The CEO (4123) mentioned that Mycenax pass factory inspections in South Korea, Canada, Europe, and Japan.

Mycenax (마이씨넥스) : 삼천당제약 아일리아바이오 시밀러 대만 생산 공장

■ 지엔씨에너지_24년 사업보고서 읽어보면 수주잔고도 계속 늘고 잘 하고 있는 것 같음

​* 다양한 차트는 첨부된 블로그 링크에서 확인 가능합니다.
** 포스팅한 관심섹터와 관심종목에 대해 매수/매도 의견을 제안하지 않습니다.
*** 포스팅 작성 시점 관련 종목 보유여부를 확인해 드릴 수 없습니다.

지엔씨에너지 24년 사업보고서 보면 수주잔고 2,591억 원으로 사상 최대치입니다. 1Q24 2,486억 기록하고 주춤한 모습이었으나 반등합니다. 실시간 영업실적 트레킹 어려운 회사인데 사업보고서 상으로는 잘 하고 있는 것 같습니다.

발전기 사업 부문 매출액 Break-Down 했습니다. IDC 및 R&D센터 24년 매출액 1,195억 원으로 전체 발전기 사업 부문 중 67% 차지합니다. 과거 50% 초중반 비중 차지했던 것과 비교하면 크게 늘어났습니다. 발전소 및 플랜트, 대형복합쇼핑몰, 주택 및 일반건축물 부문보다 보다 데이터센터 성장성 크니 당연한 결과인 것 같으면서도 시대 흐름 잘 쫓고 있구나라는 생각 듭니다.

​ 비중 아주 작지만 해외 매출도 있습니다. IDC 및 R&D 센터 매출 중 해외 비중 전체 발전기 사업 부문 기준으로 약 2~3% 입니다. 해외 매출 비중 더 늘어날 수 있을까 고민해 봅니다. 사업보고서 보면 [해외 영업력 강화 - ~ 고객사로부터 획득한 높은 신뢰성을 바탕으로 ~ 해외시장을 개척하고] 원론적인(?) 내용 정도 확인 가능합니다. ​

지엔씨에너지 잘 하고 있습니다. 따박 따박 붙는 파푸아뉴기니 중유발전소 전력 판매 실적에 비상용발전기 얼마나 더 많이 수주받을지 따져보면 되는 회사입니다. 계속 점검해 보도록 하겠습니다.

​https://blog.naver.com/beatthemkt/223808162971

[SK증권 조선 한승한] (shane.han@sks.co.kr/3773-9992)

선박의 심장이 뛴다

▶️[선박엔진은 조선업 투자에 있어 선택이 아닌 필수]

- 선박 엔진은 모든 선종에 구분 없이 장착되는 핵심 중의 핵심 기자재로, 선박 발주 사이클과 높은 상관관계를 가짐

- 마진 차이가 없는 중국 조선소향 물량까지 확보되어 있으며 조선업 상승사이클에 대한 컨빅션을 가지고 있다면 선박엔진 업체 투자는 선택이 아닌 필수

- 단기적으로 중국의 DF엔진 수급 불균형에 의한 성장, 중기적으로 친환경 규제에 따른 성장, 장기적으로 노후선대 교체사이클에 의한 성장이 예정되어 있음

▶️[친환경 및 노후선대 교체사이클이 다가온다]

- 점진적으로 강화되는 IMO 환경규제와 동시에 노후선대 교체 사이클까지 맞물리는 중

- 글로벌 노후선대 및 DF 엔진 선대 규모와 비중은 역대 최고수준을 매일 갱신 중

- 노후선대 및 컨벤셔널 비중이 압도적으로 높은 탱커와 벌크선의 교체 시기가 도래하는 중이며, 올해 열릴 MEPC83에서 도출될 중기 GHG 감축 조치가 그 트리거로 작용할 것으로 예상

▶️[선박엔진 업체들의 지속적인 성장은 가능]

