Forwarded from 강해령의 테크앤더시티
이재용 "숫자가 좀 나아졌다고 자만할 때가 아니다" "경쟁력을 회복할 수 있는 마지막 기회"
https://n.news.naver.com/article/015/0005241633?sid=101
반도체 쪽에서는 #1cD램수율up #HBM4퀄 #이미지센서 #엑시노스 #파운드리_고객사_확보 등 주력하자는 메시지 아닐까 싶습니다 :)
https://n.news.naver.com/article/015/0005241633?sid=101
반도체 쪽에서는 #1cD램수율up #HBM4퀄 #이미지센서 #엑시노스 #파운드리_고객사_확보 등 주력하자는 메시지 아닐까 싶습니다 :)
Naver
이재용 회장, 임원들에게 "자만할 때 아냐…지금이 마지막 기회"
이재용 삼성전자 회장이 최근 주력 사업인 반도체 부문 실적 반등세에도 불구하고 임원들에게 강도 높은 위기의식과 근본적인 경쟁력 회복을 주문했다. 25일 재계에 따르면 삼성그룹은 지난주부터 전 계열사 부사장 이하 임원
#반도체
1) 삼성전자가 차세대 고대역폭메모리인 HBM4(6세대)에 대해 엔비디아와 AMD의 최종 품질 테스트를 통과하고 다음 달부터 본격적인 양산 납품을 시작함
2) 이번 제품은 고객사 요구치(10Gb)를 상회하는 세계 최고 수준인 초당 11.7Gb의 동작 속도를 구현하여 기술적 정상화와 경쟁 우위를 증명함
3) HBM4는 엔비디아의 차세대 AI 가속기 '루빈'과 AMD의 'MI450' 등 올 하반기 출시 예정인 최첨단 AI 하드웨어에 탑재될 예정임
4) 삼성은 경쟁사보다 앞선 10나노급 6세대(1c) D램과 4나노 파운드리 공정을 로직 다이에 적용하는 승부수를 통해 시장 판도를 뒤집는 데 성공함
5) 설계부터 패키징까지 전 공정을 수직 계열화한 강점을 바탕으로 향후 HBM4E 및 맞춤형 HBM 시장에서도 주도권을 강화할 계획임
https://www.hankyung.com/article/2026012512541
1) 삼성전자가 차세대 고대역폭메모리인 HBM4(6세대)에 대해 엔비디아와 AMD의 최종 품질 테스트를 통과하고 다음 달부터 본격적인 양산 납품을 시작함
2) 이번 제품은 고객사 요구치(10Gb)를 상회하는 세계 최고 수준인 초당 11.7Gb의 동작 속도를 구현하여 기술적 정상화와 경쟁 우위를 증명함
3) HBM4는 엔비디아의 차세대 AI 가속기 '루빈'과 AMD의 'MI450' 등 올 하반기 출시 예정인 최첨단 AI 하드웨어에 탑재될 예정임
4) 삼성은 경쟁사보다 앞선 10나노급 6세대(1c) D램과 4나노 파운드리 공정을 로직 다이에 적용하는 승부수를 통해 시장 판도를 뒤집는 데 성공함
5) 설계부터 패키징까지 전 공정을 수직 계열화한 강점을 바탕으로 향후 HBM4E 및 맞춤형 HBM 시장에서도 주도권을 강화할 계획임
https://www.hankyung.com/article/2026012512541
한국경제
삼성 고성능 HBM4 내달 엔비디아 공급
삼성 고성능 HBM4 내달 엔비디아 공급, 반도체 INSIGHT 최종 검증 통과…업계 첫 출하 세계 최고속도 '게임체인저' 루빈 등 AI 가속기에 탑재
Forwarded from Dean's Ticker
프리포트 맥모란, 구리 시장 전망 $FCX
(2026.01.22, 4Q25 어닝콜 中) 2026년 시장은 매우 타이트한 균형 상태를 유지하거나 소폭의 수급 불균형을 기록할 것으로 예상한다. 이는 구리 가격의 하단을 지지하는 강력한 요인이 된다. 2030년까지 전 세계적으로 대규모 신규 광산 가동 계획이 없어 공급 제약이 지속될 것으로 본다. 2040년까지의 장기 연평균 수요 성장률(CAGR)을 시장별로 보면 방위 7.1%, 데이터센터 5.7%, 신재생에너지 & 전기차 4.6% 순으로 높다. 당사는 구리 1파운드를 생산하는 데 드는 단위당 순 현금 비용을 2026년 평균 $1.75로 예상하나, 하반기에는 2025년 9월 발생한 진흙 유출 사고로 중단됐던 그라스버그 블록 케이브 광산의 가동에 의해 $1.25 수준까지 낮아질 것으로 예상한다. 미국 내 구리 생산 단가는 파운드당 $2.50까지 낮출 것이다. 당사는 화학적 침출(Leach) 방식으로 채굴 비용 없이 생산량을 늘리고 있기 때문에 단가를 낮출 수 있다.
