Forwarded from 유진투자증권 코스닥벤처팀 (병화 한)
전기차 뷰 변경에 대한 논리 핵심은 정책
당사는 지난 해부터 시작된 전기차 성장 둔화와 최근 유럽의 침체 원인을 "케즘"이 아니라고 여러 말씀드렸습니다
정책 후퇴로 인한 부진입니다
따라서 정책이 반전되지 않으면 업황 턴어라운드는 없습니다
그 반전이 일어날 것으로 판단하는겁니다. 유럽과 미국에서요
유럽은 역설적으로 업황이 예상보다 더 빨리 무너져 내린 탓입니다. 유럽 내에는 300만개 이상의 자동차 제조업 일자리가 있습니다. 이들이 위기에 처하자 정치적인 압박이 심해지고 뭐든 할 수 밖에 없습니다. 그래서 독일의 스탠스가 중요합니다. 집권당의 다수인 SPD가 전기차 보조금을 다시 도입하자는 연판장을 돌린게 큰 변화입니다. 그들이 보조금을 없애면서 위기가 왔으니까요
미국은 트럼프 리스크는 여전합니다. 하지만, 최근 미 하원 공화당 18명의 IRA 자체 폐기 반대 서명에 이어 하원 의장 공화당 마이크 존슨도 이에 가세했습니다. 트림프 당선 시 연비규제는 무력화되겠지만, 전기차 보조금은 남을겁니다. 미 전기차 시장 성장률이 기존 예상보다는 낮아지겠지만, 파괴적으로 떨어지지는 않을겁니다. 이미 투자된 공장이 있고, 보조금이 살아 있으니까요
유럽의 올 해 전기차 시장은 300만대를 소폭 하회할 것입니다. 미국은 약 160만대 수준이구요. 유럽이 재성장 모드로 들어가면 트럼프의 미국이 주춤해도 올 해 보다 미국과 유럽의 합산 성장률은 의미 있게 높아질 것입니다
앞으로 연말까지 유럽의 정책변화 확정이 중요합니다. 새집행부와 주요 국가들이 내연기관차만 도와주고 전기차를 나몰라라 한다면 유럽 시장은 붕괴될 것입니다. 하지만, 독일의 진행상황과 폭스바겐 등 주요업체들이 일관되게 주장하는 건 전기차 지원입니다
제 논리는 그대로입니다. 정책 전환을 감지했을뿐입니다
당사는 지난 해부터 시작된 전기차 성장 둔화와 최근 유럽의 침체 원인을 "케즘"이 아니라고 여러 말씀드렸습니다
정책 후퇴로 인한 부진입니다
따라서 정책이 반전되지 않으면 업황 턴어라운드는 없습니다
그 반전이 일어날 것으로 판단하는겁니다. 유럽과 미국에서요
유럽은 역설적으로 업황이 예상보다 더 빨리 무너져 내린 탓입니다. 유럽 내에는 300만개 이상의 자동차 제조업 일자리가 있습니다. 이들이 위기에 처하자 정치적인 압박이 심해지고 뭐든 할 수 밖에 없습니다. 그래서 독일의 스탠스가 중요합니다. 집권당의 다수인 SPD가 전기차 보조금을 다시 도입하자는 연판장을 돌린게 큰 변화입니다. 그들이 보조금을 없애면서 위기가 왔으니까요
미국은 트럼프 리스크는 여전합니다. 하지만, 최근 미 하원 공화당 18명의 IRA 자체 폐기 반대 서명에 이어 하원 의장 공화당 마이크 존슨도 이에 가세했습니다. 트림프 당선 시 연비규제는 무력화되겠지만, 전기차 보조금은 남을겁니다. 미 전기차 시장 성장률이 기존 예상보다는 낮아지겠지만, 파괴적으로 떨어지지는 않을겁니다. 이미 투자된 공장이 있고, 보조금이 살아 있으니까요
유럽의 올 해 전기차 시장은 300만대를 소폭 하회할 것입니다. 미국은 약 160만대 수준이구요. 유럽이 재성장 모드로 들어가면 트럼프의 미국이 주춤해도 올 해 보다 미국과 유럽의 합산 성장률은 의미 있게 높아질 것입니다
앞으로 연말까지 유럽의 정책변화 확정이 중요합니다. 새집행부와 주요 국가들이 내연기관차만 도와주고 전기차를 나몰라라 한다면 유럽 시장은 붕괴될 것입니다. 하지만, 독일의 진행상황과 폭스바겐 등 주요업체들이 일관되게 주장하는 건 전기차 지원입니다
제 논리는 그대로입니다. 정책 전환을 감지했을뿐입니다
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Forwarded from AWAKE 플러스
📌 민테크(시가총액: 1,576억)
📁 투자판단관련주요경영사항 (국책과제 선정)
2024.09.24 18:13:44 (현재가 : 7,180원, +1.27%)
제목 : 국책과제 선정
* 주요내용
당사는 산업통상자원부 산하 한국산업기술기획평가원의 신규 국책과제 주관기관으로 선정되어 협약을 체결하였으며, 주요 내용은 다음과 같습니다.
