미장은 가즈아
그리고 한국은 휴장

미국장 떡상하고 있는데 우리는 휴일이네요ㅜㅜ 아직도 시장 부정적으로 보는 사람들 많아서 올해는 왠지 돈많이 벌수 있을것 같습니다ㅋㅋ 다들 힘내서 많이 벌어요♡

마이크로소프트, 오픈 AI에 수십억 달러 투자 발표
https://www.hankyung.com/economy/article/202301239623i

마이크로소프트의 실적관련 우려가 많이 회자되는것 같습니다.
저희에게는 설비투자 규모의 증감 여부가 더 중요 할텐데요.

우선 이번분기 Capex(capital lease 포함)는 기존에 가이던스에 잘 부합하게 분기 단위 소폭 증액 되었습니다.

증액 사유는 ‘클라우드 수요 부양’ 입니다.

1Q23(한국기준 3Q) $6.6B
2Q23(한국기준 4Q) $6.8B

기존 가이던스와 동일하게
금번 가이던스도 QoQ 증액입니다.

향후 2개분기 연속 Capex 증액 예정이고, 마지막 분기(한국 2Q)에 회계분기 중 가장 큰 금액 집행 예상합니다. 3개분기 정도 투자하면 채널재고도 정상화 되지 않을까 싶습니다.

감사합니다.

[유지윤님의 페이스북 글]

[플랫폼 스타트업을 돌아보며 2.]

돌아보면 나는 얼마 되지 않는 투자 커리어 내내 플랫폼과 ICT서비스 스타트업 위주로 투자를 해 왔다.
당연하게도 해당 분야를 열심히 하는 회사라고 무조건 투자한 건 아니고 나름대로 기준을 가지고 투자 했는데 몇가지 이야기 해 보자면 아래와 같다.

1. 고객이 (다른 곳이 아닌)여기 와서 소비해야할 명확한 이유를 보유한 기업
- 내가 제일 싫어하는 유형이 다른 루트로도 얼마든지 살 수 있는 제품을 딱히 싸지도 않은 가격으로 앱 내에 모아만 놓고 투자받아 광고 때리면 플랫폼 생태계가 돌아갈 거라고 믿는 기업.

- 다른데보다 싸거나 / 압도적으로 편리하거나 / 다른데서 살 수 없는 제품이 들어와 있거나 / 아니면 이미 충분한 수의 유저들이 모여있거나. 뭐 이런 강점이 없으면 그 플랫폼은 존재의 의미가 뭐란 말인가?

2. '지금' '이미' 핵심 경쟁력을 보유하고 있는 기업
- 나중에 / 유저가 많아지면 / 데이터가 쌓이면, 그때가서 뭘 하겠다는건 우리회사의 경쟁력이 아님.
그건 일단 유저 확보에 성공한 이후에나 이야기 할 수 있는 전략이며,
플랫폼 비즈니스의 기본 속성인거지 회사가 뭘 잘 한거라고 할 수 없음.

- 내가 투자했던 회사들은 아직 앱이 만들어지기도 전에 수천, 수만건의 데이터를 다양한 루트로 확보해 특정 지역 상권의 미래 매출을 추정할 수 있는 알고리즘을 보유하고 있다거나,
이미 오픈되어 있긴 하나 전문용어로 떡칠되어있어 일반인은 해석조차 불가능 했던 정보를 누구나 해석할 수 있는 용어로 2년간 인형 눈알붙이기 식의 노가다를 통해 데이터를 축적해 놓은 기업 등 이었다.

- 후발주자가 따라 올 수 없는 진입장벽은 미리 쳐 놓는거지 투자 받고, 나중에, 시간이 지나면 생기는 것이 아님.

3. 고객에 대한 깊이있는 이해는 기본.
- 유저가 모이면 그 유저를 바탕으로 커머스도 하고, 커뮤니티도 하고, 광고도 하고...모든걸 다 할 수 있다고 믿는 기업은 위험하다고 생각함.

- 그 플랫폼에 찾아오는 유저는 찾아오는 목적이 있을 것.
당근마켓에는 중고거래를 하러, 야놀자에는 숙소를 예약하러, 토스에는 송금을 하러. 그 사람들이 이 앱에 주구장창 머물며 이것저것 다 해줄거라고 믿어서는 곤란함.