(2026.01.22, 4Q25 어닝콜 中) 2026년 시장은 매우 타이트한 균형 상태를 유지하거나 소폭의 수급 불균형을 기록할 것으로 예상한다. 이는 구리 가격의 하단을 지지하는 강력한 요인이 된다. 2030년까지 전 세계적으로 대규모 신규 광산 가동 계획이 없어 공급 제약이 지속될 것으로 본다. 2040년까지의 장기 연평균 수요 성장률(CAGR)을 시장별로 보면 방위 7.1%, 데이터센터 5.7%, 신재생에너지 & 전기차 4.6% 순으로 높다. 당사는 구리 1파운드를 생산하는 데 드는 단위당 순 현금 비용을 2026년 평균 $1.75로 예상하나, 하반기에는 2025년 9월 발생한 진흙 유출 사고로 중단됐던 그라스버그 블록 케이브 광산의 가동에 의해 $1.25 수준까지 낮아질 것으로 예상한다. 미국 내 구리 생산 단가는 파운드당 $2.50까지 낮출 것이다. 당사는 화학적 침출(Leach) 방식으로 채굴 비용 없이 생산량을 늘리고 있기 때문에 단가를 낮출 수 있다.
#구리
구리 쇼티지로 인한 시스템 리스크 경고 (FT)
1) S&P 글로벌 보고서에 따르면, 구리 수요는 2025년 2,800만 톤에서 2040년 4,200만 톤으로 폭발적으로 증가할 것으로 보임
2) 특히 AI 데이터 센터와 로봇 공학 관련 구리 수요는 현재 110만 톤 수준에서 2040년 250만 톤(+127%)까지 급격히 늘어날 전망임
3) 구리 공급은 2030년 약 3,400만 톤으로 정점에 도달한 뒤 노후 광산의 생산성 저하와 신규 광산 개발 투자 부족으로 인해 점차 감소할 것으로 분석됨
4) 아시아 지역은 전기차 보급 가속화와 전력망 현대화 작업을 통해 향후 수요 증가분의 약 60%를 차지하며 시장을 주도할 것으로 예상됨
5) 구리 가격은 이미 톤당 13,000달러를 상회하며 기록적인 수준을 보이고 있으며, 구리 확보 능력은 이제 미·중 간의 기술 패권 및 국가 안보 문제와 직결되는 핵심 변수가 됨
https://www.ft.com/content/9d69ce4d-648e-44f9-812d-ecb811b751e5
구리 쇼티지로 인한 시스템 리스크 경고 (FT)
[Key Takeaways]
구리 수요는 AI와 전기차 확대로 급증하는 반면 공급은 2030년 정점 후 감소하여 2040년에는 현재 수요의 33%에 달하는 1,000만 톤 규모의 공급 부족이 예상됨
1) S&P 글로벌 보고서에 따르면, 구리 수요는 2025년 2,800만 톤에서 2040년 4,200만 톤으로 폭발적으로 증가할 것으로 보임
2) 특히 AI 데이터 센터와 로봇 공학 관련 구리 수요는 현재 110만 톤 수준에서 2040년 250만 톤(+127%)까지 급격히 늘어날 전망임
3) 구리 공급은 2030년 약 3,400만 톤으로 정점에 도달한 뒤 노후 광산의 생산성 저하와 신규 광산 개발 투자 부족으로 인해 점차 감소할 것으로 분석됨
4) 아시아 지역은 전기차 보급 가속화와 전력망 현대화 작업을 통해 향후 수요 증가분의 약 60%를 차지하며 시장을 주도할 것으로 예상됨
5) 구리 가격은 이미 톤당 13,000달러를 상회하며 기록적인 수준을 보이고 있으며, 구리 확보 능력은 이제 미·중 간의 기술 패권 및 국가 안보 문제와 직결되는 핵심 변수가 됨
https://www.ft.com/content/9d69ce4d-648e-44f9-812d-ecb811b751e5
Forwarded from 신한 리서치
[신한투자증권 허성규/이주은/이동헌/김아람/이지한]
우주 산업 - 요람을 떠나 문명의 인프라로 확장
▶️ 목차
I. 결론
I. 스페이스X의 모든 것
II. 글로벌 발사체 시장
- 미국 발사체 시장
- 중국 발사체 산업
IV. 위성 서비스 시장
V. 한국 방산업체의 우주 사업
VI. 우주 Q&A
▶️ Company Analysis
스피어 (347700) – NR
에이치브이엠 (295310) – NR
인텔리안테크 (189300) - 매수 (신규)
이노스페이스 (462350) – NR
쎄트렉아이 (099320) - 매수 (유지)
나라스페이스 (478340) - NR
컨텍 (451760) – NR
루미르 (474170) – NR
로켓랩 (RKLB.US)
플래닛 랩스 (PL.US)
AST스페이스모바일 (ASTS.US)
파이어플라이 (FLY.US)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=348946
위 내용은 2026년 1월 26일 8시 22분에 조사분석자료 공표 승인이 이루어진 내용입니다.
