🛳 컨테이너선, HD현대미포의 수주강세
☞ http://bit.ly/DOS770

⚓️ 주시 뉴스

💲 선가, 실적, 캐파
▽ 신조선가지수 187.03p로 0.08p 하락. 탱커, 컨테이너선 하락, 케이프 벌크선 상승

🇺🇸 USTR에 대한 시장 의견들
▽ G2 Ocean, “중국 철강 반덤핑 조사가 해상 무역에 더 큰 위협”

🌏 그린쉽: NA

🌪 LNG
△ Poten & Partners, 미국 LNG선 의무 규정에 대해 "도전적 수준을 넘어 불가능"이라고 평가
▽ TMS Cardiff Gas의 Sinokor의 LNG선 3척 리세일 협상 결렬

🔥 가스선/암모니아운반선
▲ 과테말라계 Western Energy, HD현대미포에 LPG선 1척 신규 발주

🚢 컨테이너
▲ Sea Consortium, HD현대미포에 피더 컨테이너선 2척 추가 발주
▲ 그리스 Capital Maritime, HD현대그룹 조선소에 12.6억달러 규모 컨테이너선 18척 발주

🛳 탱커
▽ 그리스 선주 George Procopiou, 중국 New Times Shipbuilding에 수에즈막스 발주
▽ 노후 MR PC선의 중고선가 하락세
△ 그리스 Sea World Management, SteelShips는 K조선에 MR 2척씩 발주
△ Advantage Tankers, Trafigura로부터 VLCC 신조선 리세일 인수

🌉 해양/디펜스/바람: N/A

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🎴 조선/기계/방산 | 최광식 | DAOL투자증권
📈 텔레그램 공개 채널 https://news.1rj.ru/str/HI_GS
✅ 컴플라이언스 승인을 득한 보고서입니다.
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⚓️ 코멘터리: 보고서 참고

투자 스터디에서 기업 분석 발표 예시
: 아낌없이 알려주시는 선생님

#포즈랑님

https://m.blog.naver.com/highk27/223855357502

미국 2026년 예산안 - 신재생에너지 관련 예산 대폭 삭감 but 화석연료 및 SMR 예산 증가

https://www.whitehouse.gov/briefings-statements/2025/05/the-white-house-office-of-management-and-budget-releases-the-presidents-fiscal-year-2026-skinny-budget/

주요내용
1. 사기와 가까운 IIJA 신재생 펀드에 150억불 이상 배정되어 있던 것을 전액 삭감.

The Budget cancels over $15 billion in Infrastructure Investment and Jobs Act (IIJA) Green New Scam funds provided to the Department of Energy for unreliable renewable energy

2. 해당 예산을 국내 화석연료 및 희토류 생산, 새로운 형태의 원자력발전소 개발에 사용.

The Budget reorients Department of Energy funding toward research and development of technologies that could produce an abundance of domestic fossil energy and critical minerals, innovative concepts for nuclear reactors and advanced nuclear fuels, and technologies that promote firm baseload power.

美인태사령관 "지금은 중국에 승리하겠지만 도전 거세질 것"(종합)

▶中 무기체계 생산속도 경계…"2027년 대만침공 준비완료"
▶美 태평양육군사령관 "中 위협에 동맹국들 결속력 강화"

현재 전력으로는 대만을 둘러싼 군사 충돌 발생 시 미국이 중국에 승리하겠지만, 갈수록 중국의 도전이 거세질 것이라는 전망이 제기됐다.

3일(현지시간) 파이낸셜타임스(FT)에 따르면 미국 인도태평양 사령관인 새뮤얼 퍼파로 해군 대장은 전날 애리조나주(州)에서 열린 한 포럼에서 이같이 발언했다.

퍼파로 사령관은 잠수함과 우주 분야에서 미국이 중국에 핵심적인 우위를 점하고 있다고 밝혔다.

다만 그는 중국이 군함을 포함한 무기체계를 미국보다 훨씬 빠른 속도로 생산하고 있다고 경고했다.

퍼파로 사령관은 "주요 전력 분야의 흐름이 좋지 않은 방향으로 전개되고 있다"고 말했다.

그는 미국이 연간 1.8척의 군함을 생산하는 데 비해 중국은 연간 6척을 건조한다고 설명했다.

잠수함을 만드는 속도도 중국이 미국의 1.4배에 달한다.

퍼파로 사령관은 대만 주변에서 중국군이 대만의 영토 일부를 점령하는 것에서부터 해상봉쇄 등 다양한 훈련을 하고 있다고 전했다.

미국 정보기관에 따르면 시진핑 중국 국가주석은 중국군에 2027년까지 대만 공격 준비를 완료하라고 지시했다.

이에 대해 퍼파로 사령관은 "2027년은 침공 일정이 아니라 준비 완료 목표 시점"이라면서 중국군이 로켓 전력과 감시 정찰을 위한 위성 체계 등 일부 목표는 이미 달성했다고 말했다.

중국군의 대만 공격 여부는 군사적 준비 수준과 대만 동맹국들의 지원 능력과 의지에 달렸다는 것이 퍼파로 사령관의 설명이다.

