샘씨엔에스 DRAM 매출 및 비중

[4/18, Conviction Call] 외국인 KOSPI200 선물 투매공세는 이제 9부 능선을 통과

상상인 주식전략 김용구(T. 02-3779-3825)
자료: <https://zrr.kr/cGoW>
텔레그램: <https://news.1rj.ru/str/ConvictionCall>

4월 선반영 호재 둔감, 미반영 악재 민감으로의 시장 성격 변화와 함께 KOSPI 2,600pt선을 밑도는 증시 부진이 이어지고 있음. 특히, 외국인 현물 수급엔 동선행, 기관 수급의 70% 이상을 차지하는 금융투자(증권) 프로그램 현물 수급에 동행하는 외국인 KOSPI200 지수선물 투매공세가 최근 지속되고 있다는 점이 갈길 바쁜 시장을 발목 잡는 직접적 교란요인에 해당함

주목할 점은 통상적으로 외국인 KOSPI200 지수선물 20일 누적 순매수 경로가 +3만 ~ -3만 계약 수 밴드를 순환한다는 사실임. 관련 맥락에서 보면 +3만 계약 부근은 과매수의 극단(Buying-Climax)에 해당하니 리스크 관리에 주력함이 옳고, -3만 계약 어귀는 과매도의 정점(Selling-Climax) 통과를 암시하니 매도보단 보유가, 관망보단 매수가 이기는 전략/전술로 변화함

4/17일 종가 기준 현재 외국인 KOSPI200 지수선물 20일 누적 순매수는 -1.8만 계약을 기록. 흥미로운 대목은 18일부터 외국인 선물 순매수가 ±0 계약 대응이 이어지더라도, 20일 누적 순매수 경로는 18일 -3.0만, 19일 -4.7만, 23일 -4.6만, 24일 -4.2만 계약으로 시장 과매도 정점통과 임계선 이하 구간으로 내려온다는 사실임. 외국인 KOSPI200 지수선물 투매공세가 이제 9부 능선은 넘어서고 있다는 의미인 것

KOSPI 2,600pt선 이하 구간에선 두려움이 아닌 용기가 미덕에 해당함. 최근 악재에 대한 각별한 사주경계를 유지하더라도, 지금은 널부러진 주도주 Bottom-fishing 대응이 시장을 이기는 투자전략의 근간이자 급선무에 해당함

브이티 연도별 실적

https://naver.me/G0l30ecJ

한화엔진, 샘씨엔에스

공모가를 설정하는 투자설명서 제출 이후부터는 상장 이전이라도 상장사와 동일하게 공시를 해야 맞죠. 투자설명서에는 파이프라인 다 넣었으면서 비상장이었기 때문에 공시의무가 없었다?

어제 수급

선박엔진 4Q 실적 정리

[신한투자증권 스마트폰/전기전자 오강호]
 
삼성전기: 모두가 좋아할 시간
 
▶️ 1Q24 영업이익 1,707억원(+22% YoY, +55% QoQ) 전망
- 컴포넌트: MLCC 매출 및 수익성 개선에 관심
- 광학통신솔루션 및 패키지: 2023년 수요 둔화 이후 점진적 회복 전망
 
▶️ 온디바이스AI 수혜 업체, MLCC가 이끄는 성장Key
- AI로 고부가 제품(P) 판매 확대 및 Q(수량) 측면에 주목
- 추가 실적 추정치 상향으로 이어지는 선순환 구조로 판단
 
▶️ 목표주가 200,000원, 투자의견 ‘매수’ 유지
- 2024년 BPS 106,819원에 Target P/B 1.9배 적용
- 수요 회복 + 고부가 제품 판매 확대에 주목
 
▶️ URL: https://buly.kr/BISSMND
 
위 내용은 2024년 4월 19일 07시 15분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다.
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[SK증권 반도체 한동희, 김진영]

TSMC 1Q24 Conference call 주요 내용
 
2Q24 3, 5나노 강세를 스마트폰 계절성이 일부 상쇄

24년 거시경제 불확실성 지속. 수요 추가 부담 가능성
AI 수요 매우 강하지만, 전통 수요 회복은 더딤
스마트폰은 점진적 회복이나 가파르지 않으며,
PC는 더 더딘 상황
IoT와 컨슈머 여전히 부진, 자동차 재고는 계속 조정
 
24년 메모리 제외 반도체 시장 10% 성장,
파운드리 시장 10% 중후반 성장 예상
(기존: 메모리 제외 반도체 +10%, 파운드리 +20%)

TSMC 매출액은 20% 중후반 성장 예상
(기존: 20% 초중반 성장)
전기요금 상승과 3나노 기여도 증가로 마진 일부 희석
 
AI 수요 매우 강함
2024년 AI 프로세서 매출 기여도 2배 이상 증가해 전체 매출의 13% 차지 예상
향후 5년간 연평균 50%씩 성장, 28년 전체 매출의 20% 이상 전망 (네트워킹, 엣지/온디바이스AI 제외)

24년 CoWoS capa 2배 이상 증가 전망
다만 여전히 수요 충족에는 불충분. 내년에도 노력할 것

현재 AI 가속기는 전력 소비 관점에서 3나노가 5나노보다 훨씬 나음. 2나노에서도 마찬가지

인플레이션과 높은 전기료 비용은 고객과 공유 예상
특정 지역에 팹을 원한다면, 고객은 추가 비용 분담 필요
 
* 위 내용은 공개 내용으로 별도의 승인절차 없이 제공합니다.

*SK증권 리서치 IT팀 채널 : https://news.1rj.ru/str/skitteam
*SK증권 리서치 텔레그램 채널 : https://news.1rj.ru/str/sksresearch

https://naver.me/5Cr5ILwb

총선 청구서 시작

오늘부터 들어오는 배당금이 희망

다트맨 app

이란 당국자가 이란 겨냥 미사일 공격이 없었다는 보도가 있습니다.

또한, 이스라엘이 어제 이란에게 공습을 미리 알려줬다는 보도도 있네요.

큰 이슈 없이 이란과 이스라엘간 갈등이 종료될 가능성이 높아 보입니다.

https://n.news.naver.com/article/001/0014641078?sid=104