- 목적을 가지고 방문한 고객들에게 다른 서비스를 선보이려면 우리 고객군에 대한 명확한 분석과 고객행동에 대한 이해가 선행되어야 하는데 그냥 모여있으니 폭탄처럼 이런저런 서비스를 던져주면 매출이 올라올 거라고 생각하는 케이스가 정말 많음.

- 실제로 유저들이 한 앱 내에서 사용하는 기능은 많아야 2~3개를 넘지 않는게 현실인데 중장기적으로 이것도 할거고 저것도 할거니 모든 부문의 매출을 수백억으로 추정해 놓은 IR 자료를 보고 있으면 운영비용은 회수할 수 있을지 오히려 걱정이 됨.

- 선택과 집중은 만고 불변의 진리, 스타트업은 꿈을 먹고 산다지만 IR은 꿈의 크기보다는 전략의 정교함이 선행되어야 한다고 생각함.

4. 좋은 아이템보다 좋은 팀 구성이 우선.
- 초기 창업기업 경우 창업자 한명과 다른 직업이 있는 학력과 경력만 그럴듯한 경영진 한 둘을 IR자료 뽀대 용으로 올린 경우를 많이 봄.

- 투자심사시 팀의 평가 기준은 이 사업에 모든걸 건 똑똑한 사람이 몇명이냐지 돌아갈 곳을 열어놓은 한다리 걸친 사람은 헤드카운트 하지 않음.

- 제발. IT 기술력이 핵심 경쟁력이어야 할 회사의 개발을 외주사나 프리랜서가 진행하고 있으면 투자심사 과정에서 어떤 생각이 들지 생각해 보시길.

- 개발자 몸값 비싼거 알고, 투자받아서 해결하고 싶은 마음 아는데, 투자는 앞으로 고속 성장이 기대될만한 내부 경쟁력을 이미 갖춘 기업에게 들어가는 것이지.
'돈 주면 그때부터 해볼게요.' 하는 곳에 들어가는 것이 아님을 꼭 좀 생각해 주셨으면 함.
(본인이 주식투자를 한다고 생각했을때 어떤 기업에 투자하실지 떠올려 보시면 명확할 것)

https://m.facebook.com/story.php?story_fbid=1565896530558112&id=100014133402798

관심: 상황이 좋을 때만 그 일을 한다.
Vs. 헌신: 결과를 받아들일 뿐 어떤 변명도 하지 않는다.

결과에 집중하면 냉정함을 유지 할 수 있다. 가야 할 길이 보이기 때문이다.

by 달천님

https://blog.naver.com/powertosca/222994126689

대주전자대료 신규 시설투자 결정 공시했습니다.

https://www.hankyung.com/finance/article/2023012648646

이런 와중에 국민연금에 자발적으로 가입한 사람 수가 급격히 줄고 있는 것으로 나타났습니다. 다만 원인으로는 미래의 국민연금 부담보다는 건강보험료가 꼽혔는데요.

https://n.news.naver.com/mnews/ranking/article/374/0000320744?ntype=RANKING&sid=001

최근 커머스 스타트업 투자 트렌드가 플랫폼에서 브랜드로 흐르는듯. 브랜드가 플랫폼 대비 확장성이나 레버리지는 상대적으로 적을 수 있지만 바로바로 숫자나오고 무리해서 적자 지속하지도 않아도되며 프리미엄 선호에따라 이익률도 좋아서 투자가 이어지는 분위기. F&B투자가 늘어난 것도 비슷한 맥락이고 PB기반의 커머스 플랫폼들이 좋은 성과 내는 것도 같은 이치.

여기에 이미 많은 플랫폼에 투자가 집행됐고 치열한 경쟁이 이어지는 점 등을 감안하면..
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시리즈B 투자에서는 기존 투자사인 비에이파트너스를 비롯해 이노폴리스파트너스, 동훈인베스트먼트, 한국산업은행, 한화호텔앤드리조트가 참여했다.

현재 서울 주요 대학가를 포함해 전국 11곳에 오프라인 매장을 운영하고 온라인에서는 마켓컬리, 쿠팡프레시 등에 납품하고 있다. 매출액은 2021년 70억, 2022년 180억 등으로 매년 2배 이상의 성장세를 기록하고 있다.

https://n.news.naver.com/article/008/0004845133?sid=101

약 한 달 전 영상.

CPI 7.1%, 인플레이션은 끝났다! f.윤지호 대표 [심층인터뷰]

https://www.youtube.com/watch?v=oA6PGW6msN0