그는 중국의 대만 공격 시 미국의 개입 여부에 대한 질문에는 미국은 역사적으로 국가 이익에 영향을 미치는 사안에 대해선 늘 행동을 했다고 답했다.

퍼파로 사령관은 "예전에도 사람들은 미국이 전쟁에 개입하지 않을 것이라고 말하는 경우가 많았지만, 실제로는 그렇지 않았다"고 말했다.

그는 중국 군함이 지난 2월 호주 남동부 해역에서 실사격 훈련을 벌였다는 사실을 언급하면서는 "중국이 전 세계적 군사 세력으로 진화하고 있다"고 평가했다.

미국의 태평양육군사령관도 중국의 군사적 위협과 관련해 비슷한 평가를 내놨다.
로널드 클라크 태평양육군사령관(육군 대장)은 4일(현지시간) 일간 월스트리트저널(WSJ)과의 인터뷰에서 중국의 공격적 행동이 미군의 제반 군사적 환경을 위험하게 만들고 있다면서 지금은 "매우 특별한(extraordinary) 시기"라고 강조했다.

그는 무역과 관련한 불확실성이 인도·태평양 동맹들에 악영향을 주느냐는 질문에는 "군사적 관계는 그런 부분들에 있어서 많은 경우 균형을 이루게 해준다. 비정치적인 방식으로 공통점을 찾을 수 있기 때문"이라고 답했다. 무역 갈등이 있더라도 동맹들의 군사적 관계는 긴밀하다는 것이다.

클라크 사령관은 특히 중국의 행동이 미국과 그 동맹국들의 관계를 전보다 더 긴밀하게 만들고 있다고 강조했다.

그는 "분쟁 가능성을 놓고 군사력을 확충하는 적이 존재한다는 사실은 동맹들의 결속력을 강화하고 필요한 일들을 해나가는 데 있어 신속성을 더해 준다"고 말했다.

특히 클라크 사령관은 대만과 남중국해 등 인도·태평양 핵심 지역에서 분쟁이 발생할 경우 중국은 이 지역을 미국에 매우 위험한 지역으로 만들어 미군 함대와 전투기들이 교전에 참여하는 것을 차단하려 할 것이라고 했다.

이럴 때는 지상군이 개입한다고 클라크 사령관은 강조했다.

미 육군은 중국의 대미 방어선인 이른바 제1열도선(오키나와∼대만∼필리핀∼말라카 해협)을 포함한 최전선 지역에서 작전할 신속기동군을 창설한 상태다. 분쟁 발생 시 이 신속대응군은 지상에서 중국 측 표적들을 타격하거나 분산시키고, 정보를 수집하면서 미 공군과 해군이 기동할 공간을 열어주는 역할을 맡는다.

다영역특임단(Multi-Domain Task Force: MDTF)이라 불리는 이 부대의 2개 제대가 인도·태평양 지역에 배치돼있으며 현재 제3 제대가 편성 작업 중에 있다. 이들을 지원하기 위해 미 육군은 새로운 미사일 시스템도 실전배치하고 있다고 WSJ는 전했다.

https://vo.la/NRnBOA

2025 annual meeting
Full version

#2025annualmeeting
#버크셔2025

https://www.youtube.com/live/1LWBphTImy4?feature=shared

29페이지 인뎁스 보고서 / 공부 겸 GPT 정리

투자의견: 매수(유지)

목표주가: 41,000원 (현재 주가 20,350원 대비 상승여력 101.5%)

투자포인트 요약:

1. 세계 최고 수준의 고압 다이캐스팅 장비 보유
2. AI·로봇·전기차·우주항공 등 고성장 산업군에 다이캐스팅 기술 적용
3. 매출 1조 클럽 진입, 규모의 경제 기반 진입장벽 형성
→ 본질은 ‘메탈 플랫폼’ 기업으로 다품종 유연생산 체계 완성

🔧 주요 사업부별 내용

- ESS 부문 (에너지 저장 장치)
→ Fluence Energy, Powin Energy 등 미국 내 Top3 기업과 비즈니스
→ 美 수출 재개 및 신규 고객 확보로 실적 턴어라운드 기대

- 반도체 장비 부품
→ 국내외 장비사 대상 공급 확대
→ 정밀도 기반의 고부가가치 부품 비중 증가

- 전기차 및 차체 부품

→ 테슬라의 기가캐스팅과 같은 초대형 다이캐스팅 적용 사례 증가
→ 中 등 해외 전기차 OEM 공급 확대 가능성

- 로봇 / AI / 우주항공 부품
→ 지능형 로봇, AI 서버, 위성 부품 수주 지속
→ 향후 성장산업군 대상 공급 증가 전망

핵심 투자 포인트

- 다이캐스팅 기반의 수직계열화+설계/가공/조립 내재화로 높은 진입장벽 확보
- 다양한 고객군과 산업 영역 확보 → 경기방어적 + 성장성 보유
- 美 중심 수출 비중 증가, IRA 수혜 지속 기대
- 기존 통신장비·케이스 사업 의존 탈피 → 진정한 메탈 플랫폼 전환 성공

