока рассматривает Гренада, а год назад популярные Сент-Китс и Невис полгода как перестали рассматривать заявки от обладателей российского паспорта.

Тем, кто родился в СССР, остается возможность подачи на паспорт Кыргызстана, но тут надо учитывать, что страна требует уплаты 10% налога со всех доходов гражданина, независимо от срока пребывания в стране. Там есть исключения согласно соглашениям об избежании двойного налогообложения, в том числе с Россией, но общая позиция остается неизменной - взимать налог от глобального дохода обладателя паспорта.

Актуальна возможность получения ВНЖ и со временем паспорта Турции, в том числе против инвестиций в недвижимость. Последнее вызвало ажиотажный спрос на объекты в популярных у россиян городах Турции, соответственно существенно подстегнув рост цен. Конечно, землетрясения и прочие природные катаклизмы тоже влияют на желание людей покупать недвижимость для инвестиций и жизни, а это создает противоположный тренд для рынка недвижимости.

Популярным направлением является и Латинская Америка, в частности Аргентина, как сравнительно безопасная страна региона - особенно для тех, кто планирует рождение ребенка. Родившийся там автоматически становится гражданином Аргентины, а его родители получают возможность подачи заявления на гражданство через несколько лет. Достаточно просто и быстро получить ВНЖ в других странах региона - например, в Парагвае.

Есть много стран, где можно получить ВНЖ, прожить 5-7 лет и с той или иной степенью натурализации (например, выучив язык и сдав на нем экзамен на знание истории и культуры страны), претендовать на получение гражданства. Есть обоснованное ожидание, подкрепленное подготовкой законодательной базы, что ОАЭ начнет выдавать паспорта через определенное время более широкому кругу лиц, нежели чем технологическим миллиардерам.

#книги #vsenauka

Замечательный проект Vsenauka, к сожалению, закрывается. Успейте скачать бесплатную подборку книг - там все достойное.

https://vsenauka.ru/knigi/besplatnyie-knigi.html

#финансист #cfoblog #дубовцев

Как использовать систему OKR

Бизнес-процессы меняются с большой скоростью. Финансовым менеджерам нужно быть гибкими, постоянно пересматривать планы и фильтровать поток информации.

Справиться с новыми задачами поможет методика Objectives and Key Results («цели и ключевые результаты») — система постановки коммерческих целей. Вместе с Денисом Дубовцевым, CFO технологических компаний, разобрались, зачем нужен новый подход к планированию, какие есть инструменты в системе OKR и как правильно ставить цели.

Читать здесь: https://telegra.ph/Kak-ispolzovat-sistemu-OKR-02-13

ПРО ХАРАКТЕР

#cfo #мысли #характер #дубовцев

Если человек к 40 годам не стал более человечным и рассудительным, чем в 20 или 30, то он скорее всего выбрал неправильный, не подходящий ему лично путь в жизни, ежедневно неверно прикладывает свои усилия и энергию.

Обычно с возрастом становятся более мудрыми. Это проявляется в смягчении реакций, умении слушать и воспринимать чужой опыт и точки зрения в большей степени, чем в молодости.

Если этого движения не происходит, или же происходит наоборот, то человек скорее всего ошибся в выборе профессии, партнера, целей в жизни.

СЕРВИСНЫЙ ПОДХОД

#cfo #управление #сервисныйподход #платформы #дубовцев

Очень непросто перевести компанию на рельсы постановки целей и мотивации через OKR, особенно - если до этого она всегда была сугубо традиционной и линейно-функциональной по структуре и подходу в управлении.

Полезно подойти со стороны предпринимательского начала - внедрять рыночные механизмы в работу всех без исключения подразделений. Задача состоит в том, чтобы включить сервисный подход (его еще называют “платформенный”) в работу внутренних сервисов, да и вообще максимально всех подразделений.

Сервисный подход заключается в том, что каждое подразделение начинает считать свою себестоимость и оценивать доход исходя из рыночных тарифов (за час работы, за приведённый лид, за дизайн, за тесты, и тд). Для этого каждому подразделению надо дать свой отчет о прибылях и убытках, показывать ключевые показатели деятельности, желательно в реальном времени, но можно и раз в месяц.

Очень важно, чтобы и внутренний клиент также отвечал за эффективный расход ресурсов - например, обработку входящих лидов. Если внутренний рекрутер будет приводить качественные контакты - потенциальных сотрудников, а руководители подразделений не будут их вовремя обрабатывать со своей стороны - это приведет к демотивации сервисной службы.

Естественно, необходима постоянная оценка качества услуг, возврата клиентов, конкурентоспособности сервисов и внутренних продуктов. Надо внедрять внутреннюю оценку качества клиентского сервиса и возврата клиента - NPS (net promoters score).

Также, надо понимать, что это не будет работать, если у участников процесса не будет возможности нанимать сторонних поставщиков, проводить тендеры между внутренним и внешними поставщиками. Клиентоцентричность и свобода выбора, тендерная основа определения подрядчика необходима по всей вертикали и горизонтали организации.