1. 사업명 : 소재부품기술개발(첨단전략산업초격차(이차전지))
2. 과제명 : 당사는 상기 사업의 연구개발과제 중, 2개 과제의 주관기관으로 선정되어 과제를 수행합니다.
3. 연구기관
1) 과제1
- 총괄주관기관 : 민테크
2) 과제2
- 주관기관 : 민테크
- 공동기관 : 보안과제로 기재하지 않음
- 수요기관 : 보안과제로 기재하지 않음
4. 연구개발기간 : 협약일로부터 54개월 이내
5. 당사분 연구개발비 : 4,835,000,000원
1) 과제1
- 총괄주관연구개발비 : 225,000,000원
- 당사분 연구개발비 : 225,000,000원
2) 과제2
- 당사분 연구개발비 : 4,610,000,000원
6. 자기자본 : 30,276,430,111원
7. 자기자본 대비 정부지원금 비율 : 15.97%
공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240924900496
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=452200
📁 투자판단관련주요경영사항 (국책과제 선정)
2024.09.24 18:13:44 (현재가 : 7,180원, +1.27%)
제목 : 국책과제 선정
* 주요내용
당사는 산업통상자원부 산하 한국산업기술기획평가원의 신규 국책과제 주관기관으로 선정되어 협약을 체결하였으며, 주요 내용은 다음과 같습니다.
1. 사업명 : 소재부품기술개발(첨단전략산업초격차(이차전지))
2. 과제명 : 당사는 상기 사업의 연구개발과제 중, 2개 과제의 주관기관으로 선정되어 과제를 수행합니다.
3. 연구기관
1) 과제1
- 총괄주관기관 : 민테크
2) 과제2
- 주관기관 : 민테크
- 공동기관 : 보안과제로 기재하지 않음
- 수요기관 : 보안과제로 기재하지 않음
4. 연구개발기간 : 협약일로부터 54개월 이내
5. 당사분 연구개발비 : 4,835,000,000원
1) 과제1
- 총괄주관연구개발비 : 225,000,000원
- 당사분 연구개발비 : 225,000,000원
2) 과제2
- 당사분 연구개발비 : 4,610,000,000원
6. 자기자본 : 30,276,430,111원
7. 자기자본 대비 정부지원금 비율 : 15.97%
공시링크: https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20240924900496
회사정보: https://finance.naver.com/item/main.nhn?code=452200
Forwarded from 조정은 뇌를뽑아가지
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디앤디파마텍 탐방
Forwarded from 루팡
TD Cowen - 아마존 Accelerate 셀러 컨퍼런스 주요 내용: 생성형 AI가 중심 무대에 오르다
AMZN이 유닛 볼륨 플라이휠을 확장하고 이행 네트워크 활용도를 증가시킴:
우리는 2024년 AMZN의 전 세계 총 상품 거래액(GMV)을 7,720억 달러로 추정하며, 2029년까지 1.2조 달러로 증가할 것으로 예상하며, 이는 약 10%의 연평균 성장률(CAGR)입니다. 우리는 Accelerate 컨퍼런스 이후 우리의 추정치에 더 확신을 가지게 되었으며, AMZN은 여러 진행 중인 이니셔티브를 강조하며, 궁극적으로 유닛 판매량을 높이는 동시에 이행 네트워크의 활용도를 개선하고 있습니다.
주요 이니셔티브에는
(i) 미국 이행 네트워크의 지역화 및 Amazon Warehousing and Distribution(AWD)와 같은 새로운 노드 및 하이브리드 라스트 마일 시설 추가;
(ii) Buy with Prime;
(iii) 다양한 셀러 도구에 생성형 AI 도입이 포함됩니다.