그 동안 4분기 실적 쇼크 및 베트남 관세 영향으로 주가 하락
→ 관세는 최악의 상태를 반영하였고, 이보다 더 심각할 수 없다고 생각하나 아직 확정된 것은 아니기에 향후 관망 필요.
→ 실적 턴어라운드 여부. 4분기 실적 쇼크를 통한 성장성에 대한 의구심이 현재의 주가를 만들었다고 생각

도널드 J. 트럼프

미국의 영화 산업은 매우 빠르게 죽어가고 있습니다. 다른 나라들은 온갖 인센티브를 제공하며 미국의 영화 제작자들과 스튜디오를 자국으로 끌어들이고 있습니다. 헐리우드를 비롯한 미국 내 여러 지역이 파괴되고 있는 상황입니다. 이는 다른 국가들의 조직적인 행동이며, 따라서 국가 안보에 대한 위협입니다. 이는 메시지 전달과 선전 활동 등 모든 것과 더불어 이루어지고 있습니다!

그래서 저는 미국 상무부와 미 무역대표부(USTR)에 지시하여, 외국에서 제작되어 우리나라로 들어오는 모든 영화에 대해 100% 관세를 부과하는 절차를 즉시 시작할 것을 승인합니다. 우리는 미국에서 만든 영화를 원합니다, 다시 한번!

https://n.news.naver.com/article/009/0005487096?sid=103


일라이릴리는 이번 연구 결과를 기반으로 올해 말까지 오포글리프론의 비만 치료 적응증에 대해 미국 식품의약국(FDA) 등에 허가 신청을 추진할 방침이다.
내년에는 당뇨병 적응증에 대해서도 허가를 받겠다는 구상이다.

일라이릴리가 성공적인 임상 3상 결과를 발표하자, 노보노디스크도 곧바로 올해 초 ‘경구용 세마글루티드’에 대해 FDA에 판매 허가를 신청했다고 응수했다. 세마글루티드는 주사제 중에서는 위고비, 경구제 중에서는 리벨서스의 주성분이다.

FDA 승인이 이뤄지면 경구용 세마글루티드가 비만 치료 목적으로 사용 가능한 최초의 경구용 GLP-1 약물이 될 것으로 보인다.

모건스탠리에 따르면 글로벌 비만 치료제 시장 규모는 2030년 540억달러(약 75조7400억원)로 급성장할 전망이다.
다만 비만약의 연이은 흥행에 시장 규모가 5년 뒤 100조원을 넘어설 수 있는 관측도 쏟아지고 있다.

수주 잇따르는 컨테이너선…벌써 수주액 9조원[미국발 조선 호황①]
https://naver.me/GKUfj3Lm

美 해군 MRO 수주…잠수함까지 확대될까[미국발 조선 호황②]
https://naver.me/xRhoWgbd

"이참에 효율 높이자"…스마트 조선소도 '활짝'[미국발 조선 호황③]
https://naver.me/G653H3Ci

원달러..

# EU 러시아 가스는 결국 완전 끝

유럽 위원회는 유럽 기업들이 모스크바에 벌금을 내지 않고도 러시아와의 장기 가스 계약을 파기할 수 있도록 허용하는 계획을 고려하고 있다고 보도

https://www.theguardian.com/business/2025/apr/15/eu-could-end-penalties-for-companies-that-break-russian-gas-contracts

https://youtu.be/uHnRRb944aA?si=axCG-DeNL-HRZ_Hh

러우 전쟁의 양상과 향후 안보 방향을 이해하기 쉽게 설명해주시네요. 가볍게 한번 보시는 것 추천드립니다

K-조선이 본격적인 이익률 개선의 신호탄을 쐈다는 평가가 나온다. 최근 실적에 반영된 물량의 경우 2022년 무렵 수주한 선박이 대부분이다. 향후에는 2023~2024년 수주 물량의 제작이 본격적으로 진행된다. 글로벌 선가는 2024년 10월 무렵까지 지속 상승했었기에, 조선사 입장에서 더 높은 수익성을 기대할 수 있다. 조선업계 관계자는 "앞으로 만들게 될 물량들의 선가는 2027년까지 지속 오르게 될 것"이라고 말했다.

LNG(액화천연가스) 운반선과 같은 고부가 선박의 제작 비중도 더욱 높아지게 된다. HD한국조선해양의 경우 자회사 HD현대중공업의 LNG, LPG(액화석유가스), 암모니아 등 가스선 비중이 올해 1분기 60%, 2분기 65%를 거쳐 3분기 이후에는 79%에 달할 것이라고 전망했다. 삼성중공업은 올해 FLNG(부유식 액화천연가스 생산설비) 생산이 본격화 됨에 따라 이익률 개선이 이뤄질 것으로 기대하고 있다. 한화오션 역시 상선 중 LNG 운반선의 매출 비중이 과반을 넘기면서 수익성 개선 속도가 빨라지고 있는 것으로 파악되고 있다.

https://n.news.naver.com/article/008/0005189863?sid=101