파나소닉, 배터리 생산과 이익 전망 하향
-배터리 포함된 사업부 연간 이익 전망 15% 하향. 테슬라향 고가 모델 수요 부진
-AMPC 수령 감안하면 이익 하향 수준 보다 전기차 수요 감소 폭이 더 클수도
-재고 조정을 위해 7~9월 일본 배터리공장 생산량을 4~6월 대비 60% 감축
파나소닉은 올 상반기에 글로벌 배터리 캐파를 기존의 50GWh에서 2031년까지 200GWh 이상으로 확대하겠다고 발표했습니다
파나소닉뿐 아니라 대부분의 전기차/배터리업체들이 공격적인 확장 계획을 공언했죠
불과 1~2분기만에 들통날 거짓말을 한걸까요? 그러지는 않았겠지요. 그들도 과거 화려한 성장과 정책 트렌드에 과몰입 되었을 것으로 보입니다
이제 막 시작된 속도 조절이 몇 달안에 끝날 일은 아닙니다. 업체들이 예상했던 감속이 아니었기 때문입니다. 전기차업체들은 내년 미 대선을 보고 새로운 전략을 짤 가능성이 높습니다
글로벌 업체들도 예상치 못한 시장 예측 오류가 현실화되었는데도, 한국의 일부 배터리주 팬덤은 여전히 식지 않는군요
한국 주식시장만 글로벌 트렌드와 다르게 움직이는 일은 불가능합니다. 인위적인 수급으로 그 어긋남을 유지하는 시간이 길면 길수록, 부작용과 피해는 비례될 것입니다
https://www.reuters.com/technology/panasonic-cuts-battery-units-operating-profit-forecast-by-15-full-financial-year-2023-10-30/
-배터리 포함된 사업부 연간 이익 전망 15% 하향. 테슬라향 고가 모델 수요 부진
-AMPC 수령 감안하면 이익 하향 수준 보다 전기차 수요 감소 폭이 더 클수도
-재고 조정을 위해 7~9월 일본 배터리공장 생산량을 4~6월 대비 60% 감축
파나소닉은 올 상반기에 글로벌 배터리 캐파를 기존의 50GWh에서 2031년까지 200GWh 이상으로 확대하겠다고 발표했습니다
파나소닉뿐 아니라 대부분의 전기차/배터리업체들이 공격적인 확장 계획을 공언했죠
불과 1~2분기만에 들통날 거짓말을 한걸까요? 그러지는 않았겠지요. 그들도 과거 화려한 성장과 정책 트렌드에 과몰입 되었을 것으로 보입니다
이제 막 시작된 속도 조절이 몇 달안에 끝날 일은 아닙니다. 업체들이 예상했던 감속이 아니었기 때문입니다. 전기차업체들은 내년 미 대선을 보고 새로운 전략을 짤 가능성이 높습니다
글로벌 업체들도 예상치 못한 시장 예측 오류가 현실화되었는데도, 한국의 일부 배터리주 팬덤은 여전히 식지 않는군요
한국 주식시장만 글로벌 트렌드와 다르게 움직이는 일은 불가능합니다. 인위적인 수급으로 그 어긋남을 유지하는 시간이 길면 길수록, 부작용과 피해는 비례될 것입니다
https://www.reuters.com/technology/panasonic-cuts-battery-units-operating-profit-forecast-by-15-full-financial-year-2023-10-30/
Reuters
Panasonic cuts battery unit's profit outlook, warns on high-end EV sales
Panasonic Holdings , which supplies Tesla , said on Monday it had cut automotive battery production in Japan in the September quarter and shrank the division's annual profit forecast by 15%, underscoring a global slowdown in EV sales.