- 중국 DF 엔진 쇼티지는 최소 2년 이상 지속될 것으로 추정되며, 아직 국내 조선소향 본격적인 엔진 발주는 시작하지도 않은 상황

- 이에 더해 북미향 LNGC 물량까지 고려하면 2~3년 내 안정적인 수주잔고 및 ASP 상승세는 유지 가능할 것으로 전망

- 이후 IMO 환경규제와 노후선대 교체 사이클 이어지며 구조적인 성장은 계속될 것. 역대 최고수준의 가동률과 수주잔고 레벨을 기록하고 있는 국내 엔진 업체들이 이전과 달리 캐파확장에 대한 의지가 강한 것이 이에 대한 방증

▶️선박엔진 최선호주(Top-Pick): HD현대마린엔진


▶️보고서 원문: https://buly.kr/HSWxx12

SK증권 조선 한승한 텔레그램 채널 :https://news.1rj.ru/str/SKSCyclical

SK증권 리서치 텔레그램 채널 : https://news.1rj.ru/str/sksresearch

당사는 컴플라이언스 등록된 자료에 대해서만 제공 가능하며 본 자료는 컴플라이언스 등록된 자료입니다.

삼성중공업, 한화오션, HD현대중공업, SNT에너지

[Building a resilient future: Why grid modernization matters for industry electrification](https://www.ibm.com/think/insights/grid-modernization)

◦ 전력망 현대화는 산업 전기화의 핵심 기반
• 산업계의 탈탄소화와 전기화가 빠르게 진행 중 → 안정적이고 유연한 전력망 필요
• 현대화된 전력망은 신뢰성, 효율성, 유연성, 회복력을 강화 → 기후 변화, 수요 증가, 사이버 위협에 대응 가능

◦ 전력망 현대화를 위한 기업들의 투자 현황
• IBM IBV 조사: 유틸리티 기업 평균 수익의 9.8%를 전력망 현대화에 투자
• 조사 참여 기업 전원이 전략과 실행계획 보유 → 그러나 21%는 진전 없음 → 실행력 부족이 청정 에너지 전환에 걸림돌

◦ 유틸리티 기업 유형별 전략 접근 방식 (4가지 그룹)
1. 선구적 통합자 (14%)
- 고급 시뮬레이션, 양방향 전력 흐름 제어, 통합 표준 주도
- 디지털화 및 자동화가 뛰어나며 업계 선도
2. 에너지 최적화자 (21%)
- 에너지 효율성 중심의 운영 최적화
- 수요 반응, 고급 계량 시스템에 강점 → 그러나 양방향 네트워크 구축 미흡
3. 전력 연결자 (35%)
- 전력망 내 연결성과 운영 기술에 집중
- 디지털 인프라와 자동화 측면에서는 발전 여지
4. 보통 성과자 (29%)
- 수요 유연성엔 진전 있으나 첨단 기술 통합에 뒤처짐
- 혁신적 모델 도입에 신중한 경향

◦ 전력망 현대화의 3대 핵심 목표
1. 회복력 강화
- 자가 진단 및 자율 최적화를 통해 장애 대응력 강화
- 분산된 에너지 자원과 유연한 수요 관리
2. 청정 에너지 전환 촉진
- 재생에너지, 분산형 에너지 자원(DER) 통합
- 탄소 중립을 위한 기반 마련
3. 고객 경험 혁신
- 데이터 기반 플랫폼으로 고객 참여 확대
- 실시간 모니터링, 투명한 에너지 사용 정보 제공

원문 발췌:
- "산업의 전기화 추세에 따라 현대화된 전력망은 신뢰성, 효율성, 유연성, 회복력을 향상시켜 전력 공급의 안정성을 보장합니다."
- "IBM 비즈니스 가치 연구소(IBV) 조사에 따르면, 유틸리티 기업들은 평균적으로 수익의 9.8%를 전력망 현대화에 투자하고 있습니다."
- "전력망 현대화 전략에 따라 기업들은 선구적 통합자, 에너지 최적화자, 전력 연결자, 보통 성과자 네 가지 그룹으로 분류됩니다."
#전력

[K뷰티 구매하려고 한국 간다](https://www.cmn.kr/mobile/sub_view.asp?news_idx=46609&cls_cd=)