AMZN 전 세계 스토어의 CEO, 저가 상품에서의 기회 및 이행 최적화 강조:
Doug Herrington, AMZN 전 세계 스토어의 CEO는 배달 속도를 개선하고 서비스 비용을 낮추어 구매 전환율을 높이는 데 AMZN의 성공을 강조했습니다. Herrington은 서비스 비용을 낮춤으로써 AMZN이 저가 판매 가격(ASP) 상품, 특히 가정용 소비재 판매를 확대할 수 있게 되었다고 강조했으며, 이는 가정용 구매의 80-90%를 차지합니다.
생성형 AI 리스팅 도구가 Amazon 셀러의 리스팅 생성 및 업데이트 시간을 단축:
AMZN은 생성형 AI 기반의 새로운 셀러 리스팅 도구를 공개했으며, 이는 리스팅 시간을 크게 단축하고 효율성을 높입니다. 관리진에 따르면, 이 도구는 요구되는 정보의 최대 40%를 자동으로 생성하며, 2024년 말까지 약 50%로 증가할 예정입니다. 생성된 AI 콘텐츠의 약 90%가 리스팅을 생성하는 사람에 의해 수락됩니다.
Herrington은 이행 성공의 세 가지 주요 동인을 강조했습니다:
(i) 지역화된 이행 네트워크;
(ii) 재구축된 인바운드 네트워크, 이는 재고 배치를 최적화하는 것을 목표로 하고 있음;
(iii) 이행 센터(FC)와 배송 센터(DC)로서 모두 작동하는 라스트 마일 시설.
AMZN이 유닛 볼륨 플라이휠을 확장하고 이행 네트워크 활용도를 증가시킴:
우리는 2024년 AMZN의 전 세계 총 상품 거래액(GMV)을 7,720억 달러로 추정하며, 2029년까지 1.2조 달러로 증가할 것으로 예상하며, 이는 약 10%의 연평균 성장률(CAGR)입니다. 우리는 Accelerate 컨퍼런스 이후 우리의 추정치에 더 확신을 가지게 되었으며, AMZN은 여러 진행 중인 이니셔티브를 강조하며, 궁극적으로 유닛 판매량을 높이는 동시에 이행 네트워크의 활용도를 개선하고 있습니다.
주요 이니셔티브에는
(i) 미국 이행 네트워크의 지역화 및 Amazon Warehousing and Distribution(AWD)와 같은 새로운 노드 및 하이브리드 라스트 마일 시설 추가;
(ii) Buy with Prime;
(iii) 다양한 셀러 도구에 생성형 AI 도입이 포함됩니다.
AMZN 전 세계 스토어의 CEO, 저가 상품에서의 기회 및 이행 최적화 강조:
Doug Herrington, AMZN 전 세계 스토어의 CEO는 배달 속도를 개선하고 서비스 비용을 낮추어 구매 전환율을 높이는 데 AMZN의 성공을 강조했습니다. Herrington은 서비스 비용을 낮춤으로써 AMZN이 저가 판매 가격(ASP) 상품, 특히 가정용 소비재 판매를 확대할 수 있게 되었다고 강조했으며, 이는 가정용 구매의 80-90%를 차지합니다.
생성형 AI 리스팅 도구가 Amazon 셀러의 리스팅 생성 및 업데이트 시간을 단축:
AMZN은 생성형 AI 기반의 새로운 셀러 리스팅 도구를 공개했으며, 이는 리스팅 시간을 크게 단축하고 효율성을 높입니다. 관리진에 따르면, 이 도구는 요구되는 정보의 최대 40%를 자동으로 생성하며, 2024년 말까지 약 50%로 증가할 예정입니다. 생성된 AI 콘텐츠의 약 90%가 리스팅을 생성하는 사람에 의해 수락됩니다.
Herrington은 이행 성공의 세 가지 주요 동인을 강조했습니다:
(i) 지역화된 이행 네트워크;
(ii) 재구축된 인바운드 네트워크, 이는 재고 배치를 최적화하는 것을 목표로 하고 있음;
(iii) 이행 센터(FC)와 배송 센터(DC)로서 모두 작동하는 라스트 마일 시설.