폭스바겐, EV 신규 소프트웨어 플랫폼 도입 연기
-내년과 2025년 도입 예정했던 신규 EV용 소프트웨어 플랫폼 Cariad 연기
-이사회, Cariad 관련 일자리 2천개 축소 동의. 노사협의회 승인하면 실행
-폭스바겐은 유독 전기차 소프트웨어 결함이 많아 판매량에 영향을 주고 있는 상태. Cariad의 적용으로 이를 반전시키려 했으나 당분간 그냥 가겠다는 의미
-내년 이후 신규 발표될 전기차 모델들의 출시 지연이 있을 수 있음을 암시
https://www.google.co.kr/amp/s/insideevs.com/news/693654/volkswagen-group-cariad-job-cuts/amp/
-내년과 2025년 도입 예정했던 신규 EV용 소프트웨어 플랫폼 Cariad 연기
-이사회, Cariad 관련 일자리 2천개 축소 동의. 노사협의회 승인하면 실행
-폭스바겐은 유독 전기차 소프트웨어 결함이 많아 판매량에 영향을 주고 있는 상태. Cariad의 적용으로 이를 반전시키려 했으나 당분간 그냥 가겠다는 의미
-내년 이후 신규 발표될 전기차 모델들의 출시 지연이 있을 수 있음을 암시
https://www.google.co.kr/amp/s/insideevs.com/news/693654/volkswagen-group-cariad-job-cuts/amp/
InsideEVs
Volkswagen Group To Slash 2,000 Jobs At Cariad, Future EV Platforms Face Delays
The restructuring is expected to impact a new software rollout on the Porsche Macan EV and Audi Q6-E-Tron.
[제이앤티씨(204270. KQ) / 유진투자증권 코스닥벤처팀 박종선 ☎02)368-6076]
★ 베트남 공장 탐방 후기:
화웨이향 물량 본격 생산 및 확대 중
☞ 베트남 1,2공장은 휴대폰용 강화유리 양산 시설 확대 중
☞ 자동차 강화유리 본격적인 공급을 위한 시설 확보
☞ 3분기 및 4분기 실적은 전년동기 대비 큰 폭의 성장을 기대. 매출액 증가와 함께 수익성 큰 폭 개선 예상
https://vo.la/P0NKz
*본 내용은 당사 컴플라이언스의 승인을 받아 발송되었습니다.
★ 베트남 공장 탐방 후기:
화웨이향 물량 본격 생산 및 확대 중
☞ 베트남 1,2공장은 휴대폰용 강화유리 양산 시설 확대 중
☞ 자동차 강화유리 본격적인 공급을 위한 시설 확보
☞ 3분기 및 4분기 실적은 전년동기 대비 큰 폭의 성장을 기대. 매출액 증가와 함께 수익성 큰 폭 개선 예상
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미국 최대 해상풍력 건설 최종 확정
-버지니아주의 CVOW 프로젝트
-2.6GW로 14MW 터빈 176개로 구성
-유틸리티 업체인 Dominion이 개발업체이고, 전력 판매계약, 기자재 수급 등 확정된 상태에서 미 정부의 최종 건설 승인 나온 것
-연내에 육상 부지 건설, 내년부터 해상 공사 시작해서 최종 완료 2026년
-지연되거나 취소되는 프로젝트 발생에도 불구하고 미국 해상풍력은 파이프라인이 70~80GW에 달해서 초기 성장국면 진행 중
-씨에스윈드 수혜: 인수한 Bladt가 CVOW향 해상변전소 3기, 하부구조물과 타워 접합 구조물인 TP 176기 수주 받은 상태이고, 내년부터 2년간 공급
https://electrek.co/2023/10/31/us-largest-offshore-wind-farm-just-got-the-green-light/
https://www.bladt.dk/references/foundations-references/coastal-virginia-offshore-wind-cvow/
-버지니아주의 CVOW 프로젝트
-2.6GW로 14MW 터빈 176개로 구성
-유틸리티 업체인 Dominion이 개발업체이고, 전력 판매계약, 기자재 수급 등 확정된 상태에서 미 정부의 최종 건설 승인 나온 것
-연내에 육상 부지 건설, 내년부터 해상 공사 시작해서 최종 완료 2026년
-지연되거나 취소되는 프로젝트 발생에도 불구하고 미국 해상풍력은 파이프라인이 70~80GW에 달해서 초기 성장국면 진행 중
-씨에스윈드 수혜: 인수한 Bladt가 CVOW향 해상변전소 3기, 하부구조물과 타워 접합 구조물인 TP 176기 수주 받은 상태이고, 내년부터 2년간 공급
https://electrek.co/2023/10/31/us-largest-offshore-wind-farm-just-got-the-green-light/
https://www.bladt.dk/references/foundations-references/coastal-virginia-offshore-wind-cvow/
Electrek
The US's largest offshore wind farm just got the green light
The 2.6 GW Coastal Virginia Offshore Wind project – what will become the US's largest offshore wind farm – just got approved by the US BOEM.