◦ 외국인 관광객, 한국 방문 목적 중 하나로 'K-뷰티 쇼핑' 부상
• 비자(VISA) '글로벌 트래블 인사이트' 보고서에 따르면, 외국인 관광객 11%가 한국 내 오프라인 매장에서 화장품 및 스킨케어 제품 구매
• 이는 전년 동기 대비 1.6%p 증가한 수치
• K-뷰티가 단순한 기념품을 넘어 '목적형 소비 여행'의 주요 동기로 작용

◦ K-뷰티 구매 비율 높은 국가 TOP 8
1. 사우디아라비아: 22%
2. 필리핀: 21%
3. 인도네시아: 20%
4. 말레이시아: 19%
5. 폴란드: 18%
6. 싱가포르: 18%
7. 아랍에미리트: 17%
8. 일본: 14%
• 아시아 및 중동권에서 K-뷰티 인지도와 구매율 높음

◦ K-뷰티 구매 목적 여행의 산업적 시사점
• 특정 상품 구매 목적이 여행지 선택에 직접적 영향 → '쇼핑 관광' 트렌드 강화
• 이는 뷰티 산업뿐 아니라 금융, 유통, 관광 업계의 마케팅 전략 변화 요구
• 방한 외국인 유치를 위한 K-뷰티 체험 공간, 오프라인 유통 채널 강화 필요

원문 발췌:
- "2024년 4분기 기준, 방한 외국인 관광객의 11%가 오프라인 화장품 및 스킨케어 매장에서 K-뷰티 제품을 구매했다."
- "K뷰티와 두바이 초콜릿 등 특정 지역 특산품이 여행지 선택의 주요한 이유가 되고 있다."
- "K뷰티에 대한 관심은 한국과 인접한 아시아 국가와 일부 중동 국가 여행객들 사이에서 뚜렷하게 나타났다."
#뷰티

미국 Delfin FLNG 프로젝트 승인

FLNG developer Delfin has secured a long-sought license from the Maritime Administration to install a three-unit FLNG liquefaction hub in the U.S. Gulf, based around existing infrastructure.

https://maritime-executive.com/article/delfin-receives-marad-approval-for-flng-export-terminal-in-u-s-gulf

두 바이오테크 기업, Regeneron의 Eylea와의 주요 임상시험에서 패배 (ENDPOINTS NEWS)

Opthea와 Unity Biotechnology는 모두 눈 질환 치료제를 개발 중인 기업으로, Regeneron의 표준 치료제인 aflibercept(에일리버셉트)를 능가하거나 동등한 성능을 보여주는데 실패.

옵테아는 월요일 자사의 VEGF 약물인 조지니버셉트(sozinibercept)와 아일리아(Eylea)를 병용한 것이 흐릿한 중심 시력을 유발하는 안과 질환인 습성 연령 관련 황반 변성에 대한 3상 연구에 실패

Unity의 실험용 약물이 당뇨성 황반부 종창 치료를 위한 2b상 임상시험에서 주요 평가 지표를 간발의 차이로 놓침

당뇨성 황반부 종창은 당뇨의 합병증으로, 눈의 일부에 액체가 쌓여 시력 문제를 유발하는 질환. Unity의 약물은 이 질환을 치료하기 위한 임상시험에서 주요 목표를 거의 놓침.

Fresenius Kabi의 CEO Pierluigi Antonelli 독점 인터뷰(Citeline)

Kabi의 Tocilizumab 출시 및 바이오시밀러 램프업에 따른 독점 인터뷰

이 회사의 CEO인 Pierluigi Antonelli는 Generics Bulletin과의 인터뷰에서 지금까지의 회사 성과와 바이오시밀러, 인수 및 제조에 대한 투자가 어떻게 성과를 거두고 있는지에 대해 이야기.