제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
우주 산업 - 요람을 떠나 문명의 인프라로 확장
▶️ 목차
I. 결론
I. 스페이스X의 모든 것
II. 글로벌 발사체 시장
- 미국 발사체 시장
- 중국 발사체 산업
IV. 위성 서비스 시장
V. 한국 방산업체의 우주 사업
VI. 우주 Q&A
▶️ Company Analysis
스피어 (347700) – NR
에이치브이엠 (295310) – NR
인텔리안테크 (189300) - 매수 (신규)
이노스페이스 (462350) – NR
쎄트렉아이 (099320) - 매수 (유지)
나라스페이스 (478340) - NR
컨텍 (451760) – NR
루미르 (474170) – NR
로켓랩 (RKLB.US)
플래닛 랩스 (PL.US)
AST스페이스모바일 (ASTS.US)
파이어플라이 (FLY.US)
※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=348946
위 내용은 2026년 1월 26일 8시 22분에 조사분석자료 공표 승인이 이루어진 내용입니다.
제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.
Forwarded from AWAKE - 실시간 주식 공시 정리채널
2026.01.26 15:52:40
기업명: 한화엔진(시가총액: 4조 4,394억)
보고서명: 매출액또는손익구조30%(대규모법인은15%)이상변경
재무제표 종류 : 연결
매출액 : 3,678억(예상치 : 3,386억)
영업익 : 473억(예상치 : 361억)
순이익 : 1,024억(예상치 : 305억)
**최근 실적 추이**
2025.4Q 3,678억/ 473억/ 1,024억
2025.3Q 2,973억/ 266억/ 303억
2025.2Q 3,877억/ 338억/ 216억
2025.1Q 3,182억/ 223억/ 194억
2024.4Q 3,263억/ 182억/ 394억
* 변동요인
- 단가 상승에 따른 매출액 증가 및 영업이익률 개선
공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20260126800699
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=082740
기업명: 한화엔진(시가총액: 4조 4,394억)
보고서명: 매출액또는손익구조30%(대규모법인은15%)이상변경
재무제표 종류 : 연결
매출액 : 3,678억(예상치 : 3,386억)
영업익 : 473억(예상치 : 361억)
순이익 : 1,024억(예상치 : 305억)
**최근 실적 추이**
2025.4Q 3,678억/ 473억/ 1,024억
2025.3Q 2,973억/ 266억/ 303억
2025.2Q 3,877억/ 338억/ 216억
2025.1Q 3,182억/ 223억/ 194억
2024.4Q 3,263억/ 182억/ 394억
* 변동요인
- 단가 상승에 따른 매출액 증가 및 영업이익률 개선
공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20260126800699
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=082740
❤3
Forwarded from 건설/조선/리츠 | 강경태 | 한국투자증권
한화엔진 4Q25 실적 관련 코멘트
한화엔진이
2025년 4분기에 인도한
2행정 저속엔진 31대 중
4대가 컨테이너선용 대마력 엔진이며,
이 중 3대가
삼성중공업 향 메탄올 D/F 입니다.
(Evergreen 프로젝트)
사진은
Everllence의
메탄올 D/F 엔진인
LGIM입니다.
2026년말까지 인도할
효자 엔진 9대가
한화엔진 ASP를 꾸준히
높여줄것입니다.
한화엔진이
2025년 4분기에 인도한
2행정 저속엔진 31대 중
4대가 컨테이너선용 대마력 엔진이며,
이 중 3대가
삼성중공업 향 메탄올 D/F 입니다.
(Evergreen 프로젝트)
사진은
Everllence의
메탄올 D/F 엔진인
LGIM입니다.
2026년말까지 인도할
효자 엔진 9대가
한화엔진 ASP를 꾸준히
높여줄것입니다.
❤1
Forwarded from DAOL 조선/기계/방산 | 최광식
마린엔진처럼, 한화엔진도 슈퍼 설프가 나왔습니다.
저는 2024년 엔진 납품의 이유로
opm 13%대를 썼는데 준하게 나왔습니다.
이제 2024년 엔진이 계속 느니, 작년 마린엔진처럼 팍팍 올라갈 것으로 기대합니다.
벌써 수주도 중국에서 1조 받았습니다. ㅎㄷㄷ
엔진이 진짜 좋아요!
저는 2024년 엔진 납품의 이유로
opm 13%대를 썼는데 준하게 나왔습니다.
이제 2024년 엔진이 계속 느니, 작년 마린엔진처럼 팍팍 올라갈 것으로 기대합니다.
벌써 수주도 중국에서 1조 받았습니다. ㅎㄷㄷ
엔진이 진짜 좋아요!
❤3
기억보단 기록을
중국 조선이 캐파를 증설하든 말든 어짜피 엔진은 한국꺼 써야됨. 전력 인프라의 변압기 포지션 = 조선업 엔진
1년 반 전에 말했던 포인트는 아직도 유효
전력 인프라의 변압기 포지션 = 조선 엔진
로봇/우주처럼 무빙이 막 화려하진 않아도 묵묵히 우상향 중입니다 😇
전력 인프라의 변압기 포지션 = 조선 엔진
로봇/우주처럼 무빙이 막 화려하진 않아도 묵묵히 우상향 중입니다 😇
👍1