10월 양극재 수출 데이터
-NCM, 중량 13,521톤으로 전년비 14% 감소, 판가 38,312달러/톤으로 전년비 19% 하락
-NCA, 중량 4,371톤으로 전년비 7% 증가, 판가 41,685달러로 전년비 24% 하락
-NCM+NCA, 중량 17,892톤으로 전년비 10% 감소, 판가 20% 하락
-NCM+NCA 양극재 수출 합계금액은 7억달러로 전년비 28% 감소
10월에는 수출금액 감소 폭이 대폭 확대되었네요. 8, 9월은 5%, 8% 감소였습니다. 판가하락 폭도 그렇구요
4분기 양극재업체들에 대한 현재까지의 대부분 실적 추정치는 물량은 증가, 판가는 하락 지속을 근거로 합니다
-NCM, 중량 13,521톤으로 전년비 14% 감소, 판가 38,312달러/톤으로 전년비 19% 하락
-NCA, 중량 4,371톤으로 전년비 7% 증가, 판가 41,685달러로 전년비 24% 하락
-NCM+NCA, 중량 17,892톤으로 전년비 10% 감소, 판가 20% 하락
-NCM+NCA 양극재 수출 합계금액은 7억달러로 전년비 28% 감소
10월에는 수출금액 감소 폭이 대폭 확대되었네요. 8, 9월은 5%, 8% 감소였습니다. 판가하락 폭도 그렇구요
4분기 양극재업체들에 대한 현재까지의 대부분 실적 추정치는 물량은 증가, 판가는 하락 지속을 근거로 합니다
BMW, LFP 배터리 도입 공식 확인
-BMW 배터리 셀 개발 헤드인 Martin Schuster 언급
-2025년 생산시작인 Neue Klasse 플랫폼 모델부터
예상되었던 일이긴 한데, 회사 책임자가 공식적으로 언급한건 처음이네요
BMW 차세대 전기차 모델의 배터리 공급업체는 중국 3개는 확정, 한국은 1개로 추정됩니다
LFP가 들어가는 건 당연한 수순이겠지요
한국 배터리업체들의 LFP 무시 전략은 완전 실패입니다. 늦었지만 추격해서 LFP로 방어하지 않으면 점유율을 계속 뺐기게 될 것입니다
https://cleantechnica.com/2023/11/01/bmw-going-with-new-batteries-for-its-ambitious-ev-plans/
-BMW 배터리 셀 개발 헤드인 Martin Schuster 언급
-2025년 생산시작인 Neue Klasse 플랫폼 모델부터
예상되었던 일이긴 한데, 회사 책임자가 공식적으로 언급한건 처음이네요
BMW 차세대 전기차 모델의 배터리 공급업체는 중국 3개는 확정, 한국은 1개로 추정됩니다
LFP가 들어가는 건 당연한 수순이겠지요
한국 배터리업체들의 LFP 무시 전략은 완전 실패입니다. 늦었지만 추격해서 LFP로 방어하지 않으면 점유율을 계속 뺐기게 될 것입니다
https://cleantechnica.com/2023/11/01/bmw-going-with-new-batteries-for-its-ambitious-ev-plans/
CleanTechnica
BMW Going With New Batteries For Its Ambitious EV Plans
Sign up for daily news updates from CleanTechnica on email. Or follow us on Google News! It’s the batteries, stupid. We could repeat that rephrased wisdom again and again until everybody understands how critical they are to not only our rEVolution but to…
[두산퓨얼셀(336260. KS) / 유진투자증권 코스닥벤처팀 / 그린산업 한병화 ☎368-6171]
★ 수주, 매출 4분기에 몰려
☞ 올해에도 매출, 수주 모두 4 분기에 집중
☞ 입찰 시장에서 점유율 회복
☞ 글로벌 수소 산업 열리는 것은 확정 고금리 리스크만 낮아지면 활성화
https://vo.la/cUhjJ
*본 내용은 당사 컴플라이언스의 승인을 받아 발송되었습니다.