2026년까지 프레제니우스 카비(Fresenius Kabi)의 2022년 바이오제약 사업부 매출을 약 €200m($206m)로 3배 또는 4배로 늘리는 동시에 "마진을 크게 개선하고, " 이미 잘 확립된 회사의 'Vision 2026' 전략 로드맵의 결과

Antonelli 부임 이후 회사는 변화. 삼성바이오에피스의 글로벌 커머셜 사업부 부사장을 역임한 박상진(Sang Jin Pak)이 지난해 6월 프레지니우스 카비(Fresenius Kabi)의 바이오제약 사업부 총괄로 취임.

Fresenius Kabi의 CEO는 "그러나 2026년 이후에도 바이오제약 사업 분야에서도 훨씬 더 많은 일이 일어날 것이며, 이는 가까운 미래에 우리의 성장 동력으로 남을 것"

2024년 Fresenius Kabi의 바이오제약 매출은 유기적 매출이 76% 증가한 6억 1,100만 유로를 기록했는데, 이는 주로 유럽과 미국에서 Actemra/RoActemra에 대한 Tyenne(tocilizumab) 바이오시밀러의 전반적인 양호한 출시에 힘 입음.

Fresenius Kabi는 Teva와 6개월 동안 공개되지 않은 항 PD-1 종양학 바이오시밀러를 포함하여 두 개의 글로벌 라이선스 계약을 체결

Fresenius Kabi의 CEO는 "테바는 이 분야에서 평판이 좋은 기업이며, 우리는 그들의 상업적 능력을 바탕으로 자산을 활용하고 적절한 가치를 창출할 수 있을 것이라고 믿는다"

제안된 Teva 파트너십 출시가 10년 말에 구체화될 예정인 가운데, Fresenius Kabi의 CEO는 "제약업계에서는 단기적으로뿐만 아니라 장기적으로도 생각할 수 있어야 하며 항상 그 균형을 유지할 수 있어야 함"

이를 염두에 두고 Fresenius Kabi는 최근 한국의 삼천당제약(SamChunDang Pharm)과 라이선스 계약을 체결하여 미국과 라틴 아메리카의 여러 국가에서 삼춘당의 바이오시밀러 후보물질인 삼천당의 미국 내 독점적 상용화권을 부여

세계 최대 제약 시장에서 Fresenius Kabi는 복잡한 가격 책정 및 환급 환경에도 불구하고 "Tyenne의 진화에 매우 만족하고 있다"

Fresenius Kabi는 현재 100개 이상의 지불자 계약에 Tyenne을 공급하고 있으며, 이는 "매우 고무적이며 미국에서 의료 서비스를 보다 저렴하게 만들기 위한 큰 진전"

Fresenius Kabi는 Tyenne에 대해 다음과 같이 말합니다: "그것은 매달 증가하는 큰 추진력으로 계속되고 있습니다. 우리는 올해 미국의 기여가 증가할 것으로 예상한다

Fresenius Kabi는 전 세계 의료 시스템에 중요한 시스템"인 견고한 기반이며, 2024년 미국에서만 10개, 향후 2년 동안 훨씬 더 많은 제품을 출시할 예정

미국에서는 우리 포트폴리오에 있는 분자의 70%가 FDA 필수 의약품 목록에 포함되어 있으므로 우리는 그 수준의 수익성을 유지하고 모든 곳, 특히 미국에 존재하는 고전적인 경쟁력 있는 가격 하락 악순환을 막을 수 있는 보다 차별화된 제품을 포함하여 파이프라인을 계속 보유하기 원함.

#삼천당제약

26일 오전 9시반 주총

https://n.news.naver.com/mnews/article/296/0000087957


해외에서 양사의 가격 경쟁은 치열하다.
일라이 릴리는 한 달 전 자사 유통 채널을 통해 젭바운드 가격을 2.5mg 기준 월 349달러, 5mg 이상 용량은 월 499달러로 조정했다.
이에 맞서 노보 노디스크가 가격 인하 정책을 일반 소매 약국으로 확대하면서 점유율 확보 경쟁이 더욱 가열될 것으로 보인다.
비만 치료제 시장이 급속도로 성장하는 만큼 두 제약사의 공세는 더욱 거세질 전망이다.

#삼천당제약

주주총회 근황