ДОБЫЧА

#cfo #книги #books #нонфикшн #nonfiction #добыча #ергин

Возвращаясь к рекомендациям книг, сегодня хочу представить без преувеличения фундаментальный исторический труд: Дэниел Ергин “Добыча. Всемирная история борьбы за нефть, деньги и власть”. При всей своей основательности написана книга очень живым и увлекательным языком и лично мной читается как роман.

Это книга, описывающая историю нефти, геополитики и риал политики в борьбе за ресурсы, с подробностями взлетов и падений как не особенно публичных, так и знакомых всем личностей, а также детального разбора таких событий, как Иранская революция или роль нефти в Уотергейтском скандале, приведшем к отставке Ричарда Никсона.

Ергин подробно проходит через историю второй половины 19-го, всего 20-го века, начала текущего столетия - рассматривая мировые события и экономику, ключевую роль в которых без сомнения играла нефть. Отголоски этих событий и продолжение историй мы видим уже в текущей геополитике и мировой экономике, что делает книгу не просто интересной, но безусловно полезной к прочтению.

#cfo #recession #ebook #антикризисныемеры #книги #пособия

Создатели Recession Ebook для CFO рекомендуют следующие действия:

1) Разумное сокращение персонала (с учетом не только краткосрочных, но и отложенных эффектов и стратегии компании на 3-5 лет).

Сокращать с демотивационными последствиями для коллектива, выплатами многомесячных компенсаций, чтобы снова нанимать через полгода-год - далеко не лучшее решение в кризис. Но трезво посмотреть на то, все ли на своих местах и нет ли дублирующих функций - это полезно не только во время рецессии.

2) Оптимизацию подписок и сторонних сервисов.

Тут я рекомендую назначать ответственного за каждую подписку и строго спрашивать за оптимальность набора используемых сервисов и лицензий. Конечно, должен быть перекрестный контроль руководителем финансового отдела или FP&A и CFO.

3) Сценарное планирование и фокус на FP&A. Всегда полезно, особенно если делать это ежемесячно в рамках скользящего бюджетирования.

CHATGPT

#cfo #ai #chatgpt #hr #дубовцев

Бурное развитие нейронных сетей и инструментов на их основе в течение последних лет вроде бы давали основание предполагать серьезные успехи в ближайшем будущем. Тем не менее, абсолютно новый уровень прикладного использования нейросети ChatGPT в начале года удивили и действительно убедили нас в огромных возможностях применения помощников на основе искусственного интеллекта во всех отраслях жизни и бизнеса.

Думаю, в течение пяти-десяти лет очень многие рутинные, а также условно творческие, но поддающиеся сложной стандартизации, задачи операционной составляющей бизнеса, в частности - в управлении финансами, перейдут от людей к программам-нейросетям, интегрированным в привычные нам визуальные интерфейсы и оборудование.

Могу предположить, что даже составление финансовых моделей и большая часть задач по финансовому планированию и анализу будет выполняться нейросетевыми помощниками. Аналогично, бухгалтерия и управленческий учет значительно перейдут под обработку самообучающихся специализированных нейросетей, встроенных в бухгалтерское ПО. Подготовка платежных календарей и формирование документов на оплату - все это также будет автоматизировано. Даже рутинное взаимодействие с контрагентами можно будет передать помощникам на базе искусственного интеллекта.

На долю сотрудников-людей останется ведение переговоров, мониторинг процессов по контрольным точкам, авторизация операций, разработка стратегии, и безусловно - постановка целей (те же OKR), лидерство и мотивация коллектива. Скорее всего, такая автоматизация и замещение людей искусственным интеллектом приведет к высвобождению очень большого количества специалистов - наверное, до 90% в некоторых подразделениях. Мы готовились к этому, обсуждали теоретические последствия, а теперь, очевидно, некогда ждать - надо внедрять.

СИСТЕМЫ ДЛЯ FP&A

#cfo #fpa #analysis #finance #дубовцев

Ранее я уже писал про визуализацию отчетности для управленческого учета, в связи с чем упоминал различные прикладные инструменты - от виртуозного использования Excel и Power Pivot c визуализацией и обработкой данных на уровне больших ERP, общепринятых для международных компаний любого уровня Power BI и Tableau, до появившихся сравнительно недавно многочисленных российских инструментов, наподобие Biplan, Analitic Workplace, Modus BI, Almaz BI, Infomaximum, Финтабло. Последние направлены в большей степени на удовлетворение потребностей малого и реже среднего бизнеса.

Следует отметить, что в случае применения Excel “на стероидах” Power Pivot остается большая проблема многочисленных ручных операций и, в конце концов, ограниченности в обработке больших массивов данных - система просто не справляется. Тем не менее, именно на этой паре надо начинать автоматизацию в любой компании - просто, чтобы обкатать процессы.

Среди российских систем для организации финансового планирования и анализа (FP&A) безусловно стоит отметить БИТ-Финанс на базе 1С и облачный Финансист. На мой взгляд, это лидеры рынка в своих сегментах.