★ 수주, 매출 4분기에 몰려
☞ 올해에도 매출, 수주 모두 4 분기에 집중
☞ 입찰 시장에서 점유율 회복
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[Web발신]
[10월 IPO 시장분석 및 향후 시장전망 / 유진투자증권 코스닥벤처팀 박종선 ☎02)368-6076]
★ 10월 대어급 두산로보틱스 IPO 성공 11 월은 에코프로머티리얼즈 추진
☞ 2023년 10월 IPO 시장 분석
☞ 2023년 11월 IPO 시장 전망
☞ 11월 이후 IPO 예정기업
☞ 향후 IPO스케줄
☞ 2023년 10월 Post-IPO 유망주
☞ 기업분석
- 한싹
- 레뷰코퍼레이션
- 퓨릿
- 신성에스티
- 에스엘에스바이오
- 워트
https://vo.la/gmeyp
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[10월 IPO 시장분석 및 향후 시장전망 / 유진투자증권 코스닥벤처팀 박종선 ☎02)368-6076]
★ 10월 대어급 두산로보틱스 IPO 성공 11 월은 에코프로머티리얼즈 추진
☞ 2023년 10월 IPO 시장 분석
☞ 2023년 11월 IPO 시장 전망
☞ 11월 이후 IPO 예정기업
☞ 향후 IPO스케줄
☞ 2023년 10월 Post-IPO 유망주
☞ 기업분석
- 한싹
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Albermale, 가이던스 하향
-전기차 수요 약세 때문
-3분기 매출, 이익 모두 컨센 하회
-연간 매출 104~115억달러 전망에서 95~98억달러로 하향
-EBITAD는 38~44억달러에서 32~34억달러로 하향
-연내 리튬가격은 현재 수준에 머물 것
-주가 장 중 3% 하락에 이어 시간외 5% 추가 하락 중
-지난 2분기 실적 발표 때에 리튬 수요는 견조하다고 했던 것과 달라진 분위기
-글로벌 최대 리튬업체인 Albermale의 주가는 올 해 실적 성장이 지속되고 있지만, 지난 1년간 주가 54% 급락한 상태
-Albermale의 영업이익률은 20%를 상회하고, 2023년 예상 매출 14~15조원 수준인데 PER 4~5배에 불과한 상태
Albermale뿐 아니라 대부분의 리튬 관련주들의 주가 하락이 1년이상 지속되고 있고 밸류에이션 디스카운트가 확산되고 있습니다
전기차 소재 밸류체인 최상단이니 이들의 의미있는 반전이 선행되는 것을 확인해야겠습니다
https://www.reuters.com/markets/commodities/albemarle-quarterly-profit-drops-forecast-cut-falling-lithium-prices-2023-11-01/
-전기차 수요 약세 때문
-3분기 매출, 이익 모두 컨센 하회
-연간 매출 104~115억달러 전망에서 95~98억달러로 하향
-EBITAD는 38~44억달러에서 32~34억달러로 하향
-연내 리튬가격은 현재 수준에 머물 것
-주가 장 중 3% 하락에 이어 시간외 5% 추가 하락 중
-지난 2분기 실적 발표 때에 리튬 수요는 견조하다고 했던 것과 달라진 분위기
-글로벌 최대 리튬업체인 Albermale의 주가는 올 해 실적 성장이 지속되고 있지만, 지난 1년간 주가 54% 급락한 상태
-Albermale의 영업이익률은 20%를 상회하고, 2023년 예상 매출 14~15조원 수준인데 PER 4~5배에 불과한 상태
Albermale뿐 아니라 대부분의 리튬 관련주들의 주가 하락이 1년이상 지속되고 있고 밸류에이션 디스카운트가 확산되고 있습니다
전기차 소재 밸류체인 최상단이니 이들의 의미있는 반전이 선행되는 것을 확인해야겠습니다
https://www.reuters.com/markets/commodities/albemarle-quarterly-profit-drops-forecast-cut-falling-lithium-prices-2023-11-01/
Reuters
Albemarle cuts annual forecast on slumping lithium prices
Albemarle , the world's largest producer of lithium for electric vehicle batteries, trimmed its annual forecast on Wednesday and reported a lower-than-expected quarterly profit amid slumping prices for the ultralight metal.
글로벌 재생에너지 2030년까지 3배 확대 추진
-UN 기후총회(11.30~12.12)에서 합의 도출 목표
-EU, 미국은 서명했고 참여 국가들 늘어나는 중. 중국, 인도의 참여 여부가 공동 합의문 도출에 핵심이 될 것
https://www.reuters.com/sustainability/cop/eu-us-cop28-hosts-rally-support-global-deal-triple-renewable-energy-documents-2023-11-01/
-UN 기후총회(11.30~12.12)에서 합의 도출 목표
-EU, 미국은 서명했고 참여 국가들 늘어나는 중. 중국, 인도의 참여 여부가 공동 합의문 도출에 핵심이 될 것
https://www.reuters.com/sustainability/cop/eu-us-cop28-hosts-rally-support-global-deal-triple-renewable-energy-documents-2023-11-01/
Reuters
Exclusive: EU, US, COP28 hosts rally support for global deal to triple renewable energy, documents show
They said that to have 11,000 gigawatts installed by 2030 is the most important thing they can do to limit global warming to 1.5 degrees Celsius.
토요타, 전기차 판매 가이던스 축소
-2023FY(2023.3~2024.3) 전기차 판매 가이던스 202,000대에서 123,000대로 40% 축소
-대신 하이브리드 판매 확대
https://electrek.co/2023/11/01/toyota-drastically-cuts-ev-sales-forecast-amid-strategy-shift/
-2023FY(2023.3~2024.3) 전기차 판매 가이던스 202,000대에서 123,000대로 40% 축소
-대신 하이브리드 판매 확대
https://electrek.co/2023/11/01/toyota-drastically-cuts-ev-sales-forecast-amid-strategy-shift/
Electrek
Toyota cuts 2023 EV sales forecast by nearly 40% in latest questionable strategy shift
Although Toyota expects record growth this fiscal year, it’s cutting its EV sales forecast by nearly 40%. In Toyota’s latest...
유미코어는 왜 재생에너지부터 먼저 계약?
폴란드에 건설 중인 양극재/전구체 공장에서 사용할 무탄소 전력이 필요하기 때문입니다
전기차업체들은 배터리 업체들에게 제조공정상의 탄소배출을 엄격하게 통제할 것을 요구하고 있습니다
EU는 물론 미국까지도 이를 무기로 전기차 산업에 장벽을 치게 될 것입니다
한국에 우후죽순으로 건설되고 있는 탄소다배출 배터리 소재 공장들은 당장 대책을 세워야합니다
세상에 공짜는 없습니다
https://renewablesnow.com/news/ignitis-umicore-seal-wind-ppa-in-poland-838507/
폴란드에 건설 중인 양극재/전구체 공장에서 사용할 무탄소 전력이 필요하기 때문입니다
전기차업체들은 배터리 업체들에게 제조공정상의 탄소배출을 엄격하게 통제할 것을 요구하고 있습니다
EU는 물론 미국까지도 이를 무기로 전기차 산업에 장벽을 치게 될 것입니다
한국에 우후죽순으로 건설되고 있는 탄소다배출 배터리 소재 공장들은 당장 대책을 세워야합니다
세상에 공짜는 없습니다
https://renewablesnow.com/news/ignitis-umicore-seal-wind-ppa-in-poland-838507/
Renewablesnow.com
Ignitis, Umicore seal wind PPA in Poland
Belgian speciality materials group Umicore SA (EBR:UMI) has signed a long-term agreement to offtake a substantial part of the output of a 137-MW Polish ons
폭스바겐, 유럽 배터리 공장 추가 건설 연기
-동유럽에 네번째 공장 건설 연내에 확정하려했으나 연기
-수요 위축 때문
-폭스바겐의 유럽 전기차 목표는 2030년까지 전체 판매의 80% 달성, 이 수치는 올 3월에 기존 목표 70%에서 상향한 것
-1년도 안되는 기간에 전기차 수요의 극심한 변동성을 경험하고 있어
-올 3월 이후 유럽에서 변경된 핵심 정책은 EURO7 도입 연기
-유럽업체들의 2030년 전기차 판매 목표 하향 가능성 부상
https://electrek.co/2023/11/01/volkswagen-delays-fourth-ev-battery-plant-over-sluggish-sales/
-동유럽에 네번째 공장 건설 연내에 확정하려했으나 연기
-수요 위축 때문
-폭스바겐의 유럽 전기차 목표는 2030년까지 전체 판매의 80% 달성, 이 수치는 올 3월에 기존 목표 70%에서 상향한 것
-1년도 안되는 기간에 전기차 수요의 극심한 변동성을 경험하고 있어
-올 3월 이후 유럽에서 변경된 핵심 정책은 EURO7 도입 연기
-유럽업체들의 2030년 전기차 판매 목표 하향 가능성 부상
https://electrek.co/2023/11/01/volkswagen-delays-fourth-ev-battery-plant-over-sluggish-sales/
Electrek
Volkswagen delays fourth EV battery plant over 'sluggish' sales
Europe’s largest automaker, Volkswagen, is delaying plans for a fourth EV battery factory for now. CEO Oliver Blume said the...
[SK오션플랜트(100090. KS) / 유진투자증권 코스닥벤처팀 / 그린산업 한병화 ☎368-6171]
★ 일회성 제외하면 예상 부합 추정, 국내 해상풍력 시작되면 추정치 상향
☞ 일회성요인 제외하면 기존 추정 부합한 실적 예상
☞ 정부 해상풍력 입찰 결과에 따라 내년 추정치 상향 가능
☞ 글로벌 해상풍력 역풍이 동사에 미치는 영향 미미
https://vo.la/HyNVj
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★ 일회성 제외하면 예상 부합 추정, 국내 해상풍력 시작되면 추정치 상향
☞ 일회성요인 제외하면 기존 추정 부합한 실적 예상
☞ 정부 해상풍력 입찰 결과에 따라 내년 추정치 상향 가능
☞ 글로벌 해상풍력 역풍이 동사에 미치는 영향 미미
https://vo.la/HyNVj
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★ 3Q23 Review: 시장 기대치 부합하며,
안정적인 실적 회복세 지속 성공
☞ 3Q23 Review: 시장 기대치 부합
☞ 4Q23 Preview: 실적 회복세 지속 전망
☞ 목표주가 하향하나, 투자의견 BUY 유지
https://vo.la/WuQT9
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★ 3Q23 Review: 시장 기대치 부합하며,
안정적인 실적 회복세 지속 성공
☞ 3Q23 Review: 시장 기대치 부합
☞ 4Q23 Preview: 실적 회복세 지속 전망
☞ 목표주가 하향하나, 투자의견 BUY 유지
https://vo.la/WuQT9
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놓친 뉴스, Borgwarner, 전기차 부진으로 가이던스 하향
-전기차 부품 2023년 매출 3억달러 하향
-2024, 2025년 전망치도 하향
대부분의 전기차 밸류체인 업체들이 단기 전망을 하향하고 있습니다. 국내업체들의 실적 추정치는 어떤지 잘 살펴봐야겠습니다
https://www.energyportal.eu/news/ev-products-maker-borgwarners-stock-suffers-biggest-drop-in-15-years-after-downbeat-sales-outlook-2/422598/
-전기차 부품 2023년 매출 3억달러 하향
-2024, 2025년 전망치도 하향
대부분의 전기차 밸류체인 업체들이 단기 전망을 하향하고 있습니다. 국내업체들의 실적 추정치는 어떤지 잘 살펴봐야겠습니다
https://www.energyportal.eu/news/ev-products-maker-borgwarners-stock-suffers-biggest-drop-in-15-years-after-downbeat-sales-outlook